Alexander Kaptsov
Waktu membaca: 6 menit
A A
Emas telah menjadi pilihan tabungan klasik selama berabad-abad. Pria modern, memikirkan di mana menginvestasikan uangnya, selalu mengingat logam mulia ini.
Bank menawarkan beberapa pilihan investasi melalui:
Praktis tidak ada prasyarat untuk fakta bahwa emas akan terdepresiasi sepenuhnya. Bahkan dengan bencana ekonomi atau masalah signifikan di pasar dunia, logam ini tetap dapat dikonversi dan diminati.
Tidak seperti sekuritas atau mata uang yang sangat bergantung pada fluktuasi keuangan, emas cukup andal sehingga investor menyebutnya sebagai aset paling stabil dalam portofolio mereka.
Mengenai hasil emas, situasinya ambigu. Faktanya adalah bahwa biaya logam dapat bervariasi secara signifikan, jadi Anda perlu merencanakan penyimpanan uang jangka pendek dalam emas dengan hati-hati. Risiko kerugian yang signifikan terlalu besar. Skema ini lebih cocok untuk pemain saham berpengalaman.
Jika kita berbicara tentang simpanan jangka panjang selama beberapa dekade, maka keuntungan utama dari penyimpanan tersebut adalah keandalannya yang tinggi, tetapi keuntungannya kemungkinan kecil. Yang terbaik adalah mengubah dana "untuk masa depan" menjadi emas fisik (batang dan koin).
Investasi uang dalam emas untuk jangka waktu satu sampai tiga tahun dianggap optimal. Skema ini akan sangat aman jika euro atau dolar AS terdepresiasi. Di sini, bentuk penyimpanan terbaik adalah emas fisik, yang lebih rendah daripada akun logam yang tidak dipersonalisasi.
Haruskah Anda berinvestasi dalam emas? Ketika tugas utama sebuah investasi adalah penyimpanan yang andal dan berjangka panjang, maka pasti berinvestasi. Dalam hal ini, Anda harus menggunakan ingot dan koin. Jika dana "kalengan" dalam logam mungkin tiba-tiba dibutuhkan dalam waktu dekat, maka paling logis untuk menahan diri dari ide seperti itu atau membuka akun logam impersonal.
Selama periode stabilitas ekonomi, para ahli merekomendasikan untuk mengalokasikan sekitar 5% dari total portofolio investasi untuk pembelian logam mulia. Diinginkan untuk mentransfer uang ke emas secara bertahap, secara berkala. Misalnya, sebulan sekali atau triwulanan. Pendekatan ini akan merata-ratakan harga satu gram penghematan total dan bahkan menghilangkan kemungkinan distorsi.
Dalam setiap situasi tertentu, Anda harus memilih opsi penyimpanan yang paling sesuai, karena tidak ada bentuk investasi yang ideal dan sepenuhnya saling menguntungkan.
Keuntungan:
Kekurangan:
Kesimpulan: tidak mungkin membeli emas batangan dengan sedikit uang. Investasi semacam itu harus besar dan berjangka panjang, karena seringkali sulit untuk menjual logam mulia dengan cepat dan menguntungkan dalam bentuk fisik.
Selain itu, Anda harus terus-menerus menanggung biaya tambahan yang terkait dengan penyimpanan emas batangan. Harga rata-rata untuk layanan brankas adalah 0,1% dari total biaya logam per bulan.
Keuntungan:
Kekurangan:
Kesimpulan: itu benar-benar tidak menguntungkan untuk membeli emas di koin bank untuk tujuan konversi terbalik awal.
Jika harga emas tetap tidak berubah, maka deposan akan mengalami kerugian, karena selalu ada perbedaan keuangan yang signifikan antara pembelian dan penjualan koin yang sama oleh bank.
Minus yang tidak menyenangkan dapat dianggap sebagai biaya tambahan untuk pencetakan, yang diinvestasikan dalam harga produk.
Menyimpan uang dalam emas menggunakan koin hanya menguntungkan dalam jangka panjang. Ada kemungkinan bahwa seiring waktu, nilai beberapa koin yang dapat dikoleksi akan tumbuh secara tidak proporsional dibandingkan dengan koin biasa.
Keuntungan:
Kekurangan:
Kesimpulan: saat membuka CHI, deposan sebenarnya tidak membeli emas, tetapi kewajiban bank, jadi Anda harus memilih lembaga keuangan dengan hati-hati.
Risiko terkait dengan fakta bahwa tidak mungkin untuk mengasuransikan deposit seperti itu, dan pada saat penjualan emas, nilai tukar mungkin menjadi tidak menguntungkan.
Namun, ini adalah cara paling nyaman untuk berinvestasi emas.
Perhiasan emas adalah hal yang indah, tetapi tidak praktis dan sama sekali tidak likuid.
Jika Anda membeli perhiasan dari ahli perhiasan berbakat dengan harapan pengakuan kejeniusan mereka atau berinvestasi dalam barang antik yang signifikan secara historis, Anda dapat berharap bahwa seiring waktu nilai perhiasan emas ini akan meningkat secara signifikan. Namun, ini lebih banyak penikmat dan estetika daripada pengusaha.
Pada kenyataannya, hampir tidak mungkin untuk menjual perhiasan yang ada dengan nilai sebenarnya. Pegadaian dan toko perhiasan menerima barang-barang seperti itu hanya sebagai barang bekas. Dalam hal ini, hanya nilai pasar saat ini dari satu gram emas yang dibayarkan, tidak memperhitungkan nilai pekerjaan pembuat perhiasan itu sendiri.
Ada jenis lain dari mentransfer uang ke aset emas, misalnya:
Semua metode ini hanya dapat digunakan oleh orang-orang berpengetahuan yang menilai risiko nyata. Untuk investasi yang sukses, perlu untuk memahami situasi di pasar dunia dan memperhitungkan perubahan ekonomi yang konstan.
Berinvestasi dalam emas dapat membawa keuntungan yang signifikan dan kerugian yang serius. Anda dapat menghindari pengeluaran yang tidak perlu dan mendapatkan pengembalian yang maksimal hanya dengan mengetahui fitur dari jenis investasi ini. Mari kita lihat lebih dekat apakah berinvestasi emas itu menguntungkan.
Koin dan perhiasan yang terbuat dari emas bagi banyak orang telah lama menjadi alat pembayaran yang paling berharga. Sampai awal abad ke-20, hubungan keuangan semua negara didasarkan pada "standar emas" - sistem penyelesaian moneter, di mana sejumlah logam tertentu diambil sebagai dasarnya. Uang kertas selama periode ini hanya berfungsi sebagai konfirmasi keberadaan emas dan dipertukarkan secara bebas.
Nilai historis emas sebagai logam karena cadangannya yang relatif kecil dengan berbagai aplikasi (dari kedokteran gigi hingga industri). Daya tarik investasi logam juga tidak diragukan lagi.
Hingga tahun 1970, biaya logam diatur di tingkat negara bagian, paling sering oleh Bank Sentral negara tersebut. Misalnya, pada tahun 1792 harga per ons adalah $19,3, pada tahun 1834 adalah $20,37, dan pada tahun 1933 adalah $35.
Menganalisis dinamika perubahan harga emas selanjutnya sejak tahun 1970, dapat dibedakan 4 periode:
Pada tahun 1971, Pemerintah AS memutuskan untuk menghapus hubungan antara dolar dan harga emas. Pada tahun 1971, satu ons emas bernilai $38, dan pada tahun 1973 sudah menjadi $42,22. Jatuhnya sistem Bretton Woods (diadopsi pada tahun 1944, menetapkan harga emas pada $35 per troy ounce) adalah alasan bahwa pada akhir tahun 1974 1 ons emas dihargai $195, dan pada tahun 1978 pada $200. Rekor rekor dicapai pada tahun 1980 - $850 per ons.
Sejak 1981, harga emas mulai turun secara bertahap - pada akhir 1987, harga satu onsnya adalah $500. Dan pada periode 1996 hingga 1999, logam ini mencatat rekor penurunan nilai - menjadi $260 dari $420 per ons. Penurunan berhenti pada 1999 setelah negara-negara terkemuka sepakat untuk memberlakukan pembatasan penjualan emas.
Harganya sudah naik sejak 2001. Banyak ahli mengaitkan ini dengan insiden 11 September 2001 di Amerika Serikat, serta devaluasi mata uang Amerika. Pada tahun 2006, harga per ons adalah $620, pada akhir tahun 2007 sekitar $800, dan pada awal tahun 2008 sudah melebihi $1.000. Pada tahun 2009, harga logam berada di kisaran 1060-1070 dolar per ons. Rekor biaya tercatat pada tahun 2011 (23 Agustus) - $1911,46.
Setelah 2012, pertumbuhan harga logam berhenti - selama periode ini, nilainya berfluktuasi antara 1530-1800 dolar. Ada beberapa faktor yang mempengaruhi perubahan harga emas sejak tahun 2012:
Kami akan menganalisis secara rinci semua cara untuk berinvestasi dalam emas.
Di Rusia, hanya beberapa bank yang menawarkan kesempatan untuk membeli emas batangan. Pemain pasar utama adalah Sberbank - lebih dari 60% dari semua transaksi semacam itu melewatinya. Berat ingot dapat bervariasi dari 1 hingga 1000 gram.
Saat memutuskan untuk berinvestasi dalam pembelian ingot, penting untuk mempertimbangkan:
Saat berinvestasi di akun logam, klien tidak diberikan emas dalam bentuk fisik, tetapi dokumen yang mengonfirmasi kepemilikan sejumlah gram tertentu. Bank setiap hari menetapkan kurs beli dan jual dari logam yang dipilih (dengan analogi dengan mata uang).
Fitur berinvestasi di akun logam:
Pertukaran perdagangan emas di pasar saham dimungkinkan dalam 2 opsi:
Penting! Berinvestasi dalam emas "pertukaran" dianjurkan untuk investor berpengalaman - ada terlalu banyak faktor yang mempengaruhi perubahan arah. Pemula, di sisi lain, dapat menggunakan layanan pialang - profesional yang, dengan komisi, akan mengambil keputusan tentang strategi investasi.
Situasinya mirip dengan pembelian saham perusahaan "emas" - keputusan untuk membeli harus dilakukan setelah analisis menyeluruh. Perusahaan pialang menyediakan layanan untuk mendukung transaksi tersebut. Dalam hal ini, seringkali ada solusi siap pakai - "portofolio" saham perusahaan yang paling menarik bagi investor.
Perdagangan emas di bursa saham memungkinkan investor untuk:
Koin investasi berharga dalam sirkulasi terbatas dan potensi keuntungan. Tujuan utama akuisisi ini adalah untuk berinvestasi dalam jangka panjang, dengan perkiraan peningkatan nilai emas itu sendiri dan harga koin yang dibeli.
Tidak seperti akun yang didepersonalisasi, klien menerima konfirmasi fisik dari dana yang diinvestasikan. Di samping itu, tidak perlu menyediakan koin dengan kondisi penyimpanan tertentu dan membayar pajak.
Berinvestasi dalam emas virtual Webmoney tersedia bagi pemilik sertifikat sistem formal. Jenis investasi ini sangat mirip dengan akun yang didepersonalisasi - klien membeli sejumlah unit judul WMG (analog gram logam).
Setelah memutuskan untuk berinvestasi dalam emas "elektronik" dari WebMoney, penting untuk diingat:
Kesimpulannya, kami dapat menyoroti pro dan kontra utama dari investasi semacam itu:
Mengingat situasi ekonomi saat ini, berinvestasi dalam emas bukanlah alat investasi yang benar-benar menguntungkan dan menarik. Dianjurkan untuk "mencairkan" portofolio investasi dengannya, tetapi tidak fokus padanya. Pada saat yang sama, Anda perlu mempersiapkan fakta bahwa investasi tidak akan bersifat jangka pendek. Para ahli dalam ramalan tentang tingkat masa depan untuk emas tidak memiliki satu pendapat - situasi di dunia terlalu rumit dan tidak dapat diprediksi.
Tentang investasi emas.
Cara berinvestasi emas.
Emas adalah salah satu instrumen terpenting yang digunakan oleh investor dan pedagang untuk bekerja di pasar keuangan. Kenapa gitu? Selama berabad-abad, emas telah menjadi ukuran uang - sejenis nilai yang dapat dipahami sebagai setara dengan uang "abadi". Sebagai uang, emas telah melalui jalur evolusi yang panjang, akhirnya digantikan oleh uang kertas, dan sekarang menjadi uang elektronik. Selain itu, metamorfosis ini terjadi pada emas di abad ke-20, yaitu, baru-baru ini: mulai tahun 1914, sejak Federal Reserve dibentuk - bank swasta yang berwenang untuk mengeluarkan dolar, dan diakhiri dengan pidato terkenal Presiden AS Nixon pada bulan Agustus 1971, ketika ia mengumumkan keberangkatan dari harga tetap emas dalam dolar.
Sebagai uang, emas telah melalui perjalanan panjang. Awalnya, sistem uang didasarkan pada tiga logam - emas, perak dan tembaga. Secara bertahap, itu menjadi bimetalik - berdasarkan rasio emas dan perak 1 banding 15 (yang bertepatan dengan rasio emas dan perak di kerak bumi). Sistem bimetalik ada sampai paruh kedua abad ke-19, sampai cara baru untuk mengekstraksi perak dari batu ditemukan. Saat ini, rasio emas terhadap perak rata-rata 1 banding 55. Proporsi ini terus berubah, karena perak lebih mudah berubah daripada emas dan lebih rentan terhadap fluktuasi harga. Kisah Hunt bersaudara muncul di benak, yang mendorong pasar perak dengan membeli logam fisik, mulai dari $3 per ons pada tahun 1974 dan berakhir pada $8 pada awal 1979. Kemudian, pada Januari 1980, harga perak meroket hingga $50. Setelah itu, gelembung perak runtuh, dan harga mulai turun dengan cepat. Pada bulan Maret 1980, harga turun menjadi hampir $10 per ounce. Ancaman kebangkrutan menggantung di atas saudara-saudara.
Emas adalah salah satu instrumen terpenting yang digunakan oleh investor dan pedagang untuk bekerja di pasar keuangan. Kenapa gitu? Selama berabad-abad, emas telah menjadi ukuran uang - sejenis nilai yang dapat dipahami sebagai setara dengan uang "abadi". Sebagai uang, emas telah melalui jalur evolusi yang panjang, akhirnya digantikan oleh uang kertas, dan sekarang menjadi uang elektronik. Selain itu, metamorfosis ini terjadi pada emas di abad ke-20, yaitu, baru-baru ini: mulai tahun 1914, sejak Federal Reserve dibentuk - bank swasta yang berwenang untuk mengeluarkan dolar, dan diakhiri dengan pidato terkenal Presiden AS Nixon pada bulan Agustus 1971, ketika ia mengumumkan keberangkatan dari harga tetap emas dalam dolar.
Keberangkatan dari sistem bimetal memungkinkan untuk pindah ke sistem "standar emas" - pasak kaku uang kertas menjadi koin emas pada akhir abad ke-19 - awal abad ke-20. Warga dari banyak negara dapat dengan bebas menukar uang kertas dengan emas dan sebaliknya. Pada tahun 1897, reformasi moneter terjadi di Rusia, setelah itu chervonet emas dengan nilai nominal 10 rubel dan kandungan emas ons memasuki sirkulasi. Nilai tukar yang stabil dari berbagai negara yang dipatok pada emas membuka pasar modal bagi investasi asing. Kelas menengah mulai secara besar-besaran "memotong kupon" dari investasi obligasi asing. Perang Dunia Pertama, dan kemudian krisis 1929-1933, menggerogoti peredaran emas dan ledakan investasi dunia.
Pada tahun 1944, sistem sirkulasi mata uang Bretton Woods dibuat, berdasarkan mata uang utama - dolar AS. Tetapi bahkan dalam sistem ini, harga emas tetap dalam dolar, karena Amerika Serikat memiliki 70% dari cadangan emas di dunia dan melalui emas dengan demikian menjamin stabilitas dolar sebagai mata uang dunia. Tidak ada lagi pertukaran dolar gratis untuk emas, tetapi bank sentral negara-negara yang termasuk dalam sistem ini memiliki kesempatan untuk membeli emas dengan dolar di Departemen Keuangan AS dengan harga tetap. Amerika Serikat tidak dapat mempertahankan cadangan emas yang diperlukan - dari tahun 1949 hingga 1970 berkurang 2 kali lipat. Semuanya berakhir pada tahun 1971 dengan pidato terkenal Presiden AS Nixon tentang penghapusan pertukaran emas.
Memiliki emas itu sendiri tidak menghasilkan pendapatan. Hal ini dapat dilihat pada penurunan harga emas yang signifikan setelah penemuan geografis yang hebat pada abad ke-16 dan penambangan emas dan perak secara besar-besaran di Amerika. Akses ke kekayaan koloni baru di Amerika Latin tidak berakhir membuat Spanyol kaya. Emas menjadi lebih murah - dan barang-barang dalam mata uang koin emas menjadi lebih mahal. Di sini akan tepat untuk mengingat dongeng terkenal tentang ayam Ryaba - seorang kakek dan seorang wanita menangis tentang telur emas yang pecah. Emas tidak akan memuaskan rasa lapar, tidak seperti makanan asli. Dan dengan sendirinya, itu tidak membuat investor kaya - tidak seperti saham yang memberikan dividen dan obligasi yang memberikan kupon.
Tapi mengapa investasi emas begitu menarik bagi investor? Apa kekuatan logam ini? Ekonomi berkembang secara siklis - kenaikan digantikan oleh resesi. Dengan cara yang sama, inflasi dapat terjadi dalam peredaran uang. Bahkan di Abad Pertengahan, negara-negara terpaksa mengotori koin emas, mengurangi kandungan logam mulia di dalamnya - untuk membayar defisit anggaran mereka. Terutama fenomena inflasi yang kuat mulai muncul setelah munculnya uang kertas. Cukuplah untuk mengingat masa Catherine II dan uang kertasnya. Nilai tukar uang kertas terus-menerus turun dalam kaitannya dengan rubel perak, sampai reformasi moneter dilakukan di Rusia pada tahun 1897. Hal yang sama terjadi pada tahun 1971 setelah penghapusan pertukaran dolar dengan emas pada tingkat bunga tetap. Proses inflasi dimulai di dunia, yang menyebabkan beberapa kenaikan harga emas, transisi ke nilai tukar bebas dan munculnya pasar FOREX.
Dengan demikian, berinvestasi dalam emas menarik bagi investor dan spekulan sebagai semacam perlindungan terhadap inflasi dan krisis. Emas naik harga selama melemahnya dolar AS terhadap mata uang utama dunia. Setelah melewati puncak krisis tahun 1980-1982, harga emas turun hampir 2 kali lipat dari harga maksimalnya. Tapi tetap saja, bahkan harga $350 adalah 10 lebih mahal daripada biaya pada Agustus 1971.
Setelah tahun 1981, emas tidak lagi menarik minat investor - perhatian mereka ternyata terpaku pada pasar saham, yang mulai tumbuh dan pada tahun 2000 mencapai ketinggian maksimum di Amerika Serikat. Pada saat ini, rasio harga saham (Dow Jones) dan harga emas telah menjadi sangat tinggi - saham emas menjadi sangat mahal. Analis mulai mengatakan bahwa pasar saham "terlalu panas" - pada akhirnya, ternyata seperti itu. Sejak tahun 2000, babak baru siklus inflasi dimulai, yang menyebabkan kenaikan harga emas dan komoditas lainnya - minyak, misalnya. Inflasi berubah menjadi "inflasi sosis" - konsumen mulai menerima barang dengan kualitas lebih buruk dengan uang yang sama. Pelonggaran kuantitatif dari Bank Sentral dunia setelah krisis 2008 menyebabkan peningkatan ekspektasi inflasi. Harga emas maksimum dicapai pada Agustus-September 2011 - 1920 dolar per ons. Setelah itu, pada Desember 2015, harganya turun menjadi $1.046.
Ada cukup banyak instrumen untuk melakukan transaksi dengan emas di pasar keuangan. Kami akan berbicara tentang instrumen yang tersedia bagi investor yang melakukan transaksi dengan emas di Rusia. Jangan menunggu panduan langkah demi langkah untuk berinvestasi emas dan perak - kami akan memberi tahu Anda pro dan kontra dari instrumen tertentu, dan Anda akan membuat keputusan sendiri.
Pertama-tama, transaksi dengan emas moneter - batangan emas dan koin investasi tersedia untuk investor. Ingot memiliki kelemahan yang signifikan karena PPN, yang harus dibayar oleh seorang individu pada saat penjualan. Koin investasi dalam hal ini lebih menarik dan likuid. Investor di Rusia memiliki akses ke koin Sower yang dicetak pada tahun 1977, koin George the Victorious dan Sochi-2014 dengan berat ons emas. Selain itu, ada sejumlah besar koin investasi yang dicetak di negara lain mulai dari hingga 1 ons emas di pasaran.
Anda perlu memahami bahwa setiap investasi dalam emas moneter mengarah pada biaya penyimpanannya - menyewa sel bank, asuransi terhadap pencurian dan bencana alam, yang mempengaruhi daya tarik investasi instrumen tersebut. Selain itu, perbedaan antara harga beli dan jual koin bisa beberapa persen. Saat ini, investasi semacam itu dapat dianggap cukup eksotis. Mereka lebih sejalan dengan beberapa tradisi yang memudar ke masa lalu, ketika itu adalah koin emas (ducat atau koin emas) yang menjadi ukuran kekayaan dan kemakmuran. Di era gadget dan internet, ini sudah terlihat seperti anakronisme.
Diyakini bahwa cara termudah dan paling terjangkau untuk berinvestasi emas adalah rekening logam yang tidak terisi (OMA) di bank. Sebenarnya tidak. Bank adalah perantara antara Anda dan pasar keuangan. Bank melakukan operasi yang sama yang dapat Anda lakukan di pasar. Anda hanya perlu mengetahui alat dan memiliki rekening bank. Selain itu, akun CHI tidak diasuransikan dalam sistem DIA. Artinya, uang Anda dalam bentuk emas di rekening MHI tidak hanya terkena risiko pasar dari perubahan harga emas, tetapi juga risiko kredit tidak dapat membayar kembali dana jika terjadi kegagalan bank. Bank, sebagai suatu peraturan, tidak membeli emas fisik - itu mahal dan tidak menarik untuk itu. Dia menggunakan instrumen keuangan derivatif (DFI) untuk bekerja dengan emas. Dia memperoleh instrumen tersebut baik di bursa saham atau dari rekanan lain di pasar over-the-counter. Derivatif biasanya mencakup futures, forwards, options, dan swaps. Semua ini dapat dibeli oleh klien broker. Saat bekerja dengan instrumen ini, bank menetapkan komisinya, yang akhirnya dibayar oleh klien. Selain itu, klien bank memiliki masalah dengan perhitungan sendiri dan pembayaran pajak penghasilan pribadi dari operasi di akun CHI.
Seorang investor dapat secara mandiri "membeli emas" melalui broker menggunakan alat-alat berikut:
2. Futures dan opsi di FORTS of the Moscow Exchange
3. Produk emas terstruktur yang ditawarkan oleh broker
4. ETF emas yang diperdagangkan di bursa Amerika (hanya tersedia untuk investor yang memenuhi syarat).
Instrumen yang paling mudah diakses, sederhana, dan andal adalah FXGD ETF, yang diperdagangkan di Moscow Exchange. Harga saham ETF ini adalah sekitar 500 rubel (awal April 2017), yang merupakan titik masuk yang sangat rendah ke emas. Sebenarnya, ini adalah investasi harga emas dalam rubel. Dana ini menggunakan metode "replikasi sintetik" dari harga emas. Artinya, dana tersebut tidak membeli dan menyimpan emas moneter (walaupun awalnya melakukan ini - dana tersebut memiliki emas dalam bentuk emas batangan), tetapi memperoleh swap emas dari bank Swiss UBS - instrumen keuangan khusus untuk menetapkan harga emas pada tingkat tertentu. jarak waktu. "Pelacakan" ini memungkinkan Anda untuk mengurangi biaya dana dan lebih akurat mendekati perubahan nyata dalam harga emas. Sebagian besar dana dana disimpan di sekuritas US Treasury yang aman. Dana ini merupakan analog dari produk investasi terstruktur abadi untuk emas. Aset dana dipisahkan dari perusahaan pengelola itu sendiri, yang meningkatkan keandalan investasi dibandingkan dengan OMS, di mana bank itu sendiri bertindak sebagai pengelola dan penjaga uang Anda.
Penting untuk diingat bahwa harga emas dalam rubel tidak hanya bergantung pada harga emas dalam dolar, tetapi juga mencerminkan perubahan nilai tukar rubel terhadap dolar. Jadi, ketika Anda membeli saham dana FGXD, Anda akan melacak dua aset - dolar AS dan harga emas dalam dolar AS. Tidak sulit untuk menebak apakah investasi emas seperti itu menguntungkan atau tidak: dengan berinvestasi di saham FGXD, Anda tidak hanya dapat menghindari risiko devaluasi rubel, tetapi juga menerima pendapatan dari pertumbuhan harga dolar AS.
Untuk operasi dengan saham dana ini, broker akan menghitung dan membayar pajak penghasilan pribadi untuk Anda sebagai agen pajak. Pendapatan atau kerugian dari transaksi tersebut akan diseimbangkan dengan transaksi lainnya dengan Bank Sentral di bursa efek. Dengan membeli saham reksa dana ini untuk jangka waktu lebih dari tiga tahun atau IIA tipe 2, Anda dapat mengandalkan pembebasan pajak penghasilan pribadi dari pertumbuhan nilai pasar saham reksa dana.
Kontrak berjangka dan opsi di FORTS, karena kekhasan penetapan harga dan perhitungan untung atau rugi (margin variasi) - revaluasi mata uang dilakukan hanya untuk mengubah margin hari ini dan pembelian awal kontrak - paling cocok untuk spekulan daripada bagi investor. Satu kontrak sesuai dengan harga 1 ons emas (harga dalam rubel pada awal April 2017 adalah sekitar 70.000 rubel).
Produk Struktural (SP) biasanya mengunci harga emas pada saat masuk. Itu hanya dapat melacak perbedaan harga emas atau perubahan seluruh harga emas dalam rubel. Bergantung pada ini, serta pada periode investasi, koefisien partisipasi dalam pertumbuhan logam juga berubah. JV dapat memiliki 100% atau perlindungan terbatas untuk jumlah yang diinvestasikan. Keuntungan dari investasi emas seperti itu jelas: bahkan jika harga emas tidak naik atau bahkan turun pada saat penutupan JV, Anda mendapatkan titik masuk baru yang lebih menguntungkan ke emas. Dengan demikian, JV ini cocok bagi investor yang tidak ingin merugi akibat fluktuasi pasar harga emas.
Jika Anda adalah investor yang memenuhi syarat, kami sarankan untuk menggunakan saham ETF emas yang diperdagangkan di pasar Amerika. ETF yang paling terkenal adalah GLD. ETF ini berinvestasi dalam emas moneter dalam bentuk emas batangan standar. Bahkan Soros sendiri pernah menjadi investor dana ini. Jumlah emas yang disimpan di ETF tersebut sebanding dengan kepemilikan emas CBR. Satu bagian dari dana tersebut setara dengan 0,1 ons emas.
Ringkasnya, kita dapat mengatakan bahwa seorang investor dan pedagang yang ingin bekerja dengan emas memiliki cukup banyak alat untuk digunakan. Dan jangan lupa - emas itu sendiri tidak menghasilkan pendapatan. Keuntungan Anda dari berinvestasi emas adalah peningkatan nilainya yang disebabkan oleh pelarian modal dari inflasi atau fenomena krisis. Saat melakukan transaksi dengan emas, jangan lupakan peran logam mulia ini dalam sejarah uang dan keuangan.
Banyak investor pemula dihadapkan pada masalah di mana menginvestasikan uangnya sehingga risikonya minimal. Salah satu cara paling populer untuk mendiversifikasi portofolio investasi saat ini adalah berinvestasi dalam emas. Dan kita tidak hanya berbicara tentang investor swasta, tetapi juga tentang perusahaan investasi besar. Seberapa menguntungkankah investasi seperti itu?
Situasi di pasar dunia terutama mempengaruhi harga emas. Harga emas naik saat krisis. Oleh karena itu, investor dengan pengalaman lebih memilih untuk mentransfer aset ke emas saat ini, tetapi simpanan tersebut harus berjangka panjang karena sifat siklus dari proses tersebut.
Investasi emas
Sampai tahun 1934, harga emas konstan sekitar $31 per troy ounce. Harga ini bertahan selama 100 tahun, setelah itu mulai bergerak dinamis. Emas memiliki harga terendah pada tahun 1999. Dan pada tahun 2011, harganya mencapai $1.902 per troy ounce. Setelah itu, harga emas mulai turun.
Berikut adalah cara utama untuk berinvestasi emas:
Apakah layak untuk berinvestasi dalam emas? Investasi ini memiliki keunggulan:
Ingot dapat dibeli di bank mana pun. Beberapa dari mereka bahkan menawarkan ingot seberat satu gram, tetapi lebih sering beratnya masih lebih besar. Tata cara pembelian emas batangan adalah sebagai berikut: pertama dilakukan penimbangan, kemudian diterbitkan sertifikat. Setelah memperoleh aset seperti itu, perlu diingat bahwa aset tersebut perlu diamankan, salah satu opsinya adalah menyewa sel untuk menyimpan emas batangan di bank.
Metode ini memiliki beberapa aspek positif:
Namun, menyimpan emas batangan memiliki beberapa kelemahan. Banyak yang tidak tahu, tetapi di Federasi Rusia, ketika membeli emas batangan di bank, Anda harus membayar PPN, yaitu 18%. Selain itu, terdapat perbedaan yang signifikan antara harga emas batangan saat jual beli. Semua ini mengarah pada fakta bahwa untuk mendapatkan keuntungan nyata, Anda harus menunggu beberapa, kemungkinan besar bahkan cukup lama. Dan setelah itu, bahkan dengan kenaikan harga emas yang serius, kemungkinan besar, keuntungannya hanya akan mampu menutupi inflasi.
Omong-omong, ini berlaku untuk membeli emas hanya di Rusia. Di beberapa negara lain, pajak tidak perlu dibayar, misalnya di Latvia.
Poin kedua, yang menyangkut investasi dalam logam mulia apa pun, adalah jumlah modal tidak akan pernah tumbuh dengan sendirinya, yaitu investasi mati. Jadi semua penghasilan Anda akan difokuskan hanya pada fluktuasi harga logam mulia ini. Selain itu, pasar terlalu tidak terduga, kemungkinan akan membayar lebih untuk emas, terutama selama krisis.
Berinvestasi dalam tabungan Hampir semua bank dapat menawarkan Anda cara berinvestasi seperti membuka rekening yang tidak dipersonalisasi, atau rekening logam. Kerugian utama dari jenis investasi ini adalah bahwa mereka tidak dilindungi oleh asuransi simpanan. Oleh karena itu, jika bank tersebut dinyatakan pailit, kemungkinan besar Anda akan kehilangan tabungan Anda. Oleh karena itu, perlu untuk memilih bank dengan lebih hati-hati.
Kontribusi emas ini adalah sebagai berikut. Anda sebenarnya membuka sesuatu seperti deposit, tetapi akun tersebut tidak berisi mata uang, tetapi emas atau logam mulia lainnya. Dalam hal ini, satu-satunya hal yang Anda miliki adalah dokumen yang menyatakan bahwa Anda adalah pemilik deposit. Dalam hal ini, Anda dibebaskan dari pembayaran PPN jika Anda tidak ingin menerima logam asli di tangan Anda, dan Anda juga tidak perlu membayar komisi dan pemeliharaan akun.
Ini dianggap sebagai cara termudah untuk berinvestasi dalam emas. Pada saat yang sama, Anda tidak perlu membeli logam, tetapi Anda dapat memperoleh penghasilan baik dari penurunan harga emas maupun pertumbuhannya. Volume yang dapat Anda operasikan dapat melebihi deposit jika Anda menggunakan apa yang disebut leverage. Selain itu, Anda tidak perlu pergi ke mana pun, membayar pajak apa pun, dan berhati-hati agar logam itu tidak dicuri.
Dengan dimulainya krisis keuangan global, simpanan emas semacam itu menjadi semakin populer. Namun, nilai koin tidak hanya memperhitungkan faktor-faktor seperti beratnya dan logam dari mana koin itu dibuat. Seperti halnya barang koleksi lainnya, kelangkaannya penting di sini. Sekarang koin paling mahal yang dijual oleh Sberbank berharga sekitar 2,6 juta rubel. Koin beratnya sekitar satu kilogram, yang kurang dari jumlah ini, tetapi nilainya juga ditentukan oleh sirkulasi kecil - hanya 100 buah.
Secara umum, koin sebagai investasi emas dibagi menjadi koin investasi, yang nilainya tidak jauh melebihi nilai logam mulia, dan koin koleksi, yang dijelaskan di atas. Koin investasi dapat dibeli di bank mana pun, mereka memiliki koin biasa. Saat membelinya, Anda tidak perlu membayar PPN.
Koin tertagih biasanya diterbitkan dalam jumlah kecil. Mereka memiliki peningkatan kualitas mata uang. Namun, saat membelinya, Anda harus membayar PPN. Apakah menguntungkan untuk berinvestasi dalam emas dalam bentuk koin yang dapat dikoleksi? Koin semacam itu dapat tumbuh beberapa kali harganya bahkan dalam waktu singkat. Namun, tidak mudah untuk membelinya, Anda harus terus-menerus mengikuti informasi terkini di situs web Bank Sentral.
Kekurangan dari investasi ini:
Jika Anda bertanya kepada siapa pun bagaimana cara berinvestasi emas, sebagian besar jawabannya adalah membeli perhiasan. Metode ini adalah yang paling populer di kalangan non-profesional, tetapi memiliki begitu banyak kelemahan sehingga hampir tidak dapat disebut sebagai metode investasi sama sekali. Kerugian utamanya adalah:
Bagaimana cara berinvestasi emas? Selain yang utama, ada beberapa cara lagi.
Membeli emas bekas. Metode ini cukup menguntungkan jika Anda menemukan cara yang sah untuk membeli barang bekas, tetapi ada beberapa risikonya. Anda mungkin menemukan penjual yang tidak jujur, dan Anda dapat membeli produk logam yang tidak sesuai dengan sampel yang dinyatakan, atau bahkan palsu, dengan banyak uang.
Pilihan investasi lainnya adalah berinvestasi di perusahaan pertambangan emas. Pada saat yang sama, penghasilannya bisa sangat berharga, tetapi Anda perlu memiliki pengetahuan di bidang ini. Anda dapat pergi ke arah lain - temukan seorang profesional yang berpengalaman dalam hal ini, dan dia akan memberikan saran tentang perusahaan mana yang akan diinvestasikan.
Membeli emas berjangka. Kerugian utama dari investasi semacam itu: tidak ada cara untuk mendapatkan logam, kebutuhan untuk terus-menerus membeli masa depan. Jika Anda membayar kurang dari harga penuh untuk mereka, Anda bisa mendapatkan lebih banyak pendapatan, tetapi ini terkait dengan risiko tambahan. Keuntungannya adalah biaya pembelian emas yang sangat rendah.
Ada metode lain yang terkait dengan teknologi modern - berinvestasi dalam uang elektronik, yang didukung oleh emas. Seberapa andal deposit emas semacam itu akan tergantung pada keandalan perusahaan yang mengeluarkan uang ini. Metode ini bagus jika Anda menghabiskan uang terutama untuk membayar layanan Internet: dalam hal ini, negara tidak akan dapat mengendalikannya, dan semua tindakan akan dilakukan secara anonim. Hal lain adalah jika Anda ingin menarik uang ini, maka Anda harus membayar komisi yang cukup tinggi untuk sistem pembayaran, serta pajak.
Kesalahan utama saat berinvestasi.
Kesalahan pertama dilakukan oleh pemula yang mulai menginvestasikan uang tanpa memiliki rencana bisnis. Anda perlu terus belajar, mempelajari kesalahan Anda dan kesalahan pesaing, mencoba menghindari pengulangan mereka. Karena proses siklus, investor berpengalaman akan selalu memperhatikan grafik tahun-tahun sebelumnya sebelum membuat prediksi. Pada saat yang sama, Anda tidak boleh menghafal, Anda perlu menjadi seorang analis, mempelajari perusahaan Anda sendiri, mempelajari sejarah perusahaan tempat Anda akan berinvestasi sebelum melakukan investasi apa pun.
Kesalahan besar kedua adalah kurangnya kesabaran. Seringkali dengan pembelian emas selama periode harga tertinggi dan penjualan - terendah terkait dengan kelebihan emosi dan ketidakmampuan untuk menunggu dan menilai situasi secara memadai.
Memilih penasihat yang buruk adalah masalah besar lainnya bagi pemula dan alasan untuk kehilangan investasi emas Anda. Saat memilih saran siapa yang akan Anda dengarkan, coba perhatikan ramalannya sebelumnya dan bagaimana itu menjadi kenyataan.
Perhatikan alarm. Investasi yang memiliki ciri-ciri sebagai berikut berisiko tinggi:
Dan masalah utama yang terakhir adalah ketidaktahuan akan trik musuh. Ada banyak musuh emas yang terus-menerus berusaha menurunkan harganya. Penting untuk mempelajari secara akurat teknik yang mereka gunakan untuk memperhatikan tren pasar utama pada waktunya.
Berinvestasi dalam emas adalah cara yang baik untuk menginvestasikan uang. Ini adalah yang paling stabil dari semuanya, tidak membawa keuntungan besar, tetapi tidak mungkin untuk kalah. Namun, perlu diingat beberapa aturan dasar dan tidak menginvestasikan semua uang di dalamnya. Ada banyak cara untuk melakukan ini dan Anda dapat memilih salah satu yang cocok untuk Anda.
Setidaknya ada selusin cara untuk berinvestasi emas. Pilih yang mana? Tampaknya, apa bedanya. Emas adalah emas. Dan tidak masalah bagaimana dan dalam bentuk apa kita akan membelinya. Tetapi ada banyak nuansa: pajak, biaya perdagangan dan komisi, likuiditas, risiko, dan keandalan investasi. Semua ini bersama-sama diterjemahkan ke dalam "profitabilitas" dari jenis investasi tertentu.
Kami hanya akan mempertimbangkan opsi paling populer dan terjangkau untuk investasi "emas" di Rusia untuk seorang individu. Cocok untuk sebagian besar. Mari kita lihat pro dan kontra dari setiap metode pembelian.
Meskipun artikelnya tentang investasi, saya ingin mencatat satu hal penting.
EMAS BUKAN INVESTASI. Itu tidak menambah nilai.
Dengan kata-kata sederhana. Menaruh uang hanya dengan bunga di bank, pada akhir jangka waktu Anda akan menerima kembali tubuh deposito + sesuatu di atas dalam bentuk bunga.
Dengan membeli saham Gazprom, Anda memiliki bisnis. Dan Anda berpartisipasi dalam menghasilkan keuntungan dalam bentuk pertumbuhan kutipan atau dividen tahunan.
Membeli emas….. anda tidak akan mendapatkan apapun dari atas. Selain kemungkinan perubahan harga. Namun nyatanya, Anda cukup mematok jumlah gram atau kilogram yang dibeli.
Saya hanya akan memberikan beberapa grafik dan gambar. Bagaimana kutipan telah berubah selama periode tertentu.
Selama 15 tahun terakhir, tingkat emas telah meningkat dari 348 menjadi 2.609 rubel. Tentu saja, depresiasi rubel juga berkontribusi. Tapi kita memiliki apa yang kita miliki.
Selama satu setengah dekade, untung 650%!!!
Emas - grafik dalam rubel
Jika Anda melihat grafik yang sama dalam dolar, gambarnya sedikit berubah. Sejak pertengahan 2011, angka tersebut secara bertahap menurun. Dan selama 2-3 tahun terakhir telah menandai waktu.
Grafik Emas - Harga Dolar Saya pikir hal terpenting yang harus Anda ketahui adalah bahwa emas tidak selalu naik. Bahkan dalam jangka panjang. Lihatlah grafik di bawah ini. Pada tahun 1979, ketika emas mencapai puncaknya, itu mulai menurun.
Musim gugur berlangsung 20 tahun - hingga awal 2000-an. Dan harga mendekati level 1979 hanya 25 tahun kemudian.
Tunggu seperempat abad untuk mengembalikan hanya investasi awal? Tidak nyata! Dan mengingat inflasi selama ini, investor berada di merah tua.
Pahami dinamika harga. Dan jika Anda tidak kehabisan tenaga dan masih ingin berinvestasi emas, kami akan menganalisis opsi investasi.
Tetapi sebelum itu, Anda perlu memahami dengan jelas - Mengapa Anda sebenarnya ingin membeli emas? Yaitu, untuk berapa lama? Apakah mungkin Anda akan menjual sebagian atau semua jika perlu.
Anda harus memilih strategi untuk diri sendiri. Secara konvensional, kita akan mendapatkan pembagian menjadi jangka pendek (spekulatif) dan jangka panjang (investasi).
Penting sekarang (di pantai) untuk membuat keputusan. Dan tidak setelah berinvestasi.
Cara berinvestasi akan langsung tergantung pada pilihan strategi.
Anda akan terkejut, tetapi ternyata dengan pertumbuhan harga emas dunia, Anda secara pribadi akan mengalami kerugian.
Pikirkan itu tidak mungkin? Ha ha ha. Lebih mungkin.
Ini tentu bukan penawaran terbaik, Anda dapat menemukan harga yang lebih masuk akal. Tapi, selisihnya masih puluhan persen.
Hasil. Membeli emas batangan cocok untuk berinvestasi dalam jumlah besar (pengurangan spread) dan dengan cakrawala investasi yang SANGAT panjang.
Jika Anda berencana untuk berinvestasi dalam koin emas, maka saya mungkin akan sangat mengecewakan Anda.
Mereka yang hanya tertarik untuk berinvestasi dalam koin emas biasanya menemukan artikel semacam ini:
“Saya membeli 20 ... ... koin lima (enam, tujuh) ribu rubel. Dan sekarang, setelah hanya 5 tahun (atau 6-8), nilainya meningkat 5 (10-20) kali lipat. Rata-rata, harga naik dua puluh (30 - 40 - 50) persen per tahun.
Mereka memberikan berbagai contoh koin, harga, kutipan, dan banyak lagi.
Mari berpikir logis.
Ada arah investasi dalam merek, anggur, karya seni. Jika saya bertanya kepada Anda - merek mana yang lebih baik untuk dibeli, sehingga dalam 10-20 tahun, biayanya meningkat beberapa kali lipat. Pasti kamu tidak tahu. Mengapa? Karena Anda tidak ahli dalam hal ini.
Hal yang sama berlaku untuk koin. Jika seseorang pernah berhasil membeli koin dan menghasilkan uang yang layak, ini tidak berarti hal yang sama akan terjadi pada Anda.
Apa yang menentukan harga koin? Mengapa beberapa koin bernilai beberapa kali lebih banyak daripada yang lain? Pada tingkat yang sama dari mata uang, sirkulasi, berat, negara produksi dan tahun penerbitan.
Mengapa, hal-hal lain dianggap sama, beberapa kenaikan harga dari waktu ke waktu, sementara yang lain tidak? Apakah Anda tahu jawaban atas pertanyaan-pertanyaan ini?
Saya tidak tahu persis. Perlu mencari tahu. Dan semakin dalam Anda mulai menggali, semakin Anda menyadari bahwa Anda benar-benar awam dalam hal ini.
Apa yang harus dilakukan? Atau mempelajari topik secara menyeluruh, menghabiskan banyak waktu untuk mempelajari masalah tersebut. Selain itu, pengetahuan yang diperoleh tidak akan menjamin hasil 100% dengan “pembelian koin yang benar dengan benar”. Atau arahkan jari Anda ke langit, beli koin secara acak. Beruntung atau tidak beruntung di masa depan. Apakah harganya akan naik atau tidak.
Pertanyaan terpenting adalah mengapa Anda ingin berinvestasi dalam koin? Jika untuk keuntungan di masa depan, maka pertama-tama hubungkan jumlah waktu yang dihabiskan untuk pengetahuan, jumlah investasi dan ... ... tingkat pendapatan yang direncanakan di masa depan. Apakah permainan itu sepadan dengan lilinnya?
Dalam berinvestasi di koin, peran emas paling kecil. Dengan pertumbuhan harga dunia, bukan fakta bahwa koin Anda juga akan tumbuh.
Singkatnya, untuk referensi ….
Ada investasi dan koin tertagih.
Apa bedanya?
Investasi tidak dikenakan pajak, memiliki sirkulasi tinggi.
Koleksi - dikenakan PPN, edisi terbatas.
Kelemahan terbesar - ini adalah spread yang tinggi, mencapai 50-60%. Itu terjadi dan 100 dan 200-300%.
Ketidaknyamanan kedua bagi investor adalah kemungkinan kesulitan dalam penjualan kembali. Di mana Anda akan mengambil koin? Ke bank? Banyak bank tidak membeli kembali koin mereka. Hanya ada penjualan. Di antara kolektor? Sial, seperti Anda "beruntung" selusin sepeser pun. Jika Anda ingin menjual dengan cepat, turunkan harga beberapa kali.
Situs web Sberbank memiliki daftar harga koin. Dari 3,5 ribu jenis koin, bank siap membeli hanya sekitar 200 (6% dari total). Dan yang paling menarik…. dengan harga hampir 2 kali lebih rendah dari harga jual.
Untuk meringkas: Metode investasi untuk para ahli saja. Atau, untuk memuaskan minat, Anda dapat membeli beberapa koin "emas" dalam jumlah kecil.
Perbedaan antara emas fisik dan emas kertas adalah Anda tidak mendapatkan apa pun di tangan Anda. Hak Anda atas logam mulia ditetapkan di atas kertas, di komputer, di registri. Ini seperti perbedaan antara uang kertas asli dan uang di kartu di bank. Sebenarnya hanya ada satu makna. Hanya yang pertama yang bisa Anda sentuh, tetapi yang kedua tidak bisa.
OMS adalah akun logam yang didepersonalisasi.
Saat Anda membuka rekening bank CHI, Anda tidak membeli emas itu sendiri. Dan kursusnya. Sejumlah gram logam tertentu untuk jumlah yang disimpan. Bank menetapkan kuotasi berdasarkan nilai tukar Bank Sentral. Secara alami sedikit menaikkan harga, mengingat minat Anda.
Secara konvensional, emas berharga 2.500 per 1 gram. Untuk 10 ribu Anda dapat membeli 4 gram emas.
Jika harga naik menjadi 3 ribu, Anda dapat dengan aman menjual dan mendapatkan 2 ribu di atas.
Dibandingkan dengan membeli emas batangan, harga emas adalah sama untuk semua orang. Terlepas dari jumlah yang tersedia. Selain itu, tidak perlu membeli dalam kelipatan gram (ons, kilogram).
Investasi pecahan cukup dapat diterima. 45,5 gram atau 37,2. Dan bahkan hanya setengah gram. Dengan demikian, tidak ada batasan minimum pembelian.
Keuntungan utama dari metode investasi ini adalah tidak adanya komisi untuk penyimpanan. Simpan akun CHI setidaknya selama 100 tahun. Anda tidak akan membayar sepeser pun ke bank.
MHI tidak terbebani dengan masalah likuiditas. Setiap saat, emas dari rekening dapat dijual ke bank. Pada tingkat saat ini.
Tapi….. kami memiliki lagi momen yang tidak menyenangkan dalam bentuk spread. Itulah perbedaan antara membeli dan menjual.
Salah satu kesalahan utama investor pemula adalah kesalahpahaman tentang hal ini.
Misalnya. Anda telah memutuskan untuk membuka CHI dan membeli logam mulia. Tindakan Anda?
Anda mungkin ingin mencari bank dengan penawaran terbaik. Lakukan analisis perbandingan kecil di antara lembaga kredit terbesar. Dan Anda akan menemukan harga terendah untuk penjualan emas. Bagus. Kamu pikir. Buka OMS, beli logam mulia.
Apa tangkapannya? Membeli emas tidak seperti pergi ke toko untuk kentang, roti dan susu.)))
Kemudian emas perlu dijual jika perlu. Dan kepada siapa? kembali ke bank yang sama.
Dan di sini kejutan yang tidak menyenangkan dapat menunggu dalam bentuk nilai tukar yang tidak terlalu menguntungkan untuk pembelian kembali.
Akibatnya, bahkan jika Anda membeli emas dengan harga terbaik di antara bank, Anda bisa kehilangan penjualan secara signifikan.
Dan hasil akhir bersih akan lebih buruk dibandingkan dengan operasi yang sama di bank lain.
Karena itu, pertama-tama, evaluasi ukuran spread. Bisa mencapai 10-12%. Tebak di mana? (Petunjuk: bank paling populer di negara ini).
Rata-rata, ukuran sebaran untuk logam mulia dapat bervariasi dari 2-3 hingga 10-12%.
Dua tips tambahan untuk membantu Anda menghemat uang:
Perbankan online lebih nyaman. Jika Anda membandingkan harga di cabang bank dan di akun pribadi Anda, Anda dapat melihat, meskipun kecil, tetapi harga yang lebih menguntungkan untuk membeli dan menjual. Dalam 0,2-0,3%.
Mengapa? Anda mendapatkan diskon untuk transaksi independen. Anda tidak menyia-nyiakan waktu kerja spesialis untuk merancang dan membeli logam mulia.
Saya tidak tahu bagaimana keadaannya sekarang. Tetapi pada tahun 2008, saya membuka OMS di Sberbank. Secara alami, tidak ada pembicaraan tentang bank Internet dan aplikasi seluler.
Saya berdiri dalam antrean ke seorang spesialis (tepatnya 40 menit). Kemudian perbankan Marinka disulap dengan pendaftaran akun. Saya terus-menerus bertanya kepada rekan-rekan yang lebih berpengalaman dalam hal ini tentang semua nuansa pembukaan akun. Saya mencetak kontrak untuk ... .. lembar tsat.
Saya membacanya (saya selalu membaca dokumen sebelum menandatanganinya).
Alhasil, setelah 30 menit akun dibuka. Mereka memberi saya buku tabungan di tangan saya.
Kemudian mereka mengirimkannya ke kasir. Setor uang ke rekening. Dan ada antrian lagi. (((
Setelah pembayaran, saya diberi tanda terima pesanan untuk menyetor dana untuk asuransi kesehatan wajib.
Aku bersama Marina lagi. Dia membuat entri di Buku Tabungan tentang mengkredit begitu banyak gram emas ke akun saya.
Dan sekarang saya adalah pemilik bahagia dari akun logam impersonal. Semuanya, tentang segalanya, membutuhkan waktu satu setengah jam. Nah, ini hal-hal sepele. Itu benar?
Pengisian OMS berlangsung dengan semangat yang sama. Pertama Anda mendapatkan janji dengan Marinka. Dia mencetak Anda selembar kertas untuk kasir. Anda pergi ke kasir. Anda membawa uang. Anda membawa tanda terima pembayaran lagi ke Marinka. Dan hanya setelah itu Anda mendapatkan tanda di buku tabungan "emas" Anda tentang mengkredit tambahan gram logam mulia.
Hanya timah.
Waktu penting. Mengingat bahwa bank menggunakan suku bunga Bank Sentral sebagai pedoman, ia dapat menaikkan bunganya ke tingkat yang lebih besar atau lebih kecil.
Pada akhir pekan dan hari libur, tarif, serta spread, kurang menguntungkan bagi klien. Menyebabkan? Asuransi jika terjadi force majeure yang tidak terduga di pasar. Pergerakan tajam dalam kutipan - dan ternyata bank itu menjual emas dengan harga yang tidak menguntungkan untuk dirinya sendiri.
Karena itu, pada hari libur, bank selalu menaikkan kurs jual. Dan mengurangi untuk membeli. Perluas penyebarannya.
Selain itu, tidak diinginkan untuk melakukan transaksi sebelum akhir pekan dan setelah jam (sore dan malam).
Fitur lain dari banyak bank adalah perluasan spread dengan pergerakan kuotasi yang tajam ke satu arah.
Asuransi bank lagi. Jika emas naik, banyak orang ingin berpartisipasi di dalamnya. Berspekulasi tentang pertumbuhan. Dan kemudian menjual untuk mendapatkan keuntungan. Hal ini akan mengakibatkan kerugian bagi bank. Jadi mereka mencoba meminimalkan kemungkinan kerugian di masa depan.
KESIMPULAN. Mengingat tingkat spread tertentu, OMC sangat tidak cocok untuk spekulasi jangka pendek. Terutama ditujukan untuk kepemilikan emas jangka menengah dan panjang. Bahkan dengan mempertimbangkan kemungkinan penyebaran yang tinggi, metode penyimpanan gratis jangka panjang menyebarkan biaya ini dari waktu ke waktu. Dengan syarat, mereka membayar 5% di atas. Namun dengan jangka waktu investasi 10 tahun, biaya yang Anda keluarkan hanya 0,5% per tahun.
Kami mencari dana yang menginvestasikan uang dalam emas.
Harga saham rata-rata untuk pelanggan baru adalah sekitar 5.000 rubel. Pembelian saham tambahan dimulai dari 1.000.
Daftar reksa dana yang fokus pada logam mulia dapat dilihat di link ...
Dalam bentuknya yang paling murni, dana tidak hanya diinvestasikan dalam emas. Biasanya, portofolio mencakup "empat yang luar biasa":
VTB - dana logam mulia Atau campuran logam mulia dan dana pasar uang atau obligasi. Sebagian diinvestasikan dalam emas dan logam lainnya (biasanya melalui ETF). Beberapa diadakan di instrumen lain.
Pada contoh reksa dana Alfa Bank – Alfa Capital EMAS.
Soalnya, 83,17% ditempati oleh ETF untuk emas (perak dan lainnya).
Jadi apa yang kita dapatkan:
Tampaknya ini adalah alat yang hampir ideal untuk berinvestasi dalam emas. Saya membeli saham dari beberapa dana emas. Dan perusahaan manajemen akan mengurus yang lainnya.
Jadi? Tidak, tidak seperti itu.
Ingat, sudah dijelaskan di atas bahwa spread OMC bisa mencapai 10-12%.
Di reksa dana, Anda akan dikenakan biaya rata-rata 1-3% untuk pembelian saham. Dan biasanya, ketika memiliki kurang dari 3 tahun, mereka masih akan menyimpan 1-2% saat menjual.
Dan dia ingin persentase kecil untuk pengelolaan reksa dana. Sekitar 3-5%. Hanya untuk setiap tahun.
Secara kasar, dengan komisi 5%, selama 10 tahun memegang saham, Anda harus meninggalkan setengah dari modal Anda di perusahaan manajemen.
Dengan berinvestasi melalui unit reksa dana, setiap tahun Anda akan tertinggal dari pasar sebesar 3-5%. Emas akan tumbuh 10% per tahun, keuntungan Anda hanya 5-7%. Jika emas mandek, Anda akan menerima kerugian sebesar jumlah komisi.
Pada contoh dana konvensional untuk emas - ukuran biaya wajib tahunan pemegang saham.
Kami mendapatkan biaya manajemen - 3,3% per tahun.
Gambaran nyata seberapa besar dana yang hilang (receive less) pemegang saham dapat dilihat dengan membandingkan dinamika nilai tukar emas dan profitabilitas reksa dana emas selama periode tertentu. Misalnya 3 tahun.
Emas naik 12,65% selama 3 tahun. Tidak begitu banyak. Bagaimana dengan PIF?
Untuk periode yang sama, hasil terbaik diperoleh oleh Alpha - +4,96% . Terburuk - hampir -5% . Jelas bahwa emas tidak termasuk dalam komposisi dalam bentuk murni, tetapi dalam proporsi tertentu. Tapi hasilnya sama sekali tidak mengesankan.
Perbedaannya hanya dijelaskan oleh komisi yang dipotong setiap tahun.
Meskipun biaya tinggi dalam bentuk komisi, reksa dana memiliki beberapa fitur bagus yang perlu diketahui investor.
saya meringkas. Investasi emas melalui pembelian saham dianjurkan untuk jangka pendek 1-5 tahun. Termasuk manfaat pajak dan kemungkinan pertukaran saham.
Anda mungkin terkejut, tetapi reksa dana sendiri tidak membeli emas secara langsung. Ini termasuk dalam saham sebagai bagian dari OMS atau ETF asing.
Tentang OMS tertulis di atas. Untuk ETFnya....
Biaya tahunan untuk memiliki unit ETF adalah sepersepuluh persen. Bandingkan sekarang dengan komisi yang dibebankan dari pemegang saham kami - 3-5%.
Tentu saja, Anda dapat membuka akun sendiri dengan broker asing dan membeli unit emas ETF yang diperlukan. Dengan biaya yang lebih rendah.
Tetapi …. Ada beberapa kendala yang menunggu kami di sini:
Di Rusia, ada alternatif untuk dana asing - ETF emas dari Finex. FXGD.
Untuk membeli, Anda memerlukan akses ke bursa (Anda dapat membuka akun online dalam 20 menit dan dalam beberapa hari Anda sudah dapat membeli aset).
Keuntungan utama:
Dari kekurangannya, orang dapat mencatat kebutuhan untuk membuka akun pialang dan biaya komisi pialang terkait serta pengeluaran untuk penyimpanan.
Total: ETF cocok untuk spekulasi jangka pendek dan holding jangka panjang.
Membeli emas secara langsung tersedia di Moscow Exchange. Biarkan saya memberi tahu Anda sekarang, saya belum mengalaminya sendiri.
Ada konflik kepentingan di sini. Bank pialang terbesar tidak menawarkan kesempatan seperti itu untuk membeli dan menjual untuk klien mereka. Agar tidak menghancurkan layanan "emas" mereka yang lain: asuransi kesehatan wajib atau reksa dana. Dari mana mereka memiliki puluhan hingga ratusan kali lebih banyak dalam bentuk komisi.
Oleh karena itu, hanya rumah pialang kecil dan tidak populer yang memilikinya. Anda tidak akan menemukan ini di Sberbank, VTB atau Otkritie.
masalah utama— risiko kebangkrutan broker. Dan "pesona" berikutnya mentransfer emas yang dibeli ke broker lain. Di mana menerjemahkan? Sekali lagi ke broker kecil yang memiliki layanan perdagangan emas seperti itu di bursa saham.
Secara singkat. Untuk kenalan. Terutama dirancang untuk spekulasi jangka pendek. Futures diperdagangkan di pasar derivatif (Anda memerlukan akses melalui broker).
Hal ini didasarkan pada pengetahuan setidaknya dasar-dasar analisis teknis. Dan memahami arti dari pasar berjangka.
Dari kekurangannya:
Untuk meringkas: sama sekali tidak direkomendasikan untuk pemula.
Di satu sisi, tidak semuanya begitu jelas.
Pendapatan di masa depan tidak hanya bergantung pada harga emas dunia. Meskipun ini juga memiliki efek yang kuat. Kenaikan harga - perusahaan akan menerima lebih banyak pendapatan.
Perhatikan bahwa saya menulis persis pendapatan. Tidak tiba.
Tetapi keuntungan itu sendiri, serta biaya penawaran, akan tergantung pada efektivitas manajemen. Dengan kata lain, bagaimana perusahaan mengubah pendapatan menjadi laba.
Tidak peduli berapa banyak Anda menjual. Hal utama adalah berapa banyak yang Anda hasilkan darinya. Pengurangan biaya. Meningkatkan efisiensi.
Mungkin banyak yang keberatan. Jika pendapatan tumbuh, maka keuntungan pasti akan tumbuh juga.
Ada cara mudah untuk meningkatkan pendapatan bisnis jutaan kali!
Jual uang kertas 100 rubel seharga ... .. 90 rubel. Satu juta orang akan berbaris untuk Anda. Bahkan tidak. Satu atau dua grosir akan datang dan akan segera membeli seluruh volume.
Tapi apakah Anda akan mendapat untung?
Saat membeli saham perusahaan pertambangan emas, Anda dapat langsung mengandalkan 3 faktor untuk menghasilkan keuntungan di masa depan:
Ada 3 perusahaan seperti itu di Rusia. Dan masing-masing, meskipun dengan cara yang berbeda, tetapi membayar dividen.
Tampaknya sedikit. Pada tingkat deposito bank. Tapi dividen memiliki properti yang bagus. Mereka tumbuh seiring waktu. Pada contoh dividen Polyus Gold. Lihat berapa banyak diva telah berkembang selama dekade terakhir.
Polyus Gold — dividen berdasarkan tahun Tapi ini tidak selalu terjadi. Anda perlu memahami bahwa perusahaan tidak hanya dapat meningkatkan, tetapi juga mengurangi diva di masa depan.
Dalam 2 tahun terakhir, pemegang saham Lenzoloto menerima lebih sedikit daripada di awal tahun 1910-an.
Di sisi lain, membeli saham penambang emas adalah investasi yang sebenarnya. Membeli emas saja - Anda menetapkan jumlah gram kilogram yang Anda miliki. Dan pendapatan masa depan Anda hanya bergantung pada pertumbuhan harga dunia untuk logam mulia.Investasi pada perusahaan dapat memberikan nilai tambah berupa peningkatan nilai perusahaan itu sendiri: deposit baru, peningkatan produksi, pembangunan pertambangan baru dan pabrik pengolahan. Dan tentu saja, menerima dividen. Arus kas yang konstan, misalnya, dapat digunakan untuk membeli saham. Sehingga meningkatkan tingkat investasi Anda.
Dan setelah membeli emas saja (misalnya, dalam bentuk batangan atau asuransi kesehatan wajib) - seperti yang Anda miliki 100, 200 atau 500 gram sepuluh hingga dua puluh tahun yang lalu, begitu banyak yang akan tersisa.
Investasi yang sukses!
