بورينين ، أليكسي نيكولايفيتش
أليكسي نيكولايفيتش بورينين- اختصاصي سوق أوراق قيمةومشتقاتها أدوات مالية، طبيب العلوم الاقتصادية، أستاذ، رئيس قسم البورصة MGIMO (U) وزارة الشؤون الخارجية في الاتحاد الروسي، المدير العلمي المدارس سوق المشتقات المالية ، رئيس الجمعية العلمية والتقنية الذي سمي على اسم الأكاديمي S. I. Vavilov ، منظم (2003) السنوي بين الجامعات مؤتمر علمي"الحالة الحالية والأدوات واتجاهات التنمية لسوق الأوراق المالية" ، مؤلف المسلسلات "النظرية والتطبيق" السوق المالي"(2002-2009) ،" مدرسة سوق المشتقات "(من 2010 إلى الوقت الحاضر) ،" يوميات المستثمر "(من 2011). حصلت كتب إيه إن بورنين على جائزة أودالتسوف.
تخصص أطروحة الدكتوراه لأنشطة البنوك والشركات متعددة الجنسيات في الولايات المتحدة. أطروحة دكتوراه حول استخدام المشتقات في تنظيم الاقتصاد الكلي.
مؤسسة ويكيميديا. 2010.
بورينين- اللقب الروسي. شركات النقل المعروفة: Burenin ، Alexey Nikolaevich أستاذ MGIMO ، رئيس قسم سوق الأوراق المالية. بورينين ، أندريه فيكتوروفيتش نائب مجلس الدوما في الاتحاد الروسي للدعوة الرابعة. بورينين ، فيكتور بتروفيتش (1841 1926) أدبي و ... ويكيبيديا
فارس من وسام القديس جورج الرابع فئة ب- الفرسان من وسام القديس جورج الرابع فئة على الحرف "ب" القائمة مرتبة حسب الترتيب الأبجدي للأشخاص. يتم إعطاء اللقب والاسم والعائلة ؛ اللقب في وقت منحها ؛ الرقم وفقًا لقائمة Grigorovich Stepanov (بين قوسين الرقم وفقًا لقائمة Sudravsky) ؛ ... ... ويكيبيديا
الأعضاء المتطابقون في RAS طوال تاريخ وجودها - القائمة الكاملةالأعضاء المراسلون في أكاديمية العلوم (أكاديمية سانت بطرسبرغ للعلوم ، الأكاديمية الإمبراطورية للعلوم ، أكاديمية إمبريال سانت بطرسبرغ للعلوم ، أكاديمية العلوم في اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية ، الأكاديمية الروسيةعلوم). # A B C D E F G H ... ويكيبيديا
عضو مراسل في أكاديمية العلوم في اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية- القائمة الكاملة لأعضاء أكاديمية العلوم (أكاديمية سانت بطرسبرغ للعلوم ، الأكاديمية الإمبراطورية للعلوم ، أكاديمية إمبريال سانت بطرسبرغ للعلوم ، أكاديمية العلوم في اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية ، الأكاديمية الروسية للعلوم). # A B C D E F G H I J K L M N O P R ... ويكيبيديا
الأعضاء المقابلة في RAS- المحتويات 1 قائمة الأعضاء المقابلة 2 الاختصارات ... ويكيبيديا
قائمة المرشحين لنواب مجلس الدوما التجمع الاتحادي الاتحاد الروسي V دعوة للحزب السياسي لعموم روسيا "روسيا المتحدة" التي تمت الموافقة عليها في المؤتمر الثامن " روسيا الموحدة"2 أكتوبر 2007. متى ... ... ويكيبيديا
قائمة المرشحين لنواب مجلس الدوما للاتحاد الروسي من V من "روسيا المتحدة"- تمت الموافقة على قائمة المرشحين لعضوية مجلس الدوما للجمعية الفيدرالية للاتحاد الروسي للدعوة من الحزب السياسي لعموم روسيا "روسيا الموحدة" في المؤتمر الثامن لروسيا المتحدة في 2 أكتوبر 2007 . عند التصويت 476 ...... ويكيبيديا
قائمة نواب مجلس الدوما في الاتحاد الروسي للدعوة الرابعة- ... ويكيبيديا
النوع:تمويل
الناشر:"المجتمع العلمي والتقني سميت بعد أ. S.I. فافيلوف "
صيغة:ديجيفو
جودة:الصفحات الممسوحة ضوئيًا
عدد الصفحات: 174
وصف:حجز "التحوط بالعقود الآجلة تداول الاسهم RTS "هو الأول من نوعه في روسيا دليل عمليالتأمين (التحوط) للاستثمارات في سوق الأوراق المالية الروسية باستخدام العقود الآجلة. في هذا الإصدار ، يصف أحد أفضل المؤلفين الروس في سوق الأوراق المالية ، Alexei Nikolaevich Burenin ، بالتفصيل طرق التحوط ، ويحتوي على أمثلة تستند إلى بيانات حقيقية عن أدوات سوق المشتقات في البورصة "الروسية نظام التداول»الفترة الماضية. يكمن تفرد الكتاب في حقيقة أنه لا يستهدف المبتدئين فحسب ، بل يستهدف أيضًا المحترفين الذين يريدون أن يفهموا بالتفصيل طرق التحوط باستخدام العقود الآجلة باستخدام أمثلة من الحياة الواقعية. يعتبر سوق المشتقات اليوم أكثر القطاعات تطورًا ديناميكيًا في السوق المالية الروسية. وفقًا لنتائج عام 2007 ، نما حجم التداول في سوق مشتقات FORTS تقريبًا 3 مرات (بنسبة 177.4٪ بالروبل) مقارنة بنفس المؤشر في عام 2006 ووصل إلى قيمته القياسية. عدد المعاملات قد تضاعف. منذ بداية العام ، أبرمت FORTS 11.7 مليون صفقة مع 144.9 مليون عقد المبلغ الإجمالي 7.5 تريليون روبل. تشغيل هذه اللحظةمجموعة الأدوات المقدمة في FORTS هي الأوسع في روسيا. هذه 63 نوعًا من العقود ، منها 44 عقودًا آجلة و 19 خيارًا. وجميع العقود مطلوبة من قبل المستثمرين.
عدد المشاركين في سوق المشتقات يتزايد كل عام. وهكذا ، في عام 2007 ، زاد عدد العملاء الذين يتداولون على FORTS بمقدار 10676 ، أي أكثر من الضعف ، ووصل إلى 23600.
في عام 2007 ، أصدرت حكومة الاتحاد الروسي عددًا من الوثائق المعياريةمما سمح للمديرين المحترفين بشكل فردي إدارة الثقة، وكذلك في إدارة الاستثمار و صناديق التقاعداستخدام العقود الآجلة والخيارات للتحوط.
على مدى السنوات السبع الماضية ، كان هناك ارتفاع مستمر في سوق الأسهم الروسية. التعزيز سعر الصرفالأوراق المالية كانت مرتبطة بخس القيمة الشركات المحليةوكذلك مع معدلات نمو عالية الاقتصاد الروسي... ومع ذلك ، فقد أظهرت ظروف السوق ذلك التطور السريعلا يمكن لسوق الأوراق المالية الروسية أن تدوم إلى الأبد ، لذلك شعر العديد من المستثمرين من القطاع الخاص والمديرين المحترفين بالحاجة إلى المشتقات للتحوط من الاستثمارات والحصول على دخل إضافيفي غياب النمو في أسعار الأسهم والسندات.
نأمل أن يساعدك هذا الكتاب "التحوط من العقود الآجلة في بورصة RTS" على فهم جميع تعقيدات التحوط الاستثماري وسيساعدك على زيادة دخلك في سوق الأوراق المالية من خلال استخدام العقود الآجلة. محتويات الكتاب
الأساس النظري لتحوط العقود المستقبلية
نسبة الأسعار المستقبلية والسعر الفوري إلى لحظة انتهاء العقد المستقبلي
تقنية تغطية العقود المستقبلية
بورينين أ. سوق الأوراق المالية والمشتقات: الدورة التعليمية- م: 1 شركة بيع الكتب الفيدرالية ، 1998. -352 ص.
ردمك 5-7814-0070-2
يغطي الدليل أساسيات تنظيم وعمل سوق الأوراق المالية والمشتقات المالية ، وقضايا إدارة المحافظ الأصول المالية... الكتاب ، الذي يركز على السوق المالية الروسية ، يعرض أيضًا الأحكام النظرية الرئيسية التي طورها العلم الغربي في هذا المجال.
الجزء الأول - أسس تنظيم وتشغيل سوق الأوراق المالية
الفصل 1. وظائف وهيكل وتنظيم سوق الأوراق المالية
(chap1.pdf - 279 كيلوبايت)
الفصل 8. الخصائص العامة للسوق للأدوات المالية المشتقة
(chap8.pdf - 200 كيلوبايت)
الفصل 13. العوائد المتوقعة ومخاطر الحافظة
(chap13.pdf - 325 كيلو)
اسم: إدارة المحافظ
نوع من: كتاب مدرسي
الناشر: NTO سميت على اسم الأكاديمي S.I. فافيلوفا
عام النشر: 2008
الصفحات: 440
صيغة: بي دي إف
حجم الملف: 27.0 ميجا بايت
حجم الأرشيف: 26.6 ميجابايت
وصف: يغطي الكتاب قضايا إدارة المحافظ والمفاهيم الأساسية و الاستراتيجيات الماليةالمستخدمة في هذا المجال من النشاط. يقدم الكتاب مادة شاملة حول استخدام برنامج Excel للحسابات المالية ونماذج البناء. يوصى به للطلاب وطلاب الدراسات العليا وأساتذة الجامعات والعاملين في المجال المالي.
============================================================
الفصل 1. العوائد المتوقعة ومخاطر الحافظة
1.1 عوائد الحافظة المتوقعة
1.1.1. العائد المتوقع على الأصل
1.1.2. العائد المتوقع على المحفظة عندما يكون من المستحيل الاقتراض أو البيع على المكشوف.
1.1.3. العائد المتوقع على المحفظة مع إمكانية اقتراض الأموال
1.1.4. عائد المحفظة المتوقع مع إمكانية البيع على المكشوف
1.1.5. العائد المتوقع على المحفظة باستخدام الأموال المقترضة فقط
1.1.6. استخدام برنامج Excel لحساب عوائد المحفظة المتوقعة
1.2 مخاطر الحافظة المتوقعة
1.2.1. مخاطر الأصول
1.2.2. تحديد التباين والانحراف المعياري لمرتجعات الأصول باستخدام برنامج Excel
1.2.3. مؤشرات ضيق العلاقة بين عوائد الأوراق المالية
1.2.4. استخدام برنامج Excel لحساب معامل التغاير والارتباط لعائد الأوراق المالية
1.2.5. مخاطر المحفظة مع اثنين من الأصول
1.2.5.1. مخاطر محفظة من أصلين مع ارتباط بالعائدات +1
1.2.5.2. مخاطر المحفظة لاثنين من الأصول مع ارتباط العوائد -1
1.2.5.3. مخاطر المحفظة لاثنين من الأصول مع عائدات غير مرتبطة
1.2.5.4. مخاطر محفظة من أصلين مع الحد الأدنى من التباين
1.2.6. مخاطر محفظة تتكون من عدة أصول
1.2.7. استخدام برنامج Excel لحساب مخاطر المحفظة
1.2.8. محفظة مهيمنة
1.2.9. مجموعة المحفظة الفعالة
1.2.10. حدود الأسواق مع إمكانية البيع على المكشوف
1.3 حافظة تتكون من أصول خالية من المخاطر والأصول الخطرة. محافظ القروض والقرض
استنتاجات موجزة
الملحق 1. اشتقاق معادلة العائد المتوقع للمحفظة
الملحق 2. اشتقاق معادلة التباين لمحفظة تتكون من أصلين
الملحق 3. مجموعة محافظ من أصلين مع ارتباط العوائد +1
الملحق 4. أساسيات حساب التفاضل والتكامل
التذييل 5. اشتقاق معادلة الخط الحدودي الفعال مع إمكانية الاقتراض والإقراض
الملحق 6. تحديد الشكل الهندسي لحدود Markovets
الملحق 7. استخدام برنامج Excel لرسم حدود الأسواق لمحافظ من أصلين
الفصل 2. اختيار حافظة المخاطر
2.1. الحد الفعال للحافظات المكونة من الأصول دون مخاطر وموجودات محفوفة بالمخاطر
2.2. نظرية التعريف
2.3 محفظة السوق
2.4 حدود فعالة للاختلافات في أسعار القروض والودائع
استنتاجات موجزة
الفصل 3. نماذج لتقييم عوائد الأصول
3.1. نموذج قيمة الأصول (CAPM)
3.1.1. خط سوق رأس المال
3.1.2. مخاطر السوق وغير السوق. تأثير التنويع
3.1.4. خط سوق الأصول
3.1.5. مشكلات إنشاء SML
3.1.6. CML و SML
3.1.7. ألفا
3.2 تعديلات CAPM
3.2.1. CAPM للحالة عندما تكون معدلات القروض والودائع غير متساوية
3.2.2. صفر بيتا CAPM
3.2.3. نسخة CAPM للسندات
3.3 نموذج شارب
3.3.1. نمط قطري
3.3.2. نموذج السوق
3.4. معامل التحديد
3.5 تحديد معادلة الخط المميز ومعامل التحديد باستخدام برنامج EXCEL
3.6 نموذج سارم وشارب
3.7 نموذج SHARP كإجراء لقياس كفاءة المحفظة
3.8 تحديد مجموعة من المحافظ الفعالة
3.9 التنبؤ بقيمة بيتا
3.10. نماذج متعددة العوامل
3.10.1. مبادئ بناء نموذج متعدد المتغيرات
3.10.2. فاما والنموذج الفرنسي
3.11. نموذج روس للتحكيم
استنتاجات موجزة
الملحق 1. اشتقاق معادلة SML
الملحق 2. العلاقة بين الرهانات والعوائد المتوقعة على الأصول للحالة التي يتم فيها تحديد الإصدارات التجريبية بالنسبة إلى أي محفظة على حدود الأسواق الفعلية
الفصل الرابع: تحديد الحافظة الحدودية والمثالية الفعالة
4.1 تحديد الحد الفعال باستخدام منحنيات التدابير و ISODISPERSIONS
4.1.1. حدود فعالة عندما يكون البيع على المكشوف أمرًا مستحيلًا
4.1.2. حدود فعالة عندما يكون البيع على المكشوف ممكنًا
4.2 تحديد الأسواق الفعالة بحدود طريقة استخدام LAGRANGE MULTIPLIERS
4.3 تحديد أوزان محددة للأصول في المحفظة المثلى والحدود الفعالة باستخدام برنامج EXCEL
4.4 تعريف محفظة السوق مع إمكانية الاقتراض والإقراض
4.5 تحديد وزن الأصول في محفظة السوق مع إمكانية الاقتراض والاقتراض باستخدام برنامج EXCEL
4.6 تحديد الحافظة المثلى مع إمكانية تشكيل حافظة القروض والقرض
4.7 تحديد الحافظة المثلى باستخدام البرمجة الخطية
استنتاجات موجزة
الملحق 1. تعريفات نوع السطح من الدرجة الثانية
الملحق 2. خوارزمية لحل مشكلة التحسين في شكل مصفوفة
الفصل 5. استراتيجيات إدارة المحفظة
5.1 استراتيجيات سلبية ونشطة
5.1.1. استراتيجيات إدارة المحافظ السلبية
5.1.1.1. نسخة الفهرس
5.1.1.2. تعريف المحفظة المثلىعند نسخ فهرس باستخدام Excel
5.1.1.3. انزلاق منحنى العائد
5.1.1.4. تحصين محفظة السندات
5.1.1.5. تحديد مدة Macaulay ومدة السند المعدلة باستخدام برنامج Excel
5.1.1.6. وضع واقتراض الأموال بسعر آجل
5.1.2. الاستراتيجيات النشطةإدارة المحافظ
5.1.2.1. استخدام أدوات سوق المال
5.1.2.2. باستخدام منحنى العائد
5.1.2.3. التحوط لمحفظة السندات باستخدام مفتاح المدة
5.1.2.4. التحوط من محفظة السندات باستخدام مقاييس المدة والانحناء
5.1.2.5. اختيار الأصل عند مراجعة المحفظة
5.1.3. تقدير احتمالية القبول في سوق الأوراق الماليةالمعلومات التي تؤثر على سعر الورقة المالية
5.1.4. استخدام برنامج Excel لتحديد احتمالية وقوع حدث ما
5.2 الاستراتيجيات الميكانيكية لتخصيص الأموال حسب فئة الأصول
5.2.1. إستراتيجية التناسب الثابت بين فئات الأصول
5.2.2. استراتيجية المدى
5.2.3. استراتيجية النسبة العائمة
5.2.4. إستراتيجية تأمين المحفظة
5.3 استراتيجيات نشطة أو سلبية
استنتاجات موجزة
الملحق 1. حل نظام المعادلات الخطية باستخدام برنامج Excel
الفصل 6. أدوات الاستثمار البديلة
6.2 صناديق التحوط
6.2.1. تصنيف واستراتيجيات صناديق التحوط
6.2.2. أداء صناديق التحوط
استنتاجات موجزة
الفصل السابع. تنظيمات ديناميكيات إنتاج الأوراق المالية
استنتاجات موجزة
الفصل الثامن: اتخاذ القرار تحت المجازفة وعدم اليقين
8.1 وظائف فائدة المستثمر
8.1.1 مفهوم المنفعة وبديهية الاختيار العقلاني
8.1.2. الخصائص العامة لوظائف المرافق والمنفعة المتوقعة
8.1.3. علاوة مخاطر الأسواق
8.1.4. نسب النفور من المخاطرة المطلقة والنسبية
8.1.5. منحنى اللامبالاة
8.2 اختيار أفضل حافظة
8.3 اختيار الحافظة المثلى للاستراتيجية السلبية
8.4 تعظيم عدد الانحرافات المعيارية بين عوائد وأهداف الحافظة
8.5 اختيار الاستثمار على أساس مبدأ الهيمنة الرواقية
8.6 تأثير اختيار الحافظة المتوسطة
استنتاجات موجزة
الملحق 1. تحديد شكل وظائف المنفعة الخاصة بالمستثمر
الملحق 2. اشتقاق شروط الهيمنة العشوائية للمحفظة
الفصل 9. نموذج معلمي القيمة المعرضة للخطر
9.1 القيمة المعرضة للخطر المطلقة والنسبية
9.2. خطأ في تقدير المعلمة نماذج القيمة المعرضة للخطر
9.3 الخسائر المتوقعة في المحفظة في حالة تجاوز القيمة المعرضة للمخاطر
استنتاجات موجزة
الملحق 1. توزيع مربع كاي
الملحق 2. تقدير خيارات القيمة المعرضة للمخاطر باستخدام دلتا وغاما
الفصل 10. النماذج غير المعيارية واختبار التحمل
10.1. النمذجة التاريخية
10.2. استخدام برنامج EXCEL للمحاكاة التاريخية
10.3. تقييم القيمة المعرضة للخطر باستخدام طريقة مونت كارلو
10.3.1. طريقة مونت كارلو لمخزون واحد
10.3.2. استخدام برنامج Excel للحصول على قيم أسعار الأسهم باستخدام طريقة مونت كارلو
10.3.3. طريقة مونت كارلو لمحفظة من عدة أسهم
10.4. ما هي الطريقة تقديرات القيمة المعرضة للمخاطراستعمال
10.5. اختبار الضغط
استنتاجات موجزة
الملحق 1. النمذجة متغير عشوائي... استخدام برنامج Excel لمحاكاة متغير عشوائي
الفصل الحادي عشر: عرض الأصول المالية باستخدام عوامل الخطر المعيارية
11.1. الأوراق المالية
11.2. عملة
11.3. سندات
11.4. سندات كوبون عائمة
11.5. تبادل المصالح
11.6. اتفاقية السعر الآجل (FRA)
11.7. عقد العملة الآجلة
استنتاجات موجزة
الفصل 12. دلتا-فار ، مكون القيمة المعرضة للمخاطر وبيتا
12.1. مفهوم دلتا - VaR و ULTIMATE VaR
12.2. عنصر القيمة المعرضة للمخاطر
12.3. المعرضة للخطر - بيتا
استنتاجات موجزة
الملحق 1. اشتقاق معادلة القيمة المعرضة للمخاطر للمحفظة مع مراعاة متجه دلتا - القيمة المعرضة للمخاطر
الفصل 13. تقييم أداء إدارة حافظة الأوراق المالية
13.1. العودة وتقييم المخاطر
13.1.1. ربح الفترة
13.1.2. متوسط العائد الهندسي
13.1.3. تحديد الربحية بطريقة تقدير تكلفة وحدة رأس المال
13.1.4. تقييم المخاطر
13.2. مؤشرات أداء إدارة المحفظة
13.2.1. نسب شارب ونسب ترينور وكفاءة محفظة السندات
13.2.3. عيوب مؤشرات شارب وترينور وجنسن
13.2.5. يمثل عدم التناسق والتفرطح. معامل سورتينو
13.3. مؤشرات قدرة المدير على توقع عوائد الأصول وحالتها
13.3.1. نسبة الوعي
13.3.2. نسبة المعلومات
13.4. أوميغا
13.5. انحلال الربحية في المكونات
استنتاجات موجزة
تطبيق
المواد الخاصة ببورصة RTS
"أدوات وتقنيات سوق مشتقات RTS"
قائمة الأدب الرئيسي
حجم الأرشيف 26.6 م
