مقدمة ……………………………………………………………………… .2
تاريخ إنشاء نظام بريتون وودز النقدي .........3
مبادئ نظام بريتون وودز …………………………… .5
أسباب أزمة نظام بريتون وودز النقدي ......... 7
أشكال من مظاهر أزمة بريتون وودز
نظام العملة ……………………………… .. …………… ................... 10
تاريخ أزمة بريتون وودز .................. 11
السمات والعواقب الاجتماعية والاقتصادية لأزمة نظام بريتون وودز النقدي ...
الخلاصة …………………………………………………………………… .14
المراجع ………………………………………………………… ... 15
المقدمة
نظام بريتون وودز النقدي- هذه لائحة خاصة بالعملة ، تنعكس قواعدها في اتفاقية وقعها ممثلو أكثر من أربعين دولة في مؤتمر خاص للأمم المتحدة مخصص للقضايا المالية العالمية. تم تسمية النظام النقدي في مكان انعقاد المؤتمر - منتجع بريتون وودز في الولايات المتحدة الأمريكية. في ذلك الوقت ، في عام 1944 ، تم اتخاذ القرار بإنشاء البنك الدولي وصندوق النقد الدولي ، اللذين شكلا أساس النظام النقدي الجديد.
تم إنشاء نظام بريتون وودز النقدي لتوفير بعض الحريات للتجارة العالمية ، وكذلك لتثبيت أسعار الصرف من خلال ربطها بالدولار الأمريكي والذهب. فيما يتعلق بهذه الأحداث ، ظهر مصطلح "الذهب وسعر الصرف" وتم تثبيت السعر الرسمي للذهب - أونصة بسعر 35 دولارًا. في الواقع ، أصبح الدولار أحد أنواع النقود العالمية ، مما وضع مسؤولية كبيرة على هذه العملة.
يمكن تنفيذ عمل هذا النظام دون عوائق فقط طالما أن احتياطيات الذهب الأمريكية يمكن أن تسمح بالتحويل الحر للدولار. كما أظهرت الممارسة ، فإن هذا الوضع لا يمكن أن يستمر طويلاً.
كانت أزمة نظام بريتون وودز ناجمة عن تغيير في توازن القوى الرئيسية للاقتصاد العالمي وهبوط الدولار الأمريكي. نظرًا لأنها كانت العملة الرئيسية للنظام ، فقد تسبب سقوطها في تدمير الأسعار الثابتة والنظام النقدي العالمي بأكمله. بطريقة أو بأخرى ، بالمهام التي تم تكليفها بها عند إنشائها - استعادة التجارة الدولية و تقوية الدول في ميزان التجارة الخارجية - كان نظام بريتون وودز قادرًا على التأقلم. وأدى انهياره إلى تطور نشاط جديد - تداول العملات.
1. تاريخ إنشاء نظام بريتون وود
يتم تحديد أنماط تطور النظام النقدي من خلال المعيار الإنجابي ، الذي يعكس المراحل الرئيسية في تطور الاقتصاد الوطني والعالمي. يتجلى هذا المعيار في التناقض الدوري بين مبادئ النظام النقدي العالمي والتغيرات في هيكل الاقتصاد العالمي ، وكذلك في ميزان القوى بين مراكزه الرئيسية. في هذا الصدد ، تنشأ أزمة النظام النقدي العالمي بشكل دوري.
في أزمة النظام النقدي العالمي ، يتم انتهاك عمل مبادئه الهيكلية ، وتتفاقم تناقضات العملة بشكل حاد. لا يمكن أن تستمر حالات التفشي الحادة والأحداث الدراماتيكية المرتبطة بأزمة العملة لفترة طويلة دون تهديد بإعادة الإنتاج. لذلك ، يتم استخدام وسائل مختلفة للتخفيف من حدة الأشكال الحادة لأزمة العملة وإصلاح النظام النقدي العالمي.
يتم تحديد تطور النظام النقدي العالمي من خلال تطور واحتياجات الاقتصادات الوطنية والعالمية ، والتغيرات في ميزان القوى في العالم.
أدى الكساد الكبير في الثلاثينيات من القرن الماضي إلى انهيار نظام المعيار الذهبي. كما دفع البلدان إلى إقامة حواجز تجارية أعاقت التجارة الدولية إلى حد كبير. كان للحرب العالمية الثانية تأثير مدمر مماثل على التجارة العالمية. لذلك ، من العدل أن نقول إنه بحلول نهاية هذه الحرب ، كانت التجارة العالمية والنظام النقدي في حالة خراب.
من أجل تطوير أسس النظام النقدي العالمي في الفترة من 1 إلى 22 يوليو 1944 ، تم عقد مؤتمر دولي للدول الحليفة في بريتون وودز ، نيو هامبشاير (الولايات المتحدة الأمريكية).
رفض الخبراء الأنجلو أمريكيون منذ البداية فكرة العودة إلى معيار الذهب. لقد سعوا إلى تطوير مبادئ نظام نقدي عالمي جديد قادر على ضمان النمو الاقتصادي والحد من العواقب الاجتماعية والاقتصادية السلبية للأزمات الاقتصادية. انعكست رغبة الولايات المتحدة في تعزيز المركز المهيمن للدولار في النظام النقدي العالمي في خطة جي.دي. وايت (رئيس قسم أبحاث العملات ، وزارة الخزانة الأمريكية).
نتيجة للمناقشات الطويلة حول خطط جي.دي. هزم وايت وجي إم كينز (بريطانيا العظمى) المشروع الأمريكي رسميًا ، على الرغم من استخدام الأفكار الكينزية لتنظيم العملات بين الولايات أيضًا كأساس لنظام بريتون وودز.
كلا مشروعي العملة لهما ميزات مشتركة:
التجارة الحرة وحركة رأس المال ؛
موازين مدفوعات متوازنة وأسعار صرف مستقرة والنظام النقدي العالمي ككل ؛
الحفاظ على مزايا نظام المعيار الذهبي السابق (أسعار الصرف الثابتة) ، مع التخلص من عيوبه (العمليات المعقدة للتحولات الاقتصادية الكلية الداخلية)
إنشاء منظمة دولية لمراقبة أداء النظام النقدي العالمي ، من أجل التعاون المتبادل وتغطية العجز في ميزان المدفوعات.
في 27 ديسمبر 1945 ، في المؤتمر ، تم إنشاء صندوق النقد الدولي (IMF) على أساس اتفاقية (ميثاق صندوق النقد الدولي) ، المصممة لجعل النظام النقدي الجديد حقيقيًا وفعالًا. في عام 1945 تم التوقيع على هذا الميثاق من قبل 29 دولة. بدأ صندوق النقد الدولي عملياته في 1 مارس 1947 ، كجزء من نظام بريتون وودز.
2. مبادئ نظام بريتون وود
تم اعتماد مواد الاتفاقية (ميثاق صندوق النقد الدولي) في مؤتمر بريتون وودز النقدي والمالي ، الذي حدد المبادئ التالية لنظام بريتون وودز النقدي:
تم تقديم معيار تبادل الذهب ، على أساس الذهب وعملتين احتياطيتين - الدولار الأمريكي والجنيه الإسترليني.
نصت اتفاقية بريتون وودز على أربعة أشكال لاستخدام الذهب كأساس للنظام النقدي العالمي:
الحفاظ على تعادلات الذهب في العملات وإدخال تثبيتها في صندوق النقد الدولي ؛
استمر استخدام الذهب كوسيلة دولية للدفع والاحتياطي ؛
واعتمادًا على إمكاناتها النقدية والاقتصادية المتزايدة واحتياطيات الذهب ، قامت الولايات المتحدة بمساواة الدولار بالذهب من أجل ترسيخ مكانتها كعملة احتياطية رئيسية ؛
ولهذه الغاية ، واصلت وزارة الخزانة الأمريكية صرف الدولار مقابل الذهب إلى البنوك المركزية الأجنبية والهيئات الحكومية بالسعر الرسمي (35 دولارًا للأونصة ، أي ما يعادل 31.1035).
بدأ معدل سعر صرف العملات وقابليتها للتحويل على أساس تعادلات العملات الثابتة معبرًا عنها بالدولار. تم السماح بتخفيض 1 على 10٪ فقط بإذن من الصندوق.
لأول مرة في التاريخ ، تم إنشاء منظمات النقد الدولية - صندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير. يقدم صندوق النقد الدولي قروضاً بالعملة الأجنبية لتغطية عجز ميزان المدفوعات من أجل دعم العملات غير المستقرة ، ويراقب التزام الدول الأعضاء بمبادئ النظام النقدي العالمي ، ويضمن التعاون النقدي بين الدول.
تحت ضغط من الولايات المتحدة داخل نظام بريتون وودز ، تم إنشاء معيار الدولار - وهو نظام نقدي عالمي قائم على هيمنة الدولار. أصبح الدولار ، العملة الوحيدة القابلة للتحويل إلى ذهب ، أساس التكافؤ في العملات ، الوسيلة السائدة للتسوية الدولية ؛ التدخل في النقد الأجنبي والأصول الاحتياطية. وهكذا ، أنشأت الولايات المتحدة هيمنة احتكارية على العملة ، مما أدى إلى تراجع منافستها القديمة - بريطانيا العظمى. أصبح الجنيه الإسترليني شديد التقلب. استخدمت الولايات المتحدة وضع الدولار كعملة احتياطية لتغطية عجز ميزان مدفوعاتها بالعملة الوطنية. ومع ذلك ، سرعان ما أدى ذلك إلى زيادة هائلة في ديونها الخارجية قصيرة الأجل في شكل مدخرات بالدولار للبنوك الأجنبية. وحل محل "الجوع بالدولار" "شبع الدولار". انخفض فائض الدولارات من دولة إلى أخرى ، مما تسبب في حدوث صدمات في العملة وهروب من الدولار.
3. أسباب أزمة بريتون وود
منذ أواخر الستينيات ، كان نظام بريتون وودز النقدي في أزمة. يمكن أن يوجد مثل هذا النظام فقط طالما أن احتياطيات الذهب الأمريكية يمكن أن توفر تحويل الدولارات الأجنبية إلى ذهب.
كانت فكرة استخدام الدولار كجزء لا يتجزأ من احتياطيات النقد الأجنبي في العالم بذرة معضلة. في الخمسينيات والستينيات من القرن الماضي ، ظهرت مشكلة الذهب مع ظهور النقود العالمية. كانت المشكلة في الكمية. يعتمد نمو الاحتياطيات النقدية في العالم على حجم الذهب المستخرج حديثًا ، والذي يُستثنى منه بعض المبالغ المخفية للأغراض الصناعية أو المجوهرات. لسوء الحظ ، تأخر نمو احتياطيات الذهب عن التوسع السريع في التجارة والتمويل الدوليين. لذلك ، اكتسب الدولار دورًا متزايد الأهمية في احتياطي النقد الأجنبي العالمي.
تراجعت الثقة بالدولار كعملة احتياطية تدريجياً بسبب العجز الهائل في ميزان مدفوعات الولايات المتحدة. باستثناء ثلاث إلى أربع سنوات ، كان ميزان مدفوعات الولايات المتحدة في الخمسينيات والستينيات من القرن الماضي سالبًا. تم تمويل هذا العجز جزئياً من خلال انخفاض احتياطي الذهب في الولايات المتحدة ، وجزئياً من خلال زيادة عدد الدولارات في الحائزين الأجانب الذين اعتبروها "جيدة مثل الذهب".
أصبحت قدرة الولايات المتحدة على الحفاظ على قابلية تحويل الدولار إلى ذهب مشكوكًا فيها بشكل متزايد ، وبالتالي فإن دور الدولار كعملة احتياطية دولية مقبولة بشكل عام كان أيضًا مشكوكًا فيه. بدأت المراكز المالية الجديدة في الظهور (أوروبا الغربية ، اليابان) وبدأت عملاتها الوطنية تدريجيًا تستخدم كعملات احتياطية. أدى ذلك إلى خسارة الولايات المتحدة لمكانتها المهيمنة المطلقة في عالم المال.
تمت صياغة مشاكل هذا النظام بوضوح في معضلة تريفين (مفارقة). يجب أن يتوافق إصدار العملة الرئيسية مع احتياطيات الذهب في بلد الإصدار. يمكن أن يؤدي الإفراط في الانبعاثات ، غير المدعوم باحتياطيات الذهب ، إلى تقويض إمكانية تحويل العملة الرئيسية إلى ذهب ، مما يؤدي إلى عدم الثقة بها. ولكن يجب إصدار العملة الرئيسية بمبلغ من شأنه أن يوفر زيادة في المعروض النقدي الدولي لخدمة العدد المتزايد من المعاملات الدولية. لذلك ، يجب أن يتم إصدارها بغض النظر عن حجم احتياطيات الذهب المحدودة في الدولة المصدرة.
بالإضافة إلى التناقض الأساسي ، كانت هناك أسباب أخرى للأزمة:
عدم استقرار وتناقضات الاقتصاد. تزامن اندلاع أزمة العملة عام 1967 مع تباطؤ النمو الاقتصادي.
أثر ارتفاع التضخم سلباً على الأسعار العالمية والقدرة التنافسية للشركات ، وشجع حركة المضاربة للأموال "الساخنة". أثرت معدلات التضخم المختلفة في مختلف البلدان على ديناميكيات سعر الصرف ، كما أدى انخفاض القوة الشرائية للنقود إلى خلق ظروف "تشوهات سعر الصرف".
عدم استقرار موازين المدفوعات الوطنية. أدى العجز المزمن في بعض البلدان (خاصة الولايات المتحدة وبريطانيا العظمى) والفائض في دول أخرى (ألمانيا واليابان) إلى تفاقم التقلبات الحادة في أسعار الصرف.
وهكذا ، في مواجهة عجز مستمر ومتزايد في ميزان مدفوعات الولايات المتحدة ، قام الرئيس نيكسون بتعليق تحويل الدولار إلى ذهب في 15 أغسطس 1971. كان هذا التعليق بمثابة نهاية لسياسة الذهب مقابل الدولار التي استمرت 37 عامًا. لم تعد مبادئها الهيكلية ، التي تأسست عام 1944 ، متوافقة مع ظروف الإنتاج والتجارة العالمية وتغير ميزان القوى في العالم.
يكمن جوهر أزمة نظام بريتون وودز في التناقض بين الطبيعة الدولية للعلاقات الاقتصادية الدولية واستخدام العملات الوطنية (الدولار بشكل أساسي) المعرضة للانخفاض.
4. أشكال أزمة نظام التبادل التجاري بريتون وودن
اتخذت مظاهر أزمة نظام بريتون وودز الأشكال التالية:
"حمى العملة" - حركة النقود "الساخنة" ، البيع المكثف للعملات غير المستقرة تحسباً لتخفيض قيمتها وشراء العملات - المرشحين لإعادة التقييم ؛
"اندفاع الذهب" - هروب من العملات المتقلبة إلى الذهب وزيادة دورية في سعره ؛
الذعر في البورصات وانخفاض أسعار الأوراق المالية تحسبا لتغيرات في سعر الصرف ؛
تفاقم مشكلة السيولة النقدية الدولية.
تخفيض كبير لقيمة العملات وإعادة تقييمها (الرسمية وغير الرسمية) ؛
التقلبات الحادة في الذهب الرسمي واحتياطيات النقد الأجنبي ؛
استخدام القروض والاقتراضات الأجنبية من صندوق النقد الدولي لدعم العملات ؛
انتهاك المبادئ الهيكلية لنظام بريتون وودز.
5. تاريخ أزمة بريتون وود
تطورت أزمة العملة في موجات ، وضربت دولة أو أخرى في أوقات مختلفة وبقوى مختلفة. يمكن تقسيم تطور أزمة نظام بريتون وودز بشكل مشروط إلى المراحل الرئيسية التالية:
18 نوفمبر 1967 فيما يتعلق بتدهور الوضع النقدي والاقتصادي للبلاد ، فقد انخفض محتوى الذهب والجنيه الإسترليني بنسبة 14.3٪. بعد المملكة المتحدة ، قامت 25 دولة بتخفيض قيمة عملاتها بنسب متفاوتة.
17 مارس 1968 تم إنشاء سوق ذهب مزدوج. يتم تحديد سعر الذهب في الأسواق الخاصة بحرية وفقًا للعرض والطلب. وفقًا للمعاملات الرسمية للبنوك المركزية للدول ، يظل الدولار قابلاً للتحويل إلى ذهب بالسعر الرسمي البالغ 35 دولارًا للأونصة.
في 15 أغسطس 1971 ، أعلن الرئيس الأمريكي ريتشارد نيكسون حظرًا مؤقتًا على تحويل الدولار إلى ذهب بسعر الصرف الرسمي للبنوك المركزية.
17 ديسمبر 1971: تخفيض قيمة الدولار مقابل الذهب بنسبة 7.89٪. وزيادة السعر الرسمي للذهب من 35 دولارًا إلى 38 دولارًا للأونصة الواحدة.
في 13 فبراير 1973 ، انخفضت قيمة الدولار مرة أخرى بنسبة 10٪ وارتفع سعر الذهب الرسمي بنسبة 11.1٪ (من 38 دولارًا إلى 42.22 دولارًا للأونصة). أدى البيع الضخم للدولار إلى إغلاق أسواق العملات الأجنبية الرائدة (2-19 مارس). الإجماع الجديد - الانتقال إلى أسعار الصرف العائمة منذ مارس 1973 - صحح "تشوهات سعر الصرف" وخفف التوتر في أسواق الصرف الأجنبي.
6- السمات والنتائج الاجتماعية - الاقتصادية لأزمة نظام التبادل التجاري بريتون وودن
اجتاحت الأزمة الهيكلية للنظام النقدي العالمي جميع البلدان ، واتخذت طابعا طويل الأمد وأدت إلى انتهاك مبادئه.
أزمة بريتون وودز لها عدد من الميزات:
تداخل أزمات العملة الدورية والمخصصة. لقد اقترنت أزمة نظام بريتون وودز النقدي ليس فقط بالأزمات الاقتصادية العالمية ، ولكن أيضًا بالانتعاش الدوري والانتعاش الاقتصادي.
الدور النشط للشركات عبر الوطنية في تطوير أزمة العملة. ركزت الشركات عبر الوطنية 40٪ من الإنتاج الصناعي ، 60٪ من التجارة الخارجية ، 80٪ من التكنولوجيا المتقدمة في الغرب. أدت الأصول الضخمة من العملات الأجنبية وحجم عملات اليورو ، وخاصة اليورو دولار ، إلى إضفاء عمق وعمق على أزمة نظام بريتون وودز.
الدور المشوش للولايات المتحدة. باستخدام المكانة المتميزة للدولار كعملة احتياطية لتغطية العجز في ميزان مدفوعاتها ، أغرقت الولايات المتحدة دول أوروبا الغربية واليابان بالدولار ، مما تسبب في اضطرابات في اقتصاداتها ، وزيادة التضخم ، وعدم استقرار العملات ، مما أدى إلى تعميقها. الصراعات بين الدول.
ظهور ثلاثة مراكز قوة. لم تعد المبادئ البنيوية لنظام بريتون وودز ، التي أُنشئت خلال فترة الهيمنة الأمريكية غير المقسمة ، متوافقة مع الاصطفاف الجديد للقوى في العالم. تعمل دول أوروبا الغربية ، وخاصة الاتحاد الأوروبي ، على إنشاء مركز قوتها النقدية لمواجهة هيمنة الدولار ، وتستخدم اليابان الين كعملة احتياطية في المنطقة الآسيوية.
التطور الشبيه بالموجة لأزمة العملة ، كما يتضح من مراحل تطورها التي تمت مناقشتها أعلاه.
الطبيعة الهيكلية لأزمة النظام النقدي العالمي. مع انهيار نظام بريتون وودز ، ألغيت مبادئه الهيكلية: توقف تبادل الدولار بالذهب ، وألغيت الأسعار الرسمية للذهب والذهب ، وأوقفت المدفوعات بين الدول في الذهب ، وأدخل نظام سعر الصرف العائم ، فقد الدولار والجنيه الإسترليني رسمياً مكانة العملات الاحتياطية. لهذا الدور ، بدأ ترشيح علامة FRG والين الياباني.
تأثير تنظيم الصرف الأجنبي الحكومي. فمن ناحية ، يساهم في تفاقم التناقضات في مجال العملة ؛ من ناحية أخرى ، التنظيم على المستوى الوطني والمستوى الدولي من أجل التخفيف من آثار أزمة العملة والبحث عن مخرج منها من خلال إصلاح العملة.
إن أزمة العملة ، وعدم تنظيم الاقتصاد ، وإعاقة التجارة الخارجية ، وزيادة عدم استقرار العملات ، تؤدي إلى عواقب اجتماعية واقتصادية وخيمة. ويتجلى ذلك في زيادة البطالة ، وتجميد الأجور ، وزيادة تكلفة المعيشة. ويصاحب إعادة التقييم انخفاض في العمالة في الصناعات التصديرية وانخفاض قيمة العملة وزيادة تكلفة الواردات مما يساهم في ارتفاع الأسعار في البلاد. تتلخص برامج تثبيت العملة في نهاية المطاف في التقشف على حساب العمال وتوجيه الإنتاج للتصدير.
استنتاج
كان في قلب نظام بريتون وودز ، قبل كل شيء ، التنظيم المشترك لأسعار الصرف ، الثابت والمترابط. لإدارة النظام ، تم تشكيل صندوق النقد الدولي ، الذي كان يتألف في البداية من 44 دولة. حدد كل عضو في المنظمة المحتوى الذهبي لعملته ، وعلى هذا الأساس ، حدد سعر الصرف بعملات الدول المشاركة الأخرى.
أصبح الدولار الأمريكي ، وهو العملة الوحيدة القابلة للتحويل رسميًا إلى عملة وطنية معدنية ، أداة الاحتياطي الدولية إلى جانب الذهب. كان السعر الرسمي للذهب 35 دولارًا للأوقية. تم إعلان الجنيه الإسترليني العملة الاحتياطية "الثانية".
كان النظام النقدي الذي تم إنشاؤه في بريتون وودز فعالاً لمدة 15 عامًا تقريبًا. يحدث فقدان الثقة في الدولار في أوائل السبعينيات. في عام 1971 ، أعلنت الولايات المتحدة خروجها عن قابلية تحويل الدولار إلى ذهب.
في يناير 1976 ، نصت اتفاقية كينغستون بشأن مراجعة ميثاق صندوق النقد الدولي (يشار إليها أحيانًا باسم جامايكا) على رفض المبادئ الأساسية لنظام بريتون وودز. تم إلغاء معيار الذهب ونظام التثبيت الصارم للأسعار ، وفُرض حظر على استخدام الذهب كأساس لتعادلات العملات.
فهرس
نظام بريتون وودز. من ويكيبيديا، الموسوعة الحرة
http://ru.wikipedia.org/wiki/Bretton-Woods_system.
Krasavina L.N. العلاقات النقدية والمالية الدولية. موسكو: المالية والإحصاء ، 2008.
ماكونيل سي آر ، برو س. اقتصاديات. م: INFRA-M ، 2009.
Raizberg B. A. ، Lozovsky L. Sh. ، Starodubtseva E. B. القاموس الاقتصادي الحديث. الطبعة الخامسة ، القس. و أضف. م: INFRA-M ، 2007.
Shmyreva A.I. ، Kolesnikov V.I. ، Klimov A.Yu. العلاقات النقدية والائتمانية الدولية. - SPB: بيتر ، 2002.
1 شروط خفض القيمةو رفع القيمةتُستخدم لعرض الزيادة أو النقصان في القيمة الدولية للعملة ، على التوالي ، نتيجة الإجراءات التي تتخذها الدولة.
يعود تاريخه إلى عام ١٩٤٤. يرتبط اسمها بالمكان الذي عقد فيه المؤتمر ، مدينة بريتون وود. وخلص ممثلو مختلف البلدان إلى أنه سيكون من المستحسن إجراء بعض التعديلات على النظام الحالي. كما تم تنظيمها هناك كهيئة تنظيمية مسؤولة عن تنفيذ الأحكام الرئيسية للنظام.
النظام النقدي الدولي هو مجموعة من العلاقات التي تطورت نتيجة لتنفيذ الائتمان والتسوية والمعاملات الأخرى لشراء وبيع البضائع بين ممثلي مختلف البلدان. تم تنفيذ إدخال النظام الجديد بهدف إنشاء مخطط مستدام لضمان مرونة تغييره من خلال تقليل أهمية المعيار الذهبي.
تتميز بريتون وودز بالمبادئ الأساسية التالية:
كان من المفترض أن يقوم البنك المركزي بتنظيم سعر الصرف داخل الدولة. عندما تنشأ حالة غير مواتية ، على سبيل المثال ، زيادة في سعر الصرف لوحدة حساب إلى حد غير مقبول ، فقد أطلق كمية كبيرة من العملة في السوق ، وبالتالي قلل من الطلب عليها. وبالتالي ، لوحظ الوضع المعاكس عندما انخفض.
عندما انعقد مؤتمر بريتون وودز ، كانت الفكرة الرئيسية هي تزويد الدولة بفرصة للتكيف بشكل مستقل في سياق الدورات المتغيرة بسرعة. تم إنجاز هذا الدور سابقًا وفقًا للمعيار الذهبي. ومع ذلك ، وكما أظهرت الممارسة ، فإن فعالية هذا الموقف لم تدم طويلاً ، لأنه منذ عام 1950 كان هناك تطور نشط لحالة الأزمة في الساحة العالمية.
وهكذا ، عندما ارتفع السعر بشكل حاد في السوق المالية ، اختارت الحكومة أحد الخيارين المقبولين لحل مثل هذا الموقف: إما الاعتماد على الكفاءة أو تقديم سعر ثابت جديد. إذا تم إعطاء الأفضلية للطريقة الثانية ، فقد أصبح من الضروري تغيير السياسة المالية ، مما يمنع تكرار حدث ضار في المستقبل. كقاعدة عامة ، في مواجهة مثل هذه المشكلة ، لم تجرؤ الدولة على اتخاذ خيار محدد تجاه خيار أو آخر. بعد كل شيء ، يمكن أن يؤدي أي إجراء إلى زيادة كبيرة في عدد العاطلين عن العمل في البلاد ، وهو ما لم تكن الحكومة مستعدة لذلك.
استند نظام بريتون وودز النقدي إلى التغيرات في سعر صرف الوحدات النقدية ، بينما ظل سعر صرف الذهب عند نفس المستوى طوال فترة تشغيل النظام بالكامل. يشير هذا إلى الاستخدام غير العقلاني للمزايا الحالية ، حيث يعتبر احتياطي الذهب دعمًا موثوقًا به ، لأن قيمته لا تضيع بمرور الوقت.
لذا ، فإن نظام بريتون وودز النقدي يعمل في الدول الأعضاء في صندوق النقد الدولي منذ حوالي ثلاثين عامًا ولم يحقق النتائج المتوقعة. ويرجع ذلك إلى تناقض كبير تم وضعه في وقت تنظيمها. تم بناء النظام بأكمله على أساس قوة الدولار الأمريكي واستقرار العملات الأخرى فيما يتعلق به. ومع ذلك ، لا يمكن تحقيق سعر صرف مستقر إلا من خلال إضعاف العملة الأساسية ، أي الدولار الأمريكي. حدث انهيار النظام نتيجة التطور النشط للتضخم على المستوى الدولي.
عملت من 1944 إلى 1971 ، مع اعتمادها ، أصبح الدولار الأمريكي العملة المرجعية وارتبط بقيمة الذهب. تم تحديد أسعار الصرف في البلدان الأخرى في العالم مقابل قيمة الدولار وكان لها سعر صرف ثابت (تم الحفاظ عليها في نطاق +/- 1٪).
نظام بريتون وودز النقديأصبحت بالفعل المرحلة الأخيرة من العصر وأسعار الصرف الثابتة. بعد الانتقال إلى اتفاقية جامايكا في عام 1976 ، بدأ عصر أسعار الصرف العائمة.
كان الهدف الرئيسي لمؤتمر بريتون وودز عام 1944 هو إحياء وزيادة حجم التجارة العالمية ، والتي انخفضت بشكل كبير خلال الحرب. وفي هذا الاجتماع ، حسنت الدولتان تدريجيًا علاقاتهما بشأن قضية العملة التي كانت غائبة من حيث المبدأ. وفي هذا الاجتماع ، تم تشكيل منظمات دولية مثل البنك الدولي للإنشاء والتعمير ، والتي ضمنت لاحقًا التعاون في مجال العملة ، وقدمت أيضًا قروضًا للمشاركين للحفاظ على استقرار عملاتهم.
لا يزال نظام بريتون وودز النقدي يحتفظ بمكانة النقود مقابل الذهب ، ولكن الآن كان الوصول إلى المعدن محدودًا بشكل كبير - فقط البنوك المركزية يمكنها الدفع لهم فيما بينهم ، أي على مستوى الولاية (وقبل ذلك ، كان لدى أي شخص الفرصة لتغيير الأوراق النقدية الورقية للذهب).
كان المبدأ الآخر للمفهوم هو الاعتراف بالعملة الأمريكية كعملة نموذجية - كان ضدها تقدير قيمة أونصة تروي من الذهب (35 دولارًا) ، بالإضافة إلى قيمة جميع العملات الأخرى في العالم. كانت البنوك المركزية ملزمة بالحفاظ على استقرار سعر صرف عملتها مقابل الدولار بهامش خطأ بسيط (+/- 1٪) ؛ تم السماح للأخطاء بالتلاشي.
بعد سنوات عديدة من العمل ، أظهر مثل هذا النظام جوهره المتناقض ، الذي أطلق عليه الاقتصاديون مفارقة تريفين. وخلاصة القول أن انبعاث الدولار يجب ، من جهة ، أن يتزامن مع الاحتياطيات الحقيقية في الدولة ، وإلا فإن قابليته للتحويل وملاءمته ستكون موضع شك ، ونتيجة لذلك ستختفي الثقة فيه. من ناحية أخرى ، يجب أن يلبي حجم الأموال الأمريكية المتداولة الاحتياجات المتزايدة للتجارة الدولية ، والتي تعني بداهة المزيد والمزيد من انبعاثات الدولار الإضافية.
نتيجة لذلك ، في عام 1971 ، بدأت إعادة هيكلة النظام النقدي العالمي - أولاً ، تم إلغاء قدرة البنوك المركزية على تحويل الدولار إلى ذهب (لم يعد سعر الذهب مرتبطًا بالسعر الرسمي البالغ 35 دولارًا للأونصة) . ثم ، في عام 1973 ، انعقد مؤتمر جامايكا ، حيث تقرر الانتقال إلى مبادئ أسعار الصرف العائمة ، وتم تغيير وضع الذهب من "أداة نقدية" إلى "سلعة". تم تقديمه في عام 1976.
هذه المقالة عبارة عن مزيج من الهراء والأكاذيب والإغفالات ، وكالعادة ، ليست دليلاً واحدًا. مصمم للإنترنت jugoshval ، والذي سيبتلع أي هراء ولن يحاول حتى التحقق مما إذا كان يقودها إلى الهراء.
الآن ، نقطة بنقطة:
1) "ستالين هو الحاكم الوحيد الذي رفض التصديق على اتفاقيات بريتون وودز لعام 1944 ..."
"لم يتم تمثيل الاتحاد السوفياتي في هذا المؤتمر فقط من قبل وفد رسمي برئاسة نائب مفوض الشعب للتجارة الخارجية إم إس ستيبانوف ، بل وقع أيضًا على جميع الوثائق المالية والاقتصادية التأسيسية (بما في ذلك النظام الأساسي لصندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير) ، وبالتالي دخل نظريًا من عام 1944 د إلى نظام بريتون وودز المالي المعتمد على الدولار الأمريكي كوحدة دفع بالعملة الدولية.
في الوقت الحاضر ، لا يعرف سوى المتخصصين الضيقين الذين يدرسون النظام المالي في فترة ما بعد الحرب الموقف المتعاطف للغاية في 1944-1945. الاقتصاديون السوفييت لمشروعات مؤتمر بريتون وودز. كتب أحدهم - I. Trakhtenberg - في عام 1944 على صفحات الرائدة
المجلة الاقتصادية الدولية لاتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية "الاقتصاد العالمي والسياسة العالمية": "... نحن مهتمون باستقرار عملة الدول الأجنبية ، سواء تلك التي نصدر إليها البضائع أو التي نستورد منها البضائع. نحن مهتمون بتطوير التجارة العالمية. ولذلك ، فإن أي نوع من الأنشطة التي يمكن أن تسهم بأي شكل من الأشكال في حل هذه المشاكل ، بما في ذلك أنشطة العملة ، يجب أن تلفت انتباهنا ".
ما زلت غير مهتم! بالفعل في عام 1943 في طهران ، وفي عام 1944 في بريتون وودز ، وعد الرئيس الأمريكي روزفلت أولاً ثم وعد ستالين في ذلك الوقت بقرض ضخم بدون فوائد بقيمة 6 مليارات دولار "ذهب" (!) كنوع من استمرار الجيش- المساعدة الاقتصادية بموجب Lend-Lease لاستعادة اقتصاد اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية ، التي دمرتها الحرب ...
على عكس ما كتبه الدعاية السوفيتية لاحقًا خلال الحرب الباردة ، في البداية ، في 1944-1945. قام اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية بدور نشط في عملية إنشاء وتشكيل صندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير.
كان على كل دولة ترغب في الانضمام إلى صندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير المساهمة بمبلغ معين (حصة) ، والذي تم احتسابه لكل ولاية وفقًا لمخطط إضافة 2 ٪ من الدخل القومي في عام 1939 ، و 5 ٪ من ذهب البلاد والأجنبي. احتياطي الصرف في يناير 1944 ، 10٪ متوسط الواردات السنوية للفترة 1934-1938. و 10٪ من الحد الأقصى لمعدل التصدير لنفس السنوات. يمكن زيادة المبلغ الناتج بنسبة مئوية من متوسط الصادرات السنوية لعام 1934-1938. ومقدار الدخل القومي للدولة. وهكذا ، بالنسبة لصندوق النقد الدولي ، بلغ إجمالي الحصص 8.8 مليار دولار ، وتم توزيع الحصص الأكبر داخل الخمسة الكبار: الولايات المتحدة - 2.75 مليار ، إنجلترا - 1.3 مليار ، الاتحاد السوفيتي - 1.2 مليار ، الصين - 550 مليون وفرنسا - 450 مليون.بما أن جميع القرارات في صندوق النقد الدولي ، كما في البنك الدولي للإنشاء والتعمير ، تم اتخاذها بالتصويت ، فمن المثير للاهتمام النظر في كيفية توزيع الأصوات. حصلت كل دولة عضو في الصندوق تلقائيًا على 250 صوتًا ، بالإضافة إلى تصويت إضافي لكل 100000 دولار من حصتها الخاصة. ونتيجة لذلك ، بلغ العدد الإجمالي للأصوات 99 ألفًا ، حيث حصلت الولايات المتحدة على 28 ، وبريطانيا - 13.4 ، والاتحاد السوفيتي - 12 ، والصين - 5.8 ، وفرنسا - 4.8٪.
أما بالنسبة للبنك ، فقد تم احتساب حصة الحكومة من خلال جمع 4٪ من الدخل القومي المتوقع لعام 1940 ، أي 6٪ من متوسط المبلغ الذي يشكل الدخل السنوي من التجارة الخارجية للفترة 1934-1939. مع إمكانية زيادة المبلغ الإجمالي أو إنقاصه بنسبة 20٪ حسب الظروف الخاصة. في البنك الدولي للإنشاء والتعمير ، كانت الصورة مماثلة تقريبًا لصندوق النقد الدولي. ساهمت الولايات المتحدة الأمريكية بمبلغ 3.175 مليار من إجمالي 10 مليارات تحت تصرف البنك ، بينما ساهمت الشركات الخمس الكبرى بنفس المبلغ الذي قدمته لصندوق النقد الدولي. توزيع الأصوات على التوالي: الولايات المتحدة - 34.8 ، بريطانيا العظمى - 13 ، الاتحاد السوفياتي - 12 ، الصين - 6.1 ، فرنسا - 4.6٪.
بالطبع ، كان ستالين براغماتيًا ولم يكن مهتمًا بالآفاق البعيدة للتقارب المالي بين الغرب والشرق بناءً على القرارات المتخذة في بريتون وودز في عام 1944. لكن قرضًا محددًا بقيمة 6 مليارات دولار أمر غاية في الأهمية. تم التعبير عن أفكار "الزعيم" بصراحة تامة في المؤتمر من قبل نائب مفوض الشعب للتجارة الخارجية ستيبانوف: "كل المشاكل التي سيواجهها الاتحاد السوفييتي بعد انتهاء الحرب ، لن يحل صندوق النقد الدولي ، و يرى الاتحاد السوفيتي نتيجتين مفيدتين للمؤتمر: المساعدة المالية والاعتراف الرسمي بالاتحاد السوفيتي كقوة عظمى "...".
في. سيروتكين ، د. أليكسيف. "الاتحاد السوفياتي وإنشاء نظام بريتون وود 1941-1945: السياسة والدبلوماسية".
هذا كل شيء ، يا شبابي العزيز وليس جدا dzhugashvilyat. كان عرّابك مستعدًا تمامًا لتخفيض الدولار - إذا ، قبل ذلك ، تم سكب نفس هذه الدولارات بشكل زائد
لماذا لم تحترق؟ نعم ، كل شيء بسيط - مات روزفلت ، الذي لحس دجوغاشفيلي بشغف. جاء ترومان واخترق قرضًا بقيمة 6 مليارات للمغرفة. المجرفة ، بالطبع ، تعرضت للإهانة واندفعت ... كل شيء بسيط وممل ومبتذل لدرجة الألم في الأسنان.
الشخص الذي كتب كل هذا لم يدرك حتى أنه كان يكتب بشكل مباشر أشياء متبادلة. أي دولار يكون "ورقًا" إذا كان مدعومًا بالذهب؟ نظام بريتون وودز ، على وجه الخصوص ، افترض للتو ربطًا واضحًا للدولار بالذهب - مما يعني أنه إذا رغبت في ذلك ، يمكن لحاملي الدولارات المطالبة بتبادل مباشر للدولار مقابل الذهب. ومن وقت لآخر حدث ذلك. "خلال الحرب العالمية الثانية ، بلغ احتياطي الذهب الأمريكي الحد الأقصى - 20205 طنًا (أكثر من 500 عربة سكة حديد). خلال سنوات نظام بريتون وودز ، استخدمت الولايات المتحدة الذهب بنشاط لتحقيق الاستقرار في الدولار ، مما أدى إلى خفض احتياطياتها من الذهب بمقدار 2.5 مرة - إلى 8133.5 طن ... ". انظر ويكيبيديا: "gold_reserve".
اتضح أن الولايات المتحدة لم تكن "سحب العصير من العالم كله" ، بل على العكس من ذلك ، كان الذهب يتدفق بغزارة من الولايات المتحدة. ونتيجة لذلك حدث ما كتب عنه المؤلف في مقالته ...
3) "... في عام 1971 ، ذهبت الولايات المتحدة إلى أبعد من ذلك. في 15 أغسطس ، أعلن الرئيس الأمريكي ريتشارد نيكسون رفض وزارة الخزانة الأمريكية استبدال الدولار بالذهب. أصبح الذهب سلعة عادية ، وليس نقودًا عالمية. ومثل كل شيء آخر ، يتم تداوله في السوق العالمية بالدولار ... ".
حق. فقط المؤلف الماكر ينسى أن يوضح أن قرار 1971 بالذات كان انهيار نظام بريتون وودز. اقتنع الأمريكيون أن معيار الذهب والنقد الأجنبي يفسدهم ولا يثريهم ويطردهم. لذا ، يا dzhugashviliata ، انطلق بشكل أفضل على نيكسون - هو الذي دمر نظام بريتون وودز الذي تكرهه! ))
4) "في عام 1955 ، وفقًا لخطة ستالين ، تم إنشاء نظام عالمي غير الدولار ، حيث سيكون الروبل الذهبي السوفييتي هو الوسيلة الرئيسية للدفع. وفي عام 1952 ، وقعت 25 دولة اتفاقية بشأن إنشاء عملة بغير الدولار. المنطقة. فقط وفاة ستالين في عام 1953 حطمت كل الخطط ... خروتشوف ، بعد أن وصل إلى السلطة ، قام بتقطيع فكرة الروبل الذهبي في مهدها ... ".
وقد فعل الشيء الصحيح. إذا خسرت الولايات ، التي تمتلك احتياطيًا من الذهب يزيد عن 20 ألف طن ، مع الحفاظ على التبادل المباشر للدولار مقابل الذهب ، ثلثي احتياطياتها ، فإن ما سيحدث للروبل السوفيتي الميت ، الذي قدم في عام 1953 بـ 2500 فقط طن من الذهب - ما يقرب من 10 مرات أقل من الولايات المتحدة؟
5) "لن تحصل بلادنا على استقلال وطني حقيقي إلا عندما يتوقف الروبل المحلي عن الاعتماد على الدولار الأمريكي. فلاديمير فلاديميروفيتش بوتين يفعل الشيء الصحيح من خلال اقتراح أن شركاء روسيا يرفضون الاستقرار بالدولار عند إبرام الصفقات التجارية ...".
أوها ، وفي أي المستوطنات الدولية إذن؟ بالروبل أي معدل يرتجف مثل عاهرة في البرد من كل عطسة في سوق النفط؟ أم سننتقل على الفور إلى اليوان؟ ))
6) حسنًا ، لتناول وجبة خفيفة ، من أجل تفجير عقول الأخوة Dzhugoshvali المحلية تمامًا. كما تم تأكيده مؤخرًا نسبيًا ، كان أحد المهندسين المعماريين الرئيسيين لنظام بريتون وودز ، الأمريكي هاري ديكستر وايت ... مؤيدًا للشيوعية وجاسوسًا لاتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية
انظر ويكيبيديا "White، _Harry_Dexter"، وكذلك "اخترع الجاسوس السوفيتي نظام بريتون وودز" على موقع المترجم الفوري.
- في الأماكن التي عُقد فيها مؤتمرين دوليين رئيسيين فقط في الأربعينيات من القرن الماضي - لم يتشكل النظام الدولي الفعلي للعالم على مرحلتين ، بل على أربع مراحل ، أربعة اجتماعات دولية: 1) في بريتون وودز (الولايات المتحدة الأمريكية) في يوليو 1944 ، حيث تم وضع الأسس لتنظيم الاقتصاد العالمي بعد الحرب ؛ 2) في يالطا(اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية) في فبراير 1945 ، حيث اتفق الاتحاد السوفياتي والولايات المتحدة الأمريكية وبريطانيا العظمى على مقاربات مشتركة لإعادة التنظيم السياسي في أوروبا في المستقبل ؛ 3) في سان فرانسيسكو(الولايات المتحدة الأمريكية) في أبريل - يونيو 1945 ، عندما تم تبني ميثاق الأمم المتحدة ؛ وأخيرا 4) في بوتسدام(ألمانيا) في يوليو / تموز 1945 ، عندما كرست الدول الثلاث الرئيسية في التحالف المناهض لهتلر سياستها المشتركة تجاه ألمانيا المهزومة ، المعتدي ، وخطوات إعادة تنظيم أوروبا.
فالنتين كاتاسونوف. "المعماريين السريين لنظام بريتون وودز"
كان الهدف الرئيسي للحكومة السوفيتية تحويل دول أوروبا الشرقية إلى منطقة أمنية محميةاتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية. اهتمت الولايات المتحدة بالقضايا الاقتصادية العالمية ، معتقدة أنها هي التي ستقضي على أسباب ظهور العدوانية في العلاقات الدولية. اعتقدت واشنطن أن الحرب في أوروبا كانت بسبب الدمار الذي لحق بألمانيا بعد ذلك الحرب العالمية الأولىواستحالة التعافي الاقتصادي في أوروبا في فترة ما بين الحربين العالميتين بسبب الحروب التجارية وعدم استعداد الدول للتفاوض فيما بينها من أجل استقرار الاقتصاد العالمي. التغلب على الخبرة أزمة 1929 - 1933في الولايات المتحدة الأمريكية تدخل الحكومةألهمت فكرة أن استقرار الاقتصاد العالمي ككل يمكن تحقيقه أيضًا بمساعدة آليات التنسيق العالمية.
كان من المفترض أن تكون ثلاثة معاهد رئيسية - صندوق النقد الدولي (IMF) والبنك الدولي للإنشاء والتعمير (IBRD) والاتفاقية العامة بشأن التعريفات الجمركية والتجارة (الجات)... كان من المفترض أن يضمن صندوق النقد الدولي استقرار النظام النقدي الدولي وتقديم المساعدة المالية للدول المحتاجة. كانت أكبر خطوة اتخذها صندوق النقد الدولي هي استعادة مستوى ثابت للدولار الذهبي وإصلاح تعادلات الصرف الصعبة للعملات الرئيسية في العالم. كان من المفترض أن يشجع البنك الدولي للإنشاء والتعمير تنمية البلدان المتخلفة عن طريق القروض والاستثمارات. تم تكليف اتفاقية الجات بتعزيز تحرير التجارة الدولية من خلال التخفيض التدريجي في التعريفات الجمركية وإلغاء قيود التجارة الخارجية.
عقد مؤتمر إنشاء صندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير في الولايات المتحدة الأمريكية ، في مدينة بريتون وودز (نيو هامبشاير) ، في الفترة من 1 إلى 23 يوليو 1944 ، وتم تأجيل توقيع اتفاقية الجات ، حيث عُقد في جنيف في أكتوبر 1947. في وقت لاحق ، أصبح البنك الدولي للإنشاء والتعمير ، جنبًا إلى جنب مع تنمية المؤسسة الدولية وبعض المؤسسات الأخرى ، أحد الأجزاء الرئيسية للبنك الدولي ، على الرغم من أن تعبيرا "البنك الدولي" و "البنك الدولي للإنشاء والتعمير" في الأدبيات غالبًا ما تستخدم بالتبادل. أصبح البنك الدولي للإنشاء والتعمير وصندوق النقد الدولي جزءًا من منظومة الأمم المتحدة.
منذ الأربعينيات ، شكلت اتفاقية الجات ، مع صندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير ، مجموعة معقدة من الآليات التنظيمية الاقتصادية العالمية ، والتي يطلق عليها عادة نظام بريتون وودز
سعت واشنطن إلى حل وسط مع موسكو ، في محاولة لإشراكها في عمل هذه الهيئات. اتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية في 1944-1945 شارك في إنشاء صندوق النقد الدولي والبنك الدولي للإنشاء والتعمير والمفوضية الاقتصادية الأوروبية وعدد من المنظمات الأخرى ذات الطابع الاقتصادي الدولي. كانت الولايات المتحدة مستعدة للموافقة على حضور كبير لممثلي الاتحاد السوفياتي في الهيئات المنشأة حديثًا. وفقًا للاتفاقيات التي تم التوصل إليها في بريتون وودز ، احتل الاتحاد السوفيتي المرتبة الثالثة بعد الولايات المتحدة وبريطانيا العظمى من حيث حجم حصة التصويت عند اتخاذ القرارات في صندوق النقد الدولي.
لكن القيادة الستالينية أدركت أنه على الرغم من هذه الحصة ، لا يمكن لممثلي السوفييت أن يفرضوا مشاريعهم على مؤسسات بريتون وودز ، ولا حتى الدفاع عن مواقفهم على قدم المساواة. كانت للولايات المتحدة والدول الغربية الأخرى أغلبية ميكانيكية هناك ، ولم يكن هناك حق نقض. احتمال تغلغل رأس المال الأجنبي في منطقة النفوذ السوفياتي في أوروبا الشرقية ، الأمر الذي قد يؤدي ، بسبب الضعف الاقتصادي للاتحاد السوفيتي ، أولاً إلى الوضع المالي والاقتصادي ، ثم إلى الخسارة السياسية لهذه الأراضي.
في المبالغة في تقدير الإمكانات الثورية لأوروبا ما بعد الحرب ، وتوقع "انهيار الرأسمالية" في المستقبل القريب والمبالغة في تقدير المصلحة الاقتصادية لرأس المال الأمريكي في التعاون الاقتصادي مع الاتحاد السوفيتي ، اعتقد القادة السوفييت أن الغرب سيظهر التزامًا في الحوار مع موسكو. لم تتحقق هذه الحسابات.
في نهاية عام 1945 ، أخطرت الحكومة السوفيتية الإدارة الأمريكية بأنها لن تصدق على اتفاقيات بريتون وودز. في 1946-1947. تجنبت موسكو الانضمام إلى اتفاقية الجات. احتفظ الاتحاد السوفياتي بحرية مطلقة في مجال العلاقات الاقتصادية الدولية ، لكنه وجد نفسه خارج إطار النظام العالمي للتنظيم الاقتصادي.
