![Določite povprečni letni znesek obratnih sredstev. Metodologija za izračun kazalnikov porabe obratnih sredstev. Lastna obratna sredstva. Formula za izračun](https://i2.wp.com/xreferat.com/image/113/1308202332_2.gif)
Vaja
Glede na računovodske izkaze 1, 2, 5 izračunajte:
kazalniki učinkovitosti uporabe proizvodnih virov (osnovna sredstva, obratna sredstva, materialni viri);
kazalniki prometa obratnih sredstev;
kazalniki donosnosti dejavnosti;
indikatorji solventnosti;
kazalniki finančne stabilnosti;
kazalniki čistih sredstev in čistih obratnih sredstev.
Izpolnite tabele in napišite sklep o finančnem stanju v analiziranem obdobju.
1) ANALIZA UČINKOVITOSTI UPORABE PROIZVODNIH SREDSTEV
Ime indikatorja | Prejšnje leto (2003) | Proračunsko leto (2004) | |
197832 | 181494 | -16338 | |
Dobiček (izguba) pred obdavčitvijo | 11426 | 9170 | -2256 |
Povprečni letni stroški osnovnih sredstev | 115779 | 67374 | -48405 |
Donosnost sredstev | 1,71 | 2,69 | +0,98 |
Kapitalska intenzivnost | 0,59 | 0,37 | -0,22 |
Povprečni letni stroški obratnega kapitala | 33385 | 46404 | +13019 |
Povprečni letni stroški materialnih virov | 22079 | 29496 | +7417 |
Učinkovitost materiala | 8,96 | 6,15 | -2,81 |
Poraba materiala | 0,11 | 0,16 | +0,05 |
Dobiček (izguba) od prodaje | 12860 | 13944 | +1084 |
Dobiček za 1 rub. mat. stroški | 15,38 | 13,02 | -2,36 |
Povprečni letni stroški osnovnih sredstev= vsota kazalnikov vrstica 190 za poročevalsko leto / 2
a) za leto 2003: (162840 + 68718) / 2 = 115779
b) za leto 2004: (68718 + 66030) / 2 = 67374
Donosnost sredstev= Prihodek (neto) od prodaje blaga / Povprečni letni stroški osnovnih sredstev
a) za leto 2003: 197832/115779 = 1,71
b) za leto 2004: 181494/67374 = 2,69
Kapitalska intenzivnost= Povprečni letni stroški osnovnih sredstev / Prihodki (neto) od prodaje blaga
a) za leto 2003: 115779/197832 = 0,59
b) za leto 2004: 67374/181494 = 0,37
Povprečni letni stroški obratnega kapitala= vsota kazalnikov vrstica 290 za poročevalsko leto / 2
a) za leto 2003: (28610 + 38160) / 2 = 33385
b) za leto 2004: (38160 + 54648) / 2 = 46404
Povprečni letni stroški materialnih virov= zaloge + DDV na nakupe. vrednosti / 2
a) za leto 2003: ((20200+ 1526) + (20552 + 1880)) / 2 = 22079
b) za leto 2004: ((20552 + 1880) + (34480 + 2080)) / 2 = 29496
Učinkovitost materiala= Prihodek (neto) od prodaje blaga / Povprečni letni stroški materialnih sredstev;
a) za leto 2003: 197832/22079 = 8,96
b) za leto 2004: 181494/29496 = 6,15
Poraba materiala= Povprečni letni stroški materialnih sredstev / Prihodek (neto) od prodaje blaga.
a) za leto 2003: 22079/197832 = 0,11
b) za leto 2004: 29496/181494 = 0,16
Dobiček za 1 rub. materialni stroški= Prihodek (neto) od prodaje blaga / Dobiček (izguba) od prodaje
a) za leto 2003: 197832/12860 = 15,38
b) za leto 2004: 181494/13944 = 13,02
Učinkovitost uporabe materialov se je zmanjšala, kot je razvidno iz tabele:
Poraba materiala se je povečala za 0,05, kar kaže, koliko materialnih virov se porabi za izdelavo enot. izdelki.
Materialna učinkovitost se je v obdobju poročanja zmanjšala za 2,81, ta kazalnik označuje količino izdelkov, proizvedenih od 1 rub. porabljena materialna sredstva.
Donosnost sredstev kaže, koliko izdelkov je bilo proizvedenih s pomočjo 1 rublja. osnovna sredstva. V analiziranem obdobju je prišlo do povečanja kazalnikov.
Vrednost kazalnika kapitalske intenzivnosti se je znižala. Kapitalska intenzivnost označuje količino osnovnih sredstev, potrebnih za proizvodnjo izdelkov v vrednosti 1 rubelj.
Ime indikatorja | Prejšnje leto (2003) | Proračunsko leto (2004) | |
Prihodek (neto) od prodaje blaga | 197832 | 181494 | -16338 |
Povprečni letni stroški celotnega kapitala | 149164 | 113778 | -35386 |
33385 | 46404 | +13019 | |
Koeficient obračanja kapitala | 1,33 | 1,60 | +0,27 |
Vključno z obratnim kapitalom | 5,93 | 3,91 | -2,02 |
Trajanje prometa celotnega kapitala | 271,44 | 225,68 | -45,76 |
Vključno z obratnim kapitalom | 60,75 | 92,04 | +31,29 |
Povprečni letni stroški celotnega kapitala= vsota stanja na začetku in koncu obdobja
a) za leto 2003: (191450 + 106878) / 2 = 149164
b) za leto 2004: (106878 + 120678) / 2 = 113778
Povprečni letni stroški obratnega kapitala= znesek vrstice 290 na začetku in koncu obdobja
a) za leto 2003: (28610 + 38160) / 2 = 33385
b) za leto 2004: (38160 + 54648) / 2 = 46404
Koeficient obračanja kapitala= prihodek/povpr. stroški kapitala;
a) za leto 2003: 197832/149164 = 1,33
b) za leto 2004: 181494/113778 = 1,60
Na podoben način se izračuna tudi količnik obratnega kapitala.
Promet v dneh= (povprečni stroški obratnega kapitala / prihodki od prodaje) X360;
Koeficient obračanja kapitala se je povečal za 0,27;
Trajanje celotnega obrata kapitala se je zmanjšalo za 45,76;
Trajanje prometa obratnih sredstev se je povečalo za 31.29
Kazalniki prometa kapitala podjetja dajejo razlog za sklepanje, da se njegova poraba slabša, vendar kazalniki prometa obratnih sredstev rastejo.
3) KAZALNIKI DOBIČKONOSNOSTI POSLOVANJA
Ime indikatorja | Prejšnje leto (2003) | Proračunsko leto (2004) | Odstopanje |
Prihodek (neto) od prodaje blaga | 197832 | 181494 | -16338 |
Dobiček (izguba) od prodaje | 12860 | 13944 | +1084 |
Donos od prodaje v % | 6,5 | 7,7 | +1,2 |
Povprečni letni stroški kapitala | 149164 | 113778 | -35386 |
Donosnost lastniškega kapitala v % | 7,7 | 8,0 | +0,3 |
Povprečna letna vrednost obratnih sredstev | 33385 | 46404 | +13019 |
Dobičkonosnost obratnih sredstev v % | 34,2 | 19,8 | -14,4 |
Povprečni letni stroški osnovnih sredstev | 115779 | 67374 | -48405 |
Dobičkonosnost osnovnih sredstev v % | 9,9 | 13,6 | +3,7 |
Donos od prodaje= Dobiček (izguba) od prodaje / Prihodek (neto) od prodaje blaga
a) za leto 2003: 12860/197832 = 0,065
b) za leto 2004: 13944/181494 = 0,077
Donosnost kapitala= Dobiček (izguba) pred obdavčitvijo / Povprečni letni stroški kapitala
a) za leto 2003: 11426/149164 = 0,077
b) za leto 2004: 9170/113778 = 0,08
Dobičkonosnost obratnega kapitala= Dobiček (izguba) pred obdavčitvijo / Povprečna letna vrednost obratnih sredstev
a) za leto 2003: 11426/33385 = 0,342
b) za leto 2004: 9170/46404 = 0,198
Dobičkonosnost osnovnih sredstev= Dobiček (izguba) pred obdavčitvijo / Povprečni letni stroški osnovnih sredstev
a) za leto 2003: 11426/115779 = 0,098
b) za leto 2004: 9170/67374 = 0,136
Kazalnik dobičkonosnosti prodaje, ki označuje, koliko dobička ima podjetje od 1 rublja. prodaja se je v poročevalskem obdobju povečala za 1,2 %. Donosnost kapitala se je glede na preteklo obdobje povečala za 0,3 %. Donosnost lastniškega kapitala, ki označuje donosnost lastniškega kapitala, se je zmanjšala za 45,4 %. od 159,3 leta 2003. do 114.0. Dobičkonosnost obratnih sredstev se je zmanjšala za 14,4 % s 34,2 % v letu 2003. do 19,8 % leta 2004.
Dobičkonosnost osnovnih sredstev označuje dobiček pred obdavčitvijo, ki ga je mogoče pripisati 1. rub. osnovna sredstva se je povečala za 3,7 %.
4) OCENA PLAČILNE ZMOŽNOSTI
Absolutni količnik likvidnosti= gotovina (260) + kratkoročna fin. naložbe (250) / kratkoročne obveznosti;
Koeficient hitre likvidnosti= (Denar + Kratkoročne finančne naložbe + Terjatve) / Kratkoročne obveznosti;
Koeficient tekoče likvidnosti= (Kratkoročna sredstva - Odloženi odhodki) / Kratkoročne obveznosti;
Koeficient absolutne likvidnosti kaže, kolikšen del kratkoročnih obveznosti je mogoče poplačati na račun razpoložljivih denarnih sredstev.
Koeficient hitre likvidnosti kaže stopnjo odplačevanja kratkoročnih obveznosti v denarju, kratkoročnih finančnih naložbah in terjatvah do kupcev, zabeleženo je povečanje tega kazalnika za 1,75;
Koeficient kratkoročne likvidnosti kaže stopnjo pokritosti kratkoročnega dolga z obratnimi sredstvi, zabeleženo je povečanje tega kazalnika za 0,03.
Zaradi dejstva, da kazalniki likvidnosti ne ustrezajo standardnim vrednostim (koeficient trenutne likvidnosti je norma -2, količnik nujne likvidnosti je norma -07, -1), bomo izračunali koeficient izterjave in izgube plačilne sposobnosti:
Stopnja okrevanja in izgube plačilne sposobnosti = Koeficient tekoče likvidnosti (2004) +6/12 (Količnik tekoče likvidnosti (2004) - Koeficient tekoče likvidnosti (2003)) / 2
Stopnja izterjave in izguba plačilne sposobnosti = (1,33 + 6/12 (1,33-1,36)) / 2 = 0,66
Ker je koeficient izterjave in izgube plačilne sposobnosti manjši od 1, podjetje ne more obnoviti svoje plačilne sposobnosti v 6 mesecih.
5) STOPE FINANČNE STABILNOSTI
Ime indikatorja | 01.01.04 | 01.01.05 | Odstopanje |
Pravičnost | 77212 | 77358 | +146 |
Dolgoročne dolžnosti | 904 | 3190 | +2286 |
Kratkoročne obveznosti | 28762 | 40130 | +11368 |
Izposojeni kapital (vrstica 590 + 610 + 620 + 630) | 29666 | 43320 | +13654 |
Valuta bilance | 106878 | 120678 | +13800 |
Koeficient finančne avtonomije | 0,72 | 0,64 | -0,08 |
Razmerje odvisnosti | 0,28 | 0,36 | +0,08 |
Koeficient trenutnega dolga | 0,27 | 0,33 | +0,06 |
Koeficient finančnega tveganja | 0,38 | 0,56 | +0,18 |
Koeficient kritja dolga z lastnimi sredstvi | 2,6 | 1,79 | -0,81 |
Koeficient finančne avtonomije= lastniški kapital / valuta bilance stanja;
Razmerje odvisnosti= lastniški kapital / valuta bilance stanja;
Koeficient trenutnega dolga= Kratkoročne obveznosti / Valuta stanja;
Koeficient kritja dolga z lastnimi sredstvi= lastniški kapital / lastniški kapital;
Koeficient finančnega tveganja= lastniški kapital / lastniški kapital.
Finančna odvisnost podjetja od zunanjih virov se je zmanjšala – delež lastniškega kapitala se je povečal za 146, izposojeni pa za 13654, povečal pa se je tudi količnik finančnega tveganja za 0,18. Koeficient finančne avtonomije se je zmanjšal za 0,08, koeficient tekočega dolga se je povečal za 0,06, koeficient pokritosti dolga z lastnimi sredstvi se je zmanjšal za 0,81.
6) ANALIZA SREDSTEV POSLOVNOSTI
Čista sredstva= Kratkoročna sredstva - (posojila in krediti + obveznosti + dolgovi do ustanoviteljev za izplačilo dohodka + druge kratkoročne obveznosti);
Lastna obratna sredstva= Kratkoročna sredstva - Nekratkoročna sredstva.
V analiziranem obdobju so se čista sredstva podjetja povečala za 5360, kar kaže na izboljšanje finančne stabilnosti, vendar podjetje ne more samostojno financirati svoje dejavnosti na račun obratnih sredstev, saj kazalnik Lastna obratna sredstva ima negativno vrednost.
Podobni povzetki:
Izračun davčne osnove za delodajalce. Določitev trenutne plačilne sposobnosti. Analiza kazalnikov likvidnosti. Analiza kazalnikov strukture kapitala. Kazalniki dobičkonosnosti in količnik kapitalizacije. Vmesni količnik likvidnosti.
Analiza sredstev in obveznosti primerjalno analitične bilance. Izračun kazalnikov poslovne aktivnosti in kazalnikov, ki označujejo verjetnost stečaja podjetja. Ugotavljanje finančne stabilnosti podjetja. Analiza izkaza poslovnega izida.
Sestava obratnega kapitala podjetja, materialne vrednosti. Osnovna in obratna proizvodna sredstva ter sredstva v obtoku. Načrtovane zaloge zalog. Analiza finančnega stanja, ocena bilance stanja.
Značilnosti metodologije za izračun glavnih finančnih količnikov. Značilnosti izračuna količnika tekoče likvidnosti in količnika lastnih obratnih sredstev. Struktura bilance stanja. Kazalniki finančne stabilnosti podjetja.
Sistematičen pristop in metoda za analizo gospodarskih dejavnosti podjetij, njene značilnosti. Bistvo in cilji funkcionalne analize stroškov (FSA), zaporedje njenega izvajanja. Določanje kapitalske produktivnosti in količnika hitre likvidnosti.
Metodologija za izračun koeficientov donosnosti sredstev in prometa terjatev. Opis glavnih virov sredstev podjetja. Analiza strukture analitične bilance. Značilnosti učinkovite uporabe obratnega kapitala.
Analizirajmo podjetja. Je absolutni kazalnik, ki se uporablja za določanje likvidnosti podjetja. Pravzaprav ta kazalnik določa, koliko so kratkoročna sredstva podjetja večja od kratkoročnih dolgov. V tuji literaturi se imenuje tudi lastna obratna sredstva obratna sredstva podjetja(obrtna sredstva, neto obratna sredstva).
Analizirajmo splošni ekonomski pomen kazalnika. Lastna obratna sredstva družbe kažejo plačilno sposobnost/likvidnost podjetja. Kazalnik se uporablja za oceno sposobnosti podjetja za odplačevanje dolgov s svojimi obratnimi sredstvi.
Sinonimi za kazalnik lastni obratni kapital:
Formula za izračun lastnega obratnega kapitala:
Lastna kratkoročna sredstva = Kratkoročna sredstva - Kratkoročne obveznosti
Kratkoročna sredstva podjetja Je vsota obratnih sredstev (surovine, materiali, sestavni deli, gorivo) in sredstev v obtoku (končni izdelki, odposlano, a neplačano blago), izražena v denarju.
Formula za izračun SOS po Odredbi Zveznega urada za insolventnost (stečaj) z dne 12. avgusta 1994 št. 31-r o metodoloških določbah za oceno finančnega stanja organizacije in ugotavljanje nezadovoljive bilančne strukture je:
Lastna obratna sredstva = vrstica 490 - vrstica 190
V novi bilanci stanja (po letu 2011) bo formula izgledala takole:
SOS = str. 1200 - str. 1500
Poleg prve formule obstaja še en način za izračun tega kazalnika. Druga formula za izračun lastnega obratnega kapitala.
Lastna obratna sredstva = (Kapital + Dolgoročne obveznosti) - Nekratkoročna sredstva = str. 1300 + stran 1530 - stran 1100
Po mojem mnenju je prvo formulo lažje izračunati in bolj priročno kot prva. Priporočam uporabo pri izračunih.
V angleški literaturi bo ta kazalnik po (MSRP) izračunan na naslednji način:
SOS(obrtni kapital) = Kratkoročna sredstva - Kratkoročne obveznosti
CA - obratna sredstva,
CL - kratkoročne obveznosti.
Bilanca podjetja je vzeta z uradne spletne strani podjetja. Za razumevanje dinamike sprememb plačilne sposobnosti podjetja si bomo za analizo vzeli 1 leto. Obdobje poročanja - četrtletje. Ena četrtina leta 2013 in tri leta 2014.
Izračun kazalnika lastnih obratnih sredstev za OJSC Uralkali
Lastna obratna sredstva 2013-4 = 87928663-47938587 = 39990076
Lastna obratna sredstva 2014-1 = 132591299-35610079 = 96981220
Lastna obratna sredstva 2014-2 = 115581096-34360221 = 81220875
Lastna obratna sredstva 2014-3 = 132981010-19458581 = 113522429
Vse vrednosti SOS> 0 in se sčasoma tudi povečujejo. To kaže, da plačilna sposobnost Uralkalija raste.
Lastni obratni kapital je lahko večji od nič, enak ali manjši od nič. Praviloma lastna obratna sredstva = 0 za nova podjetja. Če je SOS> 0, potem to pomeni, da je finančno stanje (solventnost) podjetja normalno, če<0, то предприятие финансово неблагополучно, т.к. у него не хватает денежных средств для покрытия долгов.
Povzetek
V članku je analiziran kazalnik lastna obratna sredstva, ki je eden od pomembnih kazalcev za oceno plačilne sposobnosti/likvidnosti podjetja. Ne zamenjujte ga z razmerjem zagotavljanja lastnih obratnih sredstev, ker to so popolnoma različne stvari. Če so lastna sredstva v prometu večja od nič, potem to kaže na finančno stabilnost podjetja.
Sredstva podjetja so vrednost virov, ki podpirajo proizvodni proces. Premoženjski kompleks družbe vključuje nekratkoročna sredstva (upravne in proizvodne zgradbe, oprema, stroji, vozila), pa tudi obratna sredstva, v strukturi katerih so takšne vrste premoženja, kot so:
Gotovina v blagajni in na bančnih računih;
Zaloge - blago in material, surovine, industrijski izdelki, blago za prodajo in druge zaloge;
Dolg dolžnikov za dostavljene, a še neplačane storitve/blago;
Kratkoročne finančne naložbe in druga sredstva.
Vsa sredstva v obtoku so akumulirana v drugem delu bilance stanja in se štejejo za obtočna, torej udeležena v prometu.
Članek se bo osredotočil na koncept, kot je povprečni letni strošek obratnega kapitala. Ugotovili bomo, kako se ta kazalnik izračuna in kaj pomeni.
Kot že omenjeno, se v hierarhiji bilance stanja obratna sredstva zbirajo v drugem delu poročila BO-1. Vsaka vrsta nepremičnine ima ločeno vrstico:
▪ 1210 - MPZ;
▪ 1220 - DDV na pridobljeno premoženje;
▪ 1230 - obveznosti dolžnikov;
▪ 1240 - fin. nastavki;
▪ 1250 - denar in denarni ustrezniki;
▪ 1260 - drugi.
V vrstico 1200 bilance stanja se evidentira skupna vrednost obratnih sredstev. Akumulira absolutno vrednost stanja sredstev v podjetju za vsako pozicijo na začetku danega analiziranega obdobja in njegovem koncu. V računovodstvu se vrednost sredstev v bilanci stanja imenuje knjigovodska vrednost.
Ekonomisti analizirajo knjigovodske vrednosti na podlagi raziskovalnih ciljev. Na primer, ko je treba ugotoviti velikost stanja nepremičnine kot celote za odsek ali za vsako pozicijo posebej, določite dinamiko (rast ali zmanjšanje vrednosti sredstev) in na podlagi primerjave absolutnih kazalnikov, sklepati o stanju obratnih sredstev na določen datum. Poleg notranjih uporabnikov informacij, ki so na voljo v računovodskih izkazih, so podjetja dolžna obveščati različne zunanje uporabnike – ustanovitelje, upnike, zavarovalnice, vlagatelje, ter jim posredovati različne informacije, vključno z razpoložljivimi premoženjem.
Podatki o knjigovodski vrednosti sredstev so zelo potrebni pri analizi gospodarskih dejavnosti podjetja - glavno orodje pri ocenjevanju proizvodnega in finančnega stanja podjetja. S tem indikatorjem se izračunajo koeficienti znotraj podjetja:
▪ donosnost sredstev, ki določa znesek dobička za vsak rubelj, vložen v nakup surovin in proizvodnjo;
▪ obračanje sredstev, kar kaže na učinkovitost njihove uporabe.
Če primerja začetne in končne vrednosti, ki določajo stroške, lahko ekonomist sklepa o rasti ali zmanjšanju količine premoženja v obtoku v denarnem smislu za dano obdobje, določi relativne vrednosti, ki označujejo stopnje rasti kazalnikov. vsake vrstice drugega oddelka bilance stanja. Številke pa dajejo le informacije o razpoložljivosti premoženja na določen datum, ki ne odražajo vedno resnične slike, saj intenzivnost dela v življenju podjetja ni enaka, kar vodi v neenakomeren nakup in porabo delovne sile. kapitala, na primer v podjetjih, ki so odvisna od sezonskosti ciklov.
Bolj smiselno je analizirati stanje sredstev za kratka obdobja ali izračunati tak kazalnik, kot je povprečni letni strošek obratnega kapitala. Vrednost tega kazalnika se izračuna za izdelavo številnih ekonomskih izračunov.
Podrobna analiza sprememb v strukturi in sestavi premoženja, vključno s prometnimi sredstvi, je nemogoča brez izračuna povprečne cene nepremičnine za leto. Kako se izračuna povprečna letna vrednost obratnih sredstev? Analitiki se sklicujejo na vrstico bilance stanja 1200 in če je treba izračunati katero koli vrsto nepremičnine, na primer zaloge, na vrstico, ki ustreza tej poziciji. Formula za izračun je naslednja:
O cf = (O n + O k) / 2,
kjer je O n - znesek obratnega kapitala na začetku analiziranega obdobja, O k - na koncu obdobja, 2 - število datumov poročanja.
Poglejmo na primer, kako se izračuna povprečni letni strošek obratnih sredstev (formula za bilanco stanja). Začetni podatki so predstavljeni v tabeli bilančnih vrednosti obratnih sredstev.
Izračunajmo vrednost po zgornji formuli na podlagi podatkov o bilanci:
Približno sre = (8411 + 9300) / 2 = 8856 tisoč rubljev. - povprečna obratna sredstva za leto (vrstica v bilanci stanja 1200) so znašala 8856 tisoč rubljev.
Z uporabo istega algoritma izračuna se povprečni letni stroški materialnih obratnih sredstev (tisoč rubljev) izračunajo za pozicije:
▪ rezerve (vrstica 1210) - približno av = (5200 + 5450) / 2 = 5325 tisoč rubljev;
▪ DDV na kupljeni material - О povprečno = (242 + 210) / 2 = 226 tisoč rubljev;
▪ terjatve - približno av = (510 + 620) / 2 = 565 tisoč rubljev;
▪ gotovina - približno av = (2460 + 3020) / 2 = 2740 tisoč rubljev.
Povprečni letni strošek obratnega kapitala, katerega izračunska formula je predstavljena v pregledu, ekonomisti uporabljajo za izračun koeficientov, ki prikazujejo finančno stanje podjetja, stopnjo stabilnosti ter ugotavljajo razloge (pozitivne in negativne). ), kar je privedlo do sprememb. Vodstvo družbe na podlagi zaključkov analitikov sprejema odločitve o nadaljnjem upravljanju z razpoložljivimi viri.
Nekakšna aritmetična sredina, ki ji vrednost pripada, je kronološko povprečje, izračunano s skupnostjo vrednosti v različnih trenutkih ali za različna časovna obdobja.
V matematiki se uporablja za iskanje povprečne ravni v časovnih vrstah. V računovodstvu kronološko povprečje podrobneje označuje nabavno vrednost posameznega sredstva v rednih časovnih presledkih. Formula za izračun je naslednja:
O cf / xp = (½ x O 1 + O 2 + O 3 + .... + O n -1 x ½) / n-1, kjer je
О je stanje na določen datum, n je število datumov poročanja.
Če se vrnemo k zgornjemu primeru, dopolnimo začetne podatke o stroških zalog na začetku vsakega meseca:
Izračunajmo povprečno kronološko za četrtletnik MPZ za leto 2016:
1 sq. Približno av / xp = (1/2 x 5200 + 4960 + 5460 + ½ x 5530) / 4-1 = 5261,66 tisoč rubljev;
2 kv. Približno av / xp = (1/2 x 5530+ 5360 + 4980 + ½ x 4890) / 4-1 = 5183,33 tisoč rubljev;
3 kvadratnih metrov Približno av / xp = (1/2 x 4890 + 4780 + 4980 + ½ x 5180) / 4-1 = 4931,66 tisoč rubljev;
4 kvadratnih metrov Približno av / xp = (1/2 x 5180 + 5450 + 5550 + ½ x 5450) / 4-1 = 5438,33 tisoč rubljev;
Tako je povprečna velikost rezerv za 1. četrtletje 5261,66 tisoč rubljev, za drugo - 5183,33 tisoč rubljev, za tretje - 4931,66 tisoč rubljev, za četrto - 5438 , 33 tisoč rubljev. Z analizo nastale številčne serije lahko ekonomist ugotovi, da so v vsakem četrtletju rezerve, ugotovi dinamiko sprememb glede na dejavnost podjetja ali panožno pripadnost. Z izračunom povprečne kronološke vrednosti so vrednosti kazalnikov nedvomno natančnejše. Te vrednosti, uporabljene v ekonomskih izračunih, zagotavljajo najbolj realistične kazalnike. To je pomembno predvsem za notranje uporabnike – vodstvo podjetja. Zunanji uporabniki so z absolutnimi kazalniki knjigovodske vrednosti sredstev precej zadovoljni.
Splošni kazalnik porabe obratnih sredstev v podjetju je koeficient obračanosti, opredeljen kot razmerje med prometom (prihodkom) in povprečnimi stroški obratnega kapitala za leto:
K rev / r = B: O avg, kjer je V prihodek, O avg povprečni letni stroški obratnega kapitala. Formula prikazuje število popolnih vrtljajev povprečnega stanja sredstev, vloženih v obratna sredstva med proizvodnim procesom.
Na podlagi zgornjega primera in ga dopolnimo s podatki iz izkaza poslovnega izida o višini prihodka (326.000 tisoč rubljev) izračunamo razmerje prometa:
K približno = 326.000 / 8856 = 36,8-krat, to pomeni, da se med letom sredstva, vložena v proizvodnjo v višini povprečnega stanja, obrnejo 36,8-krat.
Poleg tega se promet izračuna v dnevih, torej ugotovijo, koliko dni bo podjetje prejelo prihodek, enak kazalniku kot povprečni letni stroški obratnega kapitala. Izračun se izvede po formuli:
K vrt / dn = 365 / K vrt / r.
K rev / d = 365 / 36,8 = 9,92 dni bo podjetje potrebovalo prihodek v višini povprečnega stroška obratnih sredstev za leto.
Splošnih standardnih vrednosti za vrednosti prometa ni.
Razmerje običajno analiziramo v dinamiki ali v primerjavi s podobnimi panožnimi podjetji. Ugotavljamo le, da zelo nizek koeficient kaže na prekomerno akumulirana obratna sredstva, kar bi moralo okrepiti prizadevanja za povečanje likvidnosti sredstev.
Izračunajmo posploševalne kazalnike, ki označujejo učinkovitost uporabe obratnega kapitala podjetja.
Čas obtoka sredstev v obtoku je določen z izrazom 1:
(dnevi prometa), (2.3.1)
Kazalnik časa obtoka odraža število dni, v katerih sredstva v obtoku opravijo polni krog, torej se meri v dnevih.
Koeficient obračanja obratnih sredstev označuje učinkovitost uporabe (stopnjo obračanja) obratnih sredstev. Kaže, kolikokrat se v obdobju (za leto) obrnejo obratna sredstva ali koliko rubljev prihodkov od prodaje predstavlja rubelj obratnih sredstev. Višje kot je razmerje, tem bolje.
Formula za izračun količnika obračanja obratnih sredstev (Kooa):
Dobičkonosnost obratnih sredstev se izračuna po formuli:
PE - čisti dobiček; ОА - povprečna letna vrednost obratnih sredstev.
Dobičkonosnost obratnih sredstev pomembno vpliva na proizvodni proces, izvajanje proizvodnih in finančnih načrtov.
Relativna sprostitev (vključenost) obratnih sredstev se pojavi v primeru pospeševanja (upočasnitve) prometa in ga je mogoče določiti s formulo:
(2.3.4)
kjer je N RP1 obseg prodaje izdelkov v primerjalnem obdobju v veleprodajnih cenah, rubljev; - trajanje enega prometa v dnevih v osnovnem in primerjalnem obdobju, dni.
Dobljeni rezultati so povzeti v tabeli 13
Tabela 13 - Analiza celotne učinkovitosti obratnega kapitala Wimm-Bill-Dann Foods OJSC za poročevalsko obdobje
Kazalniki |
enote |
Lansko leto |
Leto poročanja |
Odstopanje (+ ;-) |
Čisti dobiček | ||||
Povprečni letni stroški obratnega kapitala | ||||
Čas kroženja obratnih sredstev | ||||
Hitrost kroženja obratnih sredstev | ||||
Koeficient udeležbe (obremenitve) obratnih sredstev v prometu | ||||
Dobičkonosnost obratnega kapitala | ||||
Relativna sprostitev (vključenost) obratnih sredstev |
Glede na izračunane podatke v tabeli 13 lahko sklepamo, da je Wimm-Bill-Dann Foods OJSC skrajšal čas obtoka obratnih sredstev ob koncu leta za 2201,25 dni. Stopnja obtoka sredstev v obtoku se je povečala za 11,09 vrtljajev. Koeficient udeležbe (obremenitve) obratnih sredstev v obtoku se je zmanjšal za 6,03 rublja. Dobičkonosnost obratnega kapitala na začetku leta je 14 kopej za vsak 1 rubelj, ob koncu leta je 31 kopej več, kar je 45 kopej. Relativna vpletenost obratnih sredstev je ob koncu leta 765794,77.
Izračunali bomo kazalnike za oceno učinkovitosti rezerv družbe, dobljeni rezultati so povzeti v tabeli 14
Tabela 14 - Analiza učinkovitosti delnic družbe za poročevalsko obdobje
Kazalniki |
enote |
Lansko leto |
Poročanje |
Odstopanje (+ ;-) |
Stroški prodanega blaga, del, storitev |
tisoč rubljev. | |||
Dobiček od prodaje |
tisoč rubljev. | |||
Povprečna letna vrednost zalog |
tisoč rubljev. | |||
Čas kroženja zalog | ||||
Stopnja kroženja zalog | ||||
Donos na zalogo | ||||
Relativna sprostitev (vpletenost) predujmljenih sredstev v zaloge |
tisoč rubljev. |
Glede na podatke, pridobljene v tabeli 14, je mogoče sklepati, da je pri Wimm-Biel-Dann Foods dobičkonosnost zalog na začetku poročevalskega obdobja znašala 38,66 rubljev / rubljev, ob koncu leta 2,93 rublja / rubljev. V obdobju poročanja se je donosnost zalog zmanjšala za 3,57 rubljev. Stopnja obračanja zalog (K ob. Zap.) je eden najpomembnejših dejavnikov, ki vplivajo na celoten promet obratnih sredstev. Obdobje obtoka zalog (Vzap. C / c) je povprečno časovno obdobje, potrebno za preoblikovanje surovin v končno blago in kasnejšo prodajo.
V analiziranem obdobju se je promet zalog pri Wimm-Biel-Dann Foods OJSC zmanjšal na 2,05 prometa, kar kaže na padec proizvodnih stopenj, neučinkovito uporabo zalog in neracionalno ekonomsko politiko na področju nabave materiala in prodaje končnih izdelkov. Posledično mora Wimm-Biel-Dann Foods OJSC revidirati svojo tržno in prodajno politiko ter preprečiti kopičenje velikih zalog materialov in končnih izdelkov v skladiščih.
Analizirajmo promet terjatev (tabela 15)
Tabela 15 - Analiza učinkovitosti terjatev družbe za poročevalsko obdobje
Kazalniki |
enote |
Lansko leto |
Leto poročanja |
Odstopanje (+ ;-) |
Čisti dobiček | ||||
Povprečni letni znesek terjatev | ||||
Čas obtoka terjatev | ||||
Stopnja kroženja terjatev | ||||
Dobičkonosnost terjatev | ||||
Relativna sprostitev (vpletenost) predujmljenih sredstev v terjatve |
Obdobje odplačila terjatev do kupcev je razmerje med trajanjem analiziranega obdobja in razmerjem med prometom terjatev do kupcev in se izračuna:
V analiziranem obdobju JSC "Wimm-Bill-Dann Foods" se je poplačilo terjatev zmanjšalo za 909,81 dni, zato se je njegov promet povečal. To kaže na zmanjšanje komercialnega posojila, ki ga je zagotovilo podjetje, vračanje raztresenih sredstev v obtok in, kar je najpomembneje, pospeševanje plačilnega postopka za prodane izdelke. To je pozitivna sprememba, ki kaže na zmanjšanje preusmerjenih sredstev kot terjatev in njihovo vračanje v obtok, posledično se povečuje likvidnost obratnih sredstev.
Tabela 16 - Analiza učinkovitosti sredstev JSC "Wimm-Bill-Dann Foods" za poročevalsko obdobje
Kazalniki |
enote |
Lansko leto |
Leto poročanja |
Odstopanje (+ ;-) |
Čisti dobiček | ||||
Povprečni letni znesek sredstev | ||||
Čas kroženja sredstev | ||||
Stopnja denarnega toka | ||||
Dobičkonosnost obratnega kapitala | ||||
Relativna sprostitev (vpletenost) predujmljenih sredstev v gotovini |
Povprečni letni znesek sredstev za analizirano obdobje se je zmanjšal za 2509293 tisoč rubljev.
Obdobje obračanja gotovine je 2:
Obdobje gotovinskega prometa se je zmanjšalo za 342,07, kar kaže na zmanjšanje učinkovitosti njihove uporabe, znatno zmanjšanje likvidnosti obratnega kapitala in njegovega prometa ter kaže tudi na umik sredstev iz obtoka.
Izračunajmo vpliv dejavnikov učinkovitosti obratnih sredstev, ki so povzročili spremembo prihodkov (tabela 17), spremembo čistega dobička družbe (tabela 18).
Tabela 17 - Analiza vpliva sprememb povprečnega stanja in stopnje kroženja obratnih sredstev na dinamiko prihodkov v letu poročanja, tisoč rubljev.
Kazalniki |
Lansko leto |
Leto poročanja |
Vpliv na prihodke, tisoč rubljev |
|
velikost vpliva |
||||
1. Prihodek, tisoč rubljev. | ||||
2. Povprečna velikost obratnega kapitala, tisoč rubljev. |
=(16531004+2271808,17)/360 | |||
3. Hitrost obtočnih sredstev, promet |
ΔК vol.оа = ΔВ (Vyr.r.) / ΔОА povprečno = 32,455/ 52230,03 |
Velikost povprečnih obratnih sredstev na promet s sredstvi v obtoku ima majhen vpliv. Njihov promet se je povečal zaradi povečanja prihodkov od prodaje, kar kaže na povečanje obsega proizvodnje in prodaje, pa tudi na racionalno in učinkovito porabo obratnih sredstev (večji kot v enem letu obračajo obratna sredstva, več bo prihodkov). ).
Tabela 18 - Analiza vpliva sprememb povprečnega stanja in donosnosti obratnega kapitala na dinamiko čistega dobička v poročevalskem letu, tisoč rubljev.
Kazalniki |
Lansko leto |
Leto poročanja |
Vpliv na prihodke, tisoč rubljev |
|
velikost vpliva |
||||
1. Čisti dobiček, tisoč rubljev |
ΔВ (Exp.) = Т * ОА povprečno 1 * [(1 / Exp. 1) - (1 / Exp. 0)] = 360 * 2271808,17 * ((1/25199299) - (1/2700716) | |||
2. Povprečna velikost obratnega kapitala, tisoč rubljev. |
Oact = (Boa 1 - Boa 0) * Exp 1 / T 1 = =(16531004+2271808,17)/360 | |||
3.donosnost obratnih sredstev, promet |
R = (Oact / ΔВ (Exp.)) |
Tako je povečanje dobičkonosnosti obratnih sredstev povzročilo povečanje velikosti obratnega kapitala za 52.230,03, kar je posledično vplivalo na rast dobička v višini 3245,5 tisoč rubljev.
Za povečanje prometa obratnih sredstev podjetja je treba učinkoviteje uporabljati obratna sredstva in spreminjati vrednost prometa in njegovo strukturo, uporabljati progresivne metode prodaje izdelkov itd.
Za izboljšanje upravljanja terjatev je priporočljivo, da podjetje ustvari rezerve za dvomljive dolgove. To bo po potrebi zmanjšalo znesek obdavčljivega dobička za znesek izgub iz dvomljivih dolgov.
Pomembno vlogo pri zmanjševanju terjatev ima lahko uporaba fleksibilnega oblikovanja cen, ki kupca spodbuja k pravočasnemu odplačevanju obveznosti.
Priporočljivo je razmisliti o vsebini pogodb s kupci in v njih določiti plačilo kazni za vsak dan zamude pri plačilu (na primer v višini 1,5% zneska pogodbe). To bo omogočilo ne le krepitev finančne in plačilne discipline gospodarskih partnerjev, temveč tudi zagotavljanje prejemanja dodatnih prihodkov iz poslovanja s strani podjetja.
Povprečni letni stroški obratnega kapitala je vsota vrednosti obratnih sredstev na začetku in koncu obdobja, deljena z 2.
Povprečni letni stroški obratnega kapitala = (obrtni kapital na začetku obdobja + obratni kapital na koncu obdobja) / 2
Sopomenke
Povprečni obratni kapital
Je bila ta stran v pomoč?