Kadar je kreditno tveganje visoko, banka ali druga institucija morda ne bo prejela vseh ali dela sredstev, ki so bila prej zagotovljena posojilojemalcu. Omeniti velja, da ta izraz ne velja le za posojila, temveč tudi za nakupne dolgove, odprte kreditne linije ali garancije, poroštva in akreditive.
Obstajata dva glavna vidika kreditnega tveganja v bančništvu:
Parameter je lahko povezan tudi s spremembami obrestnih mer, nihanjem valut. Tveganje lahko predstavljata dva dejavnika:
V bančni praksi je izjemno pomembno obvladovanje kreditnega tveganja. Ta postopek vključuje naslednje korake:
Vsaka banka uporablja svojo politiko upravljanja s kreditnim tveganjem, saj je to konkurenčna prednost organizacije. Ocene so narejene na različne načine. Tudi strategija podjetja je zavita v bančno skrivnost, podobno kot projekti novih produktov ali varnostne politike. Prejemanje in obdelava vseh informacij o strankah je del politike upravljanja s tveganji. Zato si banke prizadevajo oblikovati informacijske baze o fizičnih in pravnih osebah, ki so predhodno zaprosile za posojilo.
V klasični ekonomiji analiza kreditnega tveganja uporablja tri parametre:
Pri prepoznavanju groženj se upoštevajo številni dejavniki. Med njimi so predvsem prihodki in odhodki stranke, njegova kreditna sposobnost, ki se preverja v bazah bančnih dolžnikov. Upoštevajo se tudi dejavniki, kot so starost in zakonski status, izobrazba in zaposlitev, stanovanjski status, vrsta in trajanje dela, bančni računi, plačilne kartice, varčevalni programi.
Če si želite izposoditi denar pri banki ali nebančnem podjetju, morate zagotoviti, da je tveganje, povezano s posojilom, minimalno. Potem vam bo ustanova zagotovila sredstva. Velikost posojila bo odvisna od razmerja med prihodki in odhodki, prisotnosti pozitivne kreditne zgodovine v preteklem obdobju.
Posojilne pogodbe nikoli ne ustvarjajo nepričakovanih donosov, ker noben posojilojemalec ne bo vrnil več od zneska, določenega v pogodbi. A včasih se vrnejo manj, kot je bilo dogovorjeno. Možnost neplačila posojil je vir kreditnega tveganja. Asimetrija dohodka/tveganja.
Kreditno tveganje- 1) tveganje, da posojilojemalec ne bo plačal posojila; 2) verjetnost, da se bo vrednost dela premoženja banke, zlasti posojil, zmanjšala ali zmanjšala na nič; 3) verjetnost nevračanja posojil. Ker je delež sredstev lastnikov v skupni vrednosti premoženja banke majhen, tudi ob sorazmerno zanemarljivem odstotku neuspešnih posojil, je banka morda na robu bankrota (zdravje gre v funtih, prihaja pa v zolotnikih). ). Dva najpogostejša kazalca kreditnega tveganja banke sta:
razmerje med nedonosnimi sredstvi in skupnim obsegom posojil in obveznosti iz najema;
razmerje med neto odpisi posojil in skupnim obsegom posojil in obveznosti iz najema.
Neaktivna sredstva- gre za dobičkonosna sredstva, vključno s kreditnimi naložbami, katerih zapadlost je potekla pred 90 dnevi ali več. Odpisi- gre za posojila, za katera je banka poskrbela, da nikoli ne bodo poplačana, in ki se odpišejo kot izgube. Z rastjo obeh kazalnikov se povečujeta kreditno tveganje in verjetnost bankrota.
Postavitev bančnih sredstev mora temeljiti na ocenah tveganju prilagojenih donosov. Tradicionalno so banke same zagotavljale in zagotavljale posojila. Razmerje med posojilodajalcem in posojilojemalcem lahko gledamo v smislu teorije agencij, ob predpostavki, da so posojilojemalci agenti, ki delujejo v korist glavnih posojilodajalcev; hkrati pa so posojilodajalci sami agenti vlagateljev, ki so prisiljeni na banko prenesti pravico do upravljanja svojih sredstev, ker sami nimajo ne časa ne znanja za oceno kreditne sposobnosti posojilojemalcev (strokovno vodenje njihov denar). Da bi zaščitili svoje interese, morajo posojilodajalci nadzorovati in usmerjati dejanja posojilojemalcev. Težava je v tem asimetrija informacije: posojilojemalci vedo veliko več o lastnem položaju kot posojilodajalci, t.j. slednji delujejo kot zunanje osebe, za katere interni podatki niso na voljo.
Kreditno tveganje je verjetnost neplačila posojila. Enačba za določanje cen, nevtralna glede na tveganje, izraža temeljno razumevanje razmerja med tveganjem in donosom:
kjer je p verjetnost odplačila posojila.
Ker skupni znesek dogodkov je 1, potem je tveganje (verjetnost nevračanja) (1-p) in obrestna mera posojila
Obrestna mera posojila naj kompenzira časovno vrednost denarja (netvegana obrestna mera) in tveganje neplačila posojila, tj. obrestna mera za posojilo se poveča, če obstaja razlog za domnevo, da posojilojemalec posojila morda ne bo odplačal, če pa je znano, da posojilojemalec ne bo odplačal dolga (p = 0), vrednosti posojilne obrestne mere ni mogoče določiti. (tveganja posojilodajalcev ni mogoče nadomestiti).
Izbira pravih obrestnih mer je seveda le eden od načinov za obvladovanje tveganja. Jasno je, da upoštevanje interakcije med kreditnim in obrestnim tveganjem (to je "pravilna" nastavitev obrestne mere posojila, vključno s spremenljivo) ne bo rešilo posojilodajalca, če je posojilo izdano brezvestnemu posojilojemalcu, ampak posojilodajalcem. ki te interakcije sploh ne upoštevajo in celotno obrestno tveganje (vključno s tveganjem spremembe tržnih obrestnih mer) prelagajo na resno napako posojilojemalca. Glavni namen posojila je vrniti svoj denar, prenos obrestnega tveganja na posojilojemalca pa še zdaleč ni nevtralen: spremenili se bodo tudi vsi drugi dejavniki. Navsezadnje lahko to prispeva k preoblikovanju dobrovernega posojilojemalca v brezvestnega ali pa vsaj ustvari predpogoje za to. Pretvorba obrestnega tveganja v kreditno tveganje.
Kreditna analiza je torej namenjena ugotavljanju verjetnosti, da bo posojilojemalec odplačal posojilo.
I (C) - kakovost informacij (pravočasnost in točnost), ki jo posledično določa narava posojilojemalca C;
CF - raven in stabilnost denarnega toka;
NW je realna raven lastniškega kapitala;
G - razpoložljivost garancij (obseg in zanesljivost).
K je konkurenca.
O – Odnos med banko in stranko – Koncept odnosa s stranko se nanaša na strateško kombinacijo storitev, posojil in depozitov.
Vse komponente so po drugi strani funkcije zunanjih gospodarskih razmer ECY. V širšem smislu so gospodarski pogoji: faza poslovnega cikla, raven cen (inflacija, deflacija, devizni tečaj), fiskalna in monetarna politika, stopnja brezposelnosti, plačilna bilanca (uvoz, izvoz), cene nafte in drugih energentov, tehnologija, konkurenca, bonitetna ocena države. Pogoji so izpostavljenost posojilojemalca zunanjim silam. Vsebina pogojnega faktorja je, v kolikšni meri lahko zunanje spremembe poslabšajo položaj posojilojemalca. Natančneje: kakšna kombinacija zunanjih pogojev bo posojilojemalcu prikrajšala možnost odplačevanja dolga?
DEFINICIJA ECY (zunanjegospodarski pogoji)
Po načelu "tvegano nevtralnega" vlagatelja:
Ker veljajo za vrednostne papirje ameriške državne blagajne popolnoma brez tveganja neplačila (poleg suma, »kot Cezarjeva žena«), je verjetnost donosnosti naložb v ameriške T-obveznice enaka 1. Zato je verjetnost, da donosnost naložb v Rusiji je določena kot:
I Character implicira pripravljenost posojilojemalca, da odplača posojilo - "ne morete doseči dobrih rezultatov, ko se ukvarjate s slabimi ljudmi." Tisti, ki pomembnih informacij ne posredujejo pravočasno in v celoti, kažejo značajske pomanjkljivosti, ki zahtevajo oceno v obliki povečane premije za tveganje. Narava posojilojemalca se poslabša, ko se poslabšajo zunanje gospodarske razmere (glej Sinki – nasprotno, str. 571). Razširjena teorija zaupanja (partnerskih) odnosov med banko in stranko s posledično prizanesljivostjo do dobrih ljudi v težkih razmerah lastnikom banke ne dodaja optimizma.
CF (ECY) Raven in stabilnost denarnega toka. Banke se tradicionalno zanašajo na denarni tok kot glavni vir odplačevanja posojil. Pričakovani denarni tok kot sredstvo. Jasno je, da poslabšanje zunanjega okolja ne prispeva k stabilnosti denarnega toka. Enako velja za kapital in vrednost poroštev.
NW (ECY) Razpoložljivost realnega kapitala, t.j. razlika med tržno vrednostjo sredstev in obveznosti je stabilnost bilance stanja posojilojemalca.
G (ECY) Zunanje garancije – v teoriji je 100-odstotno zunanje jamstvo zmanjšano na trivialni primer posojila brez tveganja. Toda moč zunanjega jamstva je funkcija kapitala izdajatelja, in če se ECY poslabša, je kapital vsaj nestabilen. Poleg tega, ker je denar vrednejši od kakršnega koli jamstva, tudi državnega, načeloma ne more biti 100-odstotnega jamstva. Nihče na primer ne preprečuje, da bi država zbrala sredstva prek RZB in neposredno izdala posojilo končnemu posojilojemalcu. , vendar raje izda garancijo. Zakaj? Ker bodisi nima denarja, bodisi noče prevzeti kreditnega tveganja. Ne glede na razlog je očitno, da vrednost garancije ne more biti enaka vrednosti posojila, izdanega proti njej.
Vesten in brezvesten posojilojemalec. Nasprotnik je nekdo, na katerega ne moremo vplivati: 1) preprečimo možnost arbitraže ali 2) obravnavamo izdajo posojila kot načrtovano operacijo donosne preprodaje zavarovanja. Zavarovanje posojila je enako strošku posojila – dolg plus obresti. Tržno tveganje ni znano vnaprej, vrednost zavarovanja pa se lahko spremeni v katero koli smer, tudi v tisto, ki je neugodna za posojilodajalca. Posojilodajalec ne bi smel dovoliti, da nastanejo arbitražni pogoji, ko je posojilojemalcu vseeno, ali naj posojilo vrne ali ne (vrednost zavarovanja postane manjša ali enaka strošku posojila), sicer izzove kakršno koli, vključno z »bono«. fide” posojilojemalec zaradi neplačila, pogajanja za znižanje obrestne mere itd. Temu se lahko izognemo tako, da kreditno tveganje pokrijemo s tremi standardnimi odmiki spremembe cene zavarovanja. Določene so na primer z uporabo logaritmično normalne porazdelitve in nestanovitnosti RUB/USD. Ker vprašanje »kje najti takega posojilojemalca?« je naravno, potem so v obrestno mero za posojilo (kako?) vključeni trije standardni odmiki spremembe cene zavarovanja, ki določajo dodatek k netveganemu obrestna mera - premija za tveganje. Če je posojilojemalec pripravljen zagotoviti zavarovanje te velikosti, se mu kreditira po netvegani obrestni meri. Na primer:
Psihologija posojilodajalca v dvomljivi situaciji posojila: zanikanje, jeza, poskus pogajanja, depresija in sprejemanje (soglasje, ponižnost). Pomen priporočil je, da se čim hitreje premaknemo na zadnjo stopnjo - sprejemanje situacije. Ker prve tri stopnje običajno hitro minejo, je stopnja depresije največja ovira.
Načelo razpršenosti predvideva, da če posojilodajalec ne more oceniti tveganja posameznih posojil, potem lahko to stori glede na celoten kreditni portfelj. Posojilo, ki razprši kreditni portfelj, je za banko bolj dragoceno kot tisto, ki ga ne. Prvi si zasluži popust, drugi - bonuse.
Pogoj vzemi ali zapusti.
Predpostavlja se, da banke v svojih regijah zagotavljajo potrebna kreditna sredstva pravnim podjetjem po razumnih, kompetentno določenih obrestnih merah. Bančna tveganja so ponavadi koncentrirana v kreditnem portfelju. Razlogi: 1) napačne odločitve vodstva; 2) nezakonita manipulacija s posojili; 3) vodenje napačne kreditne politike; 4) nepredvidena gospodarska recesija.
Ocena smiselnosti kreditne politike z vidika varnosti deponiranih sredstev pri banki.
Razvrstitev posojil glede na namen posojanja, t.j. kako posojilojemalec namerava uporabiti posojilo.
Klasifikacija posojil slabe kakovosti (glej tudi Sinki, 623):
posojila s povečanim tveganjem kadar je stopnja zaščite banke nezadostna zaradi nizke kakovosti zavarovanja ali druge sposobnosti posojilojemalca, da odplača posojilo - * 0,20;
dvomljiva posojila pri katerih je verjetnost izgub visoka - * 0,50;
nedonosna posojila ki se štejejo za posojila, ki jih ni mogoče izterjati - * 1,00.
Te tehtane številke se seštejejo in primerjajo z višino rezervacij za morebitne izgube in velikostjo kapitala banke.
Ključni dejavniki, ki določajo strukturo posameznega kreditnega portfelja: 1) posebnosti tržnega sektorja, ki ga banka oskrbuje (čeprav banke pri dajanju posojil niso povsem odvisne od regij, v katerih delujejo); 2) velikost banke, zlasti višina kapitala, ki določa najvišji znesek posojila na posojilojemalca; 3) izkušnje in usposobljenost menedžerjev na področju različnih vrst posojil; 4) uradna kreditna politika banke.
Kreditno tveganje- to je tveganje nevračila ali zamude pri plačilu bančnega posojila.
Glavni razlogi za tveganje neplačila posojila:
Kreditno tveganje lahko nastane za vsako posamezno posojilo banke ali za celoten kreditni portfelj banke (agregatno kreditno tveganje). Zato je pomembno, da banka razvije kreditno politiko – dokumentirano organizacijsko shemo in sistem nadzora nad kreditnimi dejavnostmi.
Glavna zahteva za oblikovanje kreditnega portfelja je uravnoteženost slednjega, ki naj povečano tveganje pri nekaterih posojilih nadomesti z zanesljivostjo in donosnostjo drugih posojil. Struktura kreditnega portfelja se oblikuje pod vplivom naslednjih dejavnikov:
Bančne kreditne operacije so same po sebi tvegane, zato bi moralo biti upravljanje kreditnega tveganja usmerjeno v njihovo zmanjševanje, katerega glavne metode so:
V sodobnih razmerah delovanja ruskih bank je treba upoštevati razvoj zunanjih virov informacij o kreditni sposobnosti posojilojemalcev, tuje izkušnje pri obvladovanju tveganj podjetij in ocenjevanju plačilne sposobnosti potencialnih strank bank.
Upravljanje s kreditnim tveganjem je ključni dejavnik, ki določa učinkovitost poslovanja banke. Učinkovit sistem obvladovanja kreditnega tveganja je še posebej pomemben v razmerah finančne krize, hude konkurence med številnimi kreditnimi institucijami in bančnimi produkti ter nestabilnosti in nepopolnosti bančne zakonodaje.
Kreditno tveganje je tveganje, da tretja oseba ne bo izpolnila svojih kreditnih obveznosti do kreditne institucije. Tveganje tovrstnega tveganja nastane pri opravljanju posojilnih in njim enakovrednih poslov, ki se odražajo v bilanci stanja, lahko pa so tudi zunajbilančne narave.
Stopnja kreditnega tveganja je odvisna od naslednjih dejavnikov:
Ker v praksi ti dejavniki lahko delujejo v nasprotnih smereh, vpliv pozitivnih dejavnikov nevtralizira učinek negativnih, in če delujejo v eno smer, je možna druga – negativni vpliv enega dejavnika se bo povečal z delovanjem drugega. Naštete dejavnike kreditnega tveganja lahko razdelimo na zunanje in notranje.
Skupina zunanjih dejavnikov vključuje: stanje in možnosti za razvoj gospodarstva države kot celote, monetarno, zunanjo in notranjo politiko države in njene možne spremembe kot posledica državne regulacije.
Zunanja kreditna tveganja vključujejo: politična, makroekonomska, socialna, inflacijska, sektorska, regionalna, tveganje zakonodajnih sprememb (na primer ustvarjanje regulativnih ugodnih pogojev za zagotavljanje določenih vrst posojil in omejitev drugih), tveganje sprememb. v obrestno mero. Kreditna institucija ne more natančno napovedati višine obresti, ampak pri obvladovanju kreditnih tveganj upošteva le dodatne rezerve za kritje morebitnih izgub, tako neposrednih kot latentnih.
Notranji dejavniki so lahko povezani tako z dejavnostmi banke posojilodajalke kot z dejavnostmi posojilojemalca. Prva skupina dejavnikov vključuje: raven vodenja na vseh ravneh kreditne institucije, vrsto tržne strategije, sposobnost razvoja, ponudbe in promocije novih posojilnih produktov, ustreznost izbire kreditne politike, strukturo kreditne institucije. kreditni portfelj, začasni dejavniki tveganja (pri dolgoročnem kreditnem poslu se poveča verjetnost spremembe obresti. , tečaji, prihodki od vrednostnih papirjev, obrestna marža itd.), predčasni odvzem posojila zaradi neizpolnitve pogoji posojilne pogodbe, usposobljenost osebja, kakovost tehnologije itd.
Opozoriti je treba, da so navedeni zunanji dejavniki kreditnega tveganja povezani tudi z dejavnostjo banke – določajo pogoje za njeno delovanje. Vendar so te povezave po naravi različne: zunanji dejavniki niso odvisni od dejavnosti banke, notranji pa so. Kot smo že omenili, obstaja skupina dejavnikov, povezanih z dejavnostmi posojilojemalca ali druge nasprotne stranke kreditne transakcije. To vključuje vsebino in pogoje poslovanja posojilojemalca, njegovo kreditno sposobnost, raven upravljanja, ugled, dejavnike tveganja, povezane s predmetom posojila.
Dejavniki kreditnega tveganja so glavna merila za njegovo razvrstitev. Glede na obseg dejavnikov ločimo notranja in zunanja kreditna tveganja; o stopnji povezanosti dejavnikov z dejavnostjo banke - kreditno tveganje, odvisno ali ni odvisno od dejavnosti banke. Kreditna tveganja glede na dejavnost banke glede na njen obseg delimo na temeljna (povezana z odločanjem menedžerjev, vključenih v vodenje aktivnega in pasivnega poslovanja); komercialni (v zvezi s področjem poslovanja oddelkov); posamezno in agregatno (tveganje kreditnega portfelja, tveganje agregata kreditnih poslov).
Temeljna kreditna tveganja vključujejo tveganja, povezana s standardi kritja zavarovanja, sprejemanjem odločitev o dajanju posojil posojilojemalcem, ki ne ustrezajo standardom banke, kot tudi posledica obrestnega in valutnega tveganja banke itd. Komercialna tveganja so povezana s kreditno politiko do malih podjetij, velikih in srednje velikih komitentov - pravnih in fizičnih oseb, z določenimi področji kreditne dejavnosti banke. Posamezna kreditna tveganja vključujejo tveganje posojilnega produkta, storitve, operacije (transakcije), pa tudi tveganje posojilojemalca ali druge nasprotne stranke.
Dejavniki tveganja posojilnega produkta so: njegova skladnost s potrebami posojilojemalca (zlasti glede na rok in višino); dejavniki poslovnega tveganja, ki izhajajo iz vsebine knjiženega dogodka; zanesljivost virov odplačil; zadostnost in kakovost zavarovanja. Poleg tega lahko dejavniki kreditnega tveganja izhajajo iz operativnega tveganja, saj lahko v procesu izdelave produkta nastanejo tehnološke in računovodske napake v dokumentih ter zlorabe.
Mehanizem za zagotavljanje določene kreditne storitve, ki jo lahko konvencionalno imenujemo vrsta posojila, je določena usmeritev bančnih posojilnih dejavnosti. Vrsta posojila vam omogoča tudi razvrstitev kreditnih tveganj: tveganja prekoračitve posojila na podlagi kreditne linije itd. Za vrste posojil so značilne tako splošne kot specifične manifestacije kreditnih tveganj. Na primer, pri kreditiranju s prekoračitvijo na računu obstaja tveganje nedovoljenega prekoračitve stanja, tveganje motenj plačilnega reda v prekoračitvi, tveganje kontinuitete prekoračitve dolga in številne druge. Pri investicijskih posojilih so to tako specifična tveganja, kot so tveganje napačne določitve posojilnih potreb stranke, tveganje napačne izbire posojilnega paketa, tveganje nedokončanosti gradnje, tveganje zastarelosti projekta, tveganje zastarelosti projekta. amortizacija zavarovanja, tveganje pomanjkanja surovin, odsotnost trga za končne izdelke, tveganje napačnega izračuna denarnih tokov, tveganje spremembe lastništva projekta, tveganje insolventnosti poroka, tveganje nizke kakovosti naložbenega memoranduma. Zato vsako vrsto posojila spremljajo različne vrste tveganj in dejavniki, ki jih povzročajo, kar zahteva razvoj različne metodološke podpore in uporabo različnih metod upravljanja s kreditnim tveganjem.
Dejavniki kreditnega tveganja kreditojemalca so njegov ugled, med drugim raven vodenja, učinkovitost poslovanja, panožna pripadnost, strokovnost bančnih uslužbencev pri ocenjevanju kreditne sposobnosti posojilojemalca, kapitalska ustreznost, stopnja bilančne likvidnosti itd. Tveganja posojilojemalca lahko izzove kreditna institucija sama zaradi napačne izbire vrste posojila in kreditnih pogojev. Posamezni sistem upravljanja s kreditnim tveganjem je predstavljen v tabeli. 1.1.
Agregatno kreditno tveganje oziroma tveganje kreditnega portfelja banke ima v sistemu upravljanja svoje značilnosti. Lastnosti določa predvsem bistvo pojmov, kot sta "posojilni portfelj" in "kakovost posojilnega portfelja". Agregatno kreditno tveganje je tveganje kreditnega portfelja poslovne banke.
Aktivno obravnavana vprašanja v zvezi s to vrsto kreditnega tveganja vključujejo:
Regulacija kreditnega tveganja se lahko izvaja: prvič, na makro ravni (kot celota po državi s položaja Banke Rusije kot bančnega nadzornika) in na mikro ravni, tj. neodvisno delovanje poslovne banke za uravnavanje tveganja.
Regulacija kreditnega tveganja na makro ravni je določitev največjega zneska tveganja v skladu s predpisi Banke Rusije, oblikovanje rezervacij za morebitne izgube pri posojilih itd.
Metode za uravnavanje kreditnega tveganja na mikro ravni vključujejo:
Na podlagi razpoložljivih informacij o obsegu tveganja banke razvijajo lastne metode upravljanja s kreditnim tveganjem. Med njimi so naslednje:
Da bi se zgoraj navedeni načini regulacije kreditnega tveganja lahko izvajali v praksi, morajo biti dejavnosti poslovne banke za obvladovanje kreditnega tveganja ustrezno organizirane. V ta namen se v banki oblikuje komisija za kreditna tveganja.
Predsednik komisije je vodja banke. Člani komisije so vodje različnih oddelkov banke: kreditnega, analitičnega, raziskovalnega, po potrebi pa tudi vodje nekaterih drugih oddelkov.
Naloge odbora za kreditna tveganja:
Ta seznam funkcij odbora za kreditna tveganja se lahko revidira in dopolni. Vsaka poslovna banka ob upoštevanju posebnosti svojega delovanja določi posebne funkcije odbora za kreditna tveganja.
Med različnimi dejavniki, ki tvorijo tveganje, je priporočljivo izpostaviti makro- in mikroekonomske. Med makroekonomskimi dejavniki je vodilni dejavnik splošno stanje gospodarstva, pa tudi regija, v kateri banka razvija svojo dejavnost. Poleg tega so med njimi dejavniki, ki jih določata stopnja inflacije, pa tudi stopnja rasti BDP. Bistveno vlogo igra dejavnost denarne politike Banke Rusije, ki s spremembo diskontne obrestne mere v veliki meri določa povpraševanje po bančnih posojilih. Eden od dejavnikov, ki tvorijo tveganja, je stopnja razvitosti bančne konkurence, za katero je značilno povečanje koncentracije bančnega kapitala v določenih regijah ter razvoj sestave bančnega poslovanja in storitev.
Med mikroekonomskimi dejavniki ima pomembno vlogo raven kreditnega potenciala poslovne banke, ki je odvisna od skupnega zneska mobiliziranih sredstev v banki, strukture in stabilnosti vlog, ravni obveznih rezerv v Banki Rusije, skupnega zneska, višina in struktura obveznosti banke. Dejavniki, ki neposredno vplivajo na nastanek tveganja neplačila posojila, so stopnja tveganosti nekaterih vrst kreditov, kakovost kreditnega portfelja banke kot celote, cenovna politika banke in stopnja obvladovanja kreditnega tveganja v banki. banka.
Po drugi strani se stopnja tveganosti določenih vrst posojil določi glede na njihovo kakovost. Kakovost posameznega kredita in kreditnega portfelja banke kot celote je eden ključnih dejavnikov kreditnega tveganja. Nabor dejavnikov, ki vplivajo na kakovost ločeno izdanega posojila, vključuje naslednje:
Da bi preprečili ali ublažili te vzroke kreditnega tveganja, je potrebno to tveganje obvladovati.
Upravljanje bančnih tveganj se praviloma izvaja v več fazah:
Najpogostejše pomanjkljivosti v bančništvu, ki kažejo na resne težave pri obvladovanju kreditnega tveganja, so:
Za zmanjšanje vpliva teh pomanjkljivosti je treba uporabiti nabor metod upravljanja s kreditnim tveganjem. Glavne metode regulacije in upravljanja s kreditnim tveganjem so naslednje:
Diverzifikacija kreditnega portfelja je najpreprostejši in najcenejši način za varovanje pred tveganjem neplačila posojila. Glavne metode, ki se uporabljajo za zagotovitev zadostne diverzifikacije posojilnega portfelja, so naslednje:
Upravljanje s kreditnim tveganjem se izvaja v skladu s kreditno politiko banke.
Kreditna politika opredeljuje naloge in prioritete kreditne dejavnosti bank.
Kreditna politika je strategija in taktika banke na področju kreditnega poslovanja. Je element bančne politike na splošno.
Cilji kreditne politike so organsko povezani s splošnimi strateškimi cilji banke. Na podlagi tega je cilj kreditne politike ustvariti pogoje za učinkovito plasiranje izposojenih sredstev, zagotoviti stabilno rast dobička banke.
Najpomembnejša splošna načela kreditne politike banke: znanstvena utemeljenost, optimalnost, učinkovitost, pa tudi enotnost vseh elementov kreditne politike. Posebna načela kreditne politike poslovne banke so: donosnost, donosnost ter varnost in zanesljivost.
Kreditna politika poslovne banke ima notranjo strukturo, ki vključuje:
Po drugi strani bi morala notranja struktura kreditne politike odražati naslednje ključne elemente:
Na splošno strategija kreditne politike vključuje prioritete, načela in cilje posamezne banke na kreditnem trgu ter taktike - finančne in druge instrumente, ki jih ta banka uporablja za uresničevanje svojih ciljev pri izvajanju kreditnih poslov, pravila za njihovo izvajanje. , postopek organizacije kreditnega procesa. Tako kreditna politika ustvarja potrebne splošne predpogoje za učinkovito delo osebja kreditnega oddelka banke, združuje in organizira prizadevanja osebja ter zmanjšuje verjetnost napak in neracionalnega odločanja.
Elementi kreditne politike dobijo praktičen izraz v njenih organizacijskih oblikah, tj. tehnike, metode, metode izvajanja kreditne politike. Mehanizem za izvajanje kreditne politike pa vključuje naslednje faze.
Splošne določbe in cilji kreditne politike.
Aparat za vodenje kreditnega poslovanja in pooblastila bančnih uslužbencev.
Organizacija kreditnega procesa v različnih fazah izvajanja kreditne pogodbe. Organizacijo kreditnega razmerja banke do posojilojemalca določajo številni dejavniki, vključno z velikostjo banke, usposobljenostjo bančnih uslužbencev, odgovornih za izdajo posojila, velikostjo kreditnega portfelja, vrstami posojil itd.
Bančni nadzor in upravljanje kreditov. Dobra analiza in odobritev posojil, skupaj s sistematičnim spremljanjem uspešnosti posojil, sta bistvena elementa varovanja kreditnega portfelja banke in s tem sposobnosti preživetja banke same.
Kreditna politika banke je torej določanje prednostnih področij za razvoj in izboljšanje bančne dejavnosti v procesu vlaganja kreditnih virov, razvoju kreditnega procesa, povečanju njegove učinkovitosti in zmanjševanju kreditnih tveganj.
Kreditno tveganje- to je tveganje, da posojilojemalec ne bo mogel odplačati posojila in da lahko posojilodajalec izgubi glavnico posojila in/ali obračunane obresti (glej). Kreditno tveganje je tudi tveganje, da izdajatelj dolžniških vrednostnih papirjev ali dolžnik ne bo izpolnil svojih obveznosti ali da ne bo mogoče plačati dolžniškega instrumenta.
Kreditno tveganje izhaja iz dejstva, da posojilojemalci pričakujejo, da bodo prihodnost uporabili za poplačilo tekočih dolgov, v praksi pa ni 100-odstotnega zagotovila, da bodo posojilojemalci zagotovo imeli sredstva za poplačilo svojih dolgov. Plačila obresti, ki jih plača posojilojemalec ali izdajatelj zadolžnice, so plačilo posojilodajalcu ali vlagatelju za prevzem kreditnega tveganja.
Kreditno tveganje je verjetnost, da izdajatelj obveznice ne bo mogel izplačati kuponov ali odplačil glavnice svojim imetnikom. Z drugimi besedami, to je verjetnost, da bo izdajatelj priznal. Šteje se, da so državni vrednostni papirji brez tveganja (na primer vrednostni papirji zakladnice ZDA), ker država ima moč in dovolj zmogljivosti, da se izogne neplačilu (na primer, da izda novo izdajo vrednostnih papirjev, poveča davčne prihodke ali vklopi tiskarski stroj). Toda vse druge vrste obveznic nosijo določeno kreditno tveganje. Praviloma višja kot je stopnja kreditnega tveganja za obveznico, večji je njen kupon in višji je njen donos.
Kreditno tveganje se nanaša na verjetnost, da bo nastala izguba zaradi dolžnikovega neplačila za katero koli vrsto dolga. je glavni dejavnik pri določanju obrestne mere za posojilo: višja kot je stopnja tveganja, praviloma višja je obrestna mera.
Ko posojilodajalci ponujajo posojilojemalcem ali druge vrste posojil, vedno obstaja element tveganja, da posojilojemalec ne bo odplačal posojila. Podobno, če podjetje svojim strankam zagotovi posojilo (obročni načrt), obstaja tveganje, da njegove stranke ne bodo mogle odplačati dolga. Kreditno tveganje obsega tudi tveganje, da izdajatelj obveznice ne bo mogel servisirati dolga oziroma ga ne bo mogel odplačati.
Da bi zmanjšal kreditno tveganje, lahko posojilodajalec izvede kreditno preverjanje potencialnega posojilojemalca in lahko od posojilojemalca zahteva, da zagotovi zavarovanje ali drugače (na primer poroštvo tretje osebe ali zavarovanje ustreznih tveganj pri zavarovalnici). Posojilodajalec lahko tveganja zavaruje tudi sam ali drugo podjetje. Kreditno tveganje nastane predvsem v primerih, ko posojilojemalci iz objektivnih razlogov ne morejo odplačati svojih dolgov, čeprav v nekaterih primerih posojilojemalci dolga preprosto nočejo odplačati (»močni dolgovi ne plačajo«).
Ločimo naslednje vrste kreditnih tveganj:
Državno kreditno tveganje je tveganje, da vlada države ne bo pripravljena ali sposobna izpolniti svojih kreditnih obveznosti ali zavrniti servisiranje posojil, ki so ji bila dana. V poznih 2000-ih so se številne države soočale s svetovnim tveganjem za državo. To tveganje pomeni, da morajo posojilodajalci upoštevati dva dejavnika, ko se odločajo, ali bodo posodili podjetje s sedežem v drugi državi. Najprej je treba upoštevati raven državnega tveganja v državi, nato pa analizirati kreditno sposobnost podjetja samega.
Kreditno tveganje nasprotne stranke, znano tudi kot tveganje neplačila, je tveganje, da nasprotna stranka ne bo plačala v skladu s svojimi obveznostmi iz obveznice, izvedenega finančnega instrumenta, zavarovalne police ali druge pogodbe. Finančne institucije ali druge nasprotne stranke lahko tvegajo transakcije, izvršujejo ali zahtevajo, da njihovi dolžniki zagotovijo ustrezno zavarovanje za izpolnitev obveznosti. Kreditnega tveganja nasprotne stranke ni mogoče vedno nevtralizirati zaradi, na primer, začasnih likvidnostnih težav ali dolgotrajnejših sistemskih vzrokov.
Kreditno tveganje nasprotne stranke se povečuje zaradi pozitivno koreliranih dejavnikov tveganja. Upoštevanje korelacije med dejavniki tveganja portfelja in neplačilom nasprotne stranke v metodologiji upravljanja s tveganji ni trivialno.
Za analizo in obvladovanje tveganj se uporabljajo znatni viri in sofisticirani programi. Številna podjetja imajo v svoji strukturi ločena podjetja, katerih naloga so stranke in odločanje o smotrnosti njihovega najema posojil. Za oceno finančnega stanja nasprotnih strank lahko podjetja uporabljajo tako lastne razvojne rešitve (metode, programska oprema itd.) kot zunanje podatke, ki jih zagotovijo tretje osebe (na primer podatke o bonitetnih ocenah, ki jih objavijo takšne bonitetne agencije, kot je,).
Kreditna tveganja se izračunajo na podlagi splošne sposobnosti posojilojemalcev za servisiranje dolga, tj. izvede se opredelitev splošnega naročnika in njega posebej.
Podobno, če vlagatelj razmišlja o nakupu obveznice, potem to pogleda. Če ima obveznica nizko oceno, ima podjetje ali vlada, ki jo je izdala, visoko tveganje neplačila. Nasprotno, če ima visoko oceno, je tveganje neplačila minimalno. Agencije, kot sta Moody's in Fitch, nenehno ocenjujejo kreditna tveganja na tisoče izdajateljev podjetniških obveznic in občin.
Večina posojilodajalcev uporablja lastne modele () za razvrščanje potencialnih in obstoječih strank glede na tveganje in nato uporabi ustrezne strategije. Za nezavarovana potrošniška posojila posojilodajalci zaračunajo višjo ceno strankam z večjim tveganjem in obratno. Pri uporabi obnovljivih produktov, kot so kreditne kartice in prekoračitve, se tveganje obvladuje z ustanovitvijo. V večini primerov je za izdajo posojila potrebno posojilo, da se zagotovi izpolnitev obveznosti posojilojemalca.
Modeli ocenjevanja posojil so tudi del strukture, ki jo banke ali posojilne institucije uporabljajo v procesu odobravanja posojil strankam. Za poslovne in zasebne posojilojemalce imajo ti modeli običajno kvantitativne in kvalitativne kazalnike, ki opisujejo različne vidike tveganja, na primer finančne in ekonomske kazalnike, učinkovitost upravljanja podjetja, položaj podjetja na trgu itd. Po tem, ko posojilodajalci te informacije v celoti analizirajo in odobrijo, posojilodajalec zagotovi sredstva v skladu s pogoji, določenimi v posojilni pogodbi.
Če obstaja višja stopnja zaznanega kreditnega tveganja, vlagatelji in posojilodajalci zahtevajo višjo raven posojilnega kapitala. Na primer, če ima prosilec za hipoteko visoko boniteto in stabilen dohodek od redne službe, bo razvrščen kot posojilojemalec z nizkim kreditnim tveganjem in bo prejel nižjo obrestno mero za hipoteko. Nasprotno, če ima stranka šibko kreditno zgodovino in nezadostno raven kreditne sposobnosti, potem to kaže na višjo stopnjo kreditnega tveganja oziroma obrestna mera bo višja.
Prav tako izdajatelji obveznic z nižjo kakovostjo ponujajo višje obrestne mere kot izdajatelji obveznic z brezhibno bonitetno oceno. Izdajatelji z nižjo bonitetno oceno morajo ponuditi višje donose, da bi spodbudili vlagatelje, da tvegajo takšne obveznice.
Pomembno je razviti in izvajati strukturirane in povezane procese za. Strategije obvladovanja kreditnega tveganja, vključno z razvojem kreditne politike in spremljanjem tveganj, so v pristojnosti poslovnih enot in višjega vodstva ter upravnega odbora.
Finančne institucije morajo določiti kreditne limite za nadzor tveganja pri vseh posojilnih dejavnostih. Limite je treba določiti glede na panogo, geografsko regijo, izdelek, stranko in državo, skupaj s pristopi, ki bodo uporabljeni za izračun tveganj pri teh limitih, in se odražajo v kreditni politiki podjetja. Upoštevati morate tudi medsebojne odnose po panogah ali regijah, saj lahko neplačilo enega podjetja ali panoge vpliva na druga podjetja ali panoge. Velike finančne institucije lahko določijo limite tudi za posamezno kategorijo posojilojemalcev ali vrste posojilnih produktov, poslovne enote in za kreditojemalca, tako da je mogoče bolj ustrezno nadzorovati bančno in drugo poslovanje teh posojilojemalcev (skupin posojilojemalcev), ki ustvarjajo kreditno tveganje.
Kreditno tveganje v portfelju podjetij se lahko prilagodi glede na stopnjo tveganja kreditojemalca, vir odplačila in naravo zavarovanja, ki je zagotovljeno, ob upoštevanju trenutnih dogodkov in pogojev. Upravljanje s kreditnim tveganjem podjetij se mora začeti z oceno profila kreditnega tveganja posameznega posojilojemalca ali nasprotne stranke na podlagi analize trenutnih posojilojemalcev v kombinaciji s trenutnimi panožnimi, gospodarskimi in makropolitičnimi trendi. Kot del celotne ocene kreditnega tveganja posojilojemalca je treba vsakemu komercialnemu kreditnemu tveganju ali transakciji dodeliti oceno tveganja in ga odobriti na podlagi standardov, določenih v kreditni politiki. Ko je posojilo izplačano, je treba ocene tveganja redno prilagajati, kot je potrebno, da odražajo spremembe v dolžnikovem finančnem stanju, denarnem toku ali trenutni finančni uspešnosti. Redna plačilna sposobnost posojilojemalca oziroma nasprotne stranke omogoča prilagoditve, ki vplivajo na oceno stopnje kreditnega tveganja.
Za merjenje in ocenjevanje koncentracij v portfeljih je treba opraviti združevanje kreditnega tveganja. Ocene tveganosti so tudi dejavnik pri določanju stopnje ustreznosti gospodarskega kapitala in.
Za obvladovanje tveganj v portfelju podjetij se nekatere finančne institucije zatekajo k posojanju, prodaji (odstopi) in pa tudi uporabi, kar vam omogoča upravljanje velikosti in s tem povezanih kreditnih tveganj. Takšni ukrepi imajo lahko pomembno vlogo pri zniževanju stopnje kreditnega tveganja oziroma zmanjšanju stopnje neželenih koncentracij kreditnega tveganja.
Upravljanje kreditnega tveganja v portfelju za prebivalstvo bi se moralo začeti z začetno oceno kreditnega tveganja in nadaljevati skozi ves kreditni cikel posojilojemalca.
Statistične metode se lahko uporabljajo za določitev cene izdelka, stopnje tolerance tveganja, operativnih procesov in meritev za uravnoteženje razporeditve tveganj in prejemanja ustreznih nagrad. Statistične modele je mogoče pridobiti ali ustvariti z uporabo podrobnih vedenjskih informacij iz zunanjih virov, kot so notranje zgodovinske izkušnje. Te modele je treba redno preizkušati, da se zagotovi, da ostanejo statistično zanesljivi in odražajo dejansko uspešnost baze strank institucije, zlasti če se uporabljajo za izdelavo modelov bonitetnega ocenjevanja. Uporaba tovrstnih modelov predstavlja osnovo za učinkovit proces upravljanja tveganj v maloprodajnem portfelju, kar omogoča njihovo uporabo pri odločanju o izdaji (zavrnitvi izdaje) posojila, v postopkih, pri odločanju, pri ocenjevanju popolnosti. oblikovanih rezerv za izgube iz danih posojil in ustreznosti ekonomskega kapitala banke ter pri razporeditvi kreditnega tveganja.
Posojilodajalci blažijo kreditno tveganje na več načinov, vključno z:
Osnovno načelo bančnega kreditiranja je, da je treba posojilna sredstva vrniti v roku, ki je jasno določen v posojilni pogodbi. Skladnost s tem načelom je ključ do uspešnega in donosnega delovanja bančne organizacije. V primeru posojila se banka vedno sooča z vprašanjem, ali bodo v dogovorjenem roku vrnjena in ali bodo sploh vrnjena. Iz tega lahko sklepamo, da je glavna naloga bančne organizacije v primeru posojila pretvoriti negotovost v tveganje in izvesti njegovo analizo.
Opredelitev 1
Kreditno tveganje je tveganje, da posojilojemalec ne izpolni pogojev posojilne pogodbe, z drugimi besedami, gre za popolno ali delno nevračanje zneska dolga in obresti za uporabo kreditnih sredstev.
Kreditno tveganje je verjetnost delne ali popolne izgube bančnih sredstev, ki jo povzroči nezmožnost nasprotne stranke (posojilojemalca) izpolniti svoje kreditne obveznosti. Tudi ta izraz se lahko šteje za neprejemanje dohodka iz vloženega kapitala zaradi vpliva različnih dejavnikov.
Hkrati se kreditno tveganje deli na individualno in portfeljsko tveganje.
Opredelitev 2
Individualno kreditno tveganje je verjetnost negativne spremembe vrednosti bančnega premoženja, ki je posledica nezmožnosti posojilojemalca, da izpolni svoje kreditne obveznosti za plačilo obresti in telesa posojila zaradi vpliva različnih zunanjih in notranjih dejavnikov.
Kreditno tveganje portfelja je celoten znesek tveganj, povezanih s posebnimi pogodbami.
Procesi, ki se nanašajo na kreditno tveganje, so obravnavani v sistemu upravljanja s tveganji, ki je razdeljen na več elementov:
Opredelitev 3
Upravljanje s kreditnim tveganjem je glavni gradnik koncepta upravljanja s tveganji. Upravljanje s tveganji je opredeljeno kot usmerjena dejavnost za premagovanje nasprotij v kreditnem poslu, pa tudi kot dejavnost, ki je namenjena zagotavljanju polnega delovanja posojila in izvajanju njegovih lastnosti. Upravljanje s kreditnim tveganjem je dejavnost ustvarjanja sistema, ki bo zagotavljal uresničevanje interesov posojilojemalcev in posojilodajalcev, ne pa boj proti izgubam, ki nastanejo v procesu kreditnih poslov.
Glavne metode upravljanja s kreditnim tveganjem so:
Razmislimo o vsaki metodi podrobneje.
Diferenciacija je osnovno načelo kreditiranja, ki skupaj z nujnostjo odplačevanja, plačila in zavarovanja ustvarja osnovo kreditnega sistema. Ta koncept pomeni, da banka ne izpolni vseh naročil, ki jih prejme od nasprotnih strank. Bančna institucija ima lahko ozek krog zaupanja vrednih in rednih strank, s katerimi sodeluje. Lahko pa banka sodeluje z določenimi nasprotnimi strankami, katerih dejavnosti se nanašajo na določeno industrijo. Najbolj pravilen način upravljanja bi bila analiza in ocena kreditne sposobnosti posojilojemalcev.
Metoda diverzifikacije posojilnih naložb se uporablja za kreditni portfelj kot celoto na podlagi podatkov, pridobljenih ob koncu analize posameznega posojilnega posla. Ta metoda vam omogoča, da zmanjšate tveganja, povezana s plačilno nesposobnostjo določenih nasprotnih strank posamezno, določenih skupin ali posebne gospodarske situacije v določenih regijah države. Kreditno tveganje pri tej metodi je mogoče zmanjšati s kompenziranjem nekaterih tveganj z drugimi.
Možnosti diverzifikacije so odvisne od velikosti bančne institucije. Velika banka ima veliko strank in njen portfelj je že razpršen, le pravilno mora razporediti vire, hkrati pa doseči največji dohodek in minimalne izgube. Majhne bančne institucije so omejene v svojih zmožnostih in virih. Ta omejitev se kaže v dajanju posojil nasprotni stranki v določeni panogi ali regiji. Zato za majhne bančne institucije metoda diverzifikacije morda ni primerna, težave s kreditnim tveganjem pa je treba reševati z drugimi metodami.
Metoda omejevanja tveganj se uporablja le, kadar banka ne more prevzeti določenih tveganj.
Opomba 1
Glavni kazalnik učinkovitosti obvladovanja tveganj je razmerje med dobičkonosnostjo in stopnjo tveganja, hkrati pa je treba določiti najvišjo stopnjo tveganja, nad katero je nevarno delati.
V tem primeru banka analizira izvedljivost posamezne transakcije in zavrne le tiste, pri katerih je tveganje višje od ugotovljene meje. Prav tako ta metoda določa omejitve zneska posojila določeni nasprotni stranki, regiji ali panogi. Za razliko od diverzifikacije, pri kateri so naložbe razporejene med različne vire, v tem primeru govorimo o zavrnitvi posojil.
V mednarodni praksi se v zadnjem času uporablja nov način upravljanja s tveganji - varovanje pred tveganjem, ki se izvaja z izvajanjem zunajbilančnih poslov s finančnimi instrumenti (na primer kreditna zamenjava).
Metoda delitve tveganja pomeni skupno sodelovanje več kreditnih institucij v enem projektu. V tem primeru govorimo le o velikih naložbah, zato ena banka ni sposobna prevzeti vseh obveznosti za višino posojilne pogodbe. Ta metoda se uporablja samo v primeru zaupanja med nasprotnimi strankami banke. Dodatna kreditna tveganja prinašajo pogodbena razmerja, v katerih sodelujejo tri ali več nasprotnih strank. Zato je metoda delitve tveganja precej redka in se izvaja le v okviru državnih jamstev.
Slika 1. Metode obvladovanja kreditnega tveganja. Author24 - spletna izmenjava študentskih prispevkov
Danes obstaja več stopenj upravljanja s kreditnim tveganjem:
Pri analizi učinkovitosti različnih metod upravljanja s kreditnim tveganjem je treba opozoriti na možnost njihove kompleksne uporabe. Vse zgornje metode lahko privedejo do želenega rezultata, če sta izpolnjena dva pogoja - visoko usposobljeni strokovnjaki in kompetentna organizacija procesa upravljanja.
Slika 2. Upravljanje s tveganji kreditnega portfelja banke. Author24 - spletna izmenjava študentskih prispevkov
