نظام الإقراض للكيانات القانونية
قرض بين البنوك -هذا هو جذب وتوظيف الموارد النقدية الحرة مؤقتًا لمؤسسات الائتمان من قبل البنوك فيما بينها.
الهدف الرئيسي من إقراض البنوك لبعضها البعض هو الفجوة في معدل دوران المدفوعات.
في الوقت الحالي ، وضع سوق الإقراض بين البنوك شروطًا قياسية للمعاملات تبلغ 1 ، 2 ، 3 ، 7 ، 14 ، 21 ، 30 ، 60 ، 90 يومًا ، على الرغم من أن أي فترة أخرى ممكنة باتفاق الطرفين.
أنواع أسعار الفائدة في سوق الإقراض بين البنوك:
1. معدل MIBID - السعر المعلن للبنوك لجذب القروض ، المتوسط المرجح.
2. معدل MIACR هو متوسط السعر الفعلي المرجح للقروض المقدمة بالفعل ؛
3. معدل ميبور - المتوسط المرجح المعلن على مخصصات القروض (المعلن عنه من قبل البائعين).
سوق MBC هو بيئة حرة للدخول والخروج في أي وقت.
يحتوي MBK على عدد من الميزات:
1. المشاركون جميعهم بنوك عاملة دون استثناء.
2. يركز السوق على استخدام المدفوعات المقابلة ، والتي تتيح الاستخدام الأكثر كفاءة لموارد البنك. من ناحية أخرى ، يؤدي هذا إلى مخاطر عدم المرور بسلسلة الدفع بسبب فشل التسوية على الأقل أحد الأطراف المقابلة.
3. يرتبط سوق الإقراض بين البنوك ارتباطًا وثيقًا بأسواق الأصول المالية الأخرى. يتم تحديد هذه العلاقة من خلال السيولة العالية لسوق الإقراض بين البنوك ، والتي تعد وسيلة لتنفيذ أسرع من خلال ضخها في الأصول الأكثر ربحية في الوقت الحالي.
4. يتميز سوق الإقراض بين البنوك بدرجة عالية من السيولة.
5. إن سوق الإقراض بين البنوك متحرك تمامًا وينطوي على اتخاذ قرارات فورية من قبل الأطراف المقابلة لكل معاملة.
6. توجد مثل هذه القروض في السوق ، والتي يتم تقديمها بشكل أساسي لمدة 1-3 أيام ، ولا يتم تقديم قروض طويلة بين البنوك عمليًا.
7. عدم استقرار سوق الإقراض بين البنوك ، ومن الممكن حدوث تقلبات كبيرة في العرض والطلب ، مما يؤدي إلى تغيير في أسعار الفائدة حتى في غضون يوم واحد.
8. درجة عالية جدًا من التجسيد (أي الافتقار إلى التوحيد (أي بورصات متخصصة ، ومنصات تداول) ، وبالتالي عدم وجود قواعد وقواعد وحصص موحدة ، وما إلى ذلك).
المهام التي حلها بنك تجاري في سوق ما بين البنوك بالروبل:
1. ضمان السيولة الحالية للبنك. يعتبر سوق الإقراض بين البنوك أداة فريدة لجذب الموارد بسرعة. يمكن أن تكون الأموال كبيرة بما يكفي ، لذلك يتم حل مهمة توفير السيولة في هذا السوق بالطريقة الأكثر طبيعية. ومع ذلك ، من المهم عدم الخلط بين هذه المهمة ومهمة "سد الثغرات" ، لأنه إذا كانت الموارد التي يتم جذبها إلى سوق الإقراض بين البنوك لا تعمل بكفاءة كافية ، فإن البنك يقع في "حلقة مفرغة" من زيادة تغطية الديون التكاليف ، وبالتالي يصبح البنك معسرا.
2. استقطاب الموارد لتنفيذ المشاريع قصيرة ومتوسطة المدى. من المهم التأكيد على نقطتين هنا: يجب أن يكون للمشاريع فترة استرداد قصيرة نسبيًا وكفاءة عالية.
3. الحصول على ربح من خلال طرح موارد البنك الحرة بشكل مؤقت في السوق. من الضروري هنا تحديد مصطلح توفير IBC.
4. من الممكن إجراء عمليات الحصول على أرباح مضاربة في سوق الإقراض بين البنوك ، أي إجراء معاملات بيع وشراء قروض بين البنوك بهامش معين (المراجحة).
5. تبادل الأموال مع الأسواق الأخرى بأصول مالية قصيرة الأجل.
6. الحفاظ على (إنشاء) صورة بنك IBC. من الواضح أن البنك ، الذي يعمل باستمرار كمقرض في سوق الإقراض بين البنوك ، يظهر بوضوح ملاءته ودقة التسويات. يصبح أي خطأ معروفا لجميع المشاركين في هذا الموقع.
7. إقامة شراكات مع البنوك الأخرى.
8. جمع المعلومات عن أنشطة وتطوير البنوك الأخرى.
تنص الاتفاقيات المذكورة أعلاه على تبادل الأرصدة والمستندات الأخرى بين البنوك. يصبح البنك مالكًا للمعلومات الفريدة ، فمن الضروري فقط معالجتها بشكل صحيح.
9. تحقيق ربح من خلال التعاملات غير التقليدية بين البنوك.
يمكن لـ IBC التصرف بشكل محجوب:
شراء وبيع الفواتير المصرفية ؛
إيداع الأموال في الصندوق. حسابات بنكية.
في عدد من الحالات ، تسمح هذه العمليات بتجنب مخالفات أنظمة وتعليمات البنك المركزي وتخفيض الوعاء الضريبي مع بقاء مقدار الربح كما هو.
قرض بين البنوك- تحويل الأموال على شكل قرض من بنك إلى آخر للحفاظ على السيولة قصيرة الأجل للمقترض ، والوفاء بالالتزامات الحالية للمودعين وسداد الديون الحالية. المقرض بهذه الطريقة يؤكد استقراره وموثوقيته المالية. يتم تنفيذ الوظيفة الرئيسية للدائن من قبل البنك المركزي ، ولكن يمكن للبنوك التجارية في الدولة أيضًا تقديم القروض.
قرض بين البنوك- هذا بين هيكلين ماليين لتحويل رأس المال للاستخدام ، والذي ينظمه قانون "البنوك والأنشطة المصرفية ، بالإضافة إلى عدد من مستندات الملكية الأخرى - اتفاقيات الائتمان ، ومواثيق الهياكل التجارية ، والقانون المدني وما إلى ذلك وهلم جرا.
اليوم ، هناك العديد الأنواع الرئيسية للإقراض بين البنوك:
- قروض عاجلة- تصدر لاحتياجات مختلفة. مدة القرض من يوم واحد إلى ثلاثة أشهر. يمكن تحويل الأموال بموجبها ، والتي تعتمد بشكل مباشر على سعر الفائدة للبنك الدائن ؛
وقت مزادات لومبارد:
لإصدار قرض لمدة 14 و 90 يومًا - كل شهر ، أيام الثلاثاء ؛
- لإصدار قرض لمدة ستة أشهر وسنة - مرة واحدة ، في أول ثلاثاء من الشهر.
بالإضافة إلى ذلك ، البنك المركزي للاتحاد الروسي بضمان "أصول غير قابلة للتسويق" (حقوق المطالبة بموجب اتفاقيات الائتمان ، الكمبيالات ، الضمان) يقوم بإصدار الأنواع التالية من القروض.
يحتل الائتمان بين البنوك مكانة خاصة في نظام العلاقات الائتمانية وله تأثير كبير على تطوير النظام المصرفي في البلاد. يسمح الائتمان بين البنوك للبنوك بإعادة تخصيص الأموال فيما بينها ، بما يغطي كلاً من النقص المخطط في الموارد الناجم عن التناقض في هيكل أصول وخصوم البنوك ، والفجوة غير المتوقعة بينها ، ويساهم في الحفاظ على سيولة مؤسسات الائتمان.
من خلال تحليل الصورة العامة للموارد التي اجتذبتها البنوك التجارية في روسيا (الشكل 1) ، يمكننا أن نستنتج أن الحجم الإجمالي للموارد التي تم جذبها في بداية عام 2014 بلغ 47801.10 مليار روبل ، بما في ذلك 19٪ من القروض المستلمة بين البنوك.
الشكل 1 - هيكل الموارد التي جذبتها البنوك التجارية لروسيا في عام 2013 ،٪
وبالمقارنة بعام 2011 ، ارتفعت حصة القروض بين البنوك بنسبة 2٪ ، مما يشير إلى تطور هذا النوع من العلاقات الائتمانية. يرجع انخفاض النمو إلى عدم الاستقرار المالي للنظام المصرفي في البلاد.
العمليات في سوق الإقراض بين البنوك هي أكثر مصادر الأموال كفاءة للحفاظ على سيولة أرصدة البنوك التجارية وتجديد حسابات المراسلين. غالبًا ما تستخدم الأموال التي يتم جمعها من خلال قروض ما بين البنوك الرخيصة نسبيًا من قبل مؤسسات الائتمان لإجراء عمليات نشطة في قطاعات أخرى من السوق المالية. على سبيل المثال ، للقيام باستثمارات أكثر ربحية في أدوات مالية أخرى. يؤدي هذا إلى علاقة وثيقة بين سوق الإقراض بين البنوك والسوق المالي.
بعد أزمة عام 2008. كان سوق الإنتربنك الروسي يتطور بسرعة. في بداية عام 2014 ، بلغ الحجم الإجمالي للقروض والودائع والأموال الأخرى الواردة من المؤسسات الائتمانية 4806.2 مليار روبل ، وهو ما يزيد 1.7 مرة عن نفس المؤشر في بداية عام 2008. ديناميات حجم القروض بين البنوك هي كما هو موضح في الجدول 1. كما زاد حجم القروض والودائع والأموال المقترضة الأخرى التي تلقتها المؤسسات الائتمانية من بنك روسيا بمقدار 130 مرة مقارنة بعام 2008. ديناميات هذه المؤشرات غير مستقرة ، ولكن يمكن تتبع اعتماد معين.
الجدول 1 - حجم القروض بين البنوك حسب مستوى تنفيذها اعتبارًا من 01.01.2008 - 01.01.2014 ، مليار روبل. و٪
في عام 2008 ، وبسبب الأزمة المالية ، واجهت البنوك فرصًا محدودة لجذب الموارد في الأسواق المالية الخارجية ، مما أدى إلى زيادة طلبها على مصادر التمويل المحلية. وقد ساهم ذلك في نمو حجم القروض بين البنوك من بنك روسيا في عام 2009. وانخفاض حجم القروض بين البنوك من مؤسسات الائتمان الأخرى في نفس الفترة. مع تعافي الاقتصاد العالمي ، تغير الاتجاه: انخفض حجم القروض التي تلقاها البنك المركزي للاتحاد الروسي ، بينما زاد حجم القروض من مؤسسات الائتمان الأخرى. استمرت هذه العملية حتى نهاية عام 2011. منذ عام 2012 لوحظت الديناميات المعاكسة. في الوقت الحالي ، يعاني الاقتصاد العالمي من الركود ، مما قد يشير إلى المتطلبات الأساسية لأزمة مالية جديدة. وبالتالي ، هناك اعتماد لسوق الإقراض بين البنوك على حالة اقتصادات الدول.
ترجع الوتيرة السريعة لتطور سوق الإقراض بين البنوك إلى حد كبير إلى النشاط المرتفع للبنوك التجارية الروسية في سوق المال العالمي. في الوقت نفسه ، على مدى السنوات العديدة الماضية ، ساهمت نسبة كبيرة من عمليات البنوك التجارية الروسية مع البنوك الأجنبية في جذب القروض ونصيبًا أقل في توظيفها.
هيكل القروض بين البنوك (الشكل 2) التي تجذبها البنوك الروسية ليس ثابتًا. حتى عام 2012 سيطرت البنوك على سوق النقد الأجنبي بمشاركة صناديق غير مقيمة ، ولكن منذ عام 2013. مؤسسات الائتمان المقيمة أكثر نشاطًا.
الشكل 2- هيكل القروض والودائع والأموال الأخرى الواردة من مؤسسات الائتمان المقيمة والبنوك غير المقيمة في الهيكل العام للإقراض بين البنوك ، مليار روبل.
كما يتضح من الشكل 2 ، فإن حصة الأموال المستلمة من البنوك غير المقيمة في 2008-2011 تمثل أكثر من نصف المبلغ الإجمالي للقروض بين البنوك ، ولكن ، كما لوحظ ، كان هذا المؤشر يميل إلى الانخفاض: في بداية 2009 ، بلغت حصتها في الهيكل العام للقروض بين البنوك 73.3٪ ، وبحلول بداية 2014 - 46.7٪. قد يشير هذا الاتجاه إلى تطور النظام المصرفي الروسي وسوق الإقراض بين البنوك ، فضلاً عن زيادة دورهما في النظام المصرفي الروسي مقارنة بدور البنوك الأجنبية.
أدت إعادة توجيه البنوك التجارية الروسية إلى سوق المال المحلي إلى زيادة الطلب على أموال الروبل السائلة. ساهم التقلب المتزايد بشكل حاد في سعر صرف الروبل وإعادة تقييم المخاطر المرتبطة بعمليات الإقراض وسط تراجع الثقة في المعلومات حول موثوقية المقترضين المحتملين في حدوث تغيير حاد في معدلات الإقراض بين البنوك (الشكل 3).
الشكل 3 - ديناميكيات متوسط معدلات MIACR الفعلية حسب شروط القرض من 2007-2013.
خلال الفترة قيد الاستعراض ، ارتفع متوسط MIACR الشهري للقروض الليلية بين البنوك من 4.42٪ إلى 6.09٪ ، وبلغ متوسط الحد الأقصى للقيمة في عام 2009 7.78٪. كما يتضح من الشكل 3 ، ارتفعت معدلات الفائدة لفترات أطول أيضًا في الفترة من 2007-2009 ، والتي نجمت عن الأزمة المالية ، ونتيجة لذلك ، نقص السيولة في القطاع المصرفي. منذ عام 2010 كانت الديناميكيات غير مستقرة ، مع ارتفاع متوسط معدلات MIACR الفعلية بشكل ملحوظ خلال العامين الماضيين. يمكن تفسير هذا الاتجاه بركود الاقتصاد العالمي والتغيرات السياسية في المجتمع العالمي.
إن التقنيات الحالية والبنية التحتية لسوق الإقراض بين البنوك في الوقت الحالي عند مستوى منخفض إلى حد ما ولا تسمح بالاعتماد على تشكيل سوق نقدي متطور واحد. هذا هدف مهم لبنك روسيا وحاجة ملحة للمشاركين في السوق. في الوقت الحالي ، حجم سوق الإقراض بين البنوك صغير ، ولكن هناك اتجاه لنمو حجم السوق المالية في روسيا بشكل عام وسوق الإقراض بين البنوك بشكل خاص. في هذا الصدد ، فإن الشرط الأساسي لتطوير السوق هو تحسين قدرته على التصنيع. كما أن تطوير سوق الإقراض بين البنوك يتطلب تغييرات في التشريعات الضريبية ، ولا سيما إدخال نظام ضريبي يسمح لهذه السوق بالتعافي ومواصلة العمليات خلال فترات عدم الاستقرار الاقتصادي.
القروض بين البنوك ، مثل العديد من أنواع القروض الأخرى ، لها خصائصها الخاصة.
أولاً ، تلك البنوك التي لديها قاعدة عملاء جيدة ولديها سياسة ائتمانية واضحة مثبتة ، ولديها مبلغ معين من الأموال المجانية التي يمكنها إقراضها بنسبة مئوية معينة ولفترة محدودة بشكل واضح.
ثانيًا ، ينتمي هذا النوع من القروض إلى شريحة كبيرة من السوق المالية ، حيث يتم تداول الموارد قصيرة الأجل بشكل أساسي. في المجموع ، هناك نوعان من شراء أو بيع الموارد المؤقتة في العالم: القروض بين البنوك والودائع بين البنوك.
ثالثًا ، نظرًا لحقيقة أنه بمساعدة هذا النوع من الإقراض ، تمكنت العديد من البنوك من الحفاظ على السيولة لديها ، وإذا لزم الأمر ، تجديد حساباتها ، ينبغي القول إن الائتمان بين البنوك يربط بشكل وثيق العديد من عمليات البنك ويرتبط ارتباطًا وثيقًا للعلاقات بين البنوك.
رابعًا ، تعتمد أسعار الفائدة على القرض على نوع البنك ، وما هي مخاطر الائتمان المحتملة ، وما هي نسبة العرض والطلب لمورد الائتمان.
يقوم البنك الأهلي الأوكراني بتطوير منهجية لتحديد المؤشر الرئيسي لسوق الائتمان. كما ينظم حساب هذه المؤشرات. في أغلب الأحيان ، يتم إصدار الودائع لمدة شهر إلى ستة أشهر. يحدث أن يتم تقليل الفترة إلى يوم واحد أو العكس بالعكس إلى عامين أو أكثر.
وبالتالي ، فإن سوق الإقراض بين البنوك هو أحد أهم مصادر الاقتراض قصير الأجل. في سياق عدم الاستقرار الاقتصادي ، يتزايد بشكل خاص دور سوق الإقراض بين البنوك المحلي في الحفاظ على استقرار النظام المصرفي.
سوق الإقراض بين البنوك وموضوعاته.
آلية الإقراض في سوق الإقراض بين البنوك.
قروض من البنك المركزي للاتحاد الروسي.
الودائع التي يودعها البنك المركزي لدى البنك المركزي للاتحاد الروسي.
سوق الإقراض بين البنوك هو سوق يقدم فيه البنك المركزي القروض للبنوك الأخرى ، بالإضافة إلى ودائع البنوك المودعة لدى البنوك الأخرى. الموضوعات الرئيسية لسوق الإقراض بين البنوك هي البنوك من مستوى واحد - البنك المركزي ، المستوى الثاني - CB. تشارك البنوك في هذا السوق بصفتين ، من ناحية ، في ظل وجود صناديق ائتمان مجانية ، فهي تعمل كبائعين ، ومن ناحية أخرى ، عندما يكون هناك نقص في رأس مال الأسهم وجذب الموارد ، فإنها تعمل كمشترين في هذا سوق. بمساعدة القروض التي تم الحصول عليها في هذا السوق ، تدير البنوك السيولة ، وفي وقت قصير تجذب الأموال التي تضعها نيابة عنها في شكل قروض. تلعب البنوك المتعاملة دورًا خاصًا في هذا السوق - فهذه مجموعة خاصة من البنوك التي تعمل نيابةً عن نفسها وعلى نفقتها الخاصة ، ويمكن لهذه البنوك أن تكون مقترضًا ومقرضًا. يتلقون الدخل في شكل هامش ٪ من الفرق م / ص نسبة الجذب و ٪ م من التنسيب.
في العصر الحديث ، هناك وسائل إلكترونية تسمح بالمعاملات في الوقت الفعلي ، وبالتالي ، في غضون يوم واحد في هذا السوق ، يمكن بيع وشراء موارد نقدية بمبلغ ضخم بمليارات الدولارات.
يمكن للبنوك في هذا السوق أن تعمل في اتجاهين ، فمن ناحية ، يمكنها الدخول في علاقات مباشرة أو عبر وسطاء. علاوة على ذلك ، قد لا يكون الوسيط بالضرورة مصرفاً ، قد يكون بورصة أو بورصة عملات ، شركة وساطة. موارد الائتمان التي يتم بيعها في هذا السوق لها سعر - هذا هو معدل النسبة المئوية في سوق الإقراض بين البنوك. هناك ثلاثة مؤشرات في الاتحاد الروسي تسمح لك بتحديد حالة هذا السوق:
MIBOR - متوسط السعر على عرض القرض
MIBID - سلوك المشترين ، متوسط السعر على عروض شراء القروض ؛
MIACR هو المعدل المرجح لنسبة٪ i الفعلية في سوق الإقراض بين البنوك
يتم تحديد كل هذه المعدلات من قبل أكبر البنوك في الاتحاد الروسي.
النسبة المئوية لا يمكن أن تكون النسبة نفسها ، فهي تعتمد على شروط القرض. في هذا السوق ، يتم توفير الموارد قصيرة الأجل بشكل أساسي ، لمدة تصل إلى ستة أشهر (يوم واحد ، 31-90 ، 91-1 سنة ، من 1 إلى 3 سنوات ، إلخ). عند دخول هذا السوق بحثًا عن طرف مقابل ، يجب أن يأخذ في الاعتبار حالة المقترض (المُقرض). يجب على البنك المُقرض أن يراعي الوضع القانوني للبنك المقترض ، ووضعه المالي ، ودراسة الميزانيات العمومية لهذا البنك عن الفترة الماضية ، وتطبيق المعايير الاقتصادية لهذا البنك. في المقابل ، يجب أن يعرف المقترض من يريد أن يأخذ موارد الائتمان ، أي فحص باقي المعلمات.
تحدد البنوك العاملة في سوق الإقراض بين البنوك قيودًا على بنوكها ، ولهذا توجد طرقها الخاصة بناءً على تحليل الميزانيات العمومية والمعايير ودراسة بنود الميزانية العمومية الفردية ، بالإضافة إلى ذلك ، يعتمد الحد أيضًا على مكان بنك المقترض في تصنيف CB. تم تجميع التصنيف من قبل .. ووكالات التصنيف الخاصة. لا ينشر CBR تصنيفات للصحافة المفتوحة ، بينما تنشر وكالات التصنيف تصنيفاتها للصحافة المفتوحة.
يقدم البنك قروضًا ليوم واحد بعملة الاتحاد الروسي - روبل ، ليوم تشغيل واحد ، ويمكن للبنك المركزي منح قروض فقط في حدود الحجم الإجمالي للقروض التي يحددها البنك المركزي في إطار النقد. سياسات. مثل هذا القرض يعني أن المدفوعات تتم من الحساب المراسل للبنك المركزي ، حتى لو لم تكن هناك أموال كافية في هذا الحساب ، من أجل الحصول على مثل هذا القرض ، يجب على البنك المركزي إبرام اتفاقية مع البنك المركزي ، بقيمة النسبة المئوية. يتم تحديد سعر الفائدة على القرض من قبل إدارة البنك المركزي ومشار إليه في الاتفاقية. يتم توفيره في نهاية يوم العمل الحالي لمدة يوم واحد (ليوم غد) ولا يخضع للتمديد ، في حالة عدم الوفاء بالتزامات سداد القرض ودفع النسبة المئوية ، سيتم فرض غرامة على شكل بنس واحد بمبلغ 0.5 من معدل إعادة التمويل عن كل يوم تأخير في السداد. في حالة انتهاك شروط سداد القرض ، يُحرم البنك من حق الحصول على هذا القرض لمدة ثلاثة أشهر. لا يتم توفير السحب على المكشوف ليوم واحد لجميع البنوك ، من أجل الحصول على مثل هذا القرض ، يجب على البنك تلبية ما يلي متطلبات:
الامتثال الكامل وفي الوقت المناسب لمتطلبات الاحتياطي الإلزامي ؛
ليس لديك ديون متأخرة على قروض من البنك المركزي لروسيا و٪ م عليها ؛
ليس لديك متأخرات في المدفوعات الإلزامية التي يحددها القانون ؛
قم بتحويل الرسوم في الوقت المناسب وبشكل كامل للحصول على الحق في استخدام هذا القرض (هذا شهريًا حتى اليوم الخامس عشر لدفع رسوم بمبلغ 0.1٪ من حد الائتمان).
يجب تسجيل الحصول على قرض ليوم واحد بمجموعة خاصة من المستندات:
كشف حساب البنك المراسل وحساب الرصيد المقابل ؛
التزام الإخطار من CBR. يجب على البنك المركزي إعداد هذا الإشعار وتقديمه إلى البنك المركزي لروسيا مع أمر دفع لشطب الأموال من حسابه المراسل ، لسداد الدين ، بما في ذلك الفائدة.
تُدفع فائدة استخدام هذا القرض في وقت واحد مع سداد القرض ، إذا كان القرض متأخر السداد ، يتم أولاً سداد النسبة المئوية ، ثم مبلغ الدين الأساسي المتأخر ، وأخيراً مبلغ البنسات المستحقة للبنك المركزي.
القروض بين البنوك (القروض بين البنوك) هي سوق جملة للمقرضين المحترفين والقروض قصيرة الأجل. يعمل التوحيد القياسي على تقليل التكاليف وزيادة الكفاءة التشغيلية وتقليل المخاطر. يسمح لك تحليل سوق الإقراض بين البنوك بقياس الوضع (العرض والطلب) لسوق الائتمان في الوقت الحالي.
Ø سوق الجملة MBK
Ø موحدة من حيث الشروط (يوم واحد - تسمى هذه القروض بين عشية وضحاها ؛ 1 أسبوع ومتعددة ، 1 شهر ومتعددة) أي صفقات غير قياسية ستكون أكثر تكلفة.
Ø من المعتاد بالنسبة للقروض بين البنوك أنها غير مخصصة ، وكقاعدة عامة ، غير مضمونة.
Ø تعمل الأوراق المالية (الأوراق المالية الحكومية) كضمان في سوق الإقراض بين البنوك. يتم إيداع الأوراق المالية المستخدمة لتأمين قروض إعادة التمويل والقروض بين البنوك في الإيداع المركزي للأوراق المالية في حسابات الحفظ (حساب مخصص لمحاسبة الأوراق المالية ؛ جزء كبير من الأوراق المالية غير معتمد). عند استلام قرض أو إعادة تمويل بين البنوك ، يتم تجميد الأوراق المالية في جهة الإيداع. اختيار الأوراق المالية للبنك المقترض. إذا لم يتم سداد القرض ، يتم بيع الأوراق المالية في السوق. يتم ذلك إذا لم تكن البنوك متساوية.
Ø يؤدي سوق الإقراض بين البنوك الوظائف التالية:
o الحفاظ على السيولة الحالية للبنوك (يحمي من نقص السيولة)
o يؤدي دالة السعر: يحدد تكلفة موارد الائتمان
o معدلات الإقراض بين البنوك هي أساس جميع أسعار الفائدة
o معلوماتية - تنشر معدلات وحجم المعاملات
o تجاري: وظيفة مربحة
× في حالة تأخر البنك في سداد القرض ، تغلق جميع البنوك فرصة الحصول على القرض.
لتحديد "درجة الحرارة" في سوق ما بين البنوك ، هناك مؤشرات أسعار:
معدل Moskow بين البنوك (MIBOR) هو متوسط سعر منح القروض في سوق ما بين البنوك في موسكو.
ليبور (لندن ...) - قرض بين البنوك بالدولار. بيبور في باريس. تيبور (طوكيو)
MIBID هو متوسط معدل جذب موارد الائتمان في سوق ما بين البنوك في موسكو.
هذه كلها اقتباسات ، وليس بالضرورة أن يكون لها معدلات.
MIACR (سعر الائتمان الفعلي بين البنوك في موسكو) هو المتوسط المرجح للمعاملات التي تمت بالفعل في سوق الإقراض بين البنوك.
أسعار عمليات بنك روسيا. معدل إعادة التمويل والغرض منه. تنظيم بنك روسيا لسعر الفائدة في السوق.
يمكن تمثيل معدلات عمليات البنك المركزي في شكل مجموعتين من الأسعار:
1. معدلات جذب الأموال المجانية المؤقتة من KB
2. معدلات توفير الموارد المجانية للبنك المركزي (مجموعة الأسعار: بين عشية وضحاها ، وسعر الخصم ، ومعدل إعادة خصم السندات الإذنية ، وما إلى ذلك)
معدل إعادة التمويل - الحد الأدنى لسعر الفائدة الذي يمنحه البنك المركزي القروض للبنك المركزي.
في غياب البنك المركزي ، وقعت مثل هذه الأحداث في كثير من الأحيان ، والتي كانت تسمى "التهافت على البنوك". على سبيل المثال ، في الولايات المتحدة ، تم إنشاء البنك المركزي (FRS) في عام 1913. قبل ذلك ، كان للولايات المتحدة نظام مصرفي مجاني باحتياطي 100٪. لكن KB في الولايات المتحدة ، في ذلك الوقت ، أصدرت أيضًا قروضًا (إيصالات مستحقة الدفع بالذهب تم استخدامها كوسيلة للدفع) للعملاء الزائدة عن احتياطياتهم. بمجرد أن توقف الناس عن الثقة في البنك الذي أصدر هذه الإيصالات ، كانت هناك "مداهمة على البنك" ، أي أراد العملاء دفع هذه الإيصالات بالذهب وأفلس البنك منذ ذلك الحين أصدر إيصالات بمبلغ يتجاوز احتياطياته. الآن ، ولكي لا يحدث هذا مرة أخرى ، يعمل البنك المركزي "كمقرض الملاذ الأخير" ، بحيث يمكن للبنوك في حالة مشاكل السيولة أخذ قرض من البنك المركزي وسداد التزاماتها الحالية.
سعر إعادة التمويل كأداة من أدوات السياسة النقدية للبنك المركزي:
معيار الاحتياطيات المطلوبة في الاتحاد الروسي لـ CB هو الآن 4٪ لودائع المقيمين ، و 5.5٪ لودائع غير المقيمين. ومع ذلك ، تفضل البنوك الاحتفاظ بمبلغ أكبر قليلاً كاحتياطيات مما هو مطلوب بموجب القانون. لنفترض أن البنك المركزي للبنك يخفض سعر إعادة التمويل. هذا يدفع KB إلى إصدار المزيد من القروض. يمكن فقط استخدام المبلغ الذي تحتفظ به البنوك فائض الاحتياطيات في الإقراض. في حالة وجود نقص في السيولة ، ستتمكن البنوك من الحصول على قرض لإعادة التمويل بسعر فائدة أقل وبالتالي أكثر جاذبية. في حالة زيادة معدل إعادة التمويل ، ينعكس الوضع.
انخفض معدل إعادة التمويل للبنك المركزي للاتحاد الروسي إلى أقل من 10٪ فقط في عام 2009 وهو حاليًا 8.25٪
هيكل نظام الائتمان في الاتحاد الروسي. مؤسسات نظام الائتمان وخصائصها التفصيلية. NPF وشركات التأجير والتخصيم والاتحادات الائتمانية.
نظام ائتمان
نظام الائتمان هو مجموعة من العلاقات الائتمانية وأسواق الائتمان والمؤسسات الائتمانية والمالية وأشكال وطرق الإقراض.
يشمل نظام الائتمان النظام المصرفي والمؤسسات الائتمانية والمالية المتخصصة (SCFI). يشمل النظام المصرفي مؤسسات الائتمان المصرفي (BCO) ومؤسسات الائتمان غير المصرفية (NPO).
أعلى مستوى: البنك المركزي في المستوى الثاني BCO و NPO. يشمل النظام المصرفي المنظمات التي لها الحق في القيام بعمليات مصرفية (يوجد 9 منها في القانون) ، ولا يمكن تنفيذها بدون ترخيص.
المنظمات غير الربحية هي كيانات قانونية يحق لها ، بناءً على ترخيص من البنك المركزي ، من أجل تحقيق ربح ، القيام بعمليات مصرفية فردية ، والتي أنشأ البنك المركزي مجموعاتها المسموح بها. يحق لضباط الصفوف في التسوية فتح حسابات للكيانات القانونية وإجراء مدفوعات غير نقدية عليهم وإيداع الحساب.
المنظمات غير الربحية للائتمان والائتمان ، الموجودة قانونًا ، ولكن ليس ماديًا.
ما يقرب من 900 عملية إقراض وفرع بنكي.
SKFI: القيام بأنشطة في الأسواق المالية ، وأداء دور الوسطاء الماليين ، والتخصص إما في نوع معين من العمليات ، أو في أي سوق.
· شركات الاستثمار - الشركات المتخصصة التي تتعامل مع الأوراق المالية.
· UK-UIF (المملكة المتحدة - شركات الإدارة) UIF - محفظة من نوع معين من الأوراق المالية. لإدارة صندوق مشترك ، يتم إنشاء شركة إدارة هذا الصندوق المشترك لشركة الإدارة - وهي منظمة يجب أن تكون مرخصة كمشارك محترف في السوق لإدارة صندوق الاستثمارات العامة ، والتي تقدمها FFMS. إذا كان هذا الترخيص يتضمن تكليف إدارة طفرة الأوراق المالية ، فيمكن أن يكون مالك مثل هذا الضمان مديرًا للصناديق المشتركة. عادة ما تدير شركة الإدارة العديد من الصناديق المشتركة. تنويع المحفظة - توزيع الاستثمارات بين مختلف أنواع وأنواع وفئات الأوراق المالية.
· صناديق التقاعد MC-Non-State (NPF) - إبرام اتفاقية لخدمات التقاعد الإضافية مع المواطنين ، وهذا هو معاش إضافي للدولة. يمكن أن تكون صناديق التقاعد مستقلة ، أنشأتها الشركات الكبيرة (لموظفي هذه الشركات). لاستخدام معاش من NPF ، هناك شروط (للعمل لعدة سنوات في شركة).
· شركات التأجير وشركات التخصيم والشركات المصادرة: الأنشطة غير المرخصة.
شراكات واتحادات الائتمان وجمعيات الائتمان المتبادل
الشراكات والجمعيات والاتحادات الائتمانية هي تعاونيات ائتمانية تنظمها مجموعات معينة من الأفراد أو مؤسسات الائتمان الصغيرة. الاتحادات الائتمانية من نوعين رئيسيين:
1) منظمة من قبل مجموعة من الأفراد على أساس مهني أو إقليمي لتقديم قروض استهلاكية قصيرة الأجل ؛
2) في شكل جمعيات طوعية لشراكات ائتمانية مستقلة ، على سبيل المثال ، شراكات الادخار والقرض ، وجمعيات الائتمان المتبادل ، والتعاونيات ، وما إلى ذلك.
· شركات التأمين: تعمل فقط على اساس الرخصة وهو نظام مغلق. تقوم شركات التأمين بإعادة التخصيص داخل عملائها. إعادة توزيع الأموال بين أولئك الذين لديهم حدث مؤمن عليه وبين أولئك الذين ليس لديهم حدث مؤمن. تضع شركات التأمين جزءًا من أموالها في الأوراق المالية والودائع المصرفية.
كجزء من NCFI ، نحن نوحد العديد من المجموعات ، متحدين بحقيقة أنهم يعملون في الأسواق المالية.
النظام المصرفي للاتحاد الروسي وهيكله وخصائصه الكمية والنوعية. دور ووظائف البنك المركزي في الجهاز المصرفي. المؤسسات الائتمانية المصرفية وغير المصرفية. المفهوم المصرفي.
الأنظمة المصرفية هناك مستوى واحد (قنوات لإعادة التوزيع المركزي للأموال بين الصناعات والكيانات الاقتصادية ، ونظام بنوك الادخار): أنظمة القيادة الإدارية ، والأنظمة المركزية والبلدان المتخلفة. 2 والأنظمة متعددة المستويات نموذجية لاقتصاديات السوق.
مكانة ووظائف البنك المركزي باعتباره أعلى مستوى في النظام المصرفي.
يتم تنظيم أنشطة البنك المركزي بموجب القانون رقم 86 لعام 2002 "بشأن البنك المركزي (بنك روسيا)". البنك المركزي هيئة اتحادية تمارس مهام التنظيم والرقابة. رأس مال وممتلكات البنك المركزي مملوكة للدولة بنسبة 100٪ ، ويتم تحويل الأرباح التي يحصل عليها البنك إلى الميزانية الفيدرالية. رأس المال المصرح به للبنك المركزي هو 3 مليار روبل. الربح ليس هدف البنك المركزي. لا يخضع البنك المركزي ، في حدود صلاحياته ، لأي جهة حكومية. إنه مسؤول أمام مجلس الدوما ، لكنه لا يعتمد عليه.
للبنك المركزي ثلاثة أهداف للنشاط:
1) الحفاظ على استقرار سعر الصرف والقوة الشرائية للروبل (أنظمة النقد والعملات الأجنبية في الاتحاد الروسي).
2) المحافظة على استقرار واستمرارية المدفوعات والتسويات. البنك المركزي ملزم بضمان استقرار نظام الدفع في الاتحاد الروسي.
3) الحفاظ على استقرار وتطوير النظام المصرفي الروسي.
