إحصاءات تصنيف صناديق التقاعد غير الحكومية. التقييمات من خلال معايير مختلفة. التعارف الشخصي مع إدارة الصندوق

هناك العديد من صناديق التقاعد غير الحكومية (NPF) في الاتحاد الروسي. واختيار الشخص المناسب هو عمل مسؤول وصعب ، يجب على المرء أن يأخذ في الاعتبار تصنيف موثوقية وربحية NPF لروسيا 2016 وفقًا لإحصاءات بنك روسيا.

لتسهيل هذه المهمة ، قمنا بإعداد قائمة بأكثر 10 صناديق تقاعد غير حكومية ربحية في الاتحاد الروسي. يتم تحديد تصنيف العائد على أساس الكشف عن المعلومات على الموقع الرسمي للبنك المركزي للاتحاد الروسي ، ويستند تصنيف الموثوقية إلى بيانات من وكالة Expert RA.

أحد قدامى المحاربين في سوق المعاشات (مواليد 1993). لا يمكن أن يكون مستثمروها أفرادًا فحسب ، بل كيانات قانونية أيضًا. النسبة المئوية لمتوسط ​​العائد السنوي على الودائع هي 9.87 ، ولا تشارك في تصنيف Expert RA.

استمر تصنيف NPF لعام 2016 من قبل صندوق التقاعد الكبير ، والذي ظهر في عام 1995. الآن يخدم أصلًا يصل إلى 500 ألف شخص ويتمتع بتصنيف موثوقية مرتفع بشكل استثنائي (A ++). وهذا يعني أنه من المرجح أن يفي الصندوق بالتزاماته تجاه العملاء ، حتى لو كانت الظروف الاقتصادية غير مواتية. عائد البولشوي هو 10.35٪.

"Magnet" ليس فقط شبكة من المتاجر الشهيرة ، ولكنه أيضًا اسم NPF مع شعار أبيض وأحمر مميز. منذ عام 2009 ، تم ترخيصها من قبل الخدمة الفيدرالية للأسواق المالية لفترة غير محدودة وتفوق قليلاً على المشارك السابق في المراكز العشرة الأولى من حيث متوسط ​​العوائد السنوية (10.36٪). لا تشارك في تصنيف الموثوقية.

المجالات الرئيسية لنشاط هذا الصندوق هي تأمين التقاعد الإجباري والطوعي. كما أنه يطبق الدولة. برنامج التمويل المشترك للمعاشات عن طريق استثمار احتياطيات المعاشات وزيادة الجزء الممول من معاشات العمالء. متوسط ​​العائد 10.5٪. لا توجد بيانات عن الموثوقية.

صندوق معاشات تقاعد غير حكومي موجود منذ عام 1995. تمت إضافته إلى تصنيف 2016 بنتائج جيدة من حيث الربحية (10.5٪) والموثوقية (أعلى تصنيف A ++). واحدة من "أغنى" الصناديق في روسيا من حيث أحد المؤشرات الرئيسية لأي NPF - حجم احتياطيات المعاشات التقاعدية (أصول 15.349 ألف روبل).

وهي مفتوحة للأفراد والكيانات القانونية ولها مكاتب تمثيلية في 13 منطقة روسية. يقدم واحدًا من ثلاثة أنظمة ذات مبالغ معينة من اشتراكات المعاشات التقاعدية: التضامن ، مع المدفوعات في الفترة من 2 إلى 30 عامًا ، أو مع مدفوعات مدى الحياة. متوسط ​​معدل العائد السنوي هو 10.99٪. تصنيف الموثوقية في حالة "مسحوبة" ، مما يعني أن NPF لم يرغب في تحديث مؤشراته.

الصندوق ينفذ الدولة. برنامج التمويل المشترك للمعاشات التقاعدية ، يقدم خدمات لإنشاء وإدارة الجزء الممول من المعاش والتأمين الطوعي للمعاشات التقاعدية. الإحصاءات الروسية حول ربحية الودائع - 11.08٪ ، تصنيف الموثوقية - A (مرتفع).

في البداية كانت تعرف باسم NPF Parma ، ثم في عام 2007 أعيدت تسميتها إلى Ural Financial House. تجعل سياسة الاستثمار الحذرة والعائد المرتفع (11.38٪) هذا الصندوق من أفضل الصناديق في روسيا. لا تشارك في تصنيف الموثوقية.

يتبع سياسة استثمارية متحفظة. يتم استثمار أموال العملاء في الغالب في السندات والأوراق المالية والأسهم. لديها تصنيف موثوقية عالية (A) وعائد سنوي مرتفع (11.94٪).

1. SAFMAR (صندوق التقاعد الأوروبي (JSC) سابقًا)

يرأس أفضل الصناديق في روسيا. المفضل بلا منازع من حيث الربحية - 12.43٪ ويحتل المركز الأول من حيث الموثوقية (A ++). في الربع الأخير من عام 2015 ، بلغت مدخرات المعاشات التقاعدية للصندوق 57.7 مليار روبل. بناءً على نتائج العمل في 2009-2014 ، تضاعف مدخرات المعاشات التقاعدية لعملاء الصندوق.

جدول الموثوقية والربحية لـ NPF لروسيا 2016

« أ ++»- أعلى مستوى من الموثوقية.
« أ +»- مستوى عال من الموثوقية.
« أ»- الموثوقية العادية ؛
« C ++»- مستوى منخفض من الموثوقية ؛
"-" - لم يتم تعيين التصنيف من قبل الوكالة ؛
« منسحب»- لا يتم تحديث البيانات.

حتى الأول من كانون الثاني (يناير) 2016 ، كان لدى الأشخاص "الصامتون" الذين عهدوا بصمت مدخراتهم إلى وحدة الاستخبارات المالية فرصة لتغيير رأيهم بسرعة. منذ ذلك الوقت ، أصبحت عملية التحويل من دولة إلى صندوق معاشات غير حكومي أكثر تعقيدًا. الآن يمكنك تحويل مدخراتك مع الحفاظ على الحق في دخل الاستثمار مرة واحدة كل 5 سنوات.

تتعلق التغييرات بأشخاص 1967 وأصغر وفئتين من كبار السن: رجال من 1953-1956 والنساء من 1957-1966 ، الذين خصص لهم أرباب العمل أموالاً في 2002-2004.

انتباه! عند إعداد الطلب ، يشار إلى NPF حيث يخطط مقدم الطلب لتحويل المعاش. إذا تغير شيء ما بعد 5 سنوات ، يجب على المواطن تقديم إشعار إضافي ببيانات NPF آخر.

يتمثل جوهر النقل في أن وحدة الاستخبارات المالية تخزن نوعين من التطبيقات ، عاجل ومبكر.

"عاجل" يسمح لك بتحويل المدخرات إلى NPP في العام المقبل بعد انتهاء خمس سنوات من سنة تقديم الطلب. على سبيل المثال ، إذا تقدمت بطلب في عام 2016 ، فيمكن تحويل الأموال في عام 2021.

يسمح لك التطبيق "المبكر" بتحويل الأموال في العام الذي يلي سنة تقديم الطلب. لكن السرعة تنطوي على مخاطر فقدان دخل الاستثمار.

تعليمات الترجمة خطوة بخطوة

إذا كنت لا تزال تقرر تحويل رأس المال الخاص بك إلى NPF ، فأنت بحاجة أولاً إلى معرفة مكان المدخرات. يمكن القيام بذلك على الموقع الإلكتروني لصندوق المعاشات التقاعدية للاتحاد الروسي "Gosuslugi" أو في الفرع المحلي لصندوق المعاشات التقاعدية. ثم:

1. قرر من ستعهد إليه بمدخرات معاشك التقاعدي.
2. حدد مدة التقديم: لمدة 5 سنوات بدون مخاطر أو لمدة عام مع وجود مخاطر.
3. قدم طلبًا إلى صندوق المعاشات التقاعدية وراقب التغييرات في المجال الاقتصادي حتى تتمكن من تغيير اسم NPF الذي اخترته في الوقت المناسب.

معايير اختيار NPF. العمر والنشاط

بادئ ذي بدء ، تحتاج إلى معرفة تاريخ التأسيس. إذا تم تسجيل المنظمة قبل عام 1998 أو قبل عام 2002 ، فهذا يعد بالفعل مؤشرًا على الموثوقية. وهذا يعني أن الأموال كانت قادرة على تحمل أزمة أو أزمتين حدثت في عامي 1998 و 2008.

ثم تحتاج إلى دراسة الخصائص الرئيسية لصندوق التوفير الوطني ، مثل مقدار الاحتياطيات ومدخرات التقاعد المستثمرة. تعرف على عدد المتقدمين الذين عهدوا إلى المنظمة بأموالهم والذين يتلقون بالفعل معاشًا تقاعديًا. كلما كانت المؤشرات أكثر إثارة للإعجاب ، زادت جدية الصندوق. يمكن العثور على كل هذه البيانات على مواقع الويب الخاصة بالمنظمات المعنية.

الذي أسس NPF

والأخطر من ذلك هو الصناديق التي كان مؤسسوها شركات مالية قوية أو شركات استخراج الموارد من القطاع الحقيقي للاقتصاد.

على سبيل المثال:

• غازنفت.
• لوك أويل.
• سورجوتنيفتجاز.
• السكك الحديدية الروسية؛
• سبيربنك.
• بنك VTB ، إلخ.

لا يمكن الاعتماد على الأموال إذا تم تأسيسها من قبل أفراد عاديين أو شركات صغيرة غير معروفة. يمكن العثور على معلومات شاملة عن المؤسسين على مواقع الويب الخاصة بـ NPF. بالإضافة إلى ذلك ، يمكن الحصول عليها في قسم "تحقق من نفسك والطرف المقابل" المنشور في مورد دائرة الضرائب الفيدرالية.

المركز في تصنيف الصناديق

النصيحة. إذا تم إدراج الصندوق على الأقل في المركز العشرين في تصنيف وكالة "ExpertRA" أو "وكالة التصنيف الوطنية" ، فيجب اعتباره منافسًا لتخزين وزيادة مدخرات التقاعد.

مستوى الربحية NPF

تتحدث المؤشرات المذكورة أعلاه من الموثوقية ، ولكن مع الربحية يكون الأمر أكثر صعوبة ، ويمكن الحكم عليها على أساس مصدرين:

• وفقًا للمعلومات الواردة من الهيئة التي تتحكم في صناديق التقاعد غير الحكومية ، أي من الخدمة الفيدرالية للأسواق المالية ؛
• حسب المنظمة نفسها.

قد تختلف البيانات التحليلية بنسبة 3٪ ، مما يعني أنه من المستحيل معرفة الربحية الحقيقية على وجه اليقين ، خاصة وأن هذا مفهوم عائم.

يمكن أن يكون المؤشر غير المباشر لمستوى الربحية هو نسبة حجم المدفوعات وإجمالي عدد العملاء. على سبيل المثال ، 12٪ سنويًا مع 900 ألف مواطن ، وهو مؤشر أكثر خطورة من 30٪ مع 130 عميلًا.

وجود نقابة في تنظيم المؤسس

النقابات التي تدافع عن مصالح موظفي الشركة ليست شيئًا من الماضي. في منظمات كبيرة مثل السكك الحديدية الروسية أو غازبروم ، تلعب النقابات العمالية دورًا مهمًا في حياة العمال. إذا كانت هذه المؤسسة أو المؤسسة هي مؤسسي NFP ، فسيتم فحصها ليس فقط من قبل الهيئات الخارجية ، ولكن أيضًا من قبل الهيئات الداخلية ، بمبادرة من النقابة العمالية التي تناضل من أجل احتياجات المجموعة.

سهولة الحصول على معلومات عن عمل الصندوق

معيار اختيار مهم آخر هو القدرة على معرفة مستوى نمو أموالك في أي وقت. يمكن القيام بذلك عادة في حسابك الشخصي على موقع الصندوق. من الجيد أن يفتح الصندوق حسابات على الشبكات الاجتماعية الرئيسية حتى يتمكن المستخدمون من متابعة أحدث المعلومات والحصول على إجابات للأسئلة.

بالإضافة إلى ذلك ، يتم لعب دور مهم من خلال وجود مكاتب تمثيلية حقيقية للمنظمة تقع في مناطق مختلفة من الاتحاد الروسي. ووجود رقم مجاني على مدار الساعة ، من خلال الاتصال يمكنك معرفة الإجابات المؤهلة والأخبار المهمة.

تصنيف NPP في نهاية عام 2015

وفقًا لتحليل الوكالات المستقلة ، تم تضمين العشرة الأوائل من NPPs في نهاية عام 2015 (يتم تقديم المعلومات بترتيب تصاعدي):

1. التراث NPF CJSC.
2. بروماجروفوند.
3. جازفوند.
4. KIT Finance.
5. صندوق تقاعد VTB.
6. NPF RGS.
7. NPF هندسة القوى الكهربائية.
8. NPF سبيربنك.
9. خير.
10. في المقام الأول NPF Lukoil-Garant.

حجم تراكمات هذه الأموال من 50.007.043 ألف روبل. من "التراث" ، حتى 152.474.466 ألف روبل. من صندوق Lukoil-Garant.

إذا قررت إسناد المدخرات إلى NPFs ، فسيكون الاختيار وفقًا للمعايير المدرجة هو الأمثل. بالإضافة إلى ذلك ، يجب عليك مراقبة تطور الوضع الاقتصادي بشكل دوري والتعرف سنويًا على التغييرات في أحدث التصنيفات.

كيفية اختيار NPF - فيديو

الآن المزيد والمزيد من الناس يفكرون في الاستثمار في NPFs. سيساعدك تصنيف أفضل 5 صناديق في عام 2017 على فهم المؤسسة الأكثر ربحية والأكثر أمانًا لاستثمار الأموال فيها.

NPF هو شكل تنظيمي وقانوني خاص للمنظمات غير الهادفة للربح المسؤولة عن الضمان الاجتماعي (بالإضافة إلى). هناك عدة قوانين تحكم أنشطة هذه الصناديق.

1. هذا هو القانون الاتحادي رقم 167-FZ الصادر في ديسمبر 2001.
2. بالإضافة إلى ذلك ، يوفر القانون المدني للاتحاد الروسي أساسًا مهمًا لتنفيذ الأنشطة.
3. على وجه التحديد ، يتم وصف أنشطة صناديق التقاعد غير الحكومية بموجب القانون رقم 75 FZ.
4. أخيرًا ، يتم الاحتفاظ بحسابات التوفير (لـ) وفقًا للقانون رقم 27-FZ "بشأن المحاسبة الفردية (الشخصية) في نظام تأمين التقاعد الإجباري".

كيف تعمل NPFs؟

مثل هذه المنظمة لا تختلف عمليا عن الهياكل الحكومية. وهذا يعني أنه يمكن أن يفعل:

• دفع المعاشات.
• محاسبة الأموال.
• الاستثمار في الأسهم والأسهم (مثل و) والسندات (على سبيل المثال) بحد أدنى.
• تراكم رأس المال لتسديد المدفوعات بعد هذه النقطة.

يمكن أن تكون صناديق التقاعد التجارية إحدى المجموعات التالية.

1. مفتوح أو عام. لا ينتمي إلى أي مجموعات مالية أو صناعية. تشكل مدخرات المودعين غالبية الأصول.
2. الإقليمية. وبدعم من السلطات المحلية ، فإنهم يعملون فقط على أراضي منطقة معينة.
3. شركة كبرى. يمكن أن تعمل مع برامج المؤسس. نسبة المدخرات آخذ في الازدياد.
4. أسير. العمل أيضًا مع برامج المؤسس.

أفضل NPFs في 2015-2016

تأسست الشركة عام 1994. تحتل المرتبة الأولى في الترتيب لعدد من الأسباب.

• تحتل حوالي 14 في المائة من السوق ، وتخدم ما يصل إلى ثلاثة ملايين وثلاثمائة ألف شخص.
• لديها وفورات بمبلغ 149.289.065.000 روبل.
• لا توجد مطالبات للمشاركة في الاحتيال المالي لفترة طويلة من الزمن.
• حصل على العديد من الجوائز

يحتوي الموقع على آلة حاسبة تتيح لك تقدير المدخرات المستقبلية.

واحدة من أكثر NPFs استقرارًا وموثوقية في روسيا. تم تأكيد ذلك من خلال تصنيف A ++ العالي. تحتل إحدى المراكز الرائدة من حيث متوسط ​​الربحية السنوية ، والتي تتراوح بين 11.5 و 12 بالمائة.

ميزة أخرى للصندوق هي قدرة العملاء على الوصول إلى الحساب ليس فقط من خلال هيكل وضع مدخرات المعاشات التقاعدية ، ولكن أيضًا من خلال أدوات الاستثمار التي تسمح لهم بزيادة مستوى الربحية.

احتياطيات المعاشات تتجاوز الآن حجم مدخرات التقاعد ، أكثر من ثلاث مرات. وربحية المدخرات نفسها تتجاوز باستمرار معدل التضخم.

زعيم القائمة بمتوسط ​​عائد سنوي يصل إلى 14 بالمائة.

يحصل العملاء على المزايا التالية:

1. خبرة طويلة وناجحة في السوق.
2. برنامج استثمار فردي لكل عميل.
3. نهج فردي مع معايير الخدمة الأوروبية.

يتحكم البنك المركزي الروسي بشكل كامل في أنشطة NPF هذا ، مما يسمح له بالحصول على تصنيف A ++ عالي.

NPF بمستوى عالٍ من الموثوقية في A ++. أكثر من مليون عميل راضون عن خدمات هذا الصندوق. ما يميز نشاطه بأفضل طريقة.

تحافظ المنظمة على تقارير صارمة لعملائها فيما يتعلق بوضع مدخرات المعاشات التقاعدية. يعمل عدد من البرامج ليس فقط لمدخرات المعاشات الفردية ، ولكن أيضًا لأولئك الذين يرغبون في تحسين كفاءة الأعمال.

تحتفظ بالمركز الثالث في الموثوقية بين المنظمات المرخصة. يخدم أكثر من مليوني عميل. المبلغ الإجمالي للادخار يصل إلى 72281723 روبل. يعمل بنشاط في جميع أنحاء البلاد.

حول وضع مقياس التصنيف

ليست هناك حاجة لإنشاء تصنيف منفصل للمعلمات مثل عدد العملاء أو الربحية. ولكن هناك أيضًا مفهوم مجرد لـ "الموثوقية".

• أ ++. هذا مستوى عال من الموثوقية. يشير إلى أن التعاون الناجح مضمون لأي تقلبات في السوق.
• أ +. تعيين عالي المستوى.
• A هو مجرد مؤشر لمستوى عالٍ.
• B ++ - يعتبر هذا المستوى مرضيًا.
• B + - المؤشر ليس مرتفعًا جدًا. من المحتمل أن تنشأ المشاكل إذا كان يلزم دفع مبلغ كبير من المال.
• ب - موثوقية منخفضة.
• C ++ - للحصول على مستوى منخفض للغاية من الموثوقية. هناك إمكانية لإلغاء الترخيص ، وعدم وفاء الصندوق بالتزاماته.
• C + - هذا المستوى غير مرض. مثل هذه المؤسسات سرعان ما تفقد تراخيصها.
• ج- هناك حالات لا تفي فيها NPF بالتزاماتها.
• د- بالنسبة للشركات المفلسة.
• هـ- تم بالفعل إلغاء الترخيص وإعلان إفلاس أو تصفية المنظمة نفسها.

كيف تصبح عميلاً لصندوق تقاعد غير حكومي؟

لهذا ، تم إبرام اتفاق مع NPF. ولكن قبل الانتهاء من ذلك ، سيتعين على الزائر اختيار مخطط ليس فقط للمدفوعات ، ولكن أيضًا لإيداع الأموال في الحساب. من الضروري اتخاذ قرار بشأن:

1. شروط إنهاء العقد والتعديلات.
2. بدفع معاش الدولة نفسه.
3. نوع المدفوعات عند بلوغ العميل سن التقاعد.
4. نظام التقاعد ومكوناته.
5. مبلغ المال ووقت إيداعه في الحساب.

يتم فتح حساب شخصي للمودع عندما تصبح الاتفاقية سارية. يتم فتح حساب مشترك ومتعدد إذا أبرم صاحب العمل عقدًا. لإبرام عقد ، أنت بحاجة إلى مجموعة صغيرة جدًا من المستندات:

• هوية المتقاعد.
• شهادة تأمين.
• جواز السفر ، صفحته الأولى والثانية (إذا انتهت صلاحية المستند ، فسيتعين عليك الدفع).

يدير الصندوق بشكل مستقل الأموال المودعة في الحساب. تنص معظم العقود على حد أدنى من الدخل مضمون لكل مواطن.

سيقوم الصندوق بالضرورة بتعويض الخسائر على نفقته الخاصة ، حتى لو لم تؤت استثماراتهم ثمارها. هذا يعني أن العملاء يستردون أموالهم ، على أي حال.

يمكن للمودع أن يختار خيارين للدفع عند بلوغه سن التقاعد:

1. المبلغ كله دفعة واحدة.
2. على أقساط تدفع كل شهر.

في الوقت نفسه ، تعني هذه المدفوعات وجود ضريبة بنسبة 13 في المائة. يتم فرض ضريبة على الدخل الذي يجنيه الصندوق طوال فترة سريان العقد.

معلومات حول المدخرات وإنهاء العقد

يحق لأي عميل إنهاء العقد في وقت أبكر من الموعد النهائي المحدد فيه ، إذا كانت NPF لسبب ما لا تناسبه. لكن لكل NPF متطلباته الخاصة في مثل هذه الحالات.

يمكنك تغيير شركة الإدارة في شكل NPF مرة واحدة في السنة ، وهذا الحق محفوظ لجميع مواطني الاتحاد الروسي. لكن مثل هذا القرار لا يمكن اتخاذه أكثر من مرة في السنة.

إذا مر وقت أقل منذ العقد ، فسيتعين عليك الانتظار. أو تحتاج إلى كتابة بيان يوضح فيه العميل سبب قراره بالتقدم إلى صندوق آخر.

لمعرفة مقدار مدخراته ، يجب على العميل الاتصال بممثلي NPF نفسه ، مع الإشارة إلى بياناتهم الفردية.

يمكن أيضًا الحصول على المعلومات عبر الإنترنت إذا لم يكن هناك وقت أو رغبة في زيارة مكتب NPF شخصيًا.

يكفي التسجيل في الموقع الرسمي والحصول على حساب شخصي تحت تصرفك.

يتم إرسال خطاب بالبيانات والحسابات الفردية إلى البريد الإلكتروني. خلال زيارة شخصية لصندوق تقاعد غير حكومي ، يتم إصدار المعلومات لمن يقدمون جواز سفر واتفاقية.

اختيار صندوق معاشات غير حكومي

تقييم RIA - 8 يونيو.تبين أن بداية عام 2017 كانت جيدة جدًا لمجال نظام المعاشات التقاعدية الممول من غير الدولة. وبالتالي ، وفقًا لبيانات بنك روسيا ، زاد حجم مدخرات المعاشات التقاعدية الموضوعة في صناديق التقاعد الوطنية في الفترة من يناير إلى مارس بنسبة 11.2٪ إلى 2.37 تريليون روبل. ديناميكيات بداية عام 2017 ، على الرغم من أنها أقل شأنا من نفس الفترة في عام 2016 ، والتي زادت بعد ذلك المدخرات بنسبة 17 ٪ ، لا يزال من الممكن اعتبارها جيدة ، نظرا لتأثير القاعدة المتزايدة.

في نهاية الربع الأول من عام 2017 ، ارتفع عدد الأشخاص الذين اختاروا صناديق التقاعد الوطنية لوضع معاشهم التقاعدي الممول الإلزامي إلى 34.4 مليون. للمقارنة ، اعتبارًا من 1 يناير 2017 ، كان هناك أقل بقليل من 30 مليونًا ، واعتبارًا من 1 أبريل من العام الماضي - 29.3 مليون. في الأشهر الثلاثة الأولى من هذا العام ، تمكنت NPFs الروسية من زيادة قاعدة عملائها بنحو 15.4٪ ، وخلال الأشهر الـ 12 الماضية بلغ النمو + 17.2٪. وبالتالي ، تستمر عملية انتقال من يسمون بـ "الأشخاص الصامتين" إلى NPFs. في الوقت نفسه ، في المستقبل ، فإن النمو الهائل في عدد عملاء NPF ، على الأرجح ، لم يعد يستحق التوقع.

عدد NPFs يتناقص بسرعة

على مدار الاثني عشر شهرًا الماضية ، غادر السوق ما يقرب من ثلث صناديق الاستثمار الوطنية الروسية. يتضح هذا من خلال نتائج تصنيف صناديق التقاعد غير الحكومية (NPF) للربع الأول من عام 2017 ، والتي أعدها خبراء تصنيف RIA ، بناءً على بيانات من البنك المركزي للاتحاد الروسي.

وفقًا لنتائج الربع الأول من هذا العام ، بقيت 41 منظمة فقط في تصنيف NPF (يشمل التصنيف NPFs العاملة مع تراكمات غير صفرية) ، على الرغم من أنه قبل عام كان هناك 61 منظمة. الانخفاض في عدد NPFs ككل يتناسب تمامًا مع اتجاه السوق العام لتقليل وتوسيع اللاعبين في السوق المالية ... بالإضافة إلى ذلك ، لا يزال هذا الجزء من السوق المالية حديث السن جدًا وفقًا للمعايير الروسية ، لذلك لا يزال سوق مدخرات التقاعد عرضة لتحولات ملحوظة.

نتيجة لتقليص عدد الصناديق وتوحيدها ، تم تحويل 57.3٪ من جميع مدخرات التقاعد بالفعل إلى أول خمسة صناديق في الربع الأول من عام 2017 ، مقابل 55٪ اعتبارًا من 1 أبريل من العام الماضي. في المقابل ، جمعت أكبر عشرة صناديق وطنية حتى تاريخ التقرير الأخير 84٪ من مدخرات المعاشات التقاعدية ، بينما في العام السابق ، استحوذت أعلى 10 صناديق وطنية للتقاعد على 80٪ من المدخرات. وفقًا لتقديرات RIA Rating ، سيستمر الاندماج في هذا السوق في النمو ، وفي السنوات القادمة ، ستشغل TOP-10 NPFs أكثر من 90٪ من السوق.

وتجدر الإشارة إلى أنه في نهاية الربع الأول من عام 2017 ، انخفض عدد صناديق التقاعد الوطنية ذات الديناميكيات السلبية لمدخرات المعاشات التقاعدية بشكل كبير. إذا اتسمت أكثر من 60٪ من صناديق الاستثمار الوطنية بانخفاض حجم المدخرات في نهاية الربع الأول من العام الماضي ، فقد انخفض هذا الرقم في نهاية الفترة من يناير إلى مارس 2017 إلى 32٪. وبالتالي ، قد يشير هذا بشكل غير مباشر إلى النهاية الوشيكة لعملية الهجرة الجماعية السريعة للاعبين من هذا السوق.

أسماء جديدة في العشرة الأوائل من أكبر NPF

في الربع الأول ، كان هناك العديد من التغييرات الملحوظة في أفضل 10 صناديق تمويل وطنية ، بينما احتفظت معظم الصناديق بمراكزها في التصنيف. على وجه الخصوص ، احتفظت ستة صناديق من أفضل 10 صناديق بمراكزها بالنسبة لبداية العام. في الوقت نفسه ، لم يتمكن صندوق التقاعد NPF VTB و NPF في صناعة الطاقة الكهربائية من الحفاظ على مراكزهما في التصنيف وفقًا لنتائج الأشهر الثلاثة الأولى من هذا العام ، حيث فقد كل منهما مركزًا واحدًا ضمن المراكز العشرة الأولى. في الوقت نفسه ، تمكنت NPF "RGS" و NPF "Doverie" من إظهار ديناميكيات إيجابية في مراكز التصنيف. على وجه الخصوص ، صعد NPF "RGS" مكانًا واحدًا ، وصعد NPF "Doverie" على الفور إلى المركز التاسع في التصنيف الحالي. ترتبط الديناميكيات المثيرة للإعجاب لـ Doverie NPF إلى حد كبير بزيادة ملحوظة في عدد الأشخاص المؤمن عليهم (+ 33 ٪) ، وهي النتيجة الثامنة بين جميع NPFs والثانية بين TOP-25 NPFs. على العموم ، سمحت الديناميكيات الجيدة لجذب عملاء جدد لشركة NPF Doverie بدخول أكبر عشرة صناديق روسية.

للربع الثامن على التوالي ، كان NPF Sberbank أكبر NPF في روسيا. في الوقت نفسه ، يواصل الابتعاد عن "المطاردين" - زادت القيمة السوقية لمدخراته في الربع الأول بنسبة 25.6٪ ​​لتصل إلى 444 مليار روبل ، في حين أن NPF الثاني من التصنيف (NPF FUTURE) كان له معدلات نمو في من يناير إلى مارس 2017 أقل مرتين - 11.7٪. وهكذا ، فإن الاختلاف الكبير في ديناميكيات المدخرات بين الصناديق الرائدة سمح لصندوق سبيربنك NPF بزيادة الفجوة من المركز الثاني إلى 153 مليار روبل في المدخرات ، بينما كان في بداية العام 94 مليار روبل. تم أخذ السطر الثاني في التصنيف من قبل NPF "FUTURE" مع مدخرات تقاعد عند مستوى 290 مليار روبل ، والمركز الثالث حصل على NPF "LUKOIL-GARANT" مع 253 مليار روبل. NPF SAFMAR و NPF RGS في المركزين الرابع والخامس في الترتيب ، مع توفير 188 و 182 مليار روبل ، على التوالي.

من حيث عدد الأشخاص المؤمن عليهم ، يحتل NPF Sberbank الصدارة أيضًا بـ 6.82 مليون شخص مؤمن عليه اعتبارًا من 1 أبريل 2017. في الوقت نفسه ، حقق NPF Sberbank أعلى معدل نمو مطلق في عدد الأشخاص المؤمن عليهم في الربع الأول (+ 2.6 مليون عميل لكل ربع) ، ومن حيث النمو في عدد العملاء (+ 61٪) ، أظهر هذا الصندوق أفضل نتيجة من بين أفضل 25 صندوقًا. بشكل عام ، فإن الزيادة الكبيرة جدًا في عدد عملاء NPF لسبيربنك تجذب الانتباه. أولاً ، نجح سبيربنك في جذب ما يقرب من ثلثي العملاء الجدد لصناديق الاستثمار الوطنية ، وهي نتيجة جيدة جدًا. ومع ذلك ، مع الزيادة الكبيرة في عدد العملاء والعائد الجيد على الاستثمار ، لم ينمو مقدار المدخرات كثيرًا. وبالتالي ، اجتذب NPF الخاص بـ Sberbank الكثير من العملاء "الفقراء" ، وهو أيضًا ليس سيئًا ، ولكن ربما ليس مثيرًا للاهتمام فيما يتعلق بتطوير الأعمال.

والثاني والثالث من حيث عدد العملاء ، وكذلك حجم المدخرات ، هما NPF FUTURE نتيجة 4.44 مليون شخص و NPF LUKOIL-GARANT - 3.51 مليون شخص.

وتجدر الإشارة إلى أنه من بين أكبر الصناديق ، لوحظ فرق ملحوظ نسبيًا بين عدد العملاء وأموالهم في ثلاثة من أكبر الصناديق: NPF SAFMAR و NPF RGS و NPF GAZFOND. عدد الأشخاص المؤمن عليهم في هذه الصناديق ليس كبيرًا جدًا ، وفي الوقت نفسه ، فإن مقدار المدخرات كبير جدًا. وبالتالي ، فإن هذه الأموال لديها قدر أكبر من المدخرات لكل عميل ، ويمكن افتراض أنها تخدم العملاء الأثرياء إلى حد ما.

ربحية معظم NPFs هي مضاعفات التضخم

تتناقص ربحية NPFs ، ومع ذلك ، فإنها لا تزال عند مستوى جيد. على وجه الخصوص ، وفقًا لنتائج الربع الأول ، بلغ متوسط ​​الربحية لصناديق الاستثمار الوطنية من التصنيف 8.3٪ ، بينما بلغ 10.5٪ في الربع الأول من عام 2016. وفوق معدل التضخم ، أظهر 35 صندوقًا من أصل 41 ربحية.

في الوقت نفسه ، تمكن أكثر من 10٪ في الربع الأول من كسب 10 صناديق ، بينما كان هناك 34 صندوقًا في نفس الفترة من العام الماضي.ومن الجدير بالذكر أنه في بداية هذا العام ، لم يظهر أي صندوق عائدًا. أعلى من 13٪ ، في الربع الأول من عام 2016 ، تجاوزت ربحية 11 صندوقًا هذا المستوى ، وكان لدى أحد الصناديق - 17٪.

في الوقت نفسه ، كانت أعلى ربحية في الفترة من يناير إلى مارس 2017 ، وفقًا لبنك روسيا ، هي سمة KITFinance NPF ، التي تحتل المرتبة الثامنة في الترتيب من حيث المدخرات. على وجه الخصوص ، بلغت ربحية استثماراته 12.3٪. بشكل عام ، أظهرت الصناديق المتوسطة والصغيرة أعلى عوائد على استثمار مدخرات التقاعد في الربع الأول من عام 2017.

في المقابل ، لوحظت أضعف نتيجة في NPF لصناعة الطاقة الكهربائية - -5.4٪ ، والتي تحتل المركز العاشر في تصنيف NPF. بشكل عام ، مقارنة بالوضع في 1 أبريل 2016 ، زاد عدد الصناديق ذات العوائد السلبية. قبل عام ، كان هناك اثنان منهم ، وبحلول نهاية الربع الأول من عام 2017 كان هناك 4.

تقييم RIAهي وكالة تصنيف عالمية للمجموعة الإعلامية MIA "روسيا اليوم"، متخصص في تقييم الوضع الاجتماعي والاقتصادي لمناطق الاتحاد الروسي ، والوضع الاقتصادي للشركات والبنوك وقطاعات الاقتصاد والبلدان. الاتجاهات الرئيسية لأنشطة الوكالة هي: إنشاء تصنيفات لمناطق الاتحاد الروسي ، والبنوك ، والشركات ، والبلديات ، وشركات التأمين ، والأوراق المالية ، والأشياء الاقتصادية الأخرى ؛ بحث اقتصادي شامل في القطاع المالي والشركات والقطاع العام.

MIA "روسيا اليوم" - مجموعة إعلامية دولية مهمتها توفير تغطية سريعة ومتوازنة وموضوعية للأحداث العالمية ، وإطلاع الجمهور على وجهات النظر المختلفة حول الأحداث الرئيسية. تم تضمين تصنيف RIA كجزء من MIA "روسيا اليوم" في خط موارد المعلومات للوكالة ، والتي تشمل أيضًا: أخبار RIA , آر سبورت , ريا العقارية , رئيس , إينوسمي... MIA Rossiya Segodnya هي الشركة الرائدة من حيث الاقتباس بين وسائل الإعلام الروسية وتعمل على زيادة الاقتباس من علاماتها التجارية في الخارج. تحتل الوكالة أيضًا مكانة رائدة من حيث الاستشهادات في الشبكات الاجتماعية الروسية وعالم المدونات.

يتم إجراء تصنيفات موثوقية صندوق التقاعد غير الحكومي (NPF) من قبل وكالات التصنيف بناءً على بيانات البنك المركزي. تمثل التصنيفات رأي تقييم مدعم بأدلة منهجية لوكالة تصنيف معتمدة من قبل البنك المركزي حول إمكانية الوفاء الكامل وفي الوقت المناسب من قبل صناديق التقاعد الوطنية بالتزاماتها الحالية والمستقبلية بموجب عقود توفير معاشات التقاعد غير الحكومية والتأمين الإجباري للمعاشات التقاعدية.

لم تعد "وكالة التصنيف الوطنية" موجودة في السجل. بحث بيانات التسجيلمن موقع البنك المركزي.

كما قال نائب وزير المالية في الاتحاد الروسي أليكسي مويسيف:

"من الأفضل أن يكون لديك وكالة أو وكالتان تقومان بتقييمات الجودة على عكس العديد من الوكالات التي ستفعل ذلك بشكل سيئ."

ولكن نظرًا لأن ACRA لم تقم بعد بتجميع تصنيف موثوقية جديد ، فإن وكالة التصنيف الوطنية لم تعد موجودة في السجل - دعنا نفكر في تصنيفات موثوقية NPF من Expert RA.

إذا كنت تريد إبداء رأي حول موثوقية NPF معين بناءً على معلومات كاملة ، فاستخدم موثوقية هذا الصندوق أو ذاك وحللها بشكل مستقل. يحتوي الدليل على منهجية لاختيار NPF. انظر أيضًا في شكل جدول مقارن ملائم مع بيانات البنك المركزي حول جميع الصناديق المعتمدة. يسمح لك الجدول المقارن مع التصنيف بالاختيار من خلال أي معلمة ، وتشكيل أي تصنيفات NPF تهتم بها.

تصنيف موثوقية NPF لروسيا