Bani, bănci, credit, finanțe,
Locul și rolul lor în economia națională
(4 ore)
Structura materialului educațional:
Bani, bănci și credit. Politica monetară de stat.
Țara sistemului financiar. Buget ca bază a sistemului financiar.
Taxele și impozitarea ca cea mai importantă parte a sistemului financiar și a instrumentului GRE.
Intrebarea 1:
Bani, bănci și credit.
Politica monetară de stat.
Pentru o înțelegere mai completă a problemelor macroeconomice, analiza sistemului bancar și bancar (ca instituție creează bani). Se știe că produsul național, investițiile și alte variabile din economia națională sunt exprimate în bani. Schimbul de bunuri prin bani - miliarde de ori un fenomen repetat în societate. În plus, pentru a studia inflația, politica monetară, care este una dintre modalitățile de expunere la stat la economia națională, cunoașterea locului de bani și a sistemului bancar în economie este necesară. Ce este banii?
Bani- Acesta este un produs special care în economie îndeplinește rolul echivalentului universal (echivalențe) al tuturor bunurilor. Nevoia de echivalent de produse apare atunci când economia naturală se rupe, închiderea economiei, atunci când producătorii încetează să mai fie consumatori ai propriilor produse, când se dezvoltă producția de mărfuri, iar schimbul de produse devine în devenit regulat.
Cea mai simplă formă de schimb a fost schimbată direct mărfurile pe mărfuri atunci când mărfurile (grâul) au schimbat în anumite proporții cantitative la un alt produs (efectiv de animale) ca echivalent. Odată cu dezvoltarea economiei comerciale și a schimbului de masă totală a tuturor bunurilor, este alocat un produs care îndeplinește rolul echivalentului universal. La unele națiuni, acest produs a fost bovine, alții au o sare, blană (piei de blană de blană), bijuterii prețioase, cochilii.
Treptat, rolul banilor sa mutat la metale, mai întâi sub formă de lingouri de diferite forme și din secolul al VII-lea. BC. Sub formă de monede de urmărire: de la bronz, cupru, argint și, în cele din urmă, aur. Astfel, cu dezvoltarea producției de mărfuri, argintul și aurul au devenit numerar.
Suntem cei mai familiarizați cu banii de hârtie, care sunt introduși de stat și se întorc ca reprezentanți ai bunurilor - aur. Pentru prima dată, banii de hârtie au apărut în secolul al XI-lea. in China. În Europa, eliberarea banilor de hârtie (emisii de bani pe hârtie) se referă la sfârșitul secolului al XVIII-lea. În Rusia, banii de hârtie (atribuirea) a fost introdusă pentru prima dată sub Catherine II.
În prezent, mulți economiști determină esența banilor prin inerent funcții: Măsuri de valoare (unități numeroase), mijloace de circulație, mijloace de economii. Adesea se numește o altă funcție de plată - instrumente de plată. K. Marx a scris despre cea de-a cincea funcție de bani - bani globali.
Bani ca. măsura de valoare - Aceasta este o măsură și ecuația valorii tuturor bunurilor la o anumită sumă de bani. Costul mărfurilor exprimate în bani este prețul său. Funcția măsurilor de valoare este implementată pe baza scării prețurilor. Aceasta este o anumită pondere a aurului, adoptată în procedura legislativă pe unitate de măsurare a mărfurilor. În SUA, 1 dolar \u003d 0,736 grame de aur, în Marea Britanie 1 lire sterline \u003d 2.132 grame de aur, iar în URSS de la 01/01/1961, furnizarea de aur de 1 ruble a fost instalată de 0,987 grame de aur.
Banii sunt mediator în schimbul de bunuri. Schimbul de mărfuri în loc de tipul T - T (Barter) ia tipul de T - d - T. Achiziționarea și vânzarea prin bani este adesea izbucnind în timp și spațiu, ceea ce creează o mișcare independentă de bani.
Bani ca. mijloace de economii, acumulare și formare a comorilor - Aceasta este banii capturați din recurs după vânzarea de bunuri, salarii sau alte venituri. Pe măsură ce banii sunt cei mai lichizi, adică este mai ușor să cheltuiți, proprietate, sunt o formă foarte convenabilă de depozitare a bogăției. Acestea pot fi utilizate imediat în orice moment pentru viitoarele tranzacții și pentru a îndeplini orice angajament financiar.
Bani ca. instrument de plată - Aceasta este vânzarea de bunuri cu o întârziere a plății în numerar sau în credit. Fiind un instrument de rambursare a unei obligații privind datoriile, banii efectuează funcția instrumentului de plată. Ca mijloc de plată, banii funcționează și atunci când plătește utilități, făcând chirie pentru terenuri și alte proprietăți, plata impozitelor și alte plăți.
După cum puteți vedea, banii aparțin cuvânt cheie. într-o economie de piață. Principalele forme de manifestare a banilor pot fi reprezentate de următoarele dispoziții:
1 - Rolul public al banilor: funcția lor în sistemul economic este că acționează ca o legătură între producătorii de mărfuri;
2 - Banii devin capital sau costuri de auto-exprimare. Banii se transformă în numerar în reproducerea capitalului individual datorită faptului că funcționarea lor este inclusă în circuitul de capital industrial ca punct sursă și rezultatul circuitului (D-T (SP + PC) ... P-T-D);
3 - Cu ajutorul veniturilor, educației și redistribuirii veniturilor naționale prin bugetul de stat, impozitele, împrumuturile și inflația apar.
4 - Banii sunt obiectul reglementării monetare a economiei țărilor industrializate pe baza teoriei monetare a banilor.
Umanitatea pentru o lungă perioadă de timp este interesată nu numai și nu atât de mulți bani de la sine, cât de mult probleme de circulație a banilor, circulația banilor în sistemul economic. În știință, cifra de afaceri monetară este definită ca proces de mișcare continuă de bani în numerar și non-numerar formas.
Pentru o evaluare cantitativă a cantității de numerar și în numerar în numerar a FMI, sa propus utilizarea unui număr de indicatori care au fost adoptați de majoritatea țărilor dezvoltate și în curs de dezvoltare. Astfel de indicatori se referă la masa de bani - volumul cumulat de produse de cumpărare și de plată care deservesc cifra de afaceri economică și persoanele fizice, întreprinderi și stat.
Pentru a determina aprovizionarea cu bani și clarificarea structurii cifrei de afaceri monetare în statisticile financiare ale țărilor industrializate și în curs de dezvoltare, se aplică următoarele set de bazăagregate monetare:
M1 - Numerar în circulație (bancnote, monede metalice, bilete de trezorerie), adică în afara băncilor și fonduri pe conturile bancare curente;
M2 - M1 + agregate urgente și de economii (depozite la lichid) în depozite (foarte lichide) în băncile comerciale;
M3 - M2 unitate + depozite mari de economii (low-lichid) în instituții de credit specializate;
M4 - Agregate M3 + certificate de depunere a băncilor comerciale mari
Pentru a analiza modificările cantitative în circulația banilor pentru o anumită dată și pentru o anumită perioadă, precum și pentru a dezvolta măsuri de reglementare a ratelor de creștere și a volumului de aprovizionare cu bani, unitatea M2 este utilizată în principal. Rezultatele analizei structurii și dinamicii ofertei de bani determină orientările politicii de credit și monetare.
Masa monetară din Federația Rusă este calculată de banca centrală de la prima zi a lunii, pe baza echilibrului consolidat al sistemului bancar. Componența masei monetare a Rusiei include următoarele agregate monetare:
M0 - numerar în circulație;
M1 - M0 unitate + mijloace privind decontarea, conturile actuale și speciale ale întreprinderilor și organizațiilor, în conturile bugetelor locale, bugetar, sindicate, publice și alte organizații + mijloace ale magazinului de stat, + depozitele populației și întreprinderilor în bănci + depozitele populației la cererea în Sberbank;
M2 - Unitatea M1 + contribuții urgente ale populației din Sberbank;
M3 - Agregate M2 + certificate și obligațiuni ale împrumuturilor de stat.
Baza circulației banilor din țară este sistem monetar - formă de organizare a circulației banilor, stabilită din punct de vedere istoric și consacrată de legislația națională. Sistemul monetar modern al țărilor industrializate include următoarele elemente principale: o unitate monetară; tipuri de bani; Mecanismul EMISY; Administrația publică (instituții care organizează sistemul de numerar).
Una dintre cele mai complexe probleme din viața umană este problema reglementării circulației banilor.
Câți bani sunt necesari?
Există o serie de abordări pentru rezolvarea acestei probleme. Cel mai accesibil pentru înțelegere este o abordare care, atunci când determină suma de bani în circulație, provine din funcția de bani ca mijloc de circulație. În primul rând, trebuie să cunoașteți volumul, masa de bunuri implementate la anumite prețuri, adică Valoarea prețurilor în circulație într-un anumit moment.
Denotă prin litera "p". În plus, ar trebui să se țină cont de faptul că o unitate monetară poate servi mai multe tranzacții de mărfuri pentru aceeași perioadă. În consecință, în al doilea rând, suma de bani în circulație depinde de numărul de revoluții ale unității monetare cu același nume ("O"). Cu cât este mai rapid cifra de afaceri a banilor, cu atât mai mici trebuie să facă apel. În consecință, numărul banilor necesari pentru circulația "M" este suma prețurilor produselor vândute, împărțite la numărul de revoluții ale unității monetare "O":
Cererea de bani este formată în toate sectoarele economiei: a) să facă tranzacții cu achiziții planificate și neașteptate; b) să dobândească alte mijloace (cererea speculativă): obligațiuni, acțiuni care ar trebui să genereze venituri (procent).
Cererea de bani este indicată de simbolul MD. Cererea totală de bani este determinată de trei valori: Volumul producției - Q, rata dobânzii - R, nivelul de preț - R. Prin urmare, dependența matematică funcțională dintre ele poate fi exprimată după cum urmează:
Toate acestea fac posibilă concluziile că cererea de bani este determinată în principal de nivelul produsului intern brut nominal (PIB) și variază proporțional cu acesta. Aceasta înseamnă că, cu cât costul total al bunurilor și serviciilor din fluxul comercial, cu atât mai mulți bani aveți nevoie. Cu alte cuvinte, oamenii au nevoie de bani ca în mijloacele de apel.
Pentru funcționarea normală a economiei, este necesară 75-80% din oferta de bani la 100% din brut intern. Aproximativ o astfel de proporție a fost stabilită până la sfârșitul CHW. În toate țările dezvoltate din punct de vedere economic.
În Rusia în anii 1990 în lupta împotriva inflației, guvernul la limită sa datorat masei banilor. Datorită compresiei artificiale, aceasta nu a depășit 30% în raport cu produsul brut. Politica financiară a guvernului a dat naștere la problema neplății, care a fost distructivă pentru ferma țării. A apărut un fenomen invitați în lume - piața a devenit cu adevărat formată fără bani, care a înlocuit rudele și barterul. În 1996. Mai mult de 2/3 din operațiunile economice au fost efectuate pe această bază. Unul dintre principalele motive pentru o criză de plată universală a devenit o lipsă de bani artificială pe termen lung în economie.
De asemenea, ar trebui să fie luată în considerare faptul că cererea de bani acționează din partea activelor în formular lucrări valoroase.
Securitate- Acesta este un document de numerar care atestă dreptul sau o atitudine de împrumut a proprietarului documentului, în raport cu fața care a lansat acest document. Titlurile de valoare pot fi emise de orice persoană juridică pentru a atrage fonduri gratuite pentru dezvoltarea lor de producție. Investitorul este cetățean sau o entitate juridică, dobândind valori mobiliare în nume propriu și pe cheltuiala proprie. Institutul de Investiții este o entitate juridică stabilită în orice formă organizațională și juridică și dreptul de a-și desfășura activitatea pe piața valorilor mobiliare.
Din varietatea de valori mobiliare, cea mai comună este în prezent promoții, obligațiuni, factură.
Acțiuni- Valori mobiliare care atestă investiția în numerar, fonduri către societatea pe acțiuni și partea garantă a profiturilor sale sub forma unui dividend, a căror valoare nu este prestabilită în avans și depinde de venitul SAU.
Un alt tip de valori mobiliare sunt obligațiuni. Legătură- Aceasta este o obligație a datoriei, în conformitate cu care proprietarul său este garantat plata veniturilor fixe anuale (procent) și returnarea unei anumite fonduri după recursul său. Obligațiunile sunt emise de stat, firme, AO pentru o perioadă limitată, după care sunt răscumpărați și proprietarul lor este returnat la suma imbricată de bani. În acest sens, obligațiunile au un preț nominal (sau nominal), răscumpărare și preț de piață.
Prețul nominal este tipărit pe obligațiunea însăși și este baza pentru calcularea procentului pe acesta. Piața (termenul) Prețul obligațiunilor este determinat pe baza condițiilor de împrumut și a condițiilor pieței bursiere. Prețul de răscumpărare este prețul pentru care emitentul își pierde obligațiunile după expirarea perioadei de împrumut. Poate coincide și nu poate coincide cu nominalul.
În prezent, în Rusia, întreprinderile sunt reticente în a emite obligațiuni, deși aceasta este o formă de împrumut pe termen lung.
Factură- o obligație scrisă a datoriei în strict stabilită de lege, care îi dă proprietarului un drept necondiționat de a solicita debitorului să plătească la o anumită sumă de bani specificată în lucrarea valoroasă.
Vorbind despre banii și circulația banilor, trebuie să menționați câteva cuvinte despre piața financiară. Piata financiara Introduce forma de comunicare între proprietarii de bani și cei care au nevoie de aceste instrumente. Aceasta este logică. Pentru că atunci când susținem că banii sunt o marfă, înseamnă că acestea trebuie vândute și cumpărate pe piața relevantă.
Piața financiară este împărțită în două părți - o piață monetară și de investiții (piața de capital). Tranzacțiile pe termen scurt cu valori mobiliare și împrumuturi pe termen scurt sunt comise pe piața monetară. Pe termen scurt se numesc tranzacții, a cărui perioadă de valabilitate nu depășește 3 luni.
Piața de capital unește tranzacțiile de valori mobiliare a căror perioadă de rambursare depășește un an, iar operațiunile de credit pe termen lung. Principalii participanți ai pieței financiare sunt bănci Companiile de stat, comerciale, financiare, de asigurări, SA.
Cuvânt " bancă"Sa întâmplat de la cuvântul italian" Banco ", care însemna banca (magazin), urmată de bani. Această operație monetară simplă a marcat formarea unui întreg sistem de bănci și bancare, fără de care viața economică a oricărui stat este acum imposibilă.
În cea mai generală formă, băncile pot fi identificate ca instituții care se ocupă de operațiunile de credit care acumulează, stochează și plasează bani, producând așezări de clienți, oferind credite (împrumuturi) clienților lor, eliberând valori mobiliare și bani. În prezent, în aproape toate țările dezvoltate din punct de vedere economic există un sistem bancar pe două niveluri: Consultați prezentarea
Banca centralaDe regulă, este un stat sau un stoc comun, dar cu condiția ca statul să fie deținut de pachetul de testare. Excepțiile sunt Statele Unite și Germania, unde rolul băncii centrale efectuează sistemul Federal Reserve. Se compune din mai multe bănci regionale de rezervă.
Băncile centrale gestionează întregul sistem de credit al țării, depozitează temporar băncile comerciale gratuite și alte bănci, le va vinde resursele de credit, posedă emisiile de afaceri de monopol de semne monetare.
Al doilea nivel al sistemului bancar este băncile de stat și private care funcționează ca banci comerciale. Scopul lor este de a primi profituri (marjă) din tranzacțiile cu bani și valori mobiliare. Băncile comerciale sunt legătura principală a sistemului bancar. Acestea sunt bănci care deservesc direct întreprinderile și organizațiile, precum și populația - clienții lor. Acestea sunt entități economice independente și îndeplinesc următoarele funcții: stimularea economiilor în economie; mediere în plăți; Medierea în credit și transformarea banilor în capital; activități de investiții.
În același timp, cu bănci de funcții de mediere în plăți și managementul capitalului asociat cu implicarea resurselor de numerar, eliberarea instrumentelor de credit și distribuirea de capital de împrumut primește recent dezvoltarea unei noi funcții bancare - investiții, adică de capital propriu. Băncile devin atât participanți profesioniști pe piețele financiare, cât și pe investitorii care efectuează investiții de producție, adică investiții directe în sectorul real al economiei.
Operațiile tipice ale băncilor comerciale sunt:
operațiuni pasive - formarea resurselor bancare;
operațiuni active - utilizarea resurselor bancare;
servicii bancare: Medierea - deținerea comisiilor și operațiunile de brokeraj în numele și în numele clienților; Trust - managementul resurselor financiare ale clienților.
Operațiunile pasive sunt operațiuni de atragere (mobilizarea) fondurilor, care sunt baza pentru alte activități bancare. Operațiunile pasive ale unei bănci comerciale includ: atragerea depozitelor (depozite), inclusiv deschiderea și menținerea conturilor bancare; Emisia de valori mobiliare proprii; Atragerea împrumuturilor și participarea la programele de finanțare.
În Rusia, un sistem bancar pe două niveluri a început să fie creat din 1991, potrivit legii adoptate "privind băncile și activitățile bancare". Băncile precum Sberbank, Promstroybank, SocietylStroybank și alții au fost transformate în societăți pe acțiuni de tip deschis, ale căror miză de control este în mâinile băncii centrale.
După tipul de activitate, băncile sunt împărțite în:
1) economii Băncile - care servesc secțiuni largi ale populației pentru a atrage fonduri gratuite și plasarea împrumuturilor de consum;
2) depozit Băncile - sunt angajate în serviciul clienți la depozite (depozite) și împrumuturi (împrumuturi). Veniturile (marja) unei astfel de bănci este alcătuită din diferența dintre dobânzile primite pentru împrumuturi și procentajele plătite pentru depozite;
3) investiții Băncile - Investițiile de capital financiar în producție, emiterea de împrumuturi pe termen lung. În Rusia, băncile de acest tip sunt practic absente;
4) credit ipotecar Băncile - emite împrumuturi garantate de terenuri și alte bunuri imobile;
5) universal Băncile - sunt angajate în toate activitățile enumerate. Locul nașterii principiilor moderne ale Banking este Anglia la începutul secolului al XVII-lea.
LA principiile de bază ale bancar raporta:
dar) puterea - toate operațiunile efectuate cu băncile de bani sunt plătite fie de către clienți, fie de bancă;
b) Întoarcere - orice formă de bani de la Bancă către Împrumutatul și, dimpotrivă, nu implică o schimbare a proprietarului de numerar, ci transferă la utilizarea temporară cu întoarcerea ulterioară la proprietar;
în) urgenţă - plata pentru utilizare temporară prin fonduri pentru forma unui interes bancar ar trebui să fie efectuată într-o perioadă strict definită.
Aceleași principii sunt atât principiile de bază ale împrumutului, cât și împrumutul însuși, la rândul său, este cea mai importantă componentă și esența multor operațiuni bancare.
Credit - Acestea sunt relații economice cu privire la creditor de către creditor, împrumutatul de fonduri pe termenii de rambursare, urgență și plătitori. Invenția împrumutului, ca invenție a banilor, este o descoperire strălucitoare a omenirii. Datorită împrumutului, este permisă o contradicție constantă între nevoile și capacitățile, timpul este redus pentru a satisface nevoile economice și personale.
Ca o categorie economică, un împrumut este un anumit tip de relații publice legate de mișcarea costurilor privind condițiile de rambursare. Nu există un schimb echivalent în tranzacțiile de credit; Există un transfer de valoare pentru utilizarea temporară cu o condiție de rambursare la un anumit timp și plata dobânzii pentru utilizarea acestui cost. Returnarea valorii vizibile, care nu poate fi anulată de voința unuia dintre subiectele unei tranzacții de credit și este o linie integrală de credit ca o categorie economică.
În funcție de natura valorii vizibile, se distinge următoarele forme de credit:
1. Marfă formular de împrumut. Un împrumut într-un formular de mărfuri implică transferul la utilizarea temporară și returnarea costului sub forma unui lucru specific definit de semnele generice. Din punct de vedere istoric, formularul de mărfuri de împrumut precede forma sa monetară. În practica modernă, forma de mărfuri de împrumut nu este fundamentală, adesea însoțită de o formă de numerar a unui împrumut, folosită atunci când sunt închiriate proprietăți, purtând lucruri.
2. Monetar Formularul de împrumut este cel mai tipic predominant în economia modernă, deoarece banii sunt un echivalent comun în schimbul de costuri de mărfuri, un mijloc universal de circulație și plată. Cu o formă de numerar a împrumutului, furnizarea și rambursarea valorii vizibile apar numai bani. Cu toate acestea, participarea banilor în medierea relațiilor de credit nu privează caracteristicile lor specifice și nu transformă un împrumut în categoria economică - bani. Această formă a împrumutului este utilizată în mod activ atât de stat, cât și de cetățenii individuali, atât în \u200b\u200bțară, cât și în cifra de afaceri economică externă.
3. Amestecat Forma împrumutului - atunci când împrumutul operează simultan în formularele de mărfuri și numerar. De exemplu, un împrumut este furnizat în format monetar, iar rambursarea unei valori licitate se efectuează prin livrări periodice de bunuri, materii prime. Astfel, țările în curs de dezvoltare sunt creditate. Formularul de împrumut mixt se aplică la vânzarea de bunuri, lucrări și servicii cu întârziere de plată. Un exemplu de formă mixtă de împrumut este de leasing cu dreptul de răscumpărare.
În funcție de subiecții care participă la relațiile de credit, alocă:
1. Credit de stat. - Aceasta este o formă de relații de credit, în care statul acționează ca un creditor sau debitor. Inițial, un împrumut de stat a început să se dezvolte și a început să se dezvolte, în care statul acționează ca debitor. Motivul pentru care statul împrumută fondurile pe piața de capital de împrumut a fost un deficit bugetar de stat.
Statul acționează nu numai ca debitor, ci și ca creditor. Acesta trimite împrumuturile sale cu privire la termenii preferențiali în aceste ramuri ale economiei, care în ceea ce privește capitalul privat sunt minentina: agricultură, construcții de locuințe, operațiuni de export, obiecte de infrastructură economică sau socială. Împrumuturile de stat în scopuri de investiții sunt furnizate întreprinderilor investitorilor din cadrul Ministerului Finanțelor Federației Ruse sau direct sau prin băncile comerciale. Împrumuturile sunt emise securizate de obiecte de construcție, echipamente, clădiri neterminate și alte proprietăți. Rambursarea împrumutului împreună cu dobândă acumulată are loc în termenele prevăzute de Acordul de împrumut.
2. Credit comercial. - Relațiile de credit intră în entitățile de afaceri (întreprinderi și organizații). Se ridică direct din procesul de producție și de vânzarea de bunuri. Obiectul tranzacției de credit este comerțul cu capital.
Un împrumut comercial acționează ca o întârziere a plății pentru bunurile achiziționate, ceea ce contribuie la accelerarea punerii lor în aplicare și a profitului stabilit în valoarea lor. Un împrumut comercial este furnizat într-o formă de mărfuri și are frontierele sale. În primul rând, este limitat în dimensiune, deoarece fiecare antreprenor poate oferi un împrumut comercial numai în cadrul mărfii sale și capitalul de bani. Numai întreprinderile pot fi utilizate de un împrumut comercial. În cele din urmă, un împrumut comercial este pe termen scurt, iar întreprinderea Împrumutatului poate avea un împrumut pe termen lung. Un împrumut comercial este emis de un document juridic special - un acord de cumpărare și vânzare cu o condiție de amânare, precum și un proiect de lege.
Într-o economie de piață dezvoltată, un împrumut comercial a interconectat întotdeauna un împrumut bancar.
3. împrumut bancar - Principala formă a unui împrumut într-o economie de piață. Ca subiecți ai împrumutului bancar, Banca este ca un creditor, și întreprinderi, organizații, populația ca debitor.
Împrumutul bancar îndeplinește întotdeauna în numerar, prin urmare, obiectul creditării este capitalul monetar. Vorbind în numerar, împrumutul bancar depășește împrumutul comercial limitat. Debitorii pot obține un împrumut aproape orice sumă, în orice moment și să utilizeze fondurile primite în orice domeniu de activitate economică.
Băncile oferă împrumuturi diferite categorii de debitori: întreprinderi, firme, corporații, populație, bănci, alte instituții de credit, precum și autorități locale. În funcție de natura activităților și statutului juridic al clientului, băncile își organizează relațiile de credit cu el.
Principalele criterii de acordare a unui împrumut de oțel pentru Bancă, gradul de risc, lichiditatea și rentabilitatea operațiunilor de credit. În acest sens, băncile acordă o atenție deosebită analizei bonității clienților, a eficacității și a returnării măsurilor de creditare. Valoarea a crescut și formularele pentru a asigura returnarea împrumuturilor bancare au fost extinse.
4. Credit de consumator. Cel mai adesea, este furnizarea de plăți în rate populației atunci când cumpără bunuri pe termen lung. Împrumutul este emis de firmele comerciale și companiile financiare specializate în forma de mărfuri.
Creditul de consum este asociat îndeaproape cu un împrumut bancar, deoarece obligațiile de datorie ale firmelor comerciale ale cumpărătorilor și companiile financiare sunt folosite pentru a obține împrumuturi bancare. Datorită acestei conexiuni, a apărut o interpretare de expansiune a împrumutului de consum. În conformitate cu acest lucru, în cadrul împrumutului de consum, un set de împrumuturi de mărfuri și numerar furnizate de firme, bănci și statul populației pentru a răspunde nevoilor personale sunt înțelese.
5. Credit internațional. - Acesta este un împrumut oferit de state, bănci, persoane juridice și persoane ale unor țări statelor, băncilor și altor persoane juridice și persoane fizice din alte țări. Astfel, un împrumut internațional este un concept larg care combină diverse relații de credit în forme și subiecți care deservesc circulația capitalului de împrumut între țări.
Fluxul capitalului de împrumut între țări poate fi realizat atât cu intermediarii, cât și fără participarea acestora. În calitate de intermediar, se efectuează mari bănci naționale și transnaționale, instituții monetare și financiare internaționale și regionale.
În funcție de termen, împrumuturile sunt împărțite în termen scurt, pe termen lung și mediu. Împrumutul pe termen scurt servește mișcării capitalului de lucru, nevoilor curente ale clienților și împrumuturile pe termen mediu și pe termen lung sunt avantajoase prin costurile de capital asociate cu extinderea producției.
Termenul împrumutului este predeterminat de statul economiei, circulația monetară din țară. Deci, în Federația Rusă la începutul anilor '90. Datorită inflației ridicate, perioadele de împrumut au început să scadă. De exemplu, un împrumut pe termen scurt a fost prevăzut de până la 3 luni, iar împrumutul pe termen mediu, împrumuturile au fost răscumpărate de la 6 la 12 luni. În statisticile bancare din Rusia modernă din cauza incertitudinii și a unei acțiuni minore, conceptul de "împrumuturi pe termen mediu" dispare deloc, datele rămân doar pe împrumuturi pe termen scurt și pe termen lung.
Din poziția multor țări ale economiei de piață, creditele pe termen scurt sunt împrumuturi, utilizarea căreia nu depășește un an. Împrumuturile pe termen lung includ împrumuturi, a cărei calendare depășește 6 ani (în unele țări, de exemplu, Statele Unite, împrumuturi pe termen lung pentru mai mult de 8 ani). Creditele pe termen mediu sunt împrumuturi, utilizarea căreia este în intervalul de la 1 la b de ani.
Finalizarea unei scurte descrieri a împrumutului, ne vom concentra pe rolul și valoarea împrumutului în economia modernă. Rolul împrumutului se caracterizează prin rezultatele aplicării sale pentru economie, statul și populația, precum și particularitățile metodelor cu care se realizează aceste rezultate. Valoarea utilizării unui împrumut pentru economie este după cum urmează:
Împrumutul utilizat pentru furnizarea de fonduri afectează procesele de producție, vânzări și consum de produse, pe sfera circulației banilor;
În procesul de creditare a procesului de reproducere, fondurile sunt redistribuite și sunt implicate suplimentare, devenind astfel posibilă pentru a se conforma continuității reproducerii, reglarea automată a ratei profitului, reducerea rezervelor de lichiditate ale capitaliștilor funcționali, expansiunea producție, redistribuire a valorii excedentare;
Creditarea accelerează circuitul capitalului funcțional;
Creditul ne permite să acoperim deficiențele și erorile activității financiare și economice și planificate a întreprinderilor.
Caracteristica sistemului monetar și bancar ne reamintește în mod inevitabil într-o altă categorie economică foarte importantă și capabilă - politica monetară de stat.
Politica de credit de bani Este o parte integrantă a politicii economice de stat, principalele obiective strategice sunt de a spori bunăstarea populației și de a asigura o activitate maximă. Pe baza acestei strategii pe termen lung, principalele repere ale politicii macroeconomice ale Guvernului pledează de obicei la creșterea PIB-ului și reducerea inflației.
Politica monetară este statul condus de stat și măsuri în domeniul circulației banilor și al împrumutului care vizează asigurarea funcționării durabile și eficiente a economiei, menținând un sistem monetar în stare adecvată.
Obiectul reglementării politicii monetare este o propunere monetară, adică. Masa de bani pe care statul este afectată de sistemul bancar și prin instrumentele sale economice. În teoria economică, politica monetară a fost topită de monetar, adică Politica de control al propunerilor monetare. După cum știm deja, structura ofertei de bani este complexă, iar în regulament, fiecare dintre elementele sale are nevoie.
Principalele instrumente economice Politica monetară sunt: \u200b\u200bo modificare a ratei contabile, o schimbare a normei rezervei, operațiuni pe piața deschisă. Se concentreze pe scurt pe fiecare dintre ele.
Activitățile tuturor băncilor comerciale sunt reglementate de banca centrală, în primul rând de faptul că banca centrală stabilește prețul vânzării băncilor comerciale de resurse de credit. Acest preț este numit rata de contabilitate la sută.
Rolul de reglementare al acestui instrument este că nivelul de interes bancar pentru resursele de credit plasate ar trebui să fie mai mare decât rata contabilă. Se obține următorul lanț de interconectare: schimbarea ratei de contabilitate a băncii centrale în direcția de mărire determină un interes bancar în creștere, ceea ce face ca resursele de credit să fie scumpe banii și inaccesibile multor antreprenori. Consecința unei astfel de politici este de a reduce oferta de bani, o scădere a activităților de investiții și a activității antreprenoriale. O scădere a statului ratei contabile implementează politica de bani ieftini.
În plus, băncile comerciale din resursele lor de credit sunt obligate să își reducă partea lor. Norma rezervă - valoarea care este specificată numai de către banca centrală și este obligatorie pentru executarea tuturor băncilor. Datorită acestui fapt, rezerva, în amploarea statului, se formează o anumită parte a ofertei de bani, care poate, dacă este necesar, să manipuleze. Schimbarea normei rezervelor obligatorii poate reduce și crește propunerea monetară, afectând astfel starea economiei în ansamblu.
Banca centrală recurge adesea la vânzarea de obligațiuni băncilor comerciale și populației. Esența acestei acțiuni este aceea vânzarea de către banca centrală a obligațiunilor guvernamentale Înseamnă retragerea de la băncile comerciale și la populația de fonduri inutile, ceea ce duce la o reducere a ofertei monetare și la o scădere a ofertei de bani în circulație. Achiziționarea Băncii Centrale a obligațiunilor guvernamentale înseamnă emisia unei anumite sume de bani necesare pentru a servi în economia circulației în numerar.
Principalul punct de reglementare a ofertei de bani din partea statului este că politica monetară afectează, în primul rând, cheltuielile de investiții, reglând în același timp gradul de activitate antreprenorială a entităților de afaceri și afectând volumul real de producție și nivelul prețurilor. Avantajele politicii monetare constau în flexibilitatea și admisibilitatea politică.
După cum vedem, statul joacă un rol activ în dezvoltarea unei economii de piață moderne. Un alt exemplu de intervenție activă și eficientă a statului în viața economică a țării este politica financiară. Cu toate acestea, pentru a trece la caracteristica sa, este necesar să se familiarizeze mai întâi cu conceptele de "finanțare" și "sistem financiar".
Împrumutul este una dintre cele mai complexe categorii economice. Cuvântul "împrumut" vine de la "Kreditum" latin (împrumut, datorie), în același timp "cred", "încredere". Primele informații despre împrumut au fost cunoscute acum 3000 de ani în Asiria, Babilonul și Egiptul.
În dezvoltarea sa istorică, un împrumut a trecut mai multe etape consecutive, fiecare dintre acestea fiind caracterizat de transformări radicale atât prin gradul de propagare, cât și de funcțiile efectuate și participanți direcți.
Formarea primară. Semnul principal al acestei etape a fost absența completă a intermediarilor specializați în capitalul de împrumut. Relațiile de credit au fost stabilite direct între proprietarul de numerar gratuit și împrumutat. Împrumutul a acționat sub formă exclusiv de capitalul de urgență, ale cărui caracteristici caracteristice au fost:
Împrumutul a fost larg răspândit în economia Europei Medievale: în literatura economică există informații despre dezvoltarea împrumutului comercial în secolul al XII-lea. Comercianții din acea vreme au călătorit în mod regulat de la târg până la târg, cumpărarea și vânzarea de bunuri și formând o rețea de acorduri de credit. Pentru comoditatea calculelor, comercianții din Italia au început să-și lase agenții lor permanenți la târguri. Folosind un contract pentru operațiunile de schimb valutar, adică Documentul care a rezolvat transferul de bani dintr-un loc la altul (schimbul monedei pe drum), a contribuit la îmbunătățirea relațiilor comerciale pe baza împrumutului. Multe exemple de comerț pe credit pot fi găsite în Anglia, unde din tranzacțiile comerciale din secolul al XIII-lea cu vin, cereale, piele, lână realizată pe credit. Este suficient să aducem citarea unuia dintre cei mai importanți istorici ai timpului: "De la producătorul de lână din Kotevolds la cumpărătorul de pânză olandeză din Polonia sau Spania a existat un lanț comercial continuu pe credit".
Împrumut bani, adică Furnizarea de împrumut de o persoană la alta sub un anumit procent a fost practicată pe scară largă așa-numitene schimbători în Grecia antică și Roma antică. Acestea din urmă au fost implicate în principal în schimbul de bani - aur și argint diverse demnitate.
Finalizarea acestei etape a fost asociată cu formarea unei metode de producție capitalistă, care a determinat o creștere accentuată a nevoilor de resurse financiare împrumutate în scopul consumului de producție (adică cu capitalizare ulterioară obligatorie). Capitala individuală a lui Roshovshchikov nu a fost în măsură să satisfacă în mod obiectiv cererea indicată, care a determinat unii dintre aceștia să folosească bani în activitățile lor, atrase de la alți proprietari la baza împrumutat (funcții similare au început să efectueze și să schimbe alți participanți tradiționali în relațiile financiare, specializați mai devreme exclusiv la schimbul de valute naționale).
În Rusia, mai mult de mult timp, Rovacitatea a avut o distribuție largă - o formă inițială istoric de relații de credit, un predecesor arhaic al unui împrumut comercial (mărfuri). El a servit pentru a cumpăra bunuri noi, plata unor datorii vechi, construcția de palate pentru achiziționarea de nobilime a articolelor de lux. Rostovshing Capital cu sursa sa avea propriul comportament al creditorului. Aceste împrumuturi au fost scumpe, care au contrazis interesele comercianților și a lucrătorilor comerciali care au nevoie de capital de lucru. O formă alternativă de creditare a fost o "asistență" Zemskoy. Înapoi în secolul al XVII-lea. A fost propus un proiect pentru băncile comerciale locale care ar folosi mijloacele de teren pentru împrumuturile către comercianții "puțini" pentru a-și spori competitivitatea față de străini.
Aceste idei au fost parțial încorporate într-o viață după 100 de ani, când au apărut băncile guvernamentale locale - "Trezoreria județului", deși transferul de bani la creștere a rămas foarte comun. A fost menținută o rată ridicată a dobânzii - o consecință firească a unei oferte de bani insuficiente și a subdezvoltării împrumutului. Când Elizabeth, Petrovna a fost determinată de procentul de "declarat" (6% pe an), care nu a fost adesea observat.
Dezvoltarea structurală. Etapa considerată a dezvoltării împrumuturilor a fost caracterizată de apariția unor intermediari specializați pe piața capitalului de împrumut pe piața de credite și organizații financiare. Primele bănci care au apărut pe baza unor birouri importante obișnuite și schimbătoare au acceptat cele mai importante funcții care au devenit ulterior tradiționale pentru majoritatea instituțiilor de credit:
Cultivarea nivelului de cerere pentru serviciile intermediarilor specializați și, în consecință, rata ridicată a profitului în piața de capital de împrumut a predeterminat dezvoltarea rapidă a sistemului bancar datorită depășirii capitalului din alte domenii de activitate (fondatorii nou-creat Instituțiile de credit nu mai erau uzuristii sau schimbările, capitaliștii industriali și comerciali). Relațiile de pe piața de capital de împrumut au început să dobândească într-o oarecare măsură formalizate, au fost stabilite procedurile standard de creditare, ratele medii - regionale și mijlocii-naționale ale dobânzii la împrumut, mecanismul de responsabilitate al părților etc. Cu toate acestea, în general, activitățile instituțiilor de credit au continuat să fie descentralizate, care a împiedicat în mod obiectiv dezvoltarea pieței de capital de împrumut și, în condițiile dezvoltării ciclice a economiei, agravarea disproporțiilor pe alte piețe financiare provocate.
În secolele XVII-XVIII din țările din Europa de Vest, cu dezvoltarea producției industriale (fabricate) și a manifestării reale a relațiilor necomerciale, nu numai capital comercial și extins, ci și capital industrial, aveau nevoie de procese complet diferite de funcționare a creditului (împrumut) relații, precum și nivelul de formare a procentului de împrumut. În teoria economică, capitalul de împrumut a fost considerat în mod tradițional ca un set de fonduri, pe o bază rambursabilă pentru utilizare temporară pentru o taxă ca procent.
Cea mai completă specificitate a capitalului de împrumut se manifestă în procesul de transfer de la creditor la debitor și înapoi:
În prima etapă a elaborării relațiilor de credit, singura sursă de formare a capitalului de împrumut a fost temporar liberă în numerar, pe o bază voluntară transmisă de instituțiile de credit pentru capitalizarea ulterioară.
În a doua etapă a elaborării relațiilor de credit, cu dezvoltarea formei non-numerar de așezări cu participarea directă a băncilor, noua sursă de formare a capitalului de împrumut este mijloacele eliberate temporar în procesul de circulație a industriei și capital comercial. Acestea includ:
Condiție modernă. Semnul principal al acestei etape este un regulament centralizat al relațiilor de credit în economia statului reprezentat de banca centrală. Apariția primelor instituții de credit la nivel național, înzestrată cu funcții de monopol pentru coordonare și sprijinul de reglementare și metodologică a relațiilor de credit și monetare, au contribuit la formarea unui sistem complet de circulație fără numerar, precum și o expansiune semnificativă din lista serviciilor și operațiunilor băncilor comerciale, de exemplu, pentru a menține piața bursieră. În viitor, activitățile băncilor centrale au elaborat în direcția, în primul rând utilizarea pârghiilor de credit ca unul dintre cele mai eficiente autorități de reglementare ale economiei de piață, care au cerut o anumită înăsprire a controlului asupra părții lor din lucrarea de non- - Instituții de credit guvernamentale. În cele din urmă, dezvoltarea tehnologiilor informaționale în economie, formarea rețelelor bancare globale, a comunicațiilor informatice și a bazelor de date a permis să aducă relații de credit la un nivel calitativ fundamental nou în parte a tehnicii de servicii pentru clienți și diseminarea acestora pe toate domeniile activități financiare, inclusiv pe piețele internaționale.
Astfel, explorarea istoriei dezvoltării relațiilor de credit, se poate observa că cauza economică a existenței unui împrumut, precum și orice altă categorie de valoare, este producția de mărfuri. Relațiile de credit nu apar în procesul de producție, mediază acest proces într-o formă sau alta. Baza obiectivă a funcționării împrumutului este circulația costului în domeniul schimbului comercial.
În același timp, posibilitatea apariției relațiilor de credit este legată direct de echivalența schimbului, datorită separării economice a producătorilor de mărfuri ca proprietari, persoane independente din punct de vedere juridic.
Împreună cu baza obiectivă, există cauze specifice apariției și funcționării relațiilor de credit. Acestea sunt asociate cu necesitatea de a asigura continuitatea procesului de reproducere, continuitatea schimbării formelor de valoare a produsului național brut în procesul de mișcare. Costul valorii în procesul de reproducere al societății este în mod esențial încorporat în circuit și cifra de afaceri a capitalului întreprinderilor și se caracterizează prin modele obiective cauzate de natura proceselor de reproducere ale economiei comerciale.
Circuitul și cifra de afaceri de capital diferă în continuitate, în același timp nu exclude oscilațiile lor. În procesul de mișcare capitalului, ambele fluxuri de numerar sunt posibile, fluctuațiile cerințelor de resurse și a surselor de acoperire a acestora.
În special, regularitatea care creează posibilitatea funcționării împrumutului este eliberarea temporară a fondurilor și apariția necesității acestora în timpul mișcării capitalului principal al organizațiilor. Fluctuațiile circuitului de capital fix se datorează inconsecvenței dintre necesitatea unor costuri majore de o singură dată pentru actualizarea activelor de producție și a naturii treptate a restaurării valorii lor în procesul de depreciere. Ca urmare, entitățile de afaceri pot fi formate atât în \u200b\u200bnumerar temporar, cât și necesitatea unor resurse monetare suplimentare în scopul re-echipamentelor tehnice și a construcției de producție în cazul deficienței propriilor economii.
Inventitudinea mișcării capitalului de lucru depinde de setul de factori specifici pentru fiecare entitate economică. Individualitatea circulației capitalului de lucru determină în mod obiectiv posibilitatea inconsecvenței între nevoia de capital de lucru și prezența efectivă a acestora în acest moment. Poate apărea atât un exces temporar al capitalului de lucru, cât și necesitatea de a atrage resurse monetare suplimentare.
Un circuit individual și o cifră de afaceri a capitalului entităților economice sunt interconectate într-un singur proces de reproducere. În acest sens, posibilitatea dezavantajului temporar al fondurilor unei întreprinderi să completeze din cauza excesului temporar al fondurilor altora, deoarece eliberarea fondurilor și nevoia suplimentară a acestora, de regulă, nu coincid atât subiecții educației și în timp și cantitativ. Procesul de acumulare a numerarului de numerar temporar și redistribuirea acestora se efectuează utilizând un împrumut.
Deci, caracteristicile circuitului individual și cifra de afaceri a capitalului entităților economice și relația lor în procesul de reproducere publică creează posibilitatea relațiilor de credit. Pentru a implementa această caracteristică, sunt necesare anumite condiții.
În primul rând, natura tranzacției de credit, bazată pe împrumuturile temporare a proprietății altcuiva, determină necesitatea responsabilității materiale a participanților săi pentru îndeplinirea obligațiilor asumate. Responsabilitatea materială are partide juridice și economice. Partea juridică caracterizează eligibilitatea persoanelor din tranzacție pentru a intra în relații de credit. Partea economică este confirmată de prezența bunurilor în proprietate și de capacitatea acestora de a genera venituri pentru dezvoltarea producției și rambursarea împrumutului.
În al doilea rând, condiția obligatorie pentru apariția împrumutului este coincidența intereselor economice ale creditorului și a debitorului. Creditorul trebuie să fie la fel de interesat de emiterea unui împrumut, ca debitor - în primirea sa. Acest lucru este posibil în prezența fondurilor gratuite de la creditor și lipsa împrumutatului, în timp ce suma, timpul, securitatea și taxele pentru furnizarea resurselor monetare pentru utilizare temporară sunt esențiale pentru apariția unei tranzacții de împrumut.
Rolul împrumutului nu schimbă nicio măsură de dezvoltare, schimbări în condițiile funcționării sale și acele sarcini care sunt destinate să efectueze un împrumut. Acest lucru se datorează schimbării sarcinilor și particularităților dezvoltării economiei naționale.
Împrumutul contribuie la creșterea producției și a cifrei de afaceri, a mișcării capitalului în țară, transformarea economiilor de numerar în investiții, reînnoirea capitalului fix. Rolul economic al împrumutului constă în capacitatea sa de a combina fondurile mici, disparate, ceea ce permite ca piața să influențeze în mod activ concentrarea și centralizarea producției și a capitalului.
Este una dintre cele mai complexe categorii economice. Cuvântul "împrumut" vine din latină cREDERE, Ce înseamnă încrederea. Primele informații despre împrumut au fost cunoscute Acum 3000 de ani În Asiria, Babilonul și Egiptul.
Creditul a fost larg răspândit În economia Europei medievale: În literatura economică există informații despre dezvoltarea unui împrumut comercial în secolul al XII-lea. Comercianții din acea vreme au călătorit în mod regulat de la târg până la târg, cumpărarea și vânzarea de bunuri și formând o rețea de acorduri de credit. Pentru comoditatea calculelor, comercianții din Italia au început să-și lase agenții lor permanenți la târguri. Folosind un contract pentru operațiunile de schimb valutar, adică Documentul care a rezolvat transferul de bani dintr-un loc la altul (schimbul monedei pe drum), a contribuit la îmbunătățirea relațiilor comerciale pe baza împrumutului. Multe exemple de comerț pe credit pot fi găsite în Anglia, unde din tranzacțiile comerciale din secolul al XIII-lea cu vin, cereale, piele, lână realizată pe credit. Este suficient să aducem citarea unuia dintre cei mai importanți istorici ai timpului: "De la producătorul de lână din Kotevolds la cumpărătorul de pânză olandeză din Polonia sau Spania a existat un lanț comercial continuu pe credit".
În Rusia, de mult timp, a fost răspândită camătă - Din punct de vedere istoric, forma inițială a relațiilor de credit, predecesorul arhaic al împrumutului comercial (mărfuit). El a servit pentru a cumpăra bunuri noi, plata unor datorii vechi, construcția de palate pentru achiziționarea de nobilime a articolelor de lux. Rostovshing Capital cu sursa sa avea propriul comportament al creditorului. Aceste împrumuturi au fost scumpe, care au contrazis interesele comercianților și a lucrătorilor comerciali care au nevoie de capital de lucru. O formă alternativă de creditare a fost o "asistență" Zemskoy. Înapoi în secolul al XVII-lea. A fost propus un proiect pentru băncile comerciale locale care ar folosi mijloacele de teren pentru împrumuturile către comercianții "puțini" pentru a-și spori competitivitatea față de străini.
Aceste idei au fost parțial încorporate într-o viață după 100 de ani, când au apărut băncile guvernamentale locale - "Trezoreria județului", deși transferul de bani la creștere a rămas foarte comun. A fost menținută o rată ridicată a dobânzii - o consecință firească a unei oferte de bani insuficiente și a subdezvoltării împrumutului. Când Elizabeth, Petrovna a fost determinată de procentul de "declarat" (6% pe an), care nu a fost adesea observat.
Deci, cu dezvoltarea societății burgheze, sunt create noi surse de capital de bani - care a fost acordată acceptabilă. Spre deosebire de capitala de uscărie, nu este consumată în scopuri de consum, ci pentru gestionarea economiei pentru a profita. Proprietarii de capital de împrumut se concentrează în numerar gratuit, la care se referă fondurile de credit neocupate de alte segmente ale populației, să utilizeze pensii, asigurări și alte fonduri, adică. Principala sursă de capital de împrumut sunt resurse atrase. Pentru o anumită perioadă, acești bani nu profită și este avantajos să le dea un împrumut cel puțin sub un procent mic. La rândul său, capitaliștii de împrumut pentru un procent semnificativ mai mare oferă bani subiecților care au nevoie de a păstra activități economice profitabile.
Astfel, explorarea istoriei dezvoltării relațiilor de credit, se poate observa că cauza economică a existenței unui împrumut, precum și orice altă categorie de valoare, este producția de mărfuri. Relațiile de credit nu apar în procesul de producție, mediază acest proces într-o formă sau alta. Baza obiectivă a funcționării împrumutului este circulația costului în domeniul schimbului comercial.
În care posibilitatea relațiilor de credit Direct asociate cu echivalența schimbului datorită separării economice a producătorilor de mărfuri ca proprietari, persoane independente din punct de vedere juridic.
Împreună cu baza obiectivă, există cauze specifice apariției și funcționării relațiilor de credit. Acestea sunt asociate cu necesitatea de a asigura continuitatea procesului de reproducere, continuitatea schimbării formelor de valoare a produsului național brut în procesul de mișcare. Valoarea costului în procesul de reproducere a societății este în principal încorporată în circuit și cifra de afaceri a capitalului capitalului și se caracterizează prin modele obiective cauzate de natura proceselor de reproducere ale economiei comerciale.
Circuitul și cifra de afaceri de capital diferă în continuitate, în același timp nu exclude oscilațiile lor. În procesul de mișcare capitalului, ambele fluxuri de numerar sunt posibile, fluctuațiile cerințelor de resurse și a surselor de acoperire a acestora.
În special, regularitatea care creează posibilitatea funcționării împrumutului este eliberarea temporară a fondurilor și apariția necesității acestora în timpul mișcării capitalului principal al organizațiilor. Fluctuațiile circuitului de capital fix se datorează inconsecvenței dintre necesitatea unor costuri majore de o singură dată pentru actualizarea activelor de producție și a naturii treptate a restaurării valorii lor în procesul de depreciere. Ca urmare, entitățile de afaceri pot fi formate atât în \u200b\u200bnumerar temporar, cât și necesitatea unor resurse monetare suplimentare în scopul re-echipamentelor tehnice și a construcției de producție în cazul deficienței propriilor economii.
Inventitudinea mișcării capitalului de lucru depinde de setul de factori specifici pentru fiecare entitate economică. Individualitatea circulației capitalului de lucru determină în mod obiectiv posibilitatea inconsecvenței între nevoia de capital de lucru și prezența efectivă a acestora în acest moment. Poate apărea atât un exces temporar al capitalului de lucru, cât și necesitatea de a atrage resurse monetare suplimentare.
Un circuit individual și o cifră de afaceri a capitalului entităților economice sunt interconectate într-un singur proces de reproducere. În acest sens, posibilitatea dezavantajului temporar al fondurilor unei întreprinderi să completeze din cauza excesului temporar al fondurilor altora, deoarece eliberarea fondurilor și nevoia suplimentară a acestora, de regulă, nu coincid atât subiecții educației și în timp și cantitativ. Procesul de acumulare a numerarului de numerar temporar și redistribuirea acestora se efectuează utilizând un împrumut.
Deci, caracteristicile circuitului individual și cifra de afaceri a capitalului entităților economice și relația lor în procesul de reproducere publică creează posibilitatea relațiilor de credit. Pentru a implementa această caracteristică, sunt necesare anumite condiții.
in primul randNatura tranzacției de credit, bazată pe împrumuturile temporare a proprietății altcuiva, determină necesitatea responsabilității materiale a participanților pentru îndeplinirea obligațiilor asumate.
În al doilea rândCondiția prealabilă pentru apariția împrumutului este coincidența intereselor economice ale creditorului și debitorului. Creditorul trebuie să fie la fel de interesat de emiterea unui împrumut, ca debitor - în primirea sa.
Relațiile de credit și de credit în procesul de dezvoltare istorică au trecut mai multe etape consecutive: originea, formarea și reglementarea relațiilor de credit.
Prima etapă este originea relațiilor de credit. Relațiile de credit au început să apară în stadiul de tranziție de la naturale la economia comercială. În această perioadă a apărut un schimb special de produse de produse, care și-a pierdut treptat locul în comerțul analogic comercial - actualizat. Odată cu apariția de bani, relațiile de credit mai complexe apar - vânzând bunuri cu o plată amânată. Incuprimarea perioadelor de producție și circulație a diferitelor bunuri, a condițiilor sezoniere pentru producția și implementarea acestora au condus la faptul că un producător a trebuit să cumpere bunuri de la alții înainte de a-și vinde propriile bunuri. Prin urmare, cumpărătorul a devenit debitor, iar vânzătorul este un creditor. Astfel încât au apărut cele mai simple forme de creditare comercială.
Un rol semnificativ în apariția și formarea relațiilor de credit și a împrumutului a fost jucat de UIRA. Dezvoltarea unei divizări publice a muncii și apariția proprietății private în timpul descompunerii economiei naturale a fost impulsul unei diferențieri semnificative de proprietate, care în cele din urmă a condus la apariția unui astfel de fenomen economic și social deosebit ca de obicei. Inițial familii bogate care sunt membri ai comunității au oferit medicii lor mai săraci în formă naturală - cereale sau alte produse. Condițiile considerabile pentru astfel de împrumuturi au fost destul de rigide. Împrumuturile au fost furnizate garantate de teren sau chiar personalitatea Împrumutatului (așa-numitul lemn auto-lemn). Creditorii au stabilit pietre speciale pe terenul stabilit de teren, pe care s-au căutat inscripția care conține numele creditorului, suma datoriilor și condițiile pentru rambursarea acestuia. Aceasta a apărut cea mai simplă formă de ipotecă - angajamentul pământului pentru a oferi o obligație împrumutată. Ca o taxă de împrumut, sa presupus că returnează o parte foarte importantă a recoltei.
Apariția de bani și asigurarea dezvoltării schimbului de bani a fost un factor important în consolidarea diferențierii și a devenit baza pentru tranziția la forma monetară a USRY. Conform mărturiei istoriei grecești, în Grecia antică în secolele VII-VI. BC, toți cei simpli au fost în creștini bogați, iar debitorii au luat adesea bani cu privire la securitatea lor și pentru neplata datoriilor, mulți au fost forțați să-și vândă copiii în sclavie.
În lumea antică, usurismul este larg răspândit. Deja prima codificare romană a legii, a servit drept întărirea poziției lui Roshovshchik și a sclaviei datoriilor garantate. Acordul de împrumut a fost numit în Roma Kabala (auto-cherestea). Când a întârziat debitorul, creditorul, folosind permisiunea instanței, "agățat în debitor", ceea ce a însemnat întemeiat în cătușe. Creditorii au primit ocazia de a dispune de personalitatea Împrumutatului și de a-l vinde în sclavie.
Rosucms în lumea antică efectuată în trei forme principale: în primul rând, sub forma de a oferi împrumuturi în numerar pentru nobilimea deținută de sclav, în principal proprietarii de terenuri, pentru a cumpăra bunuri de lux; În al doilea rând, sub formă de împrumuturi cu mici, deținând termenii muncii lor, producătorii aparțin primului dintre țăranii, dar și artizani; În al treilea rând, sub forma împrumuturilor către orașele antice și statelor.
Întrucât în \u200b\u200bRoma antică, aceștia au efectuat adesea patricieni - proprietarii de terenuri, precum și datorită faptului că toate pârghiile autorităților politice și militare erau în mâinile lor, răspândirea operațiunilor de ură și înălțimea procentuală au asigurat reaprovizionarea sclavului piaţă. Se pare că severitatea dreptului datoriei a fost direct legată de necesitatea existenței acestei surse specifice de muncă de sclav pentru proprietarii de terenuri Patrician.
Împreună cu proprietarii de terenuri mici, debitorul era sclav. Ea a fost obligată să achiziționeze bunuri de lux, tehnici și spectacole, precum și pentru a acoperi costurile asociate activităților politice.
În plus față de indivizi, orașul și statele care au folosit fondurile obținute pentru conținutul armatei sunt recurs la serviciile lui Roshivshchikov. Mai ales, orașele și statele care sunt în dependența politică de Roma au fost recurs la împrumuturi, forțate să-i plătească un mare tribut.
O caracteristică caracteristică a împrumutului obișnuit a fost un nivel extrem de ridicat de interes. Procentul ridicat a creat posibilitatea reală de degradare și ruina producătorului mic până la pierderea proprietății și chiar libertatea. Aceasta a subminat cele mai profunde fundații economice ale societății și, prin urmare, statul însuși a fost forțat să ia o serie de măsuri pentru a proteja producția mică ca bază a POLIS. Restricționarea legislativă a procentului de împrumut de un anumit minim, precum și interzicerea sclaviei datoriilor a devenit cea mai importantă cucerire a perioadei de antichitate.
Astfel, împrumutul de utilizare a oferit un impact semnificativ asupra întregii economii și asupra vieții sociale a societății antice. Avea următoarele caracteristici principale: un nivel extrem de ridicat de interes; posibilitatea de a aborda sclavia pentru datorii; Forma predominant monetară, care a contribuit la trecerea la economia comercială; Oferind un împrumut din fonduri proprii.
Diseminarea pe scară largă a relațiilor de credit a condus la apariția pescuitului bancar. Inițial, el a apărut ca o lecție suplimentară schimbată, care a schimbat monede de diferite orașe și stări. Împreună cu comerțul, banii au schimbat banii s-au mutat treptat la recepție (în depozite) de bani, traducerea lor în numele clienților, a început să fie împrumutate la securitatea caselor și a terenurilor. Concurența către băncile antice a fost templele care au concentrat sume semnificative sub formă de donații și depozite de depozit. Deoarece templele de jefuire a fost considerat un mare păcat, au fost o locație de depozitare destul de sigură. Aceste sume au fost furnizate pe dobândă la dobândă.
În Roma antică, operațiunile bancare au apărut la sfârșitul secolului al III-lea. BC. e. Primele plăți fără numerar au apărut cu dezvoltarea pescuitului bancar. Romanii au început să distingă plățile pentru numerar și să plătească prin înregistrări bancher.
Un tip special de împrumut în lumea antică au fost împrumuturile comerciale maritime. Împrumutații erau comercianți, echiparea expedițiilor scumpe pentru bunuri în țările îndepărtate.
Astfel, în societățile antice și antice a existat o naștere a relațiilor de credit și au apărut diverse forme de împrumut. Cu toate acestea, în general, ferma a fost naturală, operațiunile de credit elaborate pe baza unui împrumut Roshchovshchy, care a devenit un factor de descurajare a dezvoltării economice, nu a contribuit la progresul producției. Pisicile bancare originare a fost, de obicei, în esența sa.
A doua etapă a dezvoltării istorice a relațiilor de credit este formarea lor. În această etapă a existat o dezvoltare suplimentară a creditării mărfurilor.
În Evul Mediu, un împrumut comercial a fost practicat pe scară largă în întreaga Europă. Termenele sale limită au fost uneori întinse la un an și jumătate. Un punct important al dezvoltării creditării comerciale a fost apariția facturilor. Deja în secolul al XV-lea. În Italia, utilizarea unor forme simple de facturi devine practică de zi cu zi.
Inițial, armele unui împrumut comercial au fost: o scrisoare de plată notarială; Garanție privată; Garanție care nu mai cere o notarizare. Aceste documente sugerează în mod clar că originea sa nu numai că va cere o datorie cauzată de o întârziere a plății, ci și de traducerea tranzacției de bani. Înapoi în mijlocul secolului al XII-lea. Comercianții Genoese au făcut bani schimbărilor locale în schimbul unei obligații scrise de a plăti suma specificată în oraș, unde au trebuit să cumpere bunuri sau să plătească pentru datorii.
Treptat, facturile s-au transformat într-un instrument comercial de împrumut. Comercianții au început să plătească pentru achiziționarea de bunuri prin facturi. Periodic, târgurile au efectuat plăți reciproce masive asupra facturilor. În secolele XIII-XIV. Târgul din Franța a dobândit cea mai mare importanță pentru calcule, în provincia Champagne, care a avut loc de 6 ori pe an, așa-numitele "târguri de factură" a apărut aici.
Din 1597 din Olanda, proiectul de lege a dobândit forma completă și a fost întocmită pe cărți tipice. Aici au devenit principala formă de plată și în secolul al XVII-lea. Inscripția de transfer pe cifra de afaceri (avizul) a fost introdusă pe scară largă în practică. Reducerea facturilor (contul lor) au provenit din Antwerp în secolul al XVI-lea. Sub forma unei achiziții de facturi non-faze și a devenit o practică permanentă din a doua jumătate a secolului al XVIII-lea.
În acest stadiu, a apărut o formă mai complexă de relații de credit - relații de credit cu participarea unui intermediar, reînviat și a început să obțină forța pescuitului bancar, treptat respins în tipul complex de antreprenoriat bancar. Apariția medierii de credite a fost rezultatul soluționării contradicțiilor în dezvoltarea relațiilor de credit în sine. Aceste contradicții, după cum se arată mai devreme, au fost determinate de o majorare a fondurilor eliberate de la creditori și de nevoile emergente ale debitorilor în fonduri suplimentare, precum și diferențele dintre durata acestor fonduri și durata necesității acestora .
În majoritatea țărilor europene de la sfârșitul secolului al XVII-lea. Pentru o jumătate de secole, au apărut bănci comune și de emisii mari, ceea ce a însemnat eliminarea stării monopoliene a ROVopsychies și crearea sistemelor naționale de credit care să răspundă intereselor industriei și comerțului.
Apariția băncilor nu reduce valoarea unui împrumut comercial ca bază a sistemului de credit. Acesta păstrează în mod direct capacitatea, direct pentru a servi circulația capitalului, servește drept un instrument important pentru accelerare. Împrumutul bancar a fost dezvoltat pe baza acestuia și îl completează cu succes.
A treia etapă a dezvoltării istorice a împrumutului este tranziția la relațiile de credit reglementate. Caracteristica sa principală este o caracter cuprinzătoare și totală a relațiilor de credit, care își găsește expresia în următoarele:
Relațiile de credit mediază toate procesele economice, penetrează profund circulația banilor, domeniul de aplicare al schimbului, producției și consumului, relațiile internaționale. Ca urmare, ponderea fondurilor împrumutate în industrie și creșterea comerțului; Creșterea datoriei publice; Creșterea creditelor de consum și ipotecare; ritmul centralizării capitalului și creșterea depășirii sale intersectoriale;
Toate entitățile de afaceri, populația și statul sunt debitorii și creditorii simultan. Producția și vânzarea de bunuri, precum și redistribuirea veniturilor se efectuează pe bază de credit;
Intensificarea conexiunii emisiei monetare cu operațiunile de creditare bancară. La rândul său, banii devine o sursă de credit. Datorită dezvoltării sistemului bancar, orice sumă de bani este aproape instantaneu transformă într-un împrumut;
Comerțul internațional este aproape complet mediată de tranzacțiile de credit (împrumuturi bancare și comerciale);
Odată cu apariția cardurilor de credit, achiziționarea și vânzarea zilnică a mărfurilor dobândește un împrumut. Simplifică în mod semnificativ creditarea comercială populației atunci când achiziționează bunuri pe termen lung;
Sunt elaborate diverse instituții de credit și financiare specializate: reglementări privind economiile și băncile, asociațiile de economisire a împrumuturilor, sindicatele de credit, societățile de împrumut reciproc, băncile ipotecare și societățile de construcții, băncile ipotecare etc. Acestea sunt implicate în împrumuturi în anumite zone și industriile economice activitate, de regulă, dominând în sectoare relativ înguste ale pieței de credit.
O caracteristică importantă a etapei actuale de dezvoltare a relațiilor de credit este reglementarea relațiilor de credit de către stat și a băncii centrale. Băncile centrale folosesc în mod activ politici contabile și discount pentru a reglementa economia. Acestea reglementează circulația banilor, efectuează măsuri de dezvoltare a sectorului de credit și bancar.
Deci, în condiții moderne, relațiile de credit au câștigat o importanță excepțională pentru dezvoltarea economiei și a societății în ansamblu. Natura totală a acestor relații a permis economiștilor de conducere să facă o concluzie importantă că economia actuală devine un credit în natura proceselor dominante în economie. Este o dezvoltare excepțională a relațiilor de credit pe care o marfă și o economie de numerar într-un alt tip de agricultură, dezvoltată în mod natural la baza sa, este o economie de împrumut.
Condiții obiective pentru apariția împrumutului sunt:
Diferențele în ciclurile de producție ale elementelor individuale reproductibile. Sistemul economic al societății;
Posibilitățile de acumulare individuală și de producție a resurselor de numerar;
Existența unor venituri bugetare și a altor venituri financiare neutilizate în ceea ce privește cererea de capital din diferite industrii și domenii ale economiei naționale.
Scopul economic al împrumutului este de a redistribui resursele între diferite legături și sferele procesului de reproducere pentru a asigura funcționarea neîntreruptă.
Principala diferență față de o astfel de redistribuire a resurselor de la buget sau de finanțare mixtă este că se desfășoară pe o bază temporară și de rentabilitate. Prin urmare, cu ajutorul unui împrumut, are loc o manevrare operațională a resurselor.
Apariția relațiilor de credit se datorează faptului că, în scopul producției și circuirii comerciale, a unui circuit individual al motoarelor de afaceri în detrimentul fondurilor proprii, determină în mod obiectiv necesitatea de a răspunde nevoilor temporare pentru Împrumutatul în detrimentul temporar Fondurile gratuite ale creditorului la returnarea de referință.
Deoarece este necesară o relație strânsă, acest lucru ne permite să încheiem cu privire la existența unei legi economice obiective a apariției unui împrumut. Creditul este un atribut integrat al producției și circulației mărfurilor, iar baza sa materială este fondurile temporare gratuite ale entităților economice.
Împrumutul are propria ei esență specifică, altele decât toate celelalte relații de cost legate de formarea și utilizarea fondurilor de numerar (fără a fi de mirare în practică, este obișnuit să distingă finanțarea și împrumuturile).
Caracteristicile speciale ale diferențelor într-un împrumut din alte categorii economice sunt cel mai adesea atribuite:
Rambursare;
Urgenţă;
A plati;
Natura temporară a înstrăinării valorii.
Credit - o categorie care exprimă relații economice, plierea între creditor și împrumutat cu privire la tranzacția de împrumut, adică. Transferarea fondurilor la utilizarea temporară cu obligația de a reveni într-o anumită perioadă. Cu alte cuvinte, împrumutul este o relație cu privire la mișcarea de întoarcere a costurilor (obiect al relațiilor de credit).
Ca subiecți de relații de credit (creditori și debitori), statul, întreprinderea, populația, adică. Toți cei care au bani liberi temporar sau au nevoie temporar pentru ei.
Forme de capital în mișcare:
1. Entități de afaceri de credit sub formă de contabilitate pentru activități comerciale distractive, export-import și investiții ale întreprinderilor în legătură cu întreprinderile de diferite forme de proprietate.
2. Reprezentarea împrumuturilor către alte instituții bancare.
3. Creditul pentru persoane fizice este emiterea de împrumuturi personale, furnizarea de credite de consum, creditarea cardurilor de credit și altele.
Dezvoltarea tratamentului de credit caracterizează în mod natural și are forma lanțului următoarelor relații:
1. Funcția relațiilor de credit necesită eliminarea unui element de șansă în timpul procesului de rambursare.
2. În relația creditorului și împrumutat, există un element de șansă în încheierea fiecărei tranzacții de credit specifice.
3. Depășirea acestei șanse este posibilă numai cu dezvoltarea relațiilor de credit, direcția ordonării și consolidării principiului de reglementare.
Tipuri de relații de credit
În general, este posibil să se distingă următoarele tipuri de relații de credit sau tipurile de mișcare de capital în mișcare:
Împrumuturile către întreprinderile de stat și instituțiile comerciale sub formă de înregistrare a facturilor comerciale;
Creditarea activităților de export și de import;
Împrumuturi pentru activități de investiții;
Furnizarea de credite altor instituții bancare;
Alte forme de operațiuni de creditare naționale și internaționale în ceea ce privește întreprinderile și instituțiile comerciale;
Împrumuturi pentru persoane fizice.
Tipurile de relații de credit pot fi alocate în funcție de necesitatea acestora. În același timp, nevoile de fonduri împrumutate și tipurile de creditare corespunzătoare pot fi împărțite în 3 grupuri mari:
Am grup. Trebuie să creeze rezerve de valori materiale, implementarea costurilor de producție planificate. Impactul împrumutului pentru satisfacția lor este în mare parte centralizat.
Grupul II. Necesitățile de fonduri împrumutate sunt asociate cu abaterile de la cursul normal al întreprinderii, de aprovizionarea materială și tehnică și vânzările de produse. Aceste nevoi sunt satisfăcute cu ajutorul unor tipuri speciale de creditare:
Sub stocurile neprogramate ale valorilor materiale (pentru nevoile temporare);
Reaprovizionarea temporară a lipsei propriului capital de lucru etc.
Grupul III. Nevoile pentru fondurile împrumutate care apar atât în \u200b\u200bcursul normal al producției, cât și în circulație și cu abateri temporare ale acestora. Acestea depind de structura cifrei de afaceri cu furnizorii și cumpărătorii, locația teritoriului, gradul de coincidență plăților și fondurilor.
Fiecare instituție bancară înainte de a emite un împrumut stabilește:
Oportunitatea emiterii de creditare;
Dimensiunile lor;
Timpul de rambursare.
Funcții, principii și limite de împrumut
unu). Funcția redistributivă. Aceasta este, datorită împrumutului, redistribuirea fondurilor în economia națională se desfășoară pe o bază returnată.
2). Funcția de a înlocui marcajele de bani efective a banilor și crearea funcțiilor de credit de circulație (ca o categorie de schimb).
3). Funcția de control-fimuling (care nu controlează activitățile oricărei întreprinderi de către organismele de reglementare, ci auto-controlul întreprinderii).
Principiile creditării:
1. Întoarceți-vă.
2. Urgență.
3. Țintă.
4. Prevenirea fondurilor pentru resursele de credit ale conturilor de capital.
5. Public.
Returnarea și urgența sunt principiile de bază ale împrumuturilor, ceea ce înseamnă că:
Împrumutul trebuie returnat și plătit pentru utilizarea sa;
Creditul trebuie să se întoarcă la timpul stabilit.
Natura țintă a împrumutului este condiția numai atunci când acordă împrumutaților nesigure sau atunci când banca acționează direct ca inițiator al întreprinderii finanțate.
Un principiu important este de a împiedica înlocuirea conturilor de capital prin resurse de credit. Dacă se întâmplă acest lucru, banca încearcă imediat împrumuturile și elimină toate împrumuturile emise indiferent de timpul de maturitate.
Extinderea și restrângerea domeniului de aplicare a împrumutului are o anumită limită, numită limitele de împrumut. Există granițe de împrumut cantitative și de înaltă calitate.
Frontiere cantitative ale împrumutului - limitele investițiilor de credit în economia națională într-o anumită perioadă de timp. Acestea depind de volumul și compoziția naturală și reală a fondului de împrumut.
În conformitate cu modificările fondului de împrumut, limita de împrumut poate fi extinsă sau redusă. Cu toate acestea, ar trebui stabilite limitele calitative ale împrumutului sau limitele relațiilor de credit (domeniul de acțiune) datorate legii împrumutului și caracterului său obiectiv. La rândul său, domeniul de aplicare al împrumutului ar trebui, de asemenea, să se datoreze necesității și posibilității sale.
Forme de credit
În funcție de criteriul de clasificare alese, puteți aloca cea mai importantă formă de relații de credit.
Formulare de credit:
International Național
Numerar: mărfuri:
Banking -Commermic
Consumatorii de stat
Inter-ferma
Reciproc
Lombard.
Eliberarea valorilor mobiliare
Consumator
1. În domeniul funcționării împrumutului:
Naţional;
Internaţional.
2. În funcție de valoarea vizibilă:
Marfă;
Monetar;
Amestecat.
3. Potrivit subiecților relațiilor de credit:
Împrumut bancar (între entitățile de afaceri);
Împrumut de stat (între stat și populație);
Împrumut comercial intercalat (între întreprinderi);
Împrumut internațional (între stat și autoritățile financiare și de credit internaționale);
Creditul de consum (între bănci și populație).
Într-o serie de surse literare, se efectuează următoarea clasificare a tipurilor de împrumut:
4. Prin sincronizare:
Pe termen scurt (până la an);
Pe termen mediu (1-3 ani);
Pe termen lung (de la 3 sau mai multe).
5. După tipul de garanții: securizat, nesecurează.
6. După tipul de creditori:
Bancă;
Stat;
Comercial;
Companiile de asigurări de creditare;
Împrumuturi pentru persoane fizice.
7. Prin tipuri de debitori:
Agricol;
Industrial;
Comunal.
8. Utilizare:
Consumator;
Industrial;
Credit pentru formarea fondurilor companiei;
Investiții;
Sezonier;
Împrumut pentru a elimina dificultățile financiare temporare;
Intermediar;
Credit pentru operațiuni cu valori mobiliare;
Import;
Export.
9. Dimensiune: Mici, mediu, mare.
În unele cazuri, este personalizat și pentru alte caracteristici:
Formulare de credit:
Drept și indirect;
Evident și ascuns;
Vechi și nou;
De bază și suplimentară;
Dezvoltate și nedezvoltate.
Forma directă a împrumutului este emiterea directă a împrumutului utilizatorului său.
Forma indirectă a unui împrumut - are loc atunci când împrumutul este luat pentru a împrumuta alte subiecte.
Forma evidentă a împrumutului este un împrumut în temeiul obiectivelor pre-convenite.
Forma ascunsă a împrumutului - dacă împrumutul este utilizat în scopurile care nu sunt furnizate de obligațiile reciproce ale părților.
Vechea formă a unui împrumut este o formă care a apărut la începutul relațiilor de credit.
Un nou formular de împrumut este un împrumut ipotecar, împrumut de leasing, împrumut de încredere.
Principala formă a împrumutului este un împrumut în numerar.
Formular de împrumut suplimentar - un împrumut de mărfuri.
Forma dezvoltată și nedezvoltată a împrumutului - caracterizează gradul de dezvoltare a împrumuturilor. La cel mai mic nivel de dezvoltare - un împrumut Lombard.
Tipul de împrumut este o caracteristică mai detaliată a semnelor organizaționale și economice.
