الأموال الحالية للمؤسسات هي النقد الموجود في الأموال الحالية، وصناديق التحويل والأصول الأخرى.
المرافق الحالية، على عكس الأموال الأساسية، يتم استهلاك دورة إنتاج واحدة بالكامل، ونقل تكلفتها إلى المنتج النهائي واستعادة سواء في الشروط الطبيعية الحقيقية والقيمة، وبالتالي في الحركة المستمرة.
من أجل ضمان استمرارية استئناف الإنتاج، من الضروري أن تتحول الموارد المتاحة تحت تصرف المؤسسات بشكل منهجي من شكل واحد إلى آخر / مع إنتاجية، من الإنتاجية - إلى السلعة، وأخيرا من السلعة إلى النقد / ولم تتراكم على القاعدة. خلاف ذلك، فإن مبيعات رأس المال العامل سوف تبطئ، وسوف تنتهك عملية الإنتاج.
في المبلغ الإجمالي للأموال الاقتصادية للمؤسسة، يتم احتلال رأس المال العامل، اعتمادا على الصناعة، من 60 إلى 90٪. في هذا الصدد، تعتمد الحالة المالية والاقتصادية للمؤسسة إلى حد كبير على كفاءة استخدامها.
تتوفر بيانات حول رأس المال العامل في الميزانية العمومية والشكل رقم 5 "ملحق الرصيد المحاسبي" حسابات القسم 2 "وديون الائتمان". في الميزانية العمومية، يتم عرض رأس المال العامل في القسم 2 الأصول "الأصول الحالية". تظهر نتيجة هذا القسم كمية مؤسسة المؤسسة في رأس المال العامل لتاريخ محدد.
في الممارسة الدولية، يكون رأس المال العامل أسماء مختلفة: الأصول الحالية، الأصول المتنقلة، الأصول العكسية.
دراسة الميزانية العمومية، يجب أن تولي رئيس المؤسسة الانتباه إلى ما يلي:
- تغيير مجموع مجموع الأصل 2 مقارنة بالتغيير في نتائج القسم 1 من رصيد الرصيد. يعرض مقارنة النتائج 2 و 1 من رصيد الرصيد زيادة / حصة رأس المال العامل في إجمالي الأموال الاقتصادية، وتغيير حصة أدوات الأجهزة المحمولة.
تشير الزيادة في حصة الأصول الحالية في إجمالي الأموال الاقتصادية إلى أن المؤسسة لديها المزيد من الأدوات المتنقلة، والتي مناورات أسهل في المناورة، يتم احتسابها بسرعة مع الدائنة، والمشروع هو السائل والمذيبات. بالإضافة إلى ذلك، فإن تسارع مبيعات الأموال يحسن الحالة المالية للمؤسسة.
لتغيير مجموع مجموع الأصل 2 مقارنة بمجموع الديون قصيرة الأجل (نتيجة الميزانية العمومية الخمسة).
زيادة أسرع في الديون قصيرة الأجل مقارنة بالأصول الحالية تشير إلى أن حصة الأموال المرتفعة زادت في رأس المال العامل، أي زيادة الركاعات بسبب الأموال المقترضة. يجب أن ينبه هذا الحكم رئيس المؤسسة، حيث أن هذا قد يؤدي إلى تباطؤ رأس المال العامل، إلى انخفاض في السيولة والذات الملاءة أو كان ذلك نتيجة لرفع الأموال إلى الذمم المدينة.
إذا كانت الأصول الحالية / القسم الإجمالي 2 من رصيد الرصيد / الديون القصيرة الأجل، يدل على أن جميع رأس المال العامل يتكون على حساب الأموال المقترضة. هذه ظاهرة غير طبيعية تشير إلى الإعسار الكامل للمؤسسة.
التغييرات في مواد معينة من الأصول الحالية، أي هياكل العمل.
يجب أن تتوافق الزيادة في كمية المخزونات بسبب نمو مواد المواد الخام والمواد، وكذلك التكاليف في الإنتاج غير المكتملة، مع النمو في حجم إنتاج المنتجات والمبيعات. مع القضية المعاكسة، يمكن تفسير ذلك من خلال زيادة الاحتياطيات المفرطة للمواد الخام والمواد، ومنتجات التدفق القصير بسبب عدم وجود قطع الغيار اللازمة.
يمكن تفسير الزيادة في كمية المنتجات النهائية من خلال عدم كفاية مستوى جودة المنتج، وعدم الطلب على هذا المنتج، سوء العمل في إدارة التسويق.
الزيادة في الذمم المدينة هي وضع غير كاف في المؤسسة من التسوية وتقليل الدفع، وعيوب في تصميم الوثائق التعاقدية، والمراجعة السيئة للموردين والمشترين، إلخ.
يجب أن تكون النقدية في مثل هذه الكمية بحيث توفر الملاءة الحالية للمؤسسة. الزيادة المفرطة في النقد عند الحساب الجاري ومكتب النقد وحساب العملات، كقاعدة عامة، تؤدي إلى تباطؤ في دوران رأس المال العامل. يجب أن تكون المال دائما في العمل وإحضار الدخل إلى المؤسسة. يؤدي عدم وجود أموال إلى قيادة المؤسسة إلى إعسارها مع الدائنين، وفقا لما وصلت فيه فترة الدفع.
يمكن تصنيف Cringvas وفقا للميزات التالية: طبيعة المشاركة في إنتاج ودرجة التأثير عليه؛ مصادر التعليم.
بطبيعة المشاركة في الإنتاج، تنقسم رأس المال العامل إلى مجموعتين:
يعني خدمة مجال الإنتاج؛
الأموال في مجال الدورة الدموية.
تتضمن المجموعة الأولى أموالا قابلة للتداول تتكون من موارد مادية، وصناديق الاستئناف المادية في السلعة والنقد، وكذلك في شكل حسابات غير مكتملة.
وفقا لمصادر التعليم يتم تقسيم الأموال الحالية للمؤسسات إلى حد ذاتها واستعارة.
لتحليل رأس المال العامل، يتم استخدام عدد من المؤشرات التي يمكن دمجها في 3 مجموعات تميز:
1. حالة رأس المال العامل؛
2. أمن رأس المال العامل؛
3. فعالية استخدام رأس المال العامل.
تشمل المؤشرات التي تميز حالة رأس المال العام: رأس المال العامل بمعنى مبلغ وأيام؛ متوسط \u200b\u200bالكمية السنوية لرأس المال العامل؛ مقدار الأموال الخاصة بالتداول؛ رأس المال العام هيكل رأس المال العامل؛ ديناميات رأس المال العامل على مدى عدد من السنوات في المبلغ وفي أيام دوران أو تكاليف الإنتاج.
يميز كمية رأس المال العامل توافر الأموال في الدورة الدموية. في الأدب يسمى الأصول الحالية، على النقيض من الأصول طويلة الأجل، وكذلك الأصول المتنقلة، على النقيض من الأموال المتجمدة، أي. الأموال في الأصول الثابتة، والإصلاح.
يتم تحديد مقدار رأس المال العامل على أساس رصيد المحاسبة. نتائج القسم 2 من رصيد التوازن / السطر 290 / يوضح مقدار رأس المال العامل لتاريخ محدد.
تنحيق من الناحية النقدية يميز حجمها. ومع ذلك، على مدى كمية رأس المال العامل، من المستحيل إعطاء خاصية نوعية. لهذا، يتم احتساب المؤشر - رأس المال العامل في أيام دوران، أي لكي عدد أيام عمل المؤسسة كافية. لتحديد هذا المؤشر، تتطلب المؤسسات الصناعية بمبلغ إجمالي رأس المال العامل للتقسيم إلى تكاليف الإنتاج في يوم واحد، وفي المؤسسات التجارية - لتداول دوران لمدة يوم واحد.
حساب رأس المال العامل في أيام دورانه، وفقا للبيانات المالية، يظهر كم من الوقت سيكون رأس المال العامل كافيا في الفترة المشمولة بالتقرير.
ومع ذلك، سيتم استخدام رأس المال العامل هذه في الفترة المشمولة بالتقرير التالية. لذلك، من الضروري تقسيم المبلغ الفعلي لرأس المال العامل إلى التنفيذ المخطط له يوم واحد لمنتجات الربع المقبل.
لحساب، يتم استخدام الصيغة التالية:
د obr. \u003d OBR. × 90: حقيقي. رر
أين: D OBR. - رأس المال العامل في أيام؛
obr. - كمية رأس المال العامل
حقيقي. رر - مبيعات المنتجات المخطط لها في الربع المقبل.
استرداد في أيام التكاليف - لكي عدد أيام المؤسسات، هناك رأس مال عمل كاف لإنتاج المنتجات. يتم احتساب هذا المؤشر كنسبة مبلغ رأس المال العامل للتكاليف ليوم واحد، من خلال الصيغة:
obr. × 90.
d.s.zat. \u003d.
خريف. pl.kv.
حيث: الخريف. pl.kv. - تكاليف الإنتاج المخطط لها في الربع المقبل.
متوسط \u200b\u200bالكمية السنوية لرأس المال العامل(OBR. الأربعاء) يميز كمية رأس المال العامل في المتوسط \u200b\u200bسنويا. يتم حسابها بمتوسط \u200b\u200bالصيغة الزمنية:
OBR 1/2 + OBR. 2 + obr. 3 + obr. 4 + OB.СР. 5/2.
OS Wed. \u003d.
أين: OS Wed. - متوسط \u200b\u200bالكمية السنوية لرأس المال العامل؛
obr. 1 ... OB.SP. 5 - كمية رأس المال العامل في بداية ونهاية الربعين.
يستخدم هذا المؤشر على نطاق واسع في وضع خطط الأعمال وتحليل كفاءة رأس المال العامل.
كمية الأموال الخاصة في الدورة الدموية (SOS) يميز، وكذلك الاسم، كم عدد مصادر الأموال الخاصة تتلاشى. من أجل تحديد هذا المبلغ، من الضروري من كامل المبلغ من الأموال الخاصة لاستبعاد مبلغ الأموال في الأصول طويلة الأجل، أي. في الأصول الأساسية والمتساوية تساوي لهم. ولكن نظرا لأنه قد يكون هناك قروض وعصرية طويلة الأجل في الأصول الثابتة واستثمارات رأس المال، يجب أن تؤخذ في الاعتبار عند حسابها.
وبالتالي، لتحديد مقدار الأموال الخاصة في دوران، فمن الضروري من إجمالي 3 ميزانيات "رأس المال والاحتياطيات" (P.490) لاتخاذ نتائج القسم 1 من رصيد الأصول غير الحالية (ص . 190) وإضافة "الالتزامات الطويلة الأجل" (إجمالي الميزانية الميزانية العمومية، P.590)، أو عن طريق الصيغة
SOS \u003d ISS - الديون. + دول الدم. شركة،
أين: SOS - رأس المال العامل الخاص؛
هو. - مصادر الأموال الخاصة (نتيجة الميزانية العمومية 3)؛
دين. في الأصول الحالية (نتيجة قسم الرصيد 1)؛
الديون. مجموعة - القروض والقروض طويلة الأجل (نتائج الرصيد 4)؛
العاصمة العاملةإنه يميز كمية الأسهم، التي تشارك في الدورة الدموية إلى تاريخ معين. في الأدب، يعتبر هذا المؤشر مساويا لمقدار الأموال الخاصة بالتداول. في رأس المال العامل، قد يكون هناك مستحقات متأخرة، منزعجة حاليا من دوران ولا يمكن أن تعمل في الإنتاج. لذلك، لتحديد رأس المال الوارد، من الضروري استبعاد كمية المستحقات المتأخرة، والتي تظهر في F.N. 5، القسم 2 "الذمم المدينة والدائنة".
هيكل الدفاع تتميز عدد من المؤشرات:
- حصة الأموال الخاصة بالتداولوبعد كم النسبة المئوية هي مقدار الأموال الخاصة في رأس المال العامل. لهذا، يجب أن تضاعف مقدار الأموال الخاصة في دوران بنسبة 100 وتنقسم إلى كمية رأس المال العامل؛
- حصة الأموال المقترضة بالتداولوبعد ما هي حصة الأموال المنجذبة في رأس المال العامل؛
- حصة الذمم المدينة في رأس المال العامل;
- حصة الأسهم والتكاليف في رأس المال العامل؛
- حصة النقد في رأس المال العامل.
يجب أن يقارن تحليل هيكل رأس المال العامل البيانات الفعلية عليها بالبيانات العام الماضي وفي ديناميات لعدة سنوات.
يعتبر تحسين هيكل رأس المال العامل إذا:
· يزيد من حصة الأموال الخاصة في دوران؛
· حصة الأموال المقترضة في التناقص ينخفض؛
يقلل من حصة الذمم المدينة في رأس المال العامل؛
· نسبة المخزونات والتكاليف في انخفاض رأس المال العامل؛
· يزيد من حصة النقد في رأس المال العامل.
يمكن تتبع رئيس المؤسسة تعرف بصريا على الميزانية العمومية. لذلك، على سبيل المثال، قد تشير الزيادة أو النقص في مقدار احتياطي الإنتاج إلى أن المؤسسة تزيد من حجم الإنتاج أو تتراكم الاحتياطيات المفرطة للمواد والمواد الخام.
التغيير في العمل قيد التنفيذ يعتمد أيضا على حجم الإنتاج. قد تكون الزيادة المفرطة نتيجة للمنتجات غير المفوضة أو عدم وجود المواد الخام والمواد الأساسية اللازمة لإكمال الإنتاج.
قد تكون الزيادة في المنتجات النهائية نتيجة انخفاض الطلب على هذا المنتج بسبب سوء العمل التسويقي، وعدم وجود مشترين أو تدهور جودة المنتج.
يشير نمو الذمم المدينة، وخاصة الجزء المتأخر منه، إلى عمل غير كاف مرتبط بدراسة الملاءة من المشترين والعملاء.
الزيادة المفرطة في الأموال غير طبيعية أيضا، لأنها يجب أن تكون في تداول وتوليد الدخل، ولا تكذب في مجال العمل في حسابات المؤسسة. غيابهم يشير إلى إعسار المؤسسة.
لذلك، يجب أن تكون رأس المال العامل من قبل أنواعهم ضمن الكمية المطلوبة التي توفر التشغيل العادي للمؤسسة.
أمن رأس المال العامليتميز بانحرافهم من المعيار.
كما هو موضح من خلال بيانات دراسة البيانات المالية للمؤسسات، يتم استخدام رأس المال العامل من قبل العديد من المؤسسات بشكل سيء للغاية. الذمم المدينة الكبيرة، دوران الجهد البطيء يتطلب أموال إضافية في الإنتاج.
عند تحليل رأس المال العامل، من الضروري مقارنة رأس المال العامل الفعلي مع المعايير وحساب وجود رأس المال العامل المفرط أو رأس المال العامل أقل من المعيار.
لتحديد مستوى رأس المال العامل، فمن الضروري وجود قدر لمدة يوم واحد من تكاليف الإنتاج لمضاعفة المعيار المحدد في أيام من خلال الصيغة
خريف. omd x nor.ob.
أين: OSR. ولا. - مجموع قاعدة رأس المال العامل؛
خريف. OHD - تكلفة إجمالي التكاليف الفعلية للأنشطة العامة
خلال الفترة المشمولة بالتقرير؛
د - عدد الأيام في هذه الفترة؛
nor.ob.sr DN - المعيار المعمول من رأس المال العامل في أيام.
إذا تم إنشاء المعياري لرأس المال العامل مع مراعاة تكاليف قرش واحد، فمن الضروري أن تضاعف إجمالي التكلفة الإجمالية للإنتاج إلى المعيار المحدد في كوبيل بنسبة 1 تكاليف روبل بواسطة الصيغة
obr. ولا. \u003d nor.ok.sr dn x nor.or فرك.
أين: nor.ok.sp فرك. - تنظيم رأس المال العامل لمدة 1 تكاليف الروبل.
يتطلب كمية كبيرة من احتياطيات الإنتاج، والذمم المدينة، وإبطاء دوران التباطؤ إشراك أموال إضافية في الإنتاج.
كفاءة رأس المال العامل تميز مبيعات رأس المال العامل، في الأيام وفي بعض الأحيان؛ ربحية رأس المال العامل، أي الربح لمدة 1 الروبل من رأس المال العامل.
دوران دوران، في أيام تحديد كموقف متوسط \u200b\u200bالقيمة السنوية لرأس المال العامل إلى دوران يوم واحد (مبيعات المنتجات) من الصيغة
obr. SR X D.
عن obr. \u003d.
أين: عن obr. - دوران دوران.
obr. راجع - متوسط \u200b\u200bالكمية السنوية لرأس المال العامل؛
رديئة - مقدار مبيعات المنتجات؛
د. - عدد الأيام في الفترة (كقاعدة عامة، للسنة - 365 يوما).
لا ينبغي خلط مبيعات رأس المال العامل في أيام مع مؤشر "الاسترداد في الأيام"، وسيلة حساب التي تم وصفها سابقا (انظر مؤشرات حالة عاصمة العمل).
معدلات دوران دوران (معامل دوران - إلى OB) يعرف بأنه نسبة مبلغ مبيعات المنتجات إلى متوسط \u200b\u200bالكمية العاملية العالية أو عدد الأيام في الفترة (365 يوما) مقسمة إلى دوران رأس المال العامل في أيام الصيغة
إلى حوالي \u003d p: obr. الأربعاء أو ك OB \u003d 365: حول OB.
ربحية رأس المال العامل تحديد كنسبة من صافي الربح إلى متوسط \u200b\u200bالكمية السنوية من رأس المال العامل من قبل الصيغة
P OB \u003d PP × 100: OBR. راجع
أين: R o - ربحية رأس المال العامل؛
PE - صافي الربح.
يميز هذا المؤشر مقدار الأرباح التي تتلقى مؤسسة لرببل 1 رأس المال العامل.
يجب أن يتحمل تحليل مبيعات رأس المال العامل في الاعتبار أنه يتم تنفيذ الدائرة نقدا في رأس المال العامل. ليست احتياطيات المخزون، والإنتاج غير الكامل، والمنتجات النهائية، والسلع في الطريق والمستحقات، والأموال في هذه الأنواع من رأس المال العامل يتم تشغيلها حولها.
في هذا الصدد، عند تحليل رأس المال العامل، ينبغي النظر في مبيعات النقد المستثمر في رأس المال العامل.
يتم تنفيذ الدورة الكاملة من دوران دوران النقدية التي تهدف إلى شراء المخزونات، فمن الواضح أنها تظهر من الشكل 5.1.
جميع أنواع رأس المال العامل هي روابط متوسطة للثورات. يتم إرسال احتياطيات السلع الأساسية في شكل المواد الخام والمواد إلى أنشطة الإنتاج، حيث يتم إنشاء المنتجات النهائية في عملية الإنتاج، في عملية تحسين الإنتاج، والتي، بدورها، من خلال خطوات شحنة السلع والذمم المدينة يجري تنفيذها والتحول إلى النقد.
في مجال الدورة الدموية، دورة دوران النقد أقصر من الأنشطة الصناعية:
النقد - المنتجات للتنفيذ - النقدية.
في بعض الحالات، على سبيل المثال، في تجارة الجملة، تمر البضاعة أيضا من خلال مراحل العلاج مثل البضائع التي يتم شحنها والذمم المدينة.
إن تحليل الزيادة في العملة الرصيد للفترة المشمولة بالتقرير، من الضروري مراعاة تأثير الأموال الرئيسية، عندما لا تتعلق الزيادة في قيمتها بتطوير أنشطة الإنتاج. الأكثر صعوبة في مراعاة تأثير التضخم. ومع ذلك، دون هذا، من الصعب إجراء استنتاج معين: سواء كانت زيادة في عملة التوازن في التحقيق ليست سوى الزيادة في تكلفة المنتجات النهائية تحت تضخم سعر المواد والمواد الخام أو يشير إلى التوسع أنشطة الإنتاج.
تتيح لك دراسة بنية الميزانية العمومية تأسيس أحد الأسباب المحتملة لعدم الاستقرار المالي أو استدامة المؤسسة. تساهم زيادة في حصة الأموال الخاصة بسبب أي من المصادر في تعزيز الاستقرار المالي للمنظمة.
يتيح لك تحليل التغيير في هيكل أصول الشركة الحصول على معلومات مهمة. قد تشير الزيادة في حصة رأس المال العامل في الممتلكات:
v تكوين هيكل أكثر جوالة للأصول المساهمة في تسريع مبيعات المنظمة؛
v الهجرة من جزء الموجودات الحالية للإقراض للمستهلكين من المنتجات النهائية والسلع والأعمال والخدمات للشركات التابعة، وما إلى ذلك؛
v تقليل الإنتاج؛
تشويه الخامس من تقييم حقيقي للأصول الثابتة بسبب أوجه القصور في تنظيم النظام المحاسبي الحالي.
من أجل اتخاذ استنتاجات أكثر دقة حول أسباب تغيير هذه النسبة في هيكل الأصول، من الضروري إجراء تحليل أكثر تفصيلا للأقسام والمواد الفردية لميزان الرصيد - على وجه الخصوص، لتقدير حالة إمكانات إنتاج المنظمة، كفاءة استخدام الأصول الثابتة والأصول غير الملموسة، سرعة دوران الأصول الحالية وما إلى ذلك بالإضافة إلى ذلك، يتم استخدام هذه التطبيقات لهذا الغرض. №5.
بشكل عام، علامة الرصيد "الجيد" هي العوامل التالية:
1) زادت العملة الرصيد في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير مقارنة بالبداية؛
3) رأس رأس المال الخاص يتجاوز المقترض ومعدل نموه أعلى من معدل نمو رأس المال المقترض؛
4) معدلات نمو الذمم المدينة والدائنة هي نفسها تقريبا؛
5) نسبة الأموال الخاصة في أصول دوران تتجاوز 10٪؛
6) لا يوجد أي مادة "خسارة تكشفت" في الميزانية العمومية.
1.1.4. المعاملات المالية - هذه هي المؤشرات الرئيسية التي تعطي صورة موضوعية ودقيقة للحالة المالية للمؤسسة.
يجب تقديم البيانات الموجودة في كل عنصر من عناصر دخل ونفقات هذه التحليلات بعملة واحدة ومبالغ قابلة للمقارنة.
يبدأ التحليل العام للبيان المالي للمؤسسة بتقييم أولي للحالة المالية للمؤسسة. تتميز بنظام المؤشرات التي تعكس توافر الموارد المالية وتنسيبها واستخدامها للمؤسسات المالية. الشرط المالي للمؤسسة هو نتيجة تفاعل جميع عناصر نظام العلاقات المالية وبالتالي يتم تحديدها من خلال مزيج من الإنتاج والعوامل الاقتصادية. الغرض من التحليل الشامل للشرط المالي للمؤسسة هو تقييم أولي للحالة المالية بناء على نتائج الحساب والتحليل في ديناميات عدد من المؤشرات المالية، والجمع بينها تميز الاقتصادية المكانية المؤقتة نشاط المؤسسة. يعتمد التحليل الشامل للحالة المالية على دراسة المؤشرات التالية:
dynamics Dynamics من رصيد العملة هو تغيير مقدار قيم مؤشرات الأصول ومسؤولية الرصيد. طبيعي هو الزيادة في عملة التوازن. الانخفاض، كقاعدة عامة، يشير إلى انخفاض في حجم الإنتاج ويمكن أن يكون بمثابة أحد أسباب عدم دالة الدفع للمؤسسة.
التغييرات الخامس في هيكل رصيد الرصيد هو تحديد أسهم الأصول المتجمدة (غير الحالية) والأصول المتنقلة (الدوران)،. تكلفة بقايا المواد (المبالغ العامة التي تؤديها إلى الجلوتات، والعيوب - لاستحالة الأداء الطبيعي للإنتاج)، كمية المستحقات مع استحقاق أقل من واحد أو أكثر من سنة واحدة، من النقد المجاني للمؤسسة والاستثمارات المالية قصيرة الأجل.
التغييرات v في هيكل الميزانية العمومية. عند تحليل هيكل التزامات الرصيد (التزامات المؤسسات)، فإن العلاقة بين المصادر المقترضة ومصادرها الخاصة للمؤسسة يتم تحديدها (تشير نسبة كبيرة من المصادر المقترضة (أكثر من 50٪) إلى أنشطة محفوفة بالمخاطر للمؤسسة والتي قد تسبب عدم التنفيذ)، وديناميات الهيكل والديون المستحقة الدفع، حصتها في الالتزامات للمؤسسة.
v التغييرات في هيكل الأسهم والتكاليف للمؤسسة. يرجع تحليل المخزونات والتكاليف إلى أهمية قسم "مخزون" الميزانية العمومية لتحديد الاستقرار المالي للمؤسسة. عند تحليلها، تم اكتشاف الأهم من أعلى وزن محدد) للمقال.
v التغييرات في هيكل الأداء المالي للمؤسسة. خلال التحليل، تشير التقديرات إلى أن ديناميات الإيرادات والأرباح تعطى، والعوامل المختلفة تؤثر على ديناميات الإيرادات والأرباح.
تنص الخصائص العامة للشرط المالي للمؤسسة على حالة الأصول والخصوم والأسهم والأداء المالي، أي الملاءة المالية وائتمانها وربحياتها ونشاط العمل.
1.1.4.1. تحليل إدارة المؤسسة.التنسيب هو قدرة الشركة في الوقت المناسب وسداد التزاماتها بالكامل عند حدوث المصطلح. يتم قياسه بواسطة معامل منصة تظهر حصة حقوق الملكية في القيمة الإجمالية للأصول (رأس المال الخاص / إجمالي رأس المال الخاص).
مدفوعات NEOT. - هذا هو المركز المالي للمنظمة التي لا يمكنها سداد التزاماتها المالية في الوقت المناسب.
تجميد رأس المال العامل - هذا هو استخدام رأس المال العامل وليس من خلال الغرض منها المقصود، أي على الاستثمارات الرأسمالية أو لأغراض أخرى.
في ظروف السوق الملاءة الماليهوهذا يعني أن القدرة على دفع الالتزامات المتعلقة بالشروط التعاقدية هي واحدة من أهم خصائص عمل المؤسسة. إنه لا يحدد فقط علاقته مع الشركاء والبنوك والميزانية، ولكن أيضا في النهاية نشاطها الناجح أو العكس بالعكس - الإفلاس. على نطاق البلد، يعكس الملاءة الدائمة حالة الدورة النقدية، ودفع مبيعات الدفع، وصحة الائتمان والسياسة المالية للبلاد ككل، المرتبطة بالتدفقات المالية مع كل من الشركات. إلى حد كبير، يعتمد ذلك على تنفيذ ميزانيات جميع المستويات. غموض مصطلح "الملاءة المالية" والتأثير على مجموعة من العوامل (وضع رأس المال، ولاية رأس المال العامل، صندوق الصندوق، وتوزيع الأرباح والربحية وعوامل براعة أخرى) يحدد الحاجة إلى توضيح هذا المفهوم وبعد يجب الاعتراف بأن العديد من العوامل الخارجية تتأثر بالفعل على تقسيم المؤسسة - من حالة الدورة الدموية والنقدية في البلد إلى القابلية الشريكة. كل هذه العوامل متشابكة ومترابط وإعطاء تأثير تراكمي (متزايد، تضخيم).
يجب حساب تقسيم الشركة فقط على أساس العوامل داخل الاقتصادية كأنظمة مؤشرات (معاملات) وفقا للبيانات المالية الحالية. يجب أن يعكسوا الدول الثلاث من الموارد المالية للشركة:
الملاءة الحالية (سيولة الأموال)،
استقرار الوضع المالي؛
كفاءة استخدام الأموال.
يميز هذه المجموعة من المؤشرات تقسيم المؤسسة واستقرارها المالي العام. شركات الشرب عادة ما تكون محمية من الإفلاس. يبدأ تحليل الملاءة بتعريف الجرابل الحالي.
تحليل النظام الأساسي الحالي يميز قدرة المؤسسة على الوفاء بالتزاماتها الحالية على المدى القصير على حساب أصولها الحالية الحالية. في الحالة العامة، تعتبر الشركة سائلة إذا تجاوزت أصولها الحالية الالتزامات الحالية (TU). شرط أساسي للحصول على الملاءة هو كمية إيجابية من رأس المال العامل النقي - مبلغ الأصول الساحقة على الالتزامات قصيرة الأجل - الالتزامات. تقريبا يجب أن تتجاوز نصف كمية الأصول الحالية. قد تكون أصول المنظمة سائلة إلى حد أكبر أو أقل، لأن تكوينها يتضمن أموال غير متجانسة، من بينها أصول قانونية وصعبة.
يتم إجراء تحليل توازن الرصيد لتقييم الجدارة الائتمانية للمشاريع (القدرة على دفع جميع المطلوبات المالية). يتم تحديد السيولة من خلال تغطية التزامات المؤسسة من خلال أصولها النقدية، وهي فترة التحول التي يتوافقها في الأموال التي تتوافق مع تاريخ سداد الالتزامات. استنادا إلى التعريف المصمم، يتم تجميع جميع التزامات المؤسسة من حيث حدوثها وتسعى الأصول مع توقيت مماثل للتحول إلى أموال لسدادها.
في ممارسة المحاسبة، تنقسم جميع الأصول إلى درجة المواعيد النهائية للتنفيذ المحتمل (السيولة)، والالتزامات - في وقت بداية الالتزامات إلى المجموعات الأربع التالية.
المجموعة الأولى الأصول - A1 - الأصول القابلة للفطور. وتشمل هذه جميع الميزانيات العمومية حول محاسبة الأموال النقدية والاستثمارات المالية قصيرة الأجل (الأوراق المالية). يتم حساب هذه المجموعة على النحو التالي: A1 \u003d الرصيد - P.250 + P.260.
المجموعة الثانية - A2 - الأصول القابلة للتعبير. وتشمل هذه المستحقات مع أوقات التشويش حتى السنة والأصول الحالية الأخرى. يتم حساب هذه المجموعة على النحو التالي: A2 \u003d الرصيد - P.240 + P.270.
المجموعة الثالثة - A3 - الأصول المنفذة ببطء. وتشمل هذه المقالات القسم الثاني من رصيد التوازن، بما في ذلك الاحتياطيات دون نفقات الفترات المستقبلية، ضريبة القيمة المضافة (المدفوعة للموردين)، المستحقات مع أوقات التسليم على مدار عام، والاستثمارات المالية طويلة الأجل، استثمارات الإيرادات في القيم المادية. يتم حساب هذه المجموعة على النحو التالي: A3 \u003d الرصيد - P.210 + P.220 + P.230.
المجموعة الرابعة - A4 - من الصعب الأصول (الأدوات المنخفضة). وتشمل هذه المقالات القسم الأول من رصيد التوازن - الأصول غير الحالية. يتم حساب هذه المجموعة على النحو التالي: A4 \u003d التوازن - النهائي ص 190.
كجزء من الالتزامات، من الممكن تخصيص التزامات بدرجات متفاوتة دفع الدفع. لذلك، تتمثل إحدى طرق تقدير السيولة في مرحلة التحليل الأولية في مقارنة أنواع معينة من الأصول مع الالتزامات. اعتمادا على هذه الظروف، فإن التزام المؤسسة تتجمع بدرجة ملحة دفعها.
في ممارسة المحاسبة، يتم دمج جميع الالتزامات في المجموعات التالية.
المجموعة الأولى الجملون - P1 - التزامات قصيرة الأجل. وتشمل هذه الدائنة. تتكون هذه المجموعة من: P1 \u003d الرصيد - ص. 620.
المجموعة الثانية الجملون - P2 - الالتزامات المتوسطة الأجل. وتشمل هذه القروض قصيرة الأجل وغيرها من الالتزامات قصيرة الأجل (المشاركين في الديون في مدفوعات الإيرادات، احتياطيات المدفوعات المقبلة). تتكون هذه المجموعة: P2 \u003d الرصيد - P.610 + P.630 + P.660.
المجموعة الثالثة الجملون - P3 - الالتزامات طويلة الأجل. وتشمل هذه القروض والقروض طويلة الأجل (إجمالي القسم الرابع من الميزانية العمومية). تتكون هذه المجموعة من: P3 \u003d الرصيد - P.590 + 640 + 650
المجموعة الرابعة - P4 - الالتزامات المستدامة (الثابتة). تتضمن هذه المقالات الرصيد في القسم الثالث، أي رأس المال والاحتياطيات. تتكون هذه المجموعة من: P4 \u003d p. 490.
عند تقييم سيولة التوازن، تتم مقارنة الأصول، مجمعة من خلال تنازل السيولة بالالتزامات، مجمعة بالمثل إلى تنازل عن شروط الدفع. يعتبر الرصيد سائلا تماما إذا حدثت النسب التالية.
A1 P1، A2 P2، A3 P3، A4 P4،
|
مواعيد الرصيد سيولة الجدول 14 |
|||
|
مؤشر | |||
|
1. تغطية الديون. \u003d ((A1 + A2 + A3) - RBP) / (P1 + P2) | |||
|
2. معامل السيولة العامة: \u003d (F1، P.240 + 250 + 260) / (610 + 620 + 630 + 660). التنظيم 0.9. | |||
|
3. K. السيولة المطلقة: \u003d f.№1 (ص 250 + 260) / (610 + 620 + 630 + 660). القاعدة - 0.2-0.5. | |||
|
4. نسبة السيولة الحرجة: \u003d f.№1 (ص 250 + 260 + 240 + 279) / (610 + 620 + 630 + 660) | |||
|
5. ك. السيولة الحالية: \u003d f.№1 (ص 290-220) / (610 + 620 + 630 + 660). التنظيم \u003d 2. | |||
|
6. K. السيولة السريعة \u003d A1 / P1 | |||
|
7. K. رتبات الذمم المدينة قصيرة الأجل والدائنة \u003d KDZ / KKZ | |||
|
8. K. رموز الذمم المدينة طويلة الأجل والدائنة \u003d DDZ / DKZ | |||
|
9. نسبة رأس المال العامل في الأصول: \u003d (A1 + A2 + A3) / B | |||
|
10. نسبة الخصائص الوسائل الخاصة: \u003d (P4 - A4) / (A1 + A2 + A3) | |||
|
11. الأصول الحالية النظيفة (فرك) | |||
بالنسبة للفترة التي تم تحليلها، زاد الافتقار إلى دفع الأصول السائلة لتغطية الالتزامات الأكثر إلحاحا (نسبة المجموعة الأولى). في بداية الفترة التي تم تحليلها، كانت العلاقة 0.38 كيلو بايت (7859: 47210)، على الرغم من أن القيمة الكافية من الناحية النظرية لمعامل الإلحاح هي نسبة 0.2 ك 1. يتم رسم التخفيض الحاد (بنسبة 21٪) من المعامل الملحى وبعد ونتيجة لذلك، في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير، يمكن للمنظمة أن تدفع 17٪ فقط من المطلوبات قصيرة الأجل، مما يدل على وضعها المالي الضريح. في الوقت نفسه، بناء على بيانات الرصيد التحليلي (انظر الجدول 2)، يمكن أن نستنتج أن سبب تخفيض السيولة هو أن الديون قصيرة الأجل زادت معدلات أعلى من النقد. ومع ذلك، تجدر الإشارة إلى أن السيولة المستقبلية، التي تظهر عدم المساواة الثالثة، تعكس بعض الفائض المستحق. تتم معالجة تحليل توازن رصيد الرصيد من خلال المخطط تقريبي.
في الممارسة الدولية، يتم تحديد ثلاثة معاملات لتحديد التشغيل العام لتقسيم المؤسسة:
× نسبة السيولة التي تحددها نسبة الاستثمارات المالية النقدية والمدة قصيرة الأجل (CB) إلى حجم الديون قصيرة الأجل؛
يتم تعريف المعامل المتوسع للطلاء على أنه نسبة كمية الأصول السائلة (النقدية، بالإضافة إلى الاستثمارات المالية قصيرة الأجل، بالإضافة إلى الذمم المدينة) إلى حجم الديون قصيرة الأجل؛
Ø يتم تعريف المعامل الإجمالي للطلاء (نسبة السيولة الحالية) على أنه نسبة مقدار الأصول الحالية (النقدية، بالإضافة إلى الاستثمارات المالية قصيرة الأجل، بالإضافة إلى الذمم المدينة، بالإضافة إلى MPZ) إلى حد ما من الديون قصيرة الأجل.
لتحديد منصة أو عدم الدفع، يتم تطبيق المعامل الأخير بشكل أكبر، على الرغم من أنه لا يمكن تحويل المستحقات MPZ ولا منتهية الصلاحية فورا إلى أموال الدفع. وبالتالي، فإن رأس المال العامل الذي تم تناوله بالكامل، لا توفر أغطية الديون قصيرة الأجل.
لكفاءة مؤشرات تقييم الملاءة المالية والسيولة للمؤسسة، سنقدم جميع المعاملات في الجدول 15، مما يشير إلى أسماء هذه المؤشرات التي واجهتها الأدب الاقتصادي.
|
جدول ملخص مؤشرات التقييم جدول الملاءة والسيولة 15 |
||
|
مؤشر |
المحتوى الاقتصادي |
أسماء أخرى للمؤشر |
|
واحد . دواسيات واسعة السيولة |
||
|
K1 - الملاءة الحالية |
يميز إلى أي مدى يتم توفير جميع الالتزامات قصيرة الأجل مع الأصول الحالية |
واحد . معامل مشترك للطلاء 2. نسبة السيولة الحالية 3. معامل السيولة العامة 4. معامل طلاء 5. معامل إجمالي السيولة (الحالية) 6. نسبة السيولة الحالية 7. طلاء أو معامل الملاءة |
|
K2 - الملاءة المتوسطة والسيولة |
ما هي فرص المؤسسة لسداد التزامات قصيرة الأجل للنقد والاستثمارات المالية وجذب المستحقات لسداد الذمم المدينة |
1. نسبة السيولة الإصلاحية 2. معامل السيولة الصارمة 3. معامل الملاءة الوسيطة 4. المعامل الحالي (المحدث) السيولة 5. معامل الطلاء الوسيط 6. نسبة السيولة السريعة ("ورقة Lacmus" معامل) 7. السيولة الحالية 8. معامل التقييم "الحرج" (السيولة السريعة) 9. نسبة السيولة السريعة |
|
K3 - السيولة المطلقة |
أي جزء من الالتزامات القصيرة الأجل يمكن استبدالها بالنقد والاستثمارات المالية قصيرة الأجل |
1. نسبة الملاءة المالية المطلقة ("اختبار الحمض") 2. نسبة السيولة المطلقة (الملاءة) |
|
يسمح لك بتقييم الملاءة الحقيقية اعتمادا على جاذبية الأصول المحتملة في الأموال. | ||
|
2.2. رأس المال النقي |
الأصول الحالية الزائدة على الحسابات قصيرة الأجل مستحقة الدفع. جزء من الأصول الحالية، التي تمولها رأس المال الخاص والموارد المستعارة طويلة الأجل. |
واحد . رأس المال العامل النظيف (رأس المال العامل النقي) 2. عاصمة العمل النقي (رأس المال العامل) 3. رأس المال العامل النظيف 4. رأس المال الوظيفي (رأس المال العامل، رأس المال العامل الخاص) 5. صافي رأس المال العامل (أموال مجانية في الدورة الدموية) 6. قيمة رأس المال العامل الخاص |
|
2.3. K3 - نسبة النقدية ورأس المال العامل النقي |
يميز نسبة رأس المال العامل النقي نقدا |
قابلية المناورة للعاصمة العاملة |
|
2.4. K4. - نسب الأسهم ورأس المال العامل النقي |
يميز نسبة رأس المال العامل النقي المرتبط بالاحتياطيات غير المحققة |
1. عامل "الاحتياطيات / رأس المال النظيف" 2. معامل القدرة على المناورة لرأس المال العام |
|
2.5 .. K5 - السيولة عند تعبئة الاحتياطيات |
يميز درجة الاعتماد على الملاءة من المخزونات من الأسهم عند تعبئة الأموال من تحويلها إلى المال لتغطية الالتزامات قصيرة الأجل |
المعامل "الديون الحالية / الأسهم الحالية" |
|
2.6. K6 - نسب الذمم المدينة والحسابات |
يميز النسبة الكلية للمستوطنات عن طريق أنواع ديون المؤسسات | |
|
2.7. K7 - نسبة الذمم المدينة والدائنة للعمليات التجارية |
يميز إعداد العمليات الحسابية للمنتجات المشتراة والتسليم |
عند حساب المؤشرات المالية والسيولة على أساس الحساب، يتم اعتماد مبلغ الالتزامات قصيرة الأجل للمؤسسة.
|
حساب مؤشرات تقييم الملاءة والسيولةالجدول 16. |
|||
|
مؤشر |
حساب المؤشر |
صيغة حساب المؤشر | |
|
1. عوامل السيولة والذات |
|||
|
1.1. معامل الملاءة الحالي |
الأصول الحالية / الدائنة قصيرة الأجل |
(P.290 - P.216 - P.244) / (P.690 - P.640 - صفحة 650) |
من 1 إلى 2 على الأقل 2 |
|
1.2. معامل الملاءة الوسيطة والسيولة |
(النقد + الاستثمارات المالية قصيرة الأجل + الذمم المدينة) / حسابات قصيرة الأجل تدفع |
(P.290 - P.210 - P.244) /(sgr.690- P.640 - P.650) |
1 أو أكثر. لروسيا 0.7 - 0، 8 |
|
1.3. نسبة السيولة المطلقة |
(النقد + الاستثمارات المالية قصيرة الأجل) / حسابات قصيرة الأجل تدفع |
(P.260 + P.250) / (P.690 - صفحة 640 - P.650) | |
|
2. مؤشرات الخصائص النوعية للحصول على الملاءة والسيولة |
|||
|
2.1. هيكل الأصول لسيولة |
انظر الجدول 17. | ||
|
2.2. رأس المال النقي |
الأصول الحالية - الالتزامات قصيرة الأجل أو (حقوق الملكية + الصناديق المقترضة طويلة الأجل) - الأصول غير الحالية |
(P.290 - P.244 - ص. 690 - P.640 - P.650) أو (P.490 + P.590) - ص. 190 |
مؤشر ارتفاع في الديناميات - الاتجاه الإيجابي |
|
2.3. نسبة الفئة ورأس المال العامل النقي |
النقد / صافي رأس المال العامل |
P.260 / [(ص. 290 - P.244 - صفحة 640690 - صفحة 640 - P.650)] |
0-1 ترتفع في ديناميات - الاتجاه الإيجابي |
|
2.4. نسبة نسبة الاحتياطيات ورأس المال العامل النقي |
الأسهم / رأس المال النقي |
(P.210 - P.216) / [(P.290 - P.244 - P.216) - (P.690 - P.640 - P.650)] |
كلما ارتفع المؤشر وأقرب من 1، أسوأ |
|
2.5. نسبة نسبة الاحتياطيات والديون قصيرة الأجل |
الاحتياطيات / الدائنة قصيرة الأجل |
(P.210 - P.216) / (P.690- P.640 - P.650) | |
|
2.6. نسبة نسبة الذمم المدينة والحسابات |
كمية الذمم المدينة / مقدار الديون المستحقة الدفع |
(P.230 + P.240 - ص. 690-P.640 - صفحة 650) | |
|
2.7. معامل نسبة الذمم المدينة والدائنة للعمليات التجارية |
كمية المستحقات للمنتجات (البضائع والأعمال والخدمات) / مبلغ ديون الائتمان للمنتجات (البضائع والأعمال والخدمات) |
التوازن والتطبيق لتحقيق التوازن والبيانات التحليلية |
إن المركز المالي المستدام للمؤسسة هو أهم عامل في نقده من الإفلاس المحتمل. من هذه المواقف، من المهم معرفة مدى المذيبات هي المؤسسة وما هي درجة السيولة لأصولها.
لتحليل استدامة الوضع المالي للمؤسسة، ينصح بحساب مؤشرات تقييم الملاءة والسيولة. قد يتم تمثيل المؤشرات من قبل المعاملات المالية ورأس المال العامل النقي ومعاملات هيكل الأصول الحالية.
تعكس معاملات الملاءة والسيولة قدرة الشركة على سداد التزاماتها القصيرة المدى المراد تنفيذها بسهولة عن طريق الوسائل. يشار إلى القيمة العالية لهذه المعاملات من قبل المركز المالي المستدام للمؤسسة، وقيمتها المنخفضة هي عن المشاكل المحتملة مع النقد والصعوبات في الأنشطة التشغيلية المستقبلية. في الوقت نفسه، تشير القيمة المهمة للغاية للمعاملات إلى استثمار غير مؤات للأموال في الأصول الحالية.
تحليل السيولة توازن إنه أكثر تفصيلا وعمقا، ويتم حسابه باستخدام المعاملات المالية.
السيولة هي قدرة أنواع معينة من قيم الممتلكات للاتصال بالنموذج النقدي دون فقدان قيمة كتابه. مفاهيم الملاءة والسيولة قريبة في المحتوى، ولكنها غير متطابقة. بمستوى عال إلى حد ما من الملاءة من المؤسسة، تتميز وضعها المالي بأنه مستدام. في الوقت نفسه، لا يؤكد المستوى العالي من الملاءة دائما الاستثمار المفيد للأموال في الأصول الحالية، على وجه الخصوص، مخزون المفرط من المخزونات، لحام المنتجات النهائية، وجود الذمم المدينة اليائسة تقليل مستوى سيولة الأصول الحالية.
يتم تنفيذ مثل هذا التحليل لدراسة التغييرات في استدامة موقف المؤسسة والتحليل المقارن للحالة المالية للعديد من الشركات. للقيام بذلك، املأ الجدول رقم 14. تحت السيولة، فهم يفهمون إمكانية تنفيذ المواد والقيم الأخرى وتحويلها إلى نقد. يتم تعريف مهمة تحليل سيولة الرصيد على أنها درجة تغطية التزامات تنظيم أصولها، ولا تتوافق مدة التحول منها في الأموال مع مدة سداد الالتزامات. يجب تمييز سيولة التوازن من خلال سيولة الأصول، والتي يتم تعريفها على أنها القيمة، والوقت المعاكس المطلوب لتحويلها إلى نقد. في الوقت المناسب أن هذا النوع من الأصول يصبح أموالا، كلما ارتفعت سيولة السيولة. إن تحليل سيولة التوازن هو مقارنة الأموال للأصل الذي تم تجميعه بدرجة سيولة السيولة وتقع في الترتيب التنازلي للسيولة، مع التزامات الالتزام المجمعة من حيث سدادها وترتيبها بترتيب تصاعدي للمواعيد النهائية.
قيمة رأس المال العامل (رأس المال الوظيفي) مؤشر رأس المال العامل النقي. إن صافي رأس المال العامل ضروري للحفاظ على الاستدامة المالية للمؤسسة، لأن الفائض من رأس المال العامل على التزامات قصيرة الأجل يعني أن المؤسسة لا تستطيع فقط إطفاء التزاماتها القصيرة الأجل، ولكن لديها أيضا احتياطيات لتوسيع الأنشطة. يشير عدم وجود رأس المال العامل إلى عدم قدرة المؤسسة على سداد الالتزامات قصيرة الأجل في الوقت المناسب. فائض كبير من رأس المال العامل النقي على الحاجة المثلى يشير إلى الاستخدام غير العقلاني لموارد المؤسسات. القيمة الموصى بها\u003e 0.
1. معامل تغطية الديونوبعد معيار الموصى بها - 2. تعتمد قيمة معامل الطلاء على الصناعة، مدة دورة الإنتاج، هيكل الأسهم والتكاليف والعوامل الأخرى. تحسبها تقسيم كمية الأموال السائلة (MPZ - إنفاق الفترات المستقبلية + النقدية) لمجموع الديون قصيرة الأجل (P1). يظهر قدرة المؤسسة على الاستقرار مع الديون في المستقبل القريب
2. معامل السيولة العامة. المعيار الموصى به ³ 1. يعكس فرص الدفع المتوقعة للمؤسسة، مع مراعاة المستوطنات في الوقت المناسب مع المدينين. يتم تحديد تقييم شامل لسيولة الرصيد من خلال المؤشر العام للعملية، وتقسيم مجموع المجموعات الثلاث من ميزان الرصيد (النقد + الاستثمارات المالية قصيرة الأجل + الأصول الحالية الأخرى) إلى ثلاث مجموعات من التوازن الالتزامات، تعديلها لمتوسط \u200b\u200bالقيم. يوضح قدرة المؤسسة على الاستقرار مع الديون في المنظور.
3. نسبة السيولة المطلقةيوضح نسبة الأموال والمزايا القصيرة الأجل للالتزامات قصيرة الأجل. هذا المؤشر له أهمية خاصة بالنسبة لمقدمي الموارد المادية لمؤسسات الائتمان. يوضح أي نسبة من التزامات الديون قصيرة الأجل يمكن تغطيتها على حساب النقود ومعادلها في شكل الأوراق المالية والودائع السوقية، أي الأصول السائلة تقريبا تقريبا. المؤشر التنظيمي \u003d 0.1 - 0.7. المعيار الموصى به - 0.3، الحد الموصى به في غضون 0.2-.0.5. النقد + الاستثمارات قصيرة الأجل / الالتزامات الحالية، أي شعبة الأصول المستدامة للغاية بمبلغ الالتزامات قصيرة الأجل. لتطبيع قيمة المعامل، من الضروري زيادة الأموال ومعادلاتهم بانخفاض قدر الالتزامات الحالية.
4. نسبة السيولة الحرجة إنه يوضح أي جزء من الالتزامات قصيرة الأجل للمنظمة يمكن سداده على الفور بسبب الأموال في حسابات مختلفة، في البنك المركزي على المدى القصير، وكذلك الإيصالات من المدينين.
5. معامل السيولة الحالية يميز الأمن العام للمؤسسة من خلال رأس المال العامل لإجراء الأنشطة الاقتصادية والدمار في الوقت المناسب للالتزامات العاجلة. يتم تعريفه على أنه نسبة القيمة الفعلية، التي هي في شكل رأس مال عاملي في شكل احتياطيات الإنتاج، والمنتجات النهائية، والذمم المدينة النقدية والأصول الأخرى المتجانسة (المبلغ 2 و 3 أقسام من رصيد الميزانية العمومية) التزامات الأكثر إلحاحا للمؤسسة في شكل قروض مصرفية قصيرة الأجل وقروض على المدى القصير والدواء (القسم الإجمالي 2 من مسؤولية التوازن ناقص الخطوط الفردية). يجب أن تكون قيم المعامل من الوحدة إلى اثنين (في بعض الأحيان تصل إلى ثلاثة). المؤشر المعياري \u003d 2. معامل أقل من 2 يميز السيولة الحالية غير المرضية. الحد الأدنى يرجع إلى حقيقة أن رأس المال العامل يجب أن يكون على الأقل كافيا لسداد الالتزامات قصيرة الأجل، وإلا فإن المؤسسة ستكون في خطر الإفلاس. القيمة المثلى هي 2.5-3. إن الفائض من رأس المال العامل على الالتزامات قصيرة الأجل هو أكثر من 3 مرات غير مرغوب فيه أيضا، لأنه يشير إلى الهيكل غير العقلاني للأصول. يتم تحديد قيمة المعامل أساسا من خلال قيمة المخزونات، مبالغ الحسابات والفواتير لتلقي والحسابات والفواتير للدفع. يجب أن يؤخذ في الاعتبار أن جزءا من رأس المال العامل لن يكون قادرا على التحول على الفور إلى شكل نقدي. قد تكون هذه احتياطيات من المواد الخام والمواد التي فقدت خصائصها الاستهلاكية (الاحتياطيات الميتة)، أو المدينين الذين لا يبدو أنه يتعافى منه الديون. يوضح أي جزء من الالتزامات الحالية على القروض والحسابات يمكن أن تدفع، تعبئة جميع رأس المال العامل؛
6. معامل السيولة السريعة (العاجلة) يوضح موقف الجزء الأكثر سيولة من رأس المال العامل إلى التزامات قصيرة الأجل. المؤشر التنظيمي \u003d 0.7 - 0.8. وعادة ما ينصح بأن تكون قيمة هذا المؤشر أكبر من 1. ومع ذلك، فمن الواضح أن تشكل أكثر من 0.7-0.9، والذي يتم الاعتراف به مسموحا به. تحسبها الصيغة: K6 \u003d (النقد + الاستثمارات قصيرة الأجل + الفواتير والفواتير لاستلام) / الالتزامات الحالية.
7. معامل المستحقات قصيرة الأجل واستحقاق الدفعوبعد الموصى بها القياسية - 1.0. تحسبها تقسيم المستحقات على مقدار الحسابات المستحقة الدفع. يوضح القدرة، بيع منتجاتها، محسوبة في الوقت المناسب مع دائن الديون إلى السنة.
8. نسبة نسبة الذمم الحسابات والحسابات طويلة الأجلوبعد المؤشر التنظيمي - 1.0. يتم حسابها من خلال تقسيم المستحقات طويلة الأجل في مقدار الحسابات الطويلة الأجل المستحقة الدفع. يظهر قدرة الشركة على الدفع باستخدام الدائنين على حساب ديون ديون الديون.
9. نسبة رأس المال العامل في الأصول يتم حسابها بواسطة الصيغة: DE \u003d [(A1 + A2 + A3): B] 0.5، يعتمد على الانتماء في صناعة المنظمة.
10. يتم احتساب معامل توفير الوسائل الخاصة من قبل الصيغة: K10 \u003d [(P4 - A4): (A1 + A2 + A3)] ³ 0.1، - يميز وجود رأس المال العامل الخاص به من المنظمة اللازمة لاستقراره المالي .
|
حساب صافي الأصول (في كتاب تقدير - ألف روبل.) الجدول 17 |
|||
|
مؤشرات |
رصيد صفحة الكود |
لبداية العام |
في نهاية العام |
|
أصول | |||
|
1. الأصول غير الملموسة | |||
|
2. الأصول الثابتة | |||
|
3. البناء غير المكتملة | |||
|
4. الاستثمارات المالية طويلة الأجل | |||
|
5. الأصول غير الحالية الأخرى | |||
|
7. حسابات القبض | |||
|
8. الاستثمارات المالية قصيرة الأجل | |||
|
9. النقد | |||
|
10. الأصول الدائر الأخرى | |||
|
11. إجمالي الأصول | |||
|
الجملون الجيسي | |||
|
1. الإيصالات المستهدفة والتمويل | |||
|
2. الصناديق المقترضة | |||
|
3. الديون المستحقة | |||
|
4. المشاركين في الديون في الدخل | |||
|
5. احتياطيات النفقات والمدفوعات القادمة | |||
|
6. الالتزامات الأخرى | |||
|
7. 7. إجمالي الالتزامات المستبعدة من قيمة الأصول (مع ص. 1 في الصفحة 6) | |||
|
إجمالي صافي الأصول (ص 11- P.7) |
11. حساب أصول الدورة الدموية النقية (وفقا لطريقة MF RF)، تعد واحدة من أهم المؤشرات المطلقة التي تميز بالسيولة للمؤسسة.
يميز هذا الجزء من رأس المال الخاص به، وهو مصدر لتغطية الأصول الحالية مع دوران أقل من عام. يميز هذا الرقم حرية المناورات والاستدامة المالية للمنظمة (بمعنى واسع) من مواقف المدى القصير، ونموها، وأشياء أخرى تكون متساوية، هو اتجاه إيجابي.
الأصول النقية هي قيمة تحددها طرح من كمية أصول المنظمة المتخذة لحساب مبلغ التزاماتها المتخذة لحسابها. خلاف ذلك، يجب تخفيض رأس المال المصرح به. إذا كانت تكلفة صافي الأصول أقل من قانون الحد الأدنى للمبلغ من رأس مال المشاركة، فإن المنظمة تخضع للتصفية. يتم احتساب مؤشر صافي الأصول بناء على رصيد التوازن. تنعكس المقالات المشاركة في الحسابات في الجدول 16.
في هذه الميزانية العمومية، فإن مؤشر صافي الأصول في بداية رأس مال السنة الأكثر إبلاغ عن 137393 ألف روبل. (201679 - 64286)، وفي نهاية السنة المشمولة بالتقرير ارتفعت مبلغ صافي الأصول بنسبة 6589 ألف روبل. (208268 - 201677)، وهذا المؤشر يتجاوز رأس المال المعتمد من 14،3264 ألف روبل. الاتجاه إيجابي.
12. كابيتال كابيتال نظيفة يظهر فائض رأس المال العامل على التزامات قصيرة الأجل. هناك حاجة إلى صافي رأس المال العامل للحفاظ على الاستدامة المالية للمؤسسة، لأن الفائض من رأس المال العامل على التزامات قصيرة الأجل يعني أن المؤسسة لا تستطيع فقط أن تسدد المطلوبات قصيرة الأجل، ولكن لديها أيضا احتياطيات لتوسيع الأنشطة. يعتمد الكمية المثلى من رأس المال العامل النقي على خصوصيات أنشطة الشركة، على وجه الخصوص، على نطاق المبيعات، سرعة المبيعات، سرعة الاحتياطيات والذمم المدينة. يشير عدم وجود رأس المال العامل إلى عدم قدرة المؤسسة على سداد الالتزامات قصيرة الأجل في الوقت المناسب. فائض كبير من رأس المال العامل النقي على الحاجة المثلى يشير إلى الاستخدام غير العقلاني لموارد المؤسسات. تحسبها الصيغة: Chok \u003d الأصول الحالية - الالتزامات الحالية. معاملات السيولة لها عيوبهم. نظرا لأن حجم الموجودات والخصوم قصيرة الأجل يتغير بسرعة، فإن متر السيولة تعكس في بعض الأحيان البيانات التي عفا عليها الزمن.
يتم تعريف المعامل المتوسع للطلاء على أنه خاص من تقسيم المبلغ الإجمالي للأموال وخطوط الزعانف قصيرة الأجل، والذمم المدينة، وتكلفة المنتجات النهائية والبضائع إلى التزامات قصيرة الأجل. يحسب المعامل الكلي للطلاء نسبة الكمية الإجمالية للأسهم والتكاليف (دون نفقات الفترات المستقبلية)، والصناديق، وخطوط الزعانف قصيرة الأجل والذمم المدينة لالتزامات قصيرة الأجل. ترتبط سيولة الميزانية العمومية للشركة ارتباطا وثيقا بمسحها.
بناء على رصيد الرصيد (انظر المثال أدناه)، فإن المعاملات التي تميز الملاءة صالحة في الجدول 18.
|
معاملات تميز الملاءة من المؤسسة (في أسهم الوحدة) الجدول 18. |
||||
|
معاملات طبق طبق |
حساب الصيغة |
في بداية هذه الفترة |
في نهاية الفترة |
الانحراف (+، -) |
|
K2 معامل التحليق الشامل (السيولة) | ||||
|
نسبة السيولة المطلقة K3 | ||||
|
معامل التقييم الحرج K4 (السيولة) | ||||
|
نسبة السيولة الحالية K5 | ||||
|
K9 حصة رأس المال العامل في الأصول | ||||
|
K10 معامل العقارات الخاصة) | ||||
|
K11 تعمل آلة رأس المال |
ديناميات المعاملات K1 و K2 و K3 من المنظمة التي تم تحليلها سلبية (انظر الجدول 18). في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير، يمكن للمنظمة أن تدفع 7.4٪ فقط من التزاماتها القصيرة الأجل. يعرض معامل "التقييم الحرج" أي جزء من الالتزامات الحالية للمنظمة يمكن سداده ليس فقط بسبب الإيصالات المتوقعة من مختلف المدينين.
تعتبر قيمة المعامل المساواة إلى 0.7 - 0.8 طبيعية. على النحو الأمثل، إذا كان K3 يساوي تقريبا 1. تقوم المنظمة بتحليل قيمة معامل K3 قريب من الحرجة. ولكن في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير، انخفض. هذا هو الاتجاه السلبي. تتجاوز نسبة السيولة الحالية 1، ويمكن إبرامها أن المنظمة لديها بعض الموارد الحرة (أعلى المعامل، كلما زاد هذا المجلد) الذي تم تشكيله على حساب مصادره الخاصة.
إن مؤشرات السيولة المختلفة لا تميز فقط باستدامة الحالة المالية للمنظمة في أساليب مختلفة للمحاسبة على سيولة الأموال، ولكنها تلبي أيضا مصالح مختلف المستخدمين الخارجيين للمعلومات التحليلية.
توضح نسبة الدوريات والسيولة الأصول الحالية في تقييم كتابها بالمقارنة مع الالتزامات قصيرة الأجل، ولكن لا تعكس جودة الأصول. قد يكون تكوين الأصول الحالية أصول "رديئة الجودة" من وجهة نظر التحويل المحتمل في شكل نقدي في المبلغ المساوي لقيمة كتابهم. لذلك، قد يكون للأوراق المالية والشركات والأصول المالية الأخرى قيمة السوقية أقل من الميزانية العمومية، في تكوين الذمم المدينة قد تكون ديون ميؤوس منها أو صعوبة في الانتعاش، قد لا يكون جزء من الذمم المدينة فرصة محتملة للتحول إلى نقد (العمل المتقدمة، إن تنفيذ الأمر غير مؤكد من خلال أعمال التقرير، سيتم تحويل الدفع المسبق للمنتجات إلى أموال، ولكن في التكاليف والأسهم).
وبالتالي، قد يخضع تكوين الأصول الحالية لأصول غير متميزة أو منخفضة الأصول السائلة في شكل مستحقات ميؤوس منها، والأوراق المالية، والاحتياطيات المادية، والمنتجات النهائية، والسلع، والأعمال التي أجريت سيئة؛ قد يكون لدى الشركة توافر غير كاف من الاحتياطيات لأنشطة الإنتاج. كل هذا هو نتيجة عدم الدفع، وعدم الاستقرار في السوق، بما في ذلك الأسهم، والاستخدام غير الفعال من قبل مؤسسة الأصول المتاحة وعدد من الأسباب الأخرى. في هذه الحالة، على الرغم من التقييم الإيجابي المحتمل لمعلومات الملاءة المستندة إلى الملاءة، قد تواجه المؤسسة عجزا نقديا للمستوطنات الحالية بشأن الالتزامات و (أو) أنشطة التشغيل. وهذا هو، يمكن أن تكون مؤشرات الملاءة مرتفعة بما فيه الكفاية، في حين أن المؤسسة لن تكون قادرة على حساب الالتزامات في الوقت المحدد. في هذا الصدد، من المهم أن تجعل فقط التقييم العام لمعاملات الملاءة، ولكن أيضا القدرة الحقيقية للشركة لسداد ديونها الحالية.
6. تعتمد نسبة رأس المال العامل في الأصول على انتماء صناعة الشركة. (\u003e 0.5).
L6 \u003d ص 290 / P.300
l6n.g. \u003d 1480124/2619414 \u003d 0.5651
l6k.g. \u003d 1574710/2844729 \u003d 0.5536
تشير المؤشرات إلى 0.5، وهذا يشير إلى قيمة إيجابية لحصة رأس المال العامل في الأصول، والتي تتأثر بشكل جيد بالمؤسسة. ولكن هناك انخفاض في هذا المؤشر مقارنة بالعام الماضي.
7. توضح نسبة الأصول الحالية والخصوم قصيرة الأجل كيف تتجاوز الأصول الحالية المطلوبات قصيرة الأجل.
L7 \u003d P.290-P.690
l7n.g. \u003d 1480124 - 749740 \u003d 730384
l7k.g. \u003d 1574710 - 826763 \u003d 747947
بالمقارنة مع العام الماضي، نرى هذا العام زيادة كبيرة في الأصول الحالية على التزامات قصيرة الأجل، والتي لها تأثير إيجابي على المنظمة.
بناء على المعاملات المحسوبة، يمكن أن نستنتج أن الشركة "Agat" LLC غير متسفة.
إن أساس الاعتراف بالمؤسسة غير معسرة هو تخفيض المعاملات التالية أدناه قيمها التنظيمية:
تقل قيمة معامل السيولة المطلقة في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير أقل من 0.2؛
تقل قيمة معامل السيولة الحرجة في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير أقل من 0.7.
مهمة تحليل الاستدامة المالية هي تقييم لدرجة الاستقلال من مصادر التمويل المقترضة. من الضروري الإجابة على الأسئلة: ما مدى أهمية المنظمة المستقلة عن وجهة نظر مالية، مستوى هذا الاستقلال ينمو أو يرفض وما إذا كانت حالة أصولها وخصومها مسؤولة عن مهام أنشطتها المالية والاقتصادية وبعد إن المؤشرات التي تميز الاستقلال لكل عنصر من عناصر الأصول وعلى الممتلكات ككل، تجعل من الممكن قياس ما إذا كانت المنظمة التي تم تحليلها في العلاقات المالية مستقرة بما فيه الكفاية.
تتمثل طريقة تطبيقها في كثير من الأحيان لتقييم الاستقرار المالي للمؤسسة حساب المعاملات.
1. نسبة نسبة المستعارة والإنصاف (Laverge). يشير إلى عدد الأموال المقترضة التي تنجذبها الشركة بنسبة 1 فرك. متداخلة في أصول الأموال الخاصة. النشاط المالي للمنظمة لجذب الأموال المقترضة. (≤1.5)
U1 \u003d (590 + 690) / 490
U1 \u003d (351791 + 826763) / 1666175 \u003d 0،7073
يوضح هذا المعامل خطر فقدان الاستقرار المالي للمؤسسة.
2. توفير مصادر تمويل خاصة معامل. يظهر أي جزء من الأصول الحالية تمول على حساب مصادره الخاصة. (الحدود السفلية 0.1، على النحو الأمثل\u003e 0.5)
U2 \u003d (1666175-1270019) / 1574710 \u003d 0.2516
في هذه المؤسسة، فإن معامل توفير رأس المال العامل الخاص به أعلى من القيمة التنظيمية المحددة. هذا المؤشر هو عامل رئيسي في الملاءة العامة، أي المؤسسة هي وجود حقوق الملكية الحقيقية.
3. الاستقلال المالي (الحكم الذاتي). يدل على نسبة الأموال الخاصة في المبلغ الإجمالي لمصادر التمويل. (أكبر من 0.4 أقل من 0.6)
U3 \u003d 1666175/2844729 \u003d 0.5857
الشركة لديها اعتماد صغير على الدائنين. في اقتصاد السوق، لا يعني حصة كبيرة وجميع الأسهم المتزايدة تحسين وضع المؤسسة. على العكس من ذلك، فإن استخدام الأموال المقترضة، يشير إلى مرونة المؤسسة وقدرته على العثور على قروض وإعادتها.
4. التمويل الكوجي. يشير إلى أي جزء من النشاط ممول على حساب الأموال الخاصة، والتي من المقرر استعارتها. (الحد الأدنى 0.7، على النحو الأمثل \u003d 1.5).
U4 \u003d 490 / (590 + 690)
U4 \u003d 1666175 / (351791 + 826763) \u003d 1،4137
القيمة المثلى لمعامل الاستقرار المالي هو 0.7 على الأقل. يعد معامل التمويل أكثر قيمة أقل، وهذا يشير إلى عدم وجود خطر الإفلاس والإفلاس.
5. الاستدامة المالية. يظهر أي جزء من الأصول ممولة من مصادر مستدامة. (\u003e 0،6).
U5 \u003d (490 + 590) / 700
U5 \u003d (1666175 + 351791) / 2844729 \u003d 0.7094
قيمة معامل الاستقرار المالي، القيمة الأكثر فائدة من 0.6، لذلك، Agat LLC في وضع مالي ومستدام.
6. معامل المناورة المالية. إنه يوضح أي جزء من أموال المؤسسة الخاصة هو في شكل محمول، مما يتيح لك مناورة بحرية نسبيا بهذه الوسائل. إن توفير أصوله الحالية ذات الأسهم هو ضمان لاستدامة الحالة المالية في سياسة الائتمان غير المستقرة. (لا توجد معايير - أعلى، أفضل).
U6 \u003d (490 + 590 - 190) / 490
U6 \u003d (1666175 + 351791-1270019) / 1666175 \u003d 0،4489
في مثالنا، لا تحتوي الشركة على فرص كافية للمناورة المالية، حيث يتم استثمار سوى جزء صغير من أموالها الخاصة في معظم الأصول المحمولة.
لا يمكن استدعاء المركز المالي للمؤسسة مستداما. لا يمكن للشركة تغطية التزاماتها، ولن تكون قادرة على سداد الالتزامات قصيرة الأجل. ومع ذلك، فإن الشركة لا تعتمد على أموال الدائنين، فإن تكلفة الأصول الحالية تتجاوز الالتزامات قصيرة الأجل، لذلك من المستحيل تسمية الشركة.
المهمة 24.
دعونا نحلل نسبة الذمم المدينة والدائنة في الجدول 23 وإجراء استنتاجات.
الجدول 23.
الحسابات والدفعية
| مؤشر | في بداية السنة المشمولة بالتقرير | في نهاية السنة المشمولة بالتقرير | التغيير | معدل النمو | ||
| المبلغ، ألف روبل. | جاذبية معينة،٪ | المبلغ، ألف روبل. | جاذبية معينة،٪ | المبلغ، ألف روبل. | % | |
| 1. قسم الدين: قصير الأجل - المجموع | 254 654 | 80,211 | 383 677 | 80,182 | 129 023 | 150,666 |
| مشتمل: 1.1. العملاء مع العملاء والعملاء | 206 063 | 64,906 | 324 204 | 67,753 | 118 141 | 157,332 |
| 1.2.Aantes صدر | - | - | - | - | - | - |
| 1.3. مناسبة | 48 591 | 15,305 | 59 473 | 12,429 | 10 882 | 122,395 |
| 2. حسابات المستحقة القبض: على المدى الطويل - المجموع | 62 828 | 19,789 | 94 829 | 19,818 | 32 001 | 150,934 |
| مجموع | 317 482 | 100,000 | 478 506 | 100,000 | 161 024 | 150,72 |
| 3. ديون الائتمان: على المدى القصير - المجموع | 604 556 | 74,44 | 675 195 | 65,745 | 70 639 | 111,684 |
| مشتمل: 3.1.avantes مع الموردين والمقاولين | 464 107 | 57,114 | 521 760 | 50,805 | 57 653 | 112,422 |
| 3.2.Aantes تلقى | - | - | - | - | - | - |
| 3.3. الضرائب والرسوم | 60 501 | 7,445 | 63 939 | 6,226 | 3 438 | 105,683 |
| 3.4. الأساسيات | - | - | - | - | - | - |
| 3.5.s. | - | - | - | - | - | - |
| 3.6. مناسبة | 79 948 | 9,839 | 89 496 | 8,714 | 9 548 | 111,943 |
| 4. الدين القراد: قصير الأجل - المجموع | 208 036 | 25,602 | 351 791 | 34,255 | 143 755 | 169,101 |
| مشتمل: 4.1. الأراضي | 208 036 | 25,602 | 351 791 | 34,255 | 143 755 | 169,101 |
| 4.2. قروض | - | - | - | - | - | - |
| مجموع | 812 592 | 100,000 | 1 026 986 | 100,000 | 214 394 | 126,384 |
وفقا للجدول المذكور أعلاه، نرسم الاستنتاجات:
· ارتفعت حسابات القبض لفترة تحليلها بنسبة 161،024 ألف روبل. أو بنسبة 50.72٪.
· ارتفعت المستحقات قصيرة الأجل للفترة التي تم تحليلها بمقدار 129،023 ألف روبل. أو بنسبة 50.67٪.
· بلغت نسبة الذمم المدينة قصيرة الأجل في جميع الذمم المدينة: في بداية عام التقارير 80.21٪، في نهاية 80.18٪. هذه القيمة لم تتغير عمليا.
· كجزء من المستحقات قصيرة الأجل، فإن أكبر حصة مبالغ للمدفوعات مع المشترين والعملاء لكلا الفترتين، في نهاية عام التقارير، ارتفعت نسبة المستوطنات مع المشترين والعملاء، وانخفضت نسبة الذمم المدينة قصيرة الأجل الأخرى وبعد
· زيادة المستحقات طويلة الأجل للفترة التي تم تحليلها بنسبة 32 001 ألف روبل. أو بنسبة 50.93٪.
· بلغت نسبة المستحقات طويلة الأجل في المستحقات العامة: في بداية فترة 19.79٪، في نهاية الفترة 19.82٪.
· تم زيادة الحسابات المستحقة للفترة التي تم تحليلها بمقدار 214،394 ألف روبل. أو بنسبة 26.38٪.
· الثقل المحدد في نهاية فترة الدائنة قصيرة الأجل في تكوين الدائنة هو 66.75٪، والسهم من الحسابات طويلة الأجل المستحقة الدفع هو 34.25٪.
في الفترة التي تم تحليلها، ارتفعت حسابات قصيرة الأجل مستحقة الدفع بنسبة 70،639 ألف روبل. أو 11.68٪.
· كجزء من الدائنة قصيرة الأجل لكلا الفترتين، أعظم حسابات الوزن مع الموردين والمقاولين، ثم حسابات أخرى مستحقة الدفع، ثم العمليات الحسابية للضرائب والرسوم.
· زيادة الديون المستحقة الأجل لفترة تحليلها بنسبة 143،755 ألف روبل. أو 69.1٪.
نحدد نسبة الذمم المدينة والدائنة لكلا الفترتين:
في بداية الفترة \u003d DZ 0 / KZ 0 \u003d 317 482/812 592 \u003d 0.391،
في نهاية الفترة المشمولة بالتقرير \u003d DZ 1 / KZ 1 \u003d 478 506/1 026 986 \u003d 0.466،
سواء في البداية وفي نهاية فترة الديون المستحقة القبض أدناه الدائنة. هذا يشير إلى أن أجات ذ م م هو أكثر من التدفق الخارجي.
كانت نسبة نسبة الذمم المدينة والدائنة في بداية العام 0.0.391، وفي نهاية العام 0.466، I.E. زيادة بمقدار 0.075.
يحتاج Agat LLC إلى إجراء سيطرة ثابتة على نسبة الذمم المدينة والدائنة، والسيطرة على حالة المستوطنات المستوطنات على الديون المتأخرة، لتحديد أنواع الديون غير الصالحة في الوقت المناسب.
المهمة 25.
بناء على تحليل الحالة المالية للمؤسسة، يمكن أن نستنتج أن معظم المؤشرات توضح موقف المؤسسة على النحو التالي:
يمكن للشركة سداد الدائنة في الوقت المناسب.
الأموال الحالية من المؤسسة تكفي لتغطية الالتزامات قصيرة الأجل.
في المستقبل القريب، المؤسسة فعالة.
تقييم نتائج تحليل سيولة الميزانية العمومية للشركة، من الضروري ملاحظة وجود العجز المتزايد. سبب نقص التوازن هو اختلال معظم الأصول السائلة والدائنة.
بالنسبة إلى نسبة الذمم المدينة والدائنة، فإن هذا المؤشر قريب من الأمثل، على الرغم من أن غلبة الدائنة التي تزيد عن الذمم المدينة تؤكد سيولة الرصيد المنخفضة. يتحدث هيمنة الدائنة عن احتمال وجود الديون المتأخرة فيما يتعلق بالتخفيض في الديون قصيرة الأجل في نهاية العام يمكن تقديره بشكل إيجابي عن طريق القضاء على الديون. وفي هذه الشركة، يزيد هذا المؤشر. قد يكون نمو الحسابات الطويلة الأجل المستحقة الدفع في نهاية العام ديون أكثر إيجابيا بالإضافة إلى إشراك قروض جديدة يمكن اعتبارها وإيجابية لتطوير الأعمال. قد تشير الاعتمادات إلى توسيع الإنتاج وزيادة في القدرة الإنتاجية، والتي ستؤدي إلى أرباح إضافية. لا يجوز دفع مؤشر الدائنة الضرائب في الوقت الحالي، غرامات.
حسب نوع النشاط (حسب عناصر التكلفة). ملاحظة توضيحية مطلوبة لتحليل النشاط المالي والاقتصادي للمؤسسة، لم يتم توفيرنا. بشكل عام، يمكن اعتبار التقارير المحاسبية في عامين موثوقة وعالية الجودة للتحليل. لأن جميع البيانات في نهاية العام الماضي تتوافق مع بداية التقارير. لا توجد بيانات فقط لعام 2002، ...
الوضع المالي للمؤسسة. 24- بناء على تحليل المؤشرات والمعاملات النسبية، قدم تقييما شاملا للحالة المالية للمؤسسة. تقييم شامل لأنشطة المنظمة 25 - بناء على البيانات التي تم الحصول عليها نتيجة للتحليل الاقتصادي لنقاط عمل الدورة السابقة، قدم تقديرا شاملا للتكثيف وشدة النشاط ...
تكاليف القطع وزيادة سعر المبيعات هو 3911.21 ألف روبل. خاتمة سمحت الدراسات التي أجريت الاستنتاجات التالية. Sha اسمه بعد تشابيك هو متوسط \u200b\u200bمن حيث اقتصاد مقاطعة ستاورفسكي لمنطقة تامبوف. يقع في المنطقة الطبيعية والاقتصادية الشمالية في المنطقة، على بعد أربعة كيلومترات من محطة السكك الحديدية وعلى بعد 100 كيلومتر من مدينة ...
يتيح الهيكل الحقيقي لممتلكات الشركات تحديد مدى تنفيذ النشاط الاقتصادي الفعال، وكذلك ما هو المستوى الحالي لجاذبية الاستثمار في الشركة. يتم تقسيم أصول المنظمة إلى مجموعتين مهمتين - دوار وغير تيار - يتميز كل منها بميزات معينة ونطاق التطبيق. إن حصة رأس المال العامل في أصول المؤسسات مهمة للغاية، حيث توضح بوضوح كيف المستدامة المالية هي شركة عمل. فكر في كيفية عمل نسبة الأصول الحالية في العقار كأدوات لإجراء الأنشطة التحليلية للأنشطة، وكذلك ما يجعل من الممكن تحقيق عملية تقنين حجم هذه الأصول.
يمكن تقسيم الممتلكات المتوفرة تحت تصرف المنظمة إلى فئتين: دوران وغير موجود.
تنعكس الأصول غير الحالية للشركة في القسم الأول من الرصيد المحاسبي وتتميز بمستوى منخفض من السيولة، وتكلفة كبيرة (في معظم الحالات) وفترة الاستخدام تتجاوز سنة تقويمية أو دورة إنتاج. يتضمن هذا النوع من الممتلكات المباني والمعدات والأجهزة والأصول غير الملموسة (على سبيل المثال، سمعة الأعمال). تكلفتها هي الأموال غير الحالية المنقولة إلى المنتجات التي تنتجها أجزاء، وهي مدين تدريجيا بالتدريج عن طريق الاستهلاك.
لا تستخدم الأصول الحالية فترة زمنية كبيرة (لا تزيد عن عام) وغالبا ما يكون السائل بما فيه الكفاية، وهذا هو، يتحولون إلى المال بسرعة. الاستبعاد غير واقعي لتلقي الذمم المدينة أو يحدق في مخزونات أسهم الشركة. يتيح وجود عدد كاف من الأصول الحالية للشركة تطوير وتقليل إلى الصفر للحاجة إلى جذب المستثمرين إلى التمويل.
الوسائل الحالية للمنظمة هي جزء لا يتجزأ من العقار. في غضون عام واحد (أو دورة، إذا كان الإنتاج طويلا في الطبيعة) من هذا النوع من الأصول يمكن أن يغير تماما موادها وشكلها الحقيقي، وبالتالي فإنها تسمى الجزء المحمول من ممتلكات الشركة.
من أجل استخدام الممتلكات التي سيتم تنفيذها بأقصى قدر من الكفاءة، من الضروري مراقبة نسبة الأصول الحالية باستمرار باستمرار في القيمة الإجمالية للأصول. يرجع ذلك إلى حقيقة أن كلا من الكمال غير الكافية والمفزية من رأس المال العامل يستلزم سلبيا للغاية بالنسبة للعواقب الثابتة. مع نقص الأصول، غالبا ما يسهم فائضهم في زيادة فترة الدوران، ونتيجة لذلك، تم استلام انخفاض الأرباح.
للاستخدام الرشيد لرأس المال العامل من قبل المنظمات، ينصح بتطبيق أساليب تقنين الأصول.
من المستحيل أن نقول بالضبط لكل مؤسسة محددة، والتي ستكون هناك حاجة إلى كمية رأس المال العامل للعمل الناجح والأداء الكامل. العامل الحاسم في تحديد القيمة المثلى للأصول هو في المقام الأول صناعة وخصوصية الأنشطة الاقتصادية.
وفقا للممارسة المقبولة عموما، لا ينبغي أن تكون نسبة رأس المال العامل في الحجم الكلي لممتلكات الشركة أقل من 50٪. بالإضافة إلى الحصول على القيمة الثابتة للمؤشر، من المعقول تحديد الميل إلى زيادة / تقليل حصة الأصول الحالية. إذا كانت القيمة لها اتجاه إيجابي لفترة زمنية معينة، فإنه يشير إلى تطوير أعمال مستقرة.
تساهم الزيادة في حصة رأس المال العامل في الأصول (القاعدة) في زيادة جاذبية الاستثمار في الشركة، حيث أنه في المقام الأول، فإنه يشير إلى مستوى عال من الملاءة من الشركة وقدرته على الدفع على المدى القصير الغرامات.
أيضا، في تحديد القيمة التنظيمية المثلى لهذا المؤشر، يمكن للمنظمة (إذا كانت هذه الفرصة) استخدام معلومات حول نتائج أنشطة المنظمات الأخرى العاملة في الصناعة الاقتصادية نفسها.
وبالتالي، فإن حصة رأس المال العامل في الأصول تظهر مدى فعالية استخدام هذه الفئة من الممتلكات، وما هي التدابير التي ينبغي اتخاذها لتحسين هيكل أصول الشركة.
من أجل تحديد المنظمة ما هي العلاقة بين الأموال الحالية وغير الجارية للشركة كافية لاستخدام الصيغة التالية لحساب:
مبيعات. مشاركة المبيعات \u003d المجموع الخامس الأصول الحالية / V من جميع الأصول.
من المهم أن يكون مؤشر الأسهم، في جوهره، ثابت، وهذا يتيح لك تحديد النسبة إلى تاريخ ثابت. من أجل النظر في حصة من وجهة نظر المتكلم، تكفي لحساب العديد من القيم لهذا المؤشر لفترة زمنية مختلفة ومقارنة النتائج التي تم الحصول عليها.
يمكن تقديم هذه الصيغة، مع مراعاة المعلومات المتخذة من رصيد المحاسبة في المنظمة. ثم سيتم تحديد حصة الموجودات على النحو التالي:
مبيعات. مبيعات مشاركة \u003d (P.1240 + PP.1250 + PP.1230 + ص. 1210 + ص. 1220 + ص. 1260) / P.1600.
في بعض الحالات، من المستحسن حساب الحساب، والقضاء على المستحقات ذات الأسهم المنخفضة مع احتمال سداد صغير، وكذلك الأصول طويلة الأجل التي تتجاوز فترة السداد لمدة عام واحد. ومع ذلك، في هذه الحالة، يجب دمج خصائص الحساب في السياسة المحاسبية للشركة.
إن السيطرة وتحتاج إلى تطبيع حصة رأس مال الشركات العاملة بموجب تأثيرها على النتيجة المالية هي عملية، وهو تنفيذ الأمر الضروري لأسلوب الأنشطة الاقتصادية الناجحة.
بعد حساب المؤشرات التقنية والاقتصادية الرئيسية للاجئين OJSC، يمكن للمرء أن يحلل المعاملات التي تم الحصول عليها في الإحصاء (مقارنة بالقيمة المعيارية) والديناميات (تقارن القيم في البداية وفي نهاية العام).
لا يتوافق الأداء العام للذرة على القيمة التنظيمية - وهذا يشير إلى أن الشركة غير قادرة على سداد الديون بشأن التزاماتها الملحة في الوقت المناسب؛ انخفض معامل المنصة في نهاية العام، مقارنة بالقيمة في بداية العام بمقدار 0.1، وهذا يشير إلى أن ديون OJSC Compash انخفضت في نهاية الفترة.
لم تتغير نسبة السيولة المطلقة في البداية وفي نهاية العام وبلغت إلى 0.04. لا يتوافق هذا المعامل أيضا مع القيمة التنظيمية ويظهر أن الشركة في المستقبل القريب يمكن أن تسدد جزءا صغيرا فقط من الديون قصيرة الأجل بسبب الأموال.
تختلف نسبة التقييم الحرجة بشكل كبير عن القيمة التنظيمية وتشير إلى أن الشركة لا تستطيع سدادها على حساب الأموال في حسابات مختلفة، في الأوراق المالية قصيرة الأجل، وكذلك الأرباح بشأن العمليات الحسابية. زاد هذا المؤشر في نهاية العام بمقدار 0.1 مقارنة بالمؤشر في بداية العام ويشير إلى زيادة ديون الشركة.
كانت نسبة السيولة الحالية في بداية العام 1.9، في النهاية - 1.7 (والتي تتوافق مع القيمة المعيارية) ويظهر أن الشركة يمكن أن تدفع معظم الالتزامات الحالية على القروض والحسابات عن طريق تعبئة جميع رأس المال العامل.
يعرض معامل القدرة على المناورة العاصمة جزءا من رأس المال الوارد في احتياطيات الإنتاج والذمم المدينة الطويلة الأجل، ويرجع ذلك إلى حقيقة أن الرقم زاد في نهاية العام بمقدار 0.1 مقارنة ببدء العام (هو عليه عامل سلبي) يشير إلى انخفاض في عمل رأس المال.
حصة رأس المال العامل في الأصول في البداية وفي نهاية العام هو نفسه ويبقى إلى 0.2، وهو أقل من القيمة المعيارية ويظهر أن تنقل الشركة قاصرا ولا يتغير خلال العام.
معامل توفير الوسائل الخاصة في بداية العام هو 0.5، وفي نهاية العام -0.4 (يتوافق مع القيمة التنظيمية) ويتميز بحقيقة أن الشركة لديها وجود رأس المال العامل الخاص به ضروري لاستدامتها المالية.
بعد تحليل المعاملات التنظيمية للمؤسسة، يمكن الإشارة إلى أن OJSC "Commash" ليس لديها أموال كافية من أجل دفع التزامات قصيرة الأجل وطويلة الأجل، مما يؤدي إلى زيادة في ديون المؤسسة للأشخاص الآخرين المنظمات. ومع ذلك، فإن الشركة لديها رأس المال العامل الخاص بها ضرورية للاستدامة المالية للمنظمة، مع مراعاة حقيقة أن نسبة رأس المال العامل في الأصول أقل من القيمة المعيارية.
