الاستثمارات هي "تؤثر" على الموارد في تطوير المشاريع من أجل الحصول عليها المئة المحددة الربح من نشاطهم الرئيسي. تخصيص استثمارات الأنواع المباشرة والحافظة.
ما هو "الاستثمار المباشر"؟ أي مستثمر واجه هذا المفهوم، ولكن ليس الجميع يفهم جوهره.
يسمى "مباشر" الاستثمارات التي يصبح فيها المستثمر مالك ما لا يقل عن 10٪ من رأس المال المعتمد للشركة أو يتم شراؤه بواسطة تغطية مراقبة (51٪). وبالتالي، استثمر النقد، يمكنك الانضمام إلى إدارة الأعمال الجاهزة (المشكلة بالكامل).
ينقسم الاستثمار المباشر إلى مجموعتين كبيرتين:
الاستثمارات المباشرة تطبيق الشركات الكبيرة لإنشاء فروعهم خارج البلد الذي المكتب الرئيسيوبعد في كثير من الأحيان يحدث إنشاء فروع من خلال امتصاص مثل، بالفعل اجراء مشروعوبعد المستثمر يكفي لشراء حصة مسيطرة والحصول على الحق في إدارة الشركة.
احتكارات كبيرة مهتمة بشراء أسهم الشركات الصغيرة التي تشارك في أنشطة مماثلة.
هناك بلدان تكون فيها المنافسة في بعض مجالات الإنتاج كبيرة جدا، على سبيل المثال، في الصين هناك الكثير من الشركات الصغيرة في تجميع أقراص.
إذا كان هناك بعض المستثمر الذي يريد الانخراط في تجميع الأجهزة اللوحية في الصين، فسيصيد شراء حزم التحكم في أسهم الشركات الفعلية بالفعل.
الاستثمار المباشر يهدف إلى العمل في طويل الأمدلذلك، غالبا ما تسمى "الاستثمار الاستراتيجي".
هيكل الاستثمار الأجنبي في النوع
في بعض الأحيان الاستثمار المباشر خلق أموال خاصةالتي تتراكم مبالغ كبيرة رأس المال من أجل زيادة الاحتكار "التقاط" في السوق. هذه الأموال تعمل لمدة 10 سنوات على الأقل. بعد إغلاق الأساس، يتلقى جميع المستثمرين دفع استثماراتهم بالإضافة إلى نسبة مئوية من الدخل من مبيعات الأصول التي تم استيعابها من قبل المؤسسة.
المستثمرون للمبتدئين بحكم الجهل أو التردد في إنفاق الكثير من الجهد والوقت، استخدم استثمارات المحافظ.
استثمارات المحفظة - هذا هو مرفق سلبي مال من أجل الحصول على فوائد قصيرة الأجل وحظية. يستمر المستثمرون في الممارسات في الاستثمارات في الأوراق المالية والسندات أو الأسهم من الشركات المختلفةوالتي تشكل حافظة استثمار أو أوراق مالية، وبالتالي اسم "استثمار الحافظة".
في جوهرها، يكتسب هؤلاء المستثمرون جزءا من الشركة دون أي تدخل في أنشطتها.
المرفقات الحافظة لا توفر لإدارة المودعين.
ومع ذلك، يمكن أن تحدث استثناءات في بعض الأحيان، على سبيل المثال، عندما تكون الشركة ضخمة للغاية وتنقسم أسهمها بين عدد كبير من المستثمرين الصغار. تنفذ إدارة هذه الشركة من قبل اتحاد المستثمرين أو أكبر منهم.
استثمارات المحافظ لديها بعض المزايا على الاستثمار المباشر.
من ناحية، من المفيد بالنسبة للشركة نفسها، حيث تمتلك أسهمها عددا كبيرا من المودعين، وحزمة التحكم في أيدي مستثمر واحد.
من ناحية أخرى، حافظة المستثمر. يحصل أيضا يحصل بعض الاستفادةبعد كل شيء، لا يتعين عليه تولي المسؤوليات لإدارة الشركة.
ثانية لحظة إيجابية الاستثمار في الحافظة الحد الأدنى من المخاطر خسائر المال. الوسائل الموديعة متنوعة (موزعة) في أجزاء كثيرة ويتم استثمارها في العاصمة القانونية للعديد من الشركات.
تتكون استثمارات المحافظ من التزامات وأصول الشركة. العمليات مع الأصول تشمل التجارة ضمانات (الأسهم والشهادات والسندات) من الشركات الخارجية الرئيسية.
الالتزامات المالية يمكن أن تتصرف قروض الدولة في شكل نقود لديه مستثمر.
الاستثمارات الأجنبية المباشرة وحافظة لديها هيكل معين. يتكون الاستثمار المباشر من أربع فئات رئيسية:
تتكون استثمارات المحافظ من مساهمات في الأوراق المالية وإصدار قروض للمؤسسات أو الدولة.
وفقا للخبراء في مجال الاستثمار، اليوم الاستثمارات المباشرة هي واحدة من أكثر النمو الأنواع يكتسب نقود. الاستثمارات المباشرة على الرغم من أكثر خطورة من المحفظة، إلا أنها تجلب المزيد من الأرباح.
الفرق الرئيسي المباشر من استثمارات المحفظة هو قدرتهم على التأثير على أنشطة الشركة.
تقسيم الاستثمارات إلى مجموعتين (المباشر والحافظة) هو بالطبع التقليدية.
الاستثمار المباشر يسمح لك بإدارة الأنشطة والمحافظة - لا.
في بعض الأحيان حتى 10٪ من رأس المال المصرح به يكفي لقيادة مؤسسة كبيرة (تذكر المثال أعلاه، عندما تنقسم الشركة بين العديد من المستثمرين الصغار).
الاستثمار في المحافظ في عاصمة حالة الشركة يسمح لك باستقرار الدخل السلبيةفي الواقع، دون التدخل في أنشطة الشركة. والتخطيط استراتيجيات، وكذلك حساب ربحية الاستثمارات.
حول الاستثمار النقدي قراءة الذهب. الذهب المفقود مهم في عصرنا؟
يضمن إيرادات سريعة لا أحد يستطيع أن يكون استثمارا، لذلك عندما تستثمر في نسبة عالية، فإن خطر فقدان رأس المال رائع وغير مرحب به من قبل العديد من المستثمرين ذوي الخبرة. هنا، كل ذلك عن هذا النوع من الاستثمارات والمشورة للمستثمر.
الاستثمار في مستقيم أو استثمارات المحفظة الأفراد والكيانات القانونية الذين يستخدمون أموالهم الخاصة أو المستعارة ممكنة.
في اتخاذ قرار بشأن اختيار نوع من الاستثمار، دورا مهما لعب توافر الصناديق الخاصة والهدف الذي يتبعه المودع.
على سبيل المثال، إذا تم استثمار الأموال للحفاظ على رأس المال وتضاعفها، فسيتم استخدام استثمارات المحفظة.
بالإضافة إلى ذلك، يفضل المستثمرون الصغار أيضا ودائع المحفظة.
إذا كانت مهمة المستثمر هي الحصول على الحق في إدارة الأعمال، فيجب تحديد النوع المباشر للاستثمار.
قبل اتخاذ قرار بشأن اختيار نوع الاستثمار، من الضروري تحليل فعالية الاستثمارات.
شراء العقارات - عرض استثمارات طويلة الأجلالتي لديها كل من إيجابيات وسلبيات. جذب الكثير من الناس بسبب استقرار المناخ الاقتصادي في البلاد. اقرأ عن بعض ميزات سوق العقارات الألمانية.
على الاستثمارات في الأمريكية سوق الأوراق المالية يقرأ.
لفترة طويلة، كان القرض هو الطريقة الرئيسية للاستثمار. ربما أبسط طريقة للاستثمار في عصر الصرف (حتى اختراع البشرية للأموال) كانت "المرتزقة الخيرية". منتج الأغذية الناجح يمكن أن يطعم اشخاص اقوياءتعاني من الجوع بسبب الصعوبات المؤقتة (الطقس، العسكرية). في وقت لاحق، أصبح البقاء على قيد الحياة الشواء أو ساعد في مرات متطورة.
في عهد عينيسانس، أصبح التجار Florentine Medici، تعبت من التجارة، "تغيرت"، واستثمار الأموال في العقارات والمؤسسات الصغيرة قيد الإنشاء. في ذلك الوقت، أصبح "عصريا" لشراء الاحتكارات - الأوراق المالية، مما يسمح لك بالانخراط في أي فرع دون تدخل من المنافسين.
سوق اليوم يتكون من ملايين العمليات التجارية في يوم. يتم إنشاء آلاف الشركات وإفلاج كل يوم. يتم نقل أسهم الكثير منهم، وكذلك الأوراق المالية في البلدان والصناعات، (لديك سعر واحد) على البورصة.
يستخدم الكثير من ذوي الخبرة للمستثمرينتخزين نقدا و السندات الحكومية ما يصل إلى 90٪ من "ميزانيته". يتم الاحتفاظ بالجزء الصغير من المدخرات في الأدوات الأكثر خطورة، وأسهم الشركات النامية وأسهمها.
لكل مستثمر، خاصة بالنسبة للمبتدئين، من المهم جدا أن نتعلم فهم مختلفة أدوات الاستثمار واستراتيجيات. والحد في وقت لاحق كل شيء المخاطر المحتملةيجب أن تتعلم تنويعها. إن الطريقة المثالية للحد من احتمال الانهيار هي بدقة تشكيل استثمارات المحفظة.
لذلك، إذا تحدثنا اللغة المتاحةوبعد استثمارات المحافظ هي شكل معين من أشكال الاستثمارات الرأسمالية في أنواع مختلفة من الأوراق المالية من أجل استخراج الأرباح بسبب نمو التكاليف. وهذا هو، يمكن استخراج العائد الذي يتم الحصول عليه من خلال استثمارات المحفظة في حالة زيادة مضمونة في تكلفة الأوراق المالية المشتراة، وكذلك من خلال تلقي أرباح معينة. حسنا، لتقليل الخسائر المحتملة حافظة الاستثمار، المستثمر يوزع رأس المال في عدة أنواع مختلفة الأوراق المالية من الشركات المختلفة.
من الواضح أن هيكل استثمارات المحفظة قد تختلف اعتمادا على نوع الاستثمار الذي تم اختياره من المواعيد النهائية الشائعة الاستثمارات، بشأن درجة الربحية ومخاطرها. استثمارات المحفظة مناسبة لتلك المودعين الذين لديهم رأس مال مجاني وأتمنى لهم مربحا للاستثمار في الربح اللاحق.
الاستثمارات المحفظة لها المبادئ الرئيسية التنفيذ الناجح :
- التنويع - يجب أن تستثمر رأس مالها في عدة أنواع من الأوراق المالية للحد من المخاطر المحتملة وزيادة عائد المحفظة؛
- السيولة - غالبا ما يحتاج المستثمرون إلى الاستثمار في الأصول السائلة للغايةبالتأكيد مع ارتفاع الربحية. مثل هذا التدبير يرجع إلى حقيقة أنه من الضروري في كثير من الأحيان أن يفسر القرارات على أساس التيار ميول السوق;
- المحافظة - عندما اقترب المساهم بمسؤولية من تشكيل محفظته الاستثمارية الخاصة به، فإن مخاطرها لا تشير إلى فقدان رأس المال الثابت، ولكن للحصول على دخل منخفض نسبيا.
مثل أي نوع آخر من الاستثمار، استثمارات المحفظة تمتلك أيضا مخاطر محددةوبعد الأنواع الرئيسية لمخاطر الاستثمار في الحافظة:
1. اختيار أمي للأوراق المالية في تشكيل محفظة استثمارية، مما يؤدي إلى نسبة خسائر رأس المال - محفظة غير فعالة.
2. الاستحواذ أو بيع الأسهم في وقت غير مناسب لهذا، والتي يمكن أن تؤدي إلى خسائر.
3. في الوقت الذي تعد فيه الشركة إعادة التسجيل أو يتلقى ترخيصا، تظهر النفقات المباشرة الإضافية، والتي ستؤثر على ليس فقط المصدر نفسه، ولكن أيضا المودع.
4. المخاطر السائلة المرتبطة بحكم الخسائر بسبب الأصول.
5. مخاطر استثمارات المحافظ المرتبطة بمعدلات التضخم. هذا كثير مؤشر مرتفع التضخم قادر على التأثير سلبا على سوق الأوراق المالية.
6. خطر تغيير حاد اسعار الفائدة السوق قادر أيضا على تأثير سلبي على قيمة الأوراق المالية التي تتكون في محفظة المستثمرين.
7. هناك أيضا أنواع أخرى من المخاطر التي قد تؤثر سلبا على ربحية العاكس المحفظة.
أي استثمار له هدف واحد - تلقي الربحية من الاستثمارات، وهم عرفون للقسمة على الاستثمارات المباشرة والمحفظة. بذل هذا الاستثمار في معظم الحالات من خلال إدارة المؤسسات التي لديها خبرة واسعة بما فيه الكفاية في مجال الأوراق المالية. وعلاوة على ذلك، الشركات الكبيرة هناك وحدات تم إنشاؤها خصيصا لهذا. هدفهم هو البحث عن إصدارات مربحة من الاستثمار المباشر والحافظة.
إذا كانت الاستثمار الحافظة يكمن في الاستثمارات النقدية للأوراق المالية السائلة لاستخراج الدخل اللاحق، ثم الاستثمار المباشر مختلف, يتم استثمار هذا المال في ميثاق العاصمة وأصول الشركة نفسهاوبعد في معظم الحالات، يتضمن الاستثمار المباشر الاستحواذ على أكبر جزء من أسهم الشركة ( حزمة التحكم) ما الذي يجعل من الممكن أن تأخذ مستثمرا المشاركة المباشرة في إدارة أعمال المؤسسات.
يتم تنفيذ الاستثمارات المباشرة بشكل أساسي على المدى الطويل، في حين أن المودع نفسه لديه مصلحة مباشرة مزيد من التطوير وازدهار الشركة. وتراكم كل شيء صناديق الاستثماريتم إنشاء الأماكن صناديق خاصة. علاوة على ذلك، فإن الاستثمارات المباشرة تنطبق بما فيه الكفاية الشركات الكبيرة لفتح فروعهم في الخارج. تصبح هذه الاستثمارات المباشرة استراتيجية لأنها قادرة على أن تؤدي إلى زيادة في إنتاج الشركة وتوسيعها في نفوذها في الأسواق الخارجية.
وهكذا، الرئيسية سمة مميزة الاستثمار المباشر من الحافظة هو حقيقة أن الاستثمارات المباشرة توفر للمستثمر الحق في الحصول على جزء معين من الدخل، في حين أن استثمارات المحفظة تعطى فقط للحصول على أرباح ثابتة. علاوة على ذلك، متى الاستثمار المباشر يمكن للشركة الاعتماد دائما على دعم مختلف من المستثمر نفسه. لكن عندما استثمارات المحفظة لا يتلقى المودع أي حق في المشاركة في إدارة شؤون الشركة.
التالي: السوق في الهواء الطلق هو.
هل سيكون الجدة الحافظة الحقيقيةوبعد لا توجد جدات - حقيقية أنا فقط، دون محفظة ...
يجب أن تكون الاستثمارات الحقيقية - تحتاج إلى تذكرها! ثم، الحافظة الاستثمار الحقيقي على عكس محفظة الأوراق المالية، فإن لديها عائد أكبر٪ - كما يحتاج أيضا إلى معرفة وتذكر! الاستثمارات يجب أن تكون حقيقية فقط. حقيبة الملفات الخاصة بك هي محفظة حقيقية! حظا سعيدا!
حقيبة جيدة ومربحة. من الأفضل أن يجرؤ قدر الإمكان وليس محفظة واحدة لجمعها، ولكن من 3 أو أكثر.
بالنسبة للجزء الأكبر، حتى يأتي المستثمرون. كل صديق يعرف ويعمل معا. قليل من الناس يقررون محفظة الاستثمار جمع لا يعتمد على التعارف الوثيق.
يبدو لي أن جمع محفظة استثمارية جيدة تحتاج إلى معرفة أصحاب الشركات والمؤسسات التي تشتري منها الأسهم. خلاف ذلك، ستكون الحافظة مثل العصابات بيد واحدة - محظوظ / ليس محظوظا.
محفظة استثمارية جيدة هي معارفك + يعني + أدوات المطلوبة + النشاط والرغبة في الحصول على أرباح. الباقي مرفقة ...
حقيبة جيدة يجب أن تتكون الآن من ثلاثة أصول على الأقل، هذه هي الأوراق المالية والعقارات والذهب. ثم من الضروري إعادة دمج الحافظة. باختصار، فإن الاستثمار في الحافظة عبارة عن مجموعة من الفروق الدقيقة والتدابير التي تحتاج إليها معرفتها قبل بدء الاستثمارات!
ماذا او ما الاستثمارات المباشرة والمحفظة وكيف يختلفون عن بعضهم البعض؟ لنبدأ بالجزء الأول. الاستثمار المباشر هو استثمار في أي مشروع (شركة). الاستثمارات المباشرة تقديم الحق في المستثمر يشارك بنشاط في إدارة الشركة، وكذلك للتأثير على القرارات التي سيتم قبولها من قبل قادة هذه الشركة. وهذا هو، الاستثمار المباشر يمنح المستثمر الكثير من الحقوق. حسنا، إذا كان مقدار الاستثمارات سيسمح لك بشراء حصة مسيطرة، فإن الشركة تنخفض عمليا تحت سيطرة المستثمرين، والتي في هذه القضية تتلقى المزيد من الحقوق.
الآن سأتحدث عن استثمارات المحفظة. الاستثمار في الحافظة هو الاستحواذ على حصة الأسهم من الشركة. لكنها يجب أن تكون هكذا حافظة المستثمر. لم أستطع المشاركة في المناقشة وصنع القرار في عمل الشركة.
حتى لاحظ، إذا كانت الاستثمارات المباشرة تشير إلى الدخل على المدى المتوسط \u200b\u200bوالطويل، إلا أن استثمارات المحافظ لديها هدف من الأرباح في وقت قصير.
دعونا نتحدث عن استثمارات الحافظة أكثر تفصيلا قليلا.
أنواع استثمارات المحافظ المعرفة على أساس ربحيتهم ومخاطرهم. هناك ثلاثة أنواع رئيسية للاستثمار في محافظ المستثمر.
الاستثمارات S. ارتفاع في المئة الإيرادات. يقترحون I. مستوى عال مخاطرة.
الاستثمارات التي لديها متوسط \u200b\u200bالحجم الربح والمخاطر فيها، على التوالي، سيكون أقل.
يمكن دعوة النوع الثالث من استثمار المحفوظات مجتمعة، لأن مستثمر المحفظة يستثمر كما هو الحال في الأصول عودة مرتفعةوفي الورق وجود الربح المتوسطوبعد ما هو أساسا تنويع المخاطر.
مازال موجودا أنواع استثمارات المحافظ من حيث الوقت، وكذلك الوطنية والأجنبية.
كما قلت أعلاه، واحدة من أنواع الاستثمار هي استثمارات محفظة أجنبية. إنها جيدة لأنها تخلق مساحة كبيرة لتحديد كائنات المرفقات. من بين العديد من البلدان، يمكنك العثور على مخزونات مناسبة على النحو الأمثل لكل من حجم الدخل ودرجة المخاطر. ولكن هناك، بالطبع، عيوب. استثمارات محفظة أجنبية تتطلب معرفة الاقتصاد والسياسات واللغة في البلاد. خلاف ذلك تفعل الاختيار الصحيح سيكون عسيرا. بجانب، استثمارات محفظة أجنبية إنشاء صعوبات قانونية، وكذلك مشاكل في الضرائب. بالإضافة إلى ذلك، ستزداد النفقات على تصميم الاستثمارات وصيانتها.
الآن، أتمنى أن تفهم الاستثمارات المباشرة والمحفظة.
بشكل عام، هذا الموضوع واسع جدا. من أجل الشعور بالمحترفين فيه، تحتاج إلى العمل بجد. وتحتاج إلى البدء بالحد الأقصى حجم ممكن المعرفة في هذا المجال. أنا أتحدث عن مدونتي فقط مفاهيم أساسيةوبعد ولكن إذا كان هناك نية للتحقيق بجدية، فأنت بحاجة إلى "حفر أعمق".
الاستثمار المباشر هو مرفقات القيم ب. رأس المال المصرح به في مقابل حقوق الشركاتالصادرة عن المجتمعات الاقتصادية. تنطوي الاستثمارات المباشرة على إنشاء علاقات طويلة الأجل بين المستثمر والمشروع. تنص هذه المشاركة في رأس المال على تنفيذ التأثير المستدام على تنميته من المستثمر.
تعتبر الاستثمارات مباشرة في حال كان المستثمر يمتلك مجموعة اختبار من الأسهم (الأسهم) المجتمع الاقتصاديوبعد وقد تختلف قيمة حزمة التحكم في الأسهم حدود محددة، اعتمادا على التوزيع الكمي للأسهم بين المساهمين (المشاركين).
الاستثمار في الحافظة بعض الاستثمارات التي تنص على الاستحواذ على الأسهم والديون والأوراق المالية المشتقة. في هذه الحالة، فإن كيان الاستثمار ليس لديه سيطرة على المؤسسة. كقاعدة عامة، توفر استثمارات المحفظة للحصول على الأصول في السوق المالية.
في الممارسة العالمية، يعزو مفهوم الاستثمارات إلى المعايير المباشرة بنسبة 10٪ من ملكية الأسهم (الأسهم رأس المال المصرح به المصدر). تتعلق الاستثمارات الأخرى بالعمليات التي ليست جزءا من الاستثمارات المباشرة والمحفظة أيضا أصول الاحتياطوبعد هذا، على وجه الخصوص، التجارة ( قروض تجارية) القرض (طويل الأجل وقصير الأجل) يستخدم لتمويل العمليات الاقتصادية الأجنبية، ودائع السائل (حتى الطلب) بنوك تجاريةالنقابات الائتمانية، مجتمعات البناء وغيرها المؤسسات الماليةوبعد هذه الاستثمارات تشمل أيضا عمليات الاستثمار التي أجريت في النقد النقدية، وكذلك إعادة استثمار الدخل الذي تم الحصول عليه في العملة الوطنية.
ينقسم الاستثمار المباشر إلى:
1) الاستثمارات التي أجريت في الخارج (الاستثمار الأجنبي)،
2) الاستثمار في اقتصاد البلاد.
وحافظة واستثمارات أخرى تضيف من الأصول والالتزامات. عمليات S. الأصول المالية يشمل الشراء (البيع) للأوراق المالية الأجنبية (الأسهم، شهادات الاستثماروالسندات والمشتقات، وما إلى ذلك).
الالتزامات المالية هي عمليات مع الأوراق المالية المنزلية. الاستثمارات الأخرى تشمل الأصول التالية: النقد، بقايا على الحسابات الجارية ورود البنوك التجارية والقروض والأصول الأخرى.
التزامات تغطي النقود بالعملة الوطنية، ومخلفات الحسابات الحالية والإيداع في البنوك المقيمة، قروض التجارة والسلفيات التي تنجذب لضمان تصدير السلع والخدمات والالتزامات الأخرى.
جنرال لواء أنشطة الاستثمار ينص على تنفيذ تعاون الإنتاج المشترك دون إنشاء كيان قانونيوبعد يتم تنفيذ هذه الأنشطة على أساس عقد (عقد) بين الطرفين. هذا يوفر منفصلة محاسبة ووضع الإبلاغ عن العمليات المتعلقة باستخدام هذه العقود (العقود).
