Scădere joi față de principalele valute pe fundalul declarației de ieri a secretarului Trezoreriei SUA, Steven Mnuchin, că sprijină slăbirea monedei SUA. După cum notează analiștii, autoritățile americane au încălcat tradiția îndelungată de a susține un curs de schimb puternic al dolarului în orice circumstanțe.
Cu toate acestea, politica comercială „America First” a lui Donald Trump a inversat această tendință. Astfel, urșii dolarului au primit un semnal, de care au profitat imediat. În plus, așa cum a scris anterior „Expert Online” (se prevedea că cursul de schimb al dolarului se va prăbuși), cu o zi înainte ca The Wall Street Journal să publice un articol care menționa că cursul dolarului rămâne supraevaluat cu 10% și pentru a atinge obiectivele lui Trump de a eliminarea deficitului comercial al SUA de 500 de miliarde de dolari va necesita o depreciere semnificativă a monedei SUA de la nivelurile actuale.
Cu toate acestea, Casa Albă a încercat să calmeze cumva piețele, spunând că administrația este în favoarea unui dolar „stabil”, dar era prea târziu. Analiştii s-au grăbit să numească dolarul „stabil slab” în stadiul actual.
Cursul de schimb al dolarului a scăzut brusc pe toate fronturile miercuri, după declarația lui Mnuchin. Joi, declinul monedei SUA a încetinit oarecum.
Cu toate acestea, monedele cheie au continuat să atingă noi maxime față de dolar. Indicele dolarului a scăzut la 88,87 (cel mai scăzut din noiembrie 2014). Cursul de schimb euro a crescut la maxime de trei ani - 1,2425 USD, yenul a crescut la maxime de patru luni - 109,105 pe dolar.
O serie de mărfuri cresc, de asemenea, cu un dolar slab. Aurul a urcat la cel mai mare preț din august 2016 la tranzacționare joi.
Începând cu ora 9.44, ora Moscovei, prețul futures pe aur din februarie la bursa Comex din New York a crescut cu 8,6 USD, sau 0,63%, la 1.364,9 USD per uncie troy. Prețul futures pe argint din martie a crescut cu 1,06%, până la 17,68 dolari pe uncie.
Petrolul a sărit la 71 de dolari pe baril în Brent.
„Săptămâna trecută, dolarul a fost sub presiunea așteptărilor conform cărora Banca Centrală Europeană și Banca Japoniei vor normaliza politica monetară, dar tendința de urs a intrat într-o fază complet nouă după comentariile lui Mnuchin”, a spus Yukio Ishizuki, strateg valutar senior la Daiwa Securities. Tokyo, a spus.
Astăzi, piețele se vor concentra pe discursul președintelui BCE Mario Draghi, despre care se așteaptă că va trebui să pună frâna planurilor de normalizare a politicii monetare pentru a evita consolidarea excesivă a monedei euro. Dar acest lucru poate să nu ajute.
„Este probabil ca unii jucători să-și reducă pozițiile lungi în euro dacă BCE își arată îngrijorarea cu privire la puterea monedei euro.Dar chiar și astfel de comentarii nu vor fi probabil suficiente pentru a opri slăbirea continuă a dolarului”, a declarat Ishizuki de la Daiwa Securities în comentarii pentru Reuters.
Cursul rublei a prins valul și pe piețele mondiale.
La 10.11 ora Moscovei, dolarul american a scăzut cu 17 copeici - la 56,01 ruble. Euro a scăzut cu 5 copeici la 69,57 ruble.
De joi dimineață, dolarul a scăzut deja la 55,97 ruble. Acesta este minimul din primăvara anului trecut 2017.
Grupul piețelor bursiere - Prețul Bitcoin a scăzut sub 8.000 pe 17 martie, rupând un sprijin important, în ciuda ușor optimismului de ieri. Investitorii nu au avut suficiente motive înainte de weekend să rămână pe piață în weekend. Drept urmare, Bitcoin a confirmat prognoza noastră și a devenit roșu deja în prima jumătate a zilei.
Dâra neagră a ratelor criptomonedei continuă. Noi scandaluri cu furtul de active digitale, ICO-uri necinstite și noi interdicții de către autoritățile din diferite țări, toate acestea au fost prezente săptămâna trecută și nu au permis prețului Bitcoin să-și revină din colapsul trecut.
La ora 00:20, ora Moscovei, principalele platforme de tranzacționare arată următoarele rate de schimb BTC/USD:
Bitstamp – 7.810 USD (-5,50%)
Bitfinex – 7.790 USD (-8,8%%)
Coinbase – 7.836 USD (-4,8%)
Capitalizarea pieței Bitcoin se ridică în prezent la 135.231 de miliarde de dolari.
El a menționat că este șocat de faptul că cei care sună pentru cumpărarea sau vânzarea Bitcoin nu înțeleg nimic despre asta. Originea necunoscută a acestei criptomonede este principala problemă în legalizare, în timp ce banii tradiționali sunt controlați de autoritățile de reglementare care sunt responsabile de emiterea acesteia.
„Banii obținuti ilegal sunt greu de folosit în sistemul bancar. În acest caz, criptomoneda este un instrument fenomenal și sunt sigur că fiecare oficial corupt sau fraudator îl va folosi.”
„Mă sperie când oamenii care nu înțeleg nimic despre asta întreabă despre Bitcoin, cum ar fi un șofer de limuzină care merge la aeroport sau un casier de bancă.”
„Dacă un lustruitor de pantofi vă spune ce acțiuni să cumpărați, înseamnă că avem de-a face cu o bulă normală”, a amintit el axioma clasică a pieței de valori.
Vasant Prahbu este unul dintre cei mai sinceri critici ai Bitcoin și și-a exprimat în repetate rânduri sprijinul pentru oficialii financiari care propun să interzică criptomonede.
Situația actuală cu cea mai populară criptomonedă este într-adevăr din ce în ce mai legată de criminalizare. Pierderile investitorilor depășesc foarte adesea sute de milioane de dolari și, desigur, acest lucru afectează negativ viitorul Bitcoin.
În plus, săptămâna trecută a confirmat temerile că marile afaceri încearcă să stea departe de criptomonede din cauza vulnerabilității lor la scheme criminale.
Google a pus capăt acestei probleme și, se pare, aceasta nu este ultima decizie în ceea ce privește Bitcoin printre liderii de publicitate din lume.
Experții se așteaptă ca oficialii să acorde o atenție deosebită subiectului Bitcoin și activelor digitale. Nu se știe încă ce decizii vor fi luate și dacă vor susține piața. Prin urmare, majoritatea jucătorilor au ales să rămână în afara pieței în weekend, slăbind astfel poziția Bitcoin.
Scenariu pozitiv
Ne așteptăm la următoarea creștere a criptomonedei abia după ce prețul scade la aproximativ 6 000 de dolari.Până atunci, rata Bitcoin va rămâne sub presiune puternică chiar și fără apariția unor noi motive. Viitorul pieței criptomonedei este din ce în ce mai neclar și acesta este probabil motivul principal pentru prudența investitorilor de astăzi.
Scenariul negativ
Rata Bitcoin va continua să scadă, iar prima țintă pentru preț este pragul de 6 000 de dolari. În continuare, criptomoneda va încerca să se afle la acest nivel, dar un test repetat al acesteia ar putea duce la o scădere și mai mică. După cum am scris mai devreme, acesta va fi în jur de 5.500 USD.
Săptămâna viitoare, conform previziunilor noastre, echilibrul de putere dintre jucători va fi îndreptat către vânzări, așa că este mai bine să rămânem în afara pieței în zilele următoare.
Ratele majorității criptomonedelor au cedat, de asemenea, presiunii vânzătorilor și sunt în scădere. Ripple a pierdut 8,95% în 24 de ore, iar Ethereum a scăzut cu 8,27%. Stabilizarea valorii activelor digitale este puțin probabilă în următoarele ore.
Despre ceea ce se pot aștepta rușii – prognoza cursului de schimb al dolarului pentru martie 2018 promite o scădere a monedei naționale. Analiștii se referă la factori care ar putea afecta cursul de schimb al rublei. Printre acestea: o creștere a producției de petrol și stabilizarea pe piețele financiare globale.
Potrivit ultimelor știri, moneda SUA a fost foarte afectată de situația incertă legată de finanțarea guvernului federal al SUA, întrucât Camera Reprezentanților nu a luat încă o decizie definitivă în această problemă. Dolarul și bursa au reacționat cu o scădere. Experții cred că moneda de peste mări va continua să rămână sub presiune în următoarele două săptămâni până când ministerele și departamentele americane își vor relua activitatea. De asemenea, comercianții cred că dolarul se va slăbi pe fondul normalizării politicilor monetare ale băncilor centrale ale lumii. Dacă anterior singurul organism de reglementare cheie era Rezerva Federală a SUA, acum băncile centrale globale au început să influențeze balanța ratelor dobânzilor.
Statistica cursului de schimb al rublei față de dolarul american de la începutul anului 2018 (date de la Banca Centrală a Federației Ruse)
Factorul care a influențat creșterea dolarului în Rusia și deprecierea rublei au fost datele privind producția de petrol și ajustarea volumelor acestuia în Statele Unite. Prețul petrolului rămâne principalul factor care determină valoarea monedei interne. Situația se va înrăutăți, dacă nu de la 1 martie, atunci la sfârșitul lunii.
Între timp, previziunile experților din alte țări nu sunt atât de roz. Ei cred că rubla rusă s-ar putea prăbuși încă de la sfârșitul lunii martie. Potrivit unui raport al UBS și Nordea, rubla va începe să scadă chiar și la un preț de 70 de dolari pe baril de petrol. Printre factorii care mențin moneda națională pe linia de plutire, aceștia numesc:
Combinația acestor motive, după cum prevăd analiștii, va duce la pierderea rublei cu cel puțin 4% la sfârșitul lunii viitoare. O posibilă scădere va duce la o creștere a dolarului. Analist-șef al Băncii Globex Viktor Veselov: „ Dacă prognoza este confirmată (prognoză consens pentru inflație de 2%), atunci dolarul se poate consolida în raport cu monedele mondiale, deoarece probabilitatea unei creșteri a ratei dobânzii a Rezervei Federale din SUA va crește" Expertul consideră că lichiditatea liberă în dolari creată după prăbușirea pieței americane poate reveni și atrage interesul investitorilor. Rubla rusă s-ar putea dezvolta, de asemenea, conform unui scenariu similar, dar o creștere a producției de petrol din SUA va duce la o scădere a cererii pentru aceasta, prețul va fi sub presiune și, în consecință, și rubla.
Majoritatea experților ruși aderă la această prognoză. Este de așteptat ca cursul de schimb al rublei să scadă la un coridor de 57,30-58,90 per dolar american. Un astfel de indicator este posibil dacă piețele mondiale, inclusiv cea americană, se stabilizează – se așteaptă ca vânzările în panică ale activelor riscante să înceteze. Totodată, Natalia Shilova, care deține funcția de director al centrului de prognoză macroeconomică la B&N Bank, este încrezătoare că finalul lunii februarie va fi favorabil pentru moneda națională, încă din perioada fiscală și, eventual, o creștere a Evaluarea Rusiei are loc în această perioadă de timp.
Vinde dolarul a fost mesajul de la aproape fiecare manager de fond și strateg care a vorbit la TradeTech FX, o adunare a peste 500 de participanți la piața valutară din Miami săptămâna aceasta. Nu sunt singuri. Vânzarea dolarului este a doua cea mai populară tranzacție, în timp ce pariurile optimiste sunt cele mai dureroase, potrivit administratorilor de fonduri chestionați de Bank of America Corp. Urșii spun că dolarul va fi sub presiune, deoarece creșterea economică globală obligă băncile centrale să retragă stimulentele, în timp ce investitorii dețin active care nu sunt în dolari. În plus, sentimentul și poziționarea în moneda SUA sunt negative și nu par să se schimbe în curând, spun analiștii.
„Am fost la conferința FX de la Miami și au fost greu de găsit buldorii dolarului”, spune Steven Angering, șeful de cercetare și strategie la Rafiki Capital. „Ipoteza mea este că ratele mai mari și temerile de sfârșit de ciclu condamnă dolarul american „în timp ce perspectivele pe termen scurt” sunt întunecate de preocupările investitorilor cu privire la expansiunea fiscală și durabilitatea creșterii economice”.
Iată ce au avut de spus alții despre dolar la conferința TradeTech FX:
Asociații AG Bisset (Ulf Lindahl)
„Anul trecut am fost aproape singur, așteptând să scadă dolarul”; „acum, toți cei mai importanți vorbitori despre perspectiva dolarului sunt de acord că va scădea în anul viitor și cu o sumă semnificativă”, EUR/USD va fi la 1,43 până la sfârșitul anului. Privind ciclurile dolarului de 15 ani, el prognozează că până în 2024 euro va crește la 2,20.
Amundi Pioneer Asset Management (Paresh Upadhyaya)
Având în vedere că băncile centrale anulează stimulentele care ar putea trimite dolarul mai jos în următorii unu sau doi ani, EUR/USD este probabil să conducă și „Văd cu ușurință un scenariu în care ajungem la 1,30, 1,35”, spune el. Orice consolidare bruscă a monedei euro l-ar putea determina pe președintele BCE, Mario Draghi, să stopeze creșterea monedei, dar este puțin probabil ca acest lucru să aibă succes. „Vom afla în curând că Draghi nu are bazooka.” Dacă turbulențele recente ale pieței se răspândesc, yenul și francul elvețian vor beneficia.
Cuemacro (Amin spus)
Referindu-ne la volatilitatea pieței bursiere: „Dacă dolarul nu se poate consolida cu adevărat în acest scenariu în care VIX-ul se dublează, atunci probabil că nu este de bun augur pentru asta, pregătind terenul pentru un declin pentru restul anului”. Scenariul dolarului optimist, inclusiv repatrierea profiturilor corporative de peste mări, nu a reușit cu adevărat.
OppenheimerFunds (Alessio de Longis)
Fluxurile de capital deprimă dolarul și vor continua să o facă; Pe măsură ce ratele dobânzilor globale cresc, este probabil ca investitorii străini să se întoarcă la monedele lor. „Scăderea dolarului pe care am văzut-o este doar începutul” și am putea ajunge la un ciclu descendent de aproximativ trei până la cinci ani, pe măsură ce economia globală crește. Euro, yenul și GBP sunt atractive în acest scenariu, cu EUR/USD la 1,30-1,40 USD și JPY la 90-100.
State Street (Lee Ferrridge)
„Cea mai mare teamă pe care o am când mă uit la dolar este că acum toată lumea este una”; „Riscul ca toată lumea să se aștepte la același lucru mă îngrijorează cu adevărat”. Dacă volatilitatea acțiunilor se extinde și declanșează o corecție pe alte piețe de active, aceasta ar putea determina Fed să revină la creșterea ratelor dobânzilor. În acest scenariu, este posibil ca dolarul să scadă la 1,40 față de euro în acest an.
Mulți oameni ar dori să știe cum se va schimba cursul monedei naționale în viitorul apropiat. Interesul speculatorilor și comercianților bursieri este de înțeles - ei câștigă bani din fluctuațiile sale, dar pentru cetățenii obișnuiți aceste informații pot fi mult mai utile decât pare.
Slăbirea monedei naționale duce la creșterea inflației și se reflectă în prețurile mărfurilor și produselor. Puterea și slăbiciunea unei monede afectează ratele dobânzilor bancare la împrumuturi și depozite pentru programul de creditare ipotecară și mulți alți indicatori financiari.
Principala monedă mondială este dolarul american, deoarece principalele perechi valutare și materiile prime sunt legate de acesta. Prin urmare, puterea unei monede naționale depinde în mare măsură de modul în care valoarea acesteia se schimbă în raport cu USD.
Moneda americană depinde de mulți factori, care pot fi împărțiți în general în economici și politici. Acestea din urmă includ evenimente geopolitice care implică Statele Unite și situația politică din țară.
Întrucât interesele geopolitice ale SUA sunt reprezentate în întreaga lume, orice tensiune în situație poate avea un impact puternic asupra USD. Un exemplu în acest sens este conflictul cu RPDC, când orice declarații ale liderilor ambelor părți au un impact grav asupra cotațiilor monedei americane.
Însăși tensiunea politică din Statele Unite se exprimă prin eterna confruntare dintre democrați și republicani, care se exprimă în probleme în adoptarea diferitelor legi și reforme. De exemplu, în noiembrie-decembrie 2017, dolarul a fluctuat foarte mult în așteptarea adoptării reformei fiscale propuse de președintele Trump.
Există destul de mulți factori economici care influențează USD, iar iată cei principali:
Prețul petrolului este un catalizator puternic pentru multe bancnote. În cazul dolarului, o creștere a costului unui baril de petrol afectează negativ moneda, iar o scădere duce la o creștere a USD. Acest lucru poate fi explicat foarte simplu - petrolul este tranzacționat în dolari americani și, pe măsură ce valoarea lui crește, nevoia de monedă americană pentru cumpărare crește, iar cererea de monedă duce la o creștere a cotațiilor sale.
Rata dobânzii a Băncii Centrale (în cazul Statelor Unite, Rezerva Federală) influențează politica de creditare în interiorul țării. O dobândă ridicată încurajează economisirea și economisirea monedei, în timp ce o rată scăzută a dobânzii încurajează cheltuieli mai active.
Situația este similară cu randamentul obligațiunilor de stat - cu cât este mai mare, cu atât moneda americană este mai atractivă pentru investitori. Indicatorii economici au un impact pe termen scurt asupra monedei, deoarece sunt publicati o data pe saptamana. Dar dezastrele naturale, sau mai degrabă consecințele lor pot prăbuși grav orice monedă; în august 2017, USD s-a prăbușit din cauza activităților uraganului Harvey.
În 2017, cursul de schimb mediu ponderat al dolarului american a fost de 58,33 ruble. Dinamica sa lunară din ianuarie până în noiembrie este prezentată pe grafic.
La întocmirea bugetului Federației Ruse pentru 2018, cursul de schimb mediu anual al dolarului a fost adoptat la 64,7 ruble. Comparativ cu 2017, economiștii de la Ministerul de Finanțe al Federației Ruse prezic creșterea monedei americane cu 10,92%. Dar unii analiști de la firmele de capital privat sunt mai puțin optimiști în previziunile lor. Ei prevăd că moneda rusă va scădea la 90 de ruble per dolar, deși majoritatea experților prevăd în continuare valoarea cotațiilor în intervalul 65-75 de ruble.
Șef al departamentului de investiții, Raiffeisen Capital Management Company, Vladimir Vedeneev, consideră că în 2018 rubla va fi puternic influențată de întărirea sancțiunilor anti-ruse din Statele Unite și UE, precum și de creșterea tensiunilor geopolitice dintre Statele Unite și Rusia. Toate acestea ar putea duce la o creștere a monedei americane peste marca de 70 de ruble.
Șeful Ministerului Dezvoltării Economice ocupă aproximativ aceeași funcție. Maxim Oreshkin. Conform previziunilor sale cele mai pesimiste, în 2018 dolarul nu ar trebui să depășească 67 de ruble, iar scenariul cel mai probabil este de 63 de ruble. pentru 1 $. Și deși oficialul asigură că nu trebuie așteptate fluctuații bruște, tot nu explică motivele Prețul rublei va scădea cu aproape 10%.
Află și tu
La ce să ne așteptăm de la prețul petrolului în 2018
Card pentru tineret Alfa-Bank:
Și iată-l pe analistul principal la BCS Global Markets Vladimir Tihomirov susține că la sfârșitul anului 2018, RUR nu numai că nu va scădea, ci poate chiar să-l încheie cu o ușoară creștere. Prognoza acestui specialist se bazează pe faptul că lumea va menține o cerere stabilă de petrol la un preț de 65 de dolari pe baril și că tensiunile dintre Statele Unite și Rusia se vor diminua. Toate acestea vor permite rublei să câștige un punct de sprijin în intervalul 57-59 perUSD.
La rândul său, colegul său, analist principal la AMarkets Artem Deev, avertizează că în 2018 există o probabilitate foarte mare de scădere a prețurilor aurului negru. Acest lucru se datorează faptului că țările membre OPEC, pentru a nu pierde piața, pot crește producția de petrol ieftin. Acest lucru, la rândul său, poate reduce prețul petrolului la 40 de dolari, iar rubla va fi trasă la linia de 80 de unități pe dolar.
Creșterea dolarului la nivelul de 70 de ruble este prezisă de directorul departamentului de analiză al companiei Alpari Alexander Razuvaev. Însă, în opinia sa, factorul fundamental în acest caz nu va fi prețul petrolului, ci ieșirea de capital străin din titlurile de stat ale Federației Ruse, ca urmare a unei posibile noi runde de sancțiuni anti-ruse. Mai mult, căderea poate fi foarte rapidă, până la 12-15% pe lună.
Analist financiar la FxPro Alexandru Kuptsikevici, consideră că componenta politică va permite rublei să-și mențină poziția în 2017. Acest lucru se datorează faptului că, după alegerile din martie, transferul puterii în alte mâini este puțin probabil. Aceasta înseamnă că vectorul ales de dezvoltare economică a țării nu se va schimba. Adică situația politică și economică din țară va rămâne stabilă, ceea ce le place foarte mult investitorilor.
Prognoza este o sarcină foarte dificilă și adesea ingrată. Și este aproape imposibil să preziceți modificările cursului de schimb al unei monede precum USD față de RUR și chiar și cu un an înainte. Dacă luăm ca bază evenimentele deja cunoscute (alegeri în Federația Rusă, actualele sancțiuni anti-ruse) și presupunem că nu vor avea loc excese în geopolitica și economia globală, Valoarea dolarului la sfârșitul anului 2018 va fi de aproximativ 65 de ruble.
Această cifră se datorează faptului că, în ciuda rezultatului prognozat al alegerilor din martie din Federația Rusă, în așteptarea acestui eveniment, moneda rusă va scădea. Și întărirea treptată în continuare a dolarului va fi asociată cu previziuni bune ale economiștilor și analiștilor privind dezvoltarea economică a Statelor Unite ale Americii.
Video „Prognoza cursului de schimb al dolarului pentru 2018 / Este un colaps al rublei chiar după colț?”
