بعد أن قررت إنشاء نوع من النشاط المالي كاستثمار، ينبغي للمستثمر المستقبلي أن يفهم قضايا مثل الأنواع الرئيسية من الاستثمارات وتصنيفها.
لتبدأ، سنتعامل مع ما هو الاستثمار.
الاستثمارات هي أنواع معينة من القيم الفكرية أو الممتية التي يتم استثمارها في بعض العمليات التجارية أو الأدوات المالية من أجل الربح.
يمكن أن يعزى بعض الاستثمارات في وقت واحد إلى التكهنات والاستثمار. يحدث هذا الاتجاه لأن الحدود بين هذين المفهومين إلى حد ما لا يتم تحديدها بالكامل. كمعيار، هناك فترة استثمارية - إذا لم يكن الأمر أكثر من عام، فهذا مرتبط بالتكهن، أكثر من عام - للاستثمارات. على الرغم من أنه لا أحد يدعو الاستثمار في تجارة الأوراق المالية، والاستثمارات الدقيقة على البورصة، على الرغم من أن معظم المستثمرين يراقبون الوضع الاقتصادي بعناية وكيف تسير الأمور في البورصة، وتراهن على الربحية وليس في المدة من الاستثمار. يحدث التمييز في بعض الأحيان في الغرض المقصود. على سبيل المثال، إذا كنا نتحدث عن الاستثمارات في شراء المعدات والمواد والتكنولوجيات ودخول الابتكار، فهي تسمى الاستثمارات. إذا كانت النقدية تهدف إلى الحصول على الأسهم أو المتبادلات والمرافق التجارية أو الحقوق القانونية أو العلامات التجارية أو أي أوراق مالية أخرى، فإن هذه الاستثمارات تسمى المضاربة.
على أي حال، فإن الاستثمار هو أحد أكثر الطرق مريحة ومريحة لزيادة رأس المال الخاص بك وجعل كمية صغيرة من المبلغ كبير إلى حد ما. حتى الآن، يمكنك سرد أنواع كثيرة من الاستثمارات، وكل من قرر تكريس أنفسهم للاستثمار، هناك فرصة لاختيار أنواع الاستثمارات التي تتناسب معه بالضبط.
هناك العديد من المعايير لتصنيف الاستثمار. في هذه المقالة سنحاول النظر في كل شيء.
من حيث كائن الاستثمار، الاستثمارات حقيقية (مباشرة) ومالية (محفظة).
تشمل الاستثمارات الحقيقية الاستثمار في المواد الحقيقية والأصول غير الملموسة، والتي يمكن أن تشمل رأس المال الأساسي والعمل أو الملكية الفكرية. في معظم الحالات، إنه استثمار طويل الأجل في إنشاء أصول ثابتة.
الاستثمار الحقيقي، بدوره، ينقسم إلى عدة أنواع:
يشمل الاستثمار المالي (الحافظة) جميع أنواع الاستثمارات التي تهدف إلى الاستلام المباشر للدخل. في هذه الحالة، مرافق الاستثمار هي: العملة، والأسهم، والمعادن الثمينة والسندات وغيرها من الأوراق المالية. مثل هذا النوع من الاستثمار، كقاعدة عامة، يجلب ربحا لمصادرين: الدفع المنتظم للأسهم والدخل من زيادة القيمة الأولية لأجسام الاستثمار التي تم الحصول عليها من خلال تنفيذها.
بالنسبة للأفراد وممثلي الأعمال، في الوقت الحالي، فإن الفائدة الأكثر أهمية هي الاستثمار المالي في سوق العملات الأجنبية (خاصة) والأوراق المالية والصناديق الاستثمارية (صناديق الاستثمار المتبادلة)، وأسهم الشركات النامية، والنشرات وغيرها من المشاريع المماثلة.
ويبكر كل مستثمر في اختيار نوع واحد من الاستثمار أو إنشاء محفظة استثمارية، والتي ستتضمن عدة أنواع من الاستثمارات المتعلقة بمختلف قطاعات الاقتصاد والصناعات. كقاعدة عامة، يختار المستثمرون المعقولون الخيار بمحفظة الاستثمار. ومن ثم الاسم الثاني للاستثمارات المالية - الحافظة.
بالشخصية، تتميز المشاركة في الاستثمار بالأنواع التالية من الاستثمار:
من حيث الاستثمار، يتم توفير شعبة الاستثمار من أجل:
اعتمادا على الربحية، تنقسم الاستثمارات إلى:
اعتمادا على درجة المخاطر المحتملة، تنقسم الاستثمارات إلى:
يمكن أن تكون درجة السيولة للاستثمار مختلفة تماما، وبالتالي هناك تقسيم في:
من خلال طبيعة استخدام استثمارات رأس المال مقسمة إلى:
إذا أخذنا كأساس لشكل الملكية، فسيتم تمييز الأنواع التالية من الاستثمارات:
يتم تقسيم الاستثمارات جغرافيا إلى:
بالإضافة إلى أنواع الاستثمارات المدرجة أعلاه، من الممكن أيضا تخصيص مثل هذه النظرة كأقساط. تحت الأقساط يعني استثمارات الأموال التي تجمع مستثمرا ربحا معينا على فترات منتظمة. كقاعدة عامة، يسمى الأقساط الودائع في صناديق المعاشات التقاعدية والتأمين.
أصبحت قرارات الاستثمار بشأن اكتساب الأصول المالية شعبية بشكل لا يصدق. في الوقت نفسه، تم توسيع نطاق هذه الحلول وأصبح أكثر تنوعا تم ذكر اتجاهات فردية بوضوح:
يجب إضافة صقل صغير إلى كامل أعلاه: مثل هذه المفاهيم هي الاستثمار والتمويل، على الرغم من أنهم مترابطون، فإن الشروط بعيدة عن متطابقة. على الرغم من أن العديد من هذه المفاهيم مرتبكة. إذا كان التمويل يعني تكوين وتوفير الموارد المالية التي تهدف إلى إنشاء الممتلكات، في حين أن الاستثمار يجب أن يفهم استخدامها وتحويلها إلى رأس المال.
بالإضافة إلى ذلك، يجب على المرء أن يخلط من هذا المفهوم مثل "استثمارات رأس المال" والاستثمار. لأنه بموجب الاستثمارات الرأسمالية، كقاعدة عامة، فهذا يعني إنشاء أموال أساسية جديدة (الهياكل والنقل والمعدات وما إلى ذلك) واستعادة القديمة. أما بالنسبة للاستثمار، فإن هذا المفهوم أوسع وأوسع الاستثمار أعلاه للأموال، يشمل الاستثمار في الأصول الحالية والملكية الفكرية والأدوات المالية. من ما يلي أن استثمارات رأس المال ليست سوى جزء لا يتجزأ من الاستثمارات.
تشمل الاستثمارات المالية الاستثمارات:
في الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى الصادرة عن كل من المؤسسات الخاصة والدولة والسلطات المحلية؛
بالعملات الأجنبية؛
في الودائع المصرفية؛
إلى كائنات thesorration.
يتم توجيه الاستثمارات المالية جزئيا فقط إلى زيادة رأس المال الحقيقي، معظمها استثمار غير منتج في رأس المال.
في النموذج الكلاسيكي لاقتصاد السوق، تستثمر الاستثمارات الخاصة في هيكل الاستثمارات المالية. الاستثمارات العامة هي أداة مهمة للتمويل النادر (استخدام القروض الحكومية لتغطية العجز في الميزانية).
يفتح الاستثمار في الأوراق المالية أعظم الفرص على المستثمرين وتميز بأقصى قدر من التنوع. هذه المخاوف من كلا النوعين من المعاملات المنفذة خلال العمليات مع الأوراق المالية والأنواع من الأوراق المالية نفسها. في جميع أنحاء العالم، يعتبر هذا النوع من الاستثمار أكثر بأسعار معقولة.
الاستثمار في الأوراق المالية يمكن أن يكون فرديا وجماعي. في حالة الاستثمار الفردي أو الاستحواذ على الأوراق المالية أو الأوراق المالية للدولة أو الشركات خلال الموضع الابتدائي أو في السوق الثانوية، في سوق الأوراق المالية أو السوق المفرط. تتميز الاستثمار الجماعي بالاستحواذ على التبادلات أو أسهم الشركات الاستثمارية أو الأموال.
الاستثمارات بالعملات الأجنبية - واحدة من أسهل أنواع الاستثمار. إنها تحظى بشعبية كبيرة بين المستثمرين، خاصة في اقتصاد مستقرة ومعدلات التضخم المنخفضة. هناك الطرق الرئيسية التالية للاستثمار بالعملة الأجنبية:
شراء العملة النقدية على صرف العملات (المعاملات الفورية)؛
خاتمة عقد مستقبل لأحد تبادل العملات؛
فتح حساب مصرفي بالعملة الأجنبية؛
شراء النقود العملة الأجنبية في البنوك ومكاتب التبادل.
المزايا غير المشروطة للاستثمار في الودائع المصرفية هي بساطاة وتوافر هذا الشكل من الاستثمار، خاصة للمستثمرين الأفراد. لفترة طويلة في بلدنا، يمثل هذا النوع من الاستثمار تقريبا الشكل الوحيد الممكن للاستثمار وحتى الآن لا يزال العديد من المستثمرين هو الطريقة الرئيسية لتخزين رأس المال وتراكمها.
تسمى الاستثمارات Thesormal الاستثمارات التي أجريت من أجل تجميع الكنوز. تشمل المرفقات:
بالذهب والفضة والمعادن الثمينة الأخرى والأحجار الكريمة والمنتجات منها؛
في كائنات الطلب الجماعي.
الميزة الإجمالية المحددة للاستثمار الخاطئ هو عدم الإيرادات الحالية عليها. يمكن الحصول على الربح من هذه الاستثمارات من قبل مستثمر فقط بسبب نمو قيمة كائنات الاستثمار بأنفسهم، أي بسبب الفرق بين سعر الشراء والبيع.
تعتبر المرفقات هي أكثر أنواع الاستثمار الخالص من الاستثمار. يتم التعرف على الذهب كعامل تبادل دولي. إنه محمول، يمتلك قيمته الخاصة، هو منتج، تكلفة الزيادات أثناء الأزمات. في فترات عدم الاستقرار السياسي والاقتصادي، عندما تكون جميع مجالات الاستثمار في الاستثمار أو تعاني من انخفاض حاد، يتطلب الذهب باستمرار بين المستثمرين.
يمكن أن يحدث الاستثمار في الذهب بأشكال مختلفة: شراء سبائك الذهب؛ عملات ذهبية من كل من المطاردة القديمة والحديثة؛ المنتجات النهائية من الذهب؛ أسهم شركات التعدين الذهبية؛ أسهم الشركات الاستثمارية والصناديق التي تدرس رأس مالها في أسهم شركات التعدين الذهبية؛ وكذلك تنفيذ المعاملات الآجلة مع الذهب.
عمليات الذهب كثيفة رأس المال القصوى والمحفوفة بالمخاطر، لذلك نفذت بشكل رئيسي مستثمرين كبيرين وفقط بعد دراسة الوضع الحالي وتوقعات السوق.
العناصر الأخرى ذات التكلفة العالية وبالتالي كونها مناسبة للاستثمارات المسرحي هي جواهر والحجارة الكريمة.
عند الاستثمار في المعادن الثمينة، يجب أن يأخذ الأحجار الكريمة والمجوهرات في الاعتبار المستوى العالي من التكاليف المرتبطة بإعادة البيع المحتملة، لذلك يتم إجراء بيانات Thesoror لفترة طويلة فقط.
عدد مناطق الاستثمار في العناصر النادرة ضخمة. الاستثمارات في العملات المعدنية تحظى بشعبية. العملات المعدنية هي نوعان. يتم تحديد قيمة واحد منهم بشكل أساسي من خلال تكلفة الذهب والفضة، منها مصنوعة منها. تمثل العملات المعدنية الأخرى قيمة مستقلة مرتبطة ندرةها، أو قيمة جماعية، وهي أعلى بكثير من تكلفة المعدن، والتي يتم تحديدها مسبقا. يمكن شراء هذه العملات المعدنية النادرة في متاجر التحف، عند المزادات، في جامعي. هناك دلائل خاصة تصف أنواع مختلفة من العملات المعدنية، وندرة التكلفة التقريبية. هذه العملات هي موضوع الاستثمار التجزيزي.
الاستثمارات التقطية في كائنات الطلب الجماعي محددة، والتي ترتبط مع تعقيدها، وهي سوق ضيقة نسبيا لكل أنواع المجموعات، والحاجة إلى معرفة ومهارات خاصة للاستثمار السليم.
الاستثمارات المالية، التحدث بالنسبة إلى شكل مستقل من الاستثمار، في الوقت نفسه هي أيضا صلة في تحويل رأس المال في الاستثمار الحقيقي. نظرا لأن الشكل التنظيمي والقانوني الرئيسي للشركات مشتركة، فإن تطوير وتوسيع نطاق إنتاج الأموال المقترضة والمجذابية (إصدار الديون والأوراق المالية)، تشكل الاستثمارات المالية واحدة من قنوات الاستلام رأس المال في الإنتاج الحقيقي. تحت إنشاء وتنظيم شركة الأسهم المساهمة، في حالة زيادة رأس المال المعتمد، تتخذ الأسهم الجديدة أولا، تليها استثمار حقيقي. وبالتالي، فإن الاستثمارات المالية تلعب دورا مهما في عملية الاستثمار. الاستثمارات الحقيقية مستحيلة بدون استثمارات مالية، وتتلقى الاستثمارات المالية استنتاجها المنطقي في تنفيذ الاستثمارات الحقيقية.
تشمل الاستثمارات الحقيقية الاستثمارات:
في رأس المال الثابت؛
في احتياطيات المواد والإنتاج؛
في الأصول غير الملموسة.
بدوره، تشمل الاستثمارات في الأصول الثابتة الاستثمارات الرأسمالية والاستثمارات العقارية.
يتم تنفيذ استثمارات رأس المال في شكل استثمار الموارد المالية والمادية والتقنية في إنشاء وتنسخ الأصول الثابتة من خلال البناء الجديد والتوسع وإعادة الإعمار والمعدات التقنية، وكذلك الحفاظ على قدرة الإنتاج الحالي.
وفقا للتصنيف العقاري المعتمد في العالم، فإن الأرض مخصصة، وكذلك كل ما هو أعلى وتحت سطح الأرض، بما في ذلك جميع الكائنات المرفقة بها، بغض النظر عما إذا كان لديهم أصول طبيعية أو أنشأها يد شخص.
تحت تأثير التقدم العلمي والتكنولوجي في تكوين قاعدة مادية وتقنية للإنتاج، يزيد دور البحث العلمي والمؤهلات والمعرفة والخبرة في العمال. لذلك، في الظروف الحديثة، فإن تكاليف العلوم والتعليم والتدريب وإعادة تدريب الموظفين، وما إلى ذلك، في جوهرها، تكون مثمرة وفي بعض الحالات مدرجة في مفهوم الاستثمار الحقيقي. من هنا، يتم تخصيص العنصر الثالث في الاستثمارات الحقيقية - الاستثمارات في الأصول غير الملموسة. وتشمل هذه: حقوق استخدام الأراضي والموارد الطبيعية وبراءات الاختراع والتراخيص والدرخصات والبرمجيات حقوق الاحتكار والامتيازات (بما في ذلك التراخيص لبعض الأنشطة) والمصروفات التنظيمية والعلامات التجارية والعلامات التجارية والعلامات التجارية والبحث والخبرات - التصميم و العمل المسح، إلخ.
في النموذج الكلاسيكي لاقتصاد السوق، فإن الحصة الساحقة من الاستثمارات الحقيقية هي استثمار خاص.
تشارك الدولة أيضا في عملية الاستثمار: مباشرة - من خلال استثمار رأس المال في القطاع العام وغير المباشر - تقديم القروض والإعانات، وتنفيذ سياسات التنظيم الاقتصادي. يتم إرسال الجزء الرئيسي من الاستثمار العام إلى صناعة البنية التحتية، وهو تطوير ما هو ضروري لدورة الاستنساخ العام العادي (العلوم والتعليم والرعاية الصحية وحماية البيئة ونظام الطاقة والنقل والاتصالات، إلخ).
في المحاسبة الإحصائية والتحليل الاقتصادي، تسمى الاستثمارات الحقيقية أيضا تكوين رأس المال. تشمل الاستثمارات الكالوتيونات العناصر التالية:
الاستثمار في رأس المال الثابت؛
إصلاح التكاليف؛
استثمارات لشراء مؤامرات الأراضي والأشياء في الإدارة البيئية؛
الاستثمارات في الأصول غير الملموسة (براءات الاختراع والتراخيص ومنتجات البرمجيات والتصميمات البحثية والتنموية)؛
الاستثمار في تجديد احتياطيات رأس المال العامل المادي.
إن المكان الرئيسي في هيكل الاستثمارات التي تشكل رأس المال يحتلها الاستثمارات في الأصول الثابتة. وهي تشمل تكلفة البناء الجديد والتوسع وإعادة الإعمار والمعدات التقنية للمؤسسات القائمة والإسكان والبناء الثقافي والمحلي.
ترتبط مفاهيم "الاستثمار الإجمالي" و "صافي الاستثمارات" بالاستثمارات الحقيقية في ممارسة التحليل الاقتصادي.
إجمالي الاستثمارات هي كمية إجمالية من صناديق الاستثمار المرسلة إلى الأصول الثابتة والاحتياطيات المادية والإنتاجية. وهي تشمل توسيع الاستثمار والتحديثات. مصدر التوسع الاستثماري هو القيمة التي تم إنشاؤها حديثا، صندوق تراكم صافي الدخل القومي. حشد رواد الأعمال على حساب أرباحهم الخاصة وفي سوق رأس المال القروض. مصدر تحديث الاستثمار هو أموال من صندوق تعويض الصندوق للرأس المال الأساسي، أي خصومات الاستهلاك.
الاستثمارات النقية هي مقدار الاستثمار الإجمالي، الذي انخفض بمقدار الاستهلاك في غضون فترة معينة. ديناميات مؤشر الاستثمار النقي يقول الكثير. لذلك، إذا كان مجموع الاستثمارات الصافية قيمة سلبية، يعد حجم الاستثمار الإجمالي أقل من كمية الاستهلاك، وهذا يعني انخفاضا في إمكانات الإنتاج ويشير إلى أن الدولة "يأكل" عاصمتها. إذا كان مجموع الاستثمار الصافي صفر، فهذا يعني عدم وجود نمو اقتصادي، فإن إمكانات الإنتاج لا تزال دون تغيير. يشير هذا الوضع إلى ركود، يتم تجفيف الاقتصاد في مكانه. إذا كانت مبلغ الاستثمارات الصافية قيمة إيجابية، فإن الاقتصاد قيد التطوير، يتم ضمان الاستنساخ الموسع للأصول الثابتة، والدولة لديها اقتصاد نامي.
لخصائص الاستثمارات الحقيقية، يتم تطبيق مفاهيم "المدخرات" و "معدل التوفير". حجم المدخرات هو التعبير عن تكلفة رأس المال. معدل الاستثمار هو نسبة حجم الاستثمار إلى الناتج المحلي الإجمالي.
من موقف دورة حياة الكيانات الاقتصادية والأهداف والاتجاهات من أفعالها، فإن الاستثمارات الحقيقية هي عرفي أن تقسم إلى استثمارات أولية واستثمارات واسعة وإعادة الاستثمارات.
الاستثمار، أو صافي الاستثمار، هي استثمارات تسترشد بإنشاء مؤسسة، كائن. في الوقت نفسه، استثمر المستثمرون في بناء أو شراء المباني والهياكل والاستحواذ على المعدات وتركيبها، وإنشاء احتياطيات مادية ضرورية، وتشكيل رأس المال العامل.
الاستثمارات المكثفة هي الاستثمارات الموجهة إلى توسيع المؤسسات القائمة، والزيادة في إمكانات إنتاجها، بما في ذلك إشراك نطاق النشاط.
يرتبط إعادة الاستثمار بعملية إعادة إنتاج الأصول الثابتة في المؤسسات الحالية. تستهلك المشاريع ذات الأموال المجانية (خصومات الاستهلاك والأرباح المرسلة إلى تطوير الإنتاج) إلى:
استبدال المعدات القديمة البالية والصنود بشكل ماديا، العمليات التكنولوجية التي عفا عليها الزمن مع جديدة؛
تحسين كفاءة الإنتاج، ترشيدها؛
تغيير هيكل المنتجات والتقديم
تنويع الإنتاج، ونتيجة لذلك لا يختلف نطاق المنتج فقط، ولكن في بعض الأحيان ملف تعريف المؤسسة؛
ضمان بقاء المؤسسة في مواجهة المنافسة الصارمة في السوق (إجراء أعمال البحث والتطوير، وتطوير التقنيات الفعالة والإعلان والإعداد وإعادة تدريب الموظفين، إلخ.).
الاستثمارات - الاستثمارات طويلة الأجل في رأس المال للربح
في الممارسة التجارية، من المعتاد التمييز بين الأنواع التالية من الاستثمار:
الاستثمار في الأصول المادية؛
الاستثمار في الأصول النقدية؛
الاستثمارات في الأصول غير الملموسة.
تحتاصول فيزيائية يتم فهم المباني والهياكل الصناعية، وكذلك أي أنواع من الآلات والمعدات ذات عمر الخدمة لأكثر من عام. تحت الأصول النقدية تفهم حقوق تلقي الأموال من الأفراد والكيانات القانونية (على سبيل المثال، الودائع في بنك أو أسهم وسندات وما إلى ذلك). تحتالأصول غير الملموسة من المفهوم بالقيم المكتسبة من قبل الشركة نتيجة لاستحواذ التراخيص، وتطوير العلامات التجارية، وإجراء برامج للتدريب المتقدمة للأفراد، إلخ.
الاستثمارات في الأوراق المالية (CB) عرفي أن تسمى استثمارات المحافظ، والاستثمارات في الأصول المادية، على الأرض، وفي كل ما هو مرتبط بإحكام، يطلق عليه الاستثمارات في الأصول الحقيقية. كلا النوعين من الاستثمارات ذا أهمية كبيرة في الاقتصاد، لأنهم يقدمون الآلية اللازمة لنمو وتطوير اقتصاد البلاد
الاستثمارات الحقيقية هي استثمارات في قطاعي الاقتصاد وأنواع النشاط الاقتصادي، مما أدى إلى زيادة رأس المال الحقيقي، أي زيادة وسائل الإنتاج والمواد والقيم الحقيقية.
تشمل الاستثمارات الحقيقية الاستثمارات التالية:
في احتياطيات المواد والإنتاج؛
الاستثمارات في الأصول الثابتة؛
أيضا الاستثمارات الحقيقية تشمل ذلك والاستثمارات في الأصول غير الملموسة.
تتضمن المرفقات في الأصول الثابتة بدورها الاستثمارات واستثمارات رأس المال في العقارات. يتم إجراء استثمارات رأس المال في شكل استثمار موارد مادية وتقنية ومالية في الاستنساخ وإنشاء صناديق كبرى من خلال البناء الجديد، إعادة الإعمار، إعادة المعدات الفنية، والتوسع، وما زالت تحافظ على قدرة الإنتاج النشط بالفعل.
المقصود العقاري (وفقا للتصنيف المعتمد) الأرض، وكل ذلك تحت سطح الأرض، بما في ذلك تلك الأشياء المرفقة بها، بغض النظر عما إذا كان لديهم أصول طبيعية أو أنشأتها أيدي الإنسان.
المصادر الرئيسية للتمويل
نكون:
- خصومات الاستهلاك؛
- الربح المتبقية تحت تصرف المؤسسة.
الاستهلاك - أقوى مصادر الاستثمار. يتم الاستهلاك لسداد تكلفة اكتساب الأصول الثابتة. وفقا لذلك، تم تصميم الاستهلاك لاستثمار استبدالها.
يمكن التحقق من كفاءة استخدام خصومات الاستهلاك كمصدر لتمويل استنساخ بسيط للأصول الثابتة من خلال تحديد مقدار صافي الاستثمارات كفرق بين حجم الاستثمار الإجمالي للمؤسسة ومقدار خصومات الاستهلاك لفترة معينة.
الربح هو الشكل الرئيسي لدخل صافي المؤسسة، معربا عن تكلفة المنتج الفائض. يعمل حجمها كجزء من إيرادات النقدية، مما يشكل الفرق بين تكلفة تحقيق المنتجات (الأعمال والخدمات) وتكلفتها الكاملة.
مرحبا! اليوم سنتحدث عن ما هو الاستثمار الحقيقي هو.
مع كلمة "الاستثمار"، تخيل بشكل متزايد الاستثمارات المالية في أي أوراق مالية، فوركس أو بعض مشروع الاستثمار الضخم مثل "التدفق الشمالي". كل هذا هو أنواع مختلفة تماما من الاستثمار. اليوم سنقول لك ما الاستثمار الحقيقي وما إذا كان هناك استثمار غير واقعي.
قبل بدء الاستثمار، تجدر الإشارة إلى أنهم يشاركون في المهنيين! من المستثمر، تتطلب هذه الاستثمارات معرفة في مجال إدارة موارد العمل، ومعرفة أسواق السلع والخدمات وتفاصيل توسعها ومعرفتها ومهاراتها في مجال الاستثمارات المالية والإدارة المالية وأكثر من ذلك بكثير. خلاف ذلك، هناك خطر كبير من فقدان جميع استثماراتهم!
من أجل البدء في تحقيق استثمارات حقيقية، تحتاج إلى مراعاة المخاطر والمخاطر، والكتابة، والنظر في معدل الربح، وقت الاسترداد والعديد من أكثر المعلمات مختلفة. حسنا، إذا قمت بذلك من هذه الحالة على محمل الجد وبدقة. يبدو غير سهلا، لكنني سأحاول وصف النقاط البارزة التي ستساعدك على التنقل في الاستثمار الحقيقي، إذا كنت لا تزال ترغب في تنفيذها.
أولا، إذا كان لديك شركتك / الشركة الخاصة بك، فسيتعين عليك تنفيذ استثمارات حقيقية في أي حال، لأن هذا استثمار، على عكس المالي، يمنحك مزايا تنافسية ضخمة، خاصة في الوقت المناسب.
ثانيا، في روسيا هناك قانون اتحادي رقم 39-FZ "بشأن أنشطة الاستثمار في الاتحاد الروسي نفذ في شكل استثمارات رأس المال". قبل تنفيذ الاستثمارات الحقيقية، يمكنك التعرف على هذا القانون بحيث لا توجد أسئلة إما للقانون أو نفسك. انه ليس كبيرا.
ثالثا، تحتاج إلى فهم المهام التي تطاردها، وهي تنفذ استثمارات حقيقية.
مهام الاستثمار الحقيقية:
إذا لم تفي هذه المتطلبات، فسيكون من المستحيل تنفيذ الأنشطة من حيث المبدأ، لذلك تصبح هذه الاستثمارات إلزامية وضرورية. وتشمل نفس الاستثمار تحسين ظروف عمل العمال، إذا طلبت أيضا دولة في القانون.
عندما تقرر المهام التي تتبعها في مؤسستك، والذي ستقوم به استثمارات حقيقية، فإن الأمر يستحق دراسة الأشكال الأساسية للاستثمار الحقيقي.
في الآونة الأخيرة، بسبب العدد الكبير، يصبح هذا النوع من الاستثمارات الحقيقية تحظى بشعبية كبيرة، لأنه خلال إفلاس المؤسسة التي يمكن شراؤها من أجل الحد الأدنى للتكلفة، ولكن لكي تعمل هذه المؤسسة بشكل أكبر، من الضروري الاستثمار أموال أكثر ضخمة في ذلك. لكن البنية التحتية والعملاء موجودة بالفعل.
بفضل إعادة الإعمار، يمكنك إتقان تقنيات جديدة لإنتاجك، وتحسين جودة المنتج، وزيادة إمكانات الإنتاج الخاصة بك.
هذا هو شكل مفيد للغاية من الاستثمار الحقيقي الشركات المتقدمة والحديثة الناجحة تنفذ بشكل منهجي. في كثير من الأحيان في روسيا، لا يعرف المبنى أو العمليات التكنولوجية ما هي التقنيات الجديدة وما هي الفائدة للإنتاج يمكن أن تكون عليها على الإطلاق. لذلك، عادة ما تتأخر الشركات الروسية للغاية في تطوير الشركات العالمية الرائدة.
هذه الأشكال من الاستثمار الحقيقي يمكن أن تنفذ كيان قانوني. سيختار الجميع مناسبة له خصيصا له، شكل مؤسساتها، لكن الأمر يستحق أن نتذكر أن الاستثمار الحقيقي، في كثير من الأحيان، على النقيض من المالية، يدفع كثيرا، يعطي قوة دفع ضخمة لتطوير عملك، شركتك، في حين أن مخاطر مع استثمارات حقيقية قليلا نسبيا، فهي شكل موثوق للاستثمار. لكنهم غالبا ما تكون مكلفة.
دعونا تلخيص كل ما سبق ويسلط الضوء على العلامات الرئيسية والمحترفين وسلبيات الاستثمار الحقيقي.
على سبيل المثالبالنسبة للأفراد الذين اشتروا شققا لاستئجارهم أو إعادة بيعهم: تتزايد الشقة تدريجيا في السعر، وغالبا ما تكون وتيرة نموها قدما قبل معدل نمو التضخم أثناء الاقتصاد المستقر. الشقة لا تنخفض كعملة. استثمارات الأعمال الحقيقية تعطي أيضا قوة دفع ضخمة في تنميتها، مما أدى إلى زيادة التضخم لفترة طويلة.
إذا قمت بتنفيذ استثمارات حقيقية، فسترى لهم في تمثيل المواد، ولا "هواء"، سواء في السوق، لا تحمل استثمارات حقيقية.
أو المواد الخام التي تم شراؤها لا يمكن أن يكون لديك وقت لتنفيذها، والبيع، وسوف تتدهور. وفي الوقت نفسه، لن يكون هناك شيء مالي، وسيتم بيعها بشكل أسرع أيضا في أي سوق مالي مجاني.
إذا كنت قد حددت بالفعل بحزم أنك تريد تنفيذ استثمارات حقيقية في مؤسستك، فأنت بحاجة إلى فهم كيفية تنفيذ هذا الاستثمار الحقيقي.
يتكلم القانون الفيدرالي رقم 39 فليز بمصادر استثمارات رأس المال هذه:
مثال على الأموال المنجذبة هو، على سبيل المثال، دخل من بيع الأسهم، مساهمات إضافية في رأس المال المعتمد، وما إلى ذلك، وهذا ليس قرضا وليس قرضا. إنجاز الأموال لا تنطوي على مدفوعات الفوائد، لكنها تحتاج أيضا إلى "الدفع" بطريقة معينة (على سبيل المثال، عن طريق أسهم الأرباح).
وبالتالي، على حساب القروض فكرة جيدة ليست كذلك. وإذا كان المشروع سوف Progrit؟ ليس فقط الاستثمار الحقيقي يعطي العادم في كثير من الأحيان لسنوات، ولكن عليك أن تدفع مقابل قرض الآن، هناك أيضا خطر تنفيذ غير مكتمل للاستثمارات الخاصة بك. والبنوك، كما تعلمون، مشاكلك غير مهتمين. لذلك، فمن الأفضل أو النسخ إلى الاستثمار الحقيقي، أو ابحث عن أموال جذبت لعملك.
يتم إدارة إدارة الاستثمار الحقيقية في المنظمة من قبل المتخصصين، لأن هذه العملية تتطلب معرفة ومهارات معينة.
تتضمن عملية الإدارة الخطوات التالية:
في هذه المرحلة:
تعتبر جميع أشكال الاستثمارات على نطاق واسع تقريبا (باستثناء الاستثمار الصغير بسبب ارتداء المعدات) مشاريع استثمارية. بالنسبة للمشروعات الاستثمارية، يتم وضع خطة عمل مفصلة بالضرورة.
عند تحليل المخاطر المحتملة، تؤخذ المؤشرات الرئيسية للمشروع وتتغير في اتجاه سلبي. هذا يحلل حساسية المشروع إلى هذه التغييرات السلبية. يسمح هذا النمذجة للمخاطر المحتملة للمستثمر بفهم كيفية تغيير مؤشرات المشروع والاحتمال الإجمالي لتنفيذه. ثم، إذا تم تنفيذ المشروع مباشرة، فمن الجيد التنقل في جميع السيناريوهات لتنفيذه.
في نفس المرحلة، تعتبر مخاطر تقليل الملاءة من المنظمة ككل: هناك حاجة إلى أموال للاستثمارات الحقيقية، يتم أخذها من أي مجالات أخرى ممكنة من نشاط المؤسسة أو من الأسهم، وهذا هو الانتباه طويل من الأموال، وبالتالي فإن الملاءة العامة للمؤسسة بسبب هذا يمكن أن ينخفض \u200b\u200bبشكل كبير.
تصنف جميع الخيارات الممكنة للمشروعات الاستثمارية في هذه المرحلة من إدارة الاستثمارات الحقيقية وفقا للعودة المحتملة أو المخاطر أو الأغراض الاستثمارية، وسيولة السيولة، وما إلى ذلك بناء على حقيقة أن إجمالي الاستثمار في أي حال هو محدود، والمشاريع الأكثر ملاءمة سوف تسهم في التطور الأكثر نشاطا. هذه المشاريع التي ستنخفض في برنامج الاستثمار في المستقبل.
يتم تنفيذ برنامج الاستثمار باستخدام هذه الأدوات على النحو التالي:
تنفذ كل أداة لوظائفها، ومع مساعدة من مجمل أدوات البيانات، فإن تنفيذ برنامج الاستثمار لن يجعل نفسه ينتظر.
هنا هو هذا المخطط البسيط لإدارة الاستثمارات الحقيقية. إن إدارة الاستثمارات الحقيقية في المنظمة ليست سهلة، ويتحصل كل مستثمر على هذه الخطوة، باستثناء الصداع، سيتلقى من كل هذه العملية.
كما ترون، الاستثمارات الحقيقية جيدة. إنهم يحملون كلتا المخاطر (صغيرة نسبيا) ومزايا ضخمة لأي عمل تجاري، وتسمح لها بالتطور، والعمل بشكل أكثر كفاءة وتكون الأكثر تنافسية.
في الوقت نفسه، يتوفر الاستثمار الحقيقي، باعتباره نوعا موثوقا جدا من الاستثمار، ليس فقط للمؤسسات، ولكن أيضا للأفراد. غالبا ما تكون مكلفة، ولكن العائد سيكون جيدا، والاستثمارات في الكائنات غير الملموسة يمكن الوصول إليها تماما إذا قمت بإنشاء هذه الأشياء بنفسك.
في كلمة واحدة، لحلك، استثمار حقيقي أم لا، ولكن الاحتلال مفيد بالتأكيد.
تنطوي الاستثمارات على مستثمر المستثمر المستثمر للمستثمر من أجل الحصول على الدخل وغيرها من التأثير الاجتماعي الإيجابي في المستقبل.
مرافق الاستثمار حقيقي (فرض استثمار الأموال - في الأصول المادية وغير الملموسة) و الأمور المالية (الاستثمار النقدية - في مختلف الأوراق المالية، الودائع المصرفية، إلخ).
الاستثمارات المالية هي محفظة، وهذا ممكن، من الممكن الاستثمار في أي أدوات مالية، وبالتالي فإن المستثمر ينفد محفظة الاستثمار الخاصة به، مما يقلل من مخاطر عدم التناقص مع الربح أو عدم عودة الأموال المستثمرة.
دعونا نسكن على الاستثمارات المالية وجهات نظرهم.
يتكون سوق الاستثمار المالي من المكونات التالية:
يمكن تمثيل الهيكل العام للاستثمارات المالية كجدول.
ما ينطبق على الاستثمارات المالية | ما لا ينطبق على الاستثمارات المالية |
|---|---|
| 1. الاستثمارات في الأوراق المالية، بما في ذلك الجمهور والشركات | 1. سهم استبدال مالك المؤسسة من المساهمين |
| 2. الشركات في أصول المؤسسات والمنظمات التجارية | 2. الفواتير التي صدرت من قبل شركة المؤسسات - البائع - البائع تسوية للبضائع، منتج أو تنفيذ الخدمة |
| 3. الاستثمارات في الودائع والشهادات المصرفية | 3. الاستثمارات في العقار المقدمة في شكل مواد وحقيقي، في شكل دفع للاستخدام المؤقت من أجل الربح |
| 4. الاستثمارات في المعادن الثمينة | |
| 5. الاستثمارات في عقود الاختيارية والمجدة |
الاستثمارات المالية بحكم التعريف هي محفظة.
القاعدة الرئيسية التي ينبغي أن تسترشد المستثمر المختص من خلال الاستثمار في الأصول المالية، تقول ذلك يجب أن تكون المحفظة متنوعة إلى الحد الأقصى.يمكن دمجها بأصول محفوفة بالمخاطر عالية الغرض وأصول منخفضة الدخل أكثر موثوقية. سيسمح ذلك للمستثمر بتقليل خطر عدم توحيد الأرباح وعدم العودة للأموال المستثمرة. أيضا، إلى جانب الاستثمارات المالية، قد تكون الأصول غير التقليدية موجودة في الحافظة، والاستثمار الذي يقلل فيه المستثمر أيضا من المخاطر وتنويع محفظة الاستثمار الخاصة به.
التمييز بين الأنواع التالية من محافظ الاستثمار:
النظر في المزيد من الأنواع الرئيسية من الاستثمارات المالية.
الأسهم هي الأسهم الأوراق المالية. من خلال شراء حصة، يستثمر المستثمر في رأس المال المعتمد للشركة المساهمة - المصدر ويصبح تلقائيا مشاركا لل AO، والكتاب بالحق في الحصول على جزء من الأرباح - الأرباح.
هناك ثلاث طرق لتلقي الأرباح من خلال الاستثمار في الأسهم:
الأسهم هي نوعان:
مزايا الاستثمارات الاستثمارية هي: ارتفاع الربحية للأصول، والحد الأدنى من المرفقات البدء (يمكن للمرء الحصول على حصة صغيرة من أسهم الشركة المشتركة، وفي المستقبل، كما انبعاثات، توسيع حزمتها). هناك أيضا جانب عكسي من خلال سلبيات، من بينها: المخاطر العالية، مساهمات اللجنة، إذا كان المستثمر يكتسب سهم من خلال وسيط.
السندات، على عكس الأسهم، ليست حقوق الملكية، ولكن أسعار الديون. الأوراق التي لها فترة سداد. بعد فترة السداد، يكون المصدر مضمون للعودة إلى المستثمر بالقيمة الاسمية للسندات المكتسبة وإيرادات القسيمة عليها.
هناك أنواع السندات التالية:
يضع المصدر سندات للاسترداد عندما يحتاج إلى جذب موارد مالية إضافية لضمان الأنشطة المالية والاقتصادية، إلى استثمار المشاريع والبرامج والبحوث والتطوير الهامة، إلخ. من خلال شراء السندات، يقدم المستثمر قرضا من أموالها الخاصة لصالح المصدر لفترة معينة من حيث عودة واستلام الدخل لاستخدامها.
إن أقل خطر وإيرادات أقل هي سندات الدولة والبلدية، تضمن الدولة عودة القيمة الاسمية وإيرادات القسيمة في غضون الفترة المتفق عليها، يحمي المستثمر من فرض القضاة. ميزة أخرى هي أن السندات الحكومية والبلدية لا تخضع للضريبة. المخاطر، ولكن أكثر ربحية هي سندات الشركات، لأن المؤسسة قد لا تتلقى أرباحا متوقعة، على التوالي، أو أكثر من ذلك، أو أكثر من ذلك، أو الإيرادات ذات القيمة والقسيمة إلى حاملي السندات، أو الذهاب إلى إفلاسهم، وترك المستثمرين بأي شيء.
FIF هو نوع من مجمع مقره الثقة، تتكون الأصول التي تتكون من مجتمع من مؤسسي المشاركين الذين اجتازوا السلطة لإدارة صندوق شركة الإدارة، والذي يعمل وفقا للتشريعات وصالح المستثمرين. الغرض الرئيسي من إنشاء هذه الأموال هو حدوث قيمة ممتلكات الاستثمار المشترك. الصندوق من خلال تتراكم مؤسسي المشاركين والاستثمار في مختلف الأدوات المالية.
الميزة الرئيسية للمرض هي أن المستثمرين لا يحتاجون إلى المخاطرة، والقلق من الربحية، للبحث عن الأصول، يحتفظ الصندوق بتحليل شامل للسوق، ويقوم باختيار أدوات مالية موثوقة.
حصة كل مستثمر هي عدد الاستثمار المكتسب به. باهي. كل باي هو أمن يشهد حق المالك في مشاركة صندوق الاستثمار.
الأكثر شعبية للاستثمار المعادن الثمينة (النبيلة) هي الذهب والفضة، وكذلك البلاتين والبلاديوم. يتم تخصيص هذه المعادن إلى "النخبة" بسبب الإقامة الإشرافية الكيميائية والنقاء، وكذلك المكرر في المنتجات منها.
يمكنك الاستثمار والشراء والتراكم على الحسابات مباشرة من المعدن في شكلها النقي أو استثمرت في المنتجات النادرة المصنوعة من المعادن الثمينة.
يمكن للمستثمر تنويع مجموعة من الاستثمارات المالية من خلال الاستثمار في المعادن الثمينة، لأن العام من العام إلى السنة لا تنخفض، لا تصبح عفا عليها الزمن، فإنه لا يرتديه، إنه أحد الأصول الأبدية.
بعد استثمرت اليوم المال في المعدن، بعد فترة من الوقت سيكون المستثمر قادرا على بيعه للحصول على سعر أفضل، تلقي ربح. كقاعدة عامة، يتم استثمار أدوات مادية مجانية فقط في المستثمرين في هذا الأصل، لأن العائد في شكل ربح سيكون ممكنا فقط على المدى الطويل.
تقدم العقود المستقبلية أو العقود الآجلة مالكها لشراء أو بيع نوع من الأصول أو المنتج في مبلغ معين من التاريخ المتفق عليه في المستقبل بسعر يتفق مع الطرفين.
تصنيف عقود الخيار
يتم تقسيم الخيارات إلى:
يعتبر العقد ينفذ إذا قرر مالكه الاستفادة من الحق في شراء أو بيع منتج أو أصل. على سبيل المثال، في حالة خيار "الاتصال"، هذا يعني أن البائع من منتج معين محدد في العقد ملزم بوضعه من خلال تلقي الدفع.
تتيح الخيارات والعقود المستقبلية للمستثمر ليس فقط تنويع محفظة الاستثمار الخاصة بها، ولكن أيضا للتحوط من المخاطر.
