Bilanca stanja- rezultat dela celotne računovodske službe. Beseda ravnotežje v prevodu iz francoskega jezika ravnotežje dobesedno pomeni tehtnica, ravnotežje. V računovodstvu je bilanca stanja dokument, ki se oblikuje ob koncu poročevalskega obdobja, glavna stvar pa je, da mora biti v tem dokumentu enakost med sredstvom in obveznostjo.
Bilanca stanja je sestavljena iz dveh delov: na levi strani je prikazano premoženje podjetja - to je bilančno sredstvo (odgovarja na vprašanje: katera sredstva so bila vložena v organizacijo?), desna stran pa prikazuje vire nastanka tega premoženje - to je bilančna obveznost (odgovarja na vprašanja: kdo je financiral sredstva organizacije; kdo je lastnik sredstev organizacije).
Ker mora sredstva, vložena v organizacijo, financirati nekdo in iz kakršnih koli virov, je vsota sredstev vedno enaka vsoti obveznosti (kapitala in obveznosti) – to je načelo sestavljanja bilance stanja, ki ga lahko predstavimo kot formula:
Sredstva = lastniški kapital + obveznosti
Iz te formule je enostavno najti lastna sredstva organizacije ali lastniški kapital z uporabo naslednje formule:
Lastna sredstva (kapital) = Sredstva - Obveznosti
Lastna sredstva so sredstva, oblikovana na račun statutarnega sklada, delnic in deležev gospodarskih družb in družb, bilančnega in zadržanega dobička. In kar je najpomembneje, lastniški kapital (kapital) je glavno merilo za oceno vrednosti podjetja.
Tako se bogastvo organizacije ne odraža toliko v sredstvih kot v lastniškem kapitalu. Konec koncev, tudi če ima organizacija ogromna sredstva, vendar jih večina pridobi na račun izposojenih sredstev, potem lahko to organizacijo štejemo za bogato, vendar ne bogato.
Da bi razumeli, kako je bilo delo organizacije uspešno v preteklem letu, je potrebno primerjati lastniški kapital ob koncu in na začetku poročevalskega leta, na primer po naslednji formuli:
Lastniški kapital ob koncu leta - Kapital na začetku leta = Finančni rezultat organizacije za leto (dobiček/izguba)
Bilančno sredstvo so naši viri, s katerimi nameravamo v prihodnosti ustvarjati dobiček. Pasivno je vir teh istih virov. Pri obveznostih se vidi komu, koliko je podjetje dolžno.
Sredstvo je razdeljeno na dele:
Oddelek I - "Nekratkoročna sredstva". Vsebuje podatke o neopredmetenih sredstvih, osnovnih sredstvih, dolgoročnih finančnih naložbah, dolgoročnih terjatvah in drugih nekratkoročnih sredstvih.
Oddelek II - "Kratkoročna sredstva". Prikazuje podatke o denarju in denarnih ustreznikih, zalogah, terjatvah. S povečanjem prometa teh sredstev lahko podjetje v tem obdobju poveča dobiček.
Oddelek III - "Odhodki prihodnjih obdobij". Razkrivamo podatke o stroških, ki so načrtovani v prihodnosti.
Pasivno ima naslednje razdelke:
Oddelek I - "Lastni kapital". Odobreni kapital, delnica, dodatni, rezervni kapital, zadržani dobiček.
Oddelek II - "Zagotavljanje prihodnjih stroškov in ciljnega financiranja". Ta razdelek vključuje zagotavljanje regresa, garancijske obveznosti, dodatno pokojninsko zavarovanje, financiranje.
III razdelek - "Dolgoročne obveznosti". Vsebuje informacije o izposojenih sredstvih. Obveznosti, za katere se pričakuje, da bodo poplačane v obdobju, daljšem od enega leta.
Oddelek IV - "Kratkoročne obveznosti". Obveznosti, ki bodo poplačane v 12 mesecih od datuma bilance stanja. Bančna posojila, obveznosti, plače.
Oddelek V - "Odloženi prihodki". Podatki o prihodkih, ki so načrtovani v prihodnosti.
Vsota sredstva mora biti vedno enaka vsoti obveznosti. Ta indikator se imenuje valuta bilance stanja.
Bilanca stanja ni le poročevalski dokument za regulativne organe, ampak tudi delovni dokument za ustanovitelje in najvišje vodje. Na podlagi analize, tako vertikalne kot horizontalne, se načrtuje dejavnost podjetja, sklepajo se o plačilni sposobnosti, likvidnosti, oskrbljenosti s sredstvi, analizirajo se terjatve in obveznosti.
Analiza bilance, kot je navedeno zgoraj, je vertikalna in horizontalna. V navpičnem položaju se izvede analiza finančnih in ekonomskih kazalnikov za dano obdobje. Analizirana je struktura sredstev in njihovi viri. Z horizontalno - analiza finančnih in ekonomskih kazalnikov v dinamiki. Primerjave se izvajajo več let.
Nove oblike bilance stanja se opazno razlikujejo od prejšnjih, razmislimo o glavnih spremembah, izvedenih v skladu z odredbo Ministrstva za finance Rusije z dne 2. julija 2010 št. 66n.
V posodobljenem obrazcu stanja je manj vrstic in več stolpcev. Vendar pa bodo številne organizacije morale uvesti dodatne linije, da bi izpolnile zahteve PBU 4/99. Število stolpcev (stolpcev) v bilanci se je povečalo s štirih na šest: pojasnila; ime indikatorja; koda; na datum poročanja (na primer od 31. marca 2011); na dan 31. decembra preteklega leta (torej na dan 31. decembra 2010); 31. decembra leta pred prejšnjim (torej 31. decembra 2009).
Prvi stolpec je namenjen odražanju številke ustrezne razlage bilance stanja in omogoča uporabniku, da hitro najde potrebne informacije, ki razvozlajo vrednost posamezne bilančne vrstice. Vendar so pojasnila predstavljena le kot del letnih računovodskih izkazov. Zato v bilanci stanja za prvo četrtletje, šest mesecev in devet mesecev leta 2011 ni treba izpolnjevati stolpca »Pojasnila«.
Stolpec »Pojasnila« se izpolni le pri izdelavi letnih računovodskih izkazov (v vmesnih izkazih ostane prazen).
Stolpec "Šifra" organizacija vnese samostojno (odsoten je v obrazcu, odobrenem z Odredbo št. 66n) in ga izpolni v skladu z Dodatkom št. 4 k tej odredbi. Ali moram dodeliti kode, če so dodane nove vrstice? Spomnimo se, da je računovodja pri izpolnjevanju obrazcev za poročanje, odobrenih z ukazom št. 67n, to storil, pri čemer je vodil odredbo Državnega statističnega odbora Rusije št. 475, Ministrstvo za finance Rusije št. 102n z dne 14.11.2003. "O šifrah kazalnikov letnih računovodskih izkazov organizacij, katerih podatki so predmet obdelave v organih državne statistike". Ali in ali je treba kode za dodatne vrstice, kot prej, vzeti iz tega dokumenta? Očitno ne. Dejstvo je, da so nove kode sestavljene iz štirih števk in ne treh, kot je bilo prej. Zato pri izpolnjevanju posodobljene bilance stanja ni mogoče uporabiti statističnih kod iz leta 2003. Poleg tega bodo državni statistični organi, kot izhaja iz 5. točke Odredbe št. 66n, obdelovali podatke, ki se odražajo v vrsticah, kodiranih v skladu z Dodatkom št. 4. Ob upoštevanju navedenega menimo, da ni treba dodeliti kode na dodatno vnesene vrstice.
V katerem primeru bo morda morala organizacija dopolniti bilanco stanja z novimi vrsticami? Če želite odgovoriti na to vprašanje, se morate spomniti pravil PBU 4/99. Zlasti 6. točka tega dokumenta določa, da morajo računovodski izkazi dati zanesljivo in popolno sliko finančnega položaja organizacije, finančnih rezultatov njenega delovanja in sprememb njenega finančnega položaja. Računovodski izkazi, oblikovani na podlagi pravil, določenih z regulativnimi akti o računovodstvu, se štejejo za zanesljive in popolne.
Če organizacija pri sestavljanju računovodskih izkazov na podlagi pravil te uredbe razkrije nezadostne podatke za oblikovanje popolne slike o finančnem položaju organizacije, finančnih rezultatih njenih dejavnosti in spremembah njenega finančnega položaja, potem organizacija vključi ustrezne dodatni kazalniki in pojasnila v računovodskih izkazih.
Če pri pripravi računovodskih izkazov uporaba pravil te uredbe ne omogoča oblikovanja zanesljive in popolne slike o finančnem položaju organizacije, finančnih rezultatih njenega delovanja in spremembah njenega finančnega položaja, potem je organizacija izjemnega primeri (na primer nacionalizacija premoženja) lahko odstopajo od teh pravil.
V skladu z 11. odstavkom PBU 4/99 je treba kazalnike o posameznih sredstvih, obveznostih, prihodkih, odhodkih in poslovnih transakcijah v računovodskih izkazih predstaviti ločeno, če so pomembni in če jih brez vednosti zainteresiranih uporabnikov ni mogoče oceniti. finančni položaj organizacije ali finančni rezultati njenih dejavnosti.
Kazalniki nekaterih vrst sredstev, obveznosti, prihodkov, odhodkov in poslovnih poslov se lahko v bilanci stanja ali izkazu poslovnega izida prikažejo v skupnem znesku, z razkritjem v pojasnilih k bilanci stanja in izkazu poslovnega izida, če je vsak od teh kazalnikov posebej ni pomemben za ocene zainteresiranih uporabnikov finančnega položaja organizacije ali finančnih rezultatov njenega delovanja.
Z drugimi besedami, pri izpolnjevanju bilance stanja in izkaza poslovnega izida bo moral računovodja oceniti pomembnost posamezne vrste sredstev, obveznosti, prihodkov in odhodkov ter ugotoviti, ali obstaja obveznost, da jih loči v posebno vrstico. Ta sklep potrjuje 3. točka Odredbe št. 66n, ki pravi: organizacije samostojno določajo podrobnost kazalnikov za postavke poročanja.
Primer. Nova bilanca stanja v sredstvu ne vsebuje vrstice »Gradnja v teku«. Razmislimo, v kateri vrstici bi moral računovodja razvojne organizacije, ki gradi proizvodno stavbo za lastne potrebe, odražati stanje na računu 08, in sicer na podračunu 08-3 "Izgradnja osnovnih sredstev", če je v skladu z določbami po računovodski usmeritvi je ta znesek: a ) pomemben; b) nepomemben.
Z možnostjo "a" mora računovodja vnesti v razdelek. I »Nekratkoročna sredstva« bilance stanja v dodatni vrstici (brez kode) in v njej odraža breme računa 08. Pri možnosti »b« se stanje računa 08 odraža v vrstici »Drugi ne -kratkoročna sredstva”, šifra 1170.
V zvezi s tem odredba št. 66n zagotavlja nekaj olajšav za mala podjetja. Zlasti takšne organizacije v bilanci stanja in izkazu poslovnega izida vključujejo kazalnike samo za skupine artiklov (brez podrobnih kazalnikov za artikle). Z drugimi besedami, mala podjetja lahko uporabljajo obrazce, ki jih odobri Ministrstvo za finance, ne da bi jim dodajali podrobne informacije.
Upoštevajte, da novi obrazci za poročanje niso priporočljivi. Iz njih ne morete izključiti nobene vrstice zaradi pomanjkanja ustreznih podatkov. Na podlagi 11. člena PBU 4/99 bilančnega člena, izkaz poslovnega izida in druge ločene oblike računovodskih izkazov, ki so v skladu z računovodskimi določili predmet razkritja in za katere ni številčnih vrednosti sredstva, obveznosti, prihodki, odhodki in drugi kazalniki so prečrtani.
Lastniški kapital podjetja je njegova osnovna platforma, na kateri se gradi ves nadaljnji poslovni razvoj. Višji kot je ta kazalnik, bolj stabilno je podjetje, bolj privlačno je videti za vlagatelje. Oglejmo si dve različici formul in primere, kako lahko določite višino lastniškega kapitala podjetja glede na bilanco stanja.
Opredelitev lastniškega kapitala
Lastniški kapital podjetja je vsota njegovih čistih sredstev, ki so jih prvotno vložili ustanovitelji, plus zadržani dobiček.
Dejansko lastniški kapital družbe sestavljajo odobreni kapital, dodatni in rezervni kapital, zadržani dobiček in različni posebni skladi. S tem se prištejejo tudi zneski po prevrednotenju nekratkoročnih sredstev in lastnih delnic, odkupljenih od delničarjev. Hkrati se slednji kazalnik na pasivni strani bilance stanja upošteva kot negativen in, ko se sešteje, zmanjšuje velikost lastniškega kapitala družbe. To je logično - če se odobreni kapital, ki je del lastniškega kapitala, oblikuje, ko delničarji plačajo delnice, bi moral njihov odkup privesti do njegovega zmanjšanja.
Odobreni kapital- nastane ob ustanovitvi podjetja in je sestavljen iz prispevkov ustanoviteljev.
Dodaten kapital Nastane v primeru, da ustanovitelji družbe vanj vložijo dodatna sredstva, ki presegajo svoj delež v odobrenem kapitalu. Poleg tega se lahko oblikuje dodatni sklad v primeru prejema prihodkov od izdaje, sem lahko usmerimo tudi sredstva iz prevrednotenja nekratkoročnih sredstev in del dobička, ki ostane po razdelitvi.
Rezervni kapital- to so sredstva, ki jih podjetje nameni za različne višje sile, da se lahko povrnejo izgube.
Nerazdeljeni dobički- to so preostala prosta sredstva iz dobička, potem ko podjetje plača vse davke in druga obvezna plačila. Stanje na tej vrstici odraža tudi stanja različnih posebnih skladov, oblikovanih v podjetju.
Lastniški kapital v bilanci stanja
Če vzamemo trenutno veljavno obliko bilance stanja (OKUD 071001, upoštevajoč zadnjo izdajo dne 06.04.2015), je kazalnik lastnega kapitala v zadnji vrstici razdelka III "Kapital in rezerve". Glede na to bo lastniški kapital enak vsoti vrstic tega odseka.
Razmislite primer #1 določitev lastniškega kapitala v bilanci stanja.
Skladno s tem bo lastniški kapital ob koncu prvega četrtletja 2016 enak: (15,0-5,0) + 1,2 + 50,0 + 255,0 = 316,2 tisoč rubljev. Če pogledamo pretekla obdobja, postane jasno, da je podjetje v fazi aktivne rasti svojega finančnega počutja.
Ta formula za določanje lastniškega kapitala se najpogosteje uporablja v računovodstvu. Obstaja drugi način za iskanje indikatorja - skozi levi, aktivni del bilance stanja. Lastniški kapital družbe je v tem primeru opredeljen kot vsota nekratkoročnih in kratkoročnih sredstev (vrstici 1100 in 1200) minus dolgoročne in kratkoročne obveznosti (vrstici 1400 in 1500).
Primer #2
V skladu s tem bo v tem primeru lastniški kapital podjetja enak: (700 + 300) - (300 + 300) = 400 tisoč rubljev.
Količina lastniškega kapitala raste - povečuje se tudi naložbeni potencial podjetja, njegova finančna moč. To je pomemben kazalnik gospodarskega stanja podjetja. Če je zavarovan z lastnimi sredstvi, ji ni treba poseči po posojilih, kar govori o stabilnosti in neodvisnosti. V obstoječih realnostih seveda le malo ljudi dela brez izposojenih sredstev, a če je znesek lastnega kapitala zadosten, se ne morete bati finančne neodvisnosti podjetja.
obratna sredstva- to so sredstva, ki služijo tekočemu poslovnemu procesu in se v enem obratovalnem ciklu v celoti porabijo. Analiza teh sredstev, njihove strukture in virov oblikovanja se uporablja za oceno likvidnosti, poslovne aktivnosti, finančne stabilnosti, plačilne sposobnosti podjetja.
Podatki o lastnih obratnih sredstvih se oblikujejo na podlagi informacij iz bilance stanja, ki je glavni vir informacij za analizo dejavnosti podjetja.
V gradivu so prikazane različne metode za analizo bilance stanja podjetja.
Najprej iz bilance stanja lahko dobite podatke o sredstvih in obveznostih podjetja.
Sredstva podjetja so gospodarska sredstva, nadzor nad katerimi pridobi organizacija kot posledica dokončnega dejanja gospodarske dejavnosti in ki bi ji morala v prihodnosti prinesti gospodarske koristi.
Sredstva se delijo na nekratkoročna in kratkoročna, lastna obratna sredstva pa se razumejo kot tisti del kratkoročnih sredstev, ki se financira iz lastnih virov.
Tukaj je formula za izračun lastnih obratnih sredstev:
SOS \u003d OA - KO,
SOS - lastna obratna sredstva;
OA - obratna sredstva;
KO - kratkoročne obveznosti.
Pogosto se pojem "lastni obratni kapital" zamenjuje ali velja za sinonim za pojem "lastni obratni kapital". Lastna obratna sredstva in lastna obratna sredstva imajo enako številčno vrednost, vendar različen ekonomski pomen. Če so lastna obratna sredstva del sredstev, sredstev, namenjenih ustvarjanju dobička, potem je lastni kapital del dolgoročnih virov financiranja, ki tvorijo lastna obratna sredstva.
Formula za izračun lastnih obratnih sredstev izgleda takole:
SOK \u003d (SK + DO) - VA,
SOK - lastna obratna sredstva;
SC - lastniški kapital;
DO - dolgoročne obveznosti;
VA - nekratkoročna sredstva.
Metoda izračuna lastnih obratnih sredstev je precej preprosta, hkrati pa je treba biti sposoben interpretirati pridobljeno vrednost in ugotoviti njeno razmerje z drugimi analitičnimi kazalniki.
V najbolj splošnem primeru se za normalno šteje pozitivna vrednost lastnih obratnih sredstev.
Kako se izračuna koeficient oskrbe z lastnimi obratnimi sredstvi, je prikazano v članku.
V praksi lahko tako povečanje kot zmanjšanje vrednosti tega kazalnika na različne načine vpliva na likvidnost, finančno stabilnost in poslovno aktivnost podjetja. Sestava lastnih obratnih sredstev vključuje različna sredstva: denarna sredstva, terjatve, zaloge. Sprememba teh komponent v dinamiki in med seboj lahko bistveno spremeni strukturo obratnega kapitala in drugače vpliva na finančni položaj podjetja.
Kazalnik lastnih obratnih sredstev je neposredno povezan s poslovno dejavnostjo podjetja.
Splošni kazalnik poslovne aktivnosti - koeficient obračanja sredstev - se izračuna na naslednji način:
Ko \u003d OR / CSA,
Ko - koeficient obračanja sredstev;
SSA - povprečna vrednost sredstev za analizirano obdobje.
V tem primeru je povprečna vrednost sredstev enaka polovici vsote vrednosti sredstev na začetku in na koncu obdobja.
Ta koeficient označuje učinkovitost porabe sredstev, ne glede na vire njihovega financiranja. Prikazuje tudi, kolikokrat je v poročevalskem obdobju zaključen celoten proizvodni cikel in koliko enot prodanih izdelkov v vrednostnem smislu predstavlja vsako denarno enoto sredstev.
Koeficient prometa nima standardne vrednosti, analizirati ga je treba v dinamiki. Če vrednost prometa dinamiko pada, lahko govorimo o neučinkoviti uporabi sredstev, in obratno, z njegovo rastjo se poveča kakovost upravljanja s premoženjem, poveča se intenzivnost podjetja.
Ne smemo pozabiti, da je stopnja obračanja sredstev tesno povezana z industrijo podjetja. Promet trgovskih podjetij bo veliko višji kot v kapitalsko intenzivnih panogah.
Koeficient obračanja obratnih sredstev se izračuna na naslednji način:
Kooa \u003d OR / SSOA,
Kooa - količnik obračanja obratnih sredstev;
ALI - obseg prodaje za analizirano obdobje;
SSOA - povprečna nabavna vrednost obratnih sredstev za analizirano obdobje.
To razmerje daje predstavo o prometu obratnih sredstev in kaže, koliko prihodkov od prodaje pade na vsako enoto kratkoročnih sredstev.
T je trajanje obdobja prometa;
D - število dni v analiziranem obdobju;
Ko - razmerje prometa.
Za analizo poslovne dejavnosti lahko ocenite operativni in finančni cikel. Za to se določi trajanje in narava neto obdobja denarnega toka organizacije za obdobje. To obdobje je opredeljeno kot razlika med obdobjem obračanja obratnih sredstev, vključenih v poslovni cikel, in obdobjem obračanja kratkoročnih obveznosti:
ΔT \u003d Toa - Tka,
ΔT je neto obdobje gotovinskega prometa organizacije za analizirano obdobje;
Toa - obdobje obračanja obratnih sredstev;
Tka - obdobje prometa kratkoročnih obveznosti.
Če je obdobje obračanja obratnih sredstev daljše od obdobja obračanja kratkoročnih obveznosti, lahko govorimo o pozitivnem finančnem ciklu. V nasprotnem primeru nastane negativni finančni cikel.
Če upoštevamo kazalnik finančnega cikla v povezavi s kazalnikom lastnih obratnih sredstev, lahko ugotovimo, da pozitiven finančni cikel ustreza prisotnosti lastnih obratnih sredstev, negativen pa je povezan s pomanjkanjem lastnih obratnih sredstev.
Za sprejemanje vodstvenih odločitev je potrebna analiza obratnih sredstev, njihove strukture in prometa. Pri obratnih sredstvih je cilj upravljanja povečati njihovo donosnost in hkrati zagotoviti finančno stabilnost in plačilno sposobnost. Hkrati je treba spomniti, da je povečanje dobičkonosnosti obratnih sredstev v veliki meri posledica finančne stabilnosti.
S stalnim kazalnikom lastnih obratnih sredstev se lahko njegova struktura spremeni, povečanje sredstev je povezano z odlivom denarnih sredstev, in obratno, zmanjšanje sredstev vodi v povečanje denarnih sredstev. Če pride do povečanja lastnih obratnih sredstev, potem to praviloma nastane zaradi rasti nedenarnih sredstev - terjatev, zalog, kar pomeni, da se likvidnost zmanjša, tekoča plačilna sposobnost pa se zmanjša. Če kljub temu pride do rasti na račun gotovine, potem je treba poleg sklepa o rasti likvidnosti in solventnosti opozoriti, da lahko organizacija neučinkovito uporablja denar in jih kopiči na tekočih računih.
Rast terjatev je treba vedno primerjati s prihodki od prodaje. S povečanjem prihodkov je povečanje terjatev naravno, če pa prihodki padejo ali ostanejo nespremenjeni, terjatve pa rastejo, potem lahko rečemo, da organizacija posoja svoje stranke in neučinkovito deluje s terjatvami.
Povečanje zalog je treba oceniti glede na potrebe proizvodnje. Zaloge zajemajo material, blago v skladiščih, gotove izdelke, nedokončano proizvodnjo. Pri analizi dinamike materialov je treba upoštevati vpliv njihove strukture, faktor sezonskosti, inflacijski faktor ter posebnosti dela z dobavitelji. Za delo v teku je najprej pomemben njegov ritem. Na ravnovesje končnih izdelkov in blaga vplivajo raven prodajnih cen, kakovost izdelkov in struktura prodajnega trga.
Za povečanje finančne stabilnosti je potrebno povečati lastna obratna sredstva. Toda če se finančna stabilnost doseže s financiranjem tekočih dejavnosti iz dražjih virov v primerjavi s kratkoročnimi viri financiranja, bo to povzročilo zmanjšanje kapitalizacije podjetja.
Na podlagi analize lastnih obratnih sredstev se lahko sprejme odločitev o izbiri politike financiranja družbe. Za analizo in vrednotenje strategij financiranja se obratna sredstva pogosto delijo na stalni del in sredstva, potrebna zaradi sezonskosti proizvodnje, s sezonskim povečevanjem obsega prodaje. Stalni del obratnih sredstev so lastna obratna sredstva. Stalna potreba po sredstvih te skupine zahteva večjo zanesljivost pri njihovem financiranju, drugo skupino obratnih sredstev pa je mogoče financirati iz kratkoročnih obveznosti.
Za vrednotenje naložbenih metod se lahko uporabi tudi analiza lastnih obratnih sredstev. Če vrednost lastnih obratnih sredstev raste, potem to pomeni, da se vse večji del sredstev usmerja v ustvarjanje dohodka, organizacija pa izgublja dobiček, kar pomeni, da naložbe ni mogoče šteti za učinkovite.
Primerno je opraviti analizo lastnih obratnih sredstev podjetja v dinamiki. Hkrati je treba raziskati ne le obratna sredstva, temveč tudi njihovo strukturo. Pri odločanju o upravljanju je treba razumeti, da rast lastnih obratnih sredstev vodi v finančno stabilnost, hkrati pa je mogoče zmanjšati kapitalizacijo, preusmeriti del sredstev iz obtoka in zmanjšati promet obratnih sredstev ter zmanjšati učinkovitosti njihove uporabe.
V ruski bančni praksi se določa vrednost čistega lastniškega kapitala (neto kapital). Namenjen je ugotavljanju finančne stabilnosti banke in izračunu kazalnika ustreznosti lastnih sredstev banke. Uredba št. 215-P opredeljuje postopek izračun neto lastniškega kapitala komercialnih. kozarec:
1. faza. Na tej stopnji se določi vrednost neto osnovnega kapitala.
Iz vsote so izključeni vsi viri osnovnih sredstev, ki so na voljo banki kazalniki.
TO viri kapitala vključujejo: odobreni kapital banke, oblikovan z vplačilom delnic (delnic); premija delnic; znesek rezervnega sklada, potrjen z revizijo; dobiček tekočega leta in preteklih let, potrjen z revizijo; podrejeno posojilo z dodatnimi pogoji za dobo najmanj 30 let in ne presega 15 % vrednosti virov osnovnega kapitala .
Indikatorji: Neopredmetena sredstva; lastne delnice, ki jih je poslovna banka odkupila od delničarjev; delnice udeležencev, prenesene na banko, ki je v organizacijsko-pravni obliki LLC / ALC vložila vlogo za izstop iz organizacije; nepokrite izgube preteklih let in tekočega leta; bančne naložbe v delnice.
2. faza. Na tej stopnji se določi realna višina dodatnega kapitala, t.j. predmet dodatnih kapitalskih omejitev. TO viri dodatnega kapitala povezani:
* povečanje vrednosti nepremičnine zaradi prevrednotenja; * rezervni sklad, ki ni potrjen z revizijo; * dobiček tekočega in preteklih let, ki ni potrjen z revizijo; * del osnovnega kapitala kreditne institucije, ki nastane s kapitalizacijo povečanja vrednosti premoženja pri prevrednotenju pred odtujitvijo premoženja;
* prednostne (vključno s kumulativnimi) delnicami, razen prednostnih delnic določene vrste, pri katerih višina dividende ni določena s statutom kreditne institucije in ni povezana s kumulativnimi delnicami; * podrejeno posojilo.
Navedeni viri zmanjšati za znesek nepravilnih sredstev, zmanjšan za oblikovano rezervo za morebitne izgube zadevnega premoženja, ki ga kreditna institucija zagotovi vlagateljem.
Vsota virov dodatnega kapitala banke (AC) se primerja s pridobljeno vrednostjo neto stalnega kapitala (NFC):
* DC ≤ NER, potem je DC v celoti vključen v izračun lastniškega kapitala
* DK > CHOK, nato DK=CHOK.
Tako vsota DC elementov ne sme presegati 100 % vrednosti FSC.
3. faza. Od splošno zneske posledično 1 in 2 stopnji vrednosti neto osnovnega in dodatnega kapitala odštej znesek prenizko oblikovane rezerve za morebitne izgube pri posojilih iz 2.-5. skupine tveganj in za amortizacijo vrednostnih papirjev; zapadle terjatve, ki trajajo več kot 30 dni; naložbe banke v delnice (udeležbe), pridobljene za naložbe; dana podrejena posojila in druga preusmerjena lastna sredstva.
Neto lastniški kapital banke bi moral biti pozitivno. Njegova negativna vrednost kaže, da poslovna banka dejansko nima prostih lastnih sredstev in se le izposojena sredstva uporabljajo za kritje nepredvidenih stroškov banke. Posledično se močno zmanjša finančna stabilnost poslovne banke, kar vodi v resne zaplete in dodatne težave v primeru krize.
Poglejmo si podjetja. To je absolutni kazalnik, ki se uporablja za določanje likvidnosti podjetja. Pravzaprav ta kazalnik določa, koliko so kratkoročna sredstva podjetja večja od kratkoročnih dolgov. V tuji literaturi se imenuje tudi lastna obratna sredstva obratna sredstva podjetja(obrtni kapital, neto obratni kapital).
Analizirajmo splošni ekonomski pomen kazalnika. Lastna obratna sredstva podjetja kažejo plačilno sposobnost/likvidnost podjetja. Kazalnik se uporablja za oceno sposobnosti podjetja za odplačevanje dolgov s pomočjo svojih obratnih sredstev.
Sinonimi kazalnika lastni obratni kapital:
Formula za izračun lastnih obratnih sredstev:
Lastna obratna sredstva \u003d Kratkoročna sredstva - Kratkoročne obveznosti
Kratkoročna sredstva podjetja- to je vsota obratnih sredstev (surovine, materiali, sestavni deli, gorivo) in prometnih sredstev (končni izdelki, odposlani, vendar ne plačani za blago), izraženi v denarju.
Formula za izračun SOS po Odredbi Zveznega urada za insolventnost (stečaj) z dne 12. avgusta 1994 št. 31-r o metodoloških določbah za oceno finančnega stanja organizacije in ugotavljanje nezadovoljive bilančne strukture je:
Lastna obratna sredstva = str.490 - str.190
Glede na novo bilanco (po letu 2011) bo formula izgledala takole:
SOS = str.1200 - str.1500
Poleg prve formule obstaja še en način za izračun tega kazalnika. Druga formula za izračun lastnih obratnih sredstev.
Lastna obratna sredstva \u003d (Lastniški kapital + Dolgoročne obveznosti) - Nekratkoročna sredstva \u003d str. 1300 + str.1530 - str.1100
Po mojem mnenju je prvo formulo lažje izračunati in bolj priročno kot prva. Priporočam uporabo pri izračunih.
V angleški literaturi bo ta kazalnik po (MSRP) izračunan na naslednji način:
SOS(obrtni kapital) = Kratkoročna sredstva – Kratkoročne obveznosti
CA - obratna sredstva,
CL - kratkoročne obveznosti.
Bilanca podjetja je vzeta z uradne spletne strani podjetja. Da bi razumeli dinamiko sprememb plačilne sposobnosti podjetja, si bomo za analizo vzeli 1 leto. Obdobje poročanja je četrtina. Ena četrtina leta 2013 in tri leta 2014.
Izračun kazalnika lastnih obratnih sredstev za OJSC Uralkali
Lastna obratna sredstva 2013-4 = 87928663-47938587 = 39990076
Lastna obratna sredstva 2014-1 = 132591299-35610079 = 96981220
Lastna obratna sredstva 2014-2 = 115581096-34360221 = 81220875
Lastna obratna sredstva 2014-3 = 132981010-19458581 = 113522429
Vse vrednosti SOS so >0 in se s časom tudi povečujejo. To kaže, da plačilna sposobnost OJSC Uralkali raste.
Lastna obratna sredstva so lahko večja od nič, enaka ali manjša od nič. Praviloma lastni obratni kapital = 0 za nova podjetja. Če je SOS > 0, potem to pomeni, da je finančno stanje (solventnost) podjetja normalno, če<0, то предприятие финансово неблагополучно, т.к. у него не хватает денежных средств для покрытия долгов.
Povzetek
V članku je analiziran kazalnik lastna obratna sredstva, ki je eden od pomembnih kazalcev za oceno plačilne sposobnosti/likvidnosti podjetja. Ne zamenjujte ga z razmerjem lastnih obratnih sredstev, ker. so popolnoma različne stvari. Če je lastni obratni kapital večji od nič, potem to kaže na finančno stabilnost podjetja.
.jpg)
