Eden od kazalnikov družbe je likvidnost. Ocenjuje ga kreditnost organizacije, njena sposobnost, da se v celoti in se izračuna na obveznosti. Več informacij o tem, kako obstajajo likvidnostni koeficienti, formule za novo bilanco stanja za izračun vsakega kazalnika, so predstavljeni v naslednjem izdelku.
Likvidnost je stopnja pokritosti premoženja družbe. Slednje so razdeljene na skupine, odvisno od obdobja preoblikovanja. Po tem kazalniku se ocenjuje:
Nezadostna likvidnost je izražena v odsotnosti možnosti plačevanja dolgov in zavez. Treba je prodati osnovna sredstva in na najslabšem primeru - odpraviti organizacijo. Poslabšanje finančnega položaja je izraženo pri zmanjševanju dobičkonosnosti, izgubo kapitalskih naložb lastnikov, zamude pri plačilu obresti in del glavnega dolga na posojilo.
Razmerje nujne likvidnosti (bilančna formula za izračun bo predstavljena spodaj), ki odraža zmožnost gospodarskega cilja, da se izplača dolg zaradi obstoječih sredstev na računih. Trenutna solventnost lahko vpliva na stranke in dobavitelje. Če podjetje ne more izplačati dolga pravočasno, je njegov nadaljnji obstoj v dvomih.
Vsako količnik likvidnosti (bilančna formula za izračun bo predstavljena spodaj), je določena z razmerjem med organizacijo. Ti kazalniki so razdeljeni na štiri skupine. Podobno je količnik likvidnosti (bilančna formula za izračun potrebna za analizo dejavnosti), se lahko določimo ločeno za hitro in počasi izvedena sredstva in obveznosti.
Likvidnost je zmožnost lastnine podjetja, da prinese nekaj prihodkov. Hitrost tega procesa samo odraža koeficient likvidnosti. Bilančna formula za izračune bo predstavljena spodaj. Kaj je več, boljši je podjetje "stoji na nogah."
Izbiramo sredstva za hitrost njihove preoblikovanja v gotovino:
Zdaj razdelijo sredstva po skupinah:
Posebno sredstvo se nanaša na določeno skupino, odvisno od stopnje uporabe. Na primer, za napravo za izdelavo stroja se bo stružnica nanašala na agregat, ki je posebej za razstavo - do nekratkoročnih sredstev z obdobjem uporabe že več let.
Razmerje likvidnosti, v nadaljevanju je prikazana bilančna formula, se določi z razmerjem med sredstvi z obveznostmi. Slednje so razdeljene tudi v skupine:
Vrstice vsake od skupin, ki kotirajo na borzi, bi morale sovpadati s stopnjo likvidnosti sredstev. Zato je pred izvedbo izračunov zaželeno nadgraditi računovodsko poročanje.
Za nadaljnje izračune morate primerjati denarne ocene skupin. Hkrati je treba takšne odnose izvesti:
Če se izvajajo prvi trije od naslednjih pogojev, se bo četrta samodejno izvedena. Vendar pa pomanjkanje sredstev po eni od skupin sredstev ni mogoče nadomestiti s ponovnemu izpolnjevanju drugega, saj hitro sredstva ne morejo nadomestiti počasnih izvedenih sredstev.
Da bi izvedli celovito oceno, se izračuna koeficient splošne likvidnosti. Uravnotežena formula:
L1 \u003d (A1 + (1/2) * A 2 + (1/3) * A3) / (P1 + (1/2) * P2 + (1/3) * P3).
Optimalna vrednost je 1 ali več.
Informacije, predstavljene na ta način, se ne podrobneje dopolnjujejo. Podrobnejši izračun solventnosti izvaja skupina kazalnikov.
Sposobnost poslovnega subjekta je, da se odplača zaradi vseh sredstev kaže trenutni likvidnostni koeficient. Bilančna formula (številke vrstic):
KTL \u003d (1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530).
Obstaja tudi še en algoritem, za katerega se lahko izračuna trenutni koeficient likvidnosti. Uravnotežena formula:
K \u003d (O - Dolgoročni DZ - dolg ustanoviteljev) / (Brute. Teža.) \u003d (A1 + A2 + A3) / (π1 + π2).
Višja je vrednost kazalnika, boljša je solventnost. Njegove regulativne vrednosti se izračunajo za vsako industrijo, v povprečju pa v razponu od 1,49-2,49. Vrednost je manjša od 0,99, označuje nezmožnost podjetja, ki se izračuna pravočasno in več kot 3 - o visokem deležu neuporabljenih sredstev.
Koeficient odraža solventnost organizacije ne samo v tem trenutku, ampak tudi v nujnih primerih. Vendar pa ne zagotavlja vedno popolne slike. Trgovinska podjetja, vrednost kazalnika je manjša od normativnega in proizvodnje - najpogosteje več.
Sposobnost poslovnega subjekta za odplačilo obveznosti zaradi hitro trajnostnih sredstev minus inventarja odraža nujni delež likvidnosti. Bilančna formula (številke vrstic):
KSL \u003d (1230 + 1240 + 1250) / (1500 - 1550 - 1530).
K \u003d (Brute. DZ + Brute. Finnishes + DS) / (Brute. Posojila) \u003d (A1 + A2) / (π1 + π2).
Pri izračunu tega koeficienta, kot tudi zaloge se ne upoštevajo. Z gospodarskega vidika bo izvajanje te skupine sredstev prineslo več izgub.
Optimalna vrednost je 1,5, najmanj - 0,8. Ta kazalnik odraža delež obveznosti, ki jih je mogoče pokriti z denarnimi prejemki iz tekočih dejavnosti. Da bi povečali vrednost tega kazalnika, je treba povečati znesek lastnih sredstev in privabiti dolgoročna posojila.
Kot v prejšnjem primeru vrednost kazalnika, večje od 3, označuje iracionalno organizirano kapitalsko strukturo, ki je posledica počasnega prometa rezerv in povečanja terjatev.
Sposobnost poslovnega subjekta za odplačilo dolga zaradi gotovine odraža absolutni delež likvidnosti. Bilančna formula (številke vrstic):
CAL \u003d (240 + 250) / (500 - 550 - 530).
Optimalna vrednost je večja od 0,2, minimalna je 0,1. To kaže, da lahko Organizacija nemudoma izplača 20% nujnih obveznosti. Kljub zgolj teoretični verjetnosti nastanka nujnega odplačevanja vseh posojil je treba, da se lahko izračuna in analizira razmerje absolutnega likvidnosti. Uravnotežena formula:
K \u003d (kratke finnisions + DS) / (Kratek posojila) \u003d A1 / (π1 + π2).
Izračuni uporabljajo tudi količnik kritične likvidnosti. Uravnotežena formula:
CLAP \u003d (A1 + A2) / (P1 + P2).
Kapitalska manevriranje: A3 / (AO-A4) - (P1 + P2).
Njegovo zmanjšanje dinamike se šteje kot pozitiven dejavnik, saj se del sredstev zamrznjen v proizvodnih rezervah in terjatvah.
Delež sredstev v bilanci stanja: (bilanca bilance - A4) / bilanca.
Zagotavljanje lastnih sredstev: (P4 - A4) / (AO - A4).
Organizacija mora imeti najmanj 10% lastnih virov financiranja v kapitalski strukturi.
Ta kazalnik odraža razliko med kratkoročnimi sredstvi in \u200b\u200bposojila, obveznostmi. To je del kapitala, ki se oblikuje na račun dolgoročnih posojil in lastnih sredstev. Formula za izračun ima obrazec:
Čisti kapital \u003d OA - kratkoročna posojila \u003d str. 1200 - str. 1500
Presežek obratnega kapitala v zvezi z obveznostmi kaže, da je podjetje sposobno plačati dolgove, ima rezervirati za širjenje dejavnosti. Regulativna vrednost - več nič. Pomanjkanje obratnega kapitala kaže na nezmožnost Organizacije, da odplača obveznosti, in pomembno presegajo neracionalno uporabo sredstev.
Bilanca stanja družbe vključuje: \\ t
CAL \u003d (60 + 27) / (105 + 94) \u003d 0,4372.
Optimalna vrednost je večja od 0,2. Družba je sposobna plačati 43% obveznosti na račun sredstev na bančnem računu.
Izračunajte nujni likvidnostni koeficient. Uravnotežena formula:
KSL \u003d (50 + 27 + 120) / (105 + 94) \u003d 1.09.
Najmanjša vrednost kazalnika je 0,80. Če podjetje uporablja vsa razpoložljiva sredstva, vključno z dolgimi dolžnikov, bo ta znesek 1,09-krat več kot razpoložljive obveznosti.
Izračunajte koeficient kritične likvidnosti. Uravnotežena formula:
CLAP \u003d (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) \u003d 1,628.
Koeficienti sami ne nosijo semantične obremenitve, temveč v kontekstu časovnih intervalov, opisujejo dejavnosti podjetja podrobno. Še posebej, če jih dopolnjujejo drugi izračunani kazalniki in podrobnejši preučitev sredstev, ki se obračunavajo v določeni vrstici bilance stanja.
Nedvomne rezerve se ne morejo uporabljati v proizvodnji. Pri izračunu trenutne likvidnosti se ne smejo upoštevati.
V organizaciji, ki je del holdinške skupine, pri izračunu količnika likvidnosti, se kazalniki notranjih terjatev in obveznosti ne upoštevajo. Raven solventnosti je bolje določena v skladu z absolutnim likvidnostnim koeficientom.
Številne težave bodo povzročile precenjeno oceno sredstev. Vključitev v izračune izterjave malo verjetnega dolga vodi do napačne (zmanjšane) presoje plačilne sposobnosti, pridobivanje nezanesljivih podatkov o finančnem položaju Organizacije.
Po drugi strani pa je z izključitvijo sredstev, verjetnost pridobitve dohodka, od katerih je nizka, za doseganje normativnih vrednosti kazalnikov likvidnosti, je težko.
Koeficient likvidnosti - To je poseben parameter, ki se izračuna na podlagi računovodskih izkazov družbe. Z izračunom likvidnostnega koeficienta obstaja možnost, da se določi dejanska učinkovitost podjetja. Poleg tega, izračunani parameter vam omogoča, da sklepe o svoji zmožnosti, da odplačajo dolgove zaradi vrtljivih (sedanjih) sredstev. Osnovni pomen koeficienta je primerjal obseg tekočih dolgov in obratnega kapitala družbe, ki je potrebna za njihovo odplačilo.
Koeficient likvidnosti - skupina parametrov, v katerih je vključen več koeficientov, in sicer sedanja, absolutna in hitra likvidnost. V isto skupino lahko pripišemo razmerje med terjatvami in obveznosti.
Za vsako podjetje je eno od glavnih meril za učinkovitost dela kazalnik likvidnosti. Ta parameter prikazuje, kako hitro lahko proda svoje izdelke in reformno gradivo (drugo) sredstva v papir. Hkrati je podjetje (tukaj veliko odvisno od krogle, v katerem je delo in pismenost upravljanja) lahko tekoče v večji ali v manjšem obsegu.
Vsa sredstva podjetja se lahko razdelijo na sredstva in njegovo likvidnost. Na primer, sredstva so razdeljena na več skupin:
Vsa sredstva glede na stopnjo zmanjšanja lahko zastopajo z naslednjim seznamom: \\ t
Za določitev likvidnosti družbe in njegove zmožnosti, da ugasne pravočasno, se izvedejo posebni izračuni. Kot glavna merila, likvidnost je skupina koeficientov - absolutna likvidnost (se lahko omenja kot). To lahko obkrožite tudi parameter trenutne (splošne) likvidnosti in nujne (hitre) likvidnosti. Parameter se izračuna tudi, ki upošteva razmerje med terjatvami in kreditnim dolgom družbe.
Zgoraj omenjeni koeficienti omogočajo, da natančno določite stopnjo solventnosti in likvidnosti podjetja, da se oceni njegove razvojne možnosti. Analiza dobljenih parametrov se običajno izvaja ne na dejstvih trenutnih vrednosti, ampak v dinamiki. To pomeni, da se izračunani kazalniki primerjajo s podobnimi izračuni v zadnjem časovnem obdobju.
V parametrih "Povratni orodji" se ne upoštevajo dolgoročne terjatve.
Parameter pomaga ugotoviti, ali lahko podjetje pravočasno plača kratke dolgove z uporabo obratnega kapitala. Višja je stopnja koeficienta, bolje je družba, ki se ponaša z družbo. Hkrati je analiza pomembna ne le v trenutnem času, ampak tudi v primeru izrednih razmer.
Normalna vrednost koeficienta je 1,5-2,5. Pri tem je stanje odvisno od industrije, kjer je družba, kakovost in struktura sredstev, pismenosti za upravljanje in tako naprej. Previsoka in nizka vrednost koeficienta je neugodna. Če je indikator pod enoto, potem lahko govorimo o največjem finančnem tveganju podjetja, ki se ne more spopasti z razpoložljivimi računi. Po drugi strani pa koeficient več kot tri je jasen znak iracionalnega upravljanja.
2. Koeficient nujne (hitre) likvidnosti. Ta kazalnik je najbolj zanimiv za dobavitelje, banke, delničarje. Z njim je mogoče oceniti, kako hitro se bo podjetje lahko spopadalo z nepredvidenimi stroški in hitro prevesti svoja sredstva (obveznosti) v gotovino. To pomeni, da koeficient kaže, ali se podjetje lahko spopade s težavami z uporabo obstoječega.
Nujna količnik likvidnosti se pogosto zmede z drugo likvidnostjo parametra. Dejansko se kot del prvega parametra v vlogi obratnega kapitala upoštevajo sredstva samo srednje in visoke likvidnosti (na primer, gotovina, blago v skladiščih, surovine, končni izdelki, terjatve, ki imajo kratko prevleko obdobje). Hkrati pa se tukaj ne upoštevajo rezerve posebnih materialov (polizdelki, komponente).
Vir za izračun - Obrazec št. 1 bilance stanja. V tem primeru se v celotnem aktivnem obsegu ne upoštevajo rezerve materiala in industrijske narave, ker so v primeru njihove prisilne prodaje možne velike izgube na vseh računih.
Izračun količnika hitre likvidnosti (CBL):
CBBB \u003d (Kratkoročna investicija + Cash + Kratkoročne terjatve) / Kratkoročne obveznosti.
Prav tako se lahko nujna količnik likvidnosti izračuna s formulo:
KSL \u003d (tekoča sredstva - zaloge) / kratkoročni dolgovi.
Ta parameter vam omogoča, da ocenite, kateri del svojih obveznosti je družba lahko pokrita s kapitalom na različnih računih in z uporabo obveznosti ali prodaje kratkoročnih vrednostnih papirjev. Večji je indikator, boljši je solventnost. V tem primeru je običajen parameter za koeficient 0,8. Številni analitiki menijo, da je norma od 0,6 do 1,0. To je, idealno, denarna sredstva družbe in verjetne prihodnje prejemke morajo nadomestiti dolga družbe.
Da bi povečali koeficient, bi morala družba usmeriti svoja prizadevanja za povečanje lastnega obratovnega kapitala in pridobivanje dolgoročnih posojil. Hkrati vrednost KSL ali KLBL več kot tri označuje iracionalno porazdelitev obstoječega kapitala. Na primer, razlog je lahko rast terjatev, upočasni kapital in tako naprej.
3. Razmerje absolutnega likvidnosti (kabina) Pomaga videti, kateri del kratkoročnega dolga lahko podjetje izplača z uporabo najbolj likvidnih sredstev (kratkoročni vrednostni papirji in gotovina). Vir izračuna - Bilanca stanja (kot v zadnjem primeru). Naslednja formula za izračun:
KAB \u003d (Enterprise Cash + Kratkoročne finančne naložbe) / Trenutne obveznosti.
Optimalna vrednost kabine mora biti večja od 0,2. Višji ta parameter, boljša solventnost ima podjetje. Po drugi strani pa je indikator slaba. Predlaga, da je struktura podjetja naključno oblikovana.
5. Razmerje razmerja med terjatvami in računi Omogoča oceno, koliko terjatev lahko pokriva dolgove posojil. Praviloma pravočasna plačila za terjatve dopuščajo družbi, da izpolni svoje obveznosti v skladu s časom. Običajna vrednost parametra se lahko razlikuje. Vse je odvisno od številnih dejavnikov - stopnje agresivnosti politike, ciljev podjetja, kupne moči, in tako naprej. Hkrati je vrednost manjša od 1, je svetrši znak visokega tveganja izgube solventnosti.
KDZKS \u003d Kratkoročne terjatve / obveznosti
Ostanite Poznajte vseh pomembnih dogodkov Združenih trgovcev - Naročite se na naše
V analizi dejavnosti vsakega podjetja imajo likvidnostni koeficienti pomembno vlogo. Obstaja več od njih, toda v tej publikaciji bo približno eden od njih - kazalnik absolutne likvidnosti, njen pomen in izračun.
Izraz "likvidnost" določa možnost pokrivanja premoženja upnikov. Absolutna likvidnost preostanka je eden od kazalnikov, ki vzpostavljajo stopnje solventnosti in finančna vzdržnost Podjetja. Večja je izračunana vrednost likvidnosti, višja stopnja dolga prevleka, oziroma nizka likvidnost kaže na pojav stečajnega tveganja.
Analiziranje tega kazalnika, sredstev skupina S hitrostjo njihovega izvajanja, po potrebi in obveznosti - nujnost poplačila. Na primer, premoženje odlikuje realizacija:
Glede na stopnjo prenosa nepremičnin v denar, obstajajo trije kazalniki -axolute, toka in kritična likvidnost. Razmerje absolutnega likvidnosti kaže, kateri delež obstoječega kratkoročne dolžniške družbe se lahko v kratkem času povrne zaradi hitro trajnostnega premoženja.
Izračunajte razmerje med absolutnim likvidnostnim odnosom premoženja (Denarna in kratkoročne finančne naložbe) na trenutne obveznosti. Računovodska bilanca ima podatke za izračun velikosti kazalnika. Pri primerjavi nihanja kazalnika, ekonomist preučuje podatke o stanju v več obdobjih poročanja.
Za absolutno likvidnost, je bilančna formula za izračun stanja izgleda takole:
Do al \u003d (čl. 1240 + čl. 1250) / (člen 1500 - čl. 1530 - čl. 1540), \\ t
kadar se denar in naložbe kratkoročnih sredstev nabirajo v številu, in v imenovalcu vsota kratkoročnih obveznosti, razen dohodka prihodnjih obdobij in ocenjene obveznosti . Imenovalca se lahko spremeni v količini strun 1510, 1520 in 1550, kar dejansko ne spremeni pomena s formulo.
Novost za absolutni kazalnik likvidnosti se šteje za od 0,2 do 0,5. Svetovna praksa je sprejela standard 0,2 kazalnika, kar pomeni, da je za sprejem sprejemljive ravni likvidnosti družbe, povzet znesek sredstev in njihovi ekvivalenti morajo biti 20% trenutnih dolgov.
Ob upoštevanju nehomogenosti sedanjih obveznosti in časa njihovega odplačevanja v ruskih družbah se kazalnik 0.2 šteje za nezadostno vrednost, zato se optimalna vrednost kazalnika spreminja v območju od 0,2-0,5.
Koeficient, manjši od 0,2, kaže na nezmožnost takojšnje plačila denarja z denarjem z denarjem ali sredstvi, pridobljenimi od prodaje vrednostnih papirjev, to je o plačilni nesposobnosti družbe. Višje kot je razmerje absolutnega likvidnosti, večja solventnost pa presežek indeksa 0,5 govori o iracionarni kapitalski strukturi, tj. Visok delež neaktivnih sredstev (denar na računih), ki niso vključeni v na vrsti, pripelje do izgube dela.
Primerjava kazalnikov bilance za obdobje od 2015 do 2018, ekonomist mora izračunati absolutno likvidnost podjetja: \\ t
Obdobja
Uravnotežene linije
Absolutna likvidnost, vrednost(GR. 2 + GR. 3) / (GR. 4 + GR. 5 + GR. 6)
Analiza dinamike absolutnih kazalnikov likvidnosti družbe za računovodsko bilanco je pokazala:
- V letu 2015 je bil ugotovljen presežek regulativne vrednosti kazalnika, ki kaže visoko plačilno sposobnost družbe, vendar odsotnost ustreznega finančnega upravljanja - skladov ležijo na računih in ne sodelujejo v prometu, kar pomeni zmanjšanje poslovanja dobičkonosnost;
- V letu 2016 se je kazalnik zmanjšal z vlaganjem obratnega kapitala v vrednostne papirje. Likvidnost tekočih dolgov je še vedno visoka, vendar je v okviru sprejemljivih standardov;
- V letu 2017, s povečanjem izposojenih sredstev in močnim zmanjšanjem razpoložljivosti denarnih sredstev, je absolutni delež likvidnosti padel pod kritično oznako, dosegel 0,19. Upravljanje družbe, da bi se izognili izgubi finančne stabilnosti družbe, je treba razviti učinkovitejšo strategijo za upravljanje proizvodnje in ugotoviti razloge za zmanjšanje obsega hitrih sredstev;
- V letu 2018 stališče družbe stabilizira - zmanjšane obveznosti in znesek sredstev, ki so bili izpostavljeni v ozadju povečanja denarnih sredstev in vrednostnih papirjev. Koeficient 0,29 je sprejemljiv, kar pomeni hitro odplačilo 29% tekočih dolgov.
Obveznosti dolga in posojila, ki potrebujejo nujno odplačilo, so bistvene sestavine podjetniških dejavnosti. Med delom podjetja ima podjetje, ki se lahko uporablja za različne namene. Likvidnostni koeficienti se uporabljajo za analizo solventnosti podjetja. Na podlagi posebnih formul se bodo izračunali stroški kratkoročnih posojil in znesku obratnega kapitala, ki se bodo uporabljali za plačilo dolga. Poglejmo, kako izračunati absolutni likvidnostni količnik.
Koeficienti likvidnosti so v interesu usmerjanja podjetja in za zunanje analize
Pred potopom v kompleksne računovodske izračune, morate pojasniti potrebo po uporabi teh informacij. Razmerje absolutnega likvidnosti je skupni znesek razpoložljivih sredstev družbe, ki se lahko izvajajo za odplačilo različnih dolgov. Najvišja stopnja likvidnosti je na voljo na denarnih, bančnih računih in kratkoročnih finančnih sporazumih.
Veliko število sredstev v bazi družbe, olajša reševanje problemov, povezanih z dolgovi upnikov.
To je analizirati solventnost podjetja in opredeliti stopnjo odplačevanja posojil likvidnostnih koeficientov. Obravnavani izraz je treba razumeti kot delež števila enostavno izvedenih sredstev z vsoto kratkoročnih obveznosti. Kazalnik absolutne likvidnosti je enak znesku zneska denarnih sredstev in kratkih naložb v razmerju obveznih obveznosti.
Nato pojdite na pogovor o tem, kaj označuje to razmerje. Na podlagi tega kazalnika se izvedejo izračuni delnic kratkoročnih obveznosti, ki so zajeti v popolnoma likvidnih sredstvih.
Koeficienti se uporabljajo za naslednje namene: \\ t
Razmerje absolutnega likvidnosti označuje sposobnost družbe za odplačilo aktualnih (kratkoročnih) obveznosti na račun sredstev, sredstev za poravnalne račune in kratkoročne finančne naložbe Najprej je treba opozoriti, da se ta kazalnik meri v odstotkih kot v številskih vrednostih. Glavna razlika med absolutno likvidnostjo od preostalih kazalnikov je sestava sredstev, ki se lahko uporabijo za odplačilo obstoječih dolgov podjetja. Beseda "absolutno" je ključna, saj se v tem primeru upoštevajo le ta sredstva, da imajo najvišjo enostavnost izvajanja.
Sedanja količnik likvidnosti vključuje razmerje med vsemi razpoložljivimi sredstvi podjetja z zneskom dolga v kratkem času. Pri izračunu nujnih kazalnikov likvidnosti se uporabljajo računovodske formule. Ena od teh formul je delitev sredstev, ki imajo povprečno ali visoko enostavno izvajanje na skupnem znesku kratkoročnih obveznosti. Nato predlagamo, da razmislimo o tabeli, ki jasno dokazuje razliko med temi kazalniki:
Pomembno je omeniti, da se ti kazalniki uporabljajo izključno za analizo stopnje solventnosti, ob upoštevanju kratkega časovnega obdobja. Te izračune lahko uporabljajo izvajalci in upniki, da se opredelijo možnosti podjetja v nujnem odplačevanju dolžniških obveznosti. Podobna orodja za analizo skoraj nikoli ne uporabljajo strateški investitorji.
Vsaka organizacija je zapletena zasnova, ki ima razviti strukturo, ki je sestavljena iz več elementov. Razvoj te strukture je odvisen od vpliva zunanjih in notranjih dejavnikov. Obravnavana vrednost se uporablja za oceno razmerja med sredstvi z visoko stopnjo izvajanja s kratkoročnimi obveznostmi. Na podlagi tega dejstva je mogoče sklepati, da je likvidnostni koeficient odvisen od dejavnikov, ki določajo vrednost sredstev.
Koeficient odraža ustreznost najbolj likvidnih sredstev za hiter izračun trenutnih obveznosti, označuje "trenutna" solventnost organizacije Raven finančnega prometa podjetja se določi na podlagi dejavnikov, kot so: \\ t
Po mnenju strokovnjakov v finančnem sektorju je lahko stopnja likvidnosti sredstev odvisna od ducata različnih dejavnikov, ki jih je treba upoštevati pri analizi solventnosti družbe.
Razmerje absolutnega likvidnosti prikazuje število sredstev podjetja, ki se lahko uporabi za poplačilo kratkoročnih posojil. Če želite prešteti to vrednost, se lahko uporabijo različne formule.
Ena od najbolj preprostih metod izračuna je naslednja:
Razmerje absolutnega likvidnosti, bilančna formula je naslednja:
K \u003d ROW1240 + ROW1250 / LINE1510 + LINE1520 + LINE 1530
Razmislimo o vsebini teh vrstic:
Za izračun bodo potrebni računovodska poročila. Ta primer je bila uporabljena bilanca, napolnjena v obrazcu št. 1. Opozoriti je treba, da se lahko v izračunih uporabijo drugi dokumenti, povezani z računovodskimi postopki.
Izvajanje takšne analize vam omogoča, da dobite informacije o plačilni sposobnosti podjetja, ocenite raven razpoložljivih problemov in ugotavljanje možnosti nadaljnjega razvoja. Med analizo se uporabljajo nekateri standardi in standardi, ki se osredotočajo na uradno izvajanje ocene.
Po mnenju strokovnjakov, optimalna vrednost koeficienta spreminja med 0,2 in 0,5 odstotka. Kazalec, ki presega ali povzroči, da ta vrednost označuje razpoložljivost finančnih težav iz podjetja.
V primeru, ko je dobljeni rezultat bistveno nižji od norme, obstaja veliko tveganje za zmanjšanje solventnosti podjetja zaradi nizke likvidnosti sredstev. V primeru, ko so sredstva z najvišjo likvidnostjo, je treba podrobneje razmisliti o količini solventnosti. Po mnenju strokovnjakov, kazalnik ni nič, je treba razlagati kot pomanjkanje sredstev, na račun, ki ga družba lahko izplača dolg.
Razmerje absolutnega likvidnosti ni tako priljubljeno kot koeficienti trenutne in hitre likvidnosti in nima trdneje uveljavljene norme. V tem primeru, ko rezultat izračunov presega uveljavljeno normo, obstaja možnost odstopanj v kapitalski strukturi. Tudi ta vrednost lahko nakazuje iracionalno uporabo sredstev z visoko stopnjo izvajanja. Tu je treba opraviti podrobnejšo študijo o uporabi finančnih sredstev družbe.
Pomembno je pokazati, da je rast kazalnika dokaz sprememb v deležih sredstev z visoko likvidnostjo glede kratkoročnih obveznosti, v korist prvega. Da bi naredili bolj specifično napoved, boste morali preučiti dinamiko sprememb. Rast kazalnikov kaže na povečanje solventnosti družbe in možnost hitrega odplačevanja dolga.
Regulativni pomen z upadnim trendom kaže na zmanjšanje sredstev, ki se lahko uporabijo za takojšnjo reševanje vprašanj, povezanih z dolgovi na posojila. V tem primeru boste morali pritegniti sredstva tretjih oseb za obnovitev solventnosti.
Koeficient, pridobljen kot posledica izračunov, vpliva na raven solventnosti podjetja. Da bi povečali to vrednost, je treba povečati finančno maso Organizacije in promet sredstev v podjetju. Povečanje plačilne sposobnosti je dovoljeno z zmanjšanjem obveznosti. V preprostem jeziku je treba povečati prodajo, izvajanje riti z nizko učinkovitostjo za denar.
Za zmanjšanje obveznosti bo treba zmanjšati stroške družbe. Da bi izbrati eno od metod za izboljšanje finančnega stanja, je treba upoštevati značilnosti podjetniške dejavnosti.
Ponujamo, da razmislimo o izračunu izračuna koeficienta na primeru bančnega poročanja 2018:
| sredstva | Opombe | Leto 2018. tisoč rubljev | Leto 2017. Tisoč rubljev |
| Denarna sredstva in enakovredna sredstva | 12 | 2 373 549 | 3 967 018 |
| Obvezne rezerve na računih centralne banke Ruske federacije | 150 920 | 130 387 | |
| Finančna sredstva, ocenjena po objektivni ceni, se spremembe, ki se odražajo v sestavi izgube ali dobička za obdobje | 9 064 | 6038 | |
| Razpoložljivost finančnih sredstev za izvajanje | 13 | 2 620 370 | 3 226 832 |
| Posojila in predujmi, ki jih izdajo finančne institucije | 14 | 1 798 832 | 1134 344 |
| Posojila, izdana strankam | 15 | 13 308 947 | 14 304 041 |
| Osnovna sredstva | 16 | 438 114 | 462 767 |
| Neopredmetena sredstva | 17 | 378 810 | 389 671 |
| Sredstva za izvajanje | 18 | 277 312 | 141 366 |
| Naložbene nepremičnine | 19 | 112 681 | 188 239 |
| Zaloge | 20 | 98 256 | 149 948 |
| Dolg dohodnine na računu | 19 744 | 3 434 | |
| Zahteve za distribucijo | 11 | 134 981 | 107 865 |
| Druga sredstva | 21 | 253 481 | 119 479 |
| Bilančna vsota: | 21 975 061 | 23 310 428 | |
| Obveznosti | |||
| Računi in depoziti finančnih institucij | 297 611 | 475 461 | |
| Tekoči računi in depoziti strank | 22 | 18 117 640 | 16 666 399 |
| Podrejena posojila | 23 | 503 727 | 503 737 |
| Bill. | 24 | 252 721 | 170 435 |
| Druge obveznosti | 25 | 89 655 | 63 307 |
| Skupne obveznosti: | 19 261 404 | 20 879 339 | |
| Kapital | |||
| Osnovni kapital | 26 | 2 681 201 | 2 681 201 |
| Dodatni kapital | 26 | 90 000 | 90 000 |
| Rezerva za prevrednotenje finančnih sredstev, ki so na voljo za izvajanje | 51 325 | (196 031) | |
| Zbrana izguba | (108 869) | (144 081) | |
| Celotni kapital: | 2 713 657 | 2 431 089 | |
V tem primeru se uporablja formula: "K \u003d finančna sredstva (in enakovredna) / skupni znesek obveznosti \u003d 2 373 549/19 261 404 \u003d 0,12. V letu 2017 je bil ta kazalnik 0,19.
Nato določite vzrok za spremembe. V tem vprašanju je treba upoštevati kazalnike sredstev in obveznosti. Razlog za upad kazalnika je zmanjšati stroške finančnih sredstev. Zaradi zmanjšanja zneska finančnih sredstev za štirideset odstotkov, ob upoštevanju padca obveznosti približno osem odstotkov.
Zadevno orodje za izpit je eden od načinov za določitev stopnje solventnosti določenega podjetja. Preseganje ali zmanjšanje tega kazalnika iz uveljavljene norme je dokaz o razpoložljivosti težav, povezanih s strukturo sredstev.
V primeru, da so kazalniki bistveno nižji od uveljavljene norme, obstaja tveganje kršitve pogodbe za plačilo obstoječega dolga. Ko ta koeficient presega nameščeno vrstico, je pomembno, da izvedemo celotno analizo kapitalske strukture.
