Analiza likvidnosti
Likvidnost - Mobilnost sredstev podjetij, podjetij, bank, ki vključujejo možnost neprekinjenega plačila na mandat kreditnih in finančnih obveznosti ter legitimne denarne zahteve. Razlikujte likvidnost Banke, podjetja, likvidna sredstva, likvidna sredstva. Določiti stopnjo Likvidnost Mnoge države uporabljajo sisteme koeficientov likvidnost Kot razmerje nekaterih vrst sredstev in obveznosti so regulativni akti razvite in odobrene, ki predpisujejo ohranitev uveljavljene ravni teh koeficientov. Likvidnost Podjetja - razmerje med njegovimi dolžniškimi in likvidnimi sredstvi, tj. Tham, ki se lahko uporabijo za odplačilo dolga: denar, vloge v banki, realizirani elementi obratnega kapitala itd. Obstaja klasifikacija sredstev in finančnih sredstev po stopnji Likvidnost. S hitrostjo in enostavnostjo njihovega pritožbe na gotovino ali drugo sprejemljivo plačilno napravo; Višja kot stopnja LikvidnostTako praviloma, manj kot znesek donosnosti tega premoženja, in obratno.
Likvidnost gospodarskega subjekta Lahko se naučite iz njenega ravnotežja. V bistvu bo likvidnost salda podjetja v okviru študije pomenila likvidnost celotnega podjetja kot celote.
Likvidnost salda podjetja - Stopnja prekrivanja obveznosti podjetja s svojimi sredstvi, mandata preoblikovanja, katerih v denarni obliki ustreza datumu odplačevanja obveznosti. Likvidnost se določi z razmerjem med obsegom dolga in likvidnih sredstev, ki so na voljo podjetju. Tekočina se imenuje taka sredstva, ki se lahko uporabijo za odplačilo dolgov (denar v gotovini, depozitne depozite, dane na račune bank, vrednostnih papirjev, ki se izvajajo z elementi delovanja kapitala, kot so: gorivo, surovine, itd).
Naloga analize likvidnosti bilance se pojavi zaradi potrebe po oceni plačilne sposobnosti organizacije, tj. Svoje sposobnosti pravočasno in v celoti izračunana v vseh svojih obveznostih. Likvidnost pomeni brezpogojno solventnost podjetja in pomeni stalno enakost med sredstvi in \u200b\u200bobveznostmi, tako skupaj in v smislu nastanka.
Analiza likvidnosti bilance v primerjavi s premoženjem razvrščena po stopnji njihove likvidnosti in se nahajajo v padajočem vrstnem redu likvidnosti, z obveznostmi PO PACCAPE, njihova zrelost, združena na čas.
Odvisno od stopnje likvidnosti, tj. Hitrost preoblikovanja v gotovino, sredstva družbe so razdeljena v naslednje skupine.
A1.Najbolj likvidna sredstva - za vključuje vse izdelke denarnih sredstev in kratkoročne finančne naložbe (vrednostni papirji). Ta skupina se izračuna na naslednji način: \\ t
A1 \u003d Finančne naložbe + Denar
ali str. 1240 + str. 1250.
A2.Hitro realizirana sredstva - terjatve.
A2 \u003d terjatve ali str. 1230.
AZ.Počasi izvedena sredstva - Členi Oddelek II Stanje premoženja, vključno z rezervami, davek na dodano vrednost, terjatve (plačila, za katere se pričakujejo več kot 12 mesecev po datumu poročanja) in drugih kratkoročnih sredstev.
AZ \u003d rezerve + dolgoročne terjatve + DDV + Druga revolving.
ali str. 1210 + 1. \\ t 220 + str. 1260
A4.Težka sredstva so težka - Členi Oddelek 1 bilance bilance - nekratkoročna sredstva.
A4 \u003d Nekratkoročna sredstvaali str. 1110.
Obveznosti o bilanci so razvrščene po stopnji plačila plačila.
P1. Najbolj nujne obveznosti - za pripada obveznostim.
P1 \u003d obveznostiali str. 1520.
P2.. Kratkoročne obveznosti - to so kratkoročni izposojeni skladi, udeleženci dolga v plačilu dohodka, druge kratkoročne obveznosti.
P2 \u003d Kratkoročni izposojeni skladi + Druge kratkoročne obveznosti
ali str. 1510 + str. 1550.
Pz. Dolgoročne obveznosti - to so bilančne stanja, povezane z oddelki IV in V, tj. Dolgoročna posojila in izposojena sredstva, pa tudi dohodek prihodnjih obdobij, rezerve prihodnjih odhodkov in plačil.
PZ \u003d dolgoročne obveznosti + dohodek prihodnjih obdobij + Ocenjevalne obveznosti
ali str. 1400 + str. 1530 + str. 1540.
P4. Stalne obveznosti ali trajnostna - to so članek Členi Oddelek W Bilanca stanja "Kapital in rezerve".
P4 \u003d kapital in rezerve (lastni kapital organizacije) \\ t
ali str. 1300.
Za določitev likvidnosti preostalega zneska morate primerjati rezultate zgornjih skupin sredstev in obveznosti.
Upošteva se ravnotežje absolutno tekoča Če pride do naslednjih razmerij:
T.navzkrižno likvidnost Označuje organizacijo solventnosti (+) ali plačilne nesposobnosti (-) za najbližje Čas obravnava časovnega intervala:
TL \u003d (AL + A2) - (P1 + P2);
Strekstraktivna likvidnost - to je napoved solventnosti, ki temelji na primerjavi prihodnjih prihodkov in plačil:
PL \u003d A3 - PZ.
Razmislite o glavnih vrstah možnih situacij.
1. A1\u003e P1; A2\u003e P2; A3\u003e PZ; A4.< П4; А1 > P1; A2.< П2; A3 > Pz; A4.< П4 при (А1+А2)>(P1 + P2).
Normalna, zanesljiva solventnost in finančna vzdržnost organizacije.
2. A1\u003e P1; A2.< П2; A3 > Pz; A4.< П4 при (А1+А2)<(Ш + П2) или А1>P1; A2.<П2;АЗ<ПЗ; А4<П4 при (А1+А2)>(P1 + P2).
Obstaja epizična insolventnost in finančna nestabilnost podjetja.
3. A1\u003e W; A2.< П2; A3 < ПЗ; А4 < П4 при (А1 +А2)<(П1 + П2) или А1< П1; А2 > P2; A3.< ПЗ; А4 > P4 AT (A1 + A2)<(Ш + П2).
Obstaja povečanje plačilne nesposobnosti in finančne nestabilnosti podjetja.
4. A1.< П1; А2 < П2; A3 > Pz; A4\u003e P4 (A4< П4).
Obstaja kronična insolventnost in finančna nestabilnost podjetja.
5. A1.< П1; А2 < П2; A3 < ПЗ; А4 > P4.
Obstaja krizno finančno stanje podjetja, ki je blizu stečaja.
Primerjava tekočih skladov in obveznosti nam omogoča izračun relativnih kazalnikov. Takšni kazalniki so koeficienti likvidnosti podjetja. Ti koeficienti omogočajo, da se določi sposobnost podjetja, da plača svoje kratkoročne obveznosti v obdobju poročanja. Najpomembnejši med njimi z vidika finančnega upravljanja so naslednji:
Koeficient splošne (sedanje) likvidnosti;
Koeficient nujne likvidnosti;
Razmerje absolutne likvidnosti;
Lastni obratni kapital.
Koeficient splošne (tekoče) likvidnosti. To daje splošno oceno likvidnosti sredstev, ki kaže, koliko rubljev kratkoročnih sredstev predstavlja en ruble trenutnih obveznosti. Logika izračuna tega kazalnika je v tem, da družba doseže kratkoročne obveznosti, predvsem zaradi kratkoročnih sredstev; Torej, če kratkoročna sredstva presegajo velikost kratkoročnih obveznosti, se družba lahko obravnava kot uspešno delovanje (vsaj teoretično).
Koeficient splošne (tekoče) likvidnosti Izračuna se kot zasebno razdelitev obratnega kapitala za kratkoročne obveznosti in kaže, ali ima podjetje dovolj sredstev, ki se lahko uporabijo za odplačilo njegovih kratkoročnih obveznosti v določenem obdobju. Po splošno sprejetih mednarodnih standardih meni, da bi moral biti ta koeficient v mejah enega do dveh. Spodnja meja je posledica dejstva, da bi moral biti obratni kapital vsaj dovolj za odplačilo kratkoročnih obveznosti, sicer bo podjetje v nevarnosti stečaja. Presežek obratnega kapitala v primerjavi s kratkoročnimi obveznostmi Več kot dva (trije) časi se šteje za nezaželen, saj lahko kaže iracionalno kapitalsko strukturo. Vrednost kazalnika se lahko spreminja po industriji in dejavnostih, njegova razumna rast dinamike pa se običajno obravnava kot ugoden trend.
TL \u003d Curvas / Kratkoročne obveznosti \u003d
Str. 1200 / str. 1500 - (1530 + 1540 + 1430 + 1550) \\ t
Naslednji na našem seznamu razmerje nujne (hitre) likvidnostiRazkrivanje razmerjanosti najbolj likvidnega dela obratnega kapitala (denar, kratkoročne finančne naložbe in terjatve) za kratkoročne obveznosti. Kazalnik je podoben trenutnemu koeficientu likvidnosti; Vendar se izračuna na ožjem krogu kratkoročnih sredstev. Po stopnji je izključila najmanj tekoči del njih - proizvodne rezerve. Logika take izjeme sestoji ne le v bistveno manj likvidnosti rezerv, ampak, kar je veliko bolj pomembno, in v tem, da je denar, ki ga je mogoče rešiti v primeru prisilnega izvajanja proizvodnih rezerv, je lahko bistveno nižji od stroške njihove pridobitve.
V skladu z mednarodnimi standardi mora biti raven nujnega likvidnostnega koeficienta višja od enote. V Rusiji je njena optimalna vrednost opredeljena kot 0,7 - 0,8. Potreba po izračunu tega koeficienta je posledica dejstva, da je likvidnost nekaterih kategorij obratnega kapitala daleč od istega. Upoštevati bi bilo treba tudi značilnosti uporabe tega kazalnika v Rusiji, v naših tržnih razmerah. Dejstvo je, da, kot iz opisa formule, najbolj likvidni delovni kapital ne vključuje le denarnih sredstev, ampak tudi kratkoročnih vrednostnih papirjev in terjatev. V razvitemu tržnem gospodarstvu je ta pristop v celoti utemeljen: Kratkoročni vrednostni papirji po definiciji so zelo likvidni skladi; Terjatve na računih, prvič, ocenjena z odbitkom potencialnih dvomljivih dolgov, to je le tiste dolžnike, ki jih sto odstotkov lahko plača svoj dolg na naše podjetje, upošteva. Drugič, podjetje v razvitih tržnih gospodarstvih ima številne zakonodajne regulirane priložnosti, s katerimi lahko izterja dolgove od stranke. Očitno ni takšnih pogojev v ruskem gospodarstvu. Analiza dinamike tega koeficienta, je treba paziti na dejavnike, ki jih določa njegova sprememba. Torej, če se je rast raka hitre likvidnosti večinoma povezana z vse večjo neupravičenimi terjatvami, potem to ne more opredeliti dejavnosti podjetja s pozitivne strani.
SL \u003d (Cash + kratkoročne finančne naložbe + terjatve) / Kratkoročne obveznosti \u003d
Str.1260 + P.1240 + PP.1230 / str. 1500.
Na podlagi zgoraj navedenega se v praksi ruskega finančnega poslovodenja redko izračunamo koeficient nujne likvidnosti. Najpogosteje prijavljena razmerje absolutne likvidnostiTo pomeni, da je likvidnost podjetja ocenjena v smislu denarja, ki, kot vemo, absolutno likvidnost. Optimalna raven tega koeficienta v Rusiji se šteje za 0,2 - 0,25. Razmerje absolutnega likvidnosti (Solventnost) je najnižji kriterij za likvidnost podjetja in kaže, kateri del kratkoročnih izposojenih obveznosti se lahko takoj povrne. Ker je razvoj industrijskih standardov teh koeficientov stvar prihodnosti, je zaželeno analizirati dinamiko teh kazalnikov, ki dopolnjuje svojo primerjalno analizo razpoložljivih podatkov o podjetjih s podobno usmerjenostjo njene gospodarske dejavnosti.
Do al \u003d denar / kratkoročne obveznosti \u003d str. 1250 / P.1500.
Pomemben kazalnik v študiji, analiza likvidnosti podjetja je lastni obtok, katerih vrednost se nahaja kot razlika med kratkoročnimi obveznostmi družbe in njenimi kratkoročnimi obveznostmi.
SOS \u003d Curvas - Kratkoročne obveznosti \u003d
Str. 1200 - str. 1500.
Vrednost lastnega obratočnega kapitala je značilna, da del lastniškega kapitala podjetja, ki je vir pokritosti svojih sedanjih sredstev (to je, sredstva, ki imajo promet, krajši od enega leta). Ta izračunani kazalnik je odvisen od strukture sredstev in strukture virov sredstev. Dokončani pogoji, rast tega kazalnika v dinamiki se šteje kot pozitiven trend. Glavni in stalni vir povečanja lastnih sredstev je dobiček. Razlikovati med "ukrivljenimi" in "lastnimi odkupov". Prvi kazalnik označuje sredstva podjetja (II oddelka bilance bilance), drugi - viri sredstev, in sicer del lastniškega kapitala podjetja, ki se šteje kot vir pokritosti kratkoročnih sredstev. Vrednost lastnega obratnega kapitala je numerično enaka prekoračitvi kratkoročnih sredstev nad trenutnimi obveznostmi. Položaj je mogoč, ko vrednost trenutnih obveznosti presega vrednost kratkoročnih sredstev. Finančni položaj podjetja v tem primeru se šteje za nestabilno; Potrebni so takojšnji ukrepi.
Lastni obratni kapital daje podjetje veliko zaupanje v lastno moč. Konec koncev, to je tisti, ki obrne podjetje z različnimi manifestacijami negativnih strani trga. Na primer: ko je namenjen odplačilo terjatev ali prodaje izdelkov, amortizacije ali izgube obratnega kapitala. V finančnem položaju podjetja družba negativno vpliva na slabost in presežek čistega delovnega kapitala.
Pomanjkanje teh sredstev lahko vodi podjetje v stečaj, saj kaže na njegovo nezmožnost, da se pravočasno izplačajo obveznosti. Pomanjkljivost lahko povzroči izgube gospodarske aktivnosti, rast brezupnih terjatev, pridobitev dragih objektov osnovnih sredstev brez predhodnega kopičenja sredstev za te namene, izplačilo dividend, če ni ustreznega dobička, finančno nepripravljeno z odplačilom dolgoročne obveznosti podjetja. Pomemben presežek čistega delovnega kapitala glede na optimalno potrebo po kaže na neučinkovito uporabo virov. Primeri so: vprašanje delnic ali prejema posojil brez resnične potrebe po njih za gospodarsko dejavnost podjetja, iracionalno uporabo dobička iz gospodarskih dejavnosti.
Analiza bilance bilance bilance, opravljenega v skladu z naslednjo shemo, je približna. Podrobnejša je analiza solventnosti s pomočjo finančnih koeficientov.
Za finančni uspeh in potencial podjetja so značilni različni kazalniki, med katerimi je eden od ključnih likvidnosti. Po njenem mnenju se ocenjuje ne le o plačilni sposobnosti družbe, ampak tudi na njegovo tržno stabilnost.
Razmislite o tem, kakšna stopnja likvidnosti sredstev in kako analizirati raven likvidnosti družbe na njen razmislek v računovodski bilanci stanja.
Vsa sredstva v lasti organizacije imajo določeno vrednost. Vsako lastnost družbe je material, intelektualni, drugi - lahko zastopajo v denarnih pogojih.
Vendar pa velika vsota vseh denarnih ustreznikov, ki so v lasti podjetja, ne kažejo vedno svoje "bogastvo". V zvezi s tem se družba odlikuje predvsem s finančnimi obveznostmi.
V bolj donosnem finančnem položaju je podjetje, ki se lahko odziva na vse svoje obveznosti, vključno s tekočimi stroški, posojili, plačili in drugimi odhodki in dolgovi.
Ne gre samo za denar, ampak tudi možnost, da jih prejmejo ob pravem času. Seveda je pridobivanje financ za organizacijo možno z izvajanjem svojih sredstev. Ta parameter Kako dolgo je to mogoče storiti, in označuje likvidnost.
Lahko ugotovite likvidnost Kot gospodarski kazalnik: sposobnost organizacije z minimalnimi stroški za prevajanje svojih sredstev v denarni obliki v znesku, ki zagotavlja ustrezno podporo glavnih (običajno kratkoročnih) finančnih obveznosti.
Visoka likvidnost govori o večji hitrosti preoblikovanja sredstev v denarju.
Likvidnostne raziskave imajo prednost pri določanju finančnega stanja Organizacije. Najpogosteje je treba oceniti, da se pojasni kreditna sposobnost (solventnost) Podjetja - stopinj potencialne finančne odgovornosti.
Možno je, da se predhodni izračun, ob upoštevanju obsega, v katerem se izvajajo pogoji za likvidnost sredstev.
Po potrebi podrobnejša analiza uporablja natančen izračun, ki vključuje izračun likvidnostnih koeficientov. To pomeni primerjavo sredstev Organizacije s svojimi obveznostmi, ki se nahajajo glede na stopnjo likvidnosti.
Stopnja likvidnosti sredstev Podjetja - hitrost njihove pritožbe na denar. Obdobje, ki je potrebno za to preoblikovanje, se obravnava v dneh. Kar je krajši, je eno ali drugo sredstvo tekoče.
Računovodska bilanca Ruske federacije temelji na načelu rasti likvidnosti. V njem se bodo sredstva najprej šla, katere likvidnost je nižja od vseh, nato pa se ta stopnja postopoma povečuje.
Pri hitrosti preoblikovanja sredstev v sklade so sredstva razdeljena na več skupin.
1 skupina: absolutno tekoče (visoko tekoče) sredstva
To je skupina sredstev, ki ne potrebujejo preoblikovanja, ker je sama finančna sredstva, ki predstavljajo v podjetju:
Ista skupina vključuje finančne naložbe, ki so bile narejene za kratek čas.
Odločilni dejavnik za to skupino sredstev je, da se lahko uporabijo za izpolnitev finančnih obveznosti skoraj takoj. Sprejeti so, da jih označuje indeks A 1.
Skupina: Hitro izvedena sredstva
To vključuje sredstva, ki se lahko hitro, vendar ne takoj plačajo v gotovino. Za hitro izvedena sredstva, transformacija v denar ne predstavlja težav, le nekaj časa je potreben. Tej vključujejo:
Upravno izvedena sredstva so označena z 2.
3 Skupina: Počasi izvedena sredstva
Skupina sredstev se spremeni v sredstva, ki so počasnejša, čeprav brez relativnih ovir, vendar v daljšem časovnem obdobju. Ta sredstva vključujejo: \\ t
Ta skupina sredstev je dodeljena indeks A 3.
Štiri skupine: Barvni izdelki
Lahko se pripišemo skladom, ki jih je najtežje preoblikovati v denar. Sprva so bila ta sredstva namenjena za dolgoročno vzdrževanje gospodarske dejavnosti. Na podlagi ravnotežja se odražajo v prvem delu "nekratkoročnih sredstev", ki so označeni kot 4.
Pozor! Sredstva skupine A 1, A 2 in A 3, tudi v nadaljevanju istega obdobja poročanja, se lahko razlikujejo med seboj, ki tvorijo sedanje sredstev, ki so bolj tekoče kot vsi drugi.
Če želite analizirati likvidnost podjetja, bo treba primerjati sredstva z obveznostmi, zato jih je treba nujno razdeliti obveznosti. Ta primerjava bo opredelila možnost vračila obveznosti z izvedenimi sredstvi.
1 skupina: liaugter največje nujnosti
Te zaveze, da se izplačajo, ki so potrebne v najkrajšem možnem času, in sicer: \\ t
Takšne obveznosti po analogiji z absolutno likvidnimi sredstvi so označene z indeksom P 1.
2 Skupina: kratkoročno lasosi
To so stroški, ki jih je treba pripraviti v določenem, ne predolgo rok (ne več kot leto od datuma poročanja):
Ta skupina je bila dodeljena indeks N 2.
POMEMBNA INFORMACIJA! Za skupine po P1 in P 2 je treba natančno vedeti, katere posebne finančne obveznosti se izračunajo za nekaj časa. To ni mogoče z zunanjo analizo (na teh obdobjih se morate zanašati, kar zmanjšuje točnost), vendar je zelo izvedljivo z notranjim študijem likvidnosti.
3 Skupina: Dolgoročne obveznosti
V bilanci stanja vključuje obveznosti z istim imenom: \\ t
Ta skupina je označena s P 3.
4 Skupina: Stalne obveznosti
Ti vključujejo tiste obveznosti, ki so v bilanci oddelka "kapitala in rezerv", kot tudi nekatere člene oddelka 4, ki niso pripisale prihodnjih obdobij in prihajajočih rezerv.
Če želite pravilno opredeliti likvidnost, morate primerjati sredstva in obveznosti ustreznih skupin:
Če se izvedejo vsi trije pogoji, bo zagotovo manjša od P 4. Takšen odnos pomeni prisotnost kratkoročnih sredstev, to je minimalna zadostna zahteva za vzpostavitev finančne stabilnosti družbe.
Referenca! To je priročno oblikovanje podatkov za analizo v obliki tako imenovane "prevlečne tabele", kjer se razlika med sredstvi in \u200b\u200bobveznosti vsake stopnje likvidnosti in nujnosti obravnava na začetku leta in končnega datuma obdobje poročanja.
Lahko raziskujete likvidnost, zato je treba natančneje kreditno sposobnost podjetja. Za to morate razmisliti o treh finančnih koeficientih:
ABS \u003d A 1 / (n 1 + p 2).
Do B. žogo. \u003d (A 1 + A 2) / (n 1 + P 2).
Običajno je treba ta kazalnik položiti v razponu od 0,7-1,5.
Da tech. \u003d (A1 + A2 + A 3) / (n 1 + P 2).
Vadba omogoča vrednost tega kazalnika na 3, boljše od 1-2. Nižji pomen označuje plačilno nesposobnost in več - o iracionalni uporabi sredstev.
POMEMBNA INFORMACIJA! Vsak koeficient je treba upoštevati pri dinamiki, ki ga izračuna na začetku in na koncu obdobja poročanja.
Pri analizi solventnosti organizacije in njene finančne vzdržnosti, likvidnost sredstev postane pomembna. V našem materialu bomo povedali o zelo likvidnih sredstvih.
Likvidnost sredstev je njihova sposobnost, da se spremenijo v sredstva. Glede na to, da je raven likvidnosti nepremičnine ocenjena s hitrostjo prometa v denar, je denar, ki se šteje za absolutno likvidno premoženje.
Zato so likvidna sredstva sredstva, ki se lahko izmenjujejo za denar. V skladu s tem je nižja hitrost preoblikovanja sredstev v denar, bolj tekočina, ki jo je.
Analiza likvidnosti sredstev se običajno izvaja na podlagi računovodskega salda. Oblika računovodskega salda (odredba Ministrstva za finance z dne 02.07.2010 št. 66N) je oblikovana tako, da so sredstva predstavljena v njem po vrstnem redu povečevanja likvidnosti (iz fiksne ocene).
Najbolj likvidna sredstva niso le denarna sredstva, ampak tudi kratkoročne finančne naložbe. Za analizo kategorije najbolj likvidnih sredstev - A1. Visoko likvidna sredstva v bilanci stanja - vrstica 1250 "Denarna sredstva in denarni ustrezniki" in linije 1240 "Finančne naložbe (razen denarnih ustreznikov)".
Poleg skupine A1 je najbolj likvidna sredstva v bilanci stanja - vrstica 1230 "terjatev" (v smislu terjatev, plačila, za katere se pričakujejo v 12 mesecih po datumu poročanja) in linije 1260 "Druga revolving premoženja". Ta sredstva bilance so vključena v skupino A2.
Tako se sredstva skupin A1 in A2 štejejo za likvidna sredstva.
Po drugi strani pa je izid I "nekratkoročnih sredstev" računovodskega salda (vrstica 1100) skupina najmanj likvidnih sredstev A4.
Razmerje med likvidnimi sredstvi na kratkoročne obveznosti je hitro razmerje med likvidnostjo. Označuje sposobnost organizacije, da odplača svoje sedanje obveznosti s prodajo likvidnih sredstev. Priporočena vrednost tega koeficienta je 0,7 -1.
Stran 1.
Najbolj likvidna sredstva so gotovina, ki jih je mogoče vedno obrniti v resnici A.
Najbolj likvidna sredstva (denarne in kratkoročne tržne vrednostne papirje) bi morale zajemati najugodnejše obveznosti (plačljive račune) ali jih presegati.
Najbolj likvidna sredstva (a) so zneski za vse valutne izdelke, ki se lahko uporabljajo za takojšnje izpolnjevanje trenutnih izračunov. Ta skupina vključuje tudi kratkoročne finančne naložbe.
Najbolj likvidna sredstva družbe so denarne in tržne vrednostne papirje.
Ker je najbolj likvidna sredstva in najnujnejše obveznosti izrednega pomena za likvidnost preostalega zneska, se prvi koeficient sprejme enaka enemu.
Promet najbolj likvidnih sredstev se določi z razmerjem med porabo za obdobje sredstev v povprečju za obdobje največje likvidnega premoženja. Denarne in kratkoročne finančne naložbe.
Promet najbolj likvidnih sredstev se določi z razmerjem med porabo v višini denarja v povprečju za obdobje največje likvidnega premoženja, tj. Denarne in kratkoročne finančne naložbe.
Cash - najbolj likvidna sredstva in se ne odložijo na tej stopnji vezja. Vendar pa morajo v določenem znesku nenehno prisotne v sestavi obalnega kapitala, sicer se podjetje lahko prizna kot plačilno nesposobno.
Naloga 4.20 Podjetje mora povečati najbolj likvidna sredstva, če je nemogoče povečati najbolj likvidna sredstva, je treba povečati hitro izvedena sredstva v višini 154 milijonov rubljev. Ali zmanjšajo trenutne obveznosti na isti znesek.
Deneve kot take so najbolj likvidne sredstva in vedno predstavljajo prvi člen vseh bilančnih poročil. Vključujejo denar v uradu pisarniškega čudeža in na tekoče bančne račune podjetja.
Druga izbira kratkoročnih sredstev predstavlja tri bloke najbolj likvidnih sredstev. To so mobilna orodja organizacije, saj se lahko v kratkem času naslovijo na najbolj likvidne del - denar. Tu so sredstva, ki se neposredno uporabljajo v organizaciji (proizvodne rezerve in stroški v nedokončani proizvodnji), obveznosti znotraj in v tujini (terjatve), kratkoročne finančne naložbe, tj. Organizacije, ki jih opravljajo, za obdobje, manj kot 12 mesecev: lastne delnice, ki so bile odkupljene iz delničarjev, itd.) In denar.
Razmerje nujne likvidnosti se izračuna kot razmerje med najbolj likvidnimi sredstvi na najnujnejše obveznosti organizacije. Najbolj nujne obveznosti se sprejmejo enaka kot izračunavanje koeficienta trenutne likvidnosti.
Terjatve na računih je eno od najbolj likvidnih sredstev družbe; Posledično je to dobra določba posojila. Z vidika posojilodajalca so glavne težave, ki jih najdemo pri zagotavljanju te vrste, stroški služenja dolga in tveganjem prevare. Za ponazoritev narave obravnavanega sporazuma bomo govorili o tipičnem posojilu po Cesiji za terjatve. Podjetje lahko sprejme posojilo za račune v banki ali drugem finančnem inštitutu. Ker so obrestne mere za bančna posojila običajno nižje, je podjetje ponavadi na prvi trustem poskuša sprejeti posojilo v banki.
Primerjava skupin prvega in drugega premoženja (najbolj likvidna sredstva in hitra sredstva) s prvima dvema skupinama obveznosti (najbolj nujne obveznosti in kratkoročne obveznosti) kaže trenutno likvidnost, tj. Solventnost ali plačilna nesposobnost podjetja v bližnji prihodnji analizi.
Razmerje absolutnega likvidnosti je delež najbolj likvidnih sredstev (sredstev in hitro narisanih kratkoročnih vrednostnih papirjev) v trenutnih obveznostih.
Podjetja, ki se lahko hitro pretvorijo v denarni obliki brez oprijemljivih izgub svoje sedanje (knjižne) vrednosti z namenom pravočasnega zagotavljanja plačil za tekoče finančne obveznosti.
Stopnja likvidnosti sredstev je odvisna od obdobja, ki je potreben za njihovo preoblikovanje v gotovino, v zvezi s katerimi se razlikuje:
Likvidna sredstva so sredstva, ki so lahko hitro in z minimalnimi stroški. Najvišje sredstvo je denar (denar na blagajni, na bančnih računih, kratkoročne depozite). Druga visoko likvidna sredstva se štejejo za takšne kratkoročne finančne naložbe (na primer na borzi, ki se lahko prodajajo kadarkoli). Ta sredstva, gotovina in kratkoročne finančne naložbe se štejejo za najbolj likvidna sredstva. Kratkoročne terjatve se ne morejo imenovati visoko likvidno sredstvo, vendar se ocenjuje na sredstva, bolj tekoče kot staleže in druga kratkoročna sredstva. Dejstvo je, da oceni likvidnost, da ogledate, ali jo je mogoče zlahka zaračunati ali prodati (unovčeno). Znak likvidnega sredstva je prisotnost prostega trga, kjer se taka sredstva obravnavajo.
Skupina likvidnih sredstev podjetja vključuje (glej sliko):
Sestava glavnih skupin likvidnih sredstev podjetja
Ker imajo različne skupine likvidnih sredstev podjetja drugačno obdobje preusmeritve v denarni obliki, pri ocenjevanju ravni sredstev likvidnost uporaba različnih kazalnikov, ki so:
1. (KO GSP). Izračuna se po formuli:
kje Da - znesek denarnih sredstev;
ΚΦΒ
Zvezek
2. (KIA). Izračuna se po formuli:
kje Da - znesek denarnih sredstev;
Kf. - vsota kratkoročnih finančnih naložb;
DZ.
Zvezek - skupni znesek sredstev podjetja v knjigovodski vrednosti.
3. (KO LA). Določa se s formulo:
kje Da - znesek denarnih sredstev;
Kf. - vsota kratkoročnih finančnih naložb;
DZ. - znesek terjatev (razen brezupnih);
UGP. - znesek staležev končnih izdelkov, namenjenih za izvajanje;
Zvezek - skupni znesek sredstev podjetja v knjigovodski vrednosti.
Upoštevani sistem kazalnikov nam omogoča, da ocenimo raven likvidnosti sredstev družbe, odvisno od obdobja njihove pretvorbe v denarni obliki.
