Oamenii obișnuiți sunt rar interesați de economie și, în plus, nu toată lumea are un nivel suficient de alfabetizare în acest domeniu. Dar când situația din țară este extrem de instabilă, mulți încep să se gândească la viitor și devin interesați de un astfel de concept precum deprecierea banilor, deoarece toate fondurile și depozitele acumulate de-a lungul anilor se pot transforma în simpli bănuți. Apoi, luați în considerare cum se numește deprecierea banilor și care este acest proces.
Deprecierea banilor este un proces numit devalorizare. În cuvinte simple, acesta este procesul de depreciere a monedei naționale în raport cu cea străină. Un exemplu izbitor al acestui fenomen este creșterea dolarului față de ruble la sfârșitul anului 2014. Cu siguranță toată lumea își amintește că acest eveniment a stârnit panică în rândul locuitorilor țării noastre, iar acei debitori bancar care au rambursat împrumuturile în dolari SUA au fost afectați în mod deosebit.
Inițial, moneda națională era exprimată în aur, adică fiecare unitate monetară era exprimată în cantitatea metalului prețios. Astăzi, un astfel de sistem monetar și-a pierdut relevanța, dar la acel moment, deprecierea banilor era considerată o scădere a conținutului de aur într-o unitate de monedă monetară.
Până în prezent, definiția deprecierii banilor este considerată a fi o scădere a valorii monedei naționale față de una străină.
Tipuri de devalorizare:
Motivul principal constă în politica externă a statului, poate fi cauzat de lipsa mijloacelor de plată sau inflație. Dacă luăm în considerare factorul macroeconomic, adică atunci când motivul constă în relațiile internaționale, atunci deprecierea monedei naționale provoacă o încălcare a balanței comerciale, sau în alt mod, dacă importurile depășesc importurile. Cu cuvinte simple: statul cumpără mărfuri din alte țări în cantități mai mari decât vinde și, în consecință, afluxul de valută străină scade, în legătură cu care există un deficit al acesteia.
Un alt motiv intern este inflația. Inflația este o creștere a prețurilor bunurilor de larg consum, în legătură cu care puterea de cumpărare scade. Cu cuvinte simple, aceste două concepte sunt strâns legate, atunci când capacitatea cumpărătorilor de a cumpăra bunuri de larg consum scade, banii își pierd valoarea.
Decizia privind devalorizarea este luată de Banca Centrală sau de un alt organism de reglementare al statului, putând lua și o serie de măsuri:
Aceste măsuri vor contribui la stimularea economiei interne a statului pentru creșterea producției și creșterea competitivității.
Această măsură are ca scop îmbunătățirea situației economice din țară. Datorită măsurilor luate, volumele de producție sunt în creștere, ceea ce permite creșterea volumelor de export. În plus, odată cu creșterea volumelor de producție, antreprenorii autohtoni își măresc veniturile, ceea ce are și un efect pozitiv asupra economiei întregii țări în ansamblu.
Dar există și puncte negative:
În general, devalorizarea este o situație de criză în care cetățenii de rând suferă cel mai mult, pentru că pentru ei este însoțită de o scădere a puterii de cumpărare. Dar, apropo, nu trebuie să intrați în panică și să vă investiți economiile în mărfuri, deoarece în această situație prețurile încep să crească activ, mai ales la articolele de fabricație străină. De asemenea, nu este momentul în care este profitabil să-ți investești banii în achiziția de valută, deoarece valoarea acesteia poate scădea după un timp.
Astfel, deprecierea banilor nu este un fenomen atât de teribil. Mulți îl confundă cu default (incapacitatea statului de a-și achita obligațiile) sau cu denominația (creșterea sau scăderea zerourilor la unitățile monetare), deși, aparent, nu există nimic în comun între toți termenii. Apropo, pentru unii, deprecierea banilor, dimpotrivă, este un fenomen destul de profitabil, de exemplu, pentru plătitorii de împrumuturi, mai ales atunci când fondurile împrumutate au fost investite în achiziționarea de proprietăți de valoare.
Devalorizarea (din latină devalvatio, unde „de” înseamnă o scădere sau mișcare în jos, iar „valeo” înseamnă „sunt”, de la cuvântul valoare) este o scădere anunțată oficial a valorii nominale și reale a unităților monetare.
Devalorizarea este deprecierea monedei naționale față de alte valute. Înseamnă că aceeași sumă de bani poate cumpăra mai puține bunuri pe piața mondială astăzi decât ieri. Dacă mai devreme, de exemplu, ați putea cumpăra unele bunuri pentru 20 de ruble, atunci după devalorizarea rublei, aceasta poate costa 30, 50 și chiar 100 de ruble. Totul depinde de gradul de depreciere a monedei naționale și de dependența bunurilor consumate pe piață de la producătorii străini.
Devalorizarea este un instrument folosit de băncile centrale pentru gestionarea monedei naționale, în care se iau măsuri de depreciere a monedei naționale față de valute puternice în sistemele cu curs de schimb fix.
Devalorizarea este o depreciere a monedei naționale în raport cu valutele forte, unitățile internaționale de contabilitate, o scădere a conținutului real de aur al unității monetare; acțiunea Băncii Centrale care vizează creșterea oficială a numărului de unități ale monedei naționale care pot fi schimbate cu o unitate de una sau mai multe valute străine.
Devalorizarea este tranziția unei monede mai slabe la un nou nivel stabil de evaluare în raport cu unul mai puternic. Dacă astăzi dau 33,4 ruble pe dolar, mâine - 33,8 ruble și poimâine - 33,6 ruble, atunci aceasta nu este o devalorizare, ci fluctuații. Dacă în urmă cu câteva luni dolarul valora 25 de ruble, acum o lună - 33 de ruble, iar astăzi - 40 de ruble (un exemplu condiționat), atunci aceasta este o devalorizare integrală.
În condițiile unui curs de schimb flotant, nu există o atribuire oficială directă a valorii monedei naționale. Așadar, pentru o situație de depreciere a monedei se folosește termenul depreciere, iar pentru o situație de creștere a cursului de schimb, termenul de apreciere.
Devalorizarea este o reformă monetară, care constă în scăderea cursului oficial al monedei de hârtie la valoarea lor reală, ca urmare, moneda națională se depreciază, adică cursul acesteia scade față de valute străine și aur. Cu alte cuvinte, devalorizarea este deprecierea oficială a monedei naționale. Înainte de abolirea parităților de aur, aceasta a avut loc concomitent cu o scădere a conținutului de aur al monedei.
Principala problemă a devalorizării este suficiența rezervelor valutare. Dacă speculatorii află de insuficiența lor, vor începe să scape de moneda națională și să cumpere valută străină în speranța de a obține profit după devalorizarea monedei naționale. Sarcina Băncii Centrale în acest caz este de a devaloriza moneda înainte de a începe atacurile speculative asupra acesteia.
Distingeți între devalorizarea oficială (deschisă) și cea ascunsă.
Cu o devalorizare deschisă, Banca Centrală a țării anunță oficial devalorizarea monedei naționale, banii de hârtie depreciați sunt retrași din circulație sau acești bani sunt preschimbați cu bani de credit noi, stabili (dar la o rată corespunzătoare deprecierii banilor vechi). , adică mai jos).
Cu o devalorizare ascunsă, statul reduce valoarea reală a unității monetare în raport cu valutele, fără a scoate din circulație banii depreciați.
Devalorizarea ascunsă este un instrument mai ușor. Banca centrală acționează cu intervenții valutare, cumpărând sau vânzând valută străină, netezind astfel fluctuațiile de pe piață. Acest lucru duce la epuizarea rezervelor de aur și valutar ale țării. În ciuda costurilor enorme, această măsură este justificată: nu există o panică în masă în rândul populației. În acest caz, amortizarea are loc în decurs de câteva săptămâni și chiar luni.
O devalorizare deschisă determină o scădere a prețurilor mărfurilor, o consecință a unei devalorizări ascunse este o creștere a prețurilor la bunuri și servicii.
Devalorizarea este un fenomen complex în sfera monetară. Țările iau toate măsurile posibile pentru a se asigura că nu este efectuată, deoarece indică slăbiciunea monedei acestei țări.
Există două motive principale pentru care băncile centrale sunt forțate să devalorizeze: înrăutățirea balanței comerciale a țării, când importurile depășesc exporturile și inflația ridicată.
De asemenea, motivele devalorizării sunt:
- necesitatea creșterii competitivității monedei naționale;
- lipsa rezervelor de aur si valuta;
- prețul petrolului;
- ieșirea de capital;
- includerea „tipografiei”;
- sancțiuni;
- pierderea încrederii publicului în moneda națională.
Devalorizarea pieței poate apărea din cauza slăbirii economiei de stat din cauza crizelor, războaielor, dezastrelor naturale și accidentelor majore provocate de om.
Consecințele pozitive ale devalorizării pentru economia și economia țării sunt:
- creșterea cererii de bunuri produse pe plan intern;
- creșterea operațiunilor de export;
- reducerea costului rezervelor de aur ale țării;
- Creșterea PNB și a PIB-ului;
- Prevenirea speculației valutare.
Consecințele negative ale devalorizării:
- pierderea încrederii în moneda care se depreciază;
- mărfuri mai ieftine de producție internă;
- creşterea preţurilor pe piaţa internă;
- deprecierea depozitelor in moneda nationala in banci;
- restrângerea importurilor din cauza prețurilor mai mari la acesta;
- suferă toate întreprinderile și populația care trebuie să cumpere materii prime și mărfuri străine;
- inflația apărută pe fondul creșterii prețurilor de import și umflarea artificială a prețurilor la produsele interne;
- apariția riscurilor financiare pentru antreprenorii și oamenii de afaceri care lucrează cu mai multe valute în activitățile lor;
- scăderea salariilor, a pensiilor, având ca rezultat reducerea activității de cumpărare.
Cea mai gravă consecință a devalorizării este considerată a fi o scădere rapidă a valorii monedei de stat, care poate provoca un șoc sever asupra economiei, declinul acesteia și, în cel mai rău caz, un default. Acest lucru va provoca o ieșire de capital intern către țări străine, o scădere bruscă a antreprenoriatului, creșterea șomajului și hiperinflație activă.
Pe parcursul noului secol au avut loc două devalorizări majore ale rublei în Rusia și o a treia este în prezent în curs. Prima devalorizare a rublei a avut loc în august 1998, când țara a anunțat că nu își poate îndeplini obligațiile datoriei. A fost anunțat un moratoriu unilateral privind decontările bancare cu Occidentul, răscumpărarea corespunzătoare a obligațiunilor de stat (GKO - OFZ) și înghețarea conturilor bancare private. Apoi, rubla s-a prăbușit brusc față de dolar de mai multe ori și, în cele din urmă, a atins o valoare de aproximativ 25-28 de ruble pe dolar. Mulți antreprenori în timpul crizei din 1998 au pierdut totul sau aproape totul. Cei care au luat un împrumut în dolari - datoria lor a crescut automat de 4 - 5 ori. În timpul acelei crize, o mulțime de oameni erau la fund.
A doua devalorizare a avut loc din august 2008 până în februarie 2009. Peste 6 luni, prețul rublei a scăzut față de coșul cu două monede cu aproximativ 28% (de la 29,3 la 40,9 ruble pentru o unitate de cont formată din 55% din USD și 45% din EUR), deși șeful Ministerului de Dezvoltare Economică a Federației Ruse, Elvira Nabiullina, a anunțat o scădere de peste 40%.
Maximul istoric de 36,45 ruble pe dolar a fost înregistrat pe 19 februarie. Astfel, din decembrie 2008 cursul de schimb al monedei naționale s-a slăbit cu peste 30%.
De două ori principalul motiv al devalorizării a fost scăderea balanței comerciale, care a intervenit ca urmare a scăderii prețului petrolului pe piețele mondiale. Dar dacă în 1998 devalorizarea a avut loc spontan în condițiile implicite de stat, atunci în 2008 a fost „planificată”, iar pentru implementarea sa s-au cheltuit cel puțin 150 de miliarde de dolari.
Se crede că devalorizarea din 1998 a redus volumul importurilor cu 50% în dolari, iar în 2009 - cu aproximativ 20%. În primul caz, aceasta a dus la o creștere a producției interne. În al doilea, a contribuit la reducerea impactului crizei financiare globale asupra economiei ruse.
În primăvara lui 2012, costul amestecului Brent a scăzut cu 30 la sută, ceea ce nu a putut decât să afecteze valoarea rublei. A scăzut cu peste 18%, de la 28,8 ruble. până la 34,1 ruble. pentru un dolar.
Devalorizarea rublei în 2013 nu a făcut excepție de la regulă. În această perioadă, prețul petrolului a scăzut de la 118 la 102 de dolari pe baril (cu 13,5%), ceea ce a dus la scăderea rublei de la 30 la 33 de unități pe unitatea de monedă americană. În același timp, în procesele de devalorizare sunt implicați atât speculatorii internaționali, cât și companiile de mărfuri și cetățenii de rând, care (amintindu-și experiența negativă) încearcă adesea să scape de banii ruși. Din toamna anului 2014, Banca Centrală a Rusiei a încetat să fixeze cursul de schimb al rublei.
Graficul arată modificarea cursului de schimb al dolarului în 2015
Situația din Crimeea și estul Ucrainei a dus la slăbirea rublei. Sancțiunile impuse contribuie la ieșirea investițiilor din țară și fac imposibilă obținerea de credite externe ieftine.
Încetinirea creșterii economiei Federației Ruse.
O prăbușire bruscă a prețului petrolului.
Speculații financiare pe piața valutară de către băncile mari, care, cu ajutorul unei deprecieri multiple a rublei, au determinat populația să cumpere valută la un curs de câteva ori mai mare decât valoarea reală a acesteia.
Panica în societate, provocând retragerea timpurie a depozitelor de ruble și retragerea lor din circulație.
Politica Băncii Centrale a Rusiei, care a anunțat încetarea intervențiilor în menținerea cursului de schimb al rublei și a încetat să controleze cursul de schimb.
Un motiv indirect este scăderea ratingului suveran al Rusiei, potrivit Moody's, o agenție internațională de rating.
Este deja prea târziu pentru a cumpăra valută străină la apogeul creșterii sale în valoare. Acest lucru se poate face numai dacă intenționați să economisiți bani în valută străină pentru mulți ani. În acest caz, există șansa de a economisi și chiar de a vă crește oarecum investiția. Dacă economiile de ruble sunt mici, puteți investi în aparate de uz casnic bune, bijuterii, lingouri mici de aur, blană.
Ar trebui să fii foarte atent la ofertă pentru a-ți crește economiile lucrând pe piața Forex. Același lucru este valabil și pentru achiziționarea de acțiuni și valori mobiliare. Acestea sunt oportunități excelente de economisire și creștere a capitalului, dar numai acei oameni care sunt bine versați în aceste instrumente complexe pot reuși în ele.
Într-o criză sau într-o situație pre-criză, ar trebui să aveți întotdeauna o „pernă de numerar” echivalentă cu suma cheltuielilor medii lunare înmulțită cu 6 (adică, pentru o jumătate de an).
Dacă vorbim de economii de câteva milioane de ruble, este recomandabil să luăm în considerare achiziția de bunuri imobiliare lichide. Cu toate acestea, cu investițiile pe piața clădirilor noi în această etapă, trebuie să fii extrem de atent.
Potrivit finanțatorilor, valutele precum yuanul chinezesc, francul elvețian, lira sterlină și yenul japonez, împreună cu dolarul american și euro, au un curs de schimb stabil, solvabilitate ridicată și pot influența serios piața financiară internațională. Aceste caracteristici le fac foarte fiabile. Totuși, din când în când, unii cunoscuți experți din lumea finanțelor numesc dolarul american și euro „bule” periculoase, cu care se poate întâmpla ceva neplăcut la un moment dat. Ei recomandă atunci când cumpărați o monedă să nu acordați preferință uneia, ci să cumpărați valute din diferite țări. Dacă dintr-o dată unul dintre ele scade brusc, investiția în alte valute va ajuta la economisirea de bani.
Un fenomen financiar numit „devalorizare” în lumea modernă este auzit de mulți dintre noi, deoarece problema deprecierii este acum destul de relevantă. Cu toate acestea, nu toată lumea înțelege exact ce înseamnă.
Acum deprecierea banilor este procesul de scădere a valorii monedei naționale în raport cu unitățile monetare ale altor țări. Adică este pur și simplu o depreciere a banilor țării.
Ilustrare vizuală a deprecierii
Devalorizarea nu trebuie confundată cu inflația. Acestea sunt procese destul de asemănătoare, deoarece în ambele cazuri există de obicei o creștere a prețurilor. Cu toate acestea, odată cu inflația, valoarea unității monetare a țării scade tocmai pe piața internă, iar în al doilea caz - în raport cu alte valute.
Cel mai adesea, apare următoarea situație: deprecierea banilor devine cauza inflației. Pentru a înțelege cum se întâmplă acest lucru, să luăm un exemplu ipotetic.
Să presupunem că un magazin rus cumpără un televizor de 500 USD de la un magazin străin de electronice. Pentru a obține un profit din vânzare, magazinul adaugă un markup, de exemplu, 20% din costul inițial. Deci, acest televizor intră pe piață cu un cost de deja 600 USD. Adică magazinul beneficiază în valoare de 100$.
Ce se întâmplă în timpul unei devalorizări? De asemenea, magazinul cumpără un televizor cu 500 de dolari (25.000 de ruble) și îl vinde cu 600 de dolari (30.000 de ruble), obținând un profit de 100 de dolari (5.000 de ruble). Când vinde toate televizoarele, trebuie să cumpere din nou același articol pentru a le vinde. Dar se dovedește că în această perioadă cursul de schimb al dolarului a crescut de la 50 de ruble la 70. Deci, magazinul cumpără același televizor cu 500 de dolari, dar prețul în ruble crește la 35 de mii. Pentru producător, această opțiune este neprofitabilă. Prin urmare, pentru a nu rămâne fără profit, el crește marja, de exemplu, până la 45%. Există inflație.
Deci, putem concluziona că deprecierea banilor este mai periculoasă pentru țările ale căror importuri depășesc cu mult exporturile.
Cel mai frapant exemplu este criza valutară din 2014-2015 din Rusia. Dacă la începutul anului cursul de schimb al dolarului era puțin mai mare de 30 de ruble, atunci până la sfârșitul anului a avut loc o scădere record a rublei. În același timp, cursul de schimb al dolarului la mijlocul lunii decembrie a atins un nivel fără precedent de aproape 80 de ruble. Rezultă că, în urma devalorizării, achiziționarea acelorași mărfuri importate la sfârșitul anului 2014 a necesitat de circa 2,5 ori mai mulți bani decât la începutul anului. Dar de ce se întâmplă asta? Pentru a răspunde la această întrebare, trebuie să înțelegeți cauzele devalorizării.
Grafice anti-înregistrări ale crizei valutare rusești în 2014-2015
Exemple ilustrative de amortizare
Principalele cauze și consecințe
Există mulți astfel de factori:
Devalorizarea nu poate fi privită doar ca un fenomen negativ. Unele țări care exportă cantități mari de mărfuri efectuează uneori chiar și amortizarea intenționată. Cele mai izbitoare exemple sunt China și Japonia. Astfel de țări beneficiază chiar de o monedă slabă: atrage cumpărători străini. Astfel, exporturile sunt în creștere, datorită cărora bugetul acestor state este alimentat într-o măsură mai mare.
Comparația devalorizării în diferite țări
Efectele pozitive ale deprecierii pot include următoarele:
Consecințe negative:
Când banii se depreciază, un împrumut luat înainte de devalorizare poate fi destul de profitabil. Costul final al acestui produs este în cele din urmă mai mare decât împrumutul în sine.
Se pare că cel mai logic este să cumperi valută. Dar acest lucru nu este întotdeauna adevărat, deoarece în astfel de perioade cursul său de schimb este adesea mai mare decât valoarea oficială a monedei. Este mai bine să păstrați moneda cu care intenționați să cumpărați bunuri în viitor.
Puteți investi în acele bunuri care cu siguranță vor crește prețul. Acestea sunt metale prețioase, electronice, transport și multe altele. Există însă și dezavantaje aici: uneori prețul acestor bunuri crește foarte puternic în timpul deprecierii.
Ar trebui să fiți atenți când investiți în valori mobiliare. Dacă nu ești bine versat în acest domeniu, atunci nu merită riscul.
Investiția în imobiliare este profitabilă doar dacă devalorizarea este pe termen lung.
Astfel, devalorizarea este un fenomen complex, dar larg răspândit, care se supune anumitor legi. Cunoașterea acestor legi, a cauzelor și consecințelor deprecierii și, cel mai important, a acțiunilor care trebuie întreprinse în această perioadă va ajuta la economisirea banilor.
K. Marx a subliniat trei motive pentru deprecierea monedei de hârtie. În primul rând, excesul de emisiune de bani în circulație. De obicei, banii de hârtie sunt emise peste nevoile reale de circulație: pentru a acoperi deficitul bugetar, cheltuielile militare și alte cheltuieli neproductive. Diferența dintre valoarea nominală a monedei de hârtie emise și costul tipăririi acesteia formează prima de emisiune a statului. În al doilea rând, moneda de hârtie se depreciază în cazul pierderii încrederii publicului în guvern, până la refuzul de a le accepta în plăți la valoarea nominală. În al treilea rând, sub monometalismul aurului, balanța de plăți nefavorabilă a provocat o cerere extraordinară de aur ca monedă mondială și deprecierea monedei de hârtie în comparație cu metalul. Odată cu scăderea rolului monetar al aurului, importanța acestuia în acoperirea deficitului balanței de plăți a scăzut brusc. Cu toate acestea, starea balanței de plăți ca factor extern afectează circulația banilor, deși într-o formă modificată.
Cea mai tipică este deprecierea inflaționistă a monedei de hârtie din cauza emisiunii excesive a acestora. Cu toate acestea, deprecierea monedei de hârtie poate fi asociată cu amenințarea răsturnării puterii de stat și cu pierderea încrederii publicului în aceasta, precum și cu o balanță de plăți nefavorabilă și cu o depreciere a monedei naționale.
Economia de piață impune cerințe stricte cu privire la suma de bani necesară pentru deservirea producției de mărfuri. Economia politică clasică a formulat legea cantității de bani necesare pentru circulația mărfurilor.
În forma sa cea mai generală, formula legii arată astfel:
deprecierea emisiunii de monedă de hârtie
Există și o versiune rafinată a acestei legi: suma prețurilor mărfurilor de vândut, minus suma prețurilor mărfurilor vândute cu credit, plus suma prețurilor mărfurilor pentru care a venit scadența, minus suma plăților reciproce și toate acestea împărțite la numărul de rotații ale unității monetare, arătând viteza de rotație a banilor.
În 1911 a fost propus același lucru ca identitate; numită „ecuația lui Fischer”:
unde M este suma de bani; V este viteza banilor sau numărul de rotații ale banilor; P este nivelul mediu al prețurilor pentru bunuri și servicii; Q este volumul total de bunuri și servicii.
Ca „ecuația Fischer”, legea sumei de bani în circulație a devenit larg răspândită în literatura educațională economică occidentală și din aceasta a fost transferată în manualele ruse.
Avantajul ecuației Fisher este că valoarea fiecărei componente este ușor de determinat din aceasta, ceea ce indică relația lor strânsă.
Folosind ecuația Fisher, se poate explica cauza inflației: o creștere a indicatorului M (suma de bani) va fi însoțită de o creștere a P (prețurilor), dacă V (rata de circulație a banilor) și Q ( volumul mărfurilor) rămân constante. Cu toate acestea, accelerarea circulației banilor poate duce la inflație dacă M și Q sunt constante.
Stabilitatea banilor este asigurată de corespondența dintre masa mărfurilor și suma de bani în circulație (masa monetară).
Deși „producția” de bani în economia modernă nu necesită costuri de muncă comparabile cu valoarea lor, ei își păstrează caracterul de marfă și forța ofertei lor limitate. Oferta limitată de bani este cea care face posibil să se considere o marfă.
În economie, există o cerere pentru „oferta monetară” de marfă, al cărei raport cu oferta la un moment dat determină costul mărfii - masa monetară.
Deoarece banii, la rândul lor, sunt folosiți ca o scală pentru măsurarea valorii altor mărfuri, valoarea proprie este invers proporțională cu puterea de cumpărare a unității monetare, adică. este egal cu indicele general al prețurilor monetare din economie.
Apropo de creșterea valorii banilor, ar trebui să se țină cont de creșterea puterii lor de cumpărare. O scădere a nivelului general al prețurilor înseamnă deflație, iar o scădere a valorii banilor înseamnă o scădere a puterii lor de cumpărare și o creștere a nivelului general al prețurilor - inflație.
În toate directoarele, inflația este definită ca deprecierea banilor, exprimată în creșterea prețurilor la bunuri și servicii. Cu alte cuvinte, inflația este excesul numărului de unități monetare în circulație față de suma prețurilor mărfurilor și, ca urmare, apariția banilor care nu sunt susținuți de bunuri. Indicele prețurilor este principalul și cel mai evident indicator al prezenței sau absenței inflației.
Inflația este rezultatul interacțiunii mai multor factori. Acesta este un proces sistemic, ale cărui elemente sunt: oferta monetară și contradicțiile în structura producției sociale; bani și prețuri; monopolul și starea conjuncturii cererii și ofertei; politica de creditare și fiscală, investiții și revoluție științifică și tehnologică; lipsa de bunuri etc.
O reacție spontană a cifrei de afaceri la un exces de bani este deprecierea acestora. După abolirea etalonului aur, deprecierea jetoanelor de valoare pe hârtie, sau o scădere a valorii lor reprezentative, se exprimă de fapt într-o scădere a puterii de cumpărare a banilor în raport cu bunuri, servicii, valută și aur.
În acest sens, operarea legilor circulației monetare cu monedă de hârtie se realizează forțat prin mecanismul prețului. Dacă cantitatea de monedă de hârtie crește dincolo de nevoile de circulație, atunci valoarea lor reprezentativă scade.
În timpul inflației, moneda de hârtie se depreciază în raport cu trei lucruri. În primul rând, în perioada etalonului aur, inflația este exprimată printr-o creștere a prețului de piață al aurului în monedă de hârtie. În al doilea rând, un proces similar duce la o creștere a prețului mărfurilor. În al treilea rând, în timpul inflației, cursul de schimb al monedei naționale scade în raport cu unitățile monetare străine, care și-au păstrat aceeași valoare sau s-au depreciat într-o măsură mai mică. În acest sens, se distinge o monedă puternică, care este stabilă în raport cu propria sa valoare nominală (valoarea nominală, indicată pe banii de hârtie), și o monedă în scădere, care se depreciază în raport cu valoarea sa nominală și cu cursul altor valute. În țara noastră, acest proces a fost cel mai vizibil când se compară rubla cu dolarul american.
Inflația este cauzată de cauze interne și externe. Dintre cauzele interne (factorii), este legitim să se facă distincția între componentele monetare (monetare) și cele nemonetare.
Inflația apare dacă masa monetară, ținând cont de viteza de circulație a monedei, depășește nevoile comerțului.
Cu toate acestea, atunci intră de obicei în joc factorul psihologic al inflației - așteptările inflaționiste, adică acțiunile subiectului pe piețele de consum, mărfuri, acțiuni, valuta și alte piețe, bazate pe ipoteze despre ratele ridicate ale inflației în viitor. Acțiunile entităților comerciale sunt de a plasa banii lor și alții, pierzând din cauza inflației, bunuri de valoare în stocuri de mărfuri, într-o monedă stabilă convertibilă, imobiliare, într-o bancă pe depozite în valută etc., i.e. în acele valori, a căror valoare de piață nu depinde de deprecierea monedei naționale. Pentru a reduce potențialele pierderi, aceste procese trebuie efectuate cât mai curând posibil. Dar acest lucru duce la o accelerare a circulației banilor, care crește și mai mult inflația. De aici putem deduce regularitatea proceselor inflaționiste ca autodezvoltatoare și autoaccelerante. Figurat vorbind, inflația este ca un „bulgăre de zăpadă” care se rostogolește pe un munte.
În absența așteptărilor inflaționiste în condiții de prețuri și rate ale dobânzilor flexibile, se manifestă o altă regularitate, așa-numitul efect Pigou. Consumatorii pot considera că o creștere bruscă a prețurilor este un fenomen accidental și de scurtă durată. Apoi încep să economisească bani. Scăderea cererii consumatorilor pune presiune în scădere asupra prețurilor.
Creșterea masei monetare se datorează mai multor motive:
1. Dezechilibrul cheltuielilor și veniturilor publice, deficit bugetar; utilizarea pe scară largă a împrumuturilor interne pentru acoperirea deficitului bugetar contribuie la creșterea masei monetare în circulație și, în consecință, la creșterea prețurilor.
2. O creștere a masei instrumentelor de credit aflate în circulație ca urmare a extinderii sistemului de credit.
3. Emiterea și circulația mijloacelor de plată care nu sunt pe deplin controlate de stat (de exemplu, facturile financiare).
4. Investiții excesive, ceea ce duce la supraproducția unor bunuri și în același timp la lipsa altora, ceea ce crește disproporțiile din economie și din sfera circulației banilor.
5. Creșterea principală a salariilor în comparație cu creșterea productivității muncii; acest fenomen poate avea loc în sectorul public al economiei ca urmare a politicii populiste de creştere a veniturilor populaţiei.
Cauzele non-monetare ale inflației o determină indirect, dar în cele din urmă duc și la creșterea prețurilor și la deprecierea banilor. Este legitim să evidențiem o serie de motive non-monetare.
1. Structura deformată a economiei. În cazul dezvoltării excesive a industriilor grele și extractive, lucrătorii acestora, fără a crea direct bunuri neproductive, intră pe piața de consum cu un nivel ridicat de venituri. În acest sens, se creează un exces de cerere în timp ce oferta de bunuri necesare și de consum rămâne în urmă. În plus, se pune bazele creșterii costurilor de producție ale acestora din urmă.
În cazul creșterii nejustificate, depășitoare, rezonabile în sectorul serviciilor, se observă și consecințe negative. Cert este că sectorul serviciilor se caracterizează, pe de o parte, printr-o creștere mai lentă a productivității muncii în comparație cu ramurile producției materiale și, pe de altă parte, printr-o pondere mare a salariilor în costurile totale de producție.
2. Militarizarea economiei. Finanțarea de către stat a cheltuielilor militare duce inevitabil la o creștere a masei monetare, cu o relativă sărăcire a pieței de bunuri și servicii de consum.
3. Monopol în economie. Monopolurile naturale, economice, artificiale au capacitatea de a crește prețurile pentru produsele lor fără o creștere corespunzătoare a calităților de consum. Prețurile sunt de obicei stabilite pe baza „costurilor reale de producție plus profituri garantate”. Acest lucru duce la dezinteresul pentru reducerea costurilor, managementul costisitor. Ca rezultat, în special, în industriile cu monopol natural, noua tehnologie este de obicei prost aplicată dacă duce la costuri mai mici. Și, dimpotrivă, tehnologiile intensive în capital sunt introduse în mod activ.
4. Circumstanțe extraordinare de natură socio-politică și economică (cereri sindicale de creștere a salariilor, greve, instabilitate politică și economică crescută). Merită să ne amintim, de exemplu, cum, după anunțul de nerambursare și devalorizarea rublei ruse în august-septembrie 1998, a existat o creștere a cererii urgente, când prețurile pentru unele mărfuri au crescut de câteva ori pe zi.
5. Erori în implementarea politicii monetare, fiscale, tarifare a statului. În special, în Federația Rusă, impozitarea se concentrează pe impozitele indirecte. Conform Legii federale din 30 decembrie 2001 nr. 194-FZ „Cu privire la bugetul federal pentru 2002”, ponderea impozitelor indirecte în veniturile fiscale ale bugetului de stat este de aproximativ 70%. Dar taxele indirecte sunt incluse direct în structura prețurilor. Astfel, practica rusă de impozitare duce la o creștere a prețurilor și necesită o creștere corespunzătoare a masei monetare.
Dintre cauzele externe ale inflației, trebuie evidențiate următoarele:
1. Afluxul de valută străină în țară în schimbul monedei naționale necesită emiterea suplimentară a mijloacelor naționale de plată.
2. Scăderea cursului de schimb al monedei naționale duce la creșterea prețurilor de import și contribuie la creșterea nivelului general al prețurilor în țară.
3. Importul de mărfuri importate cu cerere mare, care sunt mai scumpe decât mărfurile similare autohtone, crește costul acestora din urmă prin mecanismul de „tragere” a nivelului prețurilor.
Majoritatea oamenilor sunt afectați de situația economică din țară doar în situațiile în care încep să apară unele schimbări serioase în această industrie. Mai ales multe întrebări apar când vine vorba de rubla rusă. Mulți sunt interesați de ce este „devalorizarea” în termeni simpli.
Termenul a intrat în uz în urmă cu aproximativ o sută de ani. Inițial, în acest concept a fost investită o scădere a conținutului de aur într-o unitate de monedă. Când etalonul de aur și-a pierdut pozițiile, au început să fie prezentate și alte explicații pentru concept.
Cuvântul are origine latină De - scădere, Valeo - preț. Prin urmare, conceptul se referă la deprecierea ratei monetare în raport cu unitățile monetare ale altor țări. Devalorizarea este folosită de băncile centrale pentru a menține controlul asupra masei monetare. Felul principal este dictat mai des de piață și de particularitățile muncii sale.
Există două tipuri principale de devalorizare:
Cu cuvinte simple, în primul caz, prețurile la produsele de bază scad, iar în al doilea caz, acestea cresc. Situația de plată a statului se poate schimba într-o poziție în care produsele importate nu mai sunt achiziționate sau cantitatea acestora este redusă semnificativ din cauza lipsei de bani pentru efectuarea tranzacțiilor cu partenerii străini.
Pentru a înțelege mai bine ce este devalorizarea, să ne uităm la câteva exemple. În Rusia, de mai multe ori valoarea rublei s-a dovedit a fi minimă.
În 2016, semnele de devalorizare au persistat în țară, așa că există condiții prealabile pentru deprecierea rublei. Acestea includ:
Diferiți factori pot duce la devalorizare.
Consecințele devalorizării nu sunt întotdeauna negative. În sens pozitiv, se constată o optimizare a operațiunilor de export, o creștere a cererii de mărfuri produse local.
Printre deficiențe - pierderea încrederii în moneda națională, inflația, distrugerea sectorului financiar. Probleme deosebit de mari apar pentru acele firme care sunt angajate în achiziționarea de materii prime de la furnizori importați.
În perioada de devalorizare, oamenii obișnuiți sunt încurajați să reducă costurile, bunurile de zi cu zi. Pentru a stabiliza situația, se recomandă, de asemenea, ca firmele dependente de importuri să se reorienteze către mărfuri autohtone. În această perioadă, nu este recomandat să luați împrumuturi către companii. Deoarece această situație duce adesea la concedieri, angajații sunt încurajați să-și perfecționeze abilitățile pentru a-și păstra locurile de muncă.
12 751 de vizualizări
