Amit az oroszországi inflációról tudni kell
A lakosság pénzügyi ismereteinek fokozatos növekedése rengeteg olyan kifejezést hozott használatba, amelyet korábban kizárólag szakemberek használtak. A televízióban és az interneten gyakran lehet hallani egy olyan fogalomról, mint az infláció. Sok szakértő úgy véli, hogy az infláció pontosan akkor jelent meg, amikor maguk a monetáris viszonyok megjelentek. Korábban azt hitték, hogy az infláció csak az állam szempontjából kritikus helyzetekben, például árvizekben, éhínségekben, háborúkban nyilvánult meg. Ma az infláció minden állam gazdaságában fontos folyamat. Ebben a cikkben az oroszországi infláció okairól és következményeiről fogunk beszélni.
Már több mint 6 éve vezetem ezt a blogot. Ez idő alatt rendszeresen teszek közzé beszámolókat a befektetéseim eredményeiről. Most az állami befektetési portfólió meghaladja az 1 000 000 rubelt.
Kifejezetten az olvasók számára fejlesztettem ki a Lusta Befektetői Tanfolyamot, amelyen lépésről lépésre megmutattam, hogyan teheted rendbe személyes pénzügyeidet, és hogyan fektesd hatékonyan megtakarításaidat tucatnyi eszközbe. Azt javaslom minden olvasónak, hogy legalább az első hetet menjen végig a képzésen (ingyenes).
Mint fentebb említettük, azokban az időszakokban, amikor az államnak intézkedéseket kellett tennie a nehéz gazdasági helyzetből való kilábalás érdekében, további pénzeszközöket kezdett kibocsátani. Háború esetén ezt fegyvervásárlásra, éhínség esetén élelemvásárlásra stb. Az árukkal nem fedezett pénzkínálat előbb-utóbb leértékelődik, vásárlóereje csökken. Ennek eredményeként az árak emelkedni kezdenek, miközben a háztartások jövedelmének szintje változatlan marad.
Az "infláció" kifejezést először az 1861-1865-ös polgárháború idején használták az Egyesült Államokban, és az első világháború után vált széles körben használatba, amikor számos részt vevő állam komoly gazdasági problémákkal küzdött. A latin „infláció” fordítása a duzzanat, ami egészen pontosan jellemzi ezt a folyamatot a gazdaságban.
Az infláció tehát a pénznek a pénzkínálat növekedése által okozott leértékelődése. Ebből arra következtethetünk, hogy a gazdaságilag prosperáló államokban az inflációnak nullára kell irányulnia. A valóságban azonban teljesen ellentétes kép látható. És ami a legfontosabb: minél magasabb a gazdasági fejlődés üteme, annál nagyobb a valószínűsége az infláció növekedésének.
Az infláció nem csak a gazdaságilag prosperáló államokban fordul elő, a jobb megértés kedvéért hozok egy példát. Mint tudják, a fejlett, stabil gazdaság vonzó az üzletemberek és a befektetők számára. A nemzetközi nagyvállalatok folyamatosan új piacokat fedeznek fel, fióktelepeket hoznak létre, szakembereket vonzanak. De bizonyos erőforrások, különösen például az emberi erőforrások korlátozottak. Ezért a magasan kvalifikált szakemberek felvétele érdekében a cégek vezetése kénytelen a bérek szintjét emelni, további devizapénzt vonzva az államhoz.
A lakosság forgalmában növekszik a pénz mennyisége, ezáltal nő a szükséglete, ami viszont áremelkedést okoz. Ez a példa ugyan nem klasszikus, de a legvilágosabban megmagyarázza az infláció mechanizmusát egy gazdaságilag virágzó államban.
A legtöbb esetben az inflációt éppen ellenkező okok okozzák. Válságidőszakban a gazdaság szintje csökken. Az adóbevételek fő forrását képező vállalkozások és magánvállalkozások bevételei csökkennek. Az állam kénytelen csökkenteni a költségvetés kiadásait, ami negatív érzelmeket vált ki a lakosság körében. A helyzet kiegyenlítése érdekében az állam vagy hitelt vesz fel a virágzóbb államoktól, cégektől, vagy plusz pénzt nyomtat. Mindkét esetben a teljes pénzmennyiség növekszik, ami értékcsökkenést és az országon belüli árak emelkedését okozza.
A mai gazdaság az infláció három típusára osztható, az áremelkedés mértékétől függően:
A gazdaságilag fejlett országokban általában nő az infláció, a valuta kismértékű éves leértékelődése mellett. A fejlődő országokban az infláció elsősorban vágtató vagy hiperinflációs jellegű. Ráadásul a fejlődő országok több kategóriába sorolhatók, a gazdasági egyensúlytól, az infláció elleni küzdelem módszereitől és ennek megfelelően annak következményeitől függően.
Argentína és Brazília gazdasága például nagyon kiegyensúlyozatlan, és az infláció leküzdésére irányuló kiemelt intézkedéseknek tekintik a nyomda használatát, az alapok szisztematikus indexálását és a nemzeti valuta időszakos leértékelését. Egy ilyen politika eredménye az évi 100%-ot meghaladó infláció. Ugyanakkor Kolumbia, Venezuela, Irán, Egyiptom és néhány más ország hitelbővítést alkalmaz. Az infláció ezekben az országokban 20-40% között mozog. India, a Fülöp-szigetek és Thaiföld jelentős exportbevételekkel és 5-20%-os inflációval rendelkezik. A negyedik csoportba pedig olyan államok tartoznak, mint Szingapúr, Egyesült Arab Emírségek, Dél-Korea, Szaúd-Arábia, amelyek növekvő inflációval rendelkeznek és szigorú árszabályozást folytatnak.
Ha ezek alapján osztályozzuk az infláció okait, akkor az inflációnak két további típusát különböztethetjük meg:
Az első akkor fordul elő, ha a lakosságnak túl sok pénze van, mint a fenti példában, és a termelés nem képes kielégíteni a magas szintű keresletet. Ez hiányt és ennek megfelelő áremelkedést okoz.
A költséginflációt nem a növekedés, hanem éppen ellenkezőleg, a kereslet csökkenése okozza. Ugyanakkor a költségek növekedhetnek mind a bérek emelkedése, mind a nyersanyagok és energiahordozók drágulásával összefüggésben, mind a monopóliumok tevékenysége következtében. A két típus jellemzőit – költségeket és keresletet – egyesítő inflációt a közgazdászok külön típusként, a strukturális inflációként azonosították.
Az oroszországi inflációt először a múlt század 50-60-as éveiben regisztrálták. De akkoriban el volt rejtve, és nem hangzott el sehol. A Szovjetunióban az infláció oka az iparcikkek árai és a nyersanyagok reálárai közötti éles eltérés volt. Az infláció eredménye teljes hiány lett. 1992 elején kezdtek nyíltan beszélni az inflációról, amikor az árak szabadon lebegtek (egyes termékek és energiaforrások árait leszámítva).
A mai inflációs valóság a következő: Oroszországban egyértelműen a természetes monopóliumok korlátlan önkénye, az adminisztratív akadályok és a korrupt zsarolások, az emelkedő energiaárak, a magas szintű kereskedelmi monopolizáció és a drága hitelek által diktált költséginfláció áll fenn. Vagyis az oroszországi inflációnak nincs monetáris oka. Így mindaddig, amíg ezeket az okokat nem szüntetik meg, az oroszországi inflációs várakozások magasak maradnak.
Az infláció első jele az átlagember számára a szokásos életmódra fordított kiadások növekedése, feltéve, hogy a jövedelem változatlan maradt, vagy akár nőtt.
Felsorolom az infláció negatív hatásainak ellensúlyozási lehetőségeit:
Az infláció negatívan befolyásolja a pénz vásárlóerejét, az ipari termelés volumenét és a hosszú távú beruházásokat. A termékek versenyképességének csökkenése következtében növekszik a külföldi termékek aránya. Ezzel párhuzamosan csökkennek a költségvetés bevételei, nő a munkanélküliség, nő az államadósság. Emiatt a lakosság értékes árukba vagy devizába fektetve próbál megszabadulni a készpénztől. Különösen érintettek azok, akik fix jövedelmet kapnak fizetés formájában a közszférában (nyugdíjasok, diákok). De az inflációs folyamatok is előnyösek lehetnek egyes hitelezők számára, hiszen az infláció növekedésével a hitel tényleges nagysága csökken. Mindenesetre fontos megérteni ennek a társadalmi-gazdasági jelenségnek a lényegét, hogy sikeresen ellenállhassunk negatív hatásainak.
Befejezésül azt javaslom, hogy nézzen meg egy hasznos videót az inflációról Valentin Katasonov professzortól.
Nemrég az Orosz Föderáció Pénzügyminisztériuma bejelentette, hogy az infláció 2015-ben, ha a jelenlegi olajárak változatlanok maradnak, meghaladhatja a 12,4%-ot. A 2016-ra tervezett infláció mindössze 7%. Véleményem szerint a reálinfláció az Orosz Föderációban a folyó évben legalább 30%.
Javaslom, hogy a hozzászólások között vitassák meg, hogy a Pénzügyminisztérium adatai hogyan felelnek meg az Ön régiójában tapasztalható valóságnak, és mi a valós infláció az Ön megfigyelései szerint.
Mindenki profitáljon!
Mint már említettük, az infláció a pénz vásárlóerejének csökkenése, amely elsősorban az árak viszonylag gyors emelkedésében nyilvánul meg. Az inflációnak két fő típusa van: látens és nyílt. Mindkét típus az ellentétes pénzkínálatban lévő áruk és szolgáltatások teljes tömegének értéke közötti egyensúlyhiányon alapul.
1. A látens infláció általában nem piacgazdaságban létezik, ahol az árakat és a béreket az állam irányítja és határozza meg. Az áruhiányon, az iparcikk minőségi romlásán keresztül nyilvánul meg. Az áruhiány oda vezetett, hogy a pénz már nem tölti be funkcióját, így egyes áruk vásárlásához nem volt elég pénz, speciális kuponokra is szükség volt.
2. A nyílt infláció főként az áruk és szolgáltatások áremelkedésén keresztül nyilvánul meg. A papírpénz leértékelődik, többletpénz van, amelyet nem biztosítanak megfelelő mennyiségű áruval és szolgáltatással.
Ugyanakkor az áremelkedés nem tekinthető inflációnak. Éppen ellenkezőleg, az áremelkedések lehetnek nem inflációs jellegűek, és más tényezők hatására következhetnek be.
Az inflációs mutatók növekedési ütemétől függően a következő típusú inflációt különböztetjük meg.
1. Kúszó infláció - árnövekedés üteme - évi 10%. Ez egy mérsékelt drágulás, amely nincs jelentős negatív hatással a gazdasági életre. A megtakarítások továbbra is jövedelmezőek (a kamatbevétel magasabb, mint az infláció), a befektetési kockázatok alig nőnek, az életszínvonal pedig elenyésző mértékben csökken.
Ez a fajta infláció a fejlett piacgazdaságú országokra jellemző.
2. Vágtató infláció - az árnövekedés üteme - akár évi 300-500% is, a havi növekedési ütemek kétszámjegyűek. Az ilyen infláció negatívan hat a gazdaságra: a megtakarítások veszteségessé válnak (a betétek %-a alacsonyabb, mint az infláció), a hosszú távú befektetések túl kockázatossá válnak, a lakosság életszínvonala jelentősen csökken.
Ez az infláció a gyenge gazdaságú vagy átmeneti gazdaságú országokra jellemző.
3. Hiperinfláció - havi 50% feletti növekedési ütem. Éves alapon több mint tízezer százalék. Az ilyen infláció romboló hatással van a gazdaságra, tönkreteszi a megtakarításokat, a befektetési mechanizmust és általában a termelést. A fogyasztók úgy próbálnak megszabadulni a "forró pénztől", hogy azokat anyagi értékekké alakítják át.
4. Az infláció okai
Az inflációelmélet megközelítésének fő különbségei az okok meghatározásában rejlenek, amelyek a pénzkínálatnak az árukínálattal szembeni többlete, a kibocsátás, a munkatermelékenység és a bérek növekedési üteme közötti eltérés, a költségvetési hiány, a túlzott beruházások, a bérek és a termelési költségek túlzott növekedése stb.
Az infláció azonban, bár a nyersanyagárak növekedésében nyilvánul meg, nem redukálható pusztán monetáris jelenségre. Ez egy összetett társadalmi-gazdasági jelenség, amelyet a piacgazdaság különböző területein a reprodukciós egyensúlyhiány generál. Általában véve az olyan jelenség, mint az infláció, gyökerei az állami politika hibáiban rejlenek. Az infláció jellemzően nem egy, hanem több, egymással összefüggő okon alapul, és nem csak áremelkedésben nyilvánul meg. Az infláció okai lehetnek belső és külső tényezők is.
A külső okok között szerepel különösen a külkereskedelmi bevételek csökkenése, a negatív külkereskedelem és a fizetési mérleg. Az oroszországi inflációs folyamatot felerősítette például az exportunk fontos tételét képező üzemanyag és színesfémek világpiaci árcsökkenése, valamint a jelentős gabonaimport mellett a gabonapiacon kialakult kedvezőtlen feltételek.
A belső okok leggyakrabban az állam rossz pénzügyi politikájában rejtőznek.
Az inflációs áremelkedés legfontosabb okai:
1. A kormányzati bevételek és kiadások aránytalansága vagy egyensúlyhiánya.
Ez az egyensúlytalanság az államháztartási hiányban is megmutatkozik. Ha ezt a hiányt az ország Központi Bankjának hiteleiből, azaz új pénz nyomtatásából finanszírozzák, akkor ez a forgalomban lévő pénz tömegének növekedéséhez, következésképpen az árak növekedéséhez vezet.
2 ... Az általános árszínvonal-emelkedést a modern közgazdasági elmélet a piac szerkezetének megváltozásával társítja.
A modern piac szerkezete egyre kevésbé emlékeztet a tökéletes verseny piacának szerkezetére, és nagymértékben hasonlít egy oligopolisztikusra. Az oligopólium pedig bizonyos mértékig képes befolyásolni az árat. Az oligopolisták tehát közvetlenül az „Árverseny” erősítésében érdekeltek, és a magas árszínvonal fenntartására törekedve a deficit kialakításában (az árutermelés és -kínálat visszaszorítása) is érdekeltek. A monopolisták és oligopolisták hátráltatják az árukínálat rugalmasságának növekedését és az árak emelkedésével való összefüggést. Az új termelők ipari oligopóliumba való beáramlásának korlátozása hosszú távon fenntartja a kereslet és a kínálat közötti eltérést.
„A legfrissebb adatok szerint Oroszországban 6,5%-kal, egyes régiókban pedig közel 10%-kal nőtt az infláció – az elemzők riadót fújnak, a rubel újabb esését jósolják” ... Számunkra nehéz gazdasági helyzetben ország, ilyen kijelentéseket sajnos szinte minden nap hallunk. És amit nem szeretünk bennük, az nem a számok vagy a kellemetlen „infláció” szó, hanem a legfontosabb és igazán ijesztő információ – „a rubel esése”, mert a következő, amire gondolunk, az az árak emelkedése. .
Valójában mindkettő tényleges kísérő infláció, vagy inkább annak egy kis része. Mi az infláció? Miért merül fel, és ez a "vadállat" olyan szörnyű, ahogy mondják róla?
Az infláció legegyszerűbb és legérthetőbb definíciója az értékcsökkenés, a pénz vásárlóerejének csökkenése, amely az árak emelkedésében nyilvánul meg. Azok. ha korábban 25 rubel áron lehetett cukrot vásárolni. kg-onként, akkor most ezért az összegért mindössze 500 g-ot vásárol pontosan ugyanabból a termékből. Egyszerűen fogalmazva: felére (vagy 50%-ra) csökkent a vásárlóereje, vagy inkább nem a tiéd, hanem a pénzed.
Kiderült, hogy az országban az áruk és szolgáltatások mennyisége változatlan, a megvásárlásukhoz szükséges pénzmennyiség pedig nagyobb. Általában ilyen helyzetben a lakosság jövedelmi szintje sem változik, ezért vagyunk olyan élesen tudatában az áremelkedéseknek.
Először is azt kell mondanom, hogy az infláció volt, van és lesz – ez a modern gazdaság normális összetevője, és nem mindig negatív mutató. Az infláció legjellemzőbb megnyilvánulásai a következők:
Természetesen az infláció legszembetűnőbb formája számunkra az árak emelkedése, de nem minden drágulás társul ehhez a jelenséggel. A szezonális áremelkedést például az üzletemberek azon vágya okozza, hogy az általános kereslet hátterében a lehető legnagyobb haszonra tegyenek szert az eladásokból - az inflációnak ehhez semmi köze.
Minden áru és szolgáltatás ér valamit, és egy új termék költsége kezdetben nem mindig alacsony, majd emelkedik. Ellenkezőleg, egy új termék piaci bevezetésekor a vállalkozó egy bizonyos árat „kipróbál” érte, és igénytől és visszajelzéstől függően korrigálja azt. De a pénz idővel leértékelődik, és a termelők kénytelenek növelni az áruk értékét. De miért értéktelenedik el a pénz? Ha belemélyedünk a közgazdasági elméletbe (és ezt nem fogjuk megtenni, mert egyszerű szavakkal akarjuk megtudni az információkat), akkor több mint két tucat oka van, de ezek közül a fő és legjelentősebbek a következők:
Nem szabad megfeledkeznünk arról, hogy az infláció befolyásolja a pénz vásárlóerejét, és ettől közvetlenül nem függ az ember személyes jövedelmének nagysága. A valós (személyes) jövedelem, i.e. az életszínvonal csökken, ha ezt a jövedelmet rögzítik. Nyugdíjasokról, diákokról, fogyatékkal élőkről stb. azokról az emberekről, akiknek a havi jövedelme mindig azonos. Az infláció egyszerűen szegényebbé teszi őket, ami arra kényszeríti az embereket, hogy keressenek többletjövedelmet vagy csökkentsék kiadásaikat, ezáltal rontva életszínvonalukat.
Ha valakinek nem fix jövedelme van, akkor még az inflációból is profitálhat (ezt például az alapkezelő cégek is kihasználhatják): amikor a termékek árának növekedési üteme jelentősen meghaladja az erőforrások árának növekedését, az árbevétel meghaladja a folyó kiadásokat, pl a nyereség növekedni fog.
Ez teljesen logikus kérdés, mert az infláció elkerülhetetlen jelenség, amit egyszerűen hülyeség nem észrevenni. Az alábbiakban felsorolunk néhány hasznos tippet, amelyek segítségével megőrizheti lakása vagyonát.
Logikus, hogy ahhoz, hogy ne legyél „nadrág nélkül”, kell egy kis tartalék, amiért megvásárolhatod ezt a nadrágot. Legyen szabály, hogy az "érinthetetlen állományban" minden fizetésből 5-10%-ot tegyen félre, és kezdésnek egy kis kerek összeg beszedése után fordítsa le valutára. De használd az úgynevezett "multicurrency pénztárcát", pl. Oszd fel az összeget 3-4 egyenlő részre, és váltsd át mindegyiket egy adott pénznemre (például dollárra, euróra, fontra, jenre). Így pénztárcája értékének 100%-át megspórolja és megóvja az értékvesztéstől, mert a valuta „esik” egy másik devizához képest, és az összes ütőkártya a kezében van.
A valuta ingatag és megbízhatatlan, még kevésbé az arany. De ez nem jelenti azt, hogy arany ékszereket kell nyaktörő sebességgel vásárolnod (ha eladod, aprópénzt kapsz) és ingot (vásárlásukkor 18% adót számítanak fel) - most a bank segít átutalni pénzt gramm aranyra. Ehhez meg kell nyitnia benne egy személytelen fémbetétet egy bizonyos összegre, amelyet a bank átszámol gramm aranyra (az Ön számláján tárolódnak, de nem pénz).
A legjövedelmezőbb vásárlás ebből a szempontból egy építési telek.
Az infláció természetesen meglehetősen kellemetlen jelenség, és többféle ok is előidézheti, de hatása az átlagos dolgozó ember életére nem olyan mértékű, mint amilyennek látszik. Reméljük, sikerült elmagyarázni az "infláció" fogalmához kapcsolódó összetett közgazdasági terminológiát, és egyszerű nyelven elmagyarázni, mit jelent ez a jelenség.
Infláció (a latin inflációból - duzzanat, duzzanat) - az áruk és szolgáltatások általános árszintjének emelkedése, amelyet a pénz vásárlóerejének megfelelő csökkenése (a pénz leértékelődése) kísér, és ami a nemzeti jövedelem újraelosztásához vezet a gazdaság ágazatai, a kereskedelmi struktúrák, a lakossági csoportok, az állam és a tantárgygazdálkodás.
Az infláció a gazdaság átlagos árszínvonalának folyamatos emelkedése, a pénz leértékelődése, amely abból adódik, hogy a gazdaság a szükségesnél több lesz, vagyis a forgalomban lévő pénzmennyiség "duzzad".
Az infláció szigorúbb meghatározása, amely figyelembe veszi a gazdaság átlagos árszínvonalának növekedésének okait és néhány következményét, így hangzik: az infláció a kereslet és a kínálat közötti egyensúlyhiány (az általános egyensúlyi egyensúly egy formája). a gazdaság), ami az árak növekedésében és a pénz leértékelődésében nyilvánul meg.
Az infláció az egyik legsúlyosabb makrogazdasági probléma. Az infláció, mint gazdasági jelenség, szinte a pénz megjelenésével jelent meg, amelynek működésével közvetlenül összefügg.
Az infláció minden olyan gazdaságfejlesztési modell velejárója, ahol az államháztartás bevételei és kiadásai nincsenek egyensúlyban, és a jegybank lehetősége korlátozott önálló monetáris politika folytatására.
Nem minden áremelkedés jelzi az inflációt. Az árak a javuló termékminőség, az üzemanyag- és nyersanyag-kitermelés feltételeinek romlása, a társadalmi igények változása miatt emelkedhetnek. Ez azonban általában nem inflációs, hanem bizonyos mértékig logikus, indokolt drágulás lesz bizonyos áruk esetében.
Az infláció többoldalú és összetett jelenség, melynek okai a pénzforgalom és a termelési szféra tényezőinek kölcsönhatásában keresendők. Az infláció kifelé úgy néz ki, mint a monetáris alapok leértékelődése azok túlzott kibocsátása (a pénzkínálat növekedése) miatt, ami az összes gazdasági javak áremelkedésével jár együtt. Ez azonban csak az egyik megnyilvánulási formája az inflációnak, de egyáltalán nem oka és mély lényege.
Ezért az inflációt több szempontból kell szemlélni:
- a pénzforgalmi törvények megsértéseként, amely az állami pénzrendszer zavarát okozza;
- nyílt vagy látens áremelkedésként;
- a cserefolyamatok honosítása (barter ügyletek);
- a lakosság életszínvonalának csökkenése.
Az inflációt monetáris, strukturális és külső tényezők okozzák. A monetarizmus úgy véli, hogy az inflációt elsősorban monetáris tényezők, vagyis az állam pénzügyi politikája okozzák.
Pénzügyi okok:
- a pénzkereslet és az árutömeg közötti eltérés, amikor az áruk és szolgáltatások iránti kereslet meghaladja az áruforgalom volumenét;
- a bevételek többlete a fogyasztói kiadásoknál;
- az államháztartás hiánya;
- a gazdaság militarizálása vagy a katonai kiadások túlzott növekedése;
- túlbefektetés - a beruházás volumene meghaladja a gazdaság kapacitását;
- a pénzforgalom sebességének növekedése;
- a bérek növekedését meghaladva a termelés növekedéséhez és a munka termelékenységének növekedéséhez képest.
Szerkezeti okok:
- a nemzetgazdasági szerkezet deformációja, amely a fogyasztói szektor fejlődésének lemaradásában fejeződik ki;
- a tőkebefektetés hatékonyságának csökkentése és a fogyasztás növekedésének visszafogása;
- állami külkereskedelmi monopólium;
- a gazdaságirányítási rendszer tökéletlensége.
Külső okok:
- világválságok (nyersanyag, energia, élelmiszer, környezetvédelmi), amelyek a nyersanyagok, az olaj stb. árának többszörös emelkedésével járnak;
- a nemzeti valuta bankok általi cseréje külföldire, ami további papírpénz kibocsátását teszi szükségessé;
- a külkereskedelmi bevételek csökkentése;
- negatív külkereskedelmi fizetési mérleg.
Az inflációt a politikai instabilitás hatásával, a média tevékenységével, a kormányba vetett bizalomvesztéssel összefüggő adaptív inflációs várakozások okozhatják. A magas inflációs várakozások és a devizaárfolyam növekedése mellett a lakosság inkább nem nemzeti valutában tartja megtakarításait.
Az inflációt a kormány adópolitikája válthatja ki. Az infláció körülményei között a költségvetési bevételek kialakulása inflációs alapon történik - a termelés visszaesésével a profit főként az árak emelkedése miatt keletkezik, nem pedig a valós anyagi értékek létrejötte miatt. Ha a gazdaság nyereségének jelentős része a költségvetésbe kerül, akkor nő az adóelkerülés tendenciája, csökkennek a beruházási tevékenység lehetőségei. Az általános forgalmi adó a termelés visszaesésével csak súlyosbítja az inflációt, közvetlenül befolyásolja az áremelkedést.
Az inflációt a szakszervezeti szövetségek befolyásolják, amelyek megakadályozzák, hogy a piaci mechanizmus a gazdaság számára megfelelő béreket állapítson meg.
Az inflációt a nagy monopolisták is befolyásolják, akik lehetőséget kapnak áruik árszintjének meghatározására. Ezek gyakran a nyersanyagipar képviselői.
Az infláció kiváltó okai mind a keringési, mind a termelési szférában vannak, és nagyon gyakran az ország gazdasági és politikai viszonyai határozzák meg.
A kritériumok függvényében az infláció különböző típusait különböztetjük meg. Ha a kritérium az infláció mértéke (szintje), akkor a következő típusokat különböztetjük meg: mérsékelt, vágtató, magas és hiperinfláció.
A mérsékelt inflációt százalékban mérik évente, szintje 3-5% (akár 10%). Hasonló ütemű árnövekedés figyelhető meg sok nyugati országban. Az ilyen típusú inflációt nem kísérik válságsokkok. A mérsékelt infláció serkenti a keresletet, a termelés bővülését és a beruházásokat. A piacgazdaság megszokott részévé vált.
A mérsékelt infláció elfogadható mértéke országonként eltérő. Például Svájc esetében nem haladhatja meg az 1%-ot; Görögország esetében a 8-10%-os áremelkedésen belül stabil gazdasági fejlődés érhető el.
Vágtató infláció - az árak gyorsan, évente 10-100%-kal nőnek. Ezzel párhuzamosan csökken a forgalom, visszaesik a termelés, csökkennek a beruházások, és a termelési szférából a forgalom szférába áramlik a tőke. Ez a fajta infláció nehezen kezelhető, gyakran pénzreformokat hajtanak végre ennek keretében, a lakosság anyagi értékekbe fekteti a pénzt. Mindez stagnáláshoz vezető beteg gazdaságról, vagyis gazdasági válságról tanúskodik. A vágtató infláció komoly gazdasági problémának számít a fejlett országok számára.
A magas inflációt havi százalékban mérik, és elérheti a 200-300 százalékot vagy még többet is, ami számos fejlődő és átmeneti gazdaságú országban megfigyelhető. A társadalom jómódú rétegeinek jóléte és a normális gazdasági kapcsolatok is tönkremennek. Az ilyen típusú infláció rendkívüli intézkedéseket igényel. A magas infláció következtében csökken a nemzeti termelés reálvolumene, nő a munkanélküliség, megszűnnek a vállalkozások, és csőd következik be.
Magas infláció mellett a pénz kezd veszíteni értékéből, és a gazdasági szereplők hajlamosak azt áruértékekre váltani, intenzív a jövedelmek indexálása, a szerződéses árak, a spekulációs tendenciák, az inflációs várakozások nőnek.
Hetente, sőt naponta százalékban mért hiperinfláció, melynek mértéke havi 40-50%, évente több mint 1000%. A hiperinfláció klasszikus példája az 1922. január - 1924. decemberi németországi helyzet, amikor az árszínvonal növekedési üteme 1012 volt, illetve Magyarországon (1945. augusztus - 1946. július), ahol az árszínvonal több mint 2300-szorosára emelkedett az év során. 198-as átlagos havi növekedéssel.
A megnyilvánulás jellegétől függően az infláció következő típusait különböztetjük meg:
1. Nyitott - az árszínvonal pozitív növekedése az állam által szabad, nem szabályozott árak mellett.
2. Elnyomott (zárt) - az áruhiány növekedése, az árak szigorú állami ellenőrzése mellett. Ez a fajta infláció akkor következik be, amikor az árakat az állam határozza meg, és az egyensúlyi piacnál alacsonyabb szinten van (ezt az árupiaci kereslet és kínálat aránya határozza meg). A visszafojtott infláció fő megnyilvánulása az áruhiány.
A termelési tényezők szempontjából az inflációnak a következő típusai különböztethetők meg: kereslet és kínálat (költségek) inflációja.
A keresleti inflációt a kereslet kínálat feletti többletének tényezője okozza, ami felgyorsítja az árak emelkedését. A változatlan költségek melletti magasabb árak növelik a dolgozók nyereségét és készpénzbevételét. Ez a kereslet következő köréhez vezet, stb.
A keresleti inflációt a pénzkínálat "duzzadása" okozza. "Duzzadásának" fő oka a katonai kiadások növekedése, amikor a gazdaságot jelentős fegyverkiadások vezérlik, és emiatt az állam egyre növekvő költségvetési deficittel rendelkezik, amelyet pénzkibocsátás fedez, ami lényegében nem biztosított. áruforrások.
A pénztöbblet felhalmozásának kezdeti szakaszában a termelés és az értékesítés növekedését, a munkanélküliség csökkenését, az árakat és ennek következtében az egyensúly megteremtését ösztönzik. Ebből az a következtetés vonható le, hogy az infláció minimális mennyiségben is hasznos, hiszen garanciát jelent a túltermelési válság és a foglalkoztatás csökkenése ellen. Ezt követően, amikor a teljes foglalkoztatás a gazdaság minden szférájára kiterjed, és a keresletnövekedésre már nem tudnak további termékkínálattal válaszolni, az árak emelkednek. Ekkor kezdenek hatni azok a tényezők, amelyek a termelés visszaesését, hatékonyságának csökkenését és az infláció súlyosbodását okozzák.
A fizetési forgalom keresleti inflációjával a korlátozott kínálathoz képest bizonyos mértékben "túlnyúlik" a készpénztöbblet, ami az árak emelkedését és a pénz leértékelődését okozza.
A kínálat (költségek) inflációját a termelési költségek emelkedése okozza (a bérek emelkedése, valamint a nyersanyag- és energiaárak emelkedése miatt), ami az áruk és szolgáltatások árának növekedését okozza, és ennek következtében. , a termelés és a foglalkoztatás csökkenéséhez vezet, azaz recesszióhoz és további költségcsökkentésekhez.
A kínálat inflációját általában a növekvő termelési költségek, mindenekelőtt a bérköltségek növekedése hatására történő áremelkedések felől tekintik. A magasabb áruárak csökkentik a lakosság jövedelmét, ezért a bérek indexálása szükséges. Ennek növekedése a termelési költségek növekedéséhez, a nyereség csökkenéséhez és folyó áron számolt termelési volumenhez vezet. A nyereség megtakarításának vágya áremelésre kényszeríti a termelőket. Inflációs spirál keletkezik: az árak növekedéséhez a bérek emelése szükséges, a béremelés áremelkedéssel jár – ez a bérek és árak "inflációs spiráljának" elmélete.
A kínálati infláció csak akkor következhet be, ha az egységnyi kibocsátásra jutó költségek emelkednek, és ennek következtében emelkednek az árak. A bérek azonban csak az egyik árelem, és általában az áruk előállítása drágul az alapanyagok, energiahordozók beszerzési költségének, a szállítási szolgáltatások fizetésének emelkedése miatt. Az anyagköltségek emelkedése világszerte természetes folyamat a termelés, az alapanyag-szállítás és az energiahordozók drágulása miatt, és ez mindig kihat a termelési költségek növekedésére. Az ellentétes tényező a legújabb technológiák alkalmazása, amelyek csökkentik az egységköltséget.
A bérek növekedése a termelési költségek növekedését, és ennek megfelelően az árak növekedését okozza, ha a gazdaság fő ágazataiban egyidejűleg a bérek emelkednek, anélkül, hogy ez összefüggésben lenne a munkatermelékenység növekedésével. A való életben a bérek országos léptékű növekedése mindig messze elmarad az áremelkedéstől, a teljes kompenzációt sosem hajtják végre.
A kínálat inflációjával a pénz mennyisége, figyelembe véve keringésének sebességét, "felhúzza" a megnövekedett árszintet, amelyet a nem monetáris tényezők termelési és áruellátási hatása okoz. Ha a pénztömeg nem alkalmazkodik gyorsan a megnövekedett árszinthez, akkor problémák kezdődnek a pénzforgalomban - fizetőeszközhiány, nemfizetés, majd ezt követően recesszió, termelés leállása, tömegcsökkenés. áruk.
A különböző termékcsoportok áremelkedései közötti eltérés mértéke szerint az infláció következő típusait különböztetjük meg:
1. Kiegyensúlyozott - a különböző áruk árai egymáshoz képest változatlanok maradnak;
2. Kiegyensúlyozatlan - a különféle áruk egymáshoz viszonyított árai folyamatosan változnak.
A gazdasági szereplők inflációhoz viszonyított arányának kritériuma szerint két típusra osztható:
1. Váratlan infláció - hirtelen árugrással járó infláció, amelyet az árutermelők termelőeszközök és nyersanyagok, valamint a lakosság fogyasztási cikkek iránti keresletének inflációs várakozásainak hatása okoz.
2. Várható infláció - fokozatos, mérsékelt infláció, amelyet egy bizonyos időszakra prognosztizálnak. Az ilyen infláció gyakran az állam inflációellenes intézkedéseinek eredménye.
Az infláció egyéb típusai a következők:
1. Importált infláció - külgazdasági jellegű tényezők hatására alakul ki (importált áruk árának emelkedése, túlzott devizabeáramlás az országba).
2. Stagfláció - ezt a fajta inflációt a munkanélküliség és az árak növekedése, valamint a termelés stagnálása kíséri.
Az infláció a nemzeti jövedelem és a társadalmi vagyon újraelosztását szolgálja az inflációs folyamat elindítója javára, amely az esetek túlnyomó többségében a valutakibocsátási központ. Sőt, ha a nemzeti valuta felszabadítása a jegybank devizavásárlása miatt következik be, a társadalmi vagyon transznacionális újraelosztása következik be.
Keigan hiperinflációs modellje azon a modellen alapul, hogy a pénz reálkereslete csak az inflációs várakozásoktól függ, amelyek adaptívan alakulnak ki. A várakozások alkalmazkodási ütemének alacsony értékei és a pénzkereslet alacsony rugalmassága az inflációs várakozásokhoz képest ez a modell egy tényleges egyensúlyi helyzetet ír le, amikor az infláció egyenlő a pénzkínálat növekedési ütemével (ami összhangban van a a pénz mennyiségi elmélete). Ezen paraméterek magas értékei mellett azonban a modell ellenőrizhetetlen hiperinflációhoz vezet, a pénzkínálat állandó növekedési üteme ellenére. Ebből az következik, hogy ilyen körülmények között az infláció mértékének csökkentése érdekében a gazdasági szereplők inflációs várakozásait mérséklő intézkedésekre van szükség.
Friedman modellje a reáljövedelem és a várható infláció függvényében a reálpénzkeresletre épül, és a várakozásokat rendkívül racionálisnak, azaz a tényleges inflációval egyenlőnek tételezi fel. Ennél a modellnél meghatározható, hogy mekkora infláció mellett a valós seigniorage maximális - az ún. optimális infláció. Ha minden más tényező változatlan, minél magasabb a gazdasági növekedés üteme, annál alacsonyabb az infláció. Ha a tényleges infláció magasabb, mint az „optimális”, akkor a további pénzkibocsátás csak gyorsítja az inflációt, és negatív reálszeignoragehoz vezethet. A pénzkibocsátás akkor lehetséges, ha a tényleges infláció az "optimális" alatt van.
A Bruno-Fischer modell nemcsak az inflációs várakozásoktól, hanem a GDP-től is figyelembe veszi a pénzkereslet függőségét, pontosabban ugyanazt a függvényt használják, mint a Keigan modellben, hanem a fajlagos (a GDP egységére vetítve) pénzigény. Ebben a modellben tehát a pénzkínálat növekedési üteme mellett megjelenik egy (állandó) GDP növekedési ütem. Ezenkívül a modell bevezeti a költségvetési hiányt, és elemzi a költségvetési hiány és a finanszírozási módok (nettó pénzkibocsátás vagy vegyes finanszírozás kibocsátáson és hitelfelvételen keresztül) hatását az infláció dinamikájára. A modell tehát lehetővé teszi a monetáris politika következményeinek elmélyítését.
A Sargent-Wallace modell figyelembe veszi a költségvetési hiány kibocsátásának és adósságfinanszírozásának lehetőségét, ugyanakkor feltételezi, hogy az adósságnövelés lehetőségét az államkötvények iránti kereslet korlátozza. A kamatláb meghaladja a kibocsátás növekedési ütemét, ezért egy bizonyos pillanattól a hiány finanszírozása csak a seigniorage terhére válik lehetségessé, ami a pénzkínálat és az infláció növekedési ütemének növekedését jelenti. A modell azt feltételezi, hogy a monetáris politika nem képes befolyásolni a reálkibocsátás és a reálkamat növekedési ütemét. Az első ránézésre paradoxnak tűnő modell fő konklúziója, hogy a mai összehúzó monetáris politika holnap elkerülhetetlenül az árszínvonal emelkedéséhez, sőt a jelenlegi infláció növekedéséhez vezethet. Ez a következtetés abból adódik, hogy a gazdasági szereplők arra számítanak, hogy a kormányzatnak a jövőben az adósságfinanszírozásról a kibocsátásfinanszírozásra kell áttérnie, a pénzkínálat ma alacsony növekedési üteme pedig magas ütemet jelent a jövőben, ami inflációt okoz. A jövőbeni infláció-előrejelzés a korlátozó monetáris politika ellenére már a jelenben inflációt indíthat el. Így az infláció az adósságfinanszírozás mellett még magasabb is lehet, mint a kibocsátásfinanszírozásnál. Az egyetlen megbízható eszköz a költségvetési többlet elérése.
Az infláció mérése árindex segítségével történik. Ennek az indexnek a kiszámítására többféle módszer létezik: fogyasztói árindex, termelői árindex, GDP deflátorindex. Ezek az indexek a vizsgált készletben vagy kosárban szereplő áruk összetételében különböznek. Az árindex kiszámításához ismerni kell a piaci kosár adott (aktuális) évi értékét és a bázisévi (a kiindulási év) értékét.
Oroszországban a Szövetségi Állami Statisztikai Szolgálat hivatalos fogyasztói árindexeket tesz közzé, amelyek az inflációs rátát jellemzik. Ezenkívül ezeket az indexeket korrekciós tényezőkként használják, például a kártérítés, a kár és hasonló összegének kiszámításakor.
A legvitatottabb pont a fogyasztói kosár összetétele, mind a teltség, mind a változékonyság tekintetében. A kosarat a valós fogyasztási szerkezet vezérelheti. Aztán idővel változnia kell. De a kosár összetételében bekövetkezett bármilyen változás összehasonlíthatatlanná teszi a korábbi adatokat a jelenlegivel. Az inflációs index torz. Másrészt, ha a kosarat nem cserélik, egy idő után már nem felel meg a fogyasztás valós szerkezetének.
A különböző típusú termékek árának egyenetlen növekedése megnehezíti az ország gazdasági helyzetének helyes értékelését. Az árindexek segítenek megérteni, mi az infláció, annak jelenléte vagy hiánya, hogy felmérjük a jelenség mélységét - ezek relatív mutatók, úgy vannak kialakítva, hogy korrelálják az árszintet idővel.
1. Az árak bázisidőszakhoz viszonyított aránya. Ezt a módszert fogyasztói árindexnek nevezik.
2. Jelentősen megelőzve az infláció korábbi PPI-számítási módszerét. Megmutatja az összes termelés költségét egy országban, a hozzáadottérték és az adók nélkül.
3. Világosan mutatja azt is, hogy mi az infláció és milyen szintje az országban, a kiadások bevételek feletti többletének kontrollja. Ezt a módszert a megélhetési költségek indexének nevezik.
4. Az eszközárak emelkedésének vizsgálata, elemzése. Ez a termelői eszközárindex az infláció közvetlen hatását mutatja a tulajdonosok gazdagodására. Ennek oka az eszközárak, a fogyasztási cikkek ára és a pénzérték meghaladó növekedése.
5. GDP-deflátor - ugyanazon áruk csoportjainak árváltozásaként számítják ki.
6. A nemzeti valuta vásárlóerő-paritása és az árfolyam változása.
Mint minden többtényezős gazdasági folyamatnak, az inflációnak is számos következménye van. Negatívan érinti az ország gazdasági életét: a gazdasági kapcsolatok megsemmisülnek, a befektetési folyamatok rendezetlenek, a gazdaságban felerősödnek az aránytalanságok és a káosz. Sőt, a termelési szférából a tőke a forgalom szférába áramlik, főként a spekulatív kereskedelmi struktúrákba, ahol hatalmas profitot hoznak, vagy külföldre költöznek még nagyobb profitot keresve. Az infláció időszakában mindig virágzik az országban a korrupció, az árnyékgazdaság és a spekuláció.
Az infláció következményei:
- a lakosság reáljövedelmének csökkenése (a nominális jövedelmek egyenetlen növekedése mellett);
- a megtakarítások értékcsökkenése;
- az életkörülmények romlása elsősorban a szilárd jövedelmű társadalmi csoportok képviselői körében (nyugdíjasok, alkalmazottak, diákok, akiknek bevétele az állami költségvetés terhére keletkezik);
- a jövedelem újraelosztása lakossági csoportok, termelési szférák, régiók, gazdasági struktúrák, cégek és az állam között;
- az infláció azonnali pénzköltésre kényszerít, ami növeli az áruk iránti keresletet;
- csökken a vállalkozói aktivitás, mert az infláció nem teszi lehetővé a jövőre vonatkozó árak kiszámítását és az üzleti tevékenységből származó bevételek meghatározását;
- a gyártók érdeklődésének elvesztése a jó minőségű áruk létrehozása iránt (növekszik a rossz minőségű áruk termelése, csökken a viszonylag olcsó áruk termelése);
- csökken a gazdaság hitelezési és beruházási volumene, csökken a termelés, nő a munkanélküliség;
- az ipari és mezőgazdasági termékek előállítása közötti egyenlőtlenségek növekedése;
- a hosszú termelési ciklussal rendelkező vállalkozásokat leállítják;
- az elértéktelenedett pénz rosszul látja el szerepét, a dollár kiszorítja a rubelt, ennek következtében az ország monetáris rendszere aláásott;
- a külgazdasági tevékenység destabilizálása - érvényesül a nyersanyagexport, az import import, nő az adósságteher;
- serkenti az „árnyékgazdaság” fejlődését.
Az antiinflációs politika olyan kormányzati intézkedések összessége, amelyek célja az infláció megfékezése a monetáris és a gazdaság egyéb szektorainak szabályozásával. A kormányzati kiadások csökkenését okozza; lassítja az árak emelkedését; visszafogja az aggregált keresletet.
Az infláció szabályozása olyan makrogazdasági politikák konkrét intézkedéseivel valósul meg, amelyek segítik az inflációt elősegítő tényezők hatásának gyengítését.
Szabályozási módszerek:
- hitelösztönzők (a diszkontráta változása, a hosszú lejáratú hitelek kamatlábának változása, a kötelező tartalék mértékének változása, értékpapír vásárlás a nyílt piacon);
- monetáris ösztönzők (bankjegy- és csekkkibocsátás bővítése, a pénzkínálat növekedésére vonatkozó korlátozások enyhítése).
Az antiinflációs politika típusai:
1. Deflációs politika - a kereslet hitel- és monetáris visszafogásával, az adósajtó erősítésével valósul meg. Ennek a politikának az a sajátossága, hogy lassítja a gazdasági növekedést, és ezzel párhuzamosan a gazdaság válságjelenségei nőnek, csökken a termelés, nő a munkanélküliség, csökken az életszínvonal.
2. A jövedelempolitika célja a bérek befagyasztása, növekedése határainak meghatározása, a kereslet és a termékek árának korlátozása.
A jövedelempolitika típusai:
1. A „drága pénz” politika célja a kamatemelés, az adóterhek növelése és az állami kiadások csökkentése.
2. Adóösztönző politika - közvetlen ösztönzők adócsökkentéssel és közvetett ösztönzőkkel, amelyek növelik a lakosság megtakarításait, miközben csökkentik a magánszemélyek adóját.
3. A forgalom lassításának politikája – beruházás a gazdaságba.
A devizapolitika a következő eszközök használatát feltételezi:
- átértékelődés, amely az importárak csökkenéséhez, az exportárak növekedéséhez vezet, visszafogja az országon belüli áremelkedést;
- a rövid lejáratú külföldről beáramló tőke korlátozása, ami visszafogja a betétbázis bővülését és ennek megfelelően csökkenti az országon belüli pénzkínálatot.
Az infláció típusai három alapvető irányba sorolhatók be - a megnyilvánulás jellegétől, az árnövekedés ütemétől és az infláció okaitól függően.
Különféle az infláció típusai egyenlőtlenül befolyásolják az ország gazdasági egészségét, vannak, akik romboló hatással vannak a pénzügyi rendszerre, mások pedig éppen ellenkezőleg, előnyösek.
Nyílt infláció az árak növekedésében mutatkozik meg, piacgazdaságban létezik, amikor a szabadpiaci árképzés mechanizmusa működik ().
Rejtett, elfojtott infláció adminisztratív gazdaságban létezik, amikor az állami árképzés elve működik a piacon. Szinte lehetetlen meghatározni a szintjét. Ez a folyamat áru- és szolgáltatáshiányban, valamint minőségük romlásában nyilvánul meg.
Kúszó, mérsékelt infláció olyan folyamatról van szó, amelyben az átlagos éves értéknövekedés mértéke nem haladja meg az évi 5-10%-ot. Az árak ebben az esetben lassan, de folyamatosan nőnek. Az alacsony árnövekedés a fejlett piaci pénzügyi rendszerrel rendelkező országokra jellemző. A kúszó infláció normális gazdasági jelenségnek számít, ennek várható mértékét a kereskedelmi megállapodások megkötésekor figyelembe veszik (vagyis különféle pénzügyi szerződésekbe ágyazzák).
Vágtató infláció évi 10%-tól 50-100%-ig terjedő árnövekedést okoz, miközben az árak emelkedése élesen és egyenetlenül, hirtelen (például új pénzügyi év elején) következik be. A mérsékelttől eltérően a galoppozás nehezen kontrollálhatóvá válik, ezért elterjedtségével a legtöbb kereskedelmi szerződés az árindexhez, vagy bármely deviza árfolyamához kötődik. Jellemző a fejlődő országokra.
Hiperinfláció évi 50-100% feletti ütemben fejlődik, sajátossága abban rejlik, hogy egy ilyen folyamat gyakorlatilag ellenőrizhetetlen - a pénz értéke olyan gyorsan csökken, hogy már nincs lehetőségük funkcióik megvalósítására, ezért a tulajdonosok az alapok igyekeznek a lehető leghamarabb megszabadulni tőlük...
Ez oda vezet, hogy megnő a kereslet azon eszközök iránt, amelyek a megtakarítások megőrzésének eszközévé válhatnak (ingatlanok, erős gazdasági hatalmak devizái stb.). Ennek eredményeként a pénz kiszorul a forgalomból, az áru-pénz kapcsolatokat felváltja a természetes árucsere. A fejlődő gazdaságú országokra jellemző.
Kereslet- és költséginfláció ... Ha az inflációs folyamatok létrejöttében fontos szerepet játszanak a monetáris eredetű tényezők, akkor ez az infláció. igény. Ha nem monetáris tényezők az alap, akkor infl. javaslatok (erről bővebben). A gyakorlatban nagyon nehéz elkülöníteni az ilyen típusú inflációt, ez a felosztás csak azokban a pillanatokban fontos, amikor egy vagy másik módszert kell választani.
