Če se znesek terjatev prenese iz dolgoročnih v kratkoročne, se ne prikaže v vrstici 230, temveč v vrstici 240 bilance stanja. V tej vrstici je prikazano dobroimetje na računu 69 »Obračuni za socialno zavarovanje in varnost«. V vrstico 140 se prikaže znesek stanja na računih 58 "Finančne naložbe" in 55 "Posebni računi v bankah" podračun 3 "Računi vlog" glede na zneske, ki se nanašajo na dolgoročne naložbe.
Ta enakost temelji na odrazu premoženja in obveznosti po metodi dvojnega knjiženja v računovodskih izkazih. Za interne namene ima organizacija sama pravico izbrati pogostost, metode in metode sestavljanja bilance.
Obrazec bilance stanja, ki se uporablja za uradno poročanje v Ruski federaciji, je tabela, razdeljena na dva dela: sredstvo in obveznost bilance stanja. Bilančna obveznost označuje vire tistih sredstev, na račun katerih se oblikuje bilančno sredstvo. Razporeditev odsekov v strukturi bilance stanja je predvsem posledica časovnega faktorja. 12 mesecev se bo bistveno spremenilo.
Razdelitev razdelkov na člene je posledica potrebe po izpostavitvi glavnih vrst premoženja in obveznosti, ki tvorijo ustrezne oddelke bilance stanja. Računovodsko stanje se praviloma izpolni v tisoč rubljev brez decimalnih mest. Organizacije z visokim prometom lahko znašajo milijone rubljev.
Podatki na postavki »Donosne naložbe v vrednosti« se upoštevajo kot razlika med stanjem na kontih 03 in 02 glede na iste predmete. Hkrati se vrednosti za račun 58 zmanjšajo za znesek oblikovane rezerve (konto 59) za kratkoročne naložbe. Lahko je na primer slab dolg nasprotne stranke ali vrednost ukradenega premoženja, v zvezi s katerim preiskovalna dejanja še niso zaključena.
Hkrati je pomembno, da se za organizacijo z izgubo vsota razdelka »Kapital in rezerve« (čista sredstva) ne izkaže za manjšo od zneska odobrenega kapitala. Za postavko »Odloženi prihodki« se vrednost vzame kot vsota stanj na kontih 86 (ciljno financiranje) in 98 (odloženi prihodki). V postavki »Druge obveznosti« v razdelku »Kratkoročne obveznosti« so prikazane obveznosti z zapadlostjo manj kot 12 mesecev, ki niso vključene v druge vrstice kratkoročnih obveznosti.
Sredstva bilance stanja odražajo vrednost premoženja organizacije, razčlenjeno po sestavi in smeri plasiranja. Razdelek "Nekratkoročna sredstva" bilance stanja odraža informacije o sredstvih organizacije, ki se dolgo časa uporabljajo za ustvarjanje dobička.
V vrstici 110 bilance stanja so prikazana samo neopredmetena sredstva. Zato je vrednost opravljenih rezultatov RRD, ki niso predmet neopredmetenih sredstev, a so evidentirani na kontu 04, prikazana v vrstici 150 »Druga nekratkoročna sredstva«.
Organizacija, ki je dala neopredmeteno sredstvo v skrbništvo, mora odražati njegovo preostalo vrednost v vrstici 110. Osnovna sredstva so knjižena na istoimenskem računu 01. Njihova nabavna vrednost se prenese med stroške z obračunom amortizacije, katere znesek se odraža na kontu 02 »Amortizacija osnovnih sredstev«.
Preostala vrednost takšnih nepremičnin se odraža v vrstici 130 bilance stanja, kar pomeni, da se pri izračunu tega kazalnika upošteva amortizacija na njih. Osnovna sredstva, ki se po računovodskih pravilih ne amortizirajo, so prikazana v vrstici 120 po izvirni (nadomestni) nabavni vrednosti.
Nabavna vrednost osnovnih sredstev se odraža v bilanci stanja ne glede na to, ali so v uporabi ali so v rekonstrukciji, konzervaciji ali na zalogi. V nekaterih primerih lahko račun 01 vsebuje osnovna sredstva, ki jih je organizacija prejela v najem. V tem primeru najemniki nepremičninskega kompleksa in najemniki v vrstici 120 bilance stanja prikažejo preostalo vrednost osnovnih sredstev, prejetih v najem (leasing).
Vendar pa v računovodskih izkazih podatkov o teh osnovnih sredstvih kot lastnih sredstvih ne bi smel prikazati upravitelj, temveč ustanovitelj sklada. Odraža preostalo vrednost osnovnih sredstev, prenesenih na sklad, v vrstici 120 bilance stanja.
Ustanovitelj sklada v bilanci stanja ne navaja ustreznih stanj na računu 79. V tem primeru se lahko vrste osnovnih sredstev, ki so po nabavni in pomembnosti nepomembne, združijo v skupino "Druga osnovna sredstva". Najprej je treba opozoriti, da je treba ime te vrstice razumeti v širšem pomenu.
Poleg tega so v vrstici 130 prikazani stroški pridobitve neopredmetenih sredstev in osnovnih sredstev, ki zahtevajo in ne zahtevajo vgradnje, pred zagonom. V vrstici 130 je navedena višina stroškov za opravljeno delo po ekonomskih in pogodbenih sredstvih. Nedokončane kapitalske naložbe se v bilanci stanja odražajo po dejanskih stroških za razvijalca (investitorja).
Upoštevajte: v vrstici 130 bilance stanja stroški nedokončane gradnje ne morejo odražati zneska predujmov, prenesenih dobaviteljem in izvajalcem.
V skladu s klavzulo 3 PBU 10/99 "Stroški organizacije" se zneski predujmov in predplačil ne priznajo kot stroški organizacije.
Če so kapitalske naložbe organizacije večplastne narave, potem lahko za dešifriranje kazalnika vrstice 130 vnese dodatne vrstice v obrazec bilance stanja. Stanje na računu 09 je lahko majhno. Vendar je to po svojem pomenu pomemben kazalnik.
Zato je treba terjatve za odloženi davek v bilanci stanja prikazati v ločeni vrstici. PBU 18/02 daje organizacijam pravico, da v bilanci stanja prikažejo uravnotežen (strt) znesek odloženih terjatev za davek in odloženih obveznosti za davek (člen 19 PBU 18/02). V vrstico 150 navedite preostalo vrednost sredstev, ki se ne odražajo v drugih vrsticah razdelka »Nekratkoročna sredstva« bilance stanja.
Vrstica 190 je vsota za I. oddelek bilance stanja. Ta vrstica odraža stroške osnovnih sredstev, ki jih je organizacija zakupila. Odloženi odhodki so stroški, ki jih ima organizacija v poročevalskem obdobju, vendar se nanašajo na naslednja poročevalska obdobja.
 |
Nazaj na pasivno ravnovesje
Tekoče obveznosti. Ta postavka vključuje dolžniške obveznosti, ki zapadejo v plačilo v naslednjem letu.
Kratkoročne obveznosti po bilanci stanja so obveznosti, ki so običajno pokrite z obstoječimi kratkoročnimi sredstvi ali z ustvarjanjem drugih kratkoročnih obveznosti.
V praksi so najbolj razširjene naslednje vrste kratkoročnih obveznosti:
- poravnave z dobavitelji in upniki (obveznosti);
- kratkoročna bančna in druga posojila (obveznice);
- zamude pri plačilu stroškov (plačljivi vnaprej vračunani stroški);
- davki in druge dajatve (plačana zvezna dohodnina).
Ker se domneva, da je bralec seznanjen z računovodstvom, ne bomo podrobneje obravnavali vseh bilančnih postavk, temveč bomo govorili le o tem, kaj zahteva posebno znanje ali, kar je bolj pogosto, poseben pristop analitika.
V industrijskih, trgovskih in storitvenih podjetjih se sredstva in obveznosti delijo na kratkoročna in dolgoročna. V elektroenergetskih družbah, bankah, zavarovalnicah in drugih finančnih družbah takšne delitve praviloma ni. Beseda kratkoročna pomeni sredstva in obveznosti (obveznosti), ki so predmet pretvorbe v denar ali plačila v gotovini v največ 12 mesecih oziroma v proizvodnem ciklu (če traja več kot 12 mesecev). Na primer, tobak za cigarete je običajno star tri leta, preden se proda. Zato so zaloge tobaka razvrščene kot obratna sredstva. Prav tako starana vina, likerji in konjaki, dolgoročni gradbeni projekti itd. ustvariti obratna sredstva, ki se ne bodo pretvorila v denar v 12 mesecih, saj trajajo dlje. Toda obstoječa praksa je takšna, da je tudi, če je obveznost element proizvodnega cikla, razvrščena kot tekoča le po kriteriju izvedljivosti v 12 mesecih. Na primer, obveznost predčasnega plačila ali zaloga materiala po pogodbi o dolgoročni gradbeništvu bi bila običajno razvrščena kot nekratkoročna sredstva.
Kratkoročna sredstva in trajanje. Delitev sredstev na kratkoročna in dolgoročna opisuje obdobje, v katerem je mogoče pričakovati, da se bo to sredstvo v normalnem poslovanju pretvorilo v denar. Trajanje je merilo tveganja, ki je nekoliko podobno zapadlosti. Trajanje terjatve je lahko več dni ali mesecev. Trajanje popisa se lahko meri v mesecih ali celo letih.
Za osnovna sredstva in dolgoročni dolg se trajanje meri v letih in desetletjih.
Trajanje in tveganje. Tveganost dolgoročnih sredstev je jasno vidna pri obveznicah, saj daljša kot je zapadlost, večje so spremembe cene, ki jih povzročajo spremembe obresti. Čeprav pri zgradbah, objektih in opremi prisotnost takšnega tveganja ni tako očitna, je prisotna tudi pri nas.
Tako kot v primeru obveznic tudi cene zgradb, objektov in opreme odražajo povprečno sedanjo vrednost prihodnjih prihodkov. Kratkoročna sredstva povečujejo likvidnost.
Kot kazalnik tveganja se lahko uporabi razmerje med zneskom kratkoročnih sredstev in zneskom bilance stanja. Dlje ko čakate na dan, ko se sredstvo vrne v denarno obliko, večja je verjetnost, da bo šlo kaj narobe. Zato bo analitik k analizi kratkoročnih sredstev, razmerju med zneskom kratkoročnih sredstev in višino bilance stanja ter količnikom likvidnosti (razmerje med kratkoročnimi sredstvi in kratkoročnimi obveznostmi) pristopil s stališča ocenjevanja tveganja in likvidnosti.
Ljudje, ki so že morali sestaviti bilanco stanja, pa tudi obravnavati njene vrednosti, so verjetno videli stolpec "koda"... Statistični organi z njeno uporabo pridobijo sposobnost sistematizacije informacij v bilanci stanja podjetij.
Zato morajo pri oddaji poročil in drugih vrednostnih papirjev pristojnim državnim organom vsebovati ustrezno vrednost kode, kot je navedeno v čl. 18 Zakona o računovodstvu.
V skladu z zakonodajo morajo biti v okviru bilance stanja kodni kazalniki vrstic iz leta 2014 v skladu z vrednostmi, navedenimi v Dodatku 4 Odredbe Ministrstva za finance Rusije št. 66. Zastarele meritve in vrednosti se ne uporabljajo več.
Razlikovati sodobne parametre od starih ni tako težko, najlažje je to narediti po številu števk... Sodobna uporaba dokumentov štirimestne znake, medtem ko zastareli papirji govorijo le o treh številkah.
Dokument bilance stanja vključuje 5 glavnih oddelkov... Poglejmo njihova imena in vsebino.
Oddelek 1 - smer, vključno z informacijami o tem, katera sredstva z nizko stopnjo likvidnosti ima organizacija v lasti. Tradicionalno so to oprema, zgradbe, prostori, neopredmeteni aktivni del in drugi elementi.
Osnova odseka je 7 vrstic začenši z neopredmetenimi sredstvi (1110) in konča z drugimi elementi (1170). Poleg tega ta del vsebuje vrstice z rezultati raziskovalnega dela (1120), osnovnimi sredstvi (1130), dobičkonosnimi naložbami (1140), davčnimi terjatvami (1160).
Zadnja vrstica (1100) povzema vse prejšnje smeri in elemente.
Oddelek 2 - skupina virov, ki so najbolj likvidni. Sem spadajo artikli blaga, dolgovi na strani dolžnikov, gotovina v blagajni, na računih organizacije itd.
Glede na podrobnejši opis dokumenta je vredno biti pozoren na zaloge, prikazane na strani 1210, DDV (1220), dolgove dolžnikov (1230), finančne naložbe (1240), denarna sredstva (1250) itd. .
Prikaže se razdelek 3 inteligenca povezana s kapitalom podjetja in rezervnim delom, na katerega lahko računa. Ta del vsebuje 6 glavnih smeri in ena končna linija.
Vrstice naj zajemajo sredstva rezervnega kapitala (1310), lastne vrednostne papirje, predvsem delnice, ki so bile odkupljene od delničarjev (1320), prevrednotenje sredstev iz prometa (1340), dodatna sredstva, ki niso predmet prevrednotenja (1350), kapital rezervnega sklada ( 1360), odkriti nedonosni del (1370).
Oddelek 4 vključuje različne dolgove organizacije, ki jih ima v lasti za prihodnost... Če podrobno razmislite in preučite ta del bilance, lahko izpostavite naslednja navodila: izposojena sredstva (1410), odložene obveznosti za honorarje in prispevke v državno blagajno (1420), oblikovane rezerve za pogojne obveznosti (1430), drugi dolgovi (1450). In končno, zadnja vrstica, ki jo predstavlja vsota vseh izpolnjenih stolpcev (1460).
Dodelitev vrednosti kod in oštevilčenja v razdelku 5 poteka po istem principu. obstajajo 5 glavnih smeri in ena končna.
V vrstici 1510 so prikazana izposojena sredstva, v 1520 lahko dobite informacije o podatkih o obveznostih. V okviru strani 1530 obstaja možnost pridobivanja podatkov o odloženih prihodkih.
Rezerve prihodnjih izdatkovnih smeri so prikazane v stolpcu 1540, druge obveznosti pa so navedene v 1550.
Tradicionalno so vrednosti kode potrebne, da bi organi in strukture uradne statistike pridobili zmožnost združevanja informacij, predstavljenih v različnih vrstah podatkov bilance stanja, v eno celoto.
Če pa se sestavljanje papirja izvaja za četrtletje ali drugo, krajše obdobje poročanja, izpolnjevanje vrstic ni obvezno saj ne vključujejo nobenih funkcionalnih funkcij.
Kodiranje je potrebno le v okviru tistih praktičnih situacij, ko je treba dokumente naknadno predložiti organom.
Sredstva - sredstev in sredstev uporablja za povečanje dobička podjetja. Sem spadajo prihodki, dobički, prejemki, naložbe. Razmislimo o dekodiranju aktivnega dela skupaj s postopkom za izračun zneskov.
Na splošno je aktivnih področij običajno manj kot pasivnih, vendar je njihov cilj povečanje kapitala in dobička organizacije.
Tradicionalno je predstavljen pasivni del s pomočjo ki predstavljajo stroški.
Velik in obsežen je tudi pasivni del. Cilj podjetja je vzdrževati ravnotežje sredstev in obveznosti, da bi zmanjšali izgube in povečali dobiček.
Za natančnejše razumevanje bilance stanja morate biti pozorni na njene posamezne parametre in kazalnike.
Kratkoročne obveznosti - vrednost, ki nastane v okviru izposojenega kapitala, zmanjšana za dolgoročne obveznosti. Ta kategorija vključuje naslednje gospodarske podskupine:
Če govorimo o upravljavskih dejavnostih v zvezi s tem računovodskim delom, potem je mogoče ugotoviti, da vključuje:
Ta smer vključuje veliko komercialnega dela in veliko truda.
Obratna sredstva so sredstva, katerih servisiranje in vračilo se opravi v enem letu ali v okviru posameznega cikla poslovanja družbe (če je daljši od 12 mesecev).
Velik delež takih sredstev se hkrati izkorišča med sprostitvijo v proizvodni proces. Odsev se pojavi v notranjosti vrstice bilance stanja 1260.
V stolpec "Druga obratna sredstva" se vpišejo zneski, ki se niso imeli časa odražati v prejšnjih vrsticah dokumentacije. Najprej govorimo o tistih sredstvih, ki so nepomembna, da bi se odražala v ločeni vrstici.
Vrstica 1240 - finančne naložbe v različnih projektih, ki bodo dolgoročno prinesli dobiček. Odraža informacije o finančnih naložbah organizacije, katerih rok "izdelave" ne presega enega leta.
Ta smer je namenjena povzetku gradiva o zneskih, plačanih v državno blagajno v zvezi z vrednostmi kupljenega blaga, gradenj, storitev.
Znesek se določi s preprostimi računovodskimi izračuni, ki jih izvedejo pristojni strokovnjaki.
Rezervacije za prihodnje stroške - del kapitala podjetja, ki je bil ustvarjen za uskladitev in regulacijo dragih območij.
Namen je povzeti gradivo o stanju in gibanju zneskov, ki so rezervirani za enakomerno vključevanje stroškov proizvodnje in drugih stroškov prodaje.
Linija 1510 - kratkoročno izposojena sredstva, torej tekoče obveznosti organizacije. Njihova veljavnost ni daljša od 12 mesecev. Če se ne odplačajo pravočasno, postanejo srednjeročne in dolgoročne obveznosti.
Linija 1300 - celotni kapital podjetja, je končna za tretji razdelek in označuje višino izposojenih in lastnih sredstev kratkoročno in dolgoročno.
Linija 1310 - podatke o odobrenem kapitalu, ki nastane v procesu ustvarjanja organizacije.
Tako bi moral biti odraz vrstic v bilanci stanja dosledno in kompetentno... Kode je treba zabeležiti šele, ko je dokument predložen državnim regulativnim organom.
Če je poročilo izdelano v 30 oziroma 90 dneh (mesecu oziroma četrtletju), posredovanje teh podatkov ni obvezen ukrep.
Kako se sestavi bilanca stanja v 1C, lahko najdete v teh navodilih.
Opredelitev in struktura kratkoročnih obveznosti
Struktura kratkoročnih sredstev
Glavne značilnosti
Določitev obratnih sredstev
Bilanca stanja
Politika obratnega kapitala podjetja
Izraz "obrtna sredstva" (njegov sinonim v domačem računovodstvu - obratna sredstva) se nanaša na premična sredstva podjetja, ki so denarna sredstva ali lahko v njih krožijo v enem letu ali enem proizvodnem ciklu. Čisti obratni kapital je opredeljen kot razlika med kratkoročnimi sredstvi (obrtna sredstva) in kratkoročnimi obveznostmi (obveznosti) in kaže, v kolikšni meri so kratkoročna sredstva pokrita z dolgoročnimi viri sredstev (slika 1.1). Analog tega kazalnika v domači praksi je vrednost lastnih obratnih sredstev.
Slika 1.1. Bilanca stanja
To so sredstva podjetja, ki se v enem letu ali enem proizvodnem ciklu pretvorijo v denar ali postanejo stroški.
· Shranjeno za prodajo ali nadaljnjo prodajo.
· Uporabljali se bodo v proizvodnem procesu ali pri opravljanju storitev.
· S takšnimi sredstvi so povezane stalne gospodarske koristi.
Struktura sredstev je prikazana v tabeli. 1.1.
Tabela 1.1
Opredelitev in struktura kratkoročnih obveznosti je predstavljena v tabeli. 1.2.
Tekoče obveznosti- to so obveznosti podjetja do zunanjih organizacij, zaposlenih in proračuna, ki jih mora poplačati v prihodnjem letu.
Tabela 1.2
Lastni obratni kapital je prikazan na sl. 1.2.
| = |
riž. 1.2. Lastna obratna sredstva
Lastna obratna sredstva prikazuje realno višino sredstev družbe v obtoku in je ena od značilnosti finančna stabilnost ali likvidnost.
Pozitivna vrednost lastnih obratnih sredstev kaže, da ima družba, če je treba plačati kratkoročne obveznosti, zadostne kratkoročne vire brez prodaje osnovnih sredstev in vračanja dolgoročnih naložb.
Nekateri viri informacij uvajajo pojem obratnega kapitala, njegova vrednost je prikazana na sliki 1.3.
riž. 1.3. Opredelitev obratnega kapitala
Pozitivno velikost obratnega kapitala kaže - kateri del kratkoročnih sredstev zahteva financiranje na račun bančnih posojil ali lastnih sredstev.
Negativno višina obratnih sredstev kaže, da se del osnovnih sredstev financira iz kratkoročnih obveznosti.
Količina obratnega kapitala ni zadosten kazalnik za ugotavljanje učinkovitosti njegove uporabe. Na sl. 1.4. prikazano je, da se pri enaki količini obratnega kapitala za možnosti A in B obseg prodaje trikrat razlikuje, zato pri možnostih A in B enaka raven obratnega kapitala omogoča ustvarjanje trikrat večjega obsega prodaje kot pri možnosti B. .
Pogosto se uporablja tudi izraz »obdobje obračanja obratnega kapitala« (Tob), ki za razliko od Cob ni odvisen od dolžine analiziranega obdobja.
Za celovito oceno učinkovitosti porabe obratnega kapitala je treba upoštevati tudi donosnost prodaje, pri čemer pomnožimo dva koeficienta - dobičkonosnost in promet, dobimo donosnost obratnega kapitala - razmerje med dobičkom iz poslovanja in povprečnim obratnim kapitalom. Sestavni elementi oblikovanja donosnosti obratnega kapitala so prikazani na sl. 1.5.
Dobiček iz poslovanja =Obseg prodaje
Obseg prodajePovprečna vrednost
obratna sredstva
Slika 1.5. Donosnost obratnega kapitala
Obratna sredstva lahko označimo z različnih pozicij, glavna značilnost pa je njihova likvidnost.
V procesu proizvodnih dejavnosti prihaja do nenehnega preoblikovanja posameznih elementov obratnih sredstev. Podjetje kupuje surovine in material, proizvaja izdelke, nato jih praviloma prodaja na kredit, zaradi česar se oblikujejo terjatve, ki se po določenem času spremenijo v gotovino. Ta krog sredstev je prikazan na sliki 1.6.
 |
Slika 1.6. Kroženje obratnih sredstev
Pri upravljanju obratnih sredstev je ključnega pomena krožna narava obratnih sredstev. Kratkoročna sredstva se razlikujejo po likvidnosti, t.j. glede na njihovo sposobnost preoblikovanja v gotovino z absolutno likvidnostjo. Denarni ustrezniki so po likvidnosti najbližji denarju. Likvidnost terjatev se lahko že zelo razlikuje. Med zalogami so gotovi izdelki najbolj likvidni v primerjavi s surovinami in materiali.
Kar zadeva obseg in strukturo obratnih sredstev, jih v veliki meri določajo panoge. Tako imajo podjetja na področju obtoka visok delež zalog blaga, finančne družbe pa imajo običajno veliko denarja in denarnih ustreznikov. Med obratnimi sredstvi in obveznostmi ni neposredne povezave, vendar se meni, da bi moralo imeti normalno delujoče podjetje kratkoročna sredstva, višja od kratkoročnih obveznosti.
Znesek obratnega kapitala ne določajo le potrebe proizvodnega procesa, temveč tudi naključni dejavniki. Zato je običajno, da se obratna sredstva delijo na konstantna in spremenljiva (slika 1.7.).
V teoriji finančnega menedžmenta obstajata dve glavni razlagi pojma »stalna obratna sredstva«. Po prvi razlagi so stalni obratni kapital (ali sistemski del obratnih sredstev) tisti del denarnih sredstev, terjatev in zalog, po katerih je potreba relativno konstantna skozi celoten poslovni cikel. To je na primer povprečje za časovni parameter, vrednost obratnih sredstev pod stalnim upravljanjem podjetja. Po drugi razlagi se lahko stalni obratni kapital določi kot minimum obratnih sredstev, potrebnih za izvajanje proizvodne dejavnosti. Ta pristop pomeni, da podjetje za opravljanje dejavnosti potrebuje določen minimum obratnega kapitala, na primer stalno stanje denarnih sredstev na tekočem računu, nekakšen analog rezervnega kapitala. Pri nadaljnji predstavitvi gradiv se bomo držali druge interpretacije.
Različen del
 |
| Sistemski del kratkoročnih sredstev Nekratkoročna sredstva |
Sredstva kratkoročnih sredstev Celotna sredstva
Slika 1.7 Komponente dinamičnega obsega sredstev podjetja
Kategorija spremenljivega obratnega kapitala (ali spremenljivega dela sredstev) odraža dodatna obratna sredstva, potrebna v konicah ali kot varnostne zaloge. Na primer, potreba po dodatnih zalogah je lahko povezana z ohranjanjem visoke prodaje med sezonsko prodajo. Hkrati se z napredovanjem prodaje povečujejo terjatve. Dodatna denarna sredstva so potrebna za plačilo dobave surovin in zalog ter delovne aktivnosti pred obdobjem visoke poslovne aktivnosti.
Ciljna postavitev politike upravljanja z obratnim kapitalom je določiti obseg in strukturo obratnih sredstev, vire njihovega kritja in razmerje med njimi, ki zadostuje za zagotavljanje dolgoročne proizvodnje in učinkovite finančne dejavnosti podjetja. Razmerje med temi dejavniki in kazalniki uspešnosti je precej očitno. Kronično neizpolnjevanje obveznosti do upnikov lahko privede do prekinitve gospodarskih vezi z vsemi posledicami.
Oblikovana ciljna postavitev ima strateški značaj, prav tako je pomembno vzdrževati obratna sredstva v višini, ki optimizira vodenje tekočih dejavnosti. Z vidika vsakodnevnih dejavnosti je najpomembnejša finančno-ekonomska značilnost podjetja njegova likvidnost, tj. sposobnost pravočasnega odplačevanja kratkoročnih obveznosti. Za vsako podjetje je zadostna raven likvidnosti ena najpomembnejših značilnosti stabilnosti gospodarske dejavnosti. Izguba likvidnosti je preobremenjena ne le z dodatnimi stroški, ampak tudi z občasnimi prekinitvami v proizvodnem procesu.
Stopnja tveganja
Čista raven
obratna sredstva
Nizka Srednje Visoka
Slika 1.8. Razmerje med tveganjem in obratnim kapitalom
Slika 1.8. odraža razmerje med tveganjem izgube likvidnosti in višino neto obratnega kapitala. Če se denar, terjatve in zaloge vzdržujejo na relativno nizki ravni, je verjetnost plačilne nesposobnosti ali pomanjkanja sredstev za opravljanje dobičkonosnih dejavnosti velika. Iz grafa je razvidno, da se s povečanjem vrednosti čistih obratnih sredstev likvidnostno tveganje zmanjšuje. Seveda je razmerje bolj zapleteno, saj vsa obratna sredstva nimajo enako pozitivnega vpliva na raven likvidnosti. Kljub temu je mogoče oblikovati najpreprostejšo varianto upravljanja z obratnim kapitalom, ki zmanjša tveganje izgube likvidnosti: večji kot je presežek kratkoročnih sredstev nad kratkoročnimi obveznostmi, manjša je stopnja tveganja: zato si morate prizadevati za povečanje neto obratovanja. kapital.
Razmerje med dobičkom in višino obratnega kapitala ima povsem drugačno obliko (slika 1.9.)
Ob nizki stopnji kapitala proizvodna dejavnost ni ustrezno podprta, od tod možna izguba likvidnosti, občasne motnje in nizki dobički. Pri določeni optimalni ravni obratnega kapitala dobiček postane največji. Nadaljnje povečanje vrednosti obratnih sredstev bo privedlo do tega, da bo imela družba na razpolago začasno prosta, neaktivna obratna sredstva, pa tudi nepotrebne stroške financiranja, kar bo povzročilo zmanjšanje dobička. V zvezi s tem oblikovana različica upravljanja obratnega kapitala, povezana z zmanjšanjem likvidnostnega tveganja, ni povsem pravilna.
Raven
po dogovoru
Kapital
Nizka Srednje Visoka
Slika 1.9 Razmerje med dobičkom in obratnimi sredstvi
Tako bi morala politika upravljanja obratnega kapitala zagotoviti, da se najde kompromis med tveganjem izgube likvidnosti in učinkovitostjo poslovanja. Gre za reševanje dveh pomembnih težav.
1.) Zagotavljanje plačilne sposobnosti. Tega pogoja ni, če podjetje ne more plačevati računov, izpolnjevati obveznosti in po možnosti razglasiti stečaj. Podjetje, ki nima zadostne stopnje obratnega kapitala, se lahko sooči s tveganjem insolventnosti.
2.) Zagotavljanje sprejemljivega obsega, strukture in donosnosti sredstev. Znano je, da imajo različne ravni različnih obratnih sredstev različne učinke na dobiček. Na primer, visoka raven zalog bo zahtevala ustrezno znatne obratovalne stroške, medtem ko lahko širok nabor končnih izdelkov dodatno poveča obseg prodaje in poveča prihodke.
Vsako odločitev v zvezi z določitvijo višine denarnih sredstev, terjatev in zalog je treba upoštevati tako z vidika donosnosti te vrste sredstev kot z vidika optimalne strukture obratnega kapitala.
Iskanje načinov za doseganje kompromisa med dobičkom, tveganjem izgube likvidnosti in stanjem obratnih sredstev ter viri njihovega kritja predpostavlja poznavanje različnih vrst tveganj, ki se odražajo v teoriji finančnega upravljanja. Tveganje izgube likvidnosti ali zmanjšanja učinkovitosti zaradi sprememb kratkoročnih sredstev običajno imenujemo levostransko, saj so ta sredstva postavljena na levi strani bilance stanja. Podobno tveganje, vendar zaradi sprememb obveznosti, se po analogiji imenuje desno stransko.
Razlikujemo lahko naslednje pojave, ki lahko predstavljajo levostransko tveganje.
1. Pomanjkanje sredstev. Podjetje mora imeti denarna sredstva za opravljanje vsakodnevnega poslovanja, v primeru nepredvidenih stroškov in v primeru verjetnih učinkovitih kapitalskih naložb. Pomanjkanje sredstev ob pravem času je povezano s tveganjem prekinitve proizvodnega procesa, morebitnega neplačila ali izgube morebitnega dodatnega dobička.
2. Pomanjkanje lastnih kreditnih sposobnosti. To tveganje je povezano z dejstvom, da lahko kupci pri prodaji blaga na kredit le-tega plačajo v nekaj dneh ali celo mesecih, zaradi česar podjetje oblikuje terjatve. S stališča finančnega poslovodenja imajo terjatve dvojno naravo. Po eni strani »normalna« rast terjatev do kupcev kaže na povečanje potencialnih prihodkov in povečanje likvidnosti. Po drugi strani pa podjetje ne sme »nositi« nobenega zneska terjatev, saj je neupravičena terjatev imobilizacija lastnih obratnih sredstev, prekoračitev določene meje pa lahko povzroči tudi izgubo likvidnosti in celo zaustavitev proizvodnje. To stanje je zelo značilno za rusko gospodarstvo s kroničnimi neplačili.
3. Pomanjkanje proizvodnih zalog. Podjetje mora imeti zadostno količino surovin in zalog za izvajanje učinkovitega proizvodnega procesa; končni izdelek mora zadoščati za izpolnitev vseh naročil itd. Neoptimalna zaloga je povezana s tveganjem dodatnih stroškov ali prekinitev proizvodnje.
4. Previsok znesek obratnih sredstev. Ker je velikost sredstev neposredno povezana s stroški financiranja, ohranjanje presežka sredstev zmanjšuje prihodke. Vzroki za nastanek presežka sredstev so lahko različni: počasno in zastarelo blago, navada »držanja na zalogi« itd. Znani so tudi nekateri specifični razlogi. Transnacionalne družbe se na primer pogosto soočajo s problemom prenosa neučinkovito uporabljenih obratnih sredstev iz ene države v drugo, kar vodi v nastanek »zamrznjenih« sredstev.
Najpomembnejši pojavi, ki lahko predstavljajo tveganje na desni strani, vključujejo naslednje:
1. Visoka raven obveznosti. Ko podjetje kupi zaloge na kredit, nastanejo obveznosti do določenih zapadlosti. Možno je, da je podjetje v bližnji prihodnosti kupilo več zalog, kot jih potrebuje, zato podjetje s precejšnjim zneskom kredita in neaktivnimi prekomernimi zalogami ne bo imelo dovolj denarja za plačilo računov, kar posledično , vodi do neplačila obveznosti.
2. Neoptimalna kombinacija kratkoročnih in dolgoročnih virov izposojenih sredstev. Kot je razvidno iz sl. 1.9 so vir kritja obratnih sredstev tako kratkoročne obveznosti kot osnovni kapital. Kljub temu, da so dolgoročni viri običajno dražji, lahko v nekaterih primerih zagotovijo manjšo rast likvidnosti in večjo splošno učinkovitost. Umetnost združevanja različnih virov sredstev je za večino ruskih menedžerjev relativno nov problem.
3. Visok delež dolgoročnega dolžniškega kapitala. V stabilnem gospodarstvu je ta vir sredstev razmeroma drag. Njen razmeroma visok delež v skupni višini virov sredstev zahteva tudi velike izdatke za njegovo vzdrževanje, tj. vodi do zmanjšanja dobička. To je obratna stran kovanca: prevelike kratkoročne obveznosti povečujejo tveganje za izgubo likvidnosti, prevelik delež dolgoročnih virov pa tveganje za znižanje dobičkonosnosti. Seveda se slika lahko spremeni v določenih okoliščinah - inflacija, posebni ali preferencialni pogoji kreditiranja itd.
V teoriji finančnega upravljanja so bile razvite različne možnosti vplivanja na raven tveganj. Glavni so naslednji:
1. Zmanjšanje tekočih obveznosti. Ta pristop zmanjša možnost izgube likvidnosti. Vendar pa takšna strategija zahteva uporabo dolgoročnih virov in lastniškega kapitala za financiranje večine obratnih sredstev.
2. Zmanjšanje skupnih stroškov financiranja. V tem primeru gre za prevladujočo uporabo kratkoročnih obveznosti kot vira kritja sredstev. Ta vir je najcenejši, hkrati pa je zanj značilna visoka stopnja tveganja neplačila, v nasprotju s situacijo, ko se financiranje obratnih sredstev izvaja pretežno iz dolgoročnih virov.
3. Povečanje skupne vrednosti podjetja. Ta strategija vključuje proces upravljanja obratnega kapitala v celotno finančno strategijo podjetja. Njegovo bistvo je v tem, da je treba vse odločitve na področju upravljanja z obratnim kapitalom, ki prispevajo k povečanju "cene" podjetja, priznati kot uporabne.
Kratkoročno so obveznosti, katerih zapadlost ne presega 12 mesecev po datumu poročanja.
Kratkoročne obveznosti vključujejo kratkoročne obveznosti do dobaviteljev (za dobavljeno blago, opravljeno delo in opravljene storitve za organizacijo), kupcev (za prejete predujme od njih), ustanoviteljev in zaposlenih, do proračuna in zunajproračunskih skladov, posojilodajalcev in drugi upniki.
Poleg tega se rezerve za prihodnje stroške odražajo v kratkoročnih obveznostih organizacije.
V obliki bilance stanja, odobrene z odredbo Ministrstva za finance Rusije z dne 02.07.2010 N 66n, odd. V izgleda takole.
|
Pojasnila |
Ime indikatorja |
dne ____ 20__ |
|||
|
V. KRATKOROČNE OBVEZNOSTI |
|||||
|
Izposojena sredstva |
|||||
|
Plačljive obveznosti |
|||||
|
prihodki prihodnjih obdobij |
|||||
|
Ocenjene obveznosti |
|||||
|
Druge obveznosti |
|||||
|
Skupaj za oddelek V |
|||||
Ta razdelek prikazuje informacije o trenutnih obveznostih organizacije.
Obveznosti organizacije (pravzaprav - njen izposojeni kapital) so predstavljene v dveh razdelkih obveznosti bilance stanja, odvisno od njihove zapadlosti:
v sekti. IV "Dolgoročne obveznosti" - obveznosti, katerih zapadlost je več kot 12 mesecev po datumu poročanja;
v sekti. V "Kratkoročne obveznosti" - obveznosti, ki jih je treba odplačati v naslednjem letu.
V razdelku "Kratkoročne obveznosti" na strani obveznosti v bilanci stanja so prikazane informacije o kratkoročno izposojenih virih, ki jih pritegne organizacija.
V vrstici 1510 »Prejeta sredstva« v dobro računa 66 »Poravnave kratkoročnih posojil in posojil« ter del zneskov iz dobroimetja računa 67 »Poravnave dolgoročnih posojil in posojil« (v delu, ki se poplačano v naslednjih 12 mesecih po datumu poročanja).
V vrstici 1520 "Obveznosti" organizacije morate prikazati skupni znesek vseh vrst kratkoročnih dolgov do drugih organizacij in posameznikov, pa tudi do države in zunajproračunskih skladov. Če želite to narediti, seštejte dobroimetja naslednjih računov (v smislu kratkoročnih obveznosti):
Organizacije imajo pravico samostojno določiti podrobnosti kazalnikov s postavkami poročanja.
Zato lahko organizacija načeloma doda vrstice za dešifriranje, da se poglobi ključna številka na strani 1520 "Obveznosti".
Na primer, za ločeno predstavitev informacij o kratkoročnih obveznostih do dobaviteljev in izvajalcev, do osebja organizacije, do proračuna za plačilo davkov in pristojbin, pa tudi do zunajproračunskih skladov, če je organizacija take informacije prepozna kot material.
Organizacija mora izpolniti stran 1530 »Odloženi prihodki« obveznosti po bilanci stanja v primerih, ko računovodski predpisi predvidevajo pripoznavanje tega obračunskega predmeta.
Na primer, komercialne organizacije tukaj odražajo znesek kreditnih sal na računih 98 "Odloženi prihodki" in 86 "Cilno financiranje".
Dejstvo je, da se v gospodarskih organizacijah, ki prejemajo proračunska sredstva, zneski ciljnega financiranja, namenjenega pridobitvi nekratkoročnih sredstev ali zalog, upoštevajo kot del odloženih prihodkov. V okviru te kategorije računovodskih predmetov se odražajo tudi stanja ciljnega financiranja.
Vrstica 1540 "Ocenjene obveznosti" je namenjena odražanju kreditnega stanja računa (razen zneskov, vključenih v dolgoročne obveznosti).
V vrstici 1550 »Druge obveznosti« so prikazane druge vrste kratkoročnih obveznosti, ki niso vključene v zgornje vrstice.
Na primer zneski ciljnega financiranja, ki jih razvijalci prejmejo od vlagateljev in povzročajo obveznost prenosa zgrajenega objekta nanje v 12 mesecih po datumu poročanja (v računovodstvu se vodijo na računu 86 "Cilno financiranje"), ali Zneski DDV, odbiti pri nakazilu avansa (predplačila) in so predmet izterjave in plačila v proračun ob dejanskem prejemu blaga, gradenj, storitev ali ob vračilu nakazanega avansa (predplačila), običajno evidentirani na računu 76 »Poravnave z različnimi dolžniki in upniki«.
Skupni znesek vrstic 1510 - 1550 se odraža v vrstici 1500 "Skupaj za razdelek V", ki označuje skupni znesek kratkoročno izposojenega kapitala (obveznosti) organizacije.
Imate še vedno vprašanja o računovodstvu in davkih? Vprašaj jih na računovodskem forumu.
Kratkoročne obveznosti: podrobnosti za računovodjo
Računovodstvo in poročanje kot kratkoročna obveznost; ni brezpogojne pravice do odloga odplačila ... mesecev po datumu poročanja. Med kratkoročne obveznosti je vključen tudi tekoči delež dolgoročnih ...
Računovodstvo in poročanje kot kratkoročna obveznost; c) ustanova nima brezpogojne ...
2010 № 66n, so dolgoročne in kratkoročne obveznosti v posebnih rubrikah na ... v poročanju izpostavljene kot dolgoročne. Nekatere kratkoročne obveznosti, kot so obveznosti do dobaviteljev ... te poslovne postavke opredelijo kot kratkoročne obveznosti, tudi če so predmet ... ko med datumom ...
66n ni na voljo. Oddelek V. Kratkoročne obveznosti Izposojena sredstva. Na liniji 1510 .... V vrstico 1550 so prikazane druge kratkoročne obveznosti, ki se niso odrazile v ... 1410 - 1450. Odsek V "Kratkoročne obveznosti" Vrstica 1510 "Izposojene ...
Meseci po datumu poročanja Kratkoročne obveznosti vključujejo (tudi če je datum zapadlosti ... mesecev po datumu poročanja). Med kratkoročne obveznosti je vključen tudi tekoči delež dolgoročnih ...
Glavni računovodski dokument, ki se uporablja za oceno uspešnosti katerega koli podjetja, je bilanca stanja. Njegovo glavno načelo je ohranjanje ravnovesja med sredstvom in obveznostjo. Struktura bilance stanja je odvisna od obsega podjetja, vendar je oblikovana po splošnem načelu: na levi - sredstva, na desni - obveznosti. Vrstice z ustrezno serijsko številko odražajo posamezne vnose. Na njihovi podlagi se opravi analiza, kaj so obveznosti in sredstva bilance stanja, mora vedeti vsaka oseba, ki je povezana z gospodarsko sfero.
Za oceno dejavnosti podjetja, uprave, kreditnih institucij, lastnikov, delničarjev, davčnih državnih organov uporabite glavni računovodski dokument - obrazec št. 1 vsakega poročanja. Bilanca stanja odraža vse premoženje, obveznosti, kapital, denarna in obratna sredstva organizacije za določeno obdobje. Denarna vrednost vsake postavke omogoča analizo sredstev in obveznosti organizacije. Načelo uravnoteženosti, urejeno, zagotavlja uravnoteženost obeh strani bilance stanja, od katerih je vsaka sistematizirana glede na vrste likvidnosti sredstev. Kakšne so obveznosti podjetja, lahko ugotovite na desni strani tabele, za to morate preučiti njegovo strukturo.
Regulativni akti (Davčni zakonik) določajo standardni obrazec bilance stanja, njegove razdelke in predpisujejo postopek za izpolnjevanje vsakega člena. Za dešifriranje tega obrazca za poročanje obstajajo dodatne priloge, ki odražajo posebne informacije o vsaki vrsti sredstev ali obveznosti ter kapitala. Zahtevani podatki za polnjenje:
- (popolno, predpisano v statutarnih dokumentih);
Ustrezne kode (TIN, OKVED, OKEI, OKOPF, OKFS);
Datum sestavljanja in predložitve davčnim organom;
Registracijski naslov organizacije.
Kaj so obveznosti? Prvič, to so sredstva, prikazana na desni strani bilance stanja. Pasiv ima tri glavne dele:
Na vprašanje, kaj so obveznosti, je mogoče odgovoriti zelo preprosto - kapital organizacije. Sestavljajo ga lahko izposojena sredstva (kratkoročne ali dolgoročne obveznosti) ali lastna sredstva (rezerve, rezerve, zadržani dobiček preteklega obdobja.). Kaj je sredstvo? To so predmeti in proizvodna sredstva.
Struktura leve strani bilance je videti takole:
V vsakem razdelku so artikli razvrščeni po najvišji likvidnosti. Vsi kazalniki bilance stanja so prikazani v tabeli ob koncu in začetku določenega poročevalskega obdobja, kar olajša vizualno analizo v času sestavljanja. Za izvedbo celovite študije dejavnosti organizacije ima sredstvo, tako kot obveznost, priloge (dešifriranja) za vsak artikel.
Na desni strani bilance stanja so prikazani vsi viri oblikovanja, ti kazalniki skupaj predstavljajo obveznost, ki v denarnem izračunu prikazuje valuto bilance. Nujno je enak aktivnemu delu, to je na levi strani tabele. V prevodu iz latinščine beseda "pasiven" pomeni "neaktiven". Pravzaprav se ta vrsta virov podjetja uporablja za ustvarjanje sredstev, proizvodnih sredstev, obratnih sredstev, neopredmetenih in osnovnih kosov opreme, ki sodelujejo v zaprtem proizvodnem ciklu. Za pojem "obveznosti" so primerne vse vrste kapitala organizacije, odvisno od oblike njene organizacije (delniški, listinski); finančne obveznosti različnih rokov (posojila, krediti, menice) in lastna sredstva, nabrana v obliki različnih sredstev (amortizacija, rezerve) (višina zadržanega dobička za pretekla obdobja).
V računovodski terminologiji se pogosto uporablja izraz "celotni kapital", ta koncept je identificiran z obveznostjo in njeno valuto. Prav tako se desna stran bilance stanja v različnih virih lahko pojavi kot "obveznosti" podjetja.
Vse obveznosti podjetja so razvrščene v naslednje postavke:
- Imaginarno- te obveznosti se v računovodskem oziroma davčnem obračunu odražajo na določen datum za izračun vrednosti čistih sredstev, dejansko pa ugasnejo. Njihova pravočasna identifikacija bo pomagala preprečiti dvojno plačilo, torej ohraniti podjetja v obtoku, ne da bi zmanjšala njihovo vrednost. Med namišljene obveznosti sodijo: sredstva, prejeta kot posojilo lastnika podjetja, rezerve za bodoča plačila, dolgovi upnikov s potekom zastaranja in drugo.
- skrito- obveznosti so dejansko odsotne, vendar se odražajo v sestavi kreditnih, davčnih ali zunajproračunskih plačil. Lahko nastanejo v postopku sestavljanja bilance stanja v primeru nepravočasnega odpisa (odseva) v računovodstvu navedenih dolgov. Med skrite obveznosti sodijo: obveznosti za odloženi davek, dobrodelni transferji, neučinkovite pogodbe ali neproizvodna infrastruktura, poplačilo dolgov podružnic ali odvisnih družb (ob prevzemu pripadajočih obveznosti) in drugo.
- Dejanski- obveznosti, ki dejansko obstajajo in se odražajo v bilanci stanja. Te pa so razdeljene na tekoče in dolgoročne obveznosti do kreditnih institucij, proračunov različnih ravni, zaposlenih v organizaciji, ustanoviteljev ali delničarjev. Ročnost obveznosti je določena z datumom zapadlosti, ki je odvisen od ustrezne pogodbe. Pri izpolnjevanju dejanskih obveznosti organizacija izgubi del lastnega sredstva, ki so lahko denarna sredstva, osnovna ali obratna sredstva, gotovi izdelki itd.
Vsaka komercialna ali državna organizacija privablja izposojena sredstva za opravljanje svojih dejavnosti. Obveznosti, ki zapadejo v plačilo v koledarskem letu, se imenujejo kratkoročne. Odražajo se v pasivi bilance stanja, v rubriki »Kratkoročne obveznosti«. Praviloma so v celoti podprte s prisotnostjo likvidnih sredstev na določen datum. Sem spadajo: zamude pri plačah zaposlenim, obveznosti do proračuna, kratkoročna posojila, krediti in posojila, dolgovi do dobaviteljev surovin, materiala in opreme (v mejah, določenih s pogodbo). Da bi razumeli, katere kratkoročne obveznosti so v bilanci stanja, se morate obrniti na vrstice petega razdelka "Kratkoročne obveznosti". Združuje naslednje računovodske račune: 66, 60, 62, 75, 70, 69, 68.
Za obsežne finančne projekte organizacije pritegnejo dolgoročno izposojena sredstva. Njihova visoka specifična teža pomeni delno gašenje v daljšem časovnem obdobju. Dolgoročne obveznosti ali obveznosti so tiste, prejete za obdobje, daljše od enega leta. Vključujejo tudi menice in obveznice, ki jih je izdala družba. Kot zavarovanje za to kategorijo obveznosti kreditna institucija praviloma sprejema nekratkoročna sredstva podjetja. Za zapadlost posojila so zastavljeni, hkrati pa še naprej sodelujejo v proizvodnih procesih.
Računovodska metodologija kreditne institucije se razlikuje od pravil, ki jih za druge gospodarske subjekte ureja davčni zakonik. Zato se je vredno posvetiti ločeno pri vprašanju, kaj je obveznost banke. Kapital je glavni instrument za opravljanje dejavnosti kreditnih institucij. On je tisti, ki je obveznost, katere vrednost je valuta bančnega stanja. Višja kot je ta vrednost, učinkoviteje se uporabljajo ta sredstva. Vsaka organizacija si prizadeva povečati svojo obveznost na račun lastnih in izposojenih sredstev. Kapital banke obsega: odobreni kapital, prihodke iz izdaje vrednostnih papirjev, vloge pravnih in fizičnih oseb, dobiček iz dejavnosti.
Bilanca stanja se uporablja za oceno obveznosti in kapitala podjetja. Najpogostejša oblika analize obveznosti je preučevanje njene strukture. Ocena masnega deleža dolgoročnih in kratkoročnih obveznosti v njegovi sestavi. S tem se preverja število likvidnih sredstev, ki lahko služijo za poplačilo dolgov v poročevalskem obdobju in na dolgi rok. Pozitivna dinamika obveznosti je prisotnost velikega deleža lastniškega kapitala v strukturi bilance stanja. Resno opozorilo za vodstvo družbe pri analizi obveznosti je velik delež dolgoročnih obveznosti, izguba iz poslovanja in prisotnost zapadlih obveznosti.
