В современной экономике лизинг играет достаточно важную роль, но что это за процесс не все имеют представления. Лизинг – это та же аренда, ориентированная на длительное время, предоставляющая арендатору право выкупа недвижимости.
Изъявитель желания долгосрочной аренды – лизингополучатель обращается к собственнику или лизинговой организации (лизингодателю) с заявлением на интересующие объекты, которые хотел бы арендовать, а в дальнейшем и выкупить. Лизинговая организация представляет собой фирму, которая может приобрести под конкретную заявку недвижимость на себя, и затем вести расчеты с лизингополучателем.
Лизингодателем после поступления заявки оцениваются ликвидность, целесообразность и экономическая выгода. И только после этого решает – заключать ли соглашение.
Для лизингодателя очень важно, чтобы объект был ликвидным, и при неплатежеспособности второй стороны, объект имел спрос у арендаторов или покупателей. Немаловажно оценить и процент потери стоимости в течение времени (это особенно важно, если передаваемый объект – оборудование).
Можно обозначить несколько критериев, на основе которых классифицировать виды лизинга.
Если рассматривать тип имущества, то здесь возможно : с объектом недвижимого имущества и с объектами движимого имущества. Первые представляют собой фундаментальные строения, производственные линии и подобное, вторые – транспорт.
Если в качестве определяющего критерия выделить степень окупаемости, то лизинг разделяют на финансовый и оперативный.
В оперативном лизинге срок заключенного договора меньше, чем время полезного его использования. Этот вариант работает, когда лизингодатель – собственник передаваемого в лизинг объекта, а не лизинговая компания.
Для этого вида лизинга характерны более высокие ставки. Когда оговоренный срок оперативного лизинга заканчивается, лизингополучатель может выбрать – либо купить имущество, выплатив собственнику остаточную стоимость, либо вернуть имущество владельцу.
При финансовом лизинге договорные сроки примерно или точно равны времени полезной эксплуатации имущества. Т.е. когда завершается срок действия договора по лизингу, остаточная стоимость объекта становится нулевой, а лизингополучатель это имущество получает в собственность без необходимости дополнительных или остаточных выплат по стоимости.
Довольно часто бывает так, что организация нуждается в обновлении части объектов основных средств, а достаточными средствами в данный момент не располагает. Первое, о чем можно задуматься – это кредит. Здесь лизинг более предпочтителен.
Преимущества лизинга перед кредитом :
При оформлении лизинга снижается налоговая нагрузка. Появляется возможность зачета НДС, снижается налог на прибыль, нет необходимости выплачивать налог на лизинговое имущество. В этом заключаются основные преимущества лизинга, но для отдельных случаев их может быть больше.
Но и недостатки лизинга тоже имеют место.
Ранее были рассмотрены преимущества лизинга по отношению к кредиту, но кроме этого лизинг имеет и ряд других достоинств.
Сопоставляя недостатки и преимущества лизинга , можно оценивать выгоды для конкретных случаев.
Рассмотрев более детально лизинг виды и преимущества , можно оценить, насколько это выгодно каждой стороне. Но, как показывает практика, лизинг – это перспективное направление, которое сегодня набирает популярность.
Зная плюсы и минусы лизинга для юридического лица, можно правильно подойти к оформлению своего бизнеса и оснащению производства необходимыми техническими мощностями. Как видно из обширной практики, в последнее время предприятия разного масштаба все чаще прибегают именно к такой возможности получить дорогостоящее имущество в свое распоряжение. Преимущества, которые они при этом получают, варьируются довольно обширно. Рассмотрим ситуацию подробнее.
Какие несет плюсы и минусы лизинг для ООО, ИП и даже простого физического лица? Первое, что приходит в голову, - финансовые преимущества. Далеко не всякое предприятие (и тем более частное лицо) располагают достаточным объемом средств, чтобы приобрести в собственность машины, оборудование, станки, производственные площади, сооружения и иные имущественные объекты и комплексы. Лизинг - это еще и возможность развиваться, бесценная для начинающих предприятий. Найти инвестора, готового вложить в новую фирму крупные суммы, практически невозможно, но и производить продукт без оборудования нереально. Именно лизинг - лучший выход из такой ловушки.
Впрочем, плюсы и минусы лизинга для юридического лица этим не исчерпаны. Прибегая к такой логике сотрудничества, предприятие может сэкономить существенные суммы на налогообложении. Наиболее значимыми разницы при уплате пошлин будут для крупных предприятий. А вот ИП в большей степени выигрывают тем, что не нуждаются в кредитном обслуживании банковских структур, беря все необходимое по программе, хоть и сходной с арендой, но значительно более гибкой и выгодной, доступной даже для начинающего бизнесмена.
Рассматривая плюсы и минусы лизинга для ИП, стоит признать, что реальную выгоду предприниматель может получить лишь при заключении долговременного соглашения. Фактически это отражено даже в наименовании, так как дословный перевод термина - долговременная аренда. Впрочем, современная практика такова, что программа сочетает в себе не только преимущества аренды, но и особенности кредита. Одновременно это еще и инвестиционная деятельность.
Во многом плюсы и минусы лизинга (автомобиля, станка, здания) обусловлены наличием трех заинтересованных сторон сотрудничества. Участие принимают: продавец, клиент и фирма, которая выкупает товар у первичного поставщика и предоставляет его в пользование заинтересованному потребителю (юрлицу, физлицу). В договоренности сразу указывается возможность покупки имущества у посредника, если пользователь посчитает это для себя выгодным и приемлемым. Между прочим, со временем стоимость имущества несколько снижается, что и делает лизинг столь привлекательным вариантом взаимной работы.
Чтобы корректно оценить все плюсы и минусы лизинга юридическим лицом (автомобиля, недвижимости, станков и прочего имущества), следует детально ознакомиться с нормативной базой, регламентирующей такого рода взаимную работу в пределах нашей державы в настоящее время. При этом договоренность заключается по форме, сходной с арендной, но экономическое содержание - кредитование, сопряженное со сделкой по продаже, покупке объекта.
Наиболее важный нормативный документ, регламентирующий такого рода взаимодействие заинтересованных сторон - ГК, а именно 665-я статья. Именно в ней указано, что лизинг (плюсы и минусы авто по такой программе из этой статьи закона видны особенно четко) представляет собой обязательство выкупа арендодателем оговоренного в соглашении объекта у продавца. При этом арендатор, сотрудничая с арендодателем, обязуется на указанное имущество оформить договор пользования, временного владения. Сразу оговаривается, как велика будет финансовая сторона такой сделки.
Чтобы адекватно и полноценно проанализировать все плюсы и минусы лизинга (машины, офиса - словом, любого имущества), следует внимательно ознакомиться с нормативами 34-й статьи ГК. Особенное внимание стоит уделить шестой части. Дополнительную ясность вносит ФЗ, принятый в 1998 под номером 164. При заключении соглашения нужно помнить, что взаимоотношения будут регулироваться и правилами аренды, справедливыми для всех сделок, где присутствуют признаки таких отношений. Они описаны в уже упомянутой 34-й статье в первой части.
Специализированный закон, принятый для регламентирования отношений лизинга, фактически - сборник норм, регулирующих как финансовые, так и юридические стороны взаимодействия. При его детальном анализе видны все плюсы и минусы лизинга как легальной формы сотрудничества с долговременными обязательствами. Реализация взятых на себя обязанностей сопровождается определенными ограничениями, и нужно заранее проанализировать будущее предприятия, чтобы не оказаться в ситуации невозможности исполнения взятого на себя. Это может стать причиной судебного разбирательства и внушительных финансовых потерь.
Среди плюсов и минусов лизинга отдельно стоит упомянуть документационное оформление процесса. Оно одновременно представляет собой и положительный аспект, и отрицательный. Правильно заключенное сотрудничество предполагает наличие соглашений, подписанных тремя сторонами, то есть продавец договаривается с лизинговым предприятием, а эта фирма - со своим клиентом. Все продажи, как обязательные, так и дополнительные, придется оформить специальными документами по установленной форме.
Подобный подход позволяет задекларировать все, что каждая из сторон готова принять на себя в качестве обязательства. Несомненно, это важный плюс лизинга. Минус (для физических лиц, юридических) - это обилие документации, а значит, бюрократия, потеря времени и сил. Чтобы минимизировать затраты усилий, необходимо заранее четко разобраться, какие именно документы кто должен подписать. В качестве обязательного выступает договор, регистрирующий сделку купли-продажи, дополнительными бумагами будут декларированы привлечение средств, залоги, гарантии, поручительства и прочие. Если внимательно подойти к оформлению бумаг, можно заранее защитить свои интересы на случай возникновения конфликтной ситуации.
Необходимо действительно хорошо ориентироваться в законах, чтобы не столкнуться с минусами лизинга. Плюсы (для физических лиц, юрлиц) многочисленны, но также доступны лишь тем, кто разбирается в действующем законодательстве и способен следовать ему, учитывая собственные интересы. В частности, не стоит забывать о первом пункте восьмой статьи упомянутого ранее ФЗ. Именно тут декларированы возможности сублизинга, поднайма. Получатель, которому лизингодатель, купив объекты у продавца, предоставил в пользование имущество, может найти еще одно (или несколько) заинтересованных лиц, согласных платить за эксплуатацию авто, станка, здания. Также оговаривается срок сотрудничества, обязательно упоминается договоренность, заключенная между первичным лизингодателем и его клиентом.
Разбираясь в плюсах и минусах лизинга, нужно понимать: есть несколько типов договоренностей, каждая из которых имеет свои специфические особенности, а значит, в большей или меньшей степени подходит для конкретного варианта взаимодействия. Один из наиболее часто встречающихся вариантов - финансовый. Это такое сотрудничество, когда заранее оценивается срок полезной эксплуатации объекта и договоренность аренды заключается на этот же временной промежуток. Когда договор истекает, остаточная цена приближается к нулевой. Это означает, что арендатор может получить его в собственность, не неся дополнительных существенных трат. Этот метод для получателя лизинга - самый распространенный вариант программы целевого финансирования. Соглашение заключается на такой объект, который компания при прочих равных условиях действительно заинтересована приобрести, использовать продолжительный срок.
Имеет свои плюсы и минусы лизинг операционного типа. Этот вариант сотрудничества заключается на срок меньший, нежели оценка промежутка полезной эксплуатации имущества. В качестве объекта чаще выступают предметы, которые были приобретены лизинговым предприятием ранее, то есть не приходится сотрудничать с третьей стороной. Когда договоренность истекает, получатель услуги может выкупить продукт. Для сделки выявляют остаточную цену. Ставка по лизингу в таком случае обычно выше, нежели при описанной ранее форме сотрудничества. Экономическая сущность такого взаимодействия - аренда.
Последний вариант, для которого также стоит оценить плюсы и минусы лизинга - возвратный. Это программа, при которой одно и то же юрлицо является и продавцом, и получателем по программе аренды. Эту систему можно сравнить с кредитованием, где в качестве залога выступают фонды, производственные мощности. При этом предприятие получает доступ к новым возможностям для повышения экономической эффективности. Определенные плюсы связаны и с политикой налогообложения при такой форме организации деятельности: можно неплохо сэкономить на отчислениях.
Плюсы и минусы лизинга преимущественно связаны с финансовыми аспектами, так как программа в некоторой степени затратная. Дополнительную сложность создают бюрократические проволочки и необходимость оформления огромного количества бумаг, риск банкротства партнера или прекращения существования контрагента по иной причине. Но преимуществ, как отмечают специалисты, намного больше, поскольку именно через такую долгосрочную аренду многие предприятия получают единственный реальный шанс развития, расширения мощностей, что позволяет более совершенно охватить рынок. Лизинг, как видно из экономического анализа рынка, уже достаточно давно стал лидирующей по эффективности формой покупки имущества, в котором нуждаются ИП, ООО и другие формы юрлиц.
Если оценивать плюсы и минусы покупки в лизинг автомобиля, производственных мощностей, недвижимости, офисов, следует в первую очередь сравнивать с банковскими предложениями. Несмотря на обилие бумажных процедур, аренда все равно проще и быстрее в оформлении, нежели кредит. Обычно лизинговые предприятия требуют от своего клиента лишь небольшой набор базовой идентификационной документации. Саму сделку удастся совершить за меньший срок, нежели рассмотрение, одобрение заявки банком с последующим оформлением суммы займа.
Принимая решение в пользу лизинга, предприятие получает возможность согласования специфического графика платежей, если компания, предоставляющая имущество в аренду, с этим согласна. Составляется специальное соглашение, где фиксируется, в какие сроки какие суммы должны быть уплачены. Арендодатель зачастую готов пойти на большие уступки, что выгодно отличает его от банковской структуры. Вместе с тем финансирование по этой процедуре полное, но не требуется в короткий срок возвращать всю сумму. Нередко длительность договоренности растягивается на десятилетия, а по ее завершении предприятие получает объект в полную собственность.
Лизинг наиболее выгоден для компаний, чьи финансовые планы уже на начальном этапе точно и детально построены с расчетом на большие временные промежутки. Чем долгосрочнее запланированное, тем важнее для реализации возможности, получаемые через аренду у лизингового предприятия. Такое соглашение позволяет оставить в прошлом ограничения, связанные с нехваткой финансов на стартовом этапе. Фирма, пользуясь этой логикой, получает мобильность, может планировать инвестиционную политику, составлять оптимальную программу финансирования деятельности.
Выбирая для себя лизинг как оптимальный вариант, тем самым компания не просто получает необходимое имущество, но разом решает многочисленные вопросы сотрудничества, обеспечения экономической части сделки, приобретения. Покупка через лизинг - это едва ли не самый удобный вариант финансирования, длящийся весь период пользования объектом. При этом арендатор располагает значительно большими мощностями (если он в этом заинтересован), нежели в случае, когда он купил бы активы с учетом финансовых возможностей на момент старта.
Контракты, регламентирующие взаимодействие по логике лизинга, довольно сильно отличаются друг от друга. Клиент, желая заключить соглашение, может из обилия действующих на рынке предприятий выбрать оптимальный для себя вариант, то есть тот, который в большей степени соответствует возможностям, удовлетворяет все потребности. Нужно помнить, что программа может бы методом производственной реализации. Это стало базой для продвижения лизинга на госуровне: политика страны направлена на поощрение таких сделок и расширение операций.
Бывает и так, что предприниматель просчитывается, поэтому бизнес вместо ожидаемой прибыли приносит существенные убытки. При оформлении кредита в банке такая ситуация сопряжена с непростыми процедурами банкротства. Приняв решение в пользу лизинга, в любой момент можно воспользоваться возможностью возвратных операций, что позволяет получить доступ к льготной налоговой программе и снизить обременения. Это дает еще один шанс на восстановление успешности. Если ощутимого финансового результата все нет и нет, именно посредством лизинга можно получить достаточные мощности для старта нового проекта.
Оформив аренду по описываемой логике, можно получить необходимое имущество в свое распоряжение, при этом кредитная составляющая баланса не меняется, заемные средства среди активов предприятия сохраняют свое процентное соотношение в сравнении с собственными. Получающий имущество по программе долгосрочной аренды предприниматель может брать дополнительные займы, его шансы в этом аспекте не становится меньше, как это случилось бы в случае оформления приобретения по кредитной банковской программе.
Амортизационные отчисления, учетные операции применительно к имуществу, переданному по программе долгосрочной аренды, ведутся предприятием, у которого объекты состоят на балансе, то есть у лизинговой компании, и оформившей покупку у продавца. Пользователю нет нужды тратить на это время, силы, кадровые ресурсы, финансовые резервы. Длительность сотрудничества в большинстве случаев соответствует амортизационному сроку, хотя иногда контракт длится меньше. Чем продолжительность взаимодействия предприятий больше, тем остаточная цена ниже, тем больше есть возможностей по эксплуатации машин, зданий и прочих объектов у получателя услуги в будущем. При этом все расчеты производятся денежными переводами. Это значительно отличается от кредитной программы, при которой предприятие получает расчетный счет для списания сумм по задолженности с установленной периодичностью в автоматическом режиме (то есть без учета воли заинтересованного лица).
Выбирая для себя вариант долгосрочной аренды, пользователь имущества может не искать залог - он просто не требуется для такой программы. Формирование залога требуется для основных фондов, не менее 10 % должно приходиться на долю недвижимого имущества, что создает немалые проблемы для начинающих предприятий и делает гораздо более предпочтительным вариант лизинга. Известно, что именно отсутствие залога, поручителя нередко является основной причина отказа в кредите, а вот в лизинге такой динамики нет.
В условиях жесткой экономии, нехватки оборотных средств и поиска дополнительных источников финансирования многие руководители предприятий, наряду с возможностью получения ссуды в банке, отдают сейчас предпочтение лизингу.
В чем его отличие от обычных банковских кредитов, и о каких «подводных камнях» стоит помнить, принимая решение взять на себя долгосрочные обязательства по лизингу?
По сути, лизинг – это долгосрочная аренда с правом выкупа. Банк или финансовое учреждение-лизингодатель приобретает в свою собственность необходимое оборудование или транспортное средство и сдает его вам или вашему предприятию в аренду с условием выкупа при полном расчете.
Согласно закону РФ «О лизинге» его предметом могут быть здания, имущественные комплексы и сооружения, оборудование и транспортные средства. А в качестве лизингодателя могут выступать независимые лизинговые компании, банки и предприятия-производители объектов лизинга.
Такой вид привлечения дополнительных средств для обновления основных фондов имеет несомненные плюсы:
Минусы и риски для лизингополучателя также присутствуют, ведь ни одно финучреждение не работает себе в ущерб:
И все же, для мелких и средних компаний такой вид услуг – нередко единственно возможное средство финансирования их производственной деятельности. Лизинг может стать мощным импульсом и для вашего бизнеса, стоит лишь тщательно взвесить все «за» и «против» столь длительных долговых обязательств.
Ни один из видов деятельности не найдет широкого применения, если он не будет приносить выгод всем участникам договорных отношений.
Преимущества лизинга для лизингополучателей:
Преимущества лизинга для лизинговых компаний:
Для поставщиков оборудования партнерство с лизинговыми компаниями дает следующие преимущества:
Для банков, участвующих в лизинговых операциях, возможны следующие преимущества:
Вместе с вышеперечисленными преимуществами, лизинг имеет и недостатки , проявляющиеся прежде всего в финансово - кредитной сфере и нерешенных бухгалтерских проблемах:
Однако положительных моментов, присущих лизингу, намного больше, чем отрицательных, а исторический опыт развития лизинга во многих странах подтверждает его важную роль в обновлении производства, расширении сбыта продукции и активизации инвестиционной деятельности. Особенно привлекательным лизинг становился с введением налоговых и амортизационных льгот.
И рассказал, про главные отличия лизинга от кредита, а теперь хочу отдельно рассмотреть основные преимущества и недостатки лизинга . Постараюсь описать их наиболее простым языком, так, чтобы это было понятно людям, далеким от финансовой сферы.
Вкратце напомню, что лизинг – это некий симбиоз кредита и долгосрочной аренды, фактически – это аренда с последующим выкупом.
Право собственности на имущество, приобретенное в лизинг, переходит к новому владельцу только после уплаты всех лизинговых платежей, а не сразу, как это происходит при кредитовании. Итак, рассмотрим главные преимущества и недостатки лизинга.
1. Оптимизация налогообложения. Основное преимущество лизинга для представителей бизнеса заключается в возможности оптимизировать свое налогообложение. Лизинг помогает:
– Избежать уплаты налога на имущество (поскольку купленный в лизинг товар остается в собственности лизинговой компании, но на него уже может начисляться амортизация, таким образом, после перехода имущества в собственность, оно уже числится полностью изношенным). Это преимущество актуально и для частных лиц;
– Оптимизировать налог на прибыль (лизинговые платежи относятся на расходы и, соответственно, снижают налогооблагаемую прибыль);
– Получить возврат НДС (если это предусмотрено законодательством, причем, с суммы, превышающей стоимость имущества, включающей и плату за лизинг).
2. Простота расторжения сделки. Другое преимущество лизинга заключается в том, что лизинговую сделку расторгнуть проще, чем кредитную. Если по какой-то причине имущество, купленное в лизинг, стало ненужным, можно расторгнуть договор лизинга по аналогии с расторжением договора аренды и вернуть его лизинговой компании. В случае с кредитом придется использовать гораздо более сложную и затратную схему – продавать залоговое имущество, а пока оно не будет продано – продолжать кредитные выплаты.
3. Широкий спектр применения. В лизинг можно купить имущество, на которое не распространяются программы банковского кредитования (например, спецтехнику или какое-то специфическое оборудование).
4. Покупка товаров для личного пользования. Еще не так давно в лизинг можно было приобрести только имущество, используемое в бизнесе, а покупка в лизинг личного имущества была или запрещена или финансово невыгодна. В последние годы многие ограничения были сняты, теперь лизинговую схему можно использовать и для приобретения товаров личного пользования (наиболее широкое распространение сейчас получила покупка личного авто в лизинг).
5. Равномерное распределение страховки. При покупке обязательным условием является оформление дорогой , за которую сразу придется заплатить не менее 5-10% стоимости автомобиля. При покупке авто в лизинг страхование, как и обязательное сервисное обслуживание (техосмотры и т.п.) включается в лизинговые платежи, то есть, расходы здесь распределяются равномерно на весь срок действия договора.
6. Возможность “не светить” имущество в собственности. Лизинг может быть интересен, к примеру, госчиновникам, и другим категориям людей, которые по разным причинам не хотят иметь в собственности дорогое имущество. К примеру, для людей, состоящих в браке, и опасающихся за то, что их дом/квартира/машина отойдут другому супругу или могут быть поделены в случае развода, лизинг является отличным решением, позволяющим полностью снять такую проблему на время действия договора.
7. Возможность попользоваться и отдать/заменить новым. При помощи лизинга можно безболезненно регулярно менять автомобили, если они чем-то не устроят, или просто обновлять свой автопарк, благодаря простоте расторжения сделки. Это преимущество лизинга актуально, в первую очередь, для состоятельных людей.
8. Купить товар в лизинг проще, чем в кредит. Лизинговые компании не так тщательно проверяют платежеспособность своего клиента, как банки, ведь они не передают имущество в собственность до уплаты всех платежей. Поэтому лизинговой схемой можно воспользоваться даже тем предпринимателям и людям, которым банки отказывают в кредитах, например, с отсутствием документально подтвержденных доходов и даже с .
1. Лизинг дороже, чем кредит. И это, пожалуй, главный недостаток лизинга. Приобретение какого-либо имущества за чужие деньги – это и так уже переплата, а в случае с лизингом она становится еще больше. С этой точки зрения особенно невыгодно пользоваться лизингом для личных нужд (для бизнес целей это может быть, наоборот, выгодно, благодаря оптимизации налогообложения).
2. Отсутствие права собственности на имущество. В определенных случаях, которые я упоминал выше, это, наоборот, является преимуществом, но такие случаи – это скоре исключение, чем правило, особенно, если речь идет о покупке в лизинг товаров для личных нужд. И с юридической точки зрения имущество остается в собственности лизинговой компании, и даже с чисто психологической наш менталитет не дает возможности полноценно ощущать себя владельцем имущества, купленного в лизинг.
3. Привязка транспорта к конкретному сервис-центру. При покупке авто в лизинг его техническое и сервисное обслуживание всегда должно производиться в сервисе, с которым сотрудничает лизинговая компания (так как это, по сути, ее имущество), а это не всегда удобно и выгодно с финансовой точки зрения. При получении автокредита иногда тоже могут действовать подобные ограничения, но они есть не во всех банках и не такие строгие.
4. Необходимость первоначального взноса. Казалось бы, если лизинг – это, по сути, аренда, то для чего там нужен первоначальный взнос? Тем не менее, он необходим, как и при кредите, что можно отнести к недостаткам лизинга.
5. Двойное оформление имущества. При использовании лизинговой схемы возникает необходимость дважды оформлять переход права собственности на приобретаемое имущество. Сначала это переход собственности от продавца к лизинговой компании, а затем, после уплаты всех платежей – от лизинговой компании к покупателю. Соответственно, это будут двойные затраты.
Подводя итог, можно сделать вывод, что лизинг выгоден, прежде всего, для бизнеса, благодаря оптимизации налогообложения, а также для людей, которым по тем или иным причинам нежелательно наличие имущества в собственности. С финансовой точки зрения для обычных людей лизинг является более дорогим способом покупки товаров, чем кредит, переплата за товар в этом случае получается больше.
Это были основные преимущества и недостатки лизинга. Теперь вы будете иметь более четкое представление о лизинге, и сможете сделать вывод, выгодно ли покупать имущество в лизинг конкретно в вашей ситуации.
Оставайтесь на и повышайте свою финансовую грамотность! До встречи в новых публикациях!
