În lumea modernă, există din ce în ce mai multe idei de afaceri interesante care trebuie implementate. Dar pentru promovarea oricărui proiect este nevoie de bani, pe care autorul ideii nu îi are întotdeauna. Prin urmare, problema găsirii de investiții pentru începerea unei afaceri este relevantă. Cu toate acestea, antreprenorii și companiile care pornesc de la zero riscă să se confrunte cu concurenți puternici în nișa aleasă. Și pentru a realiza ideea și a găsi fondurile necesare pentru aceasta, trebuie să cunoașteți toate trucurile pentru a atrage investitori.
Vă vom spune cum să vă faceți proiectul atractiv pentru investitori și ce trebuie să faceți pentru aceasta. Drumul va fi stăpânit de cel care merge pe jos, iar afacerea - de cel care este pregătit pentru nou.
Oportunitățile de a găsi investitori sunt mult mai multe decât ar părea la prima vedere. Și poți găsi bani recurgând atât la metode de investiție de lungă durată, cât și la cele moderne care au apărut odată cu apariția internetului.
Puteți obține bani pentru afaceri prin intermediul fonduri de investiții, fonduri de asistență pentru întreprinderile mici. Aceasta este o sarcină destul de dificilă. Pe lângă faptul că un antreprenor începător trebuie să găsească motive serioase pentru a primi investiții, trebuie să investească el însuși o parte din fonduri, dar nu toată lumea are posibilitatea de a face acest lucru.
Puteți cere ajutor la fonduri de risc Totuși, trebuie avut în vedere faptul că acestea asigură fonduri pentru dezvoltarea proiectelor care au perspective. În primul rând - în domeniul inovațiilor și al tehnologiilor IT.
O altă opțiune este o platformă specială pentru investiții în proiecte de afaceri, un incubator de afaceri. Dar pentru a obține bani, trebuie să câștigi competiția și să treci un interviu.
Investitorii de succes pot deveni și potențiali investitori oameni de afaceri care ar dori să aibă venituri pasive. Găsirea investitorilor și transformarea lor în parteneri este cea mai acceptabilă și mai ușoară cale. Și pentru asta trebuie să poți să-ți prezinți bine proiectul, să-i dovedești viabilitatea și relevanța.
Una dintre cele mai populare moduri de a atrage investiții este crowdfundingul, care este colectarea de fonduri pentru o afacere de la oameni obișnuiți. Există site-uri de crowdfunding pe Internet concepute astfel încât să poți lăsa oferte pentru a strânge fonduri pentru un proiect sau pentru a-ți investi banii într-un proiect. Dar pentru a recurge la această metodă fie trebuie să fii o persoană celebră, fie să poți să-ți faci reclamă foarte bine ideea, ceea ce, din păcate, nu se face pe site-urile de crowdfunding.
De asemenea, puteți încerca atrage investiții prin criptomonedeși sistemele electronice de plată . Trebuie remarcat faptul că unele criptomonede populare astăzi, de exemplu, Ethereum, au fost create cu banii utilizatorilor.
Dacă nu știi unde să cauți investitori, atunci îți oferim mai multe platforme mari pentru a le găsi.
business-platform.ru. Platformă federală de afaceri. Pe lângă proiecte și propuneri de vânzare a unei afaceri gata făcute, aici găsiți o bază de date a investitorilor. Sarcina principală a platformei este de a conecta investitorii și autorii proiectelor de afaceri online.
beboss.ru. Resursa oferă o oportunitate de a căuta investitori pentru orice industrie, precum și un catalog de francize, planuri de afaceri și idei de afaceri.
napartner.com. Platforma oferă diverse servicii pentru startup-uri și investitori, cum ar fi suport pentru tranzacții. Oamenii de afaceri începători vor trebui să descrie nuanțele proiectului lor, astfel încât investitorii să primească cât mai multe informații posibil.
investclub.ru Resursa oferă oportunități ample pentru a găsi investiții și investitori.
rusinvestproject.ru. O platformă pentru căutarea investitorilor atât în Rusia, cât și în țările CSI.
Sunt mulți oameni care doresc să primească investiții și concurența este destul de mare, așa că înainte de a căuta un investitor, trebuie să înveți câteva reguli.
Cu cât oferiți mai multe informații investitorilor, cu atât veți avea mai multă încredere.
Dacă știi cât poți câștiga, cum se va dezvolta proiectul tău, poți merge în siguranță la o conversație cu un investitor. Calculați exact de câți bani aveți nevoie și pentru ce.
Un exemplu este pornirea Talkdesk. Autorii săi au propus dezvoltarea tehnologiilor cloud care să fie utilizate în centrele de apeluri. Înainte de a se întâlni cu un reprezentant al fondului de capital de risc Silicon Valley, de la care echipa de proiect a primit ulterior 12.000.000 de dolari, a avut deja investiții de la alți investitori în valoare de 4.000.000 de dolari și a primit profit de 1.000.000 de dolari. Investitorii au fost captivați de capacitatea echipei de a economisi bani și de a se dedica în totalitate muncii. Ei au făcut toate concluziile pe baza informațiilor furnizate despre proiect.
Cu cât știi mai multe despre un investitor, cu atât ai mai multe oportunități de a-l interesa.
Care este stilul tău de comunicare preferat? Cum face afaceri? Cât de repede ia decizii? Fiecare lucru mic poate fi important.
Un exemplu este primirea de investiții pentru proiectul Glowforge. Înainte de a aplica pentru investiții, autorul proiectului s-a uitat prin blogurile partenerilor fondului. Studiindu-le, a ajuns la concluzia că atunci când se face o prezentare, ar trebui să se bazeze nu pe numere, ci pe produs. În total, proiectul a strâns 9.000.000 USD pentru producția de imprimante laser 3-D de la fondurile de capital de risc Foundry Group și True Ventures în 2015.
Proiectul a stabilit, de asemenea, un record de crowdfunding, deoarece a reușit să strângă încă 28.000.000 de dolari pe platforme. Adică, autorul proiectului, Dan Shapiro, a folosit cu succes a doua regulă, dar cel mai important, a treia regulă.
Cu cât ești mai încrezător în succesul tău, cu atât ceilalți vor crede mai mult în el.
Investitorii preferă oameni competenți și perseverenți, care știu ce vor și care își pot justifica planurile. Demonstrează că ești capabil să faci ceea ce îți propui. Refuzați cuvintele „Vreau” și „Îmi doresc”, spuneți „Vreau” și „Acționez”. Concentrați-vă pe obiective. Obiectivele stabilite corect vor duce cu siguranță la succes.
Potrivit statisticilor, doar unul din zece proiecte primește investiții. Ce trebuie făcut pentru ca proiectul dumneavoastră să fie interesant pentru investitori?
În primul rând, orice investitor va fi interesat de ce fel de oameni va trebui să lucreze. Interesante ca și calitățile personale ale autorului proiectului, și motivația sa, dorința de a merge până la capăt. Trebuie să demonstrezi că poți merge mai departe în ciuda dificultăților. Este important modul în care vă atingeți obiectivul, deoarece orice investitor își prețuiește timpul și banii.
Din nefericire, 95% dintre antreprenorii start-up care caută investitori nu au nicio idee despre veniturile la care se pot aștepta. Cifrele prezentate de ei la prezentare uneori nu corespund cu realitatea. Vânzările în continuă creștere și milioanele de profituri oferite de autorii proiectelor nu au deseori nimic de-a face cu starea reală a lucrurilor. Căutați cum să optimizați costurile, indicați exact ce doriți să primiți investiții.
Unul dintre cele mai importante momente în comunicarea cu un investitor este determinarea potențialului proiectului. Investitorul trebuie să știe când proiectul va genera venituri, cum veți identifica potențialii clienți și, în sfârșit, când proiectul va fi pe deplin profitabil. De preferință în decurs de un an, maxim trei ani.
Pentru a identifica potențialii clienți, este o idee bună să derulați o campanie de crowdfunding. În cazul în care utilizatorii sunt interesați de proiectul tău, vei avea șansa de a trezi interesul investitorilor.
Vine un moment în care investitorul crede că ar trebui să-ți aleagă proiectul. În medie, oamenii de afaceri durează 3-9 luni de la întâlnirea cu un investitor până la încheierea unui acord. Este posibil să trebuiască să pregătiți mai mult de o versiune a planului de afaceri și să răspundeți la multe întrebări pentru care nu sunteți pregătit. Prin urmare, pregătiți-vă cu atenție nu numai pentru prezentare, ci chiar și pentru o scurtă întâlnire și o conversație telefonică. Fiecare etapă a comunicării necesită o pregătire proprie.
Etapa 1. Cunoaștere
Poate fi atât intern cât și extern. Principalul lucru aici este să interesezi investitorul în proiectul tău. Pentru a face acest lucru, puteți utiliza următoarele metode.
pitch lift sau o prezentare într-un lift. Scurta prezentare este numită așa pentru că oamenii de afaceri și startup-urile au „prins” potențiali investitori în lifturi și le-au prezentat ideea de afaceri în 30 de secunde. Mini-prezentarea dvs. trebuie să includă:
Principalul lucru este să atrageți atenția, pentru care puteți utiliza fapte sau cifre interesante. De exemplu, prezentarea SpaceX a constat în doar trei propuneri: costuri de lansare care nu au fost reduse de zeci de ani, posibilitatea de a le reduce cu 90 la sută și o sumă impresionantă care poate fi câștigată.
Elevator pitch poate fi folosit în forumuri mari și competiții de afaceri.
Corespondenţă. Este foarte posibil să stabiliți o conexiune prin corespondență prin e-mail. Pentru apelurile individuale, această metodă funcționează cel mai bine. Scrisoarea, pe lângă contestație, trebuie să includă:
Etapa 2. Întâlnire de afaceri
Prezentare. Dacă un potențial investitor este interesat de prezentarea liftului sau de scrisoarea ta, te va invita la o întâlnire personală, pentru care trebuie și tu să te pregătești. Când mergi la o întâlnire, trebuie să decizi ce vrei de la ea în mod specific. Dacă primești bani, atunci trebuie să spui asta. Un astfel de apel la acțiune este destul de aplicabil și funcționează.
Acum despre prezentarea în sine. Ar trebui să fie scurt și luminos. Este bine să respectați regula 20/10/30. Încercați să nu vă opriți asupra detaliilor și să păstrați o prezentare de 20 de minute, care constă din 10 diapozitive și tastate cu 30 de fonturi.
Aspect. Soarta proiectului tău va depinde nu numai de o prezentare bună, ci și de comportamentul și aspectul tău. De aceea:
Capacitatea ta de a te menține încrezător, energia și carisma ta sunt foarte importante.
Etapa 3. Obținerea finanțării
Finanțe, finanțe și mai multe finanțe. Pentru un investitor, cel mai important lucru este să câștigi bani. Acest lucru trebuie amintit în primul rând. Prin urmare, chiar dacă proiectul tău ar trebui să „salveze lumea”, dar nu are un plan de afaceri și un plan financiar bun, nu va fi de interes pentru un potențial investitor. Este nevoie de un model financiar, care poate fi corectat chiar de investitor. Bine sa ai:
Este mai bine să pregătiți trei opțiuni simultan: optimist, pesimist și de bază. Dar, în orice caz, modelul trebuie verificat cu atenție. Doar în această situație putem spera la o înțelegere. Este important să arăți că cunoști bine piața, să convingi de oportunitatea introducerii produsului tău. Investitorul trebuie să creadă că, investind bani în ideea ta, va putea nu numai să recupereze rapid investiția, ci și să facă bani buni.
Foarte importantă este prezentarea, de care va depinde în mare măsură primirea investițiilor. Mulți antreprenori, atunci când se pregătesc pentru o prezentare, nu înțeleg pe deplin interesele investitorilor și nu știu să-și prezinte corect proiectul. Ce puncte ar trebui să conțină prezentarea?
Dacă prezentarea arată cum vor crește venitul tău în 3-5 ani, atunci modelul tău financiar va trezi interesul investitorilor.
Alegerea corectă a unui investitor, pregătirea serioasă pentru o conversație cu acesta, precum și o bună prezentare a proiectului vă vor ajuta să aveți șansa de a investi în proiectul dumneavoastră.
Este aproape imposibil să obții un împrumut bancar pentru a-ți deschide propria afacere și, dacă există o șansă, atunci costul acestuia este destul de mare pentru un antreprenor începător. Dar acesta nu este un motiv pentru a abandona un proiect de afaceri, pentru că toată lumea are o oportunitate reală de a atrage investiții într-o afacere. Mulți oameni de afaceri nu au suficienți bani pentru a-și implementa planul de afaceri și tocmai pentru ei se pune întrebarea principală cum să atragă investitori.
Înainte de a începe să căutați pe cineva care să investească într-o afacere, trebuie să înțelegeți clar cine este un investitor și în ce condiții va exista o cooperare reciproc avantajoasă. Deci, un investitor este o persoană fizică sau juridică care finanțează un proiect de afaceri care își va crește investițiile în viitor. Astfel, investitorul fie devine acționar al întreprinderii, fie primește profit din aceasta până în momentul în care capitalul său îi revine cu dobândă.
Dar trebuie avut în vedere că atragerea investițiilor în afaceri private nu este atât de ușoară pe cât pare, pentru că va fi necesar să convingem în sfârșit investitorul că proiectul este cu adevărat profitabil. Pe scurt, scopul investitorului este să-și majoreze capitalul.
Astăzi, sunt puțini oameni care doresc să investească într-o nouă afacere, așa că la etapa inițială este destul de dificil să atragi un partener terț în proiectul tău. Pentru un antreprenor, aceasta este o mare responsabilitate, este mai oportun să înceapă o nouă afacere, bazându-se exclusiv pe capacitățile sale, inclusiv pe cele materiale. Deși este posibil să începeți o activitate cu ajutorul investitorilor, este foarte greu de realizat, mai ales pentru un începător.
Un investitor poate fi atras de un proiect gata făcut, care funcționează și realizează profit pentru a dezvolta întreprinderea și a crește profiturile. Dar aici este foarte important să demonstrăm că această cooperare este în primul rând benefică nu antreprenorului însuși, ci celor care trebuie să-și investească banii în creșterea și dezvoltarea companiei.
Dacă, totuși, se pune întrebarea cum să atrageți investiții într-o afacere într-un stadiu incipient, atunci merită să le căutați printre investitorii privați. Aceștia sunt numiți în mod obișnuit „business angels”, nu sunt atât de pretențioși și sunt gata să ia în considerare planuri de afaceri promițătoare și, în consecință, să-și investească banii în ele.
Deci, de aici putem concluziona că căutarea unui investitor este un pas destul de serios și responsabil. Este necesar să înțelegem clar cu cine și în ce condiții este benefic pentru un antreprenor să coopereze. Pentru a face acest lucru, în primul rând, trebuie să studiați cu atenție cerințele investitorilor și, desigur, să vă calculați propriile capacități.
Aici, desigur, este imposibil să răspundem exact la această întrebare, dar putem presupune cum ar trebui să arate o persoană care este gata să investească în afaceri private. Mai jos sunt câteva criterii:
Un alt punct important este unde să-l cauți. Mai întâi trebuie să participați la evenimente specializate, întâlniri și conferințe. Puteți căuta un investitor prin organizații și companii care cooperează cu el și au primit de la el capital de pornire pentru organizarea unei întreprinderi.
Este foarte important nu doar să găsești un investitor ideal care să investească într-o afacere, ci și să îi câștigi atenția și încrederea astfel încât să aibă interes să-și investească banii într-un proiect nou sau existent.
Așadar, iată câteva sfaturi pentru antreprenori:
Chiar dacă este necesară o mică investiție într-o afacere mică, va fi totuși nevoie de mult efort, iar planul de acțiune rămâne același. Dar merită luat în considerare, dacă costul proiectului nu este de milioane, merită să atragi pe cineva, poate fi mai bine să te descurci singur.
Cei care vor investi în afaceri sunt interesați în primul rând de industrie, cât de mult este solicitată și promițătoare. Două tipuri de întreprinderi pot fi considerate profitabile, primele sunt cele care plătesc într-un timp scurt, al doilea va aduce venituri mari și stabile pentru o perioadă lungă de timp. Iar cel mai bun proiect este cel care combină ambele variante.
Investiția a devenit o formă modernă de venit destul de comună în țara noastră și în străinătate. Aproape fiecare persoană s-a gândit să-și investească economiile într-un fel de proiect. Dar problema atragerii investițiilor este încă una cheie în Rusia.
Definiția „atracției investiționale” în economia modernă are acest sens: este investiția economiilor de la o persoană fizică sau companie într-un proiect în scopul generării de venituri. Cei care fac investiții se numesc investitori.
Există multe clasificări ale investițiilor bazate pe diferite criterii. Iată cele mai importante.
Acestea pot fi împărțite, de exemplu, în funcție de obiectul către care se îndreaptă activitatea de investiții:
În funcție de forma de proprietate, se formează anumite grupuri de investitori. Este extrem de important să țineți cont de acest lucru atunci când atrageți investitori în afacerea dvs.
Un alt criteriu important pentru împărțirea depozitelor în grupuri este forma de proprietate asupra resurselor de investiții. Această clasificare se bazează pe caracteristicile de a găsi și atrage investiții în proiectul dvs. Aici se disting:
Există mai multe moduri de a strânge fonduri. Principalele și cele mai comune sunt:
Investind în capitalul autorizat al întreprinderii, investitorul cumpără o acțiune din afacere. Adica are in maini un bloc de actiuni, care ii confirma drepturile de coproprietar (actionar).
În cazul finanțării prin datorii, investitorii sunt creditorii. Toate fondurile alocate companiei sunt înregistrate ca datorie.
Împrumutul bancar cu garanții asigură primirea de fonduri împrumutate pentru o anumită perioadă. Acțiunile și activele companiei pot servi drept garanții.
Împrumuturile cu obligațiuni sunt în esență împrumuturi care sunt acordate debitorului care a emis obligațiunile. Astfel de titluri confirmă dreptul deținătorilor de a primi valoarea nominală de la societatea împrumutată în termenele stabilite.
Cum să interesezi un investitor și să-l motivezi să aducă o contribuție? Pentru ca o persoană sau un reprezentant al companiei să dorească să investească în orice proiect, trebuie să se asigure că acest proiect este benefic pentru el. Aceasta se numește atractivitate pentru investiții.
Se crede că pentru a garanta atragerea investitorilor către proiectul dvs. de afaceri trebuie să parcurgeți 4 pași consecutivi. Dacă totul este făcut corect, atunci întrebarea cum să atrageți investitorii nu va mai fi o bătaie de cap.
În primul rând, pentru a găsi un colaborator, trebuie să vă imaginați cum va reacționa el la anumite circumstanțe. De exemplu, comportamentul investitorilor depinde adesea de stadiul de dezvoltare al proiectului de afaceri propus. În stadiul inițial al dezvoltării sale, nu prezintă un interes deosebit pentru aceștia, așa că căutarea unui investitor și investiție devine cea mai mare problemă în acest moment.
Cel mai adesea, banii sunt investiți într-un proiect finalizat, pentru că în acest caz riscurile și veniturile care îl însoțesc sunt deja vizibile.
Cea mai ușoară modalitate este de a căuta contribuitori în același domeniu de activitate ca și proiectul, deoarece aceștia se vor simți de obicei mai încrezători și cunoscători în acest caz, ceea ce facilitează atragerea investițiilor. Dar se întâmplă și ca un investitor să investească în domenii complet diferite.
Pentru a vă prezenta corect proiectul, trebuie să îl rezolvați bine, să îl aranjați într-o formă atractivă pentru investitor, cu justificarea tuturor avantajelor sale. Această sarcină poate fi lăsată în sarcina serviciului de consultanță. De asemenea, proiectul trebuie să precizeze suma totală a investiției care este necesară pentru acesta.
Scopul principal al acestei etape este de a demonstra investitorului ca proiectul este profitabil pentru el, destul de real si profitabil.
Succesul atragerii unui investitor în această etapă depinde de cât de bine ați depus proiectul.
Dacă proiectul de afaceri este bine descris în CV-ul depus, atunci un potențial investitor poate oferi o întâlnire. În primul rând, citiți cu atenție propunerea lui, comparați dacă se potrivește nevoilor dvs.
Dacă propunerea investitorului nu este deosebit de interesantă, atunci vă puteți lua puțin timp și puteți aștepta răspunsurile altor potențiali investitori.
Pregătiți-vă pentru întâlnire în modul cel mai amănunțit, astfel încât să nu existe probleme în răspunsul dumneavoastră la întrebările investitorilor. Pregătiți și repetați o prezentare orală a propunerii dvs., a dvs. și a echipei dvs. Trebuie să te prezinți cât mai luminos și energic.
Atragerea unui investitor și toate acordurile la care s-au ajuns între dumneavoastră trebuie să fie documentate. Aceasta dă motive în caz de nerespectare a contractului de a trage la răspundere partea care l-a încălcat. Documentarea este ultimul pas.
Pentru a stabili toate condițiile pentru acordarea unui depozit, se întocmește un document numit „Termenii tranzacției”. Cerințe pentru compilarea acestuia:
Luați în considerare o întrebare foarte importantă - cum să atrageți investiții.
Oricine creează orice idee despre o afacere offline, un startup, un proiect de afaceri pe internet, mai devreme sau mai târziu ajunge la o înțelegere: nu există nicio cale fără un investitor.
Desigur, finanțarea se poate face și din banii tăi, mai ales în fazele inițiale când nu ai decât o idee goală. Dar în orice caz, la una dintre etape, doar una ulterioară, tot vei înțelege: este timpul să cauți un investitor. Principalul lucru este să nu ratezi momentul potrivit. Altfel, în valea morții, nimeni nu-ți va întinde o mână.
Și încă un sfat foarte important. Nu utilizați niciodată banii din credit pentru investiții. Aceasta este cea mai proastă idee la care se poate gândi un nou antreprenor. Cu toate acestea, banca oricum nu vă va acorda un împrumut pentru un startup. Banca este interesată doar de active lichide pe care le poți apuca puțin și le vinde fără probleme. Și tot felul de coduri de site de pe Internet sau ceva pe care nu vă puteți pune laba nu sunt un activ lichid.
Ideile sunt în aer - nu-ți face griji, mamă. Mergeți la orice hangout pentru startup, dintre care există un număr mare în orice oraș important și veți fi uimiți de numărul de idei nebunești prost concepute per milion pe care le generează creierele tinere fără experiență. Și vor același milion chiar acum, altfel vei fura brusc această idee genială a unui al doilea Facebook. Un milion de dolari, desigur, nu ruble.
Doar stai jos și fă-o. Găsește oameni cu gânduri asemănătoare, fă cu ei prima versiune teribil de strâmbă a miracolului tău. În cele din urmă, obțineți feedback de la clientul potențial. Majoritatea ideilor mor înainte de a se naște - un bărbat nu este un războinic, dacă nu ești capabil să-ți motivezi echipa (sau chiar să o adunezi) - ideea ta nici măcar nu va ajunge la primul prototip.
Am prieteni care au creat câteva zeci de proiecte diferite. Niciuna dintre ele nu s-a dovedit a fi o descoperire. În afară de ultimul. După 3 luni au fost cumpărate de una dintre cele mai cunoscute companii din Statele Unite și toată presa din lume a scris despre ele. Sau invers, mai întâi au scris și au difuzat la televizor, apoi a urmat o propunere de vis.
Majoritatea investitorilor nu sunt deloc investitori. Mulți vor astfel să-și demonstreze importanța pentru ei înșiși, mulți din motive educaționale, cineva este PR, cineva caută conexiunile potrivite. Și cineva caută anumite proiecte, iar al tău pur și simplu nu se potrivește aspirațiilor lui. Poate unei persoane îi place să petreacă timpul în restaurante, comandând diverse delicatese și se consideră un guru al afacerii restaurantelor. Este mai probabil să investească într-o altă aplicație pentru tabletă care îi permite să sune chelnerul cu un singur buton decât noua ta rețea socială inovatoare pentru proprietarii de pericani.
Așa că nu fi prea dur cu cei care ți-au spus nu. Da, ține-i la curent, trimite-le periodic scrisori personale cu informații despre cât de cool se dezvoltă proiectul tău, cum a crescut numărul de utilizatori de 3 ori într-o lună. Anunță-le. De îndată ce (dacă dintr-o dată) reușești, vor vorbi despre tine, lacomul va veni în fugă și îți va spune că a crezut mereu în tine și ar trebui să-i vinzi proiectul. Ei bine, nu va funcționa - cine își amintește de învinși.
Mulți antreprenori sunt de multă vreme generatori de idei în serie. Ei stau în spații de lucru în comun, beau smoothie-uri, își bagă degetele la tablete, urmăresc tendințele. Taxe, ce este la modă la noi acolo: rețele de socializare, airbnb pentru pisici, BigData, un site de reduceri, o aplicație pentru carduri în rate, măști de suprafață pe o față într-un telefon mobil cu Leonardo DiCaprio în rolul principal... Facem totul azi, maine cautam un investitor. Și, nu, încă mai trebuie făcut, să strecuram, să năruim dezvoltatorul. Mai bine invers, mâine căutăm un investitor, o prezentare într-o aplicație populară pentru iMac-ul tău preferat este deja gata. Vom angaja un dezvoltator mai târziu. La modă, astfel încât să facă totul la cheie. În timp ce căutăm un iPhone nou pentru fiecare dintre cei 20 de manageri, da, un birou în Turnul Federației. Și o secretară ca asta, oh, oh.
Fiți pregătit să riscați propriile fonduri/timp în etapele inițiale.
Noii antreprenori fac întotdeauna aceeași greșeală. Ei ciocănesc investitori care nu înțeleg belmes în nișa în care îți faci proiectul. Dacă se știe că acest investitor a investit într-o fabrică de cărămidă, într-un restaurant și într-un hostel, probabil că nu va înțelege nimic atunci când îi vei spune despre aplicația ta inovatoare pentru iPhone, în care poți vedea imediat unde poți. comandă lângă tine friptură prăjită și trosnitori pentru vin alb.
Pe lângă faptul că diferiți investitori au specializări diferite, aceștia se împart și în investitori de diferite etape. Există cei care s-ar putea gândi să investească 5.000 USD în proiectul dvs. pentru 90% din afacere la prima etapă a prototipului și sunt cei care iau în considerare doar proiecte cu o echipă, un model de afaceri dovedit și un venit brut de cel puțin 500.000 USD pe lună. . .
Cineva înțelege că o aplicație virală care nu are potențial de monetizare directă poate costa milioane și poate fi de interes pentru un jucător important, în timp ce cineva încă se plimbă cu un dialer Vertu de aur al anului model 2007.
Să nu credeți că Occidentul vă așteaptă cu brațele deschise și trebuie doar să scrieți câteva scrisori către fondurile din Silicon Valley (sau Silicon Valley, după cum doriți), și veți fi imediat invitat în biroul lui de Mark. Zuckerberg, alias Jacob Greenberg.
Da, au mai mulți bani și mai multe oportunități în văi. Dar este al naibii de scump să fii acolo și să spargi printre un milion de startup-uri pe milimetru pătrat, încât ar trebui să te gândești mai întâi dacă trebuie să-ți faci imediat bagajele și să vinzi apartamentul. Așa că pentru un an de zile este suficientă închirierea unui apartament/camera în Mountain View sau Palo Alto.
Proiectele de afaceri mici, proiectele cu risc ridicat, proiectele cu un model de afaceri netestat, alte proiecte locale nescalabile, prin definiție, nu au nicio șansă. Și chiar potențial descoperire, dar în stadiul de idee sau lansare inițială. Toate la timpul lor. Dacă ai milioane de utilizatori, Zuckerberg va suna. Va suna cu siguranta.
Valea morții este o perioadă dintr-un proiect de pornire în care ai cheltuit deja toți banii, ești deja îndatorat până la vârf (și nimeni altcineva nu-ți dă bani), proiectul fie este lansat, fie nu este lansat, dar la aceasta etapa inca nu aduce bani. Și va aduce sau nu va aduce - este necunoscut. Pe scurt, ești într-un fund complet, este nevoie urgent de un investitor.
Și nici investitorul nu este un prost. Are nevoie să funcționeze deja și să fie garantat că îi va aduce profit. Iar problemele tale personale sunt de puțin interes pentru investitor. Mai mult decât atât, un investitor nu este un filantrop care, ca o zână bună, zboară deasupra unui spațiu de coworking (acesta este un loc în care startup-urile se întâlnesc și închiriază o masă și un scaun la prețul a jumătate de birou separat) și salvează pe toată lumea de la faliment.
Investitorul nu investește în proiect, investește în echipa sa. Majoritatea proiectelor fac Pivot după Pivot (schimbarea modelului de afaceri). De fiecare dată, primind feedback de la utilizatori, proiectul este modificat. Și majoritatea proiectelor aflate în stadiul primului prototip și peste un an sau doi sunt proiecte complet diferite. Fondatorii uneori doar zâmbesc trist, amintindu-și cum a început totul și ce idei și speranțe au țâșnit atunci din ei. Și doar o echipă de oameni cu gânduri asemănătoare este capabilă să se schimbe constant, fără a-și pierde încrederea în proiect. Nimeni nu investește singur.
Eliberat condiționat, nimeni nu va da bani. Ai nevoie de un model financiar, un plan de afaceri clar, o pâlnie de vânzări bine dezvoltată/sau creștere virală de + 200% din utilizatori pe lună. De asemenea, aveți nevoie de o persoană juridică. În Delaware, vechiul obicei bun. Pentru distribuirea imediată a acțiunilor între fondatori, alți angajați-cheie au fost înregistrați în vederea investiției (acest moment în care cota lor nu este imediată, ci doar un an mai târziu în cote egale timp de 4 ani). Și astfel încât investitorul să poată dilua imediat cota din startup în schimbul investițiilor lor. La urma urmei, un investitor în stadiu incipient dorește să recupereze cele 9 proiecte eșuate rămase vânzându-și cota, și nu să se joace cu prietenul tău. Și totul trebuie imediat executat corect legal.
În primul rând, înțelegeți singur ce bunătăți și cookie-uri va primi un investitor din comunicarea cu dvs. Care este atractivitatea investițională a proiectului tău pentru el.
Procesul de obținere/atragere de investiții este un proces al naibii de complex, de durat și de trist. Doar câțiva au puterea de a străbate această junglă.
Pentru a lansa proiectul, am avut nevoie de 200.000–300.000 de dolari.La început, ne-am descurcat pe cont propriu, investind în principal resurse intelectuale. Practic nu s-au adus bani reali - s-au limitat la literalmente câteva mii de dolari. Dar la un moment dat am fost nevoiți să căutăm un investitor.
Askar Rakhimberdiev,
CEO, MoySklad
În acest articol veți citi:
În fiecare etapă de creștere ( masa) este posibil ca afacerea să fie nevoită să aleagă o sursă de finanțare. Ne-am întrebatCum să atragi investitori?când nu exista încă o companie, dar exista o idee, o versiune beta a proiectului. Produsul nostru este un serviciu B2b bazat pe cloud pentru managementul comerțului. Oferim altor companii să își plaseze bazele de clienți pe serviciul nostru, să gestioneze gama și stocul de mărfuri, să creeze și să imprime documente primare, să mențină evidențe de gestiune, să analizeze rezultatele performanței - cu alte cuvinte, să sistematizeze și să stocheze informații comerciale confidențiale. Clientul trebuie să înțeleagă cui are încredere în informații valoroase și cât de fiabilă este această resursă. Și pentru ca serviciul să funcționeze fără eșecuri, aveți nevoie de bani și o mulțime de ei. Bani pe care ii va aduce clientul. Se dovedește un cerc vicios: pentru a aduce primul client, ai nevoie de bani, iar pentru a obține bani, ai nevoie de clienți.
Masa. Investiții pentru companii în diferite cicluri de viață
Verifica-ti urgent partenerii!
Știi că autoritățile fiscale în timpul verificării se pot agăța de orice fapt suspect despre contraparte? Prin urmare, este foarte important să-i verifici pe cei cu care lucrezi. Astăzi, puteți obține gratuit informații despre controalele anterioare ale partenerului dvs. și, cel mai important, puteți obține o listă cu încălcările detectate!
| Etapă de dezvoltare | Trăsături distinctive | Investitorii |
|---|---|---|
| Proiectul Beta | Activele sunt doar idei și un eșantion de produse, legătura de management nu a fost formată, procesele de afaceri nu au fost stabilite | Rude, prieteni sau investitori privați care oferă investiții de risc (business angels). Programe de stat pentru sprijinirea produselor inovatoare |
| Lansare | Procesele de afaceri sunt stabilite, dar compania nu realizează profit, echipa este în stadiul de formare | Investitori privați sau fonduri de capital de risc. Investitorii străini |
| crestere initiala | Compania câștigă amploare, ocupând o nișă pe piață, obținând un mic profit | Fonduri de risc și fonduri de capital privat. împrumut bancar |
| Expansiunea afacerii | Apare un profit stabil, compania ocupă o poziție stabilă pe piață, procesele de afaceri sunt depanate | Fonduri de risc, investitori străini, fonduri de stat și bănci |
| Maturitatea companiei | O structură de afaceri bine gestionată, profitabilă și cu creștere rapidă - poate unul dintre liderii din industrie. Activele includ management înalt calificat și procese de afaceri bine stabilite, mărci. Are o cotă de piață semnificativă | În această etapă, companiile pot publica în mod public informații despre vânzarea de acțiuni pentru partenerul relevant. investitori instituționali. Băncile. Fond de pensie |
Văd două moduri de dezvoltare a companiei. Unul dintre ele, bootstrapping (glosar), este mai conservator, dar și mai puțin riscant. Pentru companiile care nu urmăresc o creștere rapidă, dar preferă o existență statică pe piață cu profit suficient pentru a trăi, această cale este destul de potrivită.
Există și un model opus. Un exemplu clasic este resursa de internet Sapato.ru. Proprietarii au primit câteva zeci de milioane de dolari din sursa de finanțare a companiei, au cumpărat un număr mare de pantofi și au făcut publicitate costisitoare. Ideea este simplă: investind o sumă mare în promovarea și cumpărarea de bunuri, creșteți cât mai mult afacerea și vindeți-l în doi ani.
Investiții- investiții de capital pe termen lung în economie cu scopul de a obține profit.
Investitor- o persoană sau organizație (inclusiv o companie, un stat etc.) care efectuează investiții de capital asociate cu risc, care vizează profitul (investiția) ulterior.
Investitor străin- persoană fizică sau juridică străină, stat, organizație internațională, autorizată să efectueze investiții în conformitate cu legislația țării în care se află.
Investitor instituțional- o entitate juridică care investește în mod activ în acțiuni și alte instrumente financiare. Investitorii instituționali sunt companiile de asigurări, fondurile de pensii, companiile de investiții, fondurile mutuale și de caritate.
Investiții de risc- investiția pe termen lung a capitalului privat într-o afacere inovatoare promițătoare, care nu are acces la bursă. De regulă, un investitor de risc devine coproprietar al unei viitoare companii.
Bootstrapping- organizarea propriei afaceri cu foarte puțină sau deloc finanțare externă. Avantaje - o modalitate rapidă de a-ți organiza afacerea cu riscuri financiare minime (un bootstrapper, prin definiție, nu deține sume mari).
Multiplicator- un coeficient numeric care arată de câte ori valoarea creșterii/scăderii produsului național, venitului sau circulației banilor depășește suma investiției, cheltuielile guvernamentale, deducerile fiscale care inițiază o astfel de modificare.
Fondul mutual de investiții (PIF) este o formă de investiție colectivă în care fondurile multor investitori sunt investite de un manager profesionist în titluri pentru câștig. Veniturile și capitalul fix nu aparțin societății de administrare, ci sunt proprietatea acționarului. Societatea de administrare percepe doar un procent fix din activele medii anuale ale fondului.
Investiții directe- investiţii directe de capital în producţie: cumpărare, organizare sau extindere a firmei. Investițiile directe includ și operațiuni legate de stabilirea controlului asupra companiei.
Luați în considerare principalele tipuri de surse de finanțare. O afacere start-up poate fi finanțată de bănci, investitori sau stat. Am luat în considerare toate opțiunile. Un împrumut bancar obligă compania să aibă un venit stabil sau, dacă este un startup, să atingă imediat un anumit nivel pentru a deduce regulat dobânda. O companie IT crește rapid și devine mai scumpă, dar nu câștigă suficienți bani reali pentru a-i returna băncii. Prin urmare, această metodă de obținere a fondurilor nu ne-a fost potrivită inițial.
Programele guvernamentale pe care le-am studiat au fost concepute în principal pentru companiile producătoare. Statul a oferit bani pentru o anumită sarcină. Partea principală a finanțării a fost să meargă la stabilirea proceselor de producție, achiziționarea de materiale și logistică. Compania start-up și-a alocat fonduri proprii pentru salarii. În IT, această schemă nu funcționează. La noi, de exemplu, la început 80% din toți banii s-au dus la salarii și taxe aferente. Acum, din câte știu, condițiile s-au schimbat, au devenit mai flexibile.
Să vă reamintesc că era 2007, tema startup-urilor nu era încă atât de dezvoltată. Evenimentele care au adunat investitori și au oferit informațiile necesare nu au fost, de asemenea, de găsit. Alegerea sursei de finanțare nu a fost ușoară. Știam doar câteva fonduri care erau angajate în investiții directe. Dar, după cum s-a dovedit, nu erau interesați de startup-uri, ci de companii care intraseră deja pe piață și aduceau un venit stabil.
În căutarea unui răspuns la întrebarea „Cum să atragi investitori?” a găsit un fond străin care ar dori să investească într-un proiect rusesc. S-a dovedit a fi Ambient Sound Investment, fondată de patru ingineri care au creat Skype. Puțini oameni știu că Skype a fost dezvoltat inițial în Estonia, apoi cumpărat de eBay. După ce au primit o sumă decentă din vânzarea serviciului, fondatorii au decis să nu creeze produse noi, ci să investească în companii de înaltă tehnologie. Am aflat că ar fi interesați să investească în afaceri rusești și am trimis (desigur, prin Skype) o ofertă, în care am prezentat un plan de afaceri care indică dimensiunea pieței, dimensiunea profitului așteptat și perspectivele de creștere și am numit suma specifică pe care am vrut să o primesc de la ei. După ceva timp, am fost invitat la negocieri în Estonia.
Există mai multe comunități profesionale în care investitorii și start-up-urile de afaceri își pot posta propunerile. Unele dintre cele mai mari platforme de investiții sunt Farminers.com și StartupPoint.
Inutil să spun că investitorii sunt diferiți. Compania noastră a avut doi investitori: unul dintre ei a achiziționat o acțiune în companie, iar al doilea este partenerul nostru. În primul caz, Ambient a investit 200.000 de dolari în schimbul unui pachet de 30% din afacere. La achiziționarea unei acțiuni la o companie, investitorul se așteaptă să o vândă la un preț cât mai mare posibil după un timp (un, doi, zece ani). Dacă afacerea crește și se dezvoltă cu succes, în câțiva ani investitorul poate primi câteva milioane pentru investiția de câteva sute de mii de dolari. Și acest lucru este destul de normal. Companiile desfășoară adesea mai multe runde de finanțare, iar în fiecare etapă ponderea totală a investitorilor (pot fi mai mulți) crește. Dar aici situația este ambiguă. Se poate întâmpla ca la un moment dat proporția fondatorilor să devină foarte mică. Apoi afacerea poate intra în declin - fondatorii vor începe să se simtă angajați. Acesta este deja un moment psihologic, iar această linie trebuie simțită clar atât de investitori, cât și de fondatori. Nu aș recomanda să alegeți o astfel de schemă.
A doua opțiune sunt așa-numiții investitori strategici. Aceștia achiziționează un mare bloc de acțiuni pentru a participa la conducerea sau controlul unei companii care operează în aceeași linie (sau apropiată) de afaceri ca ei. De obicei, organizația dobândită se concentrează pe dezvoltarea de noi linii de afaceri sau extindere. Investitorii strategici sunt companii mari, lideri de piață. În 2010, compania 1C a devenit interesată de noi - de fapt, concurenta noastră directă. Interesul a fost cauzat de faptul că doresc să dezvolte direcția soluțiilor cloud, așa că sunt interesați de noi ca parteneri cu experiență și o bază stabilită.
Cota investitorului în societatea creată constă de obicei din doi parametri - mărimea sursei de finanțare a companiei și valoarea estimată a companiei după investiție. Analiza costurilor estimate ia în considerare riscurile asociate cu dezvoltarea produsului, profesionalismul echipei, necesitatea atragerii unui produs suplimentar etc. Pentru a determina valoarea finanțării în etapa curentă (rundă), o analiză detaliată a bugetului companiei și a factorilor necesari. pentru creșterea sa cu succes este necesară.
O companie IT care a intrat deja pe piata poate fi evaluata dupa venitul anual, care se inmulteste cu un anumit multiplicator. Coeficientul pentru fiecare industrie este diferit și depinde de mulți indicatori. Acest subiect merită un articol separat. În plus, piața occidentală are deja statistici extinse care vor ajuta la determinarea multiplicatorului.
În cazul nostru, Ambient a cerut 30% din acțiunile companiei. La acel moment, nu aveam experiență în evaluarea valorii companiei și, în consecință, a procentului de participare a investitorului în afacere, așa că am fost de acord cu aceste condiții. Am pornit de la faptul că investițiile ar trebui să fie suficiente pentru a crește compania la un anumit nivel și, în plus, vom avea ocazia să schimbăm în continuare o parte din pachetul nostru în următoarea rundă de investiții.
Primele negocieri au avut loc în octombrie, iar deja în decembrie am semnat așa-numitul term sheet - un acord care nu a fost certificat de avocați și, în principiu, nu ne-a obligat la nimic. În ea, am prescris volumul investițiilor, ponderea investitorului în companie și acțiunile noastre de dezvoltare a afacerii. În etapa următoare, a fost elaborat al doilea document - acordul participanților, care detaliază detaliile cooperării. A fost deja întocmit de avocați. Acordul a fost semnat în decembrie - în februarie trebuia să primim banii. Dar totul s-a dovedit a nu fi atât de simplu.
Am semnat acordul în decembrie și am primit banii abia în mai. Au fost două încercări de a transfera fonduri de la investitorul nostru.
Prima este printr-o contribuție la capitalul autorizat. În această metodă, există o subtilitate care nu este cunoscută de toată lumea. Într-o companie rusă obișnuită, capitalul minim autorizat este de 10.000 de ruble. Un investitor, care investește bani într-un startup (de exemplu, 1 milion de dolari), dorește să primească garanții ca parte a companiei. Dar dacă pornim de la 10.000 de ruble, cota sa va fi egală cu 99,999%, adică mult mai mult decât este indicat în acordul de investiții. Există o lacună și una legală. În capitalul autorizat există conceptul de valoare nominală și reală a aportului la capitalul autorizat. În documentul fiscal, puteți specifica cota investitorului pe baza valorii nominale - aceasta va fi egală, de exemplu, cu 100 de ruble. (9% în companie), dar de fapt investitorul transferă suma reală - 1 milion de dolari.Puțini oameni știu despre asta, deși este destul de legal.
Când am încercat să investim în acest fel, am primit un refuz fiscal. S-a dovedit că dacă aportul la capitalul autorizat se face în dolari, această posibilitate ar trebui precizată în mod explicit în cartă, ceea ce nu a fost cazul nostru.
Apoi am încercat o altă cale - un împrumut convertibil. Apropo, această procedură este mai sigură pentru investitor. El emite fonduri, iar contractul de împrumut prevede că într-un asemenea termen, investitorul poate cere restituirea fondurilor investite într-un startup sau a unei acțiuni în companie. Dar pentru un SRL, în care nu există conceptul de acțiuni, această schemă nu funcționează foarte bine: atunci când împrumutul este rambursat, în companie apare profitul neoperațional, iar acestea sunt taxe în plus.
În general, după ce am suferit câteva luni, am aflat brusc că estonienii pot transfera fonduri în ruble. Și în mai am reușit să obținem bani reali.
Askar Rakhimberdiev Absolvent al Institutului de Aviație din Moscova. Înainte de a începe propriul proiect, a fost responsabil pentru dezvoltarea soluțiilor SaaS pentru clienții Aspect Enterprise Solution și a gestionat, de asemenea, proiecte la Auriga.
"Depozitul meu"- un serviciu de Internet pentru gestionarea contabilității comerțului și a depozitelor, conceput pentru a automatiza întreprinderile mici și mijlocii. Unul dintre liderii pieței ruse a aplicațiilor SaaS. Site-ul oficial - www.moysklad.ru
