Formula K. Marxa
Obstajata dve glavni formuli, po katerih lahko izračunate obtok denarja ali znesek ponudba denarja na določenem območju.
Opomba 1
Formula, ki jo je izpeljal K. Marx, v poenostavljeni različici zveni takole: "Skupna količina denarja = vsota vseh cen / število vrtljajev (hitrost obtoka) denarja."
Celotna formula izgleda takole:
Skupni znesek denarja, ki ga gospodarstvo potrebuje za delovanje denarnega obtoka \u003d (C - T + P - VP) / C, kjer:
Pojdimo na naslednjo formulo.
Ta formula temelji na enačbi ravnotežja, iz katere je mogoče najti potrebno neznanko.
Opomba 2
Torej je formula videti takole: $MV=PQ$
Razmislimo, kako te formule delujejo na primeru izračunov.
Določimo kazalnike hitrosti kroženja denarne mase v prometu ($V$) za državo $N$, če poznamo vrednosti BDP za podlago in to leto, pa tudi denarna masa (vsota denarnih agregatov). Za izračune je bolj priročno uporabiti formulo I. Fisher, to je ravnotežno enačbo.
Začetni podatki so predstavljeni na sliki 1.
Nato je za bazno leto $V$ = 62/8,5 = 7,29-krat ali (365 /7,29 = 50,068 dni).
Za leto poročanja $V$ = 153/20 = 7,65-krat ali (365 /7,65 = 47,712 dni).
Na podlagi teh izračunov lahko rečemo, da se je povečala hitrost kroženja sredstev v gospodarstvu države, kar lahko kaže na dvig stopnje gospodarstva in gospodarske rasti.
Dejansko je mogoče opaziti znatno povečanje ponudbe denarja v obtoku s povečanjem proizvodnje v državi. Prav tako lahko domnevamo, da se je povečalo povpraševanje po industrijskih izdelkih in storitvah, kar je povzročilo povečanje ponudbe denarja v gospodarstvu.
Opomba 3
V tem primeru je treba primerjati rast denarne ponudbe z inflacijo, zato je za izračun Bruto domači proizvod države v trenutne cene. Če ravni cen ne upoštevamo, potem bruto domači proizvod države, izražen v stalne cene, vendar to lahko vpliva na rezultate analize in napovedi ponudbe denarja.
Kot drug primer izračunajmo hitrost kroženja sredstev v gospodarstvu Ruske federacije za leto 2016. Za začetne podatke vzamemo podatke Zvezne državne službe za statistiko.
BDP Ruske federacije v letu 2016 v tekočih cenah = 86043,6 milijarde rubljev.
Denarna masa v obtoku = 35179,7 milijarde rubljev.
Torej v letu 2016 $V$ = 86043,6 / 35179,7 = 2,44-krat ali (365 / 2,44 = 149,6 dni).
Za primerjavo, v letu 2015 je ta kazalnik znašal: $V$ = 83232,6 / 31615,7 = 2,63 ali (365 / 2,63 = 138,8 dni).
Opažamo zmanjšanje stopnje obračanja denarne mase v gospodarstvu, kar je znak padca gospodarske rasti. S povečanjem skupne denarne ponudbe v državi se je bruto domači proizvod države leta 2016 v primerjavi z letom 2015 zmanjšal za 3,27 %.
Kreditni denar, pridobivanje lastnosti papirnati denar, uvede državna oblast, ki jih obdari s prisilnim potekom. Njihova emisija brez upoštevanja stroškov proizvedenega blaga in opravljenih storitev v državi neizogibno povzroči njihov presežek in na koncu povzroči amortizacijo.
Glede velik pomen postavlja vprašanje potrebe po določitvi potrebne količine denarja za obtok. Po »enačbi menjave« je količina denarja določena z odvisnostjo ravni cen od ponudbe denarja.
Torej količina denarja, ki je potrebna za kroženje določene mase blaga
in ceno blaga
Raven cen se spreminja sorazmerno s spremembo količine denarja v obtoku.
V sodobnem tržnem gospodarstvu se uporablja več formul za določanje količine denarja, potrebnega za obtok. Eden od njih izgleda takole:
Pred \u003d (Tc + Ps - Zvp - Dp - Riv - Op + Vp): V,
kjer To - količina denarja, potrebna za obtok; Tc - vsota cen prodanega blaga; Ps - znesek plačil, za katere je prišel rok plačila; Zvp - znesek medsebojno povratnih plačil; Dp - znesek prenosa dolgov; Rive - vsota cen blaga, prodanega za tuja valuta; Op - znesek odloženih plačil; Вп - znesek računov, ki jih je centralna banka ponovno diskontirala; V je hitrost kroženja denarja.
AT sodobne razmere v Rusiji je treba predstavljeno formulo določiti z zneskom:
K povečanju ponudbe denarja prispeva denarni multiplikator (iz latinščine multiplicator - množenje), ki nastane z razvojem kreditni sistem(glede na dve ali več stopenj). Njegovo bistvo je, da se zaradi ekspanzije poveča denarna masa v obtoku kreditno poslovanje banke s svojimi strankami s prejemanjem sredstev iz centralizirane rezerve Banke Rusije, oblikovane iz obveznih prispevkov banke. Teoretično je faktor množenja enak vrednosti obratna stopnja obvezne rezerve, ustanovila banka Rusija za banke v državi. Izračunan je za določeno časovno obdobje, običajno eno leto, in označuje, koliko se bo v tem obdobju povečala ponudba denarja v obtoku. Banka Rusije, upravljanje denarni množitelj, izvaja monetarno ureditev v državi.
Drug dejavnik, ki vpliva na spreminjanje ponudbe denarja, je hitrost obtoka denarja. Za izračun, ko denar opravlja funkcije sredstva obtoka in plačilnega sredstva, se uporabljajo naslednji kazalniki:
V = BDP / M;
Od \u003d Dbs: Sporočilo,
kjer Dbs - znesek denarja na bančnih računih; Sporočilo - letno povprečje denarna masa v obtoku.
Ta indikator označuje hitrost brezgotovinskega plačila. Uporabljajo se tudi drugi kazalniki hitrosti obračanja denarja. Na hitrost denarja vpliva:
Hitrost kroženja denarja je odvisna od pogostosti izplačil dohodka, enakomernosti porabe sredstev prebivalstva, stopnje prihrankov in prihrankov. Ker je hitrost kroženja denarja obratno sorazmerna s količino denarja v obtoku, pomeni pospešitev njihovega obrata povečanje denarne mase. Povečanje denarne ponudbe ob enakem obsegu blaga in storitev na trgu vodi v depreciacijo denarja, torej je na koncu eden od dejavnikov inflacijskega procesa.
Koncept denarnega obtoka in njegovi glavni kazalci
Obrat denarja- to je gotovinski in negotovinski znesek denarja, ki je v gibanju in opravlja svoje funkcije pri prodaji blaga in storitev, pri plačilih (plačevanje davčne obveznosti, odplačilo kreditov, zaposleni itd.).
Promet blaga in storitev je osnova za ustvarjanje denarnega obtoka.
Sestava krogle denarni tok vključuje:
Udeleženci v sferi denarnega obtoka so:
Gotovinski in negotovinski denarni promet ima več značilnosti:
Denarni promet je zelo tesno povezan s proizvodnjo BDP, zato obstajata dve glavni vrsti denarnega prometa:
Model denarnega obtoka
Obstaja več modelov kroženja denarja v sistemu ekonomski odnosi. Najenostavnejši model je diagram na sliki 1.
Slika 1. Shema preprostega kroženja denarja v sistemu ekonomskih odnosov
Na sl. 1 prikazuje več elementov:
Na podlagi tega vidimo, da obstajata dva tokokroga v sistemu ekonomskih odnosov.
Prvi krog predstavljeni v obliki tokov virov, ki se uporabljajo v proizvodnji izdelkov. Model predpostavlja, da so porabljeni viri v lasti prebivalstva, ki jih zamenja za končne izdelke poslovnih subjektov. Takšni menjalni odnosi odpravljajo potrebo po uporabi denarja kot posrednika. Izhajajoč iz tega se v prometu pojavi še en njen predmet, posrednik, ki pomaga pri proizvodnji izdelkov in njihovem trženju ter pri pridobivanju blaga in storitev. Denar je tisti, ki deluje kot tak posrednik (gibanje v nasprotni smeri urinega kazalca). Posledično dva tekoča toka predstavljata neodvisno cirkulacijo, ki je sposobna uravnotežiti ponudbo blaga in denarja.
Drugi krog ima obliko tokov končnih izdelkov in storitve, ki jih prebivalstvu ponujajo poslovni subjekti. Ravnovesje tega toka se doseže s tokovi splošna plačila in izdatki, ki jih ima prebivalstvo pri pridobivanju blaga in storitev
Na podlagi modela na sl. 1 vidimo, da mora obstajati nepretrgano razmerje med količino denarja v obtoku in količino ponujenih izdelkov. Kršitev tega pogoja bo povzročila amortizacijo denarja, kar bo posledično povzročilo inflacijo.
Odnosi, ki nastanejo v procesu menjave "denar - blago", so predstavljeni kot finančni odnosi. Predstavljeno kroženje služi tako blagu in virom kot finančnemu trgu.
riž. 2. Shema kroženja denarja in finančnih sredstev v sistemu ekonomskih odnosov.
riž. 2 ima tudi več položajev, predstavljenih kot:
Na podlagi sl. 2, je razvidno, da končni cilj kapitalske naložbe poslovnih subjektov in prebivalstva, je prejeti nacionalni dohodek.
populacijski kapital imenujejo denarna sredstva v njihovi lasti (po odbitku plačanih davkov in kupljenih dobrin), ki jih prebivalstvo daje v obtok z namenom pridobivanja dobička.
Državna ureditev denarnega obtoka se izvaja z obdavčenjem, izdajanjem državnih posojil itd.
Vsi dohodki prebivalstva, povezani z vlaganjem kapitala ali prodajo virov, skupaj predstavljajo nacionalni dohodek.
nacionalni dohodek- to je dohodek, ki ga prebivalstvo določene države prejme (iz različnih virov) za določeno časovno obdobje, praviloma je takšno obdobje eno leto.
Bistvo zakona denarnega obtoka
Zakon denarnega obtoka kaže, koliko denarja je treba dati v obtok, da lahko izpolni svoje funkcije, in sicer: denar kot plačilno sredstvo, denar kot obtočno sredstvo.
Skupna količina denarja, ki je potrebna za njihovo normalno delovanje, je odvisna od več okoliščin:
Pomemben dejavnik so proizvodni pogoji, saj visoka stopnja razvitosti delitve dela vodi do velikega števila prodanih izdelkov. Produktivnost dela je tudi obratno povezana z oblikovanjem cen, saj njeno povečanje povzroči znižanje proizvodnih stroškov.
Skupni znesek gotovine se določi po formuli:
D \u003d (T * C) / V
kjer je D masa denarja;
T - teža blaga;
V - hitrost kroženja denarja.
Zahvaljujoč zakonu denarnega obtoka obstaja ekonomsko razmerje med maso blaga, ceno in hitrostjo obtoka denarja.
Pri izvajanju solventne funkcije z denarjem bi moral skupni znesek denarja težiti k zmanjšanju. Prejeta posojila vplivajo na njihovo vrednost na obratni strani.
Solventno funkcijo denarja določajo:
Formula za maso denarja, potrebno za obtok:
D \u003d (A - B + C - M) / E
kjer je D masa potrebnih sredstev;
A - vsota stroškov vseh izdelkov, prodanih za določeno obdobje;
B - vsota stroškov vseh prodanih izdelkov kreditna osnova, katerega plačani rok je že prišel;
C - znesek dolgoročne obveznosti za predhodno prodane izdelke;
M - znesek plačil, ki se nagibajo k medsebojnemu poplačilu;
E - povprečna vrednost gotovinskega prometa za določeno obdobje.
Fisher je definiral zakon denarnega obtoka kot formulo:
kjer je M denarna ponudba;
V - hitrost obračanja denarja;
Q - število izdelkov;
P - stroški blaga (cena).
Na podlagi tega je razvidno, da je število izdelkov neposredno povezano z njihovimi stroški. Ko se torej ponudba denarja poveča, se raven cen dvigne, kar povzroči inflacijo.
Denar je univerzalno menjalno in plačilno sredstvo. Opravljajo številne funkcije, med katerimi je mogoče razlikovati kroženje in akumulacijo. Če denar ni porabljen, ga hrani lastnik v specializiranih finančnih institucijah. Ravnovesje med potrošnjo in kopičenjem denarja je idealna rešitev za formulo človeškega zadovoljstva.
Sam po sebi je denarni obtok proces nenehnega gibanja denarja, ki opravlja svoje funkcije. Gibanje poteka tako v gotovini (predvsem s posamezniki) kot v negotovinski obliki (med organizacijami). Kroženje denarja je stalen proces. Zagotavlja nemoteno delovanje vseh institucij, od sfere samostojnega podjetništva do državnega proračuna.
V blagovnem obtoku kroži znaten tok denarne mase, saj ljudje predvsem trošijo denar bogastvo(hrana in oblačila), vendar po specifični teži večina potrošnih sredstev prehaja v sfero neblagovne narave.
Pri opravljanju blagovnih transakcij denar nenehno kroži med gotovinskimi in negotovinskimi transakcijami, ki so med seboj tesno povezani in ne morejo obstajati ločeno. Preden prevzame materialno obliko, gre denar prek negotovinskih bančnih računov v obliki depozitov, prenosov in poravnav. Oba načina izračuna tvorita skupno denarno ponudbo države. Bistvo zakona denarnega obtoka je odkril Karl Marx. Sestoji iz dejstva, da je treba zagotoviti takšno količino denarja v obtoku, da lahko v celoti izpolnjujejo svoje funkcije.
V skladu s pravno teorijo je količino denarja, potrebno za nemoteno izvajanje nalog, mogoče določiti ob upoštevanju naslednjih kazalnikov:
Vsi trije dejavniki so odvisni od proizvodno območje. Tukaj je večina delovna sredstva. Večja kot je produktivnost, nižji so stroški. Nižji kot so stroški, nižje so cene. Nižje kot so cene, večji je obseg prodaje blaga in storitev na trgu.
Obstaja algoritem, po katerem se razlaga zakon denarnega obtoka. Formula izgleda takole:
D \u003d T * C / V, kjer
Zakon denarnega obtoka določa razmerje med količino proizvedenega blaga in storitev, njihovo ravnjo cen in stopnjo obrata sredstev.
Če upoštevamo funkcijo denarja kot plačilnega sredstva v denarnem obtoku, potem na njegov obseg vplivajo naslednji dejavniki:
Obstaja formula, ki v celoti odraža razmerje med obsegom ponudbe denarja in proizvodnjo blaga in storitev na določenih ravneh cen. Fisherjev zakon denarnega obtoka odpira takšno formulo. Takole izgleda:
Formula, ki opisuje zakon denarnega obtoka, določa potrebno raven ravnovesja med količino proizvedenega blaga in njegovo ceno.
Po Fisherjevih izračunih presežek denarja povzroči visoko stopnjo inflacije, saj proizvodnja ne zadovoljuje povpraševanja kupca, zato so cene nekaterih dobrin umetno napihnjene.
Regulacija denarnega obtoka prenesena finančne ustanove naša država. Denarni obtok večinoma urejajo bančne in nebančne finančne organizacije. Če je potrebno, lahko centralna banka izda določeno količino bankovcev za vzdrževanje nemotenega izvajanja blagovno-denarnih transakcij ali pa umakne denar iz obtoka, da prepreči razvoj inflacije.
Da bi razumeli, kateri dejavniki vplivajo na količino denarja v obtoku, morate vedeti naslednje:
1. Več kot je denarja, večji mora biti obseg tržnih izdelkov (blago lahko vključuje tudi zemljo, delovno silo, portfeljske naložbe). To pomeni, da bi z zadostnimi sredstvi morala obstajati raznolikost asortimana, ki v celoti ustreza povpraševanju potrošnikov.
2. Raven cen blaga. Nižja kot je cena, več blaga mora biti predstavljeno, saj nizke cene ustvarja veliko povpraševanje po blagu. In več blaga kot je treba proizvesti, več denarja bo zahteval kupčev prodajalec.
Nasprotni učinek imajo naslednji dejavniki:
3. Hitrost denarnega obtoka.
V primeru neravnovesja med ravnjo cen, obsegom proizvodnje in količino denarja v obtoku lahko država uporabi dve vrsti operacij za stabilizacijo. gospodarsko stanje v državi. Regulacija pomeni uvedbo denarna reforma ali imeti denominacijo.
Denarna reforma je preoblikovanje finančnega sistema, da se okrepi kroženje sredstev ( državne pomoči organizacije).
Denominacija se pojavi z izdajo nove denarne enote, ki je enakovredna več rubljev v starih znakih.
Oba načina lahko znatno zmanjšata življenjski standard v državi, vendar bo to pomagalo preprečiti hujše posledice za državo - neplačilo.
Zakoni denarnega obtoka
Uvod
Zakoni denarnega obtoka
Denarni obtok in izdaja denarja
Zaključek
Glosar
Aplikacije
Uvod
Tema tečaja je pomembna, ker je denar informacijska institucija. Toda vrsta nosilca v veliki meri določa naravo in možnosti uporabe informacij. Za tri vrste denarja so značilne tri vrste medijev - kovina, papir, elektronski mediji (vse vrste naključnih in lokalnih medijev - školjke, krzno, kroglice itd.). V skladu s temi tremi vrstami nosilcev informacij leži glavna delitev vrst denarja na kovinski, papirnati in elektronski, ki jo je človeški civilizaciji uspelo izumiti. Paradigma denarja kot dragocene pravne obveznosti je ravno tisto, kar daje različnim vrstam denarja njihovo zgodovinsko enakovrednost. Pomen problemov denarnega obtoka se v kritičnih fazah poveča zgodovinski razvoj, kar dokazujejo izkušnje sodobne Rusije.
Sodobna denarna politika Rusije ima kratko obdobje oblikovanja in s tem izkušnje pri doseganju svojih ciljev. Težave pri njegovem izvajanju so povezane z nerazvitostjo monetarne in finančni odnosi tržni tip, pa tudi težko stanje gospodarstva.
Stabilizacija denarnega obtoka je pomemben predpogoj za normalizacijo gospodarskih razmer, varnost na trgu in ustvarjanje pogojev za gospodarsko rast. Motnje denarnih odnosov, znatna inflacija vodijo v spodkopavanje tržni mehanizmi, padec proizvodnje, grožnja uničenja družbenoekonomskega sistema. Preučevanje značilnosti teh procesov je še posebej pomembno za gospodarstvo današnja Rusija. Blagovno-denarni odnosi zahtevajo določeno količino denarja za obtok. Denarni obtok je neprekinjeno gibanje denarja. Denarni obtok je pomembna komponenta ekonomski mehanizem, njegova stabilnost pa je nujen pogoj za splošno gospodarsko ravnotežje. Dolgotrajna kršitev stabilnosti denarnega obtoka negativno vpliva na razvoj gospodarstva, tako ali drugače vpliva na skoraj vse gospodarske procese.
Stabilnost denarnega obtoka se kaže v relativni stabilnosti kupne moči denarja, ki se izraža v nespremenljivosti ali rasti števila povpraševanja po dobrinah in storitvah, ki jih je mogoče kupiti na denarno enoto.
Za ohranitev stabilnosti denarne enote je zelo pomembno pravilno določiti optimalno količino denarja v obtoku, to je zagotoviti skladnost ponudba denarja upravičene potrebe javnega gospodarstva po denarju. Dinamika denarne ponudbe neposredno ali posredno vpliva na doseganje glavnih ciljev razvoja nacionalnega gospodarstva - gospodarsko rast, visoko stopnjo zaposlenosti, stabilnost cen, uravnoteženo plačilno bilanco itd.
Določena je količina denarja, potrebna za obtok običajno pravo denarni obtok, ki deluje v vseh vrstah denarnih sistemov in zahteva obvezno ravnovesje denarnih in blagovnih mas. Vendar so se oblike denarja, emisijski mehanizem, pa tudi pogoji za oblikovanje povpraševanja po denarju v procesu gospodarskega razvoja bistveno spremenili, kar je pomembno vplivalo na mehanizem za izvajanje te zahteve.
Obtok sodobnega denarja je v pogojih ekspanzije bolj elastičen, to pomeni, da se bolj prožno odziva na rast povpraševanja po denarju od zunaj. gospodarski subjekti. Hkrati se izdaja nezamenljivih bankovcev izvaja predvsem v zameno za državne obveznosti (zavarovane z državnimi vrednostnimi papirji) in je določena s potrebami države pri financiranju njenih stroškov. Posledično je neposredna povezava med izdajo bankovcev in dinamiko proces produkcije. To sodobnemu denarnemu obtoku odvzema notranji regulator stabilnosti. V pogojih ekspanzije je elastičen glede na povpraševanje vseh gospodarskih subjektov, vključno z državo, vendar malo elastičen glede na potrebe blagovnega prometa: v sodobnih denarnih sistemih ni samodejnega razmerja med stopnjami rasti denarja in blagovne mase.
Tudi obtok sodobnega denarja je v pogojih stiskanja malo elastičen, saj ni zamenljiv za zlato. Ko so dani v obtok, so tam dolgo časa in predmet inflacijske amortizacije.
Tako je za obtok fiat kredita in papirnatega denarja značilno pomanjkanje potrebne elastičnosti in kronična nestabilnost. Mehanizem samodejnega spontanega odziva denarnega obtoka na spremembe v proizvodnji preneha delovati in obstaja potreba po uporabi metod. državna ureditev da bo denar stabilen.
1. Zakoni denarnega obtoka
Za normalno delovanje blagovno-denarnih odnosov v vsaki državi je potrebna določena količina denarja. Količino denarja, potrebno za obtok, določa zakon denarnega obtoka. Ta zakon je odkril K. Marx, ki je ugotovil potrebno količino denarja, ki ga država potrebuje za normalno delovanje. tržni odnosi. Lahko ga opišemo s formulo:
D \u003d (C - B + P - VP) / S.o. , (ena)
kjer je D - število denarnih enot, potrebnih v danem obdobju za obtok;
C - vsota cen blaga za prodajo;
B - vsota cen blaga, katerega plačila presegajo danem obdobju;
P - vsota cen blaga, prodanega v prejšnjih letih, za katere so bila prejeta plačila;
VP - znesek medsebojno odplačanih plačil;
S.o. - stopnja obrata denarne enote.
Iz te formule lahko sklepamo, da je količina denarja, ki je potrebna za vzdrževanje funkcionalnosti denarja, odvisna predvsem od treh dejavnikov. Premo sorazmerno - od števila prodanega blaga in storitev na trgu ter od višine cen in tarif. In obratno sorazmerna s hitrostjo kroženja denarja.
Vse te dejavnike je mogoče določiti na podlagi proizvodnih pogojev. Razvoj javna delitev dela vodi do povečanja obsega prodaje blaga in storitev na trgu, kar posledično zmanjšuje stroške blaga in storitev. Na podlagi tega lahko formulo (1) predstavimo v poenostavljeni obliki:
D \u003d (M * C) / S.o. , (2)
kjer je M masa prodanega blaga;
C - povprečna cena blaga;
S.o. - Povprečna hitrost cirkulacija denarne mase.
S pretvorbo formule (2) dobimo menjalno enačbo:
D*S.O. = M * C. (3)
Pomen enačbe menjave je, da je zmnožek količine denarja in hitrosti obtoka denarne mase enak zmnožku ravni cen in mase blaga. Kršitev te enakosti pomeni depreciacijo denarja in posledično krizo v gospodarstvu države. V tem primeru bo enakost (3) videti takole na naslednji način:
D*S.O. > M * C.
Število vrednostnih znakov je bilo v odsotnosti zlatega standarda enačeno z ocenjenim številom škroful denarja, potrebnih v obtoku. V razmerah izgube zlata denarne funkcije, tj. zaradi demonetizacije je zakon denarnega obtoka doživel nekaj sprememb. Merilo vrednosti blaga in storitev je denarni kapital, ki meri stroške v proizvodnem procesu, tj. izdelek do izdelka. Hkrati lahko emisija denarne ponudbe brez upoštevanja dejanskih stroškov prodanega blaga in opravljenih storitev, ki povzroča presežke, povzroči inflacijo v državi. Glavni in nujni pogoj za ohranitev stabilnosti denarne enote v državi je izenačitev potreb gospodarskih subjektov po denarju in njihovih dejanska prisotnost v obtoku. Na podlagi zgoraj navedenega lahko sklepamo, da je zakon denarnega obtoka cilj gospodarsko pravo, ki pojasnjuje potrebo po uporabi dela nacionalnega dohodka za povečanje in izboljšanje kakovosti proizvodnega procesa, pozitivno povečanje nacionalnega bogastva države.
Obseg denarne ponudbe je najpomembnejši kvantitativni indikator Gibanje denarja je skupna količina nakupnih, akumulacijskih in plačilnih sredstev, ki sodelujejo v gospodarskih odnosih tako med zasebnimi odnosi gospodarskih subjektov kot med gospodarskimi subjekti in državo.
Sestava in struktura denarne ponudbe sta se skozi zgodovino spreminjali glede na stopnjo razvoja blagovno-denarnih odnosov. Tako lahko na primer na začetku 20. stoletja strukturo denarne ponudbe predstavimo kot:
zlati kovanci - 40%;
bankovci in drugi kreditni denar - 50%;
stanje na računih v kreditnih institucijah - 10%.
V obdobju pred prvo svetovno vojno se struktura spremeni, tako da je videti - 15, 22, 67 %. V procesu evolucije je denar začel nadomeščati fiat kreditni denar, tako v gotovini kot v negotovini. denarni obliki, kar je na koncu pripeljalo do popolnega izginotja zlatega denarja iz sistema blagovno-denarnih odnosov.
Za udobje preučevanja statistike sprememb denarne ponudbe, pa tudi vrst denarja in sredstev, ki se med seboj razlikujejo po stopnji likvidnosti, so začeli uporabljati kazalnike strukture denarne ponudbe ali denarnih agregatov. Hkrati je sestava denarnih agregatov v različnih državah različna. Izpostavimo lahko najpogosteje uporabljene enote, kot so M0, M1, M2, M3, M 4.
Enota M0 je gotovina - kovanci in papirnati denar (bankovci in zakladni zapisi).
Agregat M1 označuje količino gotovine v obtoku, pa tudi vloge na vpogled in čeke. Služi operacijam za izvajanje BDP, za distribucijo in redistribucijo nacionalnega dohodka, akumulacijo in potrošnjo, t.j. finančni visoko likvidna sredstva.
Agregat M2 - nastane s seštevanjem agregata M1 in najpogostejših vrst vezanih vlog (vezanih in hranilne vloge v poslovnih bankah kratkoročni državni vrednostni papirji).
Agregat M3 je oblikovan ob upoštevanju agregata M2 in nekaterih vrst velikih vezanih vlog in pogodb o ponovni vezavi ter vrednostnih papirjev, ki krožijo na denarnem trgu (potrdila o vlogah, državne obveznice).
Agregat M4 je enak vsoti agregata M3 in različnih oblik vlog v kreditnih institucijah.
Denarne agregate lahko predstavljamo kot hierarhični sistem, kjer vsak naslednji agregat vključuje prejšnjega. Pri tem pa se agregata med seboj razlikujeta ne le po sestavi, ampak tudi po stopnji likvidnosti, ki pada od agregata M0 do agregata M4.
Zakon denarnega obtoka nam pove, da mora biti količina denarja, ki je potrebna za normalno delovanje gospodarstva, enaka vsoti cen prodanih dobrin, deljenih s hitrostjo njihovega obtoka. Zato v primeru, ko je količina izdanega denarja enaka teoretični količini zlatega denarja, št negativni pojavi ne bi smelo nastati. Če izdaja denarja ni omejena, potem to takoj vodi v kršitev zakona denarnega obtoka. Ko pride do prevelike ponudbe denarja in depreciacije denarja, tj. inflacija.
Sklepamo lahko, da je ohranjanje stabilnosti denarnega obtoka odvisno od dveh medsebojno povezanih dejavnikov: potreb gospodarskih subjektov po denarju in njihovih realni znesek v obtoku.
Denar povezuje celoten proces kroženja blaga, nadomešča blago in ga tako pripelje do potrošnika. Kroženje denarja je nenehno monotono ponavljanje istega procesa. Denar je kot nakupno sredstvo nenehno na strani kupca.
Hkrati je blago na strani prodajalca. Ker je v stalnem procesu menjave (blago-denar-blago), se denar nenehno premika od kupca do prodajalca, hkrati pa prodajalca spreminja v kupca in nadaljuje svoje gibanje. Tako denar uresničuje funkcijo sredstva obtoka.
Ko se pojavi kreditni denar, pride do praktično nezavarovane emisije, tj. znesek denarja je lahko poljubno velik. V tem primeru je inflacija neizogibna. V tem primeru je treba slediti tistemu delu denarnih obveznosti, brez katerega je mogoče vzajemno poplačati dodatna izdaja. Na prvi pogled se morda zdi, da je za to, da denar opravlja funkcijo plačilnega sredstva, potrebno dodatna količina. To ne drži povsem. Dejstvo je, da se del blaga proda na kredit in plača v določenem roku. Posledično se zahtevano število denarnih enot zmanjša za ustrezen znesek. Poleg tega se pomemben del dolžniških obveznosti ne odplačuje v denarju, temveč z medsebojnim pobotom. Upoštevati morate tudi znesek plačil za blago, prodano na kredit, pred obračunskim obdobjem. Glavni parametri, ki določajo količino denarja, potrebnega za obtok, so blagovna masa, ki je v obtoku, raven cen blaga in hitrost obtoka denarja, povečanje hitrosti obtoka denarne enote pa je enako zmanjšanju. v ponudbi denarja.
Ko je deloval polnopravni denar, je bilo v obtoku le pravo število denarnih enot. Vlogo rezerve, ki je uravnavala njihovo količino, je spontano igral del denarja, ki je opravljal funkcijo sredstva za kopičenje bogastva (prihranki, zakladi). Če se potreba po denarju zmanjša, ga nekaj "izpade" iz obtoka in se spremeni v prihranke; če pa se, nasprotno, poveča potreba po obtoku denarja, pride v obtok dodatna količina denarja iz prihrankov.
Vendar pa v obtoku, razen dober denar, obstaja papirni kreditni denar, za katerega velja zakon obtoka papirnatega denarja. Bistvo tega posebnega zakona je, da mora biti količina denarja v sferi obtoka enaka količini zlatega denarja, potrebnega za normalno delovanje blagovnega obtoka.
Iz navedenega izhaja, da pomembno načelo denarni obtok, ki pravi, da ravnovesje v gospodarstvu, ravnovesje ponudbe in povpraševanja zagotavlja masa blaga, ki se ocenjuje s količino nakupnih in plačilnih sredstev, ki služijo gospodarskemu obtoku in v državni lasti, podjetja in posamezniki. V denarni masi ločimo aktivni denar v gotovinskem in negotovinskem obtoku ter pasivni denar (prihranki, rezerve, stanja na računih), ki se lahko uporablja le potencialno v pogodbah. Vzorce bankovcev in kovancev odobri Banka Rusije. Obvestilo o izdaji bankovcev in kovancev novih modelov ter njihov opis so objavljeni v medijih. množični mediji. Od njih se zahteva, da jih sprejmejo v skladu z njihovimi nominalna vrednost po vsej državi in pri vseh vrstah plačil ter za dobroimetje računov, pologe in nakazila. Obdobje jemanja starih bankovcev ne sme biti krajše od enega leta, vendar ne daljše od petih let. Pri menjavi niso dovoljene nobene omejitve glede zneskov in predmetov menjave. Bankovci in kovanci so lahko z zakonom razglašeni za neveljavne (niso več veljavni kot zakonito plačilno sredstvo). Ponarejanje in nezakonita proizvodnja denarja se kaznujeta z zakonom.
Zakon denarnega obtoka pravi: količina denarja v obtoku je premo sorazmerna z vsoto cen blagovne mase in obratno sorazmerna s hitrostjo obtoka denarja.
Ta formula kaže, da več ustvarjenega v državi nacionalni proizvod, več denarja bi moralo biti v obtoku. S povečanjem fizičnega obsega količine proizvedenega blaga je potrebno povečati ponudbo denarja.
Če je v državi kršen zakon denarnega obtoka in se pojavi presežek denarja, pride do depreciacije denarja, ki jo spremlja zvišanje cen blaga brez kakršnega koli izboljšanja kakovosti izdelkov. To se kaže v pojavu inflacije (iz latinščine inflatio - oteklina).
Sodobni denar je v bistvu nominalni (obstoječ samo po imenu, na papirju) znak vrednosti, ki nikakor ne ustreza proizvodnim stroškom. Zato je vrednost denarja njihova kupna moč, tj. število blaga, ki ga je mogoče kupiti z enoto valute. Ceteris paribus, več denarja kot je v obtoku, nižja je njegova vrednost in obratno.
Danes izdaja (iz lat. emissio - sprostitev) papirnatega denarja ni povezana z zlatom, ureja ga centralna banka in je določena z obsegom nacionalne proizvodnje.
Denarni obtok in izdaja denarja
Obrt denarja, biti v gospodarstvu ne najbolj zapleten proces, vendar ni jasno razumljen. Razlaga je odvisna od tega, katera merila so bila določena v procesu analize. Tako je denarni tok:
tehnični pretok denarja;
manifestacija bistva in funkcij denarja v procesu njihovega kroženja;
stalno gibanje denarja ali obtoka;
obtok gotovine in negotovinskega denarja;
znesek plačil in njihov obtok za določeno časovno obdobje.
Hkrati se denarni obtok ne šteje samo za gibanje denarja. Nujen pogoj za denarni tok je proces gibanja bankovcev iz enega poslovnega subjekta v drugega, tj. le v tem primeru bo denar izpolnil svojo glavno funkcijo sredstva obtoka.
Nenehno ponavljajoča se cirkulacija denarja in blaga za dobiček je promet. Na podlagi vsega zgoraj navedenega se lahko najbolj popolna definicija šteje za najbolj popolno: "denarni promet je proces kroženja denarja v gotovini in negotovinskih oblikah, ki opravlja funkcije obtoka in plačila"1.
Gotovinski obtok je gibanje gotovine v sferi obtoka in opravljanje funkcij plačilnega sredstva in sredstva obtoka.
Plačilni promet je denarni promet države, v kateri denar deluje kot plačilno sredstvo.
Negotovinski denarni promet - del celotnega denarnega prometa brez uporabe gotovine, ki se izvaja s prenosom plačil na bančne račune. Organizacija gotovinskih poravnav z uporabo negotovinska nakazila veliko boljša od gotovinskih plačil, saj vam omogoča prihranek gotovine, zmanjšanje stroškov distribucije, pospešitev poravnav, spremljanje poslovanja podjetij, njihovo upoštevanje davčne, plačilne in poravnalne discipline.
Gotovinski promet je celota vseh plačil v gotovini in negotovinskih oblikah, ki so v neprekinjenem gibanju. Vključuje blagovni promet, neblagovni promet in redistribucijske operacije, ki so razdeljene na več denarni tok: blagovna, delovna, finančna in kreditna.
Denar v gibanju ne opravlja funkcije merila vrednosti. To funkcijo opravlja denar na začetku svojega gibanja, ko določa ceno blaga. Ta funkcija vpliva na količino denarja, vključenega v denarni obtok, in s tem na količino denarnega prometa. Blagovni promet na trgu se najprej vzpostavi s ceno blaga, nato pa kroži denar, ki prehaja iz rok kupca v roke neprodajalca.
V pogojih obdelava kovin denarni promet, tako kot blagovni promet, deluje kot vrednostni promet, saj ima kovinski kovanec (zlat ali srebrnik) lastni stroški ustreza apoenu, navedenemu na njem, tako da je gibanje vrednosti denarja potekalo sočasno z gibanjem vrednosti blaga. Vrednostni promet je združeval tako denarni kot blagovni promet.
Sodobni denarni promet ni vrednostno zasnovan, saj je cena bankovca, tako gotovinskega kot negotovinskega, v primerjavi z nominalno vrednostjo tako zanemarljiva, da jo lahko zanemarimo. Kot vrednost torej lahko štejemo samo promet z blagom.
Strukturo denarnega toka je mogoče določiti z različne lastnosti. Med njimi je najpogostejša razvrstitev denarnega obtoka glede na obliko denarja, ki v njem deluje. Na podlagi tega se denarni promet deli na negotovinski in gotovinsko-denarni promet. Vendar pa kljub pomembnosti takšne klasifikacije ne odraža ekonomske vsebine ločeni deli denarni promet. Zato je treba poleg tega znaka klasifikacije denarnega prometa uporabiti še en znak - naravo odnosov, ki jim služi ta ali tisti del denarnega prometa.
Razmerje med negotovinskim in gotovinskim poslovanjem je dvostransko. To pomeni, da se mora gibanje denarja nenehno odvijati v dveh smereh: iz sfere brezgotovinskega obtoka v sfero gotovinski promet in nazaj. Če proces pretvorbe negotovinskega denarja v gotovino teče normalno, vendar ni povratnega gibanja gotovine, potem je dvosmerna komunikacija prekinjena in v obtoku se pojavi presežek gotovine.
Preoblikovanje gotovine v negotovinski promet nastane kot posledica uporabe gotovine za nakup blaga, plačilo storitev in plačila neblagovne narave. Prenosi gotovine v sfero brezgotovinskega obtoka po prejemu prihodkov od trgovskih podjetij, prevoznih in potrošniških storitev, zabavnih storitev itd .; plačevanje davkov s strani prebivalstva; odplačevanje kreditov za posameznike stanovanjska gradnja; plačilo ogledov itd.
Posebej pomemben kanal za prejem gotovine v sferi negotovinskega obtoka so depoziti prebivalstva v bankah, nakup vrednostnih papirjev s strani njih. Iskanje sredstev v negotovinsko poslovanje bolj ekonomično (izračuni se pospešijo, prihranijo se stroški distribucije itd.).
Glede na značilnosti plačila ločimo gibanje denarja, ki posreduje blagovni in neblagovni promet. Blagovni promet je povezan predvsem s procesi proizvodnje in prodaje izdelkov, opravljanja storitev, opravljanja dela. Neblagovni - z izpolnjevanjem finančnih obveznosti in izvajanjem drugih plačil neblagovne narave.
Struktura denarnega prometa, odvisno od subjektov, med katerimi poteka gibanje denarja, se oblikuje ob upoštevanju kanalov denarnega prometa. To je lahko medbančni promet (med bankami); bančni promet, kjer je eden od udeležencev v prometu banka, njeni družbeniki pa so pravne in fizične osebe; medkmetijski promet med pravnimi osebami; promet gospodinjstvo med posamezniki in itd.
Funkcionalna struktura denarnega prometa vključuje denarni promet povezav nacionalnega gospodarstva - sfero materialne proizvodnje, neproizvodna sfera, prebivalstvo, finančni in kreditni sistem.
Glavna načela denarnega toka vključujejo:
podjetja, podjetniki, posamezniki samostojno izberejo banko za poravnavo blagajniški servis;
vsa podjetja (združenja), organizacije, ustanove morajo hraniti sredstva na bančnih računih. Vzpostavljen je enoten postopek odpiranja vseh vrst računov po bankah in je obvezen za vse banke, druge pravne osebe, samostojni podjetniki, posamezniki;
ureditev postopka poravnav in plačil;
nebančni obtok krožijo po vsej državi bankovci;
oblikovanje objektivno potrebnega obsega sredstev za strukturne enote in za gospodarstvo kot celoto. Pomemben dejavnik pri tem oblikovanju je potreba poslovnih subjektov po gotovini (gotovina, negotovinske oblike), njihova želja po porabi ali obdržanju denarja.
koncept denarni promet ni mogoče identificirati z plačilni promet . Plačilni promet - niz plačil z denarjem kot plačilnim sredstvom. Zajema vsa plačila z nakazilom, t.j. vse negotovinske transakcije. To je posledica dejstva, da pri prenosu sredstev na račune sredstva vedno delujejo kot plačilno sredstvo, saj se prenosi izvajajo v procesu kreditnega poslovanja. Gotovinski promet je vključen v plačilni promet ne v celoti, ampak v tistem delu, v katerem gotovina deluje kot plačilno sredstvo. Na primer izplačilo plač, plačilo finančnih obveznosti, poplačilo bančna posojila posamezniki.
Tako je plačilni promet del denarnega prometa, denarni promet pa ni vedno plačilo.
Na obseg gotovinskega prometa vplivajo naslednji dejavniki;
vrednost družbenega proizvoda in drugi elementi;
v kolikšnem obsegu pridejo proizvedeni proizvodi v promet;
koncentracija podjetij, njihova specializacija;
spremembe v delovanju denarja kot sredstva obtoka in plačilnega sredstva.
Trenutno obstaja določen sistem organizacije denarnega obtoka. Zagotavlja:
obvezno hrambo sredstev podjetij, organizacij, ustanov, razen majhne količine, v bankah;
izvajanje večine gotovinskih poravnav v gotovinski in negotovinski obliki preko bank;
denarna poraba je predvidena predvsem za plače in nekatere nakupe blaga;
omejitev gotovina na blagajni za podjetja, organizacije, ustanove;
banke zagotavljajo vodenje računov podjetij, organizacij, negotovinske in gotovinske poravnave z ustreznim nadzorom, pa tudi sprejem in shranjevanje denarnih prihrankov prebivalstva, njihovo izdajo na zahtevo v gotovini ali uporabo za negotovinska plačila;
v medbančnem prometu se uporabljajo samo poravnalni dokumenti predpisan obrazec, in v nebančnih - državnih bankovcev.
Gotovinski promet se izvaja v razmerju države s prebivalstvom, med posamezni državljani družbo, skupine prebivalstva, med podjetji in organizacijami.
Negotovinski promet. Njegov prevladujoč razvoj je razložen z objektivnimi razlogi in ukrepi, ki jih načrtno izvaja država, katerih namen je ustvariti racionalen sistem denarnih poravnav in prihraniti družbene stroške obtoka.
Izdajanje denarja je treba izvajati ne toliko za rast devizne rezerve, koliko pod povpraševanjem po denarju iz industrijskega sektorja, torej pod zavarovanjem menic plačilno sposobna podjetja izdana za obdobje enega do petih let. Refinanciranje poslovnih bank naj postane glavni kanal denarne ponudbe, obrestna mera (refinanciranje) pa glavni regulator.
Pri dvotirnem bančnem sistemu izdajo negotovinskega denarja izvajajo poslovne banke, izdajo gotovine pa centralna banka, ker ima monopolno pravico do izdaje bankovci. V tem primeru je primarna negotovinska emisija, saj izdana gotovina se najprej odraža v obliki knjižb na depozitnih računih poslovnih bank, tj. delujejo v negotovinski obliki.
Trenutno negotovinska plačila v gospodarsko razvitih državah predstavljajo več kot 95 % celotnega denarnega prometa. Zato do povečanja denarne mase v obtoku ne pride predvsem zaradi izdaje gotovine, temveč zaradi gotovinsko vprašanje.
V Rusiji je razmerje med količino gotovine in negotovinskega denarja v obtoku popolnoma drugačno: gotovina predstavlja do 40% denarne mase. To pomeni, da je za razliko od gospodarsko razvitih držav vpliv gotovinske emisije na denarni sistem Rusije še vedno zelo velik.
Glavni namen izdaje negotovinskega denarja v obtok (izdaja gotovine ni samostojna, ampak deluje kot posledica negotovinsko izdajo) - zagotavljanje dodatnih potreb podjetij v obratnih sredstvih. Za to poslovne banke podjetjem zagotoviti dodatna posojila. Za izdajo teh posojil, morajo banke pritegniti dodatna sredstva. Ta sredstva nastanejo kot posledica nedenarne emisije.
V dvotirnem bančnem sistemu mehanizem brezgotovinskega izdajanja deluje na podlagi bančnega multiplikatorja. Bančni multiplikator je število, ki označuje proces povečevanja količine denarja na depozitnih računih v poslovnih bankah v procesu njihovega premikanja iz ene poslovne banke v drugo.
Mehanizem bančnega multiplikatorja deluje le, če obstajata dve ali več ravni bančnega sistema. Prva raven tega sistema je centralna banka- upravlja mehanizem množenja, drugi - komercialne banke - pa poskrbi, da deluje in deluje samodejno.
Mehanizem delovanja bančnega multiplikatorja je povezan s konceptoma norme obveznih bančnih rezerv in proste rezerve.
Kot že rečeno, monopol nad izdajo gotovine pripada centralni banki. Predvidi količino izpusta in ga porazdeli glede na posamezne regije države.
Izdajanje gotovine poteka decentralizirano. To je posledica dejstva, da potrebe poslovnih bank po denarju, ki jih potrebujejo dodatna izdaja v obtok nenehno spreminja, saj odvisno od potreb po denarju svojih strank (pravnih in fizičnih oseb). Očitno je pravočasna dostava denarja iz centra v takih razmerah komaj mogoča. To še posebej velja za Rusijo: zaradi velikih razdalj bi dostava denarja trajala precej dolgo in ko bi prispeli na cilj, bi se tam potreba po denarju že spremenila. Posledično se v tej regiji oblikuje bodisi presežek bodisi pomanjkanje gotovine, zaradi česar se bodo v gospodarstvu pojavile različne težave.
Emisija gotovine je njihova sprostitev v obtok, pri čemer se, kot že omenjeno, poveča skupna količina gotovine. Temelji gotovinski promet banke in analitično poročanje Banka Rusije napoveduje obseg predlagane izdaje, pa tudi regije, kjer bo izvedena." Ne sodeluje le Banka Rusije, temveč tudi njeni regionalni RCC, ki vsebujejo rezervne sklade in delovne blagajne. vprašanje.
V rezervnih skladih RCC je shranjena rezerva bankovcev, namenjena njihovi sprostitvi v obtok v primeru povečanja potreb gospodarstva te regije po gotovini. Ta denar ni v obtoku, ker se ne giblje, ne kopiči, ne služi kot plačilno sredstvo in je rezerva. Blagajna nenehno sprejema in dviguje gotovino iz bank. Ta denar je noter v nenehnem gibanju, v obtoku. Če znesek denarnih prejemkov na računih bank presega mejo, določeno za ta RCC, se denar umakne iz obtoka in prenese v rezervni sklad. Ko banka potrebuje gotovino, se zgodi obraten proces. Z bančnega računa v okviru svoje proste rezerve RCC izda zahtevani znesek gotovine in ga z dovoljenjem prenese iz rezervnega sklada v blagajno RCC. Centralna banka. Za ta RCC bo to operacija izdaje. Svet Centralne banke Ruske federacije sestavi dnevno bilanco na podlagi informacij iz omrežja RCC: kje je potekala izdaja gotovine in kje - njihov dvig. Emisija denarja, ki se izvaja v okviru enotne državne denarne politike, naj se izvaja na podlagi enotne zahteve, standardi, obrazci, metode in orodja.
Različne oblike predpisi, ki jih uporablja en sam subjekt - Ruska federacija z uporabo orodij in metod, določenih z zvezno zakonodajo, v okviru enotnega področja odnosov z javnostmi - področja denarja in kreditov, da bi spodbudili ali omejili vlaganje sredstev v gospodarstvo države ( ali v določenih sektorjih gospodarstva), posojanje, zavarovanje subjektov gospodarski odnosi so denarna regulacija.
Za razliko od ruske ustave je zakonodaja, ki se je razvila v letih reform v Rusiji, bančna praksa in praksa monetarne regulacije ne izključujeta, ampak predpostavljata izvajanje izdaje brezgotovinskega denarja s strani kreditnih institucij, tudi v procesu bančno posojilo.
V sodobnih razmerah so pri izvajanju izdaje gotovine opustili ločitev gotovinskega in denarnega načrtovanja. Zdaj smo prešli na analizo in napovedovanje stanja denarnega obtoka v smislu monetarnih parametrov. Napovedovanje potrebe po gospodarskem prometu v gotovini se izvaja z določitvijo kontrolnih številk za najnižje in najvišje meje rasti ponudbe denarja.
Centralna banka Ruske federacije uporablja ekonomske in matematične modele funkcij ponudbe in povpraševanja po denarju in daje oceno optimalne zmogljivosti celotnega prometa denarja in potencialne ponudbe denarja na tej stopnji. Načrtovani kazalniki Omejitve količine izdaje gotovine v obtok niso posebej določene.
Centralna banka Ruske federacije pri izvajanju izdajateljskih poslov izhaja iz potreb gospodarskega prometa in države. Centralna banka bi morala povezati izdajo bankovcev s procesom proizvodnje in menjave blaga in storitev. Dejansko to pomeni, da se lahko izvedejo nove emisije gotovine, ki nadomestijo dotrajane ali povečajo nacionalno bogastvo.
Monetarni sistem Ruske federacije
emisija sistema denarnega obtoka
Današnji denarni sistem Ruske federacije spada v monetarni sistem tržnega tipa. V Ruski federaciji je uradna valuta ( nacionalno valuto) je rubelj. Uradno razmerje med rubljem in zlatom ali drugimi dragocene kovine ni nameščeno. Izključna pravica izdajanja gotovine, organiziranja in umika iz obtoka na ozemlju naše države pripada Centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije).
Plačila v Rusiji se izvajajo v obliki gotovinskih in negotovinskih plačil (plačilni nalogi, menice, čeki).
Za izvajanje regulacije emisij in gotovine, gotovinskih storitev za poslovne banke in organizacije v glavnih teritorialnih oddelkih Banke Rusije, poravnave in denarni center x obstajajo delujoče blagajne za sprejem in izdajo gotovine ter rezervnih sredstev denarne vstopnice in kovanci (zaloge neobjavljenih vstopnic in kovancev).
glavni parametri denarni sistem RF opredeljen v zvezni zakon 10. julij 2002 86-FZ „O Centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije) (s spremembami 10. januarja 2003)2. Po navedbah tega zakona Uradna valuta Ruske federacije je rubelj, ki je enak 100 kopeck. V zakonu: »Uradno razmerje med rubljem in zlatom ali drugo dragocene kovine ni nameščeno." Monopolno pravico do izdaje ali dviga gotovine iz obtoka je prejela Banka Rusije. Prav tako nosi polno odgovornost za organizacijo njihovega kroženja v nacionalnem gospodarstvu.
V skladu z veljavno zakonodajo v Rusiji obstajata dve vrsti bankovcev: bankovci (bankovci) in kovanci. So brezpogojne obveznosti Banke Rusije in so zavarovane z vsemi njenimi sredstvi.
Centralna banka Ruske federacije izvaja medbančne poravnave prek svojih institucij. Njegov sistem vključuje centralni urad, teritorialne urade, centre za poravnavo gotovine, računalniške centre itd. Trenutno je v Rusiji 1.333 centrov za poravnavo gotovine in drugih institucij, ki zagotavljajo storitve poravnave za 2.208 kreditnih institucij, 6.045 podružnic teh organizacij, kot tudi proračunski računi.vse ravni in drž izvenproračunskih sredstev, organi zvezne zakladnice in druge pravne osebe v primerih, ki jih določa zakon.
Področje denarnega obtoka je predmet regulacije in stroge ureditve države, katere glavni vidiki so zapisani v zakonu ("Postopek za opravljanje gotovinskih transakcij"). Po tem naročilu bančni sistem ni le organizator gotovinskega prometa, ampak tudi nadzornik ta proces.
Denarni promet v Rusiji, pa tudi v drugih državah, ne uporablja samo gotovine za storitve plačil, ampak tudi negotovinska plačila, ki trenutno prevladujejo. Skupek vseh plačil v gotovini in negotovinskih oblikah, v katerih denar opravlja funkcije sredstva obtoka, plačilnega sredstva in akumulacije, za določeno časovno obdobje predstavlja denarni promet države. Slednji posreduje blagovni in neblagovni promet ter redistribucijske posle.
Izbira določenih oblik negotovinskega plačila je odvisna od stopnje gospodarskega razvoja države. Plačilni nalogi so trenutno najpogostejša oblika negotovinskega plačila v Rusiji: uporabljajo se za poravnave z dobavitelji in izvajalci v primeru predplačila, z organi zavarovalnic in pokojninskih skladov, z davki in drugimi plačili.
Ni dovolj pogosto obrazec za akreditiv izračunih je njegov delež majhen. V skladu z zakonodajo Ruske federacije lahko fizične in pravne osebe uporabljajo čeke za poravnave, vendar poravnave s čeki med posamezniki niso dovoljene.
Zakon določa splošni rok za prehod brezgotovinskega plačila: ne več kot dva delovni dnevi znotraj subjekta Ruske federacije in pet dni znotraj Ruske federacije. Za regulacijo gospodarstva Centralna banka Ruske federacije uporablja naslednja orodja: diskontne obrestne mere; norme obveznih rezerv kreditnih institucij; operacije na odprtem trgu; izvaja ureditev ekonomskih standardov za kreditne institucije. Za zagotavljanje gotovinskih storitev kreditnim institucijam in drugim pravnim osebam se na ozemlju Ruske federacije pri teritorialnih glavnih oddelkih Banke Rusije ustanavljajo poravnalni in denarni centri (RCC). Ti centri tvorijo blagajno za sprejem in izdajo gotovine ter rezervne sklade bankovcev in kovancev.
Odlok Centralne banke z dne 3. decembra 1997 št. 51-U "O uvedbi novih formatov poravnalnih dokumentov" je določeno, da so zahtevki za plačilo, zahtevki za plačilo-nalogi, vloge za akreditiv, nalogi za izterjavo(odloki), ki veljajo za negotovinska plačila v Ruski federaciji od januarja 1998. mora biti sestavljen na obrazcih vseruskega klasifikatorja upravljavske dokumentacije OK 011-98 (razred "Enotni sistem bančne dokumentacije"). Za kršitev pravil poravnalnega poslovanja so banke, podjetja, ustanove, organizacije in državljani odgovorni v skladu z veljavna zakonodaja. Rezervni skladi so zaloge bankovcev in kovancev, ki niso izdani v obtoku, v trezorjih Centralne banke Ruske federacije in so pomembni za organizacijo in centralizirano regulacijo denarnih sredstev. Stanje gotovine v obtočni blagajni je omejeno in če je limit presežen, se presežek prenese iz obtočne blagajne v rezervna sredstva.
Objektivna potreba po rezervnih sredstvih je posledica potrebe po: zadovoljevanju potreb gospodarstva v denarju; obnavljanje denarne mase v obtoku v povezavi s propadanjem posameznih bankovcev; ohranjanje obvezne denominacije denarne mase v celotni državi in regijah; zmanjšanje stroškov prevoza in hrambe bankovcev.
Gotovina se izda v obtok na podlagi dovoljenja za izdajo - dokumenta, ki daje Centralni banki Ruske federacije pravico podpirati obtočno blagajno na račun rezervnih sredstev bankovcev in kovancev. Ta dokument izda Upravni odbor Banke Rusije v okviru direktive o izdaji, tj. najvišji znesek izdaje denarja v obtok, ki ga določi vlada Ruske federacije.
Po navedbah ekonomske vsebine koncepta denarnega prometa je mogoče izločiti njegove sestavine in zgraditi medsebojno povezano, notranje podrejeno strukturo denarnega prometa (priloga A). Znatna širitev področja gotovinskega obtoka vodi do povečanja stroškov države in Centralne banke Ruske federacije za obtok gotovine, njihov prevoz, shranjevanje, zamenjavo starih bankovcev z novimi, pojav " črna gotovina« in izpad davkov v proračun. Od 1. januarja 2010 v obtoku so bili gotovinski bankovci v višini 735513,5 milijona rubljev. V skupnem znesku gotovine so bankovci predstavljali 99,1%, kovanci - 0,9%.
Za izvajanje regulacije emisij in gotovine, gotovinskih storitev za kreditne organizacije, pa tudi podjetja, organizacije in institucije, imajo glavni teritorialni oddelki centralne banke, centri za poravnavo gotovine blagajne za sprejem in izdajo gotovine in rezervnih sredstev bankovcev. in kovanci. Leta 1992 so bili v nekaterih glavnih teritorialnih oddelkih centralne banke ustanovljeni tudi regionalni rezervni skladi bankovcev in kovancev.
Stanje gotovine v obtočni blagajni je omejeno, saj se vštevajo v skupno količino denarja v obtoku. Če znesek denarja v obtočni blagajni preseže določeno mejo, se presežek denarja prenese iz obtočne blagajne v rezervna sredstva. Upoštevajte, da pravzaprav vsa plačila ne potekajo prek centralne banke. Del plačil je znotrajbančni, delno preko korespondenčnih računov drugih bank, pa tudi klirinških hiš.
Toda tudi ob upoštevanju tega se rezultat še vedno zdi preprosto katastrofalen. Monetarni sistem Rusije v bistvu ne more zagotoviti niti obstoječega trgovinskega prometa. In ne samo, da ni sposobna, ampak jo neposredno duši, s tem pa tudi samo produkcijo.
Brez pretiravanja lahko rečemo, da ni hujšega dušilca gospodarstva. celo davčni sistem ni tako uničujoče za gospodarstvo države kot njen denarni sistem. In organ, zasnovan tako, da spoštuje interese države, njene centralne banke. postal njen najhujši sovražnik in uničevalec.
Rezervna sredstva bankovcev in kovancev so zaloge vstopnic in kovancev, ki niso v obtoku, v trezorjih centralne banke. Ta sredstva so ustvarjena po nalogu centralne banke, ki določa njihovo vrednost glede na velikost prometne blagajne, obseg gotovinskega obtoka, pogoje skladiščenja. Oblikovanje rezervnih skladov omogoča zadovoljevanje potreb nacionalnega gospodarstva v gotovini, takojšnjo posodobitev denarja v obtoku, vzdrževanje potrebnih bankovcev in zmanjšanje stroškov prevoza in shranjevanja bankovcev. Banke takih skladov ne ustvarjajo - imajo operativne blagajne.
Relativno visoka odvisnost rusko gospodarstvo, vključno z državni proračun, zaradi pogosto spreminjajočih se zunanjih gospodarskih razmer vnaprej določa, da Banka Rusije trenutno uporablja režim upravljanega drsečega deviznega tečaja.
Ta režim je povsem primeren gospodarski situaciji, saj omogoča zmanjšanje Negativni vpliv dejavnik nestabilnosti svetovnih cen za denarno politiko z manjšim posegom Banke Rusije v delo domačega deviznega trga. Močna plačilno stanje ustvarja pogoje za krepitev v letu 2003. tečaj rublja, ne le realno, ampak tudi nominalno. Vendar je Banka Rusije sprejela številne ukrepe za zagotovitev, da ta proces ni nenaden ali umeten.
Banka Rusije meni, da je primerno ohraniti kontinuiteto glavnih načel oblikovanja in izvajanja denarne politike na kratko in srednjeročno. Gre predvsem za dosledno zniževanje inflacije in s tem ustvarjanje ugodnih pogojev za dolgoročni gospodarski razvoj države. Zato je glavni cilj enotne državne denarne politike, ki jo vodi Banka Rusije skupaj z vlado Ruske federacije, stalno zniževanje inflacije in njeno vzdrževanje na nizki ravni.
Denar, denarni sistem, ki ga upravlja Banka, je tako močno orodje, ki določa celotno stanje gospodarske, socialne in pogosto politične sfere družbe, da je v osnovi napačno zreducirati nalogo le na čisto denarna vprašanja. Ta v osnovi zmotna paradigma določa dobesedno vse globoko zmotne in destruktivne politike centralne banke. Stabilen denarni sistem je mogoče imeti s popolnoma uničenim gospodarstvom, in to uničenim prav zaradi njegove stabilizacije. O tem, kako denarna politika centralne banke države vpliva na vse vidike življenja države, lahko preberete v kateri koli knjigi o bančništvu. Znano je, kako resno vse centralne banke sveta jemljejo gospodarske in družbene posledice vsake svoje odločitve, tudi tehnične in na prvi pogled nepomembne.
Odkrito lahko rečemo, da odločitve centralnih bank pogosto vplivajo javno življenje veliko močnejši in bolj neposreden kot katerikoli zakonodajni akti kot odločitve predsednikov in vlad. Pravzaprav so centralne banke v sodobnem svetu najmočnejši regulatorji življenja in obstoja v moderne države.
Zaključek
Torej, v tem tečaju so bili obravnavani teoretični vidiki vprašanja denarja, mehanizma za njegovo izvajanje in načinov, kako država vpliva na denarno ponudbo, ponazorjeno s primerom iz ruskega gospodarstva.
Na podlagi analize teh podatkov so bili v delu že narejeni nekateri zaključki. povzamemo zdaj Skupni rezultat.
Emisija denarja po definiciji pomeni spremembo količine denarja v obtoku. AT razumne meje ta sprememba ne predstavlja nevarnosti za gospodarstvo, se pa pojavlja vrsta težav s previsokimi ali nezadostnimi emisijskimi stopnjami. Med njimi je distribucija menjave in denarnih nadomestkov v poravnavah med poslovnimi subjekti, pa tudi kopičenje neplačil - vprašanja, obravnavana v tem članku. V tem primeru država lahko in mora vplivati na trenutne razmere z različnimi instrumenti monetarne regulacije, vendar ob upoštevanju možnih stranski učinki.
Po analizi obravnavanih problemov lahko sklepamo naslednje.
Spreminjanje količine denarja v obtoku je v pristojnosti ne le države, ki jo predstavlja centralna banka, ampak tudi sistema poslovnih bank. Toda šele država začrta trende v dinamiki denarne ponudbe. To mu omogoča nadzor denarni trg in na njem ustvariti situacijo, ki je v danem trenutku potrebna.
V primeru inflacije je priporočljivo izvajati ostro monetarno politiko, usmerjeno v zmanjšanje količine denarja v obtoku. Če pa se denarna politika preveč zaostri, se lahko pojavi cela vrsta negativnih rezultatov (ki pa ne vplivajo na glavni cilj te politike). Še posebej nagnjeni k pojavu različnih težav v denarna sfera tranzicijsko gospodarstvo, zato porabite monetarna politika v takih okoliščinah je potrebna posebna previdnost.
Zdaj je ta problem aktualen tudi za Rusijo, kar je jasno prikazano v primeru. Monetarna politika države se trenutno lahko razvija v dve smeri: ali se bo zaostrovala ali pa se bo še naprej mehčala. V prvem primeru se bo ponovila situacija iz let 1995-1998. z odhodom denarja iz pomembnega dela gospodarskega prometa, upočasnjevanje rasti proizvodnje pa se bo nadaljevalo. Očitno. da je druga možnost veliko bolj zaželena. Čeprav je v tem primeru možna rahla rast inflacije, bo v celoti rezultat takšne politike pozitiven: prišlo bo do razširitve kreditnega poslovanja in pospešitve gospodarske rasti.
Nedvomno je treba zdaj v Rusiji voditi prav takšno denarno politiko. Če obstaja strah pred pojavom inflacije, je treba začeti povečevati izdajo denarja po nizki stopnji, pri tem pa opazovati procese, ki potekajo hkrati. Tako bo mogoče empirično določiti količino denarja, ki je zdaj potreben v obtoku.
Glosar
№ p / p Koncept Opredelitev 1 Denarni agregat je kazalec količine denarja ali finančnih sredstev, razvrščenih kot denarna ponudba 2 Denarna ponudba v obtoku kvantitativna značilnost gibanje denarja za določen datum in za določeno obdobje 3 Zakon denarnega obtoka je zakon, ki določa količino denarja, potrebno za obtok, enako vsoti cen blaga, deljeni s številom obratov istih denarnih enot 4 Hitrost denarni obtok je število, ki kaže, kolikokrat na leto denarna enota, ki je v obtoku, se porabi za nakup blaga in storitev 5 Denarni agregati so vrste denarja in sredstev, ki se med seboj razlikujejo po stopnji likvidnosti, to je sposobnosti hitrega preoblikovanja v gotovino, kazalcih strukture ponudba denarja. 6Multiplikator je ekonomski kazalnik, katerega vrednost označuje stopnjo, do katere povečanje naložbenega povpraševanja ali sama naložba povzroči spremembo obsega proizvodnje in povpraševanje potrošnikov na te izdelke (in s tem dohodek). Številčno je množitelj (M) večji od ena in je enak razmerju: M = 1 / PSP, kjer je PSP - mejna nagnjenost potrošnik na porabo tega izdelka, izdelek; ali razmerje med ravnotežnim BNP in spremembo obsega naložb. 7Refinanciranje poplačilo, povračilo starega državni dolg z dajanjem novih posojil, predvsem z zamenjavo kratkoročnih obveznosti z dolgoročnimi vrednostnimi papirji ali zapadlostjo obveznosti z drugimi novimi obveznicami. 8Izdaja izdaja vrednostnih papirjev, bankovcev v vseh oblikah. Emisija denarja ne pomeni le tiskanja bankovcev, temveč tudi povečanje celotne mase gotovine in negotovinskega denarja v obtoku. 9 rezervni sklad del pravičnost podjetje, ki nastane z letnimi odtegljaji od dobička, ki predstavlja rezervo denarja. Rezervni sklad služi za družbeni razvoj podjetja, pokrivanje izgub, pa tudi za izplačilo dividend in dopolnitev kapitala v primerih nezadostnosti prejetega dobička. 10Papirni denar je denar, natisnjen na posebnem papirju, ki mu država daje vlogo in moč uradnega denarja. Papirnati denar je v bistvu fiat (pogojni) denar, saj je njegova prava vrednost merjena s stroški izdelave papirni znak, bankovci, veliko nižji od apoena, navedenega na znaku. Papirni denar se uporablja zaradi njegove poceni in enostavnega rokovanja s takim denarjem. V procesu zgodovinskega razvoja je papirnati denar zamenjal kovinski denar v obtoku. Tiskane so na posebnem papirju in imajo več stopenj zaščite pred ponarejanjem. 11 Inflacija je depreciacija denarja, ki se kaže v obliki zvišanja cen blaga in storitev, ne pa zaradi zvišanja njihove kakovosti. 12 Akreditiv je denarna listina, ki vsebuje navodilo za plačilo določene denarne vsote posamezniku oz. pravna oseba v skladu s pogoji, navedenimi v dokumentu. Gotovinski akreditivi so imenovani. Omogočajo vam, da v določenem roku v celoti ali po delih prejmete znesek, naveden v akreditivu. Glavne sestavine takšne politike so poslovanje na prostem trgu, računovodske usmeritve in obvezna obvezna rezerva.
Seznam uporabljenih virov
1Denar, kredit, banke. Ekspresni tečaj: učni vodnik / kol. ur.; izd. počaščen dejavnost znanosti Ruske federacije, doktor ekonomije. znanosti, prof. O.I. Lavrušin. - 4. izd., izbrisano. - M.: KNORUS, 2010. - 320 str.
Zbirka zakonodaje Ruske federacije. 2002. št. 28. Umetnost. 2790; 2003. št. 2. čl. 157.
Denar, kredit, banke. Učbenik / ur. G. N. Beloglazova Beloglazova G. N. - M .: Višja izobrazba, 2009. - 392 str.
Teorija javno bogastvo. Temelji mikro- in makroekonomije: učbenik / A.V. Sorokin. - M .: CJSC "Založba" Ekonomija ", 2009. - 587 str. - (Višja izobrazba).
Kanke V.A. Filozofija ekonomskih znanosti: učbenik. - M.: INFRA-M, 2009. - 384 str. - (Višja izobrazba).
Ekonomska teorija. Makroekonomija. Tranzicijsko gospodarstvo: učbenik. dodatek: v 2 urah / B.I. Gerasimov, N.S. Kosov, V.V. Drobysheva in drugi; pod skupno izd. doktor ekonomije znanosti, prof. B.I. Gerasimov in dr.ekon. znanosti, prof. N.S. Kosovo. - Tambov: Založba Tambov. Država. Tech. Univ., 2009. - 2. del. - 204 str.
Svetovno gospodarstvo: učbenik / V. M. Kudrov. - M.: Yustitsinform, 2009. - 512 str. - (Serija "Izobraževanje").
Ekonomika podjetja (podjetja): Učbenik / Ed. prof. O.I. Volkova in izr. O.V. Devjatkina. - 3. izd., revidirano. in dodatno - M.: INFRA-M, 2009. - 604 str. - (Višja izobrazba)
Ivanov V.V. denar. Kredit. Banke: Učbenik., Založba Prospekt, 2003. - 624 str.
Finance. Obrat denarja. Kredit: učbenik za študente / Ed. G. B. Poliak. - 3. izd., revidirano. in dodatno - M.: UNITI-DANA, 2008. - 639 str.
Finance, denarni obtok in kredit: učbenik / Grekov I. E., Zbinyakova E. A. - Orel: OrelGTU, 2008. - 217 str.
denar. Kredit. Banke. Vrednostni papirji. Delavnica: učbenik. priročnik za univerzitetne študente, ki študirajo na specialnostih ekonomije in managementa / ed. E. F. Žukova. - 2. izd., revidirano. in dodatno - M.: UNITI-DANA, 2008. - 431 str.
denar. Kredit. Finance: učbenik / S.V. galicijski. - 2. izd., revidirano. in dodatno - M.: Eksmo, 2008. - 736 str. - (Visoko ekonomsko izobraževanje).
Potrebujete pomoč pri učenju teme?
Naši strokovnjaki vam bodo svetovali ali nudili storitve mentorstva o temah, ki vas zanimajo.
Oddajte prijavo navedite temo prav zdaj, da izveste o možnosti pridobitve posvetovanja.
