« Alfa Capital"Az 1996-ban alapított Alfa Bank jól bevált alapkezelő társasága, amely ma több mint 1,1 millió ügyfelet egyesít és 178 milliárd rubelt üzemeltet.
Ez a társaság kezeli az Alfa Bank befektetési alapokat, amelyekből jelenleg 16 van (az intézményi befektetőknek szánt projektek kivételével), valamintmegbízói pénzeszközök bizalmi kezelését végzi. A jó értékelések, az Alfa Capital befektetési alapjainak megbízhatósága és jövedelmezősége egyre több új befektetőt vonz.
Mielőtt azonban a pénzét egy alapkezelő társasághoz vinné, bölcs dolog lenne részletesen tanulmányozni az összes alap stratégiáját, struktúráját és teljesítményét, hogy kiválaszthassa a legmegfelelőbbet.
IPIF "Alfa Capital Growth Shares"
« Növekedési részvények"egy intervallum Alpha Capital, amely 2006 decemberének legvégén kezdte meg munkáját, és elsősorban kis kapitalizációjú, 2. osztályú cégek részvényeire fektette le tétjeit, amelyek az elemzés eredményei szerint magas növekedési potenciállal rendelkeznek. A kockázatok biztosítására a pénzeszközök egy része kötvényekben, letéti jegyekben és devizában van.
A portfólió szerkezete iparágonként a következőképpen néz ki:
Az alap részvényekkel rendelkezik LSR(8,80%), PROTEK(7,96%), ALROSA(6,15%), Unipro(5,85%), YANDEX(5,75%) stb. Összességében a részvények az összes eszköz 82,08%-át teszik ki, a kötvények - 10,21%, a készpénz - 4,90%, a fennmaradó 2,8% a letéti jegyek.
A hosszú távú jövedelmezőséget tekintve jó, de nem kiemelkedő eredményt mutat a befektetési alap - évre 9,81%, 3 évre 86,37%. A NAV körülbelül 369,21 millió rubel. és emelkedő tendenciát mutat. A részvényesek száma 2016 végén 1168 fő.
Mivel az alap intervallumos, nem lesz lehetőség bármikor részvények eladására, cseréjére vagy vásárlására – erre évente 4 alkalommal külön meghatározott időszakok vannak: március 10-től 23-ig, június, szeptember és december 8-tól 21-ig.
Ami a kezdeti befektetés minimális összegét illeti, most az 1 ezer rubel az alapkezelő társaságon keresztül ( a legfrissebb információk a hivatalos webhelyről; máshol az interneten azt jelzik, hogy a minimális hozzájárulás 100 ezer rubeltől van, ezért befektetés tervezésekor feltétlenül ellenőrizze ezt az információt). Az ügynökök esetében a minimális első befizetés lényegesen nagyobb lehet.
Munkájáért az alapkezelő társaság 3,7%, a könyvvizsgáló, a letétkezelő és a jegyző 1% -ot vesz fel, további 0,5% pedig egyéb kisebb kiadásokra. A prémium a befektetés nagyságától függ:
A kedvezmény a befektetési időszaktól függ:
Index nyílt befektetési alap "Alfa Capital MICEX Index"
Ez az Alfa Capital befektetési alap az előzővel ellentétben a nyílt index kategóriába tartozik, és ahogy a névből is sejthető, igyekszik pontosan követni a MICEX index szerkezetét, miközben igyekszik minél jobban túlszárnyalni jövedelmezőségét, biztosítva. kockázatot a lehető legnagyobb mértékben. A stratégia nem rövid távú befektetésekre készült, és ahhoz, hogy jelentős pénzt keress, legalább 2-3 évig kell részvényeket birtokolni.
Az alap vagyonának 98,60%-a részvényekbe (főleg hazai vállalatok), 1,20%-a készpénzben, 0,2%-a letéti jegyekbe van fektetve. Ágazatonként az eszközök szerkezete a következő:
A fajlagos részvények közül a legnagyobb részesedés a (14,61%), (14,54%), (12,27%), (6,23%) stb. részvényekre esik. A befektetési alap tavalyi hozama 6,48%, 36 hónapra +57,62% . Az alap nettó értéke körülbelül 251,69 millió rubel, a részvényesek száma 1146.
A jutalékokra, pótdíjakra, kedvezményekre stb. vonatkozó összes feltétel. ugyanaz, mint az előzőnél, kivéve a kezelési díjat, ami jelen esetben csak 1,3%.
"Alfa Capital Balance" nyílt befektetési alap
Ez az alap, amely 2006. május 15-én kezdte meg működését, egy vegyes típusú befektetési alap, amelynek vagyona elsősorban részvények és kötvények között van felosztva, hogy a részvényesek a növekvő piacokon a részvényhez a lehető legközelebb eső nyereséghez jussanak. a befektetési alapok kaphatnak, és a bearish alapokat, hogy megakadályozzák eredendő veszteségeiket, és kis, de stabil jövedelmet biztosítsanak, mint például a kötvénybefektetési alapok. Ennek érdekében az alapkezelő társaság folyamatosan figyelemmel kíséri a gazdaság helyzetét, és szükség esetén haladéktalanul újraelosztja az eszközöket.
Jelenleg az alap nettó eszközeinek befektetési jegyeinek konfigurációja a következőképpen néz ki:
A portfólió szerkezete iparágonként a következő:
A befektetési alap eszközei között olyan kötvények találhatók, mint az STLC 001P-03 (8,72%), az AFK Sistema 001P-04 (8,43%) vagy a MOESK BO-06 (7,37%), valamint a Lukoil részvényei (7,38%) ) és a Sberbank (7,21%).
A jövedelmezőség szempontjából a tavalyi év sikertelennek bizonyult az alap számára - a részvény értéke ma a tavalyi értékhez képest 1,63%-kal kevesebb, a három éves bevétel 47,05%-ot tett ki. A befektetési alap nettó értéke 885,52 millió rubel, a befektetők száma pedig körülbelül 3685.
Az alap jutalékösszegei a következők: az alapkezelő társaság 2,8%, egyéb költségek, könyvvizsgálat stb. standard értékeket levonni. A prémium a befektetett pénzösszeghez kapcsolódik: ha kevesebb, mint 500 ezer rubel, akkor 1,19%, 500 ezerről 3 millióra - 0,76%, ha több, akkor 0,42%. A kedvezmény a befektetési időszaktól függ: egy évig - 1%, egy évtől 730 napig - 0,5%, több - 0%.
Nyílt befektetési alap "Alfa Capital Bonds Plus"
2003. április végén alakult, és az Alfa Bank kötvényeken pénzt kereső befektetési alapjai közé tartozik, de a piaci növekedés időszakában a jövedelmezőség növelése érdekében az alapok egy részét hazai likvid részvényekbe is fektetheti. A befektetési alap kezelői által meghatározott célja és stratégiája, hogy a tőzsdei helyzettől függetlenül a bankbetétek által nyújthatónál nagyobb éves nyereséget érjen el, miközben az alapok többségét megbízható, magas hozamú befektetési alapba fekteti be minimális kockázattal. kötvények.
A portfólió ma már csak 2 típusú eszközt tartalmaz: kötvényeket (97,4%) és készpénzt (2,6%), de ágazatonként a következőképpen oszlik meg:
A befektetési alap tulajdonában lévő kötvények között megtalálható a Rosneft 001R-02 (7,65%), a GTLK 001P-03 (6,92%), a ChTPZ 001R-02 (6,06%), a Transmashholding PBO-01 (5,83%) és mások. Ennek eredményeként ez a stratégia 13,15%-os profitot hozott 12 hónapra, és 38,03%-ot 36 hónapra. A NAV lenyűgöző 6,71 milliárd rubel. és a grafikonokból ítélve lenyűgöző ütemben növekszik - +660% évente és +853,53% 3 év alatt. Az alap befektetőinek száma 4680 fő.
A befektetési feltételek hasonlóak az előző befektetési alaphoz - 1000 rubel. a minimális hozzájárulás összege azoknak, akik még nem befektetésijegy-tulajdonosok. A kezelési jutalék 1,5%, a javadalmazás többi része hasonló az előző alaphoz, a prémiumok is hasonlóak, de a kedvezmény feltételei némileg eltérőek:
Nyílt befektetési alap "Alfa Capital Reserve"
A befektetési alap az előzőhöz hasonlóan megbízható kötvényekbe történő befektetéssel nyújt pénzt, és 2003. április vége óta működik. A stratégia nem sokban különbözik a többi klasszikus kötvényalaptól: a legjövedelmezőbb és legbeváltabb kötvények vásárlása, amelyek nyeresége meghaladja a legjobb banki rubelbetétek kamatait. A diverzifikáció érdekében a források egy része devizakötvényekbe és pénzbe fektethető. A kötvények teljes volumene ma 97,8%, készpénz – 2,2%.
A portfólió ágazati felépítése a következő képet adja:
Az eszközök legnagyobb hányadát a Rosneft 001P-02 (6,46%), a Transmashholding PBO-01 (6,43%), a GTLK 001P-03 (6,34%), a ChelPipe 001P-01 (5,37%), a HC Metalloinvest kötvényei teszik ki. BO-02 (5,29%). Az éves hozam 12,17%, a hároméves 39,88%. NAV – 6,47 milliárd rubel, részvényesek száma – körülbelül 5284.
Az egyetlen különbség a jutalékok között az alapkezelő társaság díjazásának összege, amely 1,3%, az összes többi tarifa megegyezik a Bonds Plus alap díjszabásával.
Nyílt befektetési alap "Alfa Capital Liquid részvények"
2005. szeptember 30-án alapították, és ma több mint 8500 részvényest egyesít. A névből sejthető, hogy az alap különböző iparágakból származó orosz és nemzetközi vállalatok likvid részvényeibe történő befektetésre összpontosít, a fő kritérium a magas növekedési potenciál. A kockázatok elleni biztosítás érdekében a menedzserek nemcsak az iparágak és az egyes vállalatok elemzésére hagyatkoznak, hanem az alapok egy részét a részvényeken kívüli eszközökbe is fektetik (66,7%): kötvényekbe (10,2%), egyéb alapok részvényeibe (5,5%), devizába. (7,6%), letéti jegyek (10%).
A portfólió iparágonkénti összetétele így néz ki:
A befektetési alap eszközei között szerepel az orosz Sberbank (13,33%), az MMC Norilsk Nickel (13,25%), a Lukoil (12,03%), a GAZPROM (10,88%) stb. részvényei. Ami egy ilyen stratégia hatékonyságát illeti, a hozam magasabb volt mint 90% 3 évre, és 2,99% az évre. A részvény ára ma 3458 rubel, a NAV eléri az 1,54 milliárdot, a részvényesek száma pedig 8565 fő.
Ennél a befektetési alapnál a kezelési jutalék 3,1%, a letétkezelő, az anyakönyvvezető és a könyvvizsgáló 1,02%, az egyéb költségek mindössze 0,5%-át teszik ki. Kiegészítés 500 ezer rubelnél kisebb befektetésekhez. – 1,4%, 500-tól 3 millióig – 0,9%, több – 0,5%; a kedvezmény, mint más alapoknál, a befektetési időszaktól függ: ha egy évre vagy rövidebbre - 1,5%, egy évtől 730 napig - 1%, ha több, akkor nem számítanak fel.
Alfa Capital eurókötvények
Valószínűleg minden orosz alapkezelő társaság rendelkezik „eurókötvénynek” nevezett alapokkal, és mindig ugyanaz a cél – az eurókötvényekbe való befektetés. A „likvid részvényekkel” egy időben kezdte meg működését, és az Orosz Föderáció állam-eurókötvényeibe, hazai és külföldi vállalatokba és bankokba fektet be, ami lehetővé teszi a jövőben, hogy jobb nyereséget érjen el, mint a devizabetéteknél.
Minden eszköz megoszlik az eurókötvények (85,30%) és a készpénz (14,70%) között, ami a vezetők szerint jelenleg optimális. Az iparági részleg így néz ki:
A befektetési alap eszközeinek főbb eurókötvényei között szerepel: Gazprom 9,250% 2019. április 23. (7,16%), VTB 6,950% 2022. október 17. (6,96%), Gazprom Neft 6% 2023. november 27. (6,91%), 5,3% Sov. satöbbi.
Az elmúlt egy évben az alap eddig csak veszteséget - -7,42%-ot - hozott részvényeseinek, de a három éves hozam (+64,18%) azt jelzi, hogy nincs minden olyan rossz. A betétesek száma körülbelül 2149, a NAV pedig 2,17 milliárd rubel. A befektetési feltételek megegyeznek az Alfa Capital Reserve alap feltételeivel.
"Alfa Capital Resources" nyílt befektetési alap
Az alapot 2006. december 27-én hozták létre azzal a céllal, hogy hosszú távon elsősorban orosz bányászati, olaj- és gázipari, valamint kohászati vállalatok részvényeibe fektessenek be úgy, hogy a befektetési alap nyeresége meghaladja vagy legalább megfeleljen az egyes vállalatokénak. , a kockázatok pedig továbbra is a tőzsde szintjén maradnak.
A biztonság kedvéért az alapkezelő társaság az alap összes vagyonát részvények (85,7%), letéti jegyek (8,8%) és készpénz (5,5%) között osztotta fel, és iparági értelemben a portfólió szerkezete a következőképpen jelenik meg:
Az alap eszközeiben a legtöbb részvény a GAZPROM (13,66%), a Lukoil (13,16%), az MMC Norilsk Nickel (12,46%), a Surgutneftegaz (10,55%) stb. részvényeihez kapcsolódik. Az alap jövedelmezőségi dinamikája pozitív, de inkább gyenge - 2,25% 12 hónapra és 37,47% 36. A befektetési alap 5807 befektetőt tartalmaz, 410 millió rubelt. amelyek jelen pillanatban a NAV-ot alkotják.
Az alapkezelő társaság 3,5% jutalékot számít fel a munkájáért, a többi feltétel megegyezik a Növekedési Részvényalapban foglaltakkal.
Alfa Capital Trade
2007. augusztus 28-án kezdte meg működését, és fókuszában más oroszországi alapkezelő társaságok „Consumer Sector” befektetési alapjainak felel meg. Az alap fogyasztási cikkek gyártásával és a lakosságnak nyújtott szolgáltatásokkal kapcsolatos (főleg belföldi) vállalatokba történő befektetésekre specializálódott.
Az eszközök jelenleg háromféle instrumentum között oszlanak meg: részvények (66,4%), letéti jegyek (24,6%) és készpénz (9%). Iparági értelemben a befektetések a következők között oszlanak meg:
A befektetési alap értékpapírjai közül a legnagyobb arányban az M.Video (15,03%), a Cherkizovo Group (12,47%), az AFK Sistema (10,27%) részvényei, valamint a ROS AGRO PLS letéti jegyei (8,95%) stb. Az alap az elmúlt évben nem termelt nyereséget (jövedelmezőség -3,43%), de 3 év alatt már volt valami (+58,28%). A NAV 99,31 millió rubel, a részvényesek száma 870 fő. A tarifák és a jutalékok ugyanazok, mint az előző alapban.
"Alfa Capital Technologies" nyílt befektetési alap
Az alap 2006 végén nyílt meg, és hosszú távon elsősorban külföldi távközlési, szoftver- és informatikai cégek részvényeibe fektet be. A befektetési alap tulajdonában lévő eszközök fő típusai a részvények, amelyek részesedése 81,12%, de a diverzifikációhoz a letéti jegyek - 15,48%, az egyéb alapok részvényei - 2,5% és a készpénz - 0,9%. A portfólió szerkezete a következő:
A befektetési alap az Alphabet (7,65%), a Cisco (6,24%), a Micron Technology (6,01%), az Adobe (4,50%) stb. részvényeivel rendelkezik, amelyek 11-gyel növelték az Alfa Capital befektetési alap részesedését az év során. 0,77%-kal, az elmúlt 36 hónapban pedig 61,94%-kal nőtt. Az alap 2456 résztvevőt foglal magában, akiknek teljes alapja (az alap nettó értéke) 603,63 millió rubel.
Az Alfa Capital 3,5%-ot számít fel a munkájáért, az egyéb feltételek szabványosak.
"Alfa Capital Brands" nyílt befektetési alap
A „Trading” alappal egy időben jelent meg, de pénzügyi társaságok részvényeibe fektet be, hogy standard tőzsdei kockázatokkal maximális profitot kicsikarjon. Mint a legtöbb ilyen típusú, de eltérő specializációjú befektetési alapban, a részvényekbe történő befektetés szinte teljes egészében hosszú távon történik.
A portfólió a következőképpen alakul:
Összességében a részvények az alap teljes eszközállományának 90,4%-át, a letéti jegyek 5,8%-át, a készpénz pedig 3,8%-át teszik ki. A részvények közül a legnagyobb részesedés a Lukoil (9,06%), az Apple (8,38%), a DEUTSCHE LUFTHANSA (7,13%), a Sberbank (7,02%), a BAYER (6,76%) és mások.
Ha megnézzük a jövedelmezőségi táblázatokat és grafikonokat, az éves eredmény még nem lenyűgöző (mindössze 2,83%), a hároméves is meglehetősen szerény - +38,65%. Az alapnak mindössze 325 részvényese van, a NAV 18,89 millió rubel. A legtöbb alap esetében általános feltételekkel vásárolhat részvényeket, és minden jutalék megegyezik az előzővel.
Nyílt befektetési alap "Alfa Capital Infrastructure"
2006 végén kezdett dolgozni, és nem csak a hagyományos, hanem az alternatív energiákhoz kapcsolódó infrastrukturális és energetikai hazai és külföldi cégek részvényeibe, valamint tőzsdén jegyzett alapokba való befektetésre specializálódott. A diverzifikáció érdekében a befektetési alap befektetéseinek egy részét kötvényekben (11,8%) és készpénzben (1,2%) tartja, a többit részvényekben (87%). A portfólió szerkezete ágazatonként a következő:
A részvények legnagyobb része a GAZPROM-ra esik (10,93%), RusHydro(9,43%), Unipro(8,44%),TGK-1 (8,23%), AFK rendszer(7,58%). Az Alfa Capital befektetési alap éves jövedelmezőségi mutatói 3,92%, 3 évre 40,29% értéket mutatnak. NAV 87,54 millió rubel, befektetők száma – 2008. A többi megegyezik az előzővel.
Nyílt befektetési alap "Alfa Capital Strategic Investments"
2007 közepe óta működik, jelenleg a befektetési alap mérlegfőösszegének 96,91%-át kitevő hosszú lejáratú államkötvényekbe fektet be, a fennmaradó 3,09% pedig készpénz, a portfólió szerkezete mást még nem tartalmaz. Az Alfa Capital befektetési alap jövedelmezősége kicsi, de stabil - évi 11,25%, 3 év alatt pedig 38,24%. Az alap sajátosságai miatt kevés a részvényes - mindössze 22 fő, a NAV pedig 1,3 millió rubel.
Az alap szakosodott, így még egy alapkezelő társaságon keresztül is legalább 50 ezer rubelt kell befektetni, de a kezelési jutalék csak 0,1%, a könyvvizsgálók, a regisztrátorok és a letétkezelő 1%-ot vesznek fel, egyáltalán nincsenek kedvezmények vagy juttatások.
Nyílt befektetési alap "Alfa Capital Gold"
Bár a befektetési alapot „Aranynak” hívják, nem csak aranyba fektet be (45,75%), hanem más fontos nemesfémekbe és kötvényekbe is (ezüst - 17,09%, államkötvények - 16,17%, készpénz - 9,62%). palládium - 7,37%, platina - 3,99%. A nemesfémekbe való befektetés speciális ETF-alapok és trösztök (ProShares Ultra Silver (13,69%), ProShares Ultra Gold (13,17%), SPDR Gold Shares (12,03%), iShares Gold Trust (9,56%) részvényeinek megvásárlásával történik. ). Az alapba történő befektetés kockázata meglehetősen jelentős lehet, például az elmúlt évben a befektetési alap -13,93%-os veszteséget mutatott, a három éves adat valamivel jobbnak tűnik - +36,39%. A befektetők száma 485, a NAV 73,1 millió rubel.
A minimális befektetési összegek szabványosak, mint a legtöbb más alapban - 1 ezer rubeltől. Alapkezelő társaság díjazása – 2,5%, könyvvizsgálók, külön. betét és anyakönyvvezető - 1%, valamint 0,5% egyéb kisebb kiadások esetén. A diszkont és a prémium szabványos, mint a Growth Shares alap és sok más.
IPIF vegyes befektetések "Alfa Capital"
A legrégebbi és legnagyobb intervallum befektetési alap Oroszországban, 2000. szeptember 29. óta működik, és mintegy 1 047 335 részvényest egyesít. Az alap mindenbe befektet, ami mérsékelt kockázat mellett jó jövedelmet hoz: kötvényekbe (59,54%), részvényekbe (35,76%), letéti jegyekbe (3%), devizába (1,7%), de más alapok részvényeit is megszerezheti. A portfólió ágazati felépítése a következőkre oszlik:
A befektetési alap pénzügyi eszközei közül a fő részesedés a Rosneft 001R-02 (7,14%), a GTLK 001P-03 (6,72%), a Gazprom Neft BO-04 (6,47%), a Sberbank (6,41%) stb. évben az alap 11,43%-os profitot hozott a részvényeseknek, 3 év alatt 41,13%-ot. NAV 1,55 milliárd rubel.
Az Alfa Capital 3,8%-os díjat tart fenn, de ennek az alapnak a jutalékainak fő jellemzője a jelentős letétkezelő, anyakönyvvezető és könyvvizsgáló díja, amely eléri a 3,4%-ot! A kedvezmények, pótdíjak és egyéb tarifák az alapfelszereltségűek. Mivel a befektetési alap intervallumos, a részvényekkel csak szigorúan meghatározott időszakokban lehet műveleteket végezni, és évente csak 2 db van: április 1-től április 14-ig és október 10-től október 24-ig.
Ha hibát talál, jelöljön ki egy szövegrészt, és kattintson rá Ctrl+Enter! Nagyon köszönjük a segítséget, nagyon fontos számunkra és olvasóink számára!
A Basel III szerint 500 millió dollárért – jelentette a hitelintézet sajtószolgálata.
Az első vételi opció 5,25 év múlva biztosított, a kamatszelvény az első 5,25 évre évi 6,95%-ban került rögzítésre (negyedévenkénti fizetés).
„Ez a tranzakció ismét bizonyítja, hogy a bank versenyképes hozam mellett is hozzáfér a nemzetközi tőkepiacokhoz még ilyen összetett eszközök kibocsátása esetén is. Az a tény, hogy a kamatlábat több mint 1%-kal alacsonyabban rögzítették annál a kamatnál, amelyen hasonló alárendelt kölcsönt vontunk le 2016. november-december között, azt jelzi, hogy az elmúlt évi munkánk, a bank szerepe az orosz banki szolgáltatások piacán , pozitívan értékelik a befektetők. A 6,95%-os kamatláb rekordalacsony az összes orosz bank – magán- és állami – bankok számára ahhoz, hogy az eurókötvény formátumban az 1. alapvető tőkét vonzzák. A tranzakcióban több mint 75 intézményi befektető és nagy alap vett részt Európából, Nagy-Britanniából, Svájcból és Ázsiából, az orosz befektetők jelentős érdeklődést mutattak” – kommentálta a megbízott igazgató. O. Alekszej Chukhlov, az Alfa-Bank vezérigazgatója.
A jegybankkal kötött kölcsönszerződés megkötése után a kibocsátott összeg bekerül az Alfa-Bank kiegészítő tőkeforrásai közé. Az értékpapírok kibocsátója az ír Alfa Bond Issuance plc. A kibocsátás szervezője az Alfa-Bank és az UBS Limited volt – tette hozzá a bank.
Alfa Bank
A JSC Alfa-Bank Oroszország egyik legnagyobb univerzális bankja, amely az Alfa Group konzorcium tulajdonában van. Az Alfa pozíciója a bankpiac szinte minden szegmensében erős. A moszkvai és más oroszországi nagyvárosok fiókhálózata meglehetősen fejlett. 2014 ősze óta az Alfa-Bank a Baltiysky Bank szanatóriumaként működött.
Jelenleg a bank részvényese az AB Holding JSC (a részvények 99,99983%-a), amely az Alfa-csoporthoz tartozó ABH Financial Limited (Ciprus) tulajdonában van, és amelyet viszont az ABH Holdings S.A. (luxemburgi) irányít; a részvények kevesebb mint 0,0002%-a az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limited ellenőrzése alatt áll. Az ABH Financial Ltd. fő tulajdonosa, az ABH Holdings S.A. (luxemburgi) haszonélvezői az Alfa Group társtulajdonosai, Mikhail Fridman, German Khan és Alexey Kuzmichev, akik a részvények 32,86%-át, 20,97%-át és 16,32%-át birtokolják. , valamint Petr Aven (12,40%) és Andrey Kosogov (3,67%) bankcsoport igazgatótanácsának elnöke. 9,9%-os részesedése az UniCredit S.p.A. (a részvényeket nyilvánosan forgalmazzák), további 3,87%-ot a Kajmán-szigetek törvényei szerint létrehozott jótékonysági tröszt irányít (a részvényeket jótékonysági szervezetek javára tartják vagyonkezelőben).
A Banki.ru szerint 2019. május 1-jén a bank nettó eszközállománya 3310,46 milliárd rubel volt (6. hely Oroszországban), tőkéje (az Orosz Föderáció Központi Bankjának követelményei szerint számítva) - 425,59 milliárd, hitel állomány - 2093,30 milliárd, lakossággal szembeni kötelezettség - 1078,18 milliárd.
2018. január 25-én a JSC ALFA-BANK sikeresen zárta a Bázel III (az Orosz Bank 395-P rendelete) követelményeinek megfelelő perpetuális eurókötvény következő kibocsátására vonatkozó rendelési könyvet. A kibocsátási összeg 500 millió USA dollár lesz, az első vételi opció 5,25 év múlva biztosított, az első 5,25 évre a kamatláb évi 6,95%-ban került rögzítésre (negyedévenkénti fizetés).
Alekszej Chukhlov, színész Az Alfa-Bank vezérigazgatója megjegyezte:
„Mindig szorosan figyelemmel kísérjük a tőkepiacok dinamikáját, és igyekszünk a jövedelmezőség szempontjából legmegfelelőbb pillanatokban forrást szerezni. Olyan infrastruktúrát hoztunk létre, amely lehetővé teszi számunkra, hogy gyorsan reagáljunk a „lehetőségek ablakaira”, mint amilyen a január folyamán megfigyelhető volt. Úgy döntöttünk, hogy a kedvező helyzetet kihasználva olyan eszközt helyezünk el, amely nem csak a hosszú távú likviditást, hanem a Bank állótőkéjét növeli. Ez kiemelten fontos fejlesztési stratégiánk szempontjából, amelynek alapja a vállalati ügyfelek legnagyobb magánbankjaként elfoglalt pozíciónk megerősítése, valamint jelenlétünk erősítése a lakossági hitelezési piacokon. A bevont összeg teljes mértékben megfelel a Bank középtávú fejlesztési terveinknek, további tőketartalékot biztosítva.
A hét elején intenzív megbeszéléseket tartottunk londoni, zürichi és genfi befektetőkkel, és egyértelmű megerősítést kaptunk arról, hogy a kibocsátáshoz az optimális feltételek most már adottak.
Ez a tranzakció ismét bizonyítja, hogy a Bank versenyképes hozam mellett is hozzáfér a nemzetközi tőkepiacokhoz, még ilyen összetett instrumentumok kibocsátása esetén is. Az a tény, hogy a kamatlábat több mint 1%-kal alacsonyabban rögzítették, mint amennyivel 2016. november-decemberben hasonló alárendelt kölcsönt vontunk le, azt jelzi, hogy az elmúlt évi munkánk, a Bank szerepe az orosz banki szolgáltatások piacán , pozitívan értékelik a befektetők. A 6,95%-os kamatláb rekordalacsony az összes orosz bank – magán- és állami – bankok számára ahhoz, hogy az eurókötvény formátumban az 1. alapvető tőkét vonzzák.
A tranzakcióban több mint 75 intézményi befektető és nagy alap vett részt Európából, Nagy-Britanniából, Svájcból és Ázsiából, jelentős érdeklődés mellett orosz befektetők is. A kereslet csaknem 2,6-szorosával haladta meg az eredetileg bejelentett tranzakcióméretet, így 0,3 százalékponttal fixáltuk a végső árfolyamot. az eredetileg meghirdetett ártartomány alatt.
Az Oroszországi Bankkal kötött hitelmegállapodást követően a kibocsátási összeg bekerül az Alfa-Bank kiegészítő tőkeforrásai közé. Az értékpapírok kibocsátója az ír Alfa Bond Issuance plc. A kiadás saját LPN programunk keretein belül történt RegS formátumban. A kibocsátást az Alfa-Bank és a UBS Limited szervezte.
Az Alfa-Forex az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limited szabadalmaztatott márkája, amelyet a Cyprus Securities and Exchange Commission CySEC (www.cysec.gov.cy) szabályoz, licencszáma CIF025/04, regisztrációs szám: HE 78416. Alfa Capital Az Office Holdings (Ciprus) címe: Elenion Building 2nd Floor, 5 Themistocles Dervis Street, CY-1066 Nicosia, PO Box 25549, CY-1013 Nicosia, Ciprus. Az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limited engedéllyel rendelkezik elektronikus kereskedési szolgáltatások nyújtására az Alfa-Forex márkanév alatt. Az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limitedről részletesebb információ a www.alfacapital.com.cy weboldalon található.
Az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limited az Alfa-Forex márkán keresztül nem nyújt elektronikus kereskedési szolgáltatásokat az Orosz Föderáció állampolgárainak, az Egyesült Államok állampolgárainak és lakosainak, valamint Japán és Belgium lakosainak. Az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limitednek joga van megtagadni az elektronikus kereskedési szolgáltatásaihoz való hozzáférést más országok lakosaitól is. További részletekért tekintse meg a „Tiltott joghatóságok listája” című dokumentumot ezen a weboldalon. Az oldal az Alfa Capital Holdings (Cyprus) Limited tulajdona.
Amikor belép a weboldalra, Ön beleegyezik abba, hogy a Ciprusi Köztársaság törvényei, figyelmen kívül hagyva a kollíziós törvényi elveket, az oldal használatával kapcsolatos minden kérdésre vonatkoznak. Vita esetén Ön elfogadja a Ciprusi Köztársaság bíróságainak kizárólagos joghatóságát. Abban az esetben, ha a Feltételek bármelyike végrehajthatatlannak minősül, a fennmaradó Feltételek sértetlenek, és a végrehajthatatlan Feltétel helyébe olyan végrehajtható feltétel vagy feltétel lép, amely a legközelebb áll a végrehajthatatlan Feltétel alapjául szolgáló szándékhoz, vagy Feltétel. Jelen szerződés nem helyettesíti és semmilyen módon nem módosítja a weboldal látogatói által a céggel kötött szerződéseket.
Kockázati figyelmeztetés: A különbözeti szerződések (CFD) összetett pénzügyi eszközök, amelyekben nagy a kockázata a tőkeáttétel miatti gyors tőkevesztésnek. A lakossági befektetői számlák 68,9%-a pénzt veszít, amikor CFD-vel kereskedik ezzel a szolgáltatóval. Fontolja meg, hogy tisztában van-e a CFD-k működésével, és megengedheti-e magának, hogy vállalja-e a pénz elvesztésének magas kockázatát.
Az Otkritie Bank, az MKB és a Promsvyazbank eurókötvényeinek jövedelmezősége nőtt az Alfa Capital Management Company levél jelentésének hátterében, amely negatívan értékelte a bankok kilátásait. A szakértőknek még nincs egyértelmű előrejelzésük a dinamikájukra vonatkozóan
Fotó: Ekaterina Kuzmina / RBC
A négy említett orosz bank közül három – az MKB, az Otkritie Bank és a Promsvyazbank – eurókötvényei a médiában megjelent hírekre a lejáratkori hozam növelésével és névértékük csökkentésével reagáltak. A Bloomberg terminál szerint augusztus 16-án, szerdán ezen papírok hozama átlagosan 0,07-0,97 százalékponttal nőtt, árfolyamuk 0,14-2,03 százalékkal csökkent az előző napi szintekhez képest. Közvetlenül a levél kiküldése után, amelyre augusztus 10-én került sor, az eurókötvények dinamikája szinte változatlan maradt.
Különösen a 2019. április 26-án lejáró Otkritie Bank eurókötvények hozama nőtt augusztus 16-án 0,21 százalékponttal, évi 9,99%-ra, árfolyamuk pedig 0,31%-kal csökkent. Ugyanezen bank 2018. április 25-én lejáró eurókötvényei 0,38 százalékpontos hozamemelkedést mutattak, 6,072%-ra, értékük 0,26%-kal csökkent. A Moszkvai Hitelbank „örökös” eurókötvényeinek hozama 0,24 százalékponttal, 9,65 százalékra emelkedett, árfolyamuk 2,03 százalékot esett. A 2018. február 1-jén lejáró MKB eurókötvények hozama 0,97 százalékponttal 4,5 százalékra nőtt, értékük pedig 0,44 százalékot veszített.
A 2021. március 17-én lejáró Promsvyazbank eurókötvények hozama ezzel szemben enyhén (0,01 százalékponttal) 8,04%-ra süllyedt, ami 0,01%-os áremelkedést mutatott. A bank egyéb, 2019. november 6-án lejáró devizakötvényei ugyanakkor 0,42 százalékponttal, 8,58%-ra növelték hozamukat, és 0,82%-kal drágultak. Az Alfa Capital Management Company - B&N Bank - 2019. március 27-i lejáratú leveléből a negyedik bank eurókötvényeinek hozama 0,05 százalékponttal, 8,54%-ra csökkent, értékük 0,08%-kal nőtt.
Összességében augusztus 1. óta az Otkritie Bank eurókötvényeinek hozama átlagosan 0,9-1,5 százalékponttal, az MKB - 0,3-1,3 százalékponttal, a Promsvyazbank - 1,15-2, 5 százalékponttal, a Binbank - 1,37 százalékponttal nőtt.
E bankok részvényei ezzel szemben gyakorlatilag nem érezték az Alfa Capital Management Company e hitelintézetekben fennálló kockázatokról szóló levelével kapcsolatos médiában megjelent publikációk negatív hatását. A moszkvai tőzsde kereskedési szakaszának elején az Otkritie Bank értékpapírjai enyhe csökkenést mutattak - moszkvai idő szerint 10:00 és 10:15 között 1%-kal, 1583 rubelre esett az árfolyam. darabonként, de utólag korrigálva, és moszkvai idő szerint 12:20-ra jegyzésük 1591 rubel szinten volt. Az MKB részvényei az ülés nyitásakor 0,44%-kal 4,49 rubelre estek. Délre 4,51 rubelhez igazodtak. Az Alfa Capital levele nem érintette a Promsvyazbank értékpapírjait – jegyzéseik délig 0,67%-kal, 0,074 rubelre emelkedtek.
Múlt héten, augusztus 10-én az Alfa Capital Management Company kiadott egy ügyfélhírlevelet, amelyet Szergej Gavrilov, a gazdag ügyfelekkel foglalkozó igazgató () írt alá. Amint arról a Vedomosti újság ma beszámolt, a cég ebben a levélben figyelmeztette ügyfeleit az Otkritie Bank, a B&N Bank, az MKB és a Promsvyazbank problémáira. Megjegyezte, hogy az alárendelt kötvények kibocsátása elsősorban kockázatoknak lehet kitéve, amelyek a kibocsátó bank átszervezése esetén nagy valószínűséggel teljes mértékben leírásra kerülnek. Maga az alapkezelő társaság – amint az a levélben szerepel – már lezárta e négy bank kötvényeinek limitjét.
A Capital Management Company vezető portfóliómenedzsere, Dmitrij Postolenko szerint Szergej Gavrilov leveléből származó információk az e négy bank problémáiról szóló pletykák visszhangja, amelyek a múlt hónap végén jelentek meg a Bank Yugra engedélyének visszavonásával kapcsolatban. Július 28. (a 33. hely eszközméret szerint az Interfax-CA rangsorban) és augusztus közeledte, amely történelmileg ingadozó hónap a pénzügyi piacokon. A szakember megjegyzi, hogy ezen bankok eurókötvényeinek mostani hozamemelkedése reakció a levélről szóló hírek megjelenésére, mivel a többi vállalati kibocsátó devizapapírjainak árfolyama augusztus 16-án gyakorlatilag nem változott.
„A hírháttér szempontjából a fenti bankok papírjain valószínűleg nyomás nehezedik. Figyelembe véve ezeknek a bankoknak a nagy rendszerszintű jelentőségét, inkább vásárlási lehetőségnek tekintjük ezt a helyzetet” – kommentálja a finanszírozó.
Ivan Manaenko, a Veles Capital Investment Company elemzési osztályának igazgatója hozzáteszi, hogy az alárendelt kötvények említését az Alfa Capital Management Company levelében logikusnak tartja. "Ez inkább a törvény kijelentése - ha további tőkésítésre van szükség, akkor az ilyen kibocsátások tulajdonosai viselik a fokozott kockázatot" - magyarázza Manaenko. Megjegyzi, hogy cége nem tesz konkrét lépéseket e bankok eurókötvényeivel kapcsolatban.
Számos elemző és portfóliómenedzser különböző befektetési társaságoktól nem volt hajlandó kommentálni az RBC helyzetét, és „túl finomnak” nevezte a témát.
Korábban az RBC arról számolt be, hogy augusztus eleje óta a nagy orosz magánbankok, köztük négy hitelintézet az Alfa Capital Management Company leveléből, elkezdték növelni az eurókötvények hozamát. Majd a megkérdezett szakértők és piaci szereplők a bankok devizakötvényeinek dinamikáját az Ugra Bank engedélyének visszavonása után kialakult negatív információs háttérrel hozták összefüggésbe.
Denis Poryvay, a Raiffeisenbank kötvénypiaci elemzője szerint az esemény hatására a nagybankok vállalati ügyfelei körében csökkent a bankrendszerbe vetett bizalom. Ennek fényében Poryvay szerint július közepétől a jegybanktól repóműveletek keretében felvett banki hitelek volumene növekedni kezdett a pénzpiacon. A szakértő előrejelzése szerint a befektetők óvatosak maradnak mindaddig, amíg a bankok jegybankkal szembeni adóssága nő.
