Pri pripravi konsolidiranih izkazov se ruska podjetja soočajo predvsem s terminološkim problemom: v uradnih predpisih Vlade Ruske federacije in Ministrstva za finance Rusije ter v domači literaturi o računovodstvu se uporabljata dva različna izraza za označiti isto vrsto računovodskih izkazov – »konsolidirani računovodski izkazi« in »konsolidirani računovodski izkazi«.
Spremembe izbranih oblik skupinske bilance stanja, skupinskega konsolidiranega izkaza poslovnega izida in pojasnila k njim so razkrite v pojasnilih h skupinski bilanci stanja in skupinskemu izkazu poslovnega izida z navedbo razlogov, ki so povzročili to spremembo.
Zanesljivost priprave in skladnost s postopkom predložitve konsolidiranih računovodskih izkazov zagotavlja vodja nadrejene organizacije.
Če ima obvladujoča organizacija hkrati odvisne in odvisne družbe, se konsolidirani računovodski izkazi sestavijo tako, da se združijo kazalniki računovodskih izkazov obvladujoče organizacije in računovodskih izkazov odvisnih družb ter vključijo podatki o udeležbi v odvisnih družbah.
Kazalniki računovodskih izkazov odvisne družbe so vključeni v konsolidirane računovodske izkaze od prvega dne meseca, ki sledi mesecu, v katerem je matična organizacija pridobila ustrezno število delnic, delež v odobrenem kapitalu odvisne družbe ali nastanek druge priložnosti za odločanje o odločitvah hčerinske družbe.
Podatki o odvisni družbi so vključeni v konsolidirane računovodske izkaze od prvega dne naslednjega meseca po mesecu, v katerem je matična organizacija pridobila pripadajoče število delnic oziroma delež v odobrenem kapitalu odvisne družbe.
V domači praksi konsolidirano poročanje v tradicionalnem smislu – To je poročanje, ki ga sestavljajo državni organi (ministrstva, oddelki itd.), vendar državna podjetja, ki so jim podrejena. Namen konsolidiranega poročanja je omogočiti državnim organom, da ocenijo dejavnosti svojih podrejenih organizacij.
Konsolidirano poročanje v upravno-ukazni ekonomiji je vključevalo:
Aktualno statistično poročanje (odražalo je povprečne in relativne kazalnike uspešnosti podrejenih podjetij);
Periodični računovodski izkazi;
Letni računovodski izkazi.
Konsolidirano poročanje je bilo pripravljeno na dva načina:
1) tovarna (ko je zbirno poročilo sestavljeno na podlagi oddelčne podrejenosti);
2) sektorsko (ko je bilo zbirno poročilo sestavljeno na panožni osnovi).
Trenutno se je ta vrsta poročanja spremenila. Predpisi o računovodstvu in finančnem poročanju v Ruski federaciji ter o postopku za pripravo in predložitev konsolidiranih poročil zveznih ministrstev in drugih zveznih izvršnih organov Ruske federacije določajo, da zvezna ministrstva in drugi zvezni izvršni organi sestavljajo konsolidirane računovodske izkaze:
O izvrševanju stroškovnikov organizacij, ki so na proračunu;
Unitarna podjetja;
Delniške družbe (partnetske družbe), del delnic (delnice,
delnice), ki so zavarovane v zvezni lasti.
Konsolidirano poročanje, ki ga pripravijo zvezna ministrstva in drugi zvezni izvršilni organi, ima naslednje značilnosti:
Lastnik vseh organizacij, vključenih v konsolidirano poročilo, je
z izjemo delniških družb nastopa država v osebi
ustrezni izvršilni organ;
Vse organizacije, vključene v poročilo, praviloma pripadajo isti panogi;
Konstituiranje zveznega izvršilnega organa
zbirno poročilo, ne vsebuje kazalnikov lastne dejavnosti;
Edini uporabnik tovrstnega poročanja je
država, ki jo predstavljajo resorna ministrstva in službe ter statistični in vladni finančni organi;
Konsolidirano poročanje je po svoji naravi sestavni del obstoječega sistema državnega finančnega nadzora in načrtovanja.
Konsolidirano poročanje ima številne značilnosti:
Konsolidirani računovodski izkazi niso računovodski izkazi pravno neodvisnega podjetja; označuje premoženjski in finančni položaj skupine kot enotne ekonomske celote. V zvezi s tem je glavna značilnost metodologije za pripravo tovrstnega poročanja, poleg seštevanja, izločanje (medsebojno izključevanje) kazalnikov znotraj skupinskih izračunov, prihodkov in dobička;
Konsolidirani računovodski izkazi so pripravljeni za skupino podjetij, ki jo sestavljajo obvladujoče in odvisne družbe. Hkrati so odvisne družbe pod neposrednim ali posrednim nadzorom matične družbe;
Konsolidirani izkazi izpostavljajo delež sredstev in kapitala skupine, ki ne pripada obvladujoči družbi, tj. manjšinski delež (manjšinski delničarji);
Konsolidirani izkazi povzemajo rezultate poslovanja in finančni položaj posamezne družbe v skupini, tako da lahko dobiček ene odvisne družbe pokrije izgube druge, dobro finančno stanje ene odvisne družbe pa lahko prikrije potencialno ali dejansko insolventnost druge.
Zvezni zakon "o konsolidiranih računovodskih izkazih" je namenjen odpravi obstoječih terminoloških nedoslednosti in zakonodaji koncepta konsolidiranega poročanja v ruski računovodski praksi. Njegova glavna naloga je prehod iz deklarativne (prostovoljne) narave oblikovanja konsolidiranih izkazov na podlagi MSRP na njihovo obvezno pripravo in predstavitev javnih organizacij.
Hkrati se uporaba MSRP ocenjuje kot primerna le z vidika oblikovanja konsolidiranih računovodskih izkazov družb, registriranih na borzah držav Evropske unije, – od 1. januarja 2005, in za družbe, ki izdajajo dolžniške namesto lastniških vrednostnih papirjev, in družbe, ki predstavljajo konsolidirane računovodske izkaze na drugih trgih kapitala Skupnosti in uporabljajo druge mednarodno priznane standarde kot osnovo za pripravo svojih konsolidiranih računovodskih izkazov, od 1. januarja naprej, 2007. Določeno je, da se lahko MSRP sprejmejo le, če prispevajo k javnemu dobremu v Evropi in izpolnjujejo merila razumljivosti, veljavnosti, zanesljivosti in primerljivosti, ki veljajo za finančne informacije, potrebne za sprejemanje ekonomsko izvedljivih odločitev in vrednotenje uspešnosti organizacije.
2.3. Značilnosti analize konsolidiranih izkazov
Konsolidirana bilanca stanja in izkaz poslovnega izida se po strukturi malo razlikujeta od izvirnih bilanc stanja obvladujoče in odvisnih družb. Zato sta zaporedje in metodologija analiziranja konsolidiranih računovodskih izkazov enaka kot pri rednih računovodskih izkazih. To pomeni, da se v procesu njegovega preučevanja v dinamiki izračunajo in analizirajo naslednje skupine kazalnikov:
Premoženjsko stanje skupine podjetij;
Ocena strukture virov sredstev (kapitala) skupine;
Likvidnost skupine;
Finančna stabilnost;
promet sredstev;
Donosnost prodaje in kapitala skupine podjetij.
Značilnost analize konsolidiranega poročanja je dodajanje druge analitične faze, med katero morate ugotoviti:
Katera vrsta konsolidacije poročanja se uporablja;
Pod kakšnimi pogoji je prišlo do združitve podjetij v skupino?
Kakšna je narava ekonomske medsebojne povezanosti in interakcije
člani skupine.
Poslovna združitev se lahko izvede z nakupom čistih sredstev ali deležev drugega podjetja ali z združitvijo. V slednjem primeru gre za združitev dveh podjetij, v kateri:
1) sredstva in obveznosti enega podjetja se prenesejo na drugo podjetje, prvo pa se likvidira;
2) sredstva in obveznosti obeh podjetij se združijo v novo podjetje, prejšnji dve pa se likvidirata.
Združenja so treh vrst:
1) horizontalno (eno podjetje se združi z drugim in obe pripadata isti panogi (sferi) poslovanja;
2) navpično (združuje podjetja, ki se nahajajo na različnih polih proizvodnega procesa in medsebojno delujejo po shemi "dobavitelj-proizvajalec-kupec");
3) konglomerat (ustvarja se multidisciplinarno združenje
iz raznovrstnih podjetij).
Transakcije združitve, pri katerih eno od podjetij, ki se združujejo, pridobijo nadzor nad drugim, se štejejo za nakupe.
Datum nakupa je datum, od katerega ima prevzemnik pravico odločati o finančnih in poslovnih usmeritvah prevzetega podjetja, da bi imel koristi od njegovih dejavnosti. Praviloma je to datum skupščine delničarjev, ki odobri transakcijo in sprejme odločitve o potrebnih spremembah ustanovnih dokumentov.
Nadzor je vzpostavljen, ko eden od subjektov, ki se združuje, pridobi pravice do več kot polovice glasovalnih pravic drugega subjekta, ki se združuje, razen če je v izjemnih primerih jasno dokazano, da takšno lastništvo ne pomeni nadzora.
Če delničarji podjetij, ki se združujejo, ne ustvarijo prevladujočega partnerja, ampak se pod enakimi pogoji združijo z namenom delitve nadzora nad vsemi ali skoraj vsemi sredstvi in proizvodnimi dejavnostmi, potem govorimo o združitvi. Poleg tega uprave združenih podjetij sodelujejo pri upravljanju združene strukture in posledično si delničarji družbe skupaj delijo tveganja in ekonomske koristi takšne strukture. Med združitvijo se poslovne dejavnosti združenih podjetij nadaljujejo ločeno, kot doslej, čeprav so pod skupnim, skupnim nadzorom.
Druga značilnost analize konsolidiranih izkazov je merjenje manjšinskega deleža, ki se razume kot del čistega premoženja skupine, ki ga delničarji obvladujoče družbe nimajo v lasti neposredno ali posredno prek drugih delničarjev. Ta del pripada tako imenovanim manjšinskim delničarjem. V procesu analize je treba pojasniti postopek izračuna manjšinskega deleža. V skupini s preprosto organizacijsko strukturo je ta izračun preprost: odstotek neto sredstev v lasti manjšine se izračuna po formuli "100 % minus lastniški delež skupine v hčerinski družbi." Na primer, po strukturi, prikazani na sliki 2.1, znaša manjšinski delež 40 % čistih sredstev (brez dobička hčerinskega podjetja v času prevzema).
Slika 2.1 – Skupina v neposredni lasti
Pri posrednem lastništvu (slika 2.2) se lastniški delež skupine v odvisni družbi I izračuna kot produkt lastniških deležev matične družbe v odvisni družbi I in odvisni družbi II, tj. 60 % x 80 % = 48 %, manjšinski delež v odvisnem podjetju II je: 100 % – 48% = 52%.
Slika 2.2 – Skupina s posrednim lastništvom
Situacija je bolj zapletena v skupinah s kompleksno organizacijsko strukturo, kjer je skupno lastništvo (slika 2.3).
Slika 2.3 – Skupina z medsebojnim lastništvom
Pri vzajemnem lastništvu se manjšinski delež izračuna z reševanjem sistema enačb ali z uporabo iterativnih izračunov. V primeru, prikazanem na sliki 2.3, se delež skupine v odvisni družbi I izračuna na naslednji način:
1. neposredno lastništvo matične družbe v hčerinski družbi I – 45%;
2. Posredno lastništvo nadrejene družbe v hčerinski družbi I (ob upoštevanju vzajemnega lastništva hčerinske družbe I in hčerinske družbe II) –
prva ponovitev: 45 % x 30 % x 40 % = 5,4 %;
druga ponovitev: 5,4 % x 30 % x 40 % = 0,6 %;
skupaj: 6,0 %;
3. posredno lastništvo obvladujoče družbe v odvisni družbi I do odvisne družbe II –
prva ponovitev: 60 % x 40 % = 24,0 %;
druga ponovitev: 24,0 % x 30 % x 40 % = 2,9 %;
skupaj: 26,9 %;
skupaj: 77,9 %.
Zato je manjšinski delež v odvisni družbi I: 100 % – 77,9% = 22,1%.
Podobno se obračunava tudi za odvisno družbo II. V praksi obstajajo bolj zapletene možnosti medsebojnega lastništva v skupini. Hkrati se zapletejo pravila za izračun manjšinskega deleža.
Da bi dobili popolnejšo sliko dejavnosti skupine podjetij, je treba analizo konsolidiranih računovodskih izkazov dopolniti s študijo izvirnih oblik računovodskih izkazov matične organizacije in odvisnih družb. S tem se razkrije delež udeležbe obvladujoče in odvisnih družb v celotni višini sredstev, virih sredstev in finančnem rezultatu skupine.
2.4 Varnostna vprašanja za razdelek 2
1. Zakaj so potrebne informacije o segmentih?
2. Kateri so poslovni in geografski segmenti?
3. Kakšna so tveganja, povezana z operativnimi in geografskimi segmenti?
4. Katera so kvantitativna merila za izbiro segmenta?
5. Kaj se zgodi, če segment, razporejen v prejšnjih obdobjih, v poročevalskem obdobju ne izpolnjuje postavljenih kriterijev?
6. Kaj so informacije o primarnem segmentu?
7. Kaj pomenijo sekundarne informacije o segmentih?
8. Katere kazalnike je treba izpostaviti kot del primarnih in sekundarnih informacij?
9. Kakšno analizo lahko naredimo na podlagi primarnih informacij o poslovnih segmentih?
10. Kakšno analizo lahko naredimo na podlagi primarnih informacij o geografskih segmentih?
11. Opišite pomen in obseg konsolidiranih računovodskih izkazov.
12. Kateri predpisi urejajo oblikovanje konsolidiranih računovodskih izkazov.
13. Razširite osnovna načela priprave konsolidirane
računovodski izkazi.
14. Opišite metode sestavljanja konsolidiranih računovodskih izkazov.
15. Razkrijte sestavo in strukturo konsolidiranega računovodstva
poročanje.
16. Poimenujte razlike med konsolidiranimi in konsolidiranimi računovodskimi izkazi.
17. Opišite metode in postopke za analizo konsolidiranih računovodskih izkazov skupine povezanih organizacij.
UPORABA REZULTATOV ANALIZE RAČUNOVODSKIH IZKAZOV PRI RAZVOJU POSLOVNIH NAČRTOV ORGANIZACIJE IN SPREJEMANJU POSLOVODSKIH ODLOČITEV
Namen ekonomske analize je pripraviti informacije za sprejemanje upravljavskih odločitev na podlagi poznavanja metodologije ocenjevanja, diagnosticiranja, napovedovanja finančnih in gospodarskih dejavnosti ob upoštevanju zakonitosti razvoja in delovanja sistemov. Vede, na katerih temelji analiza, lahko razdelimo v dve skupini:
Vede o splošnih zakonitostih delovanja in razvoja sistemov (filozofija, zgodovina ekonomskih naukov, ekonomska teorija, organizacijska ekonomika, finance, marketing, management, logistika);
Vede, ki nam omogočajo razumevanje metodologije za ocenjevanje, diagnosticiranje in napovedovanje dejavnosti organizacij (matematika – v smislu ekonomskih in matematičnih metod ter uporabnih modelov, statistike, ekonometrije).
Vlogo ekonomske analize pri izdelavi poslovnega načrta je treba obravnavati v dveh ravninah in časovnih obdobjih. Ekonomska analiza je pred poslovnim načrtovanjem in ustvarja objektivno informacijsko osnovo za izdelavo poslovnega načrta. Tukaj poteka retrospektivna statistična analiza dejavnosti podjetja na podlagi poročevalskih podatkov podjetja in statistike makroekonomskega razvoja. Po drugi strani pa se ekonomska analiza uporablja pri izbiri najučinkovitejšega načina poslovanja ali izvedbe investicijskega projekta izmed številnih alternativnih možnosti z uporabo statističnih in matematičnih metod.
V skladu s cilji izdelave poslovnega načrta je izbran sistem kazalnikov in količina informacij, ki jih je treba analizirati, ter določeno obdobje, za katero se analiza izvaja. Priprava vsakega dela poslovnega načrta zahteva predhodno ekonomsko utemeljitev ali potrditev izbire določene strategije vedenja (slika 3.1).
Analiza kot funkcija upravljanja je sestavni del poslovnega načrtovanja. Naslednja trditev o vlogi ekonomske analize pri pripravi poslovnega načrta drži: najprej morate pogledati svojo organizacijo s ptičje perspektive, nato pa izbrati pot do uspeha.
Glavni namen analitične utemeljitve poslovnega načrta – dokazati možnost izvajanja dolgoročne strategije organizacije. Cilji, vsebina in globina analize so določeni z namenom izdelave poslovnega načrta in globino njegove izdelave. Cilji izdelave poslovnega načrta so lahko različni:
Utemeljitev donosnosti investicijskih projektov;
Utemeljitev prestrukturiranja organizacije;
Utemeljitev finančne sanacije organizacije;
Priprava izdaje vrednostnih papirjev;
Utemeljitev smotrnosti pridobitve in vračila kredita in drugo.
Slika 3.1 – Shema analize glavnih skupin indikatorjev v sistemu
celovito ekonomsko analizo
Trenutno v Rusiji hitro poteka proces oblikovanja in izboljšanja delovanja obstoječih podjetij različnih oblik lastništva. Načrtovanje je najpomembnejši del podjetniške dejavnosti.
Koncept "načrtovanje dejavnosti podjetja" ima dva pomena.
Prvi je splošno ekonomski, z vidika splošne teorije podjetja in njegove narave.
Drugi je nadzor in upravljanje. Tu je načrtovanje ena od funkcij upravljanja, sposobnost predvidevanja prihodnosti podjetja in uporaba tega predvidevanja.
Obe strani načrtovanja sta tesno povezani. Možnost planiranja kot posebne vrste dejavnosti izhaja iz narave podjetja in je neposredno določena s splošnimi pogoji poslovanja. Kot je pokazala praksa, uporaba načrtovanja ustvarja pomembne prednosti:
Omogoča pripravo na izkoriščanje prihodnjih ugodnih pogojev;
Pojasnjuje nastajajoče težave;
Spodbuja vodje k uresničevanju svojih odločitev pri nadaljnjem delu;
Izboljša koordinacijo dejavnosti v organizaciji;
Ustvarja predpogoje za izboljšanje izobrazbene usposobljenosti vodij;
Poveča sposobnost zagotavljanja podjetju potrebnih informacij;
Spodbuja bolj racionalno porazdelitev virov;
Izboljša nadzor v organizaciji.
Lahko bi domnevali, da načrtovanje vodi do gospodarskega uspeha podjetja, ki se lahko izrazi v visokem prometu, dobičku, rasti in drugih impresivnih finančnih kazalnikih. Nekateri načrtovalci poskušajo najti posebne primere, ki bi lahko podprli to razmerje. Vendar stvari običajno ne gredo dlje od individualnih predpostavk. Nasprotno, kot kažejo izkušnje, hitra rast in velik uspeh podjetja zelo pogosto nista povezana s formalnim načrtovanjem, temveč sta posledica podjetniškega talenta, energičnega in odločnega vodenja podjetja. Poleg tega mnoga podjetja, vključno z ruskimi, začnejo uporabljati načrtovanje v obdobju svojega razvoja, ko je stopnja hitre rasti že mimo, ko se pojavijo težave pri utrjevanju doseženega uspeha in zagotavljanju stabilnosti.
Za ruska podjetja je mogoče izpostaviti dve področji, ki zahtevata uporabo načrtovanja:
1. Novoustanovljena zasebna podjetja. Hiter proces kopičenja kapitala je privedel do povečanja kompleksnosti dejavnosti mnogih od teh podjetij, pa tudi do pojava drugih dejavnikov, ki ustvarjajo potrebo po oblikah načrtovanja, ki ustrezajo sodobnemu tržnemu gospodarstvu. Glavna težava, povezana z uporabo načrtovanja na tem področju, je – nezaupanje v formalno načrtovanje, ki temelji na prepričanju, da poslovanje – To je sposobnost "vrtenja", pravilne navigacije v trenutni situaciji in s tem pomanjkanje pozornosti tudi do ne tako oddaljene prihodnosti. Vendar so številna večja podjetja začela ustanavljati oddelke za načrtovanje ali pa so vsaj uvedla položaj finančnega načrtovalca.
2. Državna in nekdanja državna, zdaj privatizirana podjetja. Za njih je funkcija načrtovanja tradicionalna. Njihove načrtovalske izkušnje pa se nanašajo predvsem na obdobje centraliziranega gospodarstva. Zato je bilo načrtovanje v teh podjetjih sekundarne narave, saj je odražalo planske aktivnosti na centralni in sektorski ravni, zato ni pomenilo resne sposobnosti analiziranja in predvidevanja lastnih razvojnih ciljev.
Zato morajo tako organizacije prvega tipa kot tudi državna in privatizirana podjetja ponovno osvojiti izkušnje internega načrtovanja.
Sodobni trg podjetjem postavlja resne zahteve. Kompleksnost in visoka mobilnost procesov, ki se na njem odvijajo, ustvarja nove predpogoje za resnejšo uporabo načrtovanja. Glavni dejavniki vse večje vloge načrtovanja v sodobnih razmerah so:
Povečanje velikosti podjetja in zapletanje oblik njegovih dejavnosti;
Visoka nestabilnost zunanjih pogojev in dejavnikov;
Nov stil upravljanja osebja;
Krepitev centrifugalnih sil v gospodarski organizaciji.
Možnosti načrtovanja v gospodarski organizaciji podjetja so omejene zaradi številnih objektivnih in subjektivnih razlogov. Najpomembnejši med njimi so:
Negotovost zunanjega (tržnega) okolja;
Možnost združitve ali prevzema s strani drugega podjetja;
Možnost monopolnega določanja prodajne cene izdelkov;
Pogodbena razmerja.
Toda kot izhod iz te situacije lahko predlagamo razvoj in tesnejše aktivno sodelovanje vodij in načrtovalcev, tako v procesu načrtovanja dejavnosti kot pri razpravljanju o splošnih vprašanjih podjetja.
Pri načrtovanju dolgoročne dejavnosti organizacije je pomembno upoštevati sposobnost njenega dolgotrajnega delovanja v okolju. Okoljska negotovost sili menedžerja k razmišljanju o dolgoročni plačilni sposobnosti in finančni vzdržnosti organizacije. Takšne težave je mogoče rešiti z ustreznim delom finančne analize, ki temelji na poročanju in finančnem poslovnem načrtu organizacije.
Z metodološkega vidika trajnost predstavlja lastnost podjetja kot gospodarskega sistema, da je v stanju ravnovesja oziroma da deluje v sprejemljivih mejah, kar mu omogoča, da ohrani svoje glavne lastnosti nespremenjene za določen čas in zagotavlja trajnost njegovega razvoja. Različne vede dajejo različne definicije trajnosti. Po ekonomsko-matematičnem pristopu je stabilnost določena s pogoji, pod katerimi je sistem v stanju ravnovesja ali njegovo obnašanje ne presega dostopnih meja. Kibernetični pristop povezuje stabilnost z idejo invariantnosti, ki je, da "čeprav je sistem kot celota podvržen zaporednim spremembam, nekatere njegove lastnosti (invariante) ostanejo nespremenjene."
V procesu delovanja si vsako podjetje nenehno prizadeva vzdrževati ravnovesje med notranjimi zmogljivostmi in zunanjimi okoljskimi silami, da bi ohranilo svoje stabilno stanje. Vendar pa za preživetje v razmerah negotovosti v tržnem okolju in zaostrene konkurence to ni dovolj, saj je treba doseči nova, trajnejša stanja, odporna na vplive okolja. Ta pristop zagotavlja ne le njegovo delovanje, ampak tudi njegov razvoj kot sistema.
Splošni koncept trajnosti podjetja je torej stanje njegovega ravnovesja, ki predpostavlja pravočasno in stroškovno učinkovito prilagajanje spremembam v notranjem in zunanjem okolju delovanja ob ohranjanju osnovnih zakonitosti razvoja, kot so osredotočenost, dinamičnost, prilagodljivost in obvladljivost.
Glavna sestavina splošne vzdržnosti podjetja je finančna stabilnost. V nasprotju s konceptom "solventnosti" je koncept "finančne stabilnosti" širši, saj vključuje oceno različnih vidikov dejavnosti podjetja.
Finančna stabilnost za katero je značilno stanje finančnih virov, njihova distribucija in uporaba, ki zagotavlja razvoj organizacije, ki temelji na rasti dobička in kapitala ob ohranjanju plačilne sposobnosti in kreditne sposobnosti pod pogoji sprejemljive stopnje tveganja.
Na finančno stabilnost podjetja vplivajo različni dejavniki, ki jih lahko razvrstimo po naslednjih kriterijih:
Po kraju izvora - zunanji in notranji;
Po pomembnosti rezultata - glavni in sekundarni;
V strukturi - preprosta in zapletena;
Glede na čas so dejanja trajna in začasna.
Pri izvedbi analize je glavna pozornost namenjena notranjim dejavnikom, ki so odvisni od dejavnosti organizacije in na katere ima možnost vplivati, prilagajati njihov vpliv in v določeni meri upravljati z njimi.
Notranji dejavniki vključujejo:
Panožna pripadnost organizacije;
Struktura proizvedenih proizvodov (storitev), njihov delež v skupnem efektivnem povpraševanju;
Znesek vplačanega odobrenega kapitala;
Višina stroškov, njihova dinamika v primerjavi z denarnimi prihodki;
Stanje premoženja in finančnih virov, vključno z zalogami in rezervami, njihova sestava in struktura.
Zunanji dejavniki vključujejo vpliv gospodarskih pogojev poslovanja, efektivno povpraševanje in raven dohodka potrošnikov, davčno in kreditno politiko vlade, zakonodajne akte za nadzor dejavnosti organizacije, gospodarske odnose s tujino. Na te dejavnike organizacija ne more vplivati, lahko se le prilagodi njihovemu vplivu.
Finančna stabilnost podjetja je tesno povezana z njegovo dolgoročno plačilno sposobnostjo, vendar teh konceptov ni mogoče identificirati, saj obstajajo nekatere razlike med njihovim bistvom.
V procesu proizvodnih, prodajnih in finančnih dejavnosti poteka neprekinjen proces kroženja kapitala, struktura sredstev in viri njihovega oblikovanja, razpoložljivost in potreba po finančnih virih ter posledično finančno stanje podjetja, zunanja manifestacija tega je plačilna sposobnost, sprememba.
Finančno stanje je lahko stabilno, nestabilno (predkrizno) in krizno. Sposobnost podjetja, da pravočasno plačuje, financira svoje dejavnosti na razširjeni osnovi, prenese nepričakovane pretrese in ohrani svojo plačilno sposobnost v neugodnih okoliščinah, kaže na njegovo stabilno finančno stanje in obratno. če plačilna sposobnost je torej zunanja manifestacija finančnega stanja podjetja finančna stabilnost- njegova notranja stran, ki odraža ravnovesje denarnih in blagovnih tokov, prihodkov in odhodkov, sredstev in virov njihovega oblikovanja.
Glede na vpliv različnih dejavnikov lahko ločimo naslednje vrste trajnosti:
Notranja stabilnost- to je splošno finančno stanje podjetja, ki zagotavlja dosledno visoke rezultate njegovega delovanja. Osnova za doseganje takšne trajnosti je načelo aktivnega odzivanja na spremembe notranjih in zunanjih dejavnikov.
Splošna stabilnost se doseže z gibanjem denarnih tokov, ki zagotavlja stalni presežek prejemkov sredstev (prihodkov) nad njihovimi odhodki (stroški).
Trajnost kapitala je določena z višino lastniškega kapitala, ki mora zagotoviti plačilno sposobnost reprodukcijskih procesov, zaščito pred višjo silo in sposobnost prilagajanja spremembam pogojev poslovanja podjetja.
Komercialna trajnost določa položaj podjetja na trgu.
Organizacijska in strukturna vzdržnost označuje skladnost vodstvene in organizacijske strukture podjetja s cilji njegovih finančnih in gospodarskih dejavnosti ter načini njihovega doseganja.
Segmentno poročanje- poročanje, sestavljeno za tiste dejavnosti, za katere so podatki o stroških in prihodkih zanimivi za poslovodne osebe. (Takšne postavke lahko vključujejo strukturne enote, vrste izdelkov, proizvodne linije, stranke in prodajna območja.)
Na njegovi podlagi se izvede segmentna analiza- kombinacija klasične ekonomske analize, katere glavno načelo je sekvenčna razčlenitev, delitev preučevanega predmeta in dejavnikov, ki nanj vplivajo, in mejnega pristopa, ki vključuje delitev stroškov na spremenljive in stalne ter izpeljavo mejnega dohodka.
Obstajata dva možna pristopa k sestavljanju in temu primerno analizi segmentnega poročanja.
1. Za vsak segment se uporablja preprost (enostopenjski) izračun mejnega dohodka
Mejni dohodek =VProdaja – variabilni stroški. V tem primeru se fiksni stroški ne razporedijo na segmente, tj. se obravnavajo kot nedodelljivi in se odštejejo od marž prispevkov, ki jih prejmejo vsi segmenti.
2. Dvostopenjski izračun mejnega dohodka. Obstajajo posebni (neposredni) in splošni (posredni) fiksni stroški. Posebne (neposredne) stalne stroške lahko neposredno pripišemo posameznim segmentom, medtem ko splošne stroške obravnavamo kot stroške, ki nastanejo na višji ravni segmentacije ali na ravni podjetja kot celote in se ne razporejajo na segmente.
To tehniko analize je še posebej učinkovito uporabiti pri ocenjevanju donosnosti različnih vrst blaga, izdelkov, del in storitev (ki v tem primeru delujejo kot segmenti).
Tarča Izvajanje analize dobičkonosnosti izdelka je osnova za strateško načrtovanje in odločitve o razporeditvi virov.
V procesu analize se višina prihodkov od prodaje izdelkov primerja le s spremenljivimi stroški za te izdelke. Razlika med temi vrednostmi za posamezno vrsto proizvoda izraža delež te vrste proizvoda v pokrivanju stalnih proizvodnih stroškov. Od vsote deležev pokrivanja stalnih stroškov za posamezno vrsto proizvoda se odšteje skupni znesek stalnih stroškov. Tako vrednost deleža pokrivanja stalnih stroškov za posamezen proizvod kaže stopnjo njegove udeležbe pri poplačilu teh stroškov in tudi pri doseganju dobička.
Za pridobitev popolnejših informacij o strukturi dohodka podjetja, so skupni stalni stroški razdeljeni v skupine glede na stopnjo njihovega odnosa do proizvedenih izdelkov. Ločimo naslednje glavne skupine stalnih stroškov: tiste, ki se nanašajo na določeno vrsto proizvoda, tiste, ki se nanašajo na skupino izdelkov, tiste, ki se nanašajo na določeno proizvodno mesto, in splošne poslovne stalne stroške.
Na podlagi te razdelitve lahko predlagamo postopno določitev finančnega rezultata:
1 delež pokrivanja fiksnih stroškov = prihodek od prodaje tovrstnega proizvoda - variabilni stroški;
2. delež kritja fiksnih stroškov = delež kritja fiksnih stroškov (1) - fiksni stroški, ki se nanašajo na določeno vrsto proizvoda;
3. delež kritja stalnih stroškov = vsota deležev kritja stalnih stroškov (2) - fiksni stroški, ki se nanašajo na določeno področje ali razdelek;
4. delež pokrivanja stalnih stroškov = vsota deležev pokrivanja stalnih stroškov (3) - stalni stroški tovrstne dejavnosti;
5. rezultat dejavnosti podjetja = vsota deležev pokrivanja stalnih stroškov (4) v podjetju - splošni poslovni stalni stroški.
S postopnim določanjem deleža pokrivanja stalnih stroškov lahko jasno ocenite donosnost posameznih vrst izdelkov, skupin izdelkov, oddelkov, tj. izslediti geografijo oblikovanja finančnih rezultatov. Ta metoda temelji na razmerju med prihodki, stroški in obsegom proizvodnje, kar pomeni, da je z obvladovanjem teh parametrov mogoče predvideti finančne rezultate.
Glavna značilnost te analize je združiti neposredne spremenljive stroške za določen izdelek z neposrednimi fiksnimi stroški in izračunati vmesni mejni dohodek – rezultat prodaje po kompenzaciji neposrednih spremenljivk in neposrednih fiksnih stroškov. Ta analiza je namenjena reševanju najpomembnejših vprašanj politike cen in asortimana: kateri izdelki so donosni in kateri nedonosni za vključitev v asortiman, kakšne cene določiti.
…………………..
Konsolidirano poročanje sestavljena v okviru več lastnikov skupaj obvladovanega premoženja. Konsolidirani izkazi kažejo, kakšni bi bili izkazi organizacije, če bi zaprla vse svoje podružnice in jih upravljala neposredno pod eno pravno osebo.
Konsolidirani računovodski izkazi poleg bilance stanja vključujejo tudi skupinski izkaz poslovnega izida. Pri pripravi takšnega poročila bodo finančni rezultati družb, ki se združujejo, in njihova predstavitev odvisni od načina povezovanja - nakupa ali pripojitve.
Uporabniki konsolidiranega poročanja:
Notranji:
Upravljanje
Nadzorni sveti podjetij
Ustanovitelji
Zunanji:
Obstoječi in potencialni investitorji,
Upniki,
dobavitelji,
kupci,
Država.
V izogib ponovnemu štetju in umetnemu napihovanju višine kapitala in finančnih rezultatov je treba izločiti postavke.
Artikli, ki so predmet izločitve - gre za postavke, ki so izključene iz konsolidiranih izkazov, ker povzročajo preračunavanje in izkrivljanje finančnih značilnosti delovanja skupine.
Pri pripravi konsolidiranih računovodskih izkazov so predmet izločitve naslednji izračuni:
1) dolg za vložke, ki še niso vplačani v odobreni kapital;
2) prejete ali plačane predujme;
3) posojila družb v skupini;
4) medsebojne terjatve in obveznosti družb v skupini (ker posamezna gospodarska enota ne more imeti do sebe terjatev ali obveznosti);
5) druga sredstva in vrednostni papirji;
6) odhodki in prihodki prihodnjih obdobij;
7) nepredvidene operacije.
Če zneski terjatev enega podjetja popolnoma ustrezajo zneskom obveznosti do dobaviteljev. V skupino vključeno še eno podjetje, nato se medsebojno izločijo.
Pri pripravi kasnejših konsolidiranih izkazov poslovnega izida prilagoditve se izvajajo v štirih glavnih smereh:
1. izključitev vmesnih rezultatov zaradi prodaje znotraj skupine;
2. poslabšanje poslovnega ugleda, ki je nastalo ob ustanovitvi skupine;
3. amortizacija odstopanja poštene vrednosti sredstev in obveznosti od njihove knjigovodske vrednosti, vključenih v te postavke pri začetnem uskupinjevanju;
4. dodelitev manjšinskega deleža v poslovnem izidu odvisne družbe.
Kompilacija:
Korak 1. Matična organizacija od hčerinskih družb zbira podatke, ki označujejo poslovne transakcije med povezanimi organizacijami o:
finančne naložbe matične organizacije v odobreni kapital odvisnih družb;
terjatve in obveznosti med matično organizacijo in hčerinskimi družbami ter med hčerinskimi družbami;
dobički in izgube iz transakcij med matično organizacijo in hčerinskimi družbami ter med hčerinskimi družbami;
dividende, ki jih izplačajo podružnice matične organizacije ali druge podružnice iste matične organizacije, pa tudi matična organizacija svojim podružnicam;
prihodki od prodaje proizvodov (blaga, del, storitev) med matično organizacijo in hčerinskimi družbami ter med hčerinskimi družbami iste matične organizacije in stroški, ki jih je mogoče pripisati tej prodaji;
kakršni koli drugi prihodki in odhodki, ki izhajajo iz transakcij med nadrejeno organizacijo in hčerinskimi družbami, kot tudi med hčerinskimi družbami iste nadrejene organizacije itd.
2. korak. Povzemanje kazalnikov poročanja matične in odvisnih družb.
Korak 3. Izključitev kazalnikov, ki označujejo poslovne transakcije med matično organizacijo in odvisnimi družbami, iz konsolidiranega poročanja. Manjšinski delež se izračuna, če matična organizacija nima 100% odobrenega kapitala hčerinske družbe.
Če je matična organizacija delnice kupila neposredno od odvisne družbe po ceni, ki presega nominalno vrednost, se pozicija dobrega imena ne bo pojavila v konsolidirani bilanci stanja, saj jo je treba pred prikazom dobrega imena zmanjšati za znesek deleža. premije, prejete za delnice, prodane matični organizaciji. Kapitalski pribitek je vzajemni dobiček in ga je treba izključiti iz konsolidirane bilance stanja, kadar je vrednost finančnih naložb nadrejene organizacije nižja od vrednosti deleža odobrenega kapitala odvisne družbe v lasti nadrejene organizacije. V tem primeru bo imel poslovni ugled odvisnih družb negativno vrednost in se bo odražal v obveznosti v seštevku dela Kapital in rezerve.
Stroški pridobljenega (pozitivnega) poslovnega ugleda se prilagajajo z obračunavanjem amortizacije v obdobju 20 let (vendar ne dlje od življenjske dobe organizacije).
Slabo ime se enakomerno odpisuje na finančne rezultate kot poslovni odhodek.
Znesek dividend, ki jih je matična organizacija prejela od hčerinske družbe, je izključen iz vrstice Prihodki iz udeležbe v drugih organizacijah.
V konsolidiranem izkazu poslovnega izida kazalnik manjšinskega deleža označuje znesek finančnega rezultata odvisne družbe, ki se nanaša na delež v odobrenem kapitalu, ki ne pripada matični organizaciji. Če je odvisna družba v poročevalskem obdobju poslovala z izgubo in je manjšinski delež v izgubi odvisne družbe večji od manjšinskega deleža v kapitalu odvisne družbe, se mora rezervni kapital zmanjšati za znesek razlike, v primeru, da nezadostnosti, dodatni in odobreni kapital odvisne družbe, vključen v konsolidirane računovodske izkaze.
Poslovni segment - To je kateri koli element komercialnih dejavnosti organizacije, ki ga je mogoče obravnavati v smislu širitve ali krčenja teh dejavnosti. To je lahko vrsta izdelka, vrsta stranke, geografsko prodajno območje itd. Za optimizacijo nadzora nad učinkovitostjo različnih področij dejavnosti organizacije je priporočljivo sestaviti interno segmentno poročanje po geografskih prodajnih območjih, vrstah kupcev, skupinah izdelkov itd. Operativni nadzor kazalnikov uspešnosti organizacije v teh oddelkih na podlagi podrobna analiza internega segmentnega poročanja preprečuje nastanek in rast negativnih trendov v posameznih segmentih poslovanja in pozitivno vpliva na uspešnost organizacije kot celote. Z odštevanjem variabilnih stroškov od prihodkov, porazdeljenih po segmentih (skupine izdelkov, prodajne regije, skupine kupcev, distribucijski kanali), je mogoče izračunati zneske kritja I (prihodki minus variabilni stroški) za te segmente. Od zneskov kritja I se odštejejo stroški prodaje, ki se lahko razporedijo na ustrezne segmente (npr. stroški transporta končnih izdelkov in njihove prodaje v določenih geografskih regijah ali stroški oglaševanja določenih skupin izdelkov). Prejmite znesek kritja II. Znesek kritja II je vključen v izračun dobičkonosnosti prodaje po poslovnih segmentih. Takšni kontrolni izračuni so potrebni za usmerjeno selektivno tržno politiko. Toda takšni večdimenzionalni izračuni so izvedljivi le, če lahko določene stroške natančno pripišemo posameznim segmentom. Za rešitev problema razkritja informacij o delovanju tehnološko ločenih panog (vrst dejavnosti), pa tudi o vplivu lokacije oddelkov organizacije ali geografije prodajnih trgov na njen finančni položaj, so koncepti operativnega, geografskega in poročevalski segmenti so bili uvedeni v regulativni računovodski sistem. Osnova koncepta operativni segment določiti je treba načelo tehnološke izolacije proizvodnje določenih vrst proizvodov, gradenj, storitev ali proizvodnje blaga.
Uporabniki računovodskih izkazov bodo lahko sklepali o stopnji njihove donosnosti, obsegu prodaje in številnih drugih pomembnih kazalnikih. Zahtevane informacije je mogoče pridobiti z metodami obračunavanja proizvodnih stroškov in kalkulacije proizvodnih stroškov po naročilu, po naročilu, po izdelku in nekaterih drugih.
Ob tem lahko predstavlja določeno težavo postopek razporejanja stroškov pomožnih proizvodnih, splošnih poslovnih in drugih odhodkov, saj so v odhodke poslovnega odseka vključeni le stroški, ki so neposredno povezani s tem odsekom.
Za organizacije pomembne skupine sektorjev nacionalnega gospodarstva je izjemno pomembno zagotoviti informacije o geografski segmenti. To velja za monoproizvajalce, na primer podjetja v naftni, plinski, premogovniški industriji, elektroenergetiki in drugih, kjer so ekonomski kazalniki njihove dejavnosti in možna tveganja povezani predvsem z geografsko lego polj in proizvodnje ali trgov za izdelke in storitve.
S.I. Krilov
Profesor Katedre za računovodstvo, analizo in ekonomiko dela
Uralska zvezna univerza, imenovana po prvem predsedniku Rusije B.N. Jelcin,
Doktorica ekonomskih znanosti
Finančno glasilo: finance, davki, zavarovanje, računovodstvo
Ekonomska analiza: teorija in praksa
št. 2, februar 2011
Analiza konsolidiranih izkazov in analiza izkazov po odsekih se lahko obravnavata kot posebni deli analize računovodskih (finančnih) izkazov, ki imajo določene posebnosti, vendar niso nič manj pomembni za praktične ekonomiste, ki opravljajo analitično delo v podjetjih.
Konsolidirani računovodski izkazi so izkazi, ki jih pripravi obvladujoča družba za celotno skupino odvisnih družb (podjetij), ki odražajo finančno stanje in finančno uspešnost vseh družb, vključenih v konsolidacijo, kot enotne ekonomske celote.
Konsolidirane računovodske izkaze zahtevajo vsi uporabniki, ki imajo ali nameravajo imeti deleže v določeni skupini podjetij: vlagatelji, upniki, dobavitelji in kupci, zaposleni in sindikati, banke in druge finančne institucije, vladne agencije in lokalne oblasti.
Konsolidirani računovodski izkazi omogočajo, da se prihodki skupine iz gospodarske združitve podjetij uporabijo kot osnova za izračun dividend na delnice, ki so vključene v obseg konsolidacije. Konsolidirani računovodski izkazi odražajo interese manjšine vlagateljev, tj. tisti delničarji, ki imajo na skupščini manj kot polovico glasov.
Konsolidirani računovodski izkazi omogočajo uporabo skupnega dohodka in dobička skupine kot podlage za obdavčitev v tistih državah, kjer to dovoljuje davčna zakonodaja.
koeficient obračanja kratkoročnih sredstev;
stopnja donosa;
donosnost sredstev;
donosnost kapitala;
koeficient vzdržnosti gospodarske rasti.
Izračunske formule za navedena finančna razmerja za najpomembnejša področja analize finančnega stanja komercialne organizacije so predstavljene v tabeli. 2.
Tabela 2. Sistem finančnih kazalnikov, izbranih za bonitetno oceno finančnega stanja podjetij konsolidirane skupine
| Ime finančnega razmerja | Formula za izračun | ||
| števnik | imenovalec | ||
| 1. Kazalniki za oceno premoženjskega stanja | |||
| 1.1. Delež obratnih sredstev v premoženju | obratna sredstva | Bilančna valuta | |
| 1.2. Delež denarnih sredstev in kratkoročnih finančnih naložb v obratnih sredstvih | Denarna sredstva + Kratkoročne finančne naložbe | obratna sredstva | |
| 2. Kazalniki za oceno finančne stabilnosti | |||
| 2.1. Razmerje finančne neodvisnosti | Pravičnost | Bilančna valuta | |
| 2.2. Koeficient strukture dolžniškega kapitala | dolgoročne dolžnosti | Izposojeni kapital | |
| 3. Kazalniki za ocenjevanje plačilne sposobnosti in likvidnosti | |||
| 3.1. Investicijska stopnja | Pravičnost | Osnovna sredstva | |
| 3.2. Trenutno razmerje | obratna sredstva | ||
| 3.3. Hitro razmerje | Denarna sredstva + Kratkoročne finančne naložbe + Kratkoročne terjatve | Kratkoročne obveznosti | |
| 3.4. Koeficient absolutne likvidnosti | Gotovina | Kratkoročne obveznosti | |
| 4. Kazalniki za ocenjevanje poslovne aktivnosti | |||
| 4.1. Koeficient obračanja kratkoročnih sredstev | Prihodki (neto) od prodaje | Povprečni znesek obratnih sredstev | |
| 4.2. Koeficient obračanja sredstev | Prihodki (neto) od prodaje | Valuta povprečnega stanja | |
| 4.3. Donosnost prodaje | Prihodki od prodaje | Prihodki (neto) od prodaje | |
| 4.4. Stopnja dobička | Čisti dobiček | Prihodki (neto) od prodaje | |
| 4.5. Donosnost sredstev | Čisti dobiček | Valuta povprečnega stanja | |
| 4.6. Donosnost kapitala | Čisti dobiček | ||
| 4.7. Koeficient vzdržnosti gospodarske rasti | Čisti dobiček - dividende | Povprečna neto vrednost | |
Regulativni okvir za vsakega od finančnih kazalnikov, izbranih za analizo, bi moral upoštevati panožne značilnosti podjetij v konsolidirani skupini. Če konsolidirana skupina vključuje podjetja, ki pripadajo različnim sektorjem gospodarstva, se razvije več regulativnih okvirov. Pri razvoju regulativnega okvira za analizo finančnega stanja konsolidirane skupine kot celote je treba oceniti prispevek vsake od komponent industrije k njenemu oblikovanju. Vendar pa mora algoritem za določanje bonitetne številke v vsakem primeru ostati enak.
absolutno stabilen (odličen);
relativno stabilen (dober);
relativno nestabilen (zadovoljiv);
absolutno nestabilen (nezadovoljiv).
Na podlagi rezultatov analize se sklepa o stopnji vpliva (odločilni, pomembni, nepomembni, popolna odsotnost) sprememb tako v finančnem stanju kot celoti kot v njegovih posameznih značilnostih vsakega podjetja, vključenega v konsolidirano skupino. , oziroma na njeno finančno stanje kot celoto in posamezne značilnosti v poročevalskem obdobju v primerjavi s podatki prejšnjega obdobja.
Segmentno računovodsko poročanje se ustvari v velikih podjetjih, ki se ukvarjajo s proizvodnjo različnih izdelkov, opravljajo različne storitve, opravljajo trgovske, posredniške in finančne dejavnosti v podjetjih z različnimi tehničnimi ravnmi, različno donosnostjo in imajo različne možnosti za nadaljnji razvoj. Na rezultate gospodarske dejavnosti podjetij vpliva tudi dejstvo, da se lahko proizvodnja in prodaja blaga izvajata v različnih geografskih območjih, državah in teritorialnih regijah. Informacije, povezane s temi značilnostmi dejavnosti podjetja, so zanimive za nekatere uporabnike računovodskih izkazov.
Analiza poročanja po segmentih vključuje izvedbo izračunov v tabeli. 3.
Tabela 3. Analiza kazalnikov uspešnosti podjetja po segmentih poročanja
| Kazalo | Poslovni (geografski) odseki, o katerih se poroča | Skupaj | ||||||||
| Segment 1 | ... | Segment št | ||||||||
| Prejšnje obdobje | Obdobje poročanja | Odstopanje | Prejšnje obdobje | Obdobje poročanja | Odstopanje | Prejšnje obdobje | Obdobje poročanja | Odstopanje | ||
| 1. Dohodek | ||||||||||
| 2. Stroški | ||||||||||
| 3. Finančni rezultat (stran 1 - stran 2) | ||||||||||
| 4. Sredstva | ||||||||||
| 5. Obveznosti | ||||||||||
| 6. Stopnja koncentracije dolžniškega kapitala (stran 5/stran 4) | ||||||||||
| 7. Odplačilna doba obveznosti ((vrstica 5/vrstica 1) x število dni v obdobju), dni | ||||||||||
| 8. Dobičkonosnost prodanih izdelkov (stran 3/stran 2) | ||||||||||
| 9. Dobičkonosnost prodaje (stran 3/stran 1) | ||||||||||
| 10. Koeficient obračanja sredstev (stran 1/ stran 4) | ||||||||||
| 11. Donosnost sredstev (stran 3/stran 4) | ||||||||||
| 12. Donosnost obveznosti (str. 3/str. 5) | ||||||||||
V procesu analize se ocenjuje finančna stabilnost (koeficient koncentracije dolžniškega kapitala), plačilna sposobnost (doba odplačevanja obveznosti), učinkovitost tekočega poslovanja (donosnost prodanih izdelkov in donosnost prodaje), intenzivnost (koeficient obračanja sredstev) in učinkovitost (donosnost sredstev in donosnost). o obveznostih) podjetij, ki uporabljajo vire, za vsak poslovni (poslovni, panožni) in geografski segment poročanja v obdobju poročanja v primerjavi s podatki prejšnjega obdobja. Poleg tega analiza preučuje stopnjo, v kateri spremembe vrednosti vsakega od kazalnikov, ki označujejo dejavnosti poslovnih in geografskih segmentov, vplivajo na odstopanje vrednosti tega kazalnika za podjetje kot celoto.
Na podlagi rezultatov izračunov se sklepa o stopnji vpliva (odločilni, pomembni, nepomembni, popolna odsotnost) sprememb kazalnikov za vsak poslovni in geografski segment na odstopanje končnih kazalnikov, o možnostih ali nesmiselnosti določenega operativnega ali geografskega segmenta z vidika njegovega vpliva na učinkovitost tekočih dejavnosti podjetja kot celote, razvijajo pa se tudi predlogi za optimizacijo sestave in obsega kazalnikov operativnih in geografskih segmentov, da bi doseči najvišjo učinkovitost tekočih dejavnosti podjetja.
Literatura
1. Analiza pri upravljanju finančnega stanja komercialne organizacije / N.N. Ilysheva, S.I. Krilov. M.: Finance in statistika; INFRA-M, 2008. 240 str.: ilustr.
2. Ilysheva N.N., Krylov S.I. Analiza računovodskih izkazov: Učbenik. M.: Finance in statistika; INFRA-M, 2011. 480 str.: ilustr.
3. Krylov S.I. Izboljšanje metodologije analize v sistemu upravljanja finančnega stanja gospodarske organizacije: Monografija. Ekaterinburg: Državna izobraževalna ustanova za visoko strokovno izobraževanje USTU - UPI, 2007. 357 str.
V LLC "Novomet-Service" je poseben predmet analize in pomemben dodaten vir informacij za oceno finančnega stanja organizacije in njenih finančnih rezultatov konsolidirano poročanje, ki ga sestavljajo korporativne strukture. Organizacije, ki imajo v svoji sestavi odvisne družbe, sestavljajo konsolidirane izkaze, ki jih pri nas imenujemo konsolidirani izkazi. V ruski zakonodaji se pojma "konsolidirano" in "konsolidirano" poročanje uporabljata kot sopomenki, kljub dejstvu, da je konsolidirano poročanje sestavljeno znotraj ene pravne osebe na podlagi podatkov o poročanju njenih oddelkov in podružnic, ki so razvrščene v ločeno bilanco stanja, vendar niso samostojne pravne osebe in v prisotnosti hčerinskih in odvisnih družb. Poleg tega se priprava konsolidiranih letnih računovodskih izkazov izvaja s seštevanjem ustreznih podatkov po vrsticah, ki se odražajo v obrazcih letnih računovodskih izkazov organizacij in enotnih podjetij.
Konsolidirani računovodski izkazi imajo v nasprotju s konsolidiranimi drugačen cilj - vlagateljem in drugim zainteresiranim strankam najprej prikazati rezultate finančnega in gospodarskega delovanja skupine medsebojno povezanih podjetij, ki so pravno neodvisna, a dejansko en sam gospodarski organizem. Glavna potreba pri pripravi konsolidiranih poročil je izločitev posameznih kazalnikov podjetij, ki so vključena v skupino, da bi odpravili ponavljajoče se štetje v končnem (konsolidiranem) poročilu skupine.
Tako se konsolidirano poročanje sestavlja v okviru enega lastnika ali za statistično posplošitev, konsolidirano poročanje pa pripravlja več lastnikov za skupno obvladovano premoženje.
Trenutno ruski regulativni dokumenti obravnavajo konsolidirane računovodske izkaze kot neodvisno vrsto računovodskega poročanja. To stališče se zlasti odraža v Konceptu razvoja računovodstva in poročanja v Ruski federaciji za srednji rok. Po tem dokumentu so konsolidirani računovodski izkazi vrsta računovodskega poročanja in so namenjeni označevanju finančnega položaja in finančne uspešnosti skupine poslovnih subjektov na podlagi razmerij obvladovanja.
Posebnosti konsolidiranega poročanja:
Izkaze pripravlja skupina družb, ki ni pravna oseba, vsaka družba v skupini pa je pravna oseba;
Vse družbe v skupini so neposredno ali posredno v lasti enega lastnika (skupine lastnikov);
Poročanje označuje finančni položaj in finančne rezultate skupine družb kot enotne gospodarske celote;
Glavni načini poročanja so seštevanje po vrsticah in kasnejša izključitev postavk, ki označujejo transakcije znotraj skupine. Trenutno obstaja 41 mednarodnih standardov računovodskega poročanja (MSRP), med katerimi so najpomembnejši standardi za konsolidirano poročanje:
MSRP 22 »Poslovne združitve« (MRS »Poslovne združitve«);
MSRP 27 »Konsolidirani in posamični računovodski izkazi« (MRS 27 »Konsolidirani računovodski izkazi in obračunavanje naložb v odvisne družbe«);
MRS 28 »Obračunavanje naložb v pridružena podjetja« (MRS 28 »Pridruževanje naložb v pridružena podjetja«);
MSRP 14 Poročanje po segmentih
MSRP 31 Računovodsko poročanje o deležih v skupnih vlaganjih
MSRP 25 »Obračunavanje naložb« (MRS 25 »Združevanje za naložbe«);
MSRP 14 »Računovodsko poročanje po segmentih«
Tako 7 standardov neposredno ali posredno obravnava problematiko konsolidiranega poročanja, kar kaže na vse večjo vlogo tovrstnega poročanja. Poleg tega so vprašanja konsolidacije v različni meri obravnavana v drugih standardih: MSRP 1 »Predstavitev računovodskih izkazov«, MSRP 24 »Razkritja povezanih strank«, MSRP 32 »Finančni instrumenti: razkritje in predstavljanje«, MSRP 39 »Finančni instrumenti: pripoznavanje in vrednotenje« itd.
Mednarodni standardi računovodskega poročanja podajajo vse osnovne definicije različnih pojmov, ki so tako ali drugače povezani s konsolidiranim poročanjem. Konsolidacija je posplošitev komercialnih in finančnih rezultatov skupine podjetij, ki veljajo za eno gospodarsko enoto. Skupina (korporacija) je združenje podjetij (podjetij), ki ni pravna oseba in je sestavljeno iz holdinga (nadrejene) družbe in vseh njenih hčerinskih družb, ki so pravne osebe. Matična družba (holding, glavna družba) - imetnik kontrolnega deleža v hčerinskih ali drugih podjetjih; nadzoruje dejavnosti ene ali več odvisnih družb. Obvezen za pripravo zbirnih (konsolidiranih) računovodskih izkazov.
Odvisna družba (podjetje) je priznana kot taka, če ima druga družba, imenovana matična družba, zaradi prevladujoče udeležbe v njenem odobrenem kapitalu ali v skladu z dogovorom med njima ali kako drugače izvaja obstoječi nadzor nad njenimi dejavnostmi. sposobnost določanja odločitev, ki jih sprejema takšno podjetje.
Konsolidirane računovodske izkaze pripravlja obvladujoča družba za celotno skupino odvisnih družb (podjetij). Odraža premoženjsko finančno stanje in rezultate gospodarske dejavnosti vseh družb, ki so vključene v obseg konsolidacije kot enotne gospodarske celote. Konsolidirane računovodske izkaze zahtevajo vsi, ki imajo ali nameravajo imeti deleže v določeni skupini podjetij: vlagatelji, upniki, dobavitelji in kupci, zaposleni in sindikati, banke in druge finančne institucije, vladne agencije in lokalne oblasti. Skupina (sfera) konsolidacije - matična družba z vsemi njenimi odvisnimi družbami. Nabor podjetij, za katere je treba pripraviti konsolidirane računovodske izkaze.
Nadzor nad finančnimi in gospodarskimi dejavnostmi je pravica družbe, da vzpostavi načela finančne in proizvodne (komercialne) dejavnosti druge družbe, da bi od nje pridobila koristi.
Šteje se, da obvladovanje dejavnosti obstaja, kadar ima obvladujoča družba v lasti neposredno ali prek odvisne družbe več kot polovico delnic z glasovalno pravico odvisne organizacije, pa tudi kadar ima obvladujoča družba z manjšim številom delnic: a) možnost, da sporazumno z drugimi vlagatelji razpolaga z več kot polovico glasovalnih pravic; b) sposobnost določanja načel dejavnosti družbe, ki so zapisana v njeni listini ali v posebnem sporazumu; c) pravico do imenovanja in razrešitve večine članov upravnega odbora ali drugega podobnega organa upravljanja družbe. d) pravico do oddaje večine glasov na seji upravnega odbora ali podobnega organa. Tako brezpogojni nadzor predvideva več kot 50-odstotni lastnik holdinške družbe v lasti navadnih delnic odvisne družbe, posredni nadzor - z manjšim deležem z možnostjo dodatnega vpliva. Skupno obvladovanje je obvladovanje dejavnosti podjetja (družbe), predmet konsolidacije, ki ga skupaj izvajata dve ali več drugih družb. Poslovna združitev je združitev neodvisnih podjetij v eno gospodarsko enoto zaradi združitve ali zaradi pridobitve nadzora enega podjetja nad čistimi sredstvi in proizvodnimi dejavnostmi drugega podjetja.
Manjšinski delež (manjšinski delež) je del čistega poslovnega izida in čistega premoženja odvisne družbe, ki ga je mogoče pripisati deležem, ki jih obvladujoča družba nima v lasti neposredno ali posredno prek odvisnih družb. MRS 27 Konsolidirani in ločeni računovodski izkazi izrecno določa, da so manjšinski deleži v konsolidirani bilanci stanja predstavljeni ločeno od obveznosti in lastniškega kapitala matične družbe. Manjšinski delež v dobičku konsolidirane skupine družb je v konsolidiranem izkazu poslovnega izida prikazan ločeno.
Poštena vrednost je znesek, po katerem bi lahko dobro obveščene stranke zamenjale sredstvo ali poravnale obveznost v prihodnji transakciji; Datum nakupa (prevzema) - datum vzpostavitve nadzora nad čistimi sredstvi in proizvodnimi dejavnostmi prevzetega podjetja.
Zaradi prilagoditve mednarodnih standardov računovodskega poročanja ruskim razmeram so tuje izkušnje, nabrane na področju priprave konsolidiranih izkazov, dragocene za domače organizacije. V zadnjih letih se je pozornost ruskih računovodskih organizacij povečala do tega vprašanja, pojavili so se regulativni dokumenti in smernice o tem vprašanju, na dnevnem redu pa je vprašanje sprejetja zakona o konsolidiranem poročanju. Hkrati pa stalna nedoslednost in določena nedoslednost regulativnega okvira določata povečano zanimanje za metodološke podlage za pripravo konsolidiranega poročanja domačih organizacij. Pokritost vprašanj, ki določajo nadaljnje razumevanje problematike priprave konsolidiranih izkazov, je mogoče najti v številnih ruskih zakonih, sprejetih v zadnjih letih.
Prvič, poleg pravnih oblik gospodarskih organizacij Civilni zakonik Ruske federacije določa definicije hčerinskih in odvisnih družb. Preučevanje pravnega statusa delniške družbe pomaga razkriti sistem sodelovanja družb, vključenih v skupino.
V skladu s čl. 105 Civilnega zakonika Ruske federacije je gospodarska družba priznana kot hčerinska družba, če ima druga (glavna) gospodarska družba zaradi svoje prevladujoče udeležbe v njenem odobrenem kapitalu ali v skladu s pogodbo, sklenjeno med njo, ali drugače možnost odločanja o odločitvah take družbe. Hčerinska družba ne odgovarja za dolgove matične družbe. Civilni zakonik Ruske federacije ne določa deleža glavne družbe v odobrenem kapitalu hčerinske družbe, kar ji omogoča določanje odločitev hčerinske družbe, medtem ko so takšni parametri navedeni za odvisne družbe. V čl. 106 Civilnega zakonika Ruske federacije določa definicijo odvisne gospodarske družbe, ki je priznana kot taka, če ima druga (prevladujoča, udeležena) družba več kot 20% glasovalnih delnic delniške družbe ali 20% odobreni kapital družbe z omejeno odgovornostjo. Druga vprašanja, povezana s pripravo konsolidiranih izkazov, so dopolnjena in opredeljena v zveznem zakonu z dne 30. novembra 1995 št. 190-FZ "O finančnih in industrijskih skupinah". Ta zakon opredeljuje finančno-industrijsko skupino kot skupek pravnih oseb, ki delujejo kot glavne in odvisne družbe ali ki so v celoti ali delno združile svoja opredmetena in neopredmetena sredstva na podlagi pogodbe o ustanovitvi finančno-industrijske skupine za namen tehnološkega ali gospodarskega povezovanja za izvedbo investicijskih ali drugih projektov in programov, namenjenih povečanju konkurenčnosti in širjenju trgov blaga in storitev, povečanju proizvodne učinkovitosti in ustvarjanju novih delovnih mest. Udeleženci FIG so pravne osebe, ki so podpisale pogodbo o ustanovitvi finančno-industrijske skupine, in osrednja družba finančno-industrijske skupine, ki jo ustanovijo, ali glavne in hčerinske družbe, ki tvorijo finančno-industrijsko skupino. Finančno-industrijska skupina lahko vključuje gospodarske in neprofitne organizacije, tudi tuje, razen javnih in verskih organizacij (združenj).Dovoljena je udeležba v več kot eni finančno-industrijski skupini. Postopek vodenja povzetka (konsolidiranega) računovodstva, poročanja in bilance stanja finančno-industrijske skupine je bil odobren z Odlokom Vlade Ruske federacije z dne 9. januarja 1997 št. 24.
Zaradi tržnih sprememb v Ruski federaciji prejšnji računovodski sistem ni mogel v celoti odražati novega finančnega in gospodarskega poslovanja organizacij. Potrebne so bile spremembe zakonodaje, razjasnitev konceptualnih aktov ter metodologije računovodenja in poročanja. Do nedavnega je bila priprava konsolidiranih izkazov v Ruski federaciji urejena z Odlokom Ministrstva za finance Rusije z dne 28. julija 1995 št. 81 »O postopku za prikaz v računovodstvu določenih transakcij, povezanih z začetkom veljavnosti prvega dela Civilnega zakonika Ruske federacije" in Postopek vodenja konsolidiranih (konsolidiranih) izkazov. računovodstvo, poročanje in bilanca stanja finančne in industrijske skupine. Oba dokumenta sta podala le začetne informacije o konsolidiranih računovodskih izkazih. Prvi je obravnaval razmerje med matično in odvisno družbo. Drugi je predvideval pripravo konsolidiranih izkazov s strani osrednje (nadrejene) družbe, ki so jo ustanovile vse stranke pogodbe o ustanovitvi finančno industrijske skupine in je pooblaščena za vodenje poslov finančno industrijske skupine. Poleg teh dokumentov je rusko ministrstvo za finance odobrilo Odlok št. 112 z dne 30. decembra 1996 "O metodoloških priporočilih za pripravo in predstavitev konsolidiranih računovodskih izkazov", ki je bil leta 1999 spremenjen in dopolnjen. Ta odredba natančneje opredeljuje konsolidirane računovodske izkaze in navaja primere, v katerih se sestavljajo, obravnava splošni postopek sestavljanja in predstavljanja konsolidiranih računovodskih izkazov, pravila združevanja računovodskih izkazov matične organizacije in odvisnih družb v konsolidirane računovodske izkaze. , ter pravila za vključitev podatkov o odvisnih družbah v skupinske računovodske izkaze, pojasnila h skupinski bilanci stanja in skupinskemu izkazu poslovnega izida. Metodološka priporočila opredeljujejo konsolidirano poročanje kot sistem kazalnikov, ki odražajo finančni položaj na dan poročanja in finančne rezultate za poročevalsko obdobje skupine soodvisnih organizacij, ki je v bistvu blizu definiciji konsolidiranega poročanja v MSRP.
Načela za oblikovanje zbirnega (konsolidiranega) poročanja
Pri pripravi zbirnih (konsolidiranih) računovodskih izkazov skupine povezanih organizacij je zelo pomembna kakovost izhodiščnih informacij, ki so na voljo za izvedbo konsolidacijskih postopkov. Za sestavo zanesljivega konsolidiranega poročanja, ki ustreza zahtevam vseh zainteresiranih uporabnikov in v skladu z mednarodnimi standardi, morajo biti začetne informacije o finančnem položaju in gospodarskih dejavnostih organizacij, ki so del skupine, zgrajene na določenih načelih in metodah (izpolnjevati določene zahteve). Načelo popolnosti: Vsa sredstva, obveznosti, pasivne časovne razmejitve konsolidirane skupine se sprejmejo v celoti, ne glede na delež obvladujoče družbe. Manjšinski delež je prikazan kot posebna postavka v bilanci stanja pod ustreznim naslovom. Kapitalsko načelo: Ker so obvladujoča družba in odvisne družbe ena sama gospodarska celota, je kapital določen s knjigovodsko vrednostjo deležev uskupinjenih družb ter finančnimi rezultati poslovanja teh družb in rezervami. Načelo poštenega in poštenega merjenja: Konsolidirani računovodski izkazi morajo biti predstavljeni na jasen in lahko razumljiv način ter dajati resničen in pošten prikaz sredstev, obveznosti, finančnega položaja ter dobičkov in izgub subjektov v skupini, ki se štejejo za cela. Načelo nespremenljivosti pri uporabi metod konsolidacije in vrednotenja ter načelo delujočega podjetja: Metode konsolidacije je treba uporabljati dolgo časa, pod pogojem, da podjetje deluje, tj. v doglednem času ne namerava prenehati s svojim delovanjem. Odstopanja so dopustna v izjemnih primerih in morajo biti z ustrezno utemeljitvijo navedena v prilogah k poročilu. To načelo velja tako za oblike kot za metode sestavljanja konsolidiranih računovodskih izkazov.
Načelo pomembnosti: To načelo predvideva razkritje takih postavk, katerih vrednost lahko vpliva na sprejemanje ali spremembo odločitev o finančnih in gospodarskih dejavnostih družbe.
Enotne metode vrednotenja: Sredstva, obveznosti, vnaprej vplačane stroške, dobičke in odhodke uskupinjene družbe je treba upoštevati v celoti. Ni pomembno, kako so prikazani v tekočem računovodstvu in poročanju podjetij, vključenih v skupino, saj matična družba ne uveljavlja prepovedi ali izvaja selektivnih računovodskih pristopov. Pomembno je, da se pri konsolidaciji sredstva in obveznosti obvladujoče družbe in odvisnih družb vrednotijo po enaki metodologiji, kot jo uporablja obvladujoča družba. Pri pripravi konsolidiranih računovodskih izkazov je treba uporabiti tehnike vrednotenja, ki jih zahtevajo zakoni, ki jih obvladujoča družba upošteva. Enotni datum sestave: Konsolidirani računovodski izkazi morajo biti pripravljeni na dan bilance stanja obvladujoče družbe. Računovodske izkaze odvisnih družb je treba preračunati tudi na dan konsolidiranih računovodskih izkazov.
Večina zgoraj obravnavanih načel, na katerih temelji konsolidirano poročanje v skladu z mednarodnimi standardi, se odraža v ruskih regulativnih dokumentih, ki urejajo pripravo konsolidiranih računovodskih izkazov.
Ta vrstni red temelji na naslednjih pravilih:
dosledno generiranje informacij v okviru poenotenih oblik specializiranega znotrajskupinskega poročanja;
Postopna posplošitev kazalnikov z ravni ločenih strukturnih enot na skupino kot celoto;
Spremljanje zanesljivosti in doslednosti poročanja informacij na vsaki stopnji oblikovanja ali kombinacije kazalnikov.
Povezane informacije.
