في العالم الحديث ، تظهر المزيد والمزيد من الأفكار التجارية المثيرة للاهتمام والتي تتطلب التنفيذ. ولكن من أجل الترويج لأي مشروع ، هناك حاجة إلى المال ، وهو أمر لا يمتلكه دائمًا مؤلف الفكرة. لذلك ، فإن مسألة العثور على استثمارات لبدء عمل تجاري ذات صلة. ومع ذلك ، فإن رواد الأعمال والشركات الذين يبدأون من الصفر يخاطرون بمواجهة منافسين أقوياء في المجال الذي يختارونه. ولكي تدرك الفكرة وتجد الأموال اللازمة لذلك ، فأنت بحاجة إلى معرفة جميع الحيل لجذب المستثمرين.
سنخبرك بكيفية جعل مشروعك جذابًا للمستثمرين وما عليك القيام به من أجل ذلك. الطريق سوف يتقن السير والعمل - من قبل الشخص المستعد للجديد.
هناك العديد من الفرص للعثور على المستثمرين أكثر مما قد يبدو للوهلة الأولى. ويمكنك العثور على المال من خلال اللجوء إلى كل من طرق الاستثمار القائمة منذ فترة طويلة والأساليب الحديثة التي ظهرت مع ظهور الإنترنت.
يمكنك الحصول على المال للعمل من خلال صناديق الاستثمار, أموال دعم الأعمال الصغيرة... هذه مهمة شاقة جدا. بالإضافة إلى حقيقة أن رائد الأعمال المبتدئ ملزم بإيجاد أسباب جدية للحصول على الاستثمار ، يجب عليه أن يستثمر جزءًا من الأموال بنفسه ، ولكن لهذا لا تتاح الفرصة للجميع.
يمكنك طلب المساعدة في صناديق الاستثمارومع ذلك ، ينبغي ألا يغيب عن البال أنهم يقدمون الأموال لتطوير المشاريع التي لها آفاق. بادئ ذي بدء ، في مجال الابتكارات وتقنيات تكنولوجيا المعلومات.
خيار آخر هو منصة خاصة للاستثمار في مشاريع الأعمال ، حاضنة أعمال. ولكن للحصول على المال ، عليك الفوز بالمسابقة وإجراء مقابلة.
يمكن للمستثمرين المحتملين أن يكونوا ناجحين أيضًا رجال الأعمالالذين يرغبون في الحصول على دخل سلبي. العثور على المستثمرين وجعلهم شركاء هو الطريقة الأكثر قبولًا وبساطة. ولهذا يجب أن تكون قادرًا على تقديم مشروعك جيدًا ، لإثبات جدواه وأهميته.
يعد التمويل الجماعي أحد أكثر الطرق شيوعًا لجذب الاستثمار ، وهو عبارة عن مجموعة من الأموال للأعمال التجارية من الأشخاص العاديين. توجد مواقع تمويل جماعي على الإنترنت ، مصممة بحيث يمكنهم ترك عروض لجمع الأموال لمشروع ما ، أو استثمار أموالهم الخاصة في مشروع ما. ولكن من أجل استخدام هذه الطريقة ، فأنت بحاجة إما إلى أن تكون شخصًا مشهورًا ، أو أن تكون قادرًا على الإعلان عن فكرتك بشكل جيد للغاية ، وهذا ، للأسف ، لا يتم على مواقع التمويل الجماعي.
يمكنك أيضا المحاولة جذب الاستثمارات من خلال العملات المشفرةوأنظمة الدفع الإلكترونية . تجدر الإشارة إلى أن بعض العملات المشفرة الشائعة اليوم ، على سبيل المثال ، Ethereum ، تم إنشاؤها بأموال المستخدمين.
إذا كنت لا تعرف أين تبحث عن المستثمرين ، فنحن نقدم لك العديد من المنصات الرئيسية للعثور عليهم.
business-platform.ru... منصة الأعمال الفيدرالية. بالإضافة إلى مشاريع وعروض بيع الأعمال الجاهزة ، يمكنك العثور على قاعدة مستثمرين هنا. تتمثل المهمة الرئيسية للمنصة في ربط المستثمرين ومؤلفي المشاريع التجارية عبر الإنترنت.
beboss.ru... يوفر المورد فرصة للعثور على مستثمرين لأي صناعة ، بالإضافة إلى كتالوج بالامتيازات وخطط العمل وأفكار الأعمال.
napartner.ru... تقدم المنصة خدمات متنوعة للشركات الناشئة والمستثمرين ، على سبيل المثال ، دعم المعاملات. سيحتاج رجال الأعمال المبتدئين إلى وصف الفروق الدقيقة في مشروعهم بحيث يتلقى المستثمرون أكبر قدر ممكن من المعلومات.
Investclub.ru.يفترض المورد فرصًا كبيرة لإيجاد استثمارات ومستثمرين.
rusinvestproject.ru... منصة للعثور على المستثمرين في كل من روسيا ودول رابطة الدول المستقلة.
هناك الكثير من الأشخاص الذين يرغبون في الحصول على استثمارات والمنافسة عالية جدًا ، لذا قبل البحث عن مستثمر ، عليك أن تتعلم بعض القواعد.
كلما زادت المعلومات التي تقدمها للمستثمرين ، زاد ثقتهم بك.
إذا كنت تعرف المبلغ الذي يمكنك كسبه ، وكيف سيتطور مشروعك ، فيمكنك الذهاب بأمان إلى محادثة مع مستثمر. احسب بالضبط مقدار المال الذي تحتاجه ولأي غرض.
مثال على ذلك هو بدء التشغيل Talkdesk. اقترح مؤلفوها تطوير تقنيات السحابة التي يجب استخدامها في مراكز الاتصال. قبل الاجتماع بممثل عن صندوق المشاريع في وادي السيليكون ، والذي حصل منه فريق المشروع لاحقًا على 12 مليون دولار ، كان لديها بالفعل استثمارات من مستثمرين آخرين بمبلغ 4.000.000 دولار وحصلت على 1،000،000 من الأرباح. كان المستثمرون مفتونين بقدرة الفريق على توفير المال وتكريس أنفسهم بالكامل للعمل. جميع الاستنتاجات التي توصلوا إليها على أساس المعلومات المقدمة حول المشروع.
كلما زادت معرفتك بالمستثمر ، زادت الفرص المتاحة لك لإثارة اهتمامه.
ما هو أسلوب الاتصال المفضل لديك؟ كيف تعمل؟ ما مدى سرعة اتخاذ القرارات؟ أي تفاصيل طفيفة يمكن أن تكون مهمة.
مثال على ذلك هو الحصول على استثمار لمشروع Glowforge. قبل التقدم للاستثمارات ، قام مؤلف المشروع بالاطلاع على المدونات الخاصة بشركاء الصندوق. من خلال دراسته ، خلص إلى أن تقديم العرض يجب ألا يعتمد على الأرقام ، ولكن على المنتج. في المجموع ، جمع المشروع 9.000.000 دولار أمريكي لإنتاج طابعات ليزر ثلاثية الأبعاد من Foundry Group و True Ventures في عام 2015.
كما حقق المشروع رقمًا قياسيًا في التمويل الجماعي ، حيث تمكن من جمع 28 مليون دولار أخرى على المواقع. أي أن مؤلف المشروع ، دان شابيرو ، استخدم بنجاح القاعدة الثانية ، ولكن الأهم من ذلك ، القاعدة الثالثة.
كلما زادت ثقتك في نجاحك ، زاد إيمان الآخرين به.
يفضل المستثمرون الأشخاص المتعلمين والمثابرين الذين يعرفون ما يريدون ويعرفون كيف يبررون خططهم. أثبت أنك قادر على فعل ما تقترحه. التخلي عن الكلمات "تريد" و "تريد" ، قل "افعل" و "تصرف". ركز على الأهداف. تحديد الأهداف بشكل صحيح سيؤدي بالتأكيد إلى النجاح.
وفقًا للإحصاءات ، من بين عشرة مشاريع ، يتلقى مشروع واحد فقط استثمارات. ما الذي يجب فعله لجعل مشروعك ممتعًا للمستثمرين؟
بادئ ذي بدء ، سيكون أي مستثمر مهتمًا بنوع الأشخاص الذين سيتعين عليهم العمل معهم. المثير للاهتمام هو كل من الصفات الشخصية لمؤلف المشروع ، ودوافعه ، واستعداده للذهاب حتى النهاية. يجب أن تثبت أنه يمكنك المضي قدمًا على الرغم من الصعوبات. من المهم كيف تحقق هدفك ، حيث يقدر أي مستثمر وقته وأمواله.
لسوء الحظ ، فإن 95٪ من رواد الأعمال الطموحين الذين يبحثون عن مستثمرين لديهم فكرة قليلة عن الدخل الذي يمكن أن يتوقعوه. في بعض الأحيان ، لا تتوافق الأرقام التي قدموها في العرض مع الواقع. غالبًا ما لا علاقة للمبيعات المتزايدة باستمرار وملايين الدولارات من الأرباح التي يقدمها مؤلفو المشاريع بالحالة الحقيقية للأمور. ابحث عن كيفية تحسين التكاليف ، وحدد ما تريده بالضبط لتلقي الاستثمار.
من أهم النقاط في التواصل مع المستثمر تحديد إمكانات المشروع. يجب أن يعرف المستثمر متى سيحقق المشروع دخلاً ، وكيف ستحدد العملاء المحتملين ، وأخيرًا ، متى سيدفع المشروع بالكامل. من المستحسن لمدة عام كحد أقصى - ثلاث سنوات.
لتحديد العملاء المحتملين ، من الجيد تشغيل حملة تمويل جماعي. في حالة اهتمام المستخدمين بمشروعك ، سيكون لديك فرصة لإثارة اهتمام المستثمرين.
تأتي فترة يعتقد فيها المستثمر أنه يجب عليه اختيار مشروعك. في المتوسط ، يستغرق رجال الأعمال من 3-9 أشهر من مقابلة مستثمر حتى إبرام العقد. قد تضطر إلى إعداد أكثر من نسخة واحدة من خطة العمل والإجابة على العديد من الأسئلة التي لست مستعدًا لها تمامًا. لذلك ، استعد بعناية ليس فقط للعرض التقديمي ، ولكن حتى لاجتماع قصير ومحادثة هاتفية. تتطلب كل مرحلة من مراحل الاتصال إعدادها الخاص.
المرحلة 1. التعارف
يمكن أن يكون إما بدوام كامل أو بدوام جزئي. الشيء الرئيسي هنا هو إثارة اهتمام المستثمر بمشروعك. للقيام بذلك ، يمكنك استخدام الطرق التالية.
خطوة المصعدأو عرض تقديمي في المصعد. تمت تسمية العرض التقديمي القصير بهذا الاسم لأن رجال الأعمال والشركات الناشئة "أمسكوا" بالمستثمرين المحتملين في المصاعد وقدموا لهم أفكارهم التجارية في 30 ثانية. تأكد من تضمين العرض التقديمي المصغر الخاص بك:
الشيء الرئيسي هو جذب الانتباه ، حيث يمكنك استخدام حقائق أو أرقام مثيرة للاهتمام. على سبيل المثال ، تألف عرض SpaceX من ثلاثة مقترحات فقط: تكلفة الإطلاق ، التي لم تنخفض منذ عقود ، وإمكانية تقليلها بنسبة 90٪ ، والمبلغ المثير للإعجاب الذي يمكن كسبه.
يمكن استخدام فكرة المصعد في المنتديات الكبيرة ومسابقات الأعمال.
مراسلة. من الممكن تمامًا إنشاء اتصال عن طريق المراسلة عبر البريد الإلكتروني. بالنسبة للإحالات الفردية ، هذا يعمل بشكل أفضل. يجب أن يتضمن الخطاب ، بالإضافة إلى الاستئناف ، ما يلي:
المرحلة 2. اجتماع عمل
عرض... إذا كان المستثمر المحتمل مهتمًا بعرض تقديمي للمصعد أو رسالتك ، فسوف يدعوك إلى اجتماع شخصي ، والذي تحتاج أيضًا إلى التحضير له. عندما تذهب إلى اجتماع ، عليك أن تقرر ما تريده منها على وجه التحديد. إذا حصلت على المال ، فعليك أن تقول عنه. هذه الدعوة إلى العمل قابلة للتطبيق وتعمل.
الآن عن العرض نفسه. يجب أن تكون قصيرة ومشرقة. من الجيد اتباع قاعدة 10/20/30. حاول ألا تخوض في الكثير من التفاصيل واحتفظ بعرض تقديمي لمدة 20 دقيقة ، وهو عبارة عن 10 شرائح في نوع 30.
مظهر خارجي.لن يعتمد مصير مشروعك على العرض التقديمي الجيد فحسب ، بل يعتمد أيضًا على سلوكك ومظهرك. لهذا السبب:
قدرتك على الحفاظ على ثقتك بنفسك ، طاقتك وجاذبيتك مهمة للغاية.
المرحلة 3. الحصول على التمويل
التمويل والتمويل والتمويل مرة أخرى. بالنسبة للمستثمر ، الشيء الرئيسي هو كسب المال. يجب أن نتذكر هذا أولاً وقبل كل شيء. لذلك ، حتى لو كان من المفترض أن ينقذ مشروعك العالم ، ولكن ليس لديه خطة عمل وخطة مالية جيدة ، فلن يهتم به المستثمر المحتمل. هناك حاجة إلى نموذج مالي يمكن للمستثمر تعديله. من الجيد أن يكون لديك:
من الأفضل طهي ثلاثة خيارات في وقت واحد: متفائل ومتشائم وأساسي. ولكن ، على أي حال ، يجب التحقق من النموذج بعناية. فقط في هذه الحالة يمكننا أن نأمل في إبرام صفقة. من المهم أن تُظهر أنك تعرف السوق جيدًا ، لإقناعك بضرورة تقديم منتجك. يجب أن يعتقد المستثمر أنه من خلال استثمار الأموال في فكرتك ، لا يمكنه فقط استرداد الاستثمار بسرعة ، بل يمكنه أيضًا جني أموال جيدة.
العرض مهم للغاية ، والذي يعتمد عليه استلام الاستثمار إلى حد كبير. العديد من رواد الأعمال ، الذين يستعدون للعرض التقديمي ، لا يفهمون تمامًا اهتمامات المستثمرين ولا يعرفون كيفية تقديم مشروعهم بشكل صحيح. ما هي النقاط التي يجب أن يحتويها العرض التقديمي؟
إذا كان العرض التقديمي يوضح كيف سينمو دخلك في غضون 3-5 سنوات ، فإن نموذجك المالي سوف يثير اهتمام المستثمرين.
سيساعدك الاختيار الصحيح للمستثمر والتحضير الجاد للمحادثة معه وكذلك العرض التقديمي الجيد للمشروع في الحصول على فرصة للاستثمار في مشروعك.
يكاد يكون من المستحيل الحصول على قرض من أحد البنوك لفتح مشروعك التجاري الخاص ، وإذا كانت هناك فرصة ، فإن تكلفته مرتفعة جدًا بالنسبة لرائد أعمال مبتدئ. لكن هذا ليس سببًا بعد للتخلي عن مشروع تجاري ، لأن كل شخص لديه فرصة حقيقية لجذب الاستثمار إلى الأعمال التجارية. لا يمتلك العديد من رجال الأعمال الأموال الكافية لتنفيذ خطة أعمالهم ، ويطرح السؤال الرئيسي بالنسبة لهم حول كيفية جذب المستثمرين.
قبل أن تبدأ في البحث عن شخص يستثمر في مشروع ما ، عليك أن تفهم بوضوح من هو المستثمر وبأي شروط سيكون هناك تعاون متبادل المنفعة. لذلك ، المستثمر هو فرد أو كيان قانوني يمول مشروعًا تجاريًا سيزيد من استثماراته في المستقبل. وهكذا ، يصبح المستثمر إما مساهماً في المشروع ، أو يتلقى ربحاً منه حتى اللحظة التي لا يعود فيها رأس ماله إليه باهتمام.
لكن يجب ألا يغيب عن البال أن جذب الاستثمار في شركة خاصة ليس بالسهولة التي يبدو عليها ، لأنه سيكون من الضروري إقناع المستثمر أخيرًا بأن المشروع مربح حقًا. باختصار ، هدف المستثمر هو زيادة رأس ماله.
اليوم ، هناك عدد قليل من الأشخاص الذين يرغبون في الاستثمار في مشروع جديد ، لذلك من الصعب جدًا في المرحلة الأولية جذب شريك خارجي إلى مشروعك. بالنسبة لرائد الأعمال ، هذه مسؤولية كبيرة ، فمن الأنسب أن تبدأ عملًا جديدًا ، بالاعتماد فقط على قدراتك الخاصة ، بما في ذلك القدرات المادية. على الرغم من أنه من الممكن بدء نشاط بمساعدة المستثمرين ، إلا أنه من الصعب جدًا القيام به ، خاصة بالنسبة للمبتدئين.
في مشروع مكتمل يعمل ويحقق ربحًا ، يمكنك جذب مستثمر من أجل تطوير المشروع وزيادة الأرباح. ولكن من المهم هنا إثبات أن هذا التعاون مفيد في المقام الأول ليس لرجل الأعمال نفسه ، ولكن لمن ينبغي أن يستثمر أمواله في نمو الشركة وتطويرها.
ومع ذلك ، إذا كان السؤال الذي يطرح نفسه حول كيفية جذب الاستثمار في الأعمال التجارية في المرحلة الأولية ، فمن الجدير البحث عنها بين المستثمرين من القطاع الخاص. يطلق على هؤلاء عادة "ملائكة الأعمال" ، فهم ليسوا متطلبين للغاية ومستعدون للنظر في خطط عمل واعدة ، وبالتالي ، استثمار أموالهم فيها.
لذلك ، يمكننا أن نستنتج من هذا أن البحث عن مستثمر هو خطوة جادة ومسؤولة إلى حد ما. من الضروري أن نفهم بوضوح مع من وعلى أي ظروف يكون من المفيد لرائد الأعمال أن يتعاون. للقيام بذلك ، أولاً وقبل كل شيء ، تحتاج إلى دراسة متطلبات المستثمرين بعناية ، وبالطبع حساب قدراتك الخاصة.
هنا ، بالطبع ، من المستحيل الإجابة بدقة على هذا السؤال ، ولكن يمكن افتراض الشكل الذي يجب أن يبدو عليه الشخص الذي يكون مستعدًا للاستثمار في شركة خاصة. فيما يلي بعض المعايير:
نقطة أخرى مهمة هي مكان البحث عنها. تحتاج أولاً إلى حضور الأحداث والاجتماعات والمؤتمرات المتخصصة. يمكنك البحث عن مستثمر من خلال المنظمات والشركات التي تتعاون معه وتحصل منه على رأس مال بدء لتنظيم مشروع.
من المهم جدًا ليس فقط العثور على مستثمر مثالي بكل المعايير يستثمر في الأعمال التجارية ، ولكن أيضًا لكسب انتباهه وثقته حتى يصبح مهتمًا باستثمار أمواله في مشروع جديد أو قائم.
إذن ، إليك بعض النصائح لرائد الأعمال:
حتى إذا كان الاستثمار الصغير مطلوبًا في شركة صغيرة ، فإنه لا يزال يتطلب الكثير من الجهد وتظل خطة العمل كما هي. لكن الأمر يستحق النظر ، إذا لم تكن تكلفة المشروع بالملايين ، فهل يستحق جذب شخص ما ، ربما يكون من الأفضل القيام بذلك بنفسك.
أولئك الذين سيستثمرون في الأعمال التجارية يهتمون في المقام الأول بالصناعة ، ومدى الطلب عليها والواعدة. يمكن اعتبار نوعين من المشاريع مربحين ، الأول هو تلك التي تؤتي ثمارها في وقت قصير ، والثاني - سيحقق دخلاً مرتفعًا ومستقرًا لفترة طويلة. وأفضل مشروع هو الذي يجمع بين الخيارين.
أصبح الاستثمار شكلاً حديثًا شائعًا إلى حد ما لكسب المال في بلدنا وفي الخارج. فكر كل شخص تقريبًا في استثمار مدخراته في نوع من المشاريع. لكن مشكلة جذب الاستثمار لا تزال هي المشكلة الرئيسية في روسيا.
تعريف "جذب الاستثمار" في الاقتصاد الحديث له مثل هذا المعنى: إنه استثمار المدخرات من فرد أو شركة في مشروع من أجل توليد الدخل. يطلق على المستثمرين اسم المستثمرين.
هناك العديد من تصنيفات المرفقات بناءً على معايير مختلفة. فيما يلي أهمها.
يمكن تقسيمها ، على سبيل المثال ، حسب الغرض الذي يتم توجيه النشاط الاستثماري إليه:
اعتمادًا على شكل الملكية ، يتم تشكيل مجموعات معينة من المودعين. أخذ هذا في الاعتبار مهم للغاية عند جذب المستثمرين إلى عملك.
كما أن أحد المعايير المهمة لتقسيم الودائع إلى مجموعات هو شكل ملكية موارد الاستثمار. يعتمد هذا التصنيف على ميزات البحث وجذب الاستثمارات في مشروعك. هنا يميزون:
هناك عدة طرق لجذب التمويل. تشمل العناصر الرئيسية والشائعة ما يلي:
من خلال الاستثمار في رأس المال المصرح به للمشروع ، يشتري المستثمر حصة في العمل. أي أن لديه كتلة من الأسهم في يديه ، مما يؤكد حقوقه كمالك مشارك (مساهم).
في حالة تمويل الديون ، يكون المستثمرون مقرضين. يتم تسجيل جميع الأموال المخصصة للشركة كدين.
يوفر الإقراض المصرفي بضمان استلام الأموال المقترضة لفترة معينة. يمكن استخدام أسهم وأصول المؤسسة كضمان.
قروض السندات هي في الأساس قروض يتم إصدارها للمقترض الذي أصدر السندات. تؤكد هذه الأوراق المالية حق المالكين في الحصول على القيمة الاسمية من الشركة المقترضة خلال الإطار الزمني المحدد.
كيف تثير اهتمام المستثمر وتحفزه على المساهمة؟ لكي يرغب شخص أو ممثل الشركة في الاستثمار في أي مشروع ، يجب عليه التأكد من أن هذا المشروع مربح له. وهذا ما يسمى جاذبية الاستثمار.
من المعتقد أنه لضمان جذب المستثمرين لمشروعك التجاري ، عليك أن تمر بأربع خطوات متتالية. إذا تم كل شيء بشكل صحيح ، فإن مسألة كيفية جذب المستثمرين لن تكون مشكلة بعد الآن.
بادئ ذي بدء ، من أجل العثور على مودع ، عليك أن تتخيل كيف سيتفاعل مع بعض الظروف. على سبيل المثال ، غالبًا ما يعتمد سلوك المستثمرين على مرحلة تطوره في مشروع الأعمال المقترح. في المرحلة الأولى من تطويره ، لا يهمهم بشكل خاص ، لذا فإن البحث عن مستثمر واستثمار يصبح في هذا الوقت أكبر مشكلة.
في أغلب الأحيان ، يتم استثمار الأموال في مشروع مكتمل ، لأنه في هذه الحالة تظهر المخاطر والإيرادات المصاحبة له بالفعل.
أسهل طريقة هي البحث عن مستثمرين في نفس مجال النشاط الذي ينتمي إليه المشروع ، لأنهم عادة في هذه الحالة سيشعرون بمزيد من الثقة والوعي ، وهذا يجعل من السهل جذب الاستثمارات. ولكن يحدث أيضًا أن يستثمر مستثمر واحد أمواله في مجالات مختلفة تمامًا.
لتقديم مشروعك بشكل صحيح ، تحتاج إلى تنفيذه بشكل جيد ، وترتيبه في شكل جذاب للمستثمر ، مع تبرير كل مزاياه. يمكن ترك هذه المهمة لخدمة الاستشارات. أيضا ، يجب أن يشير المشروع إلى المبلغ الإجمالي للاستثمار المطلوب له.
الهدف الرئيسي من هذه المرحلة هو أن يثبت للمستثمر أن المشروع مربح بالنسبة له ، حقيقي ومربح تمامًا.
يعتمد نجاح جذب مستثمر في هذه المرحلة على مدى جودة عرض مشروعك.
إذا تم وصف مشروع العمل جيدًا في السيرة الذاتية المقدمة ، فيمكن للمستثمر المحتمل تقديم اجتماع. بادئ ذي بدء ، اقرأ اقتراحه بعناية ، قارن ما إذا كان يتوافق مع احتياجاتك.
إذا لم يكن عرض المستثمر مهتمًا بشكل خاص ، فيمكنك قضاء بعض الوقت وانتظار ردود المستثمرين المحتملين الآخرين.
استعد للاجتماع بأكثر الطرق حذرًا حتى لا يتردد في إجابتك على أسئلة المستثمرين. قم بإعداد والتمرن على العرض التقديمي الشفوي لمقترحك أنت وفريقك. يجب أن تقدم نفسك بشكل مشرق وحيوي قدر الإمكان.
يجب توثيق عملية جذب المستثمر وكافة الاتفاقيات التي تم التوصل إليها بينكما. وهذا يعطي أسبابًا ، في حالة عدم الامتثال للعقد ، لتحميل الطرف الذي انتهك العقد المسؤولية. الدليل الوثائقي هو المرحلة النهائية.
لإصلاح جميع شروط توفير الإيداع ، يتم إعداد مستند يسمى "شروط المعاملة". متطلبات تحضيره:
لنفكر في سؤال مهم للغاية - كيفية جذب الاستثمار.
أي شخص يخطط لأي فكرة عن مشروع تجاري أو مشروع ناشئ أو مشروع تجاري على الإنترنت ، عاجلاً أم آجلاً ، يتوصل إلى الفهم: بدون مستثمر - لا شيء.
بطبيعة الحال ، يمكن تنفيذ التمويل على نفقتك الخاصة ، خاصة في المراحل الأولية ، عندما لا يكون لديك سوى فكرة بسيطة. لكن على أي حال ، في إحدى المراحل ، في وقت لاحق ، ستظل تفهم: حان الوقت للبحث عن مستثمر. الشيء الرئيسي هو عدم إضاعة اللحظة المناسبة. وإلا فلن يمدك أحد في وادي الموت.
ونصيحة أخرى مهمة للغاية. لا تستخدم أموال الائتمان بأي حال من الأحوال للاستثمار. هذه هي أسوأ فكرة يمكن أن يفكر فيها رجل أعمال ناشئ. ومع ذلك ، لن يمنحك البنك قرضًا لبدء التشغيل على أي حال. يهتم البنك فقط بالأصول السائلة ، والتي يمكن بيعها دون أي مشاكل تقريبًا. وجميع أنواع أكواد المواقع على الإنترنت أو أي شيء لا يمكنك وضع يدك عليه ليست أصولًا سائلة.
هناك أفكار في الهواء - لا تقلقي يا أمي. اذهب إلى أي لقاء مع بدء التشغيل ، والذي يوجد عدد كبير منه في أي مدينة كبيرة ، وستندهش من عدد الأفكار المجنونة سيئة التصور لكل مليون والتي تولدها أدمغة الشباب عديمي الخبرة. وهم يريدون هذا المليون في الوقت الحالي ، وإلا ستسرق هذه الفكرة الرائعة للفيسبوك الثاني فجأة. مليون دولار بالطبع ليس روبل.
فقط اجلس وافعلها. ابحث عن أشخاص متشابهين في التفكير ، واجعل معهم أول نسخة ملتوية بشكل رهيب من معجزة. أخيرًا ، احصل على تعليقات من عميلك المحتمل. تموت معظم الأفكار دون أن تولد - واحدة في الميدان ليست محاربًا ، إذا لم تكن قادرًا على تحفيز فريقك (أو حتى تجميعه) - لن تصل فكرتك حتى إلى النموذج الأولي.
لدي أصدقاء أنشأوا عشرات المشاريع المختلفة. اتضح أن أيا منهم كان اختراقًا. باستثناء آخر واحد. بعد ثلاثة أشهر ، تم شراؤها من قبل واحدة من أشهر الشركات الأمريكية وكتبت جميع وسائل الإعلام العالمية عنها. أو بالعكس ، كتبوا أولاً وعرضوا على شاشة التلفزيون ، ثم تبعهم اقتراح حلم.
معظم المستثمرين ليسوا مستثمرين على الإطلاق. يريد الكثيرون بهذه الطريقة إثبات أهميتهم لأنفسهم ، والعديد من الدوافع التعليمية ، يقوم شخص ما بالترويج ، ويبحث شخص ما عن الروابط الضرورية. وهناك شخص ما يبحث عن مشاريع معينة ، ومشروعك ببساطة لا يلائم تطلعاته. ربما يحب الشخص قضاء بعض الوقت في المطاعم ، ويطلب العديد من الأطباق الشهية ، ويعتبر نفسه معلمًا في مجال المطاعم. من المرجح أن يستثمر في تطبيق لوحي آخر يتيح له الاتصال بالنادل بزر واحد ، بدلاً من شبكتك الاجتماعية المدمرة الجديدة لأصحاب الببغاء.
لذلك ، لا تستغل الكثير ممن قالوا لك لا. نعم ، أبقهم على اطلاع ، وأرسل لهم بشكل دوري رسائل شخصية تحتوي على معلومات حول مدى تطور مشروعك ، وكيف تضاعف عدد المستخدمين ثلاث مرات في الشهر. أعلمهم. حالما تنجح (فجأة) سوف يتحدثون عنك ، سيأتي الشخص الجشع يركض ويخبرك أنه يؤمن بك دائمًا وأنه يجب عليك بيع المشروع له. لكنها لن تنجح - من يتذكر الخاسرين.
لطالما كان العديد من رواد الأعمال مولدين أفكارًا متسلسلين. يجلسون في مساحات عمل مشتركة ، ويشربون العصائر ، ويوجهون أصابع الاتهام إلى الأجهزة اللوحية ، ويتبعون الاتجاهات. الضرائب ، ما هو رائج هناك: شبكات التواصل الاجتماعي ، airbnb للقطط ، BigData ، موقع خصم ، تطبيق لبطاقات التقسيط ، أقنعة علوية لوجه في هاتف محمول مع ليوناردو دي كابريو في الدور الرئيسي ... هذا كل شيء ، نحن نفعل اليوم ، وغدا نبحث عن مستثمر. ولا ، لا يزال يتعين القيام بذلك ، لإجهاد المطور. الأفضل على العكس ، غدًا نبحث عن مستثمر ، العرض في التطبيق الشعبي المحبوب AiMak جاهز بالفعل. سنقوم بتوظيف مطور في وقت لاحق. من المألوف ، حتى أنه فعل كل شيء على أساس تسليم المفتاح. بينما سنعتني بجهاز iPhone الجديد لكل من المديرين العشرين والمكتب في برج الاتحاد. وسكرتير لذلك أوه ، أوه.
كن مستعدًا للمخاطرة بأموالك / وقتك في المراحل الأولية.
دائما ما يرتكب رواد الأعمال الطموحون نفس الخطأ. إنهم يدقون المستثمرين الذين ليسوا غرباء ولا يفهمون المكانة التي تقوم فيها بمشروعك. إذا كنت تعلم أن هذا المستثمر قد استثمر في مصنع للطوب أو في مطعم أو في نزل ، فمن المحتمل جدًا أنه لن يفهم أي شيء عندما تخبره عن تطبيق iPhone الذي اخترقته ، والذي يمكنك من خلاله أن ترى على الفور أين يمكنك اطلب بالقرب منك شريحة لحم مقلية ومقرمشات للنبيذ الأبيض.
بالإضافة إلى حقيقة أن المستثمرين المختلفين لديهم تخصصات مختلفة ، يتم تقسيمهم أيضًا إلى مستثمرين من مراحل مختلفة. هناك من قد يفكر فيما إذا كنت ستستثمر 5 آلاف دولار في مشروعك مقابل 90٪ من الأعمال في مرحلة النموذج الأولي الأول ، وهناك من يفكر فقط في المشاريع مع فريق ، ونموذج أعمال مثبت وإجمالي إيرادات ما لا يقل عن 500 ألف دولار شهريا ...
يدرك شخص ما أن التطبيق الفيروسي الذي لا يحتوي على أي إمكانات تسييل مباشر يمكن أن يساوي الملايين ويكون ذا فائدة للاعب رئيسي ، بينما لا يزال شخص ما يسير مع طالب Vertu الذهبي لعام 2007 النموذجي.
لا تعتقد أنهم في الغرب ينتظرونك بأذرع مفتوحة ، وعليك فقط كتابة رسالتين إلى الأموال من Silicon Valley (أو Silicon ، كما تريد) ، وستتم دعوتك على الفور إلى مكتبه من قبل مارك زوكربيرج ، المعروف أيضًا باسم جاكوب جرينبيرج.
نعم ، لديهم المزيد من الأموال والفرص في الوديان هناك. لكن التواجد هناك مكلف للغاية ، والاختراق بين مليون شركة ناشئة لكل مليمتر مربع ، لذا يجب عليك أولاً التفكير فيما إذا كنت بحاجة إلى حزم حقائبك وبيع شقتك على الفور. كان استئجار شقة / غرفة في Mountain View أو Palo Alto لأي عام كافيًا.
مشاريع الأعمال الصغيرة ، المشاريع ذات درجة عالية من المخاطر ، المشاريع ذات نموذج الأعمال غير المختبَر ، المشاريع المحلية الأخرى غير القابلة للتطوير ، بحكم تعريفها ، ليس لها فرصة. وحتى اختراق محتمل ، ولكن في مرحلة الفكرة أو الإطلاق الأولي. كل شيء له وقته. إذا وصلت إلى ملايين المستخدمين ، فسيتصل بك زوكربيرج. سوف يتصل بالتأكيد.
Death Valley هي فترة في مشروع بدء التشغيل ، عندما تكون قد أنفقت بالفعل كل الأموال ، فأنت بالفعل مدين للأعلى (ولا يمنحك أي شخص آخر المال) ، إما أن يتم إطلاق المشروع أو لا يتم إطلاقه ، وفي هذا الوقت المرحلة لم تجلب المال بعد. وما إذا كان سيحققه أم لا. باختصار ، أنت في وضع كامل ، هناك حاجة ماسة إلى المستثمر.
كما أن المستثمر ليس أحمق. إنه يحتاجها ليعمل بالفعل ويضمن له أن يجلب له ربحًا. ومشاكل المستثمرين الشخصية الخاصة بك ليست ذات أهمية تذكر. علاوة على ذلك ، فإن المستثمر ليس فاعل خير ، مثل العرابة الخيالية ، يطير فوق مساحة العمل المشتركة (هذا هو المكان الذي تتسكع فيه الشركات الناشئة وتستأجر طاولة وكرسيًا بسعر نصف مكتب منفصل) وينقذ الجميع من الإفلاس.
لا يستثمر المستثمر في مشروع بل في فريقه. تقوم معظم المشاريع بعمل Pivot بعد Pivot (تغيير نموذج الأعمال). في كل مرة ، يتم تعديل المشروع عند تلقي التعليقات من المستخدمين. ومعظم المشاريع في مرحلة النموذج الأولي وبعد عام أو عامين هي مشاريع مختلفة تماما. أحيانًا ما يبتسم المؤسسون فقط بحزن ، ويتذكرون كيف بدأ كل شيء وما هي الأفكار والآمال التي كانت تتدفق منهم في ذلك الوقت. وفقط فريق من الأشخاص ذوي التفكير المماثل قادر على التغيير باستمرار دون فقدان الثقة في المشروع. لا أحد يستثمر في العزاب.
لا أحد سوف يعطي المال مقابل إطلاق سراح مشروط. أنت بحاجة إلى نموذج مالي أو خطة عمل واضحة أو قمع مبيعات متطور / أو نمو سريع الانتشار يزيد عن 200٪ من المستخدمين شهريًا. وتحتاج أيضًا إلى كيان قانوني. في ولاية ديلاوير ، من عادات قديمة جيدة. من أجل التوزيع الفوري للأسهم بين المؤسسين ، تم إصدار موظفين رئيسيين آخرين للاستحقاق (هذا عندما لا تكون حصتهم على الفور ، ولكن فقط بعد عام في حصص متساوية لمدة 4 سنوات). ولكي يتمكن المستثمر على الفور من تخفيف الحصة في الشركة الناشئة مقابل استثماره. يرغب المستثمر في المرحلة المبكرة في تعويض المشاريع التسعة الفاشلة المتبقية عن طريق بيع حصته ، وليس اللعب مع صديقك. ويجب تقنين كل شيء بشكل صحيح دفعة واحدة.
بادئ ذي بدء ، افهم بنفسك ما هي الكعك وملفات تعريف الارتباط التي سيحصل عليها المستثمر من التواصل معك. ما هي الجاذبية الاستثمارية لمشروعك بالنسبة له.
إن عملية الحصول على / جذب الاستثمار عملية معقدة وطويلة وكئيبة. قليلون لديهم القوة لاختراق هذه الغابة.
لإطلاق المشروع ، احتجنا إلى 200000-300000 دولار أمريكي. في البداية ، قمنا بذلك بمفردنا ، واستثمرنا الموارد الفكرية بشكل أساسي. لم يساهموا عمليا بأموال حقيقية - لقد اقتصروا حرفيا على بضعة آلاف من الدولارات. لكن في مرحلة ما اضطررنا للبحث عن مستثمر.
عسكر رخيمبردييف ،
المدير العام ، "MoySklad"
في هذه المقالة سوف تقرأ:
في كل مرحلة من مراحل النمو ( طاولة) قد تحتاج الشركة إلى اختيار مصدر تمويل. تساءلنا"كيف تجذب المستثمرين؟"عندما لم تكن هناك شركة بعد ، ولكن كانت هناك فكرة ، نسخة تجريبية من المشروع. منتجنا عبارة عن خدمة سحابية B2B لإدارة التجارة. نقدم لشركات أخرى وضع قواعد عملائها على خدمتنا ، وإدارة التسميات ومخزونات البضائع ، وإنشاء المستندات الأولية وطباعتها ، والاحتفاظ بسجلات الإدارة ، وتحليل نتائج الأنشطة - بعبارة أخرى ، تنظيم وتخزين المعلومات التجارية السرية. يجب أن يفهم العميل من يثق في المعلومات القيمة ومدى موثوقية هذا المورد. ولكي تعمل الخدمة دون انقطاع ، فأنت بحاجة إلى المال والكثير. الأموال التي سيحضرها العميل. لقد تبين أنها حلقة مفرغة: لجلب العميل الأول ، فأنت بحاجة إلى المال ، وللحصول على المال ، فأنت بحاجة إلى العملاء.
طاولة. استثمارات الشركات في دورات الحياة المختلفة
تحقق من شركائك على وجه السرعة!
هل تعرف أن عند التحقق ، يمكن للسلطات الضريبية التمسك بأي حقيقة مشبوهة حول الطرف المقابل؟ لذلك ، من المهم للغاية التحقق من أولئك الذين تعمل معهم. اليوم ، يمكنك الحصول على معلومات مجانية حول الفحوصات السابقة لشريكك ، والأهم من ذلك ، الحصول على قائمة الانتهاكات التي تم العثور عليها!
| مرحلة التطوير | السمات المميزة | المستثمرون |
|---|---|---|
| نسخة تجريبية من المشروع | يحتوي الأصل على أفكار وعينة من المنتجات فقط ، ولم يتم تشكيل مستوى الإدارة ، ولم يتم إنشاء العمليات التجارية | الأقارب أو الأصدقاء أو المستثمرون من القطاع الخاص الذين يقدمون استثمارات رأس المال الاستثماري (ملائكة الأعمال). برامج الدولة لدعم المنتجات المبتكرة |
| بدء | تم تأسيس العمليات التجارية ، لكن الشركة لا تحقق ربحًا ، والفريق في مرحلة التكوين | المستثمرون من القطاع الخاص أو صناديق رأس المال الاستثماري. المستثمرين الأجانب |
| النمو الأولي | تكتسب الشركة زخماً ، وتحتل مكانة في السوق ، وتحقق أرباحًا ضئيلة | الصناديق الاستثمارية وصناديق الأسهم الخاصة. قرض مصرفي |
| توسيع الأعمال التجارية | يظهر ربح مستقر ، تحتل الشركة موقعًا مستقرًا في السوق ، ويتم تبسيط العمليات التجارية | صناديق الاستثمار ، المستثمرين الأجانب ، الصناديق الحكومية والبنوك |
| نضج الشركة | هيكل أعمال مُدار جيدًا ومربح وسريع النمو - ربما يكون أحد رواد الصناعة. تشمل الأصول إدارة عالية الكفاءة وعمليات تجارية وعلامات تجارية مثبتة. لديها حصة سوقية كبيرة | في هذه المرحلة ، يمكن للشركات نشر معلومات عامة حول بيع الأسهم للشريك ذي الصلة. المستثمرين المؤسسيين. البنوك. صندوق التقاعد |
أرى طريقين لتطوير الشركة. الأول ، bootstrapping (المسرد) ، هو أسلوب أكثر تحفظًا ولكنه أقل خطورة. بالنسبة للشركات التي لا تهدف إلى النمو السريع ، ولكنها تفضل وجودًا ثابتًا في السوق مع ربح كافٍ مدى الحياة ، فإن هذا المسار مناسب تمامًا.
هناك أيضا نموذج معاكس. مثال كلاسيكي هو مورد الإنترنت Sapato.ru. تلقى الملاك عدة عشرات الملايين من الدولارات من مصدر تمويل الشركة ، واشتروا عددًا كبيرًا من الأحذية ، وقاموا بإعلانات باهظة الثمن. الفكرة بسيطة: من خلال استثمار مبلغ كبير في ترويج وشراء البضائع ، تعظيم نمو الأعمال وبيعها في غضون عامين.
الاستثمارات- استثمار رأسمالي طويل الأجل في الاقتصاد بهدف تحقيق ربح.
المستثمر- شخص أو منظمة (بما في ذلك شركة ، حكومة ، إلخ) تقوم باستثمارات رأسمالية مرتبطة بالمخاطر التي تهدف إلى الربح اللاحق (الاستثمار).
مستثمر أجنبي- شخص أجنبي أو كيان قانوني أو دولة أو منظمة دولية مرخص له بإجراء استثمارات وفقًا لتشريعات البلد الذي يقع فيه.
مستثمر مؤسسي- كيان قانوني يستثمر بنشاط في الأسهم والأدوات المالية الأخرى. يشمل المستثمرون المؤسسيون شركات التأمين وصناديق التقاعد وشركات الاستثمار وصناديق الاستثمار المشتركة والمؤسسات الخيرية.
استثمارات المجازفة- استثمار طويل الأجل لرأس المال الخاص في عمل مبتكر واعد لا يستطيع الوصول إلى سوق الأوراق المالية. كقاعدة عامة ، يصبح المستثمر المغامر مالكًا مشاركًا لشركة مستقبلية.
التمهيد- تنظيم عملك بتمويل خارجي ضئيل جدًا أو بدون تمويل خارجي. الفوائد - طريقة سريعة لتنظيم عملك بأقل قدر من المخاطر المالية (لا يمتلك التمهيد ، بحكم التعريف ، مبالغ كبيرة).
رسام الكاريكاتير- معامل عددي يوضح عدد المرات التي يزيد فيها مقدار الزيادة / النقص في الناتج القومي أو الدخل أو تداول الأموال على حجم الاستثمارات والنفقات الحكومية والخصومات الضريبية التي تؤدي إلى مثل هذا التغيير.
صندوق الاستثمار المشترك (UIF)هو شكل من أشكال الاستثمار الجماعي ، حيث يتم استثمار أموال العديد من المستثمرين من قبل مدير محترف في الأوراق المالية للحصول على مكاسب. الدخل ورأس المال لا ينتميان إلى شركة الإدارة ، ولكنهما مملوكين لمالكي الوحدات. تتقاضى شركة الإدارة نسبة مئوية ثابتة من متوسط الأصول السنوية للصندوق.
الاستثمارات المباشرة- استثمارات رأسمالية مباشرة في الإنتاج: شراء أو تنظيم أو توسيع الشركة. تشمل الاستثمارات المباشرة أيضًا العمليات المتعلقة بفرض السيطرة على الشركة.
دعونا ننظر في الأنواع الرئيسية لمصادر التمويل. يمكن إقراض شركة مبتدئة من قبل البنوك أو المستثمرين أو الدولة. نظرنا في كل الخيارات. يُلزم القرض المصرفي الشركة بالحصول على دخل ثابت أو ، إذا كانت شركة ناشئة ، يجب أن تنتقل فورًا إلى مستوى معين من أجل خصم الفائدة بانتظام. تنمو شركة تكنولوجيا المعلومات بسرعة وتصبح أكثر تكلفة ، لكنها لا تكسب نقودًا كافية لإعادتها إلى البنك. لذلك ، لم تكن طريقة تلقي الأموال هذه مناسبة لنا في البداية.
تم تصميم البرامج الحكومية التي درستها بشكل أساسي لشركات التصنيع. قدمت الدولة المال لمهمة محددة. كان الجزء الأكبر من التمويل يذهب إلى إنشاء عمليات الإنتاج وشراء المواد واللوجستيات. خصصت الشركة الناشئة أموالها الخاصة لدفع أجور العمالة. في مجال تكنولوجيا المعلومات ، هذا المخطط لا يعمل. في بلدنا ، على سبيل المثال ، ذهب 80٪ من الأموال في البداية إلى الأجور والضرائب ذات الصلة. الآن ، على حد علمي ، تغيرت الظروف ، وأصبحت أكثر مرونة.
اسمحوا لي أن أذكركم أنه كان عام 2007 ، لم يكن موضوع الشركات الناشئة متطورًا بعد. كما لم تكن هناك أحداث تجمع المستثمرين وقدمت المعلومات اللازمة. لم يكن اختيار مصدر التمويل سهلاً. لم أكن أعرف سوى عدد قليل من صناديق الأسهم الخاصة. لكن ، كما اتضح ، لم يكونوا مهتمين بالشركات الناشئة ، ولكن في الشركات التي دخلت السوق بالفعل وجلبت دخلاً ثابتًا.
بحثا عن إجابة لسؤال "كيف تجتذب المستثمرين؟" تم العثور على صندوق أجنبي يرغب في الاستثمار في مشروع روسي. اتضح أنه استثمار Ambient Sound Investment ، أسسه المهندسون الأربعة الذين أنشأوا برنامج Skype. قلة من الناس يعرفون أن Skype قد تم تطويره في الأصل في إستونيا ، ثم تم شراؤه بواسطة eBay. بعد تلقي مبلغ مناسب من بيع الخدمة ، قرر المؤسسون عدم إنشاء منتجات جديدة ، ولكن الاستثمار في شركات التكنولوجيا الفائقة. اكتشفت أنهم مهتمون بالاستثمار في شركة روسية ، وأرسلت (بطبيعة الحال ، عبر سكايب) عرضًا ، حيث قدمت خطة عمل تشير إلى حجم السوق ، وحجم الربح المتوقع وآفاق النمو وسميت المبلغ المحدد الذي أردت الحصول عليه منهم. بعد فترة ، دعيت للتفاوض في إستونيا.
هناك العديد من المجتمعات المهنية حيث يمكن للمستثمرين والشركات الناشئة نشر مقترحاتهم. بعض أكبر مواقع الاستثمار هي Farminers.com و StartupPoint.
يجب أن أقول ، المستثمرون مختلفون. كان لشركتنا مستثمران: أحدهما حصل على حصة في الشركة ، والآخر شريكنا. في الحالة الأولى ، استثمرت Ambient 200 ألف دولار في مقابل 30٪ من حصة الشركة. من خلال الحصول على حصة في شركة ، يتوقع المستثمر بيعها بأكبر تكلفة ممكنة بعد مرور بعض الوقت (عام ، سنتان ، عشرة). إذا نما العمل وتطور بنجاح ، يمكن للمستثمر في غضون سنوات قليلة الحصول على عدة ملايين مقابل استثمار عدة مئات الآلاف من الدولارات. وهذا طبيعي جدا. في كثير من الأحيان ، تجري الشركات عدة جولات من التمويل ، وفي كل مرحلة تزيد الحصة الإجمالية للمستثمرين (قد يكون هناك عدة). لكن الوضع هنا غامض. قد يحدث أنه في مرحلة ما تصبح حصة المؤسسين صغيرة جدًا. بعد ذلك قد ينخفض العمل - سيبدأ المؤسسون في الشعور بأنهم موظفين معينين. هذه بالفعل لحظة نفسية ، ويجب أن يشعر كل من المستثمرين والمؤسسين بهذا الخط بوضوح. لا أوصي باختيار مثل هذا المخطط.
الخيار الثاني هو ما يسمى بالمستثمرين الاستراتيجيين. يكتسبون كتلة كبيرة من الأسهم من أجل المشاركة في الإدارة أو السيطرة على شركة تعمل في نفس مجال الأعمال (أو ما شابه) مثلهم. عادة ، تهدف المنظمة المكتسبة إلى تطوير اتجاهات جديدة في الأعمال التجارية أو التوسع. المستثمرون الاستراتيجيون هم شركات كبيرة وقادة في السوق. في عام 2010 ، أصبحت شركة 1C مهتمة بنا - في الواقع ، منافسنا المباشر. كان سبب الاهتمام هو حقيقة أنهم يريدون تطوير اتجاه الحلول السحابية ، لذلك فنحن مهتمون بهم كشركاء لديهم خبرة وقاعدة راسخة.
عادة ما تتكون حصة المستثمر في الشركة التي يتم إنشاؤها من عاملين - حجم مصدر التمويل للشركة والقيمة المقدرة للشركة بعد الاستثمار. عند تحليل التكلفة المقدرة ، تؤخذ في الاعتبار المخاطر المرتبطة بتطوير المنتج ، والكفاءة المهنية للفريق ، والحاجة إلى جذب منتج إضافي ، وما إلى ذلك. لتحديد مبلغ التمويل في المرحلة الحالية (الجولة) ، مطلوب تحليل ميزانية الشركة والعوامل اللازمة لنموها الناجح.
يمكن تقدير شركة تكنولوجيا المعلومات التي دخلت السوق بالفعل من خلال إيراداتها السنوية ، والتي يتم ضربها في مضاعف معين. يختلف المعامل لكل صناعة ويعتمد على العديد من المؤشرات. هذا الموضوع يستحق مقالة منفصلة. بالإضافة إلى ذلك ، توجد بالفعل إحصاءات مكثفة عن السوق الغربية ستساعد في تحديد المضاعف.
في حالتنا ، طلبت Ambient 30٪ من أسهم الشركة. في ذلك الوقت لم تكن لدي خبرة في تقييم قيمة الشركة وبالتالي نسبة مشاركة المستثمر في الأعمال التجارية ، لذلك وافقنا على هذه الشروط. لقد انطلقنا من افتراض أن الاستثمارات يجب أن تكون كافية لنمو الشركة إلى مستوى معين ، وبالإضافة إلى ذلك ، ستتاح لنا الفرصة لتبادل جزء من حصتنا في الجولة التالية من الاستثمارات في المستقبل.
جرت المفاوضات الأولى في تشرين الأول (أكتوبر) ، ووقعنا بالفعل في كانون الأول (ديسمبر) على ما يسمى ورقة الشروط - وهي اتفاقية لم يتم اعتمادها من قبل المحامين ، ومن حيث المبدأ ، لم تلتزم بأي شيء. في ذلك ، حددنا حجم الاستثمارات وحصة المستثمر في الشركة وإجراءاتنا لتطوير الأعمال. في المرحلة التالية ، تم تطوير الوثيقة الثانية - اتفاق المشاركين ، حيث تم تفصيل تفاصيل التعاون. كانت مؤلفة بالفعل من قبل المحامين. تم التوقيع على الاتفاقية في ديسمبر - في فبراير كان من المفترض أن نتلقى الأموال. لكن تبين أن كل شيء لم يكن بهذه البساطة.
وقعنا الاتفاقية في ديسمبر ، وتلقينا الأموال فقط في مايو. كانت هناك محاولتان لتحويل الأموال من مستثمرنا.
الأول من خلال المساهمة في رأس المال المصرح به. هذه الطريقة لها دقة غير معروفة للجميع. في شركة روسية عادية ، الحد الأدنى لرأس المال المصرح به هو 10000 روبل. يريد المستثمر ، الذي يستثمر الأموال في شركة ناشئة (على سبيل المثال ، مليون دولار) ، الحصول على ضمانات كحصة من الشركة. ولكن إذا بدأنا من 10000 روبل ، فستكون حصتها 99.999 ٪ ، أي أكثر بكثير مما هو مذكور في اتفاقية الاستثمار. هناك ثغرة قانونية. في رأس المال المصرح به ، هناك مفهوم القيمة الاسمية والفعلية للمساهمة في رأس المال المصرح به. في مستند الضرائب ، يمكنك تحديد حصة المستثمر بناءً على القيمة الاسمية - ستكون متساوية ، على سبيل المثال ، 100 روبل. (9٪ في الشركة) ، ولكن في الواقع يقوم المستثمر بتحويل المبلغ الحقيقي - مليون دولار ، قلة من الناس يعرفون عن هذا ، على الرغم من أنه قانوني تمامًا.
عندما حاولنا القيام باستثمار بهذه الطريقة ، تلقينا رفضًا ضريبيًا. اتضح أنه إذا كانت المساهمة في رأس المال المصرح به بالدولار ، فيجب توضيح هذه الإمكانية صراحة في الميثاق ، وهو ما لم يكن كذلك في حالتنا.
ثم حاولنا طريقة أخرى - قرض قابل للتحويل. بالمناسبة ، هذا الإجراء أكثر أمانًا للمستثمر. يقوم بإصدار الأموال ، وتنص اتفاقية القرض على أنه يجوز للمستثمر خلال هذه الفترة أن يطلب إعادة الأموال المستثمرة في بدء التشغيل أو الحصة في الشركة. لكن بالنسبة لشركة ذات مسؤولية محدودة ، التي تفتقر إلى مفهوم الأسهم ، فإن هذا المخطط لا يعمل بشكل جيد: عندما يتم سداد القرض ، تحصل الشركة على أرباح غير تشغيلية ، وهذه ضرائب إضافية.
بشكل عام ، بعد المعاناة لعدة أشهر ، اكتشفنا فجأة أن الإستونيين يمكنهم تحويل الأموال بالروبل. وفي مايو تمكنا من الحصول على أموال حقيقية.
عسكر رخيمبردييفتخرج من معهد موسكو للطيران. قبل بدء مشروعه الخاص ، كان مسؤولاً عن تطوير حلول SaaS لعملاء Aspect Enterprise Solution ، كما أدار المشاريع في Auriga.
"MoySklad"- خدمة الإنترنت لإدارة التجارة ومراقبة المخزون ، مصممة لأتمتة الأعمال الصغيرة والمتوسطة. واحدة من الشركات الرائدة في السوق الروسية لتطبيقات SaaS. الموقع الرسمي - www.moysklad.ru
