لا تجلب اتفاقيات القروض عوائد غير متوقعة أبدًا لأنه لن يقوم أي مقترض بإرجاع أكثر مما هو محدد في العقد. لكن في بعض الأحيان يعودون أقل مما تم الاتفاق عليه. القدرة على التخلف عن سداد القروض هي مصدر مخاطر الائتمان. عدم تناسق الدخل / المخاطر.
مخاطر الائتمان- 1) خطر عدم سداد المقترض للقرض ؛ 2) احتمال انخفاض قيمة جزء من أصول البنك ، وخاصة القروض ، أو تخفيضها إلى الصفر ؛ 3) احتمال عدم سداد القروض. نظرًا لأن حصة أموال المالكين في القيمة الإجمالية لأصول البنك صغيرة ، حتى مع وجود نسبة صغيرة نسبيًا من القروض التي لم تنجح ، فقد يكون البنك على وشك الإفلاس (الصحة تذهب في poods ، لكنها تأتي في zolotniks). المؤشران الأكثر شيوعًا لمخاطر الائتمان للبنك هما:
نسبة الأصول غير العاملة إلى الحجم الإجمالي للقروض والتزامات الإيجار ؛
نسبة صافي القروض المشطوبة إلى الحجم الإجمالي للقروض والتزامات الإيجار.
الأصول غير النشطة- هذه الأصول تدر أرباحًا ، بما في ذلك الاستثمارات الائتمانية التي انتهى أجل استحقاقها قبل 90 يومًا أو أكثر. المشطوبات- هذه قروض تأكد البنك من عدم سدادها أبدًا ، وشطبها كخسائر. مع نمو كلا المؤشرين ، تزداد مخاطر الائتمان واحتمال الإفلاس.
يجب أن يستند وضع أصول البنك إلى تقديرات العوائد المعدلة حسب المخاطر. تقليديا ، كانت البنوك تقدم القروض وتقدمها بنفسها. يمكن النظر إلى العلاقة بين المُقرض والمقترض من منظور نظرية الوكالة ، بافتراض أن المقترضين وكلاء يعملون لصالح المقرضين الرئيسيين ؛ في الوقت نفسه ، يعد المقرضون أنفسهم وكلاء للمودعين الذين يضطرون إلى تفويض البنك بالحق في إدارة أموالهم نظرًا لأنهم هم أنفسهم ليس لديهم الوقت ولا المعرفة لتقييم الجدارة الائتمانية للمقترضين (الإدارة المهنية لـ أموالهم). لحماية مصالحهم الخاصة ، يجب على المقرضين التحكم في تصرفات المقترضين وتوجيهها. المشكلة هي عدم التناسقالمعلومات: يعرف المقترضون الكثير عن وضعهم أكثر من المقرضين ، أي هذا الأخير بمثابة الغرباء الذين لا تتوفر لهم معلومات داخلية.
مخاطر الائتمان هي احتمالية التخلف عن سداد القرض. تعبر معادلة التسعير المحايدة للمخاطر عن فهم أساسي للعلاقة بين المخاطرة والعائد:
حيث p هو احتمال سداد القرض.
لأن المبلغ الإجمالي للأحداث هو 1 ، ثم الخطر (احتمال عدم العائد) هو (1-p) ، وسعر القرض
يجب أن يعوض معدل القرض عن القيمة الزمنية للنقود (سعر الفائدة الخالي من المخاطر) ومخاطر التخلف عن سداد القرض ، أي يزيد سعر الفائدة على القرض إذا كان هناك سبب للاعتقاد بأن المقترض قد لا يسدد القرض ، بينما إذا كان من المعروف أن المقترض لن يسدد الدين (ع = 0) ، لا يمكن تحديد قيمة معدل القرض (لا يمكن تعويض مخاطر المقرضين).
بطبيعة الحال ، فإن اختيار أسعار الفائدة الصحيحة هو طريقة واحدة فقط للسيطرة على المخاطر. من الواضح أن مراعاة التفاعل بين مخاطر الائتمان وسعر الفائدة (أي ، الإعداد "الصحيح" لسعر القرض ، بما في ذلك السعر المتغير) لن ينقذ المُقرض إذا تم إصدار القرض لمقترض عديم الضمير ، ولكن المقرضون الذين لا يأخذون في الاعتبار هذا التفاعل على الإطلاق ويحولون مخاطر سعر الفائدة بالكامل (بما في ذلك مخاطر التغيرات في أسعار السوق) على المقترض الذي يرتكب خطأ جسيمًا. الغرض الرئيسي من الإقراض هو استعادة أموالك ، وتحويل مخاطر سعر الفائدة إلى المقترض بعيد كل البعد عن الحياد: ستتغير جميع العوامل الأخرى أيضًا. في نهاية المطاف ، يمكن أن يساهم ذلك في تحويل المقترض حسن النية إلى مقترض عديم الضمير ، أو على الأقل يخلق المتطلبات الأساسية لذلك. تحويل مخاطر أسعار الفائدة إلى مخاطر الائتمان.
لذلك ، يهدف تحليل الائتمان إلى تحديد احتمالية سداد المقترض للقرض.
I (C) - جودة المعلومات (حسن التوقيت والدقة) ، والتي بدورها تحددها طبيعة المقترض C ؛
CF - مستوى واستقرار التدفق النقدي ؛
NW هو المستوى الحقيقي لرأس المال السهمي ؛
ز- توافر الضمانات (الحجم والموثوقية).
ك - المنافسة.
س - العلاقة بين البنك والعميل - يشير مفهوم العلاقة مع العميل إلى مجموعة استراتيجية من الخدمات والقروض والودائع.
جميع المكونات ، بدورها ، هي وظائف للظروف الاقتصادية الخارجية ECY. بمعنى واسع ، الظروف الاقتصادية هي: مرحلة دورة الأعمال ، مستوى السعر (التضخم ، الانكماش ، سعر الصرف) ، السياسة المالية والنقدية ، معدل البطالة ، ميزان المدفوعات (الاستيراد والتصدير) ، أسعار النفط والطاقة الأخرى ، التكنولوجيا ، المنافسة ، التصنيف الائتماني للبلد. الشروط هي تعرض المقترض لقوى خارجية. محتوى العامل الشرطي هو المدى الذي يمكن أن تؤدي فيه التغييرات الخارجية إلى تفاقم وضع المقترض. بتعبير أدق: ما هي مجموعة الظروف الخارجية التي ستحرم المقترض من فرصة سداد الدين؟
تعريف ECY (الظروف الاقتصادية الخارجية)
وفقًا لمبدأ المستثمر "المحايد للمخاطر":
نظرًا لأن سندات الخزانة الأمريكية تعتبر خالية تمامًا من مخاطر عدم السداد (بما لا يدع مجالاً للشك ، "مثل زوجة قيصر") ، فإن احتمال العائد على الاستثمارات في سندات الخزانة الأمريكية يساوي 1. ومن ثم ، فإن احتمال يتم تحديد عائد الاستثمار في روسيا على النحو التالي:
تشير I Character إلى رغبة المقترض في سداد القرض - "لا يمكنك الحصول على نتائج جيدة عند التعامل مع الأشخاص السيئين". أولئك الذين لا يقدمون معلومات مهمة في الوقت المحدد وبالكامل ، يظهرون عيوبًا في الشخصية تتطلب تقييمًا في شكل علاوة مخاطر متزايدة. تتدهور شخصية المقترض عندما تتدهور الظروف الاقتصادية الخارجية (انظر Sinki - على العكس من ذلك ، ص 571). لا تضيف نظرية علاقات الثقة (الشراكة) السائدة بين البنك والعميل ، مع ما يترتب على ذلك من تساهل تجاه الأشخاص الطيبين في الظروف الصعبة ، تفاؤلًا لأصحاب البنك.
CF (ECY) مستوى واستقرار التدفق النقدي. اعتمدت البنوك تقليديًا على التدفق النقدي كمصدر أساسي لسداد القرض. التدفق النقدي المتوقع كأصل. من الواضح أن تدهور البيئة الخارجية لا يساهم في استقرار التدفق النقدي. وينطبق الشيء نفسه على رأس المال وقيمة الضمانات.
NW (ECY) توافر رأس المال الحقيقي ، أي الفرق بين القيمة السوقية للأصول والخصوم هو استقرار الميزانية العمومية للمقترض.
G (ECY) الضمانات الخارجية - من الناحية النظرية ، يتم تقليل الحصول على ضمان خارجي بنسبة 100٪ إلى الحالة التافهة للقرض بدون مخاطر. لكن قوة الضمان الخارجي هي دالة لرأس مال المُصدر ، وإذا تدهورت ECY ، فإن رأس المال على الأقل غير مستقر. بالإضافة إلى ذلك ، نظرًا لأن المال أكثر قيمة من أي ضمان ، بما في ذلك الضمان الحكومي ، فلا يمكن أن يكون هناك ضمان بنسبة 100٪ من حيث المبدأ ، على سبيل المثال ، لا أحد يمنع الحكومة من جمع الأموال من خلال RZB وإصدار قرض مباشرة للمقترض النهائي لكنها تفضل إصدار ضمان. لماذا ا؟ إما لأنه ليس لديه مال ، أو لأنه لا يريد تحمل مخاطر الائتمان. بغض النظر عن السبب ، من الواضح أن قيمة الضمان لا يمكن أن تكون مساوية لقيمة القرض الممنوح مقابله.
مقترض ضميري وعديم الضمير. الخصم هو شخص لا يمكننا التحكم فيه: 1) منع إمكانية التحكيم ، أو 2) اعتبار إصدار قرض كعملية مخططة لإعادة بيع الضمانات المربحة. ضمان القرض يساوي تكلفة القرض - الدين مضافًا إليه الفائدة. إن مخاطر السوق غير معروفة مسبقًا ، ويمكن أن تتغير قيمة الضمان في أي اتجاه ، بما في ذلك الاتجاه غير المواتي للمقرض. يجب ألا يسمح المُقرض بظهور شروط التحكيم عندما يكون المقترض غير مبال بما إذا كان سيسدد القرض أم لا (تصبح قيمة الضمان أقل من أو تساوي قيمة القرض) ، وإلا فإنه يثير أيًا منها ، بما في ذلك fide "المقترض بالتخلف عن السداد ، والمساومة من أجل تخفيض السعر وما إلى ذلك. يمكن تجنب ذلك من خلال تغطية مخاطر الائتمان بثلاثة انحرافات معيارية للتغير في سعر الضمان. يتم تحديدها باستخدام التوزيع اللوغاريتمي الطبيعي وتقلب RUB / USD ، على سبيل المثال. لأن السؤال "أين تجد مثل هذا المقترض؟" أمر طبيعي ، ثم يتم تضمين ثلاثة انحرافات معيارية للتغير في سعر الضمان في سعر الفائدة على القرض (كيف؟) ، والتي تحدد الإضافة إلى الخالي من المخاطر معدل الفائدة - علاوة المخاطرة. إذا كان المقترض مستعدًا لتقديم ضمان بهذا الحجم ، فسيتم تقييده بسعر خالٍ من المخاطر. على سبيل المثال:
علم نفس المُقرض في حالة قرض مشكوك فيه: إنكار ، غضب ، محاولة التفاوض ، اكتئاب وقبول (موافقة ، استقالة). معنى التوصيات هو التحرك بأسرع ما يمكن إلى المرحلة الأخيرة - قبول الموقف. نظرًا لأن المراحل الثلاث الأولى تمر عادة بسرعة ، فإن مرحلة الاكتئاب هي أكبر عقبة.
يفترض مبدأ التنويع أنه إذا لم يكن المُقرض قادرًا على تقييم مخاطر القروض الفردية ، فيمكنه القيام بذلك فيما يتعلق بمحفظة القروض بالكامل. القرض الذي ينوع محفظة القروض هو أكثر قيمة للبنك من الذي لا يفعل ذلك. الأول يستحق خصمًا ، والثاني يستحق علاوة.
حالة أخذ أو إجازة.
من المفترض أن البنوك في مناطقها توفر الأموال الائتمانية اللازمة للأعمال التجارية القانونية بأسعار فائدة معقولة ومحددة بكفاءة. تميل المخاطر المصرفية إلى التركيز في محفظة القروض. الأسباب: 1) قرارات إدارية خاطئة. 2) التلاعب غير المشروع بالقروض ؛ 3) اتباع سياسة ائتمانية خاطئة. 4) الانكماش الاقتصادي غير المتوقع.
تقييم السياسة الائتمانية لمعقولتها من حيث سلامة الأموال المودعة لدى البنك.
تصنيف القروض لغرض الإقراض ، أي كيف يخطط المقترض لاستخدام القرض المستلم.
تصنيف القروض منخفضة الجودة (انظر أيضًا Sinki، 623):
قروض ذات مخاطر متزايدةعندما تكون درجة الحماية المصرفية غير كافية بسبب تدني جودة الضمانات أو قدرة أخرى للمقترض على سداد القرض - * 0.20 ؛
قروض مشكوك في تحصيلهاالتي يكون فيها احتمال الخسائر مرتفعًا - * 0.50 ؛
قروض غير مربحةالتي تعتبر قروضًا لا يمكن تحصيلها - * 1.00.
يتم تلخيص هذه الأرقام المرجحة ومقارنتها مع مقدار المخصصات للخسائر المحتملة وحجم رأس مال البنك.
العوامل الرئيسية التي تحدد هيكل محفظة قروض محددة: 1) خصائص قطاع السوق الذي يخدمه البنك (على الرغم من أن البنوك لا تعتمد بشكل كامل على المناطق التي تخدمها عند تقديم القروض) ؛ 2) حجم البنك ، وخاصة مقدار رأس المال الذي يحدد الحد الأقصى لمبلغ القرض لكل مقترض ؛ 3) خبرة ومؤهلات المديرين في مجال الإقراض بأنواعه المختلفة ؛ 4) السياسة الائتمانية الرسمية للبنك.
مخاطر الائتمان هي احتمال وقوع خسائر بسبب عدم قدرة الكيان على الوفاء بالتزاماته التعاقدية. تقاس عواقب عدم الوفاء بهذه الالتزامات بمجموع النقد المسترد والتقصير من الجزء الآخر.
مصدر مخاطر الائتمان هو: 1) طرف مقابل أو مقترض محدد. 2) محفظة القروض - مجموعة من استثمارات القروض.
مجموع الاستثمارات الائتمانيةهو مجموع القروض الصادرة والتزامات الدين المكتسبة. مخاطر الائتمان في سياق مجموعة من الاستثمارات الائتمانية هي احتمال حدوث انخفاض في قيمة هذا الجزء من الأصول أو انخفاض كبير في الربحية الفعلية لهذا الجزء من الأصول.
أسباب مخاطر الائتمان هي:
يعتمد حدوث مخاطر الائتمان على عدد من العوامل ، والتي تشمل:
وفقًا لمصدر التظاهر ، يتم تصنيف مخاطر الائتمان إلى داخلية وخارجية (الشكل 1.3).
مخاطر الائتمان الخارجية - هذه هي مخاطر الطرف المقابل بسبب احتمال إعلان التعثر عن السداد والخسائر المحتملة في حالة التخلف عن السداد. يرتبط هذا النوع من المخاطر بتقييم الملاءة المالية والموثوقية والاستقرار المالي.
تتضمن مخاطر الائتمان الخارجية مخاطر الطرف المقابل ومخاطر الدولة ومخاطر التركز.
مخاطر الطرف المقابل- هي مخاطر تخلف الطرف المقابل عن الوفاء بالتزاماته التعاقدية.
أرز. 13.
المخاطر القطرية- هذا هو خطر التأخير أو التخفيض أو الرفض الكامل لدفع مدفوعات الفائدة و (أو) المبلغ الأساسي للدين لأسباب تتعلق ببلد المقترض الذي تم تسجيله فيه ككيان قانوني و (أو) يقوم بنشاطه الرئيسي. قد تكون مخاطر الدولة ناتجة عن الابتكارات الحكومية في تنفيذ إجراءات تنظيم ومراقبة العملة ، ونتيجة لذلك يصبح من المستحيل على الأطراف المقابلة الوفاء بالتزاماتهم التعاقدية.
مخاطر التركيز -هو خطر التوزيع غير المتوازن للأموال بين مختلف قطاعات الاقتصاد والمناطق والأطراف المقابلة.
مخاطر الائتمان الداخلية -هي مخاطر منتج ائتماني ناشئ عن احتمال تكبد خسائر نتيجة تقصير الطرف المقابل في الوفاء بالتزاماته التعاقدية. تتضمن مخاطر الائتمان الداخلية مخاطر عدم دفع أصل الدين والفوائد ومخاطر إتمام المعاملات ومخاطر الضمانات.
مخاطر عدم دفع أصل الدين والفائدة عليه -هي مخاطر عدم سداد المبلغ الإجمالي للدين وعدم دفع الفائدة عندما يحين موعد استحقاق الدين.
مخاطر إتمام العملية -هو خطر فشل الطرف المقابل في الوفاء بالتزاماته التعاقدية في الوقت المحدد أو مع تأخير.
مخاطر جانبية -هي مخاطر الخسائر المرتبطة بانخفاض القيمة السوقية لضمانات القرض ، واستحالة حيازة الضمان.
إن أوضح مظاهر مخاطر الائتمان أو نتائجه هو التخلف عن السداد ، وبالتالي فإن الخسائر المرتبطة بالتخلف عن السداد تنتمي إلى فئة خاصة من مخاطر الائتمان.
المخاطر الافتراضية هي فشل الطرف المقابل في الوفاء بسبب عدم قدرة التزاماته التعاقدية في الوقت المحدد و (أو) بالكامل.
وفقًا لمصدر الحدوث ، يتم تصنيف مخاطر التخلف عن السداد إلى مخاطر الطرف المقابل ومخاطر الدولة (الشكل 1.4).
مخاطر الطرف المقابلالمرتبطة باحتمالية الخسائر المرتبطة بإعلان التخلف عن السداد من قبل الطرف المقابل. تتضمن مخاطر الطرف المقابل مخاطر ما قبل التسوية ومخاطر التسوية.
أرز. 1.4
المخاطرة قبل التسوية- هذه هي مخاطر الخسائر بسبب تقصير الطرف المقابل خلال مدة المعاملة ، بينما لم يتم تسويتها بالكامل بعد. هذا النوع من المخاطر نموذجي لفترات زمنية طويلة من لحظة إبرام الصفقة إلى تنفيذ التسويات. مثال على هذا النوع من المخاطر هو دفع دفعة مسبقة للأصل واستحالة حيازة الأصل بسبب تقصير الطرف المقابل في المعاملة.
مخاطر التسوية- هذه هي مخاطر الخسائر المرتبطة بعدم استلام الأموال في وقت تسوية المعاملة بسبب التخلف عن السداد أو نقص الأصول السائلة من الطرف المقابل. يتجلى هذا النوع من المخاطر المرتبطة بالتدفق النقدي في فترات زمنية قصيرة نسبيًا. تزداد مخاطر التسوية بشكل كبير عند إجراء المعاملات بين الأطراف المقابلة الموجودة في مناطق زمنية مختلفة. على سبيل المثال ، بنك ألماني بنك هيرستاتتلقي مدفوعات من عدد كبير من الأطراف المقابلة الموجودة في مناطق زمنية مختلفة ، بعد إعلان التخلف عن السداد.
يمكن تقليل مخاطر التسوية عن طريق إجراء مدفوعات في الوقت الفعلي ، مما سيقلل الفاصل الزمني بين لحظة الدفع واستلام الطرف المقابل للأموال.
من حيث التقصير المخاطر القطرية -هو احتمال الخسائر بسبب عدم وفاء الدولة بالتزاماتها التعاقدية. يرجع هذا النوع من المخاطر إلى خصوصيات الدولة ، ومراقبة الدولة ، وتنظيم وإدارة الاقتصاد الكلي.
تعتبر مخاطر الائتمان جزءًا لا يتجزأ من أي معاملة مالية ، حيث تنشأ عندما تتم المدفوعات بين الأطراف المقابلة وترتبط بالتدفقات النقدية. في هذا الصدد ، فإن مجالات التظاهر المحتمل لمخاطر الائتمان واسعة جدًا ومتنوعة. هذه ليست فقط معاملات ائتمانية بحتة ، عندما لا يكون الطرف المقابل قادرًا على سداد القرض أو القرض ، ولكن أيضًا عدد من المعاملات المالية الأخرى ، بما في ذلك المعاملات مع الأوراق المالية والأدوات المالية المشتقة ، والمعاملات التجارية ، ومعاملات الصرف الأجنبي ، والمعاملات في ما بين البنوك السوق وتسوية التسويات على المعاملات والأنشطة الاستثمارية والقبول وتقديم الضمانات والضمانات.
تتضح مخاطر الائتمان من خلال وقوع حدث ائتماني. حدث الائتمانهو تغيير في الجدارة الائتمانية والملاءة للطرف المقابل أو جودة الائتمان للأصل المالي ، ويتسم حدوثه بشروط محددة بوضوح.
يعتمد تقييم وإدارة مخاطر الائتمان على طبيعة العمليات التي تحدث في القطاع المالي والعوامل التي تؤثر على هذه العمليات. القطاع المالي ديناميكي للغاية ، خاصة في الوقت الحاضر ، وعدد ونوعية العوامل التي تؤثر على العمليات في القطاع المالي ليست ثابتة. لذلك ، في البداية ، تم إجراء تقييم مخاطر الائتمان من خلال تحديد القيمة الاسمية للقرض باستخدام معامل معين (يتم أخذه بشكل تعسفي في كل حالة) والذي يحدد المبلغ المطلوب لرأس المال المحجوز ضد مخاطر الائتمان. عيب هذه الطريقة هو أنها لا تأخذ في الحسبان الفروق في احتمالية التخلف عن السداد. بعد ذلك ، تم تطوير طرق لتحديد قيمة منتج القرض مع مراعاة المخاطر. انتشرت على نطاق واسع نظم تقييم الجدارة الائتمانية للمقترضين. يتميز الإيثان الحديث لتطوير إدارة مخاطر الائتمان بالتنفيذ الفعال للنماذج الداخلية لتقييم المخاطر الكمية لمحافظ القروض. بناءً على التقنيات المتقدمة ، تطبق الشركات نهج المحفظة لتقييم وإدارة مخاطر الائتمان
مخاطر الائتمان للمقترض
كما هو الحال مع أي معاملة مالية ، فإن للقرض مخاطره الخاصة. لا يمكن تجنب هذه المخاطر ، ولكن يمكن التقليل منها وإدارتها.
يقصد بالمقترض الطرف الذي يتلقى القرض. أيضًا ، يفترض هذا الطرف التزامًا بإعادة المبلغ المقترض خلال الفترة المحددة ، بالإضافة إلى الفائدة أثناء استخدام القرض.
ملاحظة 1
التحدي الرئيسي الذي يواجه البنك ومؤسسات الإقراض الأخرى هو إدارة مخاطر الائتمان. أحد الأسباب الرئيسية لخسائر المؤسسة المالية هو عدم السداد الكامل أو الجزئي أو المفاجئ لمبلغ القرض والفائدة عليه.
لإدارة المخاطر الأكثر فعالية ، هناك عدة مراحل. في المرحلة الأولى ، يتم تحديد تكلفة الأموال المقترضة ، بالإضافة إلى صياغة مبادئ العمل مع محفظة القروض وتحديد الأحكام الرئيسية لسياسة الائتمان. في المرحلة التالية ، تتم المراقبة ، بالإضافة إلى تحليل شامل لكل مقترض من حيث الجدارة الائتمانية. بالإضافة إلى ذلك ، في هذه المرحلة ، يتم تنفيذ العمل مع جميع المدينين الذين يعانون من مشاكل. وبالفعل في المرحلة الأخيرة ، يتم إجراء تحليل لفعالية جميع الأعمال المنجزة.
ومع ذلك ، حتى إذا وافق البنك أو مؤسسة الائتمان على قرض ، فإن هذا لا يعني أن المقترض يمكن أن يكون هادئًا ، لأن هذا لا يضمن أن المقترض سيدفع 100٪ من الفائدة ومبلغ القرض.
أنواع المخاطر الاقتصادية:
أنواع الائتمان والمخاطر القانونية للمقترض:
يعد هذا النوع من جمع الأموال ، مثل الإقراض ، جزءًا لا يتجزأ من عالم الأعمال الحديث. الإقراض هو أحد الأشكال الرئيسية للاقتراض التي تستخدمها المؤسسات بنشاط. إلى حد أقل ، تمارس الشركات اقتراض الأموال من بعضها البعض ، على الرغم من أن هذه الأنشطة لا يحظرها القانون. أيضا في ممارسة الأعمال هناك عمليات تسمى الإقراض التجاري. في هذه المنتجات ، يتم تسليم المنتجات أو البضائع إلى المشتري بدفع مؤجل متفق عليه. كل هذه قروض ، ولديها مخاطر ائتمانية معينة ، والتي سيتم مناقشتها في هذه المقالة.
كلمة "ائتمان" لها جذور لاتينية وتأتي من كلمة "ائتمان" (ثقة ، إيمان). كان الشخص الذي يصدر الأموال ويثق في المتلقين في مسألة إعادة القروض المالية يُطلق عليه اسم المُقرض خلال الإمبراطورية الرومانية. مع مرور الوقت ، أصبح المقرضون على نطاق واسع من المقرضين. لكي تزدهر أعمالهم ، أصبح من الضروري وجود شيء أكثر جوهرية وموثوقية من الإيمان البسيط. وهكذا ، وُلد في البداية تحليل بسيط ، بدأ تدريجياً في استكماله بأساليب أكثر تطوراً في التقييم والإدارة.
إن العالم الحديث مليء بالخلفاء التاريخيين للحرف الربوية - البنوك التجارية. تتمتع هذه الهياكل بنظام إدارة قوي ، وأدوات أتمتة عالية المستوى ، ونظام رقابة خارجي صارم (البنك المركزي للاتحاد الروسي) ، وبالطبع إدارة مخاطر مطورة. كانت إدارة مخاطر الائتمان في العقد الماضي ذات أهمية منهجية خاصة بسبب تكثيف الأحداث التالية.
نعني بمخاطر الائتمان احتمال خرق المدين لشروط اتفاقية القرض (اتفاقية التوريد) ، والتي تتمثل في التهديد بخسارة جزئية أو كاملة لأموال الدائن والمكافأة المتوقعة على استخدام الأموال. تنشأ المخاطر عندما يتخذ المُقرض قرارًا بإصدار قرض أو شحن منتجات بالائتمان. تتجلى مخاطر الائتمان في مجالات النشاط التي يعتمد فيها نجاح الإقراض على نوايا وأداء الأطراف المقابلة والمصدرين والمقترضين.
تتمثل إدارة مخاطر الائتمان في تحديد أسباب عدم رغبة أو عدم قدرة المقترضين على الوفاء بالالتزامات واختيار وتنفيذ القرارات للحد منها. مع الأخذ في الاعتبار ما ورد أعلاه ، يمكن النظر إلى مخاطر الائتمان من وجهة نظر مؤسسة ائتمانية ، ومن وجهة نظر المؤسسة كمقترض ، ومن وجهة نظر شركة تعمل كمقرض أو مورد تقرض المشتري.
تركز هذه المقالة على المركز الأول. وهذا ما يبرره حقيقة أن البيئة المصرفية اليوم بها أكثر ثقافة المخاطر تطوراً. بالإضافة إلى ذلك ، فإن مخاطر الائتمان وطرق التخفيف منها متطابقة في جميع المراكز الثلاثة المسماة. ونعتمد على خبرة البنوك كنقطة انطلاق منهجية ، قابلة للتطبيق مع بعض التبسيط في كل مكان ، بما في ذلك المجال التجاري.
لا تختلف مخاطر الائتمان وطرق الحد منها في جوهرها وتسلسل إدارتها بشكل كبير عن الأنواع الأخرى من المخاطر وطرق العمل معها. يتضمن هذا العمل المراحل التالية:
هناك عدد كبير من الأساليب لتقسيم مخاطر الائتمان إلى أنواع. من بينها ، يبرز التصنيف العام لمخاطر الائتمان ، بناءً على سمة مصدر التكوين. في هذا الصدد ، يتم تمييز مجموعتين رئيسيتين من المخاطر.
تقسيم مخاطر الائتمان حسب معايير التصنيف الرئيسية
أعلاه مخطط تصنيف لتقسيم مخاطر الائتمان إلى أنواع. يصعب وصف هيكل المخاطر من جانب مؤسسة الائتمان بأنه متجانسة. يتكون مفهوم مخاطر الائتمان من موقف البنك من فرص مخاطر بديلة تعتمد على أنواع وأشكال الخدمات المصرفية. في هذا الصدد ، من المستحسن النظر في الأنواع الرئيسية لمخاطر الائتمان ، والتي ترد خصائصها أدناه في شكل جدول.
خصائص الأنواع الرئيسية لمخاطر الائتمان المصرفية
بالنسبة للنوع الأول ، تكمن المخاطر في احتمال فقدان مبلغ القرض بالكامل ، وتزداد المخاطر بسبب طول إجراءات الائتمان. يتم تقييم نفس ترتيب الضرر المحتمل للمخاطر المحسوبة. قد تنشأ الخسائر في مخاطر ما قبل التسوية فيما يتعلق باستبدال معاملة فاشلة واستبدال الطرف المقابل في مبلغ تكاليف العثور على شريك وإبرام اتفاقية جديدة. من حيث المبدأ ، تجدر الإشارة إلى أنه يمكن اعتبار جميع المعاملات التي تقوم بها مؤسسة الائتمان تقريبًا في سياق مخاطر الائتمان. وجميع أنواعها متورطة بطريقة أو بأخرى.
توزيع مخاطر الائتمان المحتملة بين العمليات المصرفية
المقترض هو موضوع مشكلة من مخاطر الائتمان ، لذلك ، يتم إيلاء أكبر قدر من الاهتمام لتقليل التهديدات المرتبطة بإصدار القروض وسدادها. تتمثل مهمة مشغل الائتمان في تحديد العوامل التي تؤدي بالمقترض إلى حالة عدم القدرة أو عدم الرغبة في سداد القرض. كقاعدة عامة ، تنشأ مثل هذه الحالة في سياق الخسائر الكبيرة للشركة المقترضة.
خصوصية الخدمات المصرفية لإقراض العملاء هي الحاجة إلى تشخيص عميق للظروف الداخلية لأنشطة المقترض. إنها مصادر مخاطر عدم سداد القرض. في هذا الصدد ، يقوم المتخصصون بتشخيص الأنواع التالية من مخاطر الشركة.
تتطلب مخاطر الائتمان خلال فترة تحديد العوامل الرئيسية التي تؤثر على تنفيذ الأحداث السلبية تحليلاً دقيقاً. هذا التحليل هو عملية دعم معقدة إلى حد ما في أنشطة مؤسسة الائتمان. ينصب التركيز الرئيسي فيه على قدرة مقدم الطلب ونيته على سداد القرض. تتم دراسة التاريخ الائتماني للمقترض وحالته المالية وآفاق العمل والبيئة. يتم إجراء التحليل في ثماني خطوات أساسية.
تكوين مؤشرات الوضع المالي والاقتصادي للمنشأة
تتضمن إدارة مخاطر الائتمان في المرحلة التالية تقييمها بطريقتين: نوعيًا وكميًا. يشكل وصف مستوى احتمال التهديدات من منصب خبير وتخصيص تصنيف ائتماني معين تقييمًا نوعيًا للتهديدات المحتملة للإقراض. خلال هذه المرحلة من أنشطة التقييم ، يتم حل المهام التالية:
تعتمد أساليب التقييم النوعي لمخاطر الائتمان على عدد من الافتراضات المقترحة للنظر فيها في كل حالة.
يمكن إجراء تقييم مخاطر الائتمان بطريقة نوعية على أساس نظام مقياس لتقييم أربعة مؤشرات ، والتي يتم تقديم نسخة تقريبية من مجموعة الشروط للاشتقاق اللاحق لمستوى المخاطر.
مقياس مستويات المخاطر للمؤشرات الرئيسية للتقييم النوعي
يتم تقييم مخاطر الائتمان لكل من المؤشرات الأربعة الموضحة في الجدول بالتساوي. بناءً على القيم المحددة لدرجات المخاطر ، يتم حساب متوسط القيمة الحسابية ، والذي يمكن استخدامه كأساس لتقييم المخاطر النوعي.
يجب فهم التقييم الكمي على أنه إجراء لتحديد قيمة مقابلة لمعيار نتيجة التقييم النوعي. يتم تنفيذ هذا الإجراء من أجل معرفة الحد الأقصى للخسائر على القرض المعني ولتضمين إجراء لإدارة التهديد. يسمح لك التقييم الكمي بتحديد حدود المؤشر بقدر الإمكان. تم إنشاء المؤشر الكمي في عملية زيادة مستوى المخاطرة بحجم القرض. تؤخذ النتيجة في الاعتبار عند حجز الأموال للخسائر المقدرة ضمن المبالغ التي تحددها سياسة المخاطر. يوجد أدناه مخطط موجز لممارسات الإدارة ، حيث يتم فصل الأساليب الكمية إلى مجموعة منفصلة.
نظام إدارة مخاطر الائتمان
بعد تحديد المخاطر وتحديدها واجتياز مراحل التقييم النوعي والكمي ، يبدأ البنك في التخطيط لإجراءات لتقليل مخاطر الائتمان. ضع في اعتبارك أساليب التخطيط الرئيسية ، مجمعة حسب تهديدات الإقراض النموذجية. المجموعة الأولى من الأساليب لتقليل مخاطر الائتمان الفعلية. لتكوين احتياطيات كافية للتكاليف المرتبطة بالتقصير من جانب المقترضين في الالتزامات ، تشكل مؤسسة الائتمان مبلغًا كافيًا من رأس المال السهمي. يتم تنظيم هذه المسألة ومراقبتها من قبل البنك المركزي للاتحاد الروسي. بالإضافة إلى ذلك ، يستخدم البنك أدوات خاصة للحماية من المخاطر. وتشمل هذه:
إن تقليل ما يسمى ب "مخاطر التشغيل" في إطار العلاقات الائتمانية للطرفين ينتمي إلى مجموعة الأساليب التالية. هذا لا يعني العملية التشغيلية والإنتاجية في الشركات التجارية ، ولكن العمليات التي تقوم بها مؤسسة الائتمان فيما يتعلق بإصدار وتأمين عائد قرض بنكي. مثال على المخاطر التشغيلية هو المخاطر القانونية المرتبطة بالدعم القانوني للصفقة. ويرافق هذا العمل طرق خاصة للتخلص بشكل فعال من أخطاء الموظفين ، وضمان النظافة والحماية القانونية لمعاملات الإقراض والوفاء بالالتزامات الإضافية.
التالي هو تقليل مخاطر السيولة. بالنسبة للأعمال المصرفية ، هذه مسألة مهمة للغاية. بسبب المخاطر الحالية للسيولة الفورية ، فإن الأموال الاحتياطية مطلوبة. يتم إنشاء المخصصات في شكل أرصدة حسابات غير متناقصة لتكون قادرة على الاستجابة لالتزامات الطوارئ في مواجهة مخاطر الائتمان المحسوبة.
يعد الحد من عمليات مؤسسة الائتمان طريقة مهمة لتقليل مخاطر الائتمان. تُفهم هذه الطريقة على أنها تحد من المعلمات الكمية لمجموعات معينة من العمليات المصرفية. يفترض الحد عدة متغيرات من إجراءات الحد المتجانسة.
تتميز مخاطر الائتمان بجودة استثنائية. إنه يركز على الجوهر النظامي لأي مخاطر تجارية مرتبطة بالوفاء المتبادل بالالتزامات من قبل الطرف الثاني. تسمح المنهجية الحديثة لإدارة المخاطر لمؤسسة ائتمانية بحل جميع المشكلات تقريبًا ، مما يرفع مستوى المخاطر إلى القيم المقبولة. هذه المقالة تهم مديري الاستثمار المهتمين بالإقراض طويل الأجل لمشاريعهم. كما أنه مفيد لقادة الأعمال الذين يحتاجون إلى قروض مصرفية ، ينجذبون لتجديد النقص في رأس المال العامل الخاص بهم.
