Glavne dejavnosti centralne banke Ruske federacije (Banka Rusije): izvajanje enotne monetarne politike, izdajo denarnih sredstev in organizacijo njihove pritožbe, refinanciranje, organizacija brezgotovinskih plačil, ureditev in nadzor komercialnega bančništva, regulacije valute in nadzora valuta , poravnavo in proračun za vzdrževanje gotovine.
Do danes so glavne naloge centralne banke Rusije:
Ampak, za razliko od močnega gospodarstva, zdaj so metode upravljanja bančnega sistema predvsem gospodarske:
CBR je upnik zadnjega primera. Glavne funkcije centralne banke so naslednje:
Centralna banka kot Nacionalni inštitut ima pomemben orodja, s katerim lahko ureja dejavnosti obeh posameznih bank in bančnega sistema kot celote. Izvajanje politike, namenjenega stabilizaciji bančnega sistema, lahko centralna banka od komercialnih bank zahteva, da povečajo svoje rezerve, jim dajejo v podporo kratkoročnim posojilom ali, nasprotno, da poročajo o licencah za poslovanje, omejujejo odprtje podružnic . V skladu s politikami centralne banke komercialne banke tudi spremenijo svojo taktiko - razširile ali ozke naložbe, urejajo smer svojih dejavnosti.
Uvod
1. Dejavnosti Ruske Rusije
1.1 Regulativni okvir za dejavnosti Centralne banke Ruske federacije
1.3 Funkcije centralne banke Ruske federacije
1.4 Instrumenti Monetarna politika
2.1 Visoka inflacija
3.1 Zmanjšana inflacija
Zaključek
Uvod
Rusija je najbogatejša država z velikimi naravnimi viri, intelektualnim in znanstvenim in produkcijskim potencialom.
Ustanovitev centralne banke v državi je določena s potrebo po izvajanju namenskega vpliva in nadzora odnosov na področju odstranjevanja z zasebnimi finančnimi viri in pomeni nastajanja bančnega sistema na dveh ravneh.
Centralna banka deluje kot regulator monetarnih in kreditnih tokov v državi, ki opravlja takšno ureditev prek bank. Združevanje značilnosti dejanske kreditne institucije in stanje države, centralna banka v strogem smislu ni nihče.
V literaturi o tem vprašanju obstaja spor, katerega bistvo se zmanjša na dve glavni vidiki. Po mnenju ene od njih so centralne banke (zlasti Banka Rusije) organi izvršilnih organov, ki jih vlade ali celo organov države posebne usposobljenosti, ki pa ne vstopajo v nobeno od podružnic moč. P.d. Barenboim in O.E. Kutafin določi Banka Rusije kot "ustavno telo z državnimi močnimi pooblastili in posebnim statusom, za katerega je značilna medsebojna nepopravljivost z drugimi organi državne moči in neodvisnim izvajanjem njegovih nalog, povezanih z denarnim izdajo, zaščito in zagotavljanjem trajnosti rubelov. "
V tem primeru očitno je, da centralna banka ne bi smela biti upravni organ, ampak mora delovati kot neodvisni regulator denarnega kroženja. Zaradi njenega pravnega statusa so značilne posebne naloge, ki jih država pred njim določa. Po eni strani se želi zakonodajalec zagotoviti svojo neodvisnost in možnost širokega sodelovanja v civilnem trgu, na drugi strani pa je, da ga postavijo z nekaterimi oblastnimi in upravnimi pooblastili.
Pravni status centralne banke je v večini primerov zapisan v ustavi države in je razkrit v posebnem zakonu. Trenutno je mogoče omeniti določeno težnjo konsolidacije v ustavu temeljev pravnega statusa centralne banke. Hkrati pa ustavni pravni status Banke Rusije vključuje naslednje elemente: cilje oblikovanja, glavne naloge in funkcije, postopek za oblikovanje upravnih organov centralne banke, posamezni temeljni predmeti Vzdrževanje in pooblastila, osnove pomembnosti centralne banke z drugimi državnimi organi.
Za natančnejše razumevanje ukrepov Banke Rusije v devetdesetih letih 20. stoletja in prvega desetletja tretjega tisočletja je treba razmisliti o odločitvah, ki jih je sprejel v okviru posebnih dogodkov in realnosti ekonomskih Življenje. Reforme se je začele leta 1992, niso razbremenile premišljene teoretične baze. Zato poskuša hitro prehod na svobodno gospodarstvo brez ustrezne teoretične utemeljitve zaporedja praktičnih korakov, je državo pripeljala do pomembnih pretresov in spodkopala temelje ključne dejavnosti države. Gospodarski mehanizem, zgrajen v državi do leta 2000, ni mogel učinkovito združiti virov, ki so na voljo v državi, ustvariti največje proizvode in dohodek, ki temelji na njih.
Narava gospodarske politike, ki jih izvajajo organi, pomembno vpliva na delovanje monetarnega sistema. Poskus zagotavljanja finančne stabilnosti z zaostrovanjem monetarne in fiskalne politike je privedla do konflikta ciljev: nekaj izboljšav v boju proti inflaciji in stabilizaciji menjalnega tečaja rublja poznih devetdesetih let. V spremstvu krepitve investicijske krize, grožnje zmanjševanja učinkovitosti izvoznih dejavnosti, zmanjšanje domačega povpraševanja v prisotnosti pomembnih proizvodnih zmogljivosti. Število obstoječih kreditnih institucij se je zmanjšalo za skoraj dvakrat.
V začetku 20. stoletja sta vlada in Banka Rusije začela obravnavati bančni sektor kot ključni pogoj za izvajanje potenciala gospodarskega razvoja države. Decembra 2001 je bila sprejeta prva nacionalna strategija za razvoj bančnega sektorja Ruske federacije, aprila 2005 pa je bila sprejeta druga "strategija za razvoj bančnega sektorja Ruske federacije za obdobje do leta 2008". Prvi so bili oblikovani glavni cilji bančnega sektorja države za obdobje 2001-2004. Bančni sektor države je začel razvijati hitre stopnje kot gospodarstvo kot celoto, vendar ne za vse najpomembnejše kazalnike.
Pojav prvega dokumenta, ki opredeljuje srednjeročna obdobja za razvoj bančnega sektorja države, je bančna skupnost spodbudila, da najde nove ukrepe za izboljšanje bank. Razprava o projektu "Strategija za razvoj bančnega sektorja države", aktivni dialog z bančno skupnostjo je razkril številne težave v odnosu med banko Rusije s poslovnimi bankami. V prihodnje, med izvajanjem osnovnih določb "strategije", kot tudi pri pripravi glavnih področij enotne monetarne politike za naslednje leto, so bili konkretni ukrepi za njihovo reševanje vključeni v načrt dogodkov Banka Rusije za izboljšanje bančnega sistema Ruske federacije, bančnega nadzora, finančnih trgov in plačilnega sistema.
Drugi dokument, ki je določil cilje in cilje razvoja bančnega sektorja za obdobje do leta 2009, je predstavil naslednje parametre. Namen razvoja bančnega sistema je "povečanje njene trajnosti in učinkovitosti bančnega sektorja." Glavne naloge razvoja bančnega sektorja so okrepitev zaščite interesov vlagateljev in drugih bančnih posojilodajalcev; izboljšanje učinkovitosti, ki ga izvaja bančni sistem za kopičenje denarja prebivalstva in organizacij ter njihovo preoblikovanje na posojila in naložbe; povečanje konkurenčnosti kreditnih institucij; Krepitev zaupanja v ruski bančni sistem vlagateljev, posojilodajalcev, vlagateljev.
Če bodo te naloge omogočene v obdobju 2009-2014. Vlada in Banka Rusije učinkovito zasledujeta politiko varovanja interesov ruskih bank na mednarodnem prizorišču.
Namen tega tečaja je upoštevati glavne dejavnosti Banke Rusije, njegovih struktur, funkcij in nalog, pa tudi opredeliti probleme centralne banke Ruske federacije in izhod iz njih.
1. Dejavnosti Ruske Rusije
1.1 Regulativni okvir za centralno banko Ruske federacije
V Ruski federaciji, posebnosti pravnega statusa Banke Rusije, na eni strani, ki jih obravnava globalni trend, to je potreba po zagotavljanju neodvisnosti centralne banke, in na drugi strani, Želja zakonodajalca, da na voljo na voljo celotno paleto sredstev za reševanje nalog, določenih pred njim. Hkrati je pomembno zagotoviti preglednost dejavnosti Banke Rusije, da bi nadzorovali njene dejavnosti.
Združevanje statusa pravnega subjekta in zveznega državnega organa je posledica potrebe po stalni udeležbi v civilnem trgu s sočasnim izvajanjem regulativne funkcije.
V skladu s čl. 71 Ustave Ruske federacije Banke Rusije se nanaša na zvezno gospodarsko službo in je v uvedbi Ruske federacije. V smislu 1 žlica. 75 glavnega zakona določa, da se denarna emisija izvaja izključno centralna banka Ruske federacije; In v delu 2 tega člena je osnovna funkcija Banke Rusije določena - zaščita in zagotavljanje trajnosti rublja. To funkcijo opravlja ne glede na druge izvršilne organe. To vprašanje je zajeto v zveznem zakonu z dne 10.07.2002 n 86-FZ "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)", ki ga je odobrila državna DUMA, 07/27/2002, ki določa, da je banka Rusija je pravna oseba, katere osnovni kapital in druge nepremičnine so državna lastnina. Hkrati je zakonodajalec ustanovil imuniteto proti premoženju centralne banke, ugotovil, da njegov umik in breme obveznosti brez soglasja Banke Rusije ni dovoljena.
Vprašanja pravne ureditve banke Rusije so prizadeta v številnih drugih zveznih zakonih. Zlasti odnos med Rusijo Rusije in kreditnimi institucijami ureja Zvezni zakon "o bankah in bančnih dejavnostih" ter pravo Ruske federacije "o valutni uredbi in nadzoru valut".
Načela gotovinskega kroženja organizacije v Ruski federaciji so zapisana z zveznim zakonom "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" in so določeni v regulativnih dokumentih Banke Rusije:
Načelo apoenov;
Načelo izbirne varnosti;
Načelo monopola;
Načelo edinstvenosti;
Načelo brezpogojne zaveze;
Načelo neomejenega izločanja;
Načelo razmejitve pristojnosti.
1.2 Struktura upravljanja organov
Najvišja telesa Rusije Rusije je odbor direktorjev, ki določa glavne usmeritve svojih dejavnosti in izvaja upravljanje in upravljanje banke Rusije. Upravni odbor vključuje predsednika Banke Rusije in 12 članov, ki delajo stalno. Predsednik Banke Rusije imenuje državni DUMA za obdobje štirih let z večino glasov od skupnega števila poslancev. Kandidatura za položaj predsednika centralne banke Ruske federacije se predloži za obravnavo in odobritev državnemu dumu predsednika Ruske federacije. Država Duma meni, da je vprašanje osvoboditve predsednika Ruske Rusije. V primeru zavrnitve predlaganega kandidata predsednik Ruske federacije v dveh tednih postane nova kandidatura za obravnavo v Dumi. Da bi imeli položaj predsednika Banke Rusije na isto osebo, je dovoljeno največ trije pogoje zapored. Člani upravnega odbora so imenovani za obdobje štirih let v državi DuMA o predložitvi predsednika Ruske banke. Sestanki upravnega odbora potekajo vsaj enkrat na mesec.
Banka Rusije sama oblikuje centraliziran sistem z vertikalnim krmilnim sistemom. Ta sistem vključuje osrednje aparate, teritorialne ustanove, poravnalne in denarne centre, računalniške centre, terenske agencije, izobraževalne ustanove in druga podjetja in organizacije, ki so potrebne za izvajanje dejavnosti Banke Rusije. Teritorialne agencije Banke Rusije so nacionalne banke republik, ki so del Ruske federacije.
V organizaciji načrta, struktura banke Rusije urada predstavlja 25 oddelkov in dva upravljanja, ki skupaj izvaja izvajanje funkcij, ki so dodeljeni banki. Razmislite o posebnostih dela teh oddelkov na primeru oddelkov, ki izvajajo nadzorne funkcije. Oddelek za izdajo dovoljenj kreditnih organizacij in revizijskih podjetij je strukturna povezava banke Rusije, ki zagotavlja izpolnjevanje funkcij državne registracije kreditnih institucij, dodeljenih banki, izdajanje dovoljenj kreditnim organizacijam, ki se ukvarjajo z njihovimi revizijami . Glavna naloga oddelka je uveljavljanje potreb zakonodaje Ruske federacije, regulativnih aktov Banke Rusije s kreditnimi institucijami v fazi registracije in licenciranja.
Naloga službenega nadzornega nadzornega oddelka za bančništvo je metodološka in organizacijska podpora nalog Banke Rusije na področju bonitetnega nadzora za dejavnosti kreditnih institucij. Inšpekcijski oddelek se ukvarja z organizacijo inšpekcijskih dejavnosti teritorialnih agencij Banke Rusije, usklajevanje njihovega dela pri pripravi in \u200b\u200bizvajanju kontrolnih pregledov. Poleg tega naloge tega oddelka vključujejo regulativno, metodološko in informacijsko in analitično podporo dejavnosti oddelka za inšpekcijski pregled kreditnih institucij in teritorialnih institucij Banke Rusije.
Glavna naloga oddelka za bančništvo je organizacija dela na pripravi in \u200b\u200bizvajanju ukrepov za ponovno vzpostavitev dejavnosti poslovnih bank, ki se soočajo s finančnimi težavami.
Oddelek za raziskave in informacije zavzema eno od vodilnih mest v strukturi Rusije Rusije, saj so rezultati svojega dela osnova za oblikovanje bančnih politik in razvoj njegovih razvojnih možnosti. V svojih funkcijah, prvič, analiza sedanjih trendov, in ne le v bančnem sektorju, ampak tudi v gospodarstvu kot celote, saj je ena od nalog katere koli centralne banke spodbujanje gospodarske rasti na stabilen osnovi; Drugič, napovedovanje gospodarskih razmer v monetarnem sistemu in na podlagi tega priprave akcijskih programov, da bi se vodstvo centralne banke Ruske federacije zavedalo težav, s katerimi se bodo morali soočiti v prihodnosti, in bi lahko razviti metode za njihovo premagovanje; Tretjič, ustvarjanje informacijske baze za makroekonomske študije.
V procesu svojih dejavnosti, oddelki osrednjega aparata Banke Rusije tesno sodelujejo. Tako je oddelek za bonitetni nadzor stranka številnih kontrolnih pregledov. Je tudi potrošnik "izdelkov", ki se proizvajajo zaposleni v inšpekcijskem oddelku. Na podlagi aktov inšpekcijskih pregledov je naloga oddelka za bonitetni nadzor, da se sklepi o kakovosti poročanja, ki jih opravljajo poslovne banke. Oddelek za licenciranje kreditnih organizacij in revizijskih podjetij skupaj z varnostnimi oddelki, emisijami in gotovinskim delom izvaja niz najbolj vrednih prosilcev za poklic visokih položajev v poslovnih bankah. Konsolidirani gospodarski oddelek in oddelek za bonitetni nadzor sodelujeta z Oddelkom za inšpekcijske službe, Oddelek za regulacijo valute in Oddelek za nadzor valuta pri načrtovanju ukrepov za preprečevanje neuspehov v dejavnostih poslovnih bank. Oddelek za znoj Organizacija bančništva Sangery, skupaj z inšpekcijskim oddelkom, zagotavlja ukrepe za uskladitev komercialne banke iz države "staranja".
1.3 Funkcije centralne banke Ruske federacije
Vloga centralne banke Ruske federacije kot posebnega vladnega organa, odnos z drugimi elementi gospodarskega upravljanja se kaže skozi funkcije, ki jih opravljajo. Spoznanje in uporaba funkcij centralne banke omogočajo jasno določitev navodil svojih dejavnosti v gospodarstvu države.
Funkcija prihaja iz latinske besede "Functio" - izvajanje, dejavnost, torej, v najširšem smislu, to pomeni dajatev, krog dejavnosti, namen. Vse odgovornosti, vsaka dejavnost logično izhajajo iz ciljne ustrezne strukture in naloge, s katerimi se sooča. V zvezi s tem je priporočljivo, da najprej jasno oblikuje namen delovanja centralne banke, da se opredelijo glavne naloge, ki jih rešijo, in se nadaljujejo na vprašanje njegovih funkcij. Dejavnosti centralne banke Ruske federacije so podrejene naslednjim temeljnim ciljem: zagotavljanje stabilnosti kupne moči in tečaja nacionalne valute, likvidnost bančnega sistema, ustvarjanje učinkovitih in nemotenih plačil, vključno z gotovino plačila.
Od tu so glavne dejavnosti in naloge, ki rešujejo centralno banko Ruske federacije, da bi dosegli cilje, s katerimi se soočajo, logično. Prvič, Centralna banka je izdajanje emisijskega centra države, pri tem pa reševanje nalog organizacije vprašanja in kroženja denarnih bankovcev. Drugič, opravlja svoje delovanje predvsem z bankami Rusije, ne pa s trgovino in industrijskimi strankami. Centralna banka vodi denarne rezerve poslovnih bank, jim daje posojila, nadzoruje banke in finančne trge, deluje kot posrednik med drugimi bankami države v nedenarnih naseljih. Izpolnjevanje teh nalog je osrednja banka "Banka bank" in glavni center za poravnavo države.
Tretjič, Centralna banka Ruske federacije podpira vladne gospodarske programe, kraje državnih vrednostnih papirjev, daje posojila, opravlja poravnalne operacije za vlado, shranjuje uradne zlate in devizne rezerve. Vse to vam omogoča, da jo pokličete vladni bankir. Četrtič, v pogojih tržnega gospodarstva, pred centralno banko Rusije, je naloga izvajanja denarne ureditve gospodarstva, katerih pomen kot ekonomske politike in zmanjšanje neposrednega državnega posredovanja v delu trgih povečanje.
Za reševanje teh nalog centralna banka Ruske federacije opravlja številne funkcije.
EM Funkcija seje. Najstarejša funkcija centralne banke je funkcija monopolistične emisije bankovcev. Centralna banka, ki je predstavnik države, opravlja zakonodajni monopol emisij za bankovce, tj. Izvede emisije kreditnega denarja po vsej državi. V skladu z izdajo centralne banke Ruske federacije se razume kot sprostitev denarja izključno v gotovini. Čeprav bankovci predstavljajo manjši del ponudbe denarja, so potrebni za plačila v trgovini na drobno in zagotovijo likvidnost bančnega sistema. Za izvajanje funkcije emisije v centralni banki obstajajo specializirane enote, ki izvajajo denarni namizje izdajateljice. Njihovo ravnanje je pisarniški tiskarski bankovec. Prav tako odstranitev gotovine od prometa izvaja Banka Rusije.
Zakonodajni emisijski monopol je centralni banki dodeljen kot predstavnik države le v zvezi z bankovci in v nekaterih primerih kovanci. O monopolu za nedenarne emisije ni pomembno. Vendar, ko govorijo o emisijah, pomenijo dopolnitev denarnega prometa z vsemi vrstami sredstev za povečanje skupnega monetarnega prometa. Imajo izključno pravico do izdaje v gotovini, centralna banka samo delno sodeluje pri depozitu in emisijah posojil.
Emisije bankovcev izvajajo Banka Rusije na tri načine: zagotavljanje posojil s kreditnimi institucijami v obliki premagovanja komercialnih računov; posojanje zakladnice, da se zagotovi državne vrednostne papirje; Sprostite bankovce po izmenjavi za tujo valuto.
Vzorce bankovcev in kovancev odobri Banka Rusije. Sporočilo o sprostitvi bankovcev in kovancev novih vzorcev, kot tudi njihov opis je objavljen v medijih.
Bankovci centralne banke so neomejena pravna poravnava, in ni drugih struktur, ki bi jo nadomestila v tej vlogi in izdala bankovce kot brezpogojno plačilno sredstvo in odplačilo vse dolžniške obveznosti v državi. Obvezni so za sprejem po nominalni vrednosti po vsej državi in \u200b\u200bv vseh vrstah plačil, pa tudi za vpis v račune, depozite in prevod.
Uradna denarna enota (valuta) Ruske federacije je rubelj. Sestavljen je iz 100 kopecks. Penny ni monetarno ime, ampak na poravnalni enoti.
Funkcija upravljanja zlata in deviznih rezerv. Centralna banka Ruske federacije je njihov imetnik v državi, ki opravlja funkcijo upravljanja zlati in deviznih rezerv. Med zlatom je bil slednji neločljivo povezan z emisijsko funkcijo centralne banke. Oscilacije za rezerve zlata, ki so bile odvisne od plačilne bilance in so se neposredno odražale v številu, izdanih v promet. Po preklicu zlata standarda se je vezava zlati rezervate z denarnimi emisijami izrazito zmanjšala. Trenutno uradna rezerva z zlatom služi kot rezervna sredstva in garancija - zavarovalni sklad v mednarodnih izračunih. Banka Rusije se osredotoča na velike zlatne rezerve. Poleg zlata so valutne zaloge koncentrirane v centralni banki. Lahko je ameriški dolar, funt jerling, japonski jen, evro. Zlata in devizne rezerve se uporabljajo za izvajanje mednarodnih izračunov, ki zajemajo plačilno bilanco primanjkljaja, ohranjanja menjalnega tečaja na nacionalni valut in druge namene.
Funkcijo banke bank. Centralna banka ne deluje neposredno s pravnimi osebami in posamezniki. Njegove stranke so poslovne banke. Kot "banka banke", centralna banka ohranja brezplačne denarne rezerve poslovnih bank, služi kot center za poravnavo bančnega sistema in ji daje posojila. Ker je center za poravnavo bančnega sistema, centralna banka Ruske federacije opravlja funkcije regulatornega organa plačilnega sistema države, usklajuje organizacijo poravnalnih sistemov.
Uporaba banke Rusije, mehanizem medbančnih naselij v veliki meri prispeva k samopostrežbi in samoregulaciji, z drugimi besedami, samodejno delovanje denarnih vzvodov, ki vplivajo na uspešnost poslovnih bank, in zaradi države denarni promet države.
V skladu z zveznim zakonom "o centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)", Banka Rusije, ki daje posojila nacionalnim bankam, deluje kot upnik na zadnji stopnji, organizira sistem refinanciranja. Po refinanciranju je kreditna institucija bančna posojila Rusiji. Obrazci, red in pogoji refinanciranja, ki jih določi Banka Rusije.
To vlogo lahko izvede zaradi dejstva, da je njegova emisijska dejavnost, kot tudi koncentracija rezerv poslovnih bank, uradna zlata in devizne rezerve ustvarja podlago za razširitev kreditnih transakcij in dvig likvidnostne ravni bank. Vloga centralne banke kot posojilodajalca zadnjega primerka se še posebej povečuje v obdobjih kriz in kreditnih težav. Pravočasno zagotavljanje posojil nacionalnim poslovnim bankam omogoča preprečevanje negotovosti vlagateljev in preprečevanje nastanka verižne reakcije stečajev bank.
Izjemoma, Banka Rusije nadzoruje banke in nadzor nad bankami, da bi podprla zanesljivost in stabilnost bančnega sistema, za zaščito interesov vlagateljev in upnikov.
Nadzor centralne banke za poslovne banke se izvaja z izdajanjem dovoljenj za bančne dejavnosti in izvajanje nekaterih vrst poslovanja, kot so valuta, z vrednostnimi papirji itd., Kot tudi testiranje in analiziranje računovodskih izkazov poslovnih bank, revizija njihove dejavnosti, ki določajo različne standarde in spremljajo njihovo izvajanje.
Internacionalizacija bančnega poslovanja je privedla do dejstva, da je nedavno bančni nadzor v veljavi. Leta 1975 je bil ustanovljen Baselski odbor bančnega nadzora. Njegova srečanja potekajo v Baslu, v Banki mednarodnih izračunov, se uvrsti tudi sekretariat odbora. Pobudnik ustanovitve Mednarodnega odbora za nadzor bančnega nadzora je bil direktor podjetja Anglija Peter Cook, zato se ta odbor imenuje "Cook Odbor". Leta 1977 je Baselski odbor uvedel "osnovna načela učinkovitega bančnega nadzora", ki so ga razvili in odobrile države "na ducate" in bančni nadzorni organi v vseh državah, vključno z Rusijo. Kot del 25 načel, ki določajo vsebino tega dokumenta, vključujejo zahteve minimalne vrednosti bančnega kapitala, preverjanje s strani nadzornih organov, operativne dejavnosti banke in postopki, ki se uporabljajo za njih, povezane z izdajanjem posojil in naložb kapitala, \\ t Upravljanje kreditnih in naložbenih portfeljev, skupna politika upravljanja s tveganji.
Funkcija vlade bankirja. Centralna Bank Rusije je tesno povezana z državo in deluje kot vladni blagajnik, njegov posojilodajalec, finančni svetovalec. Vlada in vladne službe so odprte v centralni banki. Državni prihodki, ki izhajajo iz davkov, so posojila pripisana na prostem prostem ali Ministrstvu za finance v centralni banki, in vlada plača vse svoje stroške.
Denarna funkcija regulacije. Centralna banka, skupaj z vlado, razvija in izvaja enotno monetarno politiko, namenjeno zagotavljanju stabilne gospodarske rasti, zmanjšanje inflacije in brezposelnosti, da bi normalizirala plačilno bilanco. Monetarna ureditev gospodarstva izvaja centralna banka z vplivom na znesek ponudbe denarja, ravni obrestnih mer in stanje likvidnosti bančnega sistema. Predmet te uredbe je tudi menjalni tečaj nacionalne monetarne enote - rubelj. Ta vpliv se lahko zagotovi z upravnimi in gospodarskimi sredstvi.
Upravni učinek se izvaja z vzpostavitvijo neposrednih omejitev dejavnosti bank, kreditnih omejitev, "zgornjih meja" obrestnih mer itd., Kot tudi s togo zakonodajno ločevanje funkcij med različnimi vrstami bank.
Gospodarske metode monetarne uredbe se štejejo za spremembo obrestnih mer (računovodske usmeritve), ureditev norm obveznih rezerv, operacije na prostem trgu. V okviru monetarne uredbe centralna banka izvaja politiko državne valute. Podpira režim deviznega tečaja rube, ki ga ureja, vodi valutne intervencije.
Tuje gospodarske funkcije. V procesu njegovih dejavnosti centralna banka opravlja vse delo na mednarodnih naseljih, plačilno bilanco, gibanje vrednosti valut, sodeluje s centralnimi bankami drugih držav, mednarodnih monetarnih in kreditnih institucij, tj. Opravlja tujo gospodarsko funkcijo.
Ker se gospodarstvo razvija, obstaja sprememba vsebine posameznih funkcij in njihovih vrednot v dejavnostih Rusije Banke. Tako se je z odpovedjo izmenjave kreditnega denarja na zlato zmanjšala vrednost funkcije emisijskega monopola, ki je v obdobju zlatega standarda imela vodilno vlogo pri zagotavljanju stabilnosti cirkulacije denarja. Trenutno vse bolj sprejema naravo tehnične funkcije - dobava ekonomije denarnih bankovcev, potrebnih za plačilo manjših nakupov. Razširjeno razširjanje elektronskih plačil vodi do zmanjšanja vloge Banke Rusije kot centra za poravnavo. Hkrati je funkcija nadzora bank zapletena in se širi, vendar se istočasno nagne k njej, da jo prenesejo na izvajanje s strani posebnih nadzornih organov s strani posebnih nadzornih organov. Trenutno postane glavna funkcija monetarne regulacije.
1.4 Orodja za monetarno politiko
Centralna banka je glavni dirigent monetarne ureditve gospodarstva, ki je sestavni del. Gospodarska politika vlade, katerih glavni cilji so doseganje stabilne gospodarske rasti, zmanjšanje brezposelnosti in inflacije, usklajevanje plačilne bilance. Celotno stanje gospodarstva je bolj odvisno od stanja monetarne sfere. Zato je lahko državna ureditev monetarnega področja uspešna le, če lahko država prek centralne banke vpliva na področje uporabe in naravo poslovanja poslovnih bank.
Glavni instrumenti in metode banke Rusije monetarne politike so: \\ t
1) Obrestne mere za poslovanje Banke Rusije in drugih bank, ki jih izvajajo kreditne institucije posameznih bančnih dejavnosti. Hkrati Banka Rusije ureja skupni znesek, ki jim je bila izdana posojila v skladu s sprejetimi smernicami enotne državne monetarne politike. Ima pravico določiti eno ali več obrestnih mer za različne vrste poslovanja ali ravnati obrestne mere brez določitve obrestne mere. Banka Rusije uporablja interesno politiko za urejanje tržnih obrestnih mer in krepitev deviznega tečaja rublja;
2) Standardi za obvezne rezerve, ki so deponirane v Rusiji Rusije (rezervne zahteve). Obvezne rezerve (rezerve) so eno od glavnih orodij za izvajanje denarne politike Rusije in so mehanizem za urejanje skupne likvidnosti bančnega sistema, ki se uporablja za nadzor denarnih agregatov z zmanjšanjem multiplikatov denarja. Velikost obveznih rezerv, kot tudi postopek za njihov depozit, je uprava direktorjev v odstotku obveznosti kreditne institucije;
3) Operacije na odprtem trgu (nakup in prodaja banke Rusije zakladne menice, državne obveznice in druge državne vrednostne papirje, kratkoročne operacije z vrednostnimi papirji s kasnejšo povratno transakcijo);
4) Refinanciranje kreditnih institucij (kreditiranje bank Banke Rusije banke, vključno s premagovanjem računov). Obrazci, postopek in pogoji refinanciranja, ki jih določi Banka Rusije;
5) Valutne intervencije (nakup in prodaja deviznih bank na deviznem trgu za tečaj rublja in skupno povpraševanje in ponudbo denarja, intervencije valut). Trenutno valutne intervencije uporablja Banka Rusije kot orodje za monetarni nadzor;
6) Vzpostavitev referenčne reference za cilj. Banka Rusije lahko vzpostavi merila rasti ene ali več kazalnikov monetarnih množic, ki temeljijo na področjih enotne kreditne politike držav;
7) Neposredne količinske omejitve. V skladu z neposrednimi količinskimi omejitvami Banke Rusije se razume, da se ugotovi omejitve za refinanciranje bank, ki izvajajo nekatere bančne dejavnosti kreditnih institucij. Banka Rusije ima pravico, da v izjemnih primerih uporabi neposredne količinske omejitve, da bi izvedla enotno državno monetarno politiko šele po posvetovanju z vlado Ruske federacije;
8) Izdaja obveznic v svojem imenu, ki je predmet plasiranja in pritožbe med kreditnimi institucijami. Hkrati je omejitev meje skupne nominalne vrednosti banke Rusije obveznic vseh vprašanj, ki se ni izplačala na dan sprejetja s strani upravnega odbora direktorjev o naslednjem izdajo obveznic, se ustanovi kot \\ t Razlika med največjim možnim zneskom obveznih rezerv kreditnih institucij in vsote teh rezerv, določenih na podlagi sedanjega standarda rezervacije.
Obstoječa izkušnja izdaje obveznic Banke Rusije (ORG) je pokazala nezmožnost hitro vplivati \u200b\u200bna raven likvidnosti bank z uporabo tega orodja, saj obstoječe vprašanje izdaje in kroženja ORD uvaja preveliko začasno zaostanek med Sprejetje Banke Rusije in operacije, zato od leta 2002, bančni dejavnosti iz leta 2002 Rusija nima obveznic.
2. Težave in nesorazmerja Rusije
Med težavami, s katerimi se sooča centralna banka Ruske federacije, so pomembna: visoka inflacija; nizka učinkovitost bančnega nadzora; Tehnično nepopoln plačilni sistem; Šibkost nacionalne valute. Podrobneje razmislite o težavah in poteh iz rešitve.
2.1 Visoka inflacija
Inflacija se razume, da bi povečala splošno raven cen. Vendar je treba tej najpogostejši opredelitvi dati nekaj pripomb. V njem je eden najpogostejših učinkov inflacije pomešan s svojim bistvom. Dejstvo je, da je povečanje cen značilni inflacijski znak v sodobnem tržnem gospodarstvu. Stopnja inflacije se meri na različne načine, vendar vedno kazalniki odražajo, koliko cen so se povečale.
Bistvo inflacije natančneje je mogoče razumeti z vezanjem s kršitvami zakona o obtoku denar in predvsem invertation dinamike denarne oskrbe in nominalno BNP. Približno isto stališče je upoštevalo tudi znano ekonomist M. Friedman. Hkrati z vodilno stopnjo rasti denarne ponudbe v primerjavi s povečanjem nominalnih BNP, inflacijskih procesov nastanejo, in z obratnim razmerjem kazalnikov, ki se obravnavajo - deflacija. Čeprav je slednji redko pojav, se včasih pojavi včasih.
Inflacijo in deflacijo je treba razlikovati, ki so makroekonomske narave, ki jih povzročajo splošni ekonomski razlogi in vplivajo na skoraj vse blago in storitve, čeprav v različnih stopnjah, od sprememb cen za posamezne izdelke, ki izhajajo iz vpliva lokalnih dejavnikov. Zlasti je mogoče pripisati sezonske padec cen za zelenjavo in sadje zaradi močnega povečanja njihovega predloga, povečanje cen turističnih kuponov med sezono množičnih počitnic itd. Te mikroprocese so seveda povezane in s splošno naravo sprememb cen v državi, vendar niso glavni vzrok inflacijskih in inflacijskih procesov.
Ko je pred stopnjo rasti denarne oskrbe z dejanskimi stopnjami rasti BNP, na primer zaradi prekomernih emisij denarja, bodo posledice naslednje.
Upravni sistem je primanjkljaj blaga. Relativni presežek denarja po fiksnih cenah se ohranja v skladu z zakonom o kroženju denarja do njihove oslabitve. Enak znesek je mogoče kupiti manj kot količino blaga. Potrošniki, ki izhajajo iz nominalne vrednosti denarja, ki si prizadevajo pridobiti več blaga, kot je to mogoče, če so na voljo cene.
V tržnem gospodarstvu bo kršitev skladnosti povpraševanja in ponudbe na trgu proizvodov in storitev povzročila kompenzacijsko zvišanje cen z istim predlogom denarja.
V zvezi s tržnim gospodarstvom obstajata dve glavni oblik inflacije - dobava in povpraševanja.
Bistvo inflacije povpraševanja je mogoče izraziti dovolj figurativno: preveč denarja "lovi" nad majhno količino blaga, tj. Kumulativno povpraševanje je opazno boljše od kumulativne ponudbe.
Inflacija stroškov pomeni, da kumulativno povpraševanje praktično ne raste, in morda celo zmanjšuje, stroški in cene pa naraščajo.
V resničnih gospodarstvih so inflacija povpraševanja tesno povezana, te oblike se lahko premikajo enega na drugega ali delujejo v različnih sektorjih gospodarstva.
Ob istem času, obstaja velika razlika med dvema oblikama inflacije. Okužbe ne zahtevajo naravnega omejevalca. Stroškovna inflacija se omejuje, ker se zaradi rasti slednjih, dobavo blaga, proizvodnje in zaposlovanja, in to vodi do stabilizacije cen in stroškov, zmanjša. Toda če ni dejavnikov, ki bi prispevali k rasti poslovne dejavnosti, potem lahko inflacija stroškov gre v uprizoritev, v kateri obseg proizvodnje praktično ne raste, cene pa se počasi povečujejo.
Menijo, da je stanje financiranja in cirkulacije denarja v državi bolj ali manj normalno, če se izvajata dva pogoja.
1. Prihodki lastnikov virov povečujejo z majhno zamikom iz stopnje cen (s stalnim obsegom proizvodnje, pa tudi odsotnost premikov pri produktivnosti dela in kapitalske strukture).
2. Hitrost kroženja denarja je približno konstantna.
Kršitev vsaj enega od teh pogojev je lahko dovolj, da gremo v način hiperinflacije.
2.2 Učinkovitost nizkega bančnega nadzora
S prehodom Ruske federacije v tržno gospodarstvo, je bančni sistem Rusije doživel pomembne spremembe, tj. Iz multibanske strukture, ki je bila opravljena na sistem dvostopov s centralno banko Ruske federacije na najvišji ravni in vse vrste kreditnih institucij na drugi ravni.
Dvotni bančni sistem ima nedvomne prednosti in nekatere slabosti. Pozitivni trenutki so, da ima centralna banka Ruske federacije prave možnosti usklajevanja in urejanja dejavnosti bank in kreditnih institucij, ki jih lahko podpira ne le neposredne, ampak tudi povratne informacije. Sistem dveh ravnih vključuje raznolikost bančnih organizacij, njihovih funkcij, raznolikosti operacij, ki jih izvajajo. Vendar ima bančni sistem slabosti. Tako je konsolidacija bančnega sistema težko spremljati ponudbo denarja. Napake v politiki centralne banke Ruske federacije v svoji veliki moči lahko vplivajo na bančni sistem in državno gospodarstvo kot celoto.
V skladu s čl. 56 zveznega zakona "na centralni banki Ruske federacije" Banka Rusije ohranja stalen nadzor skladnosti s kreditnimi institucijami bančne zakonodaje, regulativnih aktov centralne banke Ruske federacije, zlasti z obveznim gospodarstvom Standardi. Glavni cilji bančne ureditve in nadzora je ohraniti stabilnost bančnega sistema in zaščititi interese vlagateljev in upnikov.
Glavni namen centralne banke Ruske inšpekcijskih pregledov kreditnih institucij (njihovih podružnic) je ocena na mestu splošne stanja kreditne organizacije ali nekaterih področjih njegovih dejavnosti, vključno z:
Ocena skladnosti z zakonodajo Ruske federacije in regulativnih aktov centralne banke Ruske federacije; ocena natančnosti računovodstva (poročanje) kreditne organizacije (njena podružnica);
Določa velikost tveganj, sredstev, obveznosti, ocenjevanje kakovosti sredstev kreditne institucije (njena podružnica), vrednot in ustreznost lastnih sredstev (kapitala) kreditne institucije;
Ocena sistemov za obvladovanje tveganj in organizacijo notranjega nadzora kreditne organizacije (njena podružnica), finančno stanje in obeti za dejavnosti kreditne institucije;
Opredelite ukrepe, ki ogrožajo interese upnikov in prispevkov kreditne institucije.
Pregledi kreditnih institucij (njihove podružnice), ki jih je izvedla Centralna banka Ruske federacije, ne izpolnjujejo nalog inšpekcijskih pregledov, ki jih izvajajo revizijski organi in dokumentarne revizije (klavzula 1.3 navodil N 108-C).
Preverjanje kreditnih institucij se lahko izvedejo:
Brez predhodnega obvestila kreditne organizacije (njena podružnica);
S predhodnim obvestilom kreditne institucije (njena podružnica).
Pregledi lahko izvedejo pooblaščeni zastopniki (zaposleni) centralne banke Ruske federacije na način, ki ga predpisuje uprava direktorjev, ali v imenu upravnega odbora z revizijskimi organizacijami. Pooblaščeni zastopniki (zaposleni) centralne banke Ruske federacije imajo pravico do prejemanja in preverjanja poročil ter drugih dokumentov kreditnih institucij (njihovih podružnic), po potrebi kopijo iz ustreznih dokumentov za sprejem v inšpekcijske gradivo. Postopek za izvajanje kreditnih institucij (njihovih podružnic), vključno z opredelitvijo odgovornosti kreditnih institucij (njihovih podružnic) za spodbujanje inšpekcijskih pregledov, določi uprava direktorjev.
Pri izvajanju funkcij bančne ureditve in bančnega nadzora centralne banke Rusije ni upravičen, da ima več kot eno preverjanje kreditne institucije (njena podružnica) o enakih vprašanjih za isto obdobje poročanja kreditne institucije (\\ t njena podružnica), razen v primerih, ki jih določa sedanja zakonodaja. V tem primeru se lahko pokriva le pet koledarskih let dejavnosti kreditne institucije (njena podružnica) pred revizijo.
Izvajanje centralne banke Ruske federacije Ponovna pregleda kreditne institucije (njena podružnica) po enakih vprašanjih za isto obdobje poročanja kreditne institucije (njena podružnica) za že dokazano obdobje je dovoljeno na naslednjih razlogov: \\ t
Če se tak pregled izvede v zvezi z reorganizacijo ali likvidacijo kreditne institucije;
Za nadzor dejavnosti teritorialne institucije centralne banke Ruske federacije, ki je izvedla pregled. Ponovno preverjanje kreditne institucije (njegova podružnica) v vrstnem redu tega nadzora izvaja centralna banka Ruske federacije na podlagi motivirane odločitve upravnega odbora;
Za druge razloge, ki jih določa zakonodaja Ruske federacije.
Element bančnega nadzornika je delo na področju prepoznavanja težav bank v okviru sistema zgodnjega odziva, ki bo v zgodnji fazi določil težave bank in ne, ko finančne težave pridobijo nepopravljivo naravo, edini ukrep pa bo prejel le pregled bančne licence. Problemska banka je banka, v katerih dejavnostih je potencialna ali resnična grožnja interesom svojih upnikov. Takšni kazalniki, kot so prisotnost neplačanih dokumentov kupcev, se lahko rečejo o prisotnosti neplačanih dokumentov kupcev zaradi nezadostnosti ali pomanjkanja sredstev na korespondenčnem računu kreditne organizacije, sistematične neskladnosti z obveznimi gospodarskimi standardi itd. Potencialna grožnja predstavlja ukrepe kreditne institucije, katerih cilj je, da banka zagotovi dodatna tveganja.
Pri ugotavljanju težav bank mora nadzorni organ določiti stopnjo problema kreditne institucije in uporabo ukrepov zanj, odvisno od ugotovljenega problema. V praksi razvitih držav je bil tak sistem vključen v mehanizem rednega (praviloma, v skladu z rezultati obdobja poročanja) razvrščanja bank v skupinah problematičnih problemov. Namen take razvrstitve ni le statistične posploševanje, temveč tudi pri razvoju ukrepov učinkov, odvisno od problema problema, v katerem se je kreditna organizacija izkazala za
Zvezni zakoni 25. februarja 1999 "o plačilni nesposobnosti (stečaja) kreditnih institucij" in z dne 8. julija 1999 "o prestrukturiranju kreditnih institucij" bistveno okrepil regulativni okvir za delo s problematičnimi bankami.
2.3 Tehnično nepopoln plačilni sistem
V ekonomski in pravni literaturi obstajajo različni pristopi k opredelitvi pojma "plačilni sistem", se osredotoča na različne vidike, ki se nanašajo na pravna, gospodarska, tehnološka, \u200b\u200borganizacijska, tehnična in druga vprašanja. Zdi se, da je večdimenzivnost študije plačilnega sistema vplivala na dejstvo, da ruski ekonomisti in odvetniki nimajo terminološke enotnosti pri določanju plačilnega sistema in njegove sodobne institucionalne in infrastrukture.
Torej, r.v. Amiryanz in i.a. Oaks določa plačilni sistem kot sistem pravnih, organizacijskih in tehničnih norm, ki lahko deluje kot bruto sistem izračuna (plačilo je izvedeno plačilo v okviru sredstev, ki so na voljo na računu kreditne institucije) ali kot klirinški sistem.
Tm. Kosterina meni, da je plačilni sistem niz monetarnih odnosov, ki nastanejo pri izpolnjevanju plačilnih obveznosti, organizacijskih oblik, orodij in postopkov, ki prispevajo k denarju.
Po mnenju A.V. Tyutyunnik in a.v. Turbanova, plačilni sistem vključuje postopke in mehanizme za plačila, plačilne instrumente, organizatorje in udeležence izračuna.
Z vidika A.A. TEDEEVA, Nacionalni plačilni sistem je ustaljena pravila prava obrazcev in metode za organizacijo denarnih emisij, kot tudi delovanje monetarnih in poravnalnih mehanizmov. Vključuje v njeno strukturo: ime monetarne enote države, vrste državnega monetarnega znaka, uredbe in organizacije postopka za izdajo pritožb (emisije) in pritožbe državnega monetarnega znaka, postopek za opravljanje denarja in Nedenarni promet, oblika negotovinskih naselij, potek nacionalne valute, odredba njegove izmenjave za tujo valuto.
V ekonomski literaturi je mnenje, da v okviru plačilnega sistema pomeni kombinacijo pravnih, organizacijskih, gospodarskih, tehnoloških, tehničnih in informacijskih virov, ki zagotavljajo naselja in plačila med udeleženci plačilnega sistema.
Po našem mnenju je opredelitev tega opredelitev v.M. Smoska, saj je bolj skladen s sistemom pri določanju plačilnega sistema. Avtor meni, da plačilni sistem kot niz orodij in metod, ki se uporabljajo za prenos denarja, zaradi izračunov in poravnave dolžniških obveznosti med udeleženci gospodarskega prometa.
Opozoriti je treba, da ruska zakonodaja ne uporablja in ne razkriva kategorije "plačilni sistem". Izraz "plačilni sistem" je omenjen izključno v zveznem zakonu z dne 10. julija 2002 N 86-FZ "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)"<1> (v nadaljevanju - zakon o Banki Rusije) in v nekaterih regulativnih aktih Rusije Rusije.
V skladu s čl. 3 Banke Ruske banke enega od ciljev Banke Rusije je zagotoviti učinkovito in neprekinjeno delovanje plačilnega sistema.
Koncept plačilnega sistema Rusije je razkrit v strategiji za razvoj plačilnega sistema Rusije, ki ga je odobril uprava banke Rusije 04/01/1996. V skladu s tem dokumentom je ruski plačilni sistem sestavljen iz sistema institucij, niz orodij in postopkov, ki se uporabljajo za prenos sredstev med posamezniki in pravnimi osebami, da bi izpolnili svoje plačilne obveznosti, ki izhajajo iz njih.
Banka Rusije, ki izvaja vlogo katalizatorja plačilnega sistema, je pobudnica oblikovanja novega modela regulativne ureditve nedenarnih poravnav, ki vključuje uvedbo v sedanji zakonodaji, da se določi plačilni sistem kot niz Organizacije, odnos, med katerimi se urejajo poenoteni predpisi (pravila plačilnega sistema), ki ga je razvila organizacija, odgovorna za organizacijo in delovanje plačilnega sistema (s strani operaterja plačilnega sistema), kjer banka (poravnalna banka) izvaja prenos sredstev na krecke kreditnih institucij (udeleženci plačilnega sistema) na podlagi poravnalnih dokumentov, za katere se lahko postopki za sprejemanje naročil (kliringa) izvaja poravnalna banka, ali pritegnila organizacija (\\ t Organizacija kliringa.
Opredelitev plačilnega sistema in njena struktura namenjajo veliko pozornosti dokumentom mednarodnih finančnih institucij. Plačilni sistem v teh dokumentih se upošteva: \\ t
prvič, kot niz orodij, postopkov in pravil za prenos sredstev med udeleženci sistema. Plačilni sistem običajno temelji na sporazumu med udeleženci sistema in njegovim izvajalcem, prenos sredstev pa se izvaja z uporabo dogovorjene tehnične infrastrukture;
drugič, kot popoln sklop orodij, medsebojne povezave omrežja, pravila, postopke in institucije, ki zagotavljajo kroženje denarja;
tretjič, kot shemo, katerih elementi so dogovor institucionalnega in infrastrukturnega načrta, zagotavljanje prevajanja določene vrednosti v denarnih pogojih z ene strani transakcije na drugo stran;
Četrtič, kot določeno okolje, cementiranje v obsegu sporazuma o državi in \u200b\u200bprocesih tako institucionalnega in infrastrukturnega načrta, da bi imenovali in prenesli denarne zahteve v obliki obveznosti komercialnih in centralnih bank;
petič, kot celotna kombinacija institucionalnih in infrastrukturnih mehanizmov in procesov v določeni državi, da sprožijo in prenesejo denarne zahteve v obliki zavez komercialne banke in centralne banke.
Glede na uporabo v izračunih elektronskih ali papirnih tehnologij se lahko plačilne sisteme uvrščajo na:
Elektronski plačilni sistemi;
Plačilni sistemi z uporabo papirnih plačilnih instrumentov;
Mešani plačilni sistemi.
Elektronski sistem izračuna (ESR) ali elektronski plačilni sistem je sistem brez gotovinskega plačila, ki se izvaja prek plačil iz elektronske denarnice prek garancijske agencije - Operater ESR ali skrbnika ESR. V Rusiji so takšni elektronski plačilni sistemi, kot so WebMoney, Moneymail, Yandex.Money, Rugay, Cyberplat, Paycash, E-Gold, E-Port in drugi. Plačilo blaga s temi sistemi ponuja skoraj vsako spletno trgovino.
Sistemski operater je pravna oseba, ne pa kreditna organizacija, ki opravlja bančne operacije. Uporabnikom omogoča samo možnost, da uporabijo elektronski sistem izračuna in je organizator plačil, ki zagotavljajo posredniške storitve svojim udeležencem.
Izračuni v elektronskem plačilnem sistemu se izvedejo z uporabo posebnega elektronskega denarja znotraj sistema, ki je zagotovo povezan z resničnimi valutami na svetu. Upoštevajte, da sedanja zakonodaja Ruske federacije ne deluje s takimi koncepti kot elektronskim denarjem in internetnim denarjem. Elektronski denar se ne šteje za denar pri razumevanju, v katerem so opredeljeni v čl. 140 civilnega zakonika. To je v zvezi z elektronskim denarjem, uporaba izraza "denar" in še več, tako razširjanje pravnega režima denarja iz pravnega vidika je napačen. Dejansko je digitalna gotovina elektronska sredstva za obračunavanje vseh sredstev, pravic iz zahtevkov in premoženja. Zato je elektronski denar pravilno imenovan elektronsko merjenje ali preprosto elektronsko sredstvo.
Po pravnem statusu lastnika so vsi plačilni sistemi Ruske federacije razdeljeni na zasebni in plačilni sistem Banke Rusije. Po računovodski metodologiji, ki jo je določila centralna banka Ruske federacije, plačila, ki jih je izvedla Banka Rusije plačilnega sistema, vključujejo:
1) plačila kreditnih institucij (podružnic) in njihovih strank;
2) plačila strank Banke Rusije, ki niso kreditne institucije;
3) Lastna plačila Banke Rusije, ki jo režijo prejemniki prek institucij Ruske banke.
Hkrati je plačilni sistem centralne banke Ruske federacije sestavljen iz:
Njegovo lastno poravnalno omrežje, pod katero se razume celoten sklop enot centralne banke;
V celoti bank, njihovih podružnic in nebančnih kreditnih institucij, ki imajo korespondenčne in podorgontentne račune v razdelkih centralne banke Ruske federacije;
V celoti drugih strank centralne banke Ruske federacije.
Posebnost statusa položaja Banke Rusije na domačem plačilnem trgu je, da opravlja dve večji funkciji. Prvič, Banka Rusije je upravljavec lastnega plačilnega sistema, drugič pa nadzoruje regulator za skladnost z zasebnimi plačilnimi sistemi obstoječih regulativnih aktov.
Številni analitiki menijo, da kombinacija regulatorjev funkcij regulatorja in udeleženec plačilnega trga ustvarja za svoj plačilni sistem, ne povsem upravičenih prednosti v preostalem delu trga. Toda navsezadnje je glavni dejavnik, ki določa prevladujoč položaj plačilnega sistema Banke Rusije v plačilni sistem Ruske federacije, je izjemna zanesljivost.
Kot veste, plačila, ki jih izvajajo zasebni plačilni sistemi, vključujejo plačila strank kreditnih institucij (podružnic) in njihova lastna plačila kreditnih institucij (veje), izvedena:
1) izračunajo nebančne kreditne institucije prek svojih plačilnih sistemov;
2) kreditne institucije (podružnice) prek korespondenčnih računov, odprtih v drugih kreditnih institucijah (vejah), in prek računov interdirnih naselij, odprtih v oddelkih ene kreditne institucije;
3) V okviru ene delitve kreditne institucije (glavna kreditna institucija ali podružnica).
2.4 Slabost nacionalne valute
Z zadnjim padcem, Banka Rusije prek mini devalvacije izvaja oslabitev rube. Na splošno je ta politika zdravo gospodarsko utemeljitev, saj so se cene ruskih izvoznih izdelkov znatno zmanjšale, največje korporacije in banke pa so prisiljene poplačati zunanjih dolgov, ne da bi jih sposobni refinancirati. Vendar pa obstajajo vprašanja: katere mejne vrednosti rublja lahko (in naj) svinca oslabitev in kako optimalna oblika in hitrost zmanjševanja tega tečaja?
Poleg sedanjega in predvidenega stanja gospodarstva, učinkovitost protikriznih ukrepov za spodbude za gospodarske subjekte vpliva, kot je bilo že ugotovljeno, stabilnost deviznega tečaja rublja. Devalvacija rublja je bila vnaprej določena z naslednjimi dejavniki:
Raven svetovnih cen nafte;
Stroški protikriznih ukrepov;
Naravo devalvacije (takoj ali postopoma).
Če je raven svetovnih cen nafte objektivni dejavnik, so stroški protikriznih ukrepov in narava devalvacije vsekakor dejavniki subjektivnih lastnosti.
Ogromen denar, usmerjen v boj proti krizi, je razvrednotenje postopoma oblikovalo najmočnejše spodbude za nego valute. Ustvarjena je bila najmočnejša demotivacija vsake proizvodne dejavnosti. Natančneje, ta degrada je bila bistveno okrepljena s tem, kar se dogaja trenutno z rubenim tečajem.
To lahko samozavestno napovedujete, da bomo vrgli v "streljanje krize" ogromne denarne vire, medtem ko bomo potrdili vaš tečaj o devalvaciji postopoma (vzpostavitev meje valutnega koridorja na bivarny košarice tukaj malo sprememb), spodbude za odhod od Ohranil se bo rubelj, da bi zaslužil valutne špekulacije.
Postavlja se vprašanje: ali sprememba trenutne monetarne politike zagotavlja pravo trajnost rublja? Problem je to: ko se je gospodarstvo povečalo na stalno trajektorijo svojega padca, je postalo neodvisen temeljni dejavnik, ki določa šibkost nacionalne valute.
Ali je mogoče predložiti hitro oslabljeno gospodarstvo in stabilno, močno nacionalno valuto? Seveda ne. Zato bo resnično stabilizacija rublja prišel le, ko bo gospodarstvo vsaj prenehalo padati.
Danes je politika valutne stopnje značilna precejšnja negotovost. Napoved Pripravil Ministrstvo za gospodarski razvoj (32 rubljev. Za ameriški dolar kot povprečno letno), s katerim se je strinjala Banka Rusije, smo bili na začetku leta. Tako je ciljna merila menjalnega tečaja odsotna, ki ustvarja nepredstavljive govorice in zastrašujoče napovedi 50, 70, 80 rubljev. na dolar. Očitno je, da apokaliptične napovedi niso usojene, da se uresničijo, vendar ustvarjajo vzdušje navdušenja, povzročajo špekumulativni pritisk na rubelj in kupujejo tujo valuto s prebivalstvom - "samo v primeru".
Banka Rusije tedensko revidira meje koridorja nihanja rubenih stroškov v bivarny košarico. Čas mini-devalvacije in njegova vrednost ostaja negotova. Od tu - skupnega prepričanja, da lahko naslednji krog devalvacije pasijo "jutri" - in v veliko večjem obsegu, do 20 - 30% na dan.
Prehod iz politik nepredvidljivega mini devalvacije na kratkoročne tečaje valut bo omogočil stabilizacijo tržnih pričakovanj. Zdi se, da bo sprejela špekulativno razpoloženje, saj je jasnost prihajajoče dinamike menjalnega tečaja - gospodarsko okolje najboljša od popolne negotovosti z nadaljnjo spremembo tečaja. Krepitev rubelja, ki se lahko začne od druge polovice letos, bo omogočila opuščanje ciljnih ciljev tečaja in se preselila v kvazi-plast v okviru širokega koridorja, katerega obseg bo presegel 12 rubljev.
Da bi se izognili graditim premoženja v tujih valutah, se je konec lanskega leta regulator odločil, da bo sredstva v ameriških dolarjih in evrih na svoje račune. To je v določeni meri prispevalo k zmanjšanju odliva kapitala v tujini, zlasti v zvezi s tujimi odvisnimi družbami. Vendar se plačila obresti ne obračunajo na ravnotežja računov v Rusiji Rusije v tujih valutah, zato so za banke te račune začasno in nedonosno shranjevanje sredstev. Za učinkovitejše upravljanje kratkoročne valutne likvidnosti in poslabšanja odtoka kapitala iz države je Banka Rusije priporočljivo uvesti dodatna monetarna orodja za absorpcijo likvidnosti. Zlasti depozitne operacije v eurih in ameriških dolarjih - kot stalne operativne operacije v okviru fiksnih obrestnih mer na premernih pogojih, tednu in mesecu. Tako kot dražbe obveznic Banke Rusije v tujih valutah za bolj prilagodljivo upravljanje likvidnosti. Ti ukrepi bodo pozitivno vplivali na plačilnobilančne statistike in izvoz kapitala s strani zasebnega sektorja.
V pismih, regulator priporoča, da banke podpirajo povprečno ravnotežje tujih sredstev, kumulativno vrednost neto valutne bilance pozicije, dolge valutne bilance stališče na ravni, ustanovljenih do leta 2009. Kršitev teh priporočil pomeni sankcije v obliki zmanjšanja V mejah neobdavčljivih posojil Banke Rusije.
Mednarodne rezerve monetarnih oblasti služijo več možnih ciljev: intervencije za vpliv na menjalni tečaj, ohranjanje zaupanja v nacionalno valuto, plačila za zunanji dolg. Optimalni znesek rezerv se izračuna na podlagi dejstva, da bi morale rezerve zajemati denarno bazo, trimesečni uvoz in kratkoročni zunanji dolg. V začetku letošnjega leta je optimalni obseg rezerv dosegel 364 milijard dolarjev. Na prvi pogled je Rusija presegala mednarodne rezerve, ki presegajo 440 milijard dolarjev.
Vendar ne bo pozabil, da skoraj polovica rezerv banke Rusije ne pripada in se ne more uporabiti za ohranitev deviznega tečaja rublja. Od impresivnega zneska na lastnih rezervnih sredstvih, centralna banka predstavlja približno pol-$ 213 milijarde. Preostalih 225 milijard dolarjev pripada Ministrstvu za finance in so namenjeni za fiskalne namene. Rezervni sklad je namenjen zagotavljanju izpolnjevanja državnih obveznosti v primeru zmanjšanja prihodkov z zveznim proračunom prihodkov na nafte in plina, nacionalni sklad za blaginjo pa je potreben kot mehanizem za dolgoročno določbo pokojnin. Zato te rezerve ni mogoče uporabiti za valutne intervencije.
Preostala sredstva v odlaganju banke Rusije so bistveno nižja od optimalne vrednosti. To pomeni, da v primeru nevarnosti sistemske krize ne bo mogla izpolniti svoje glavne ustavne naloge - zaščite in zagotavljanje trajnosti rublja. Padec rezerv pod zahtevano raven je prisiljen vrniti se na valutno uredbo, ki deluje do konca leta 2006 - obvezna prodaja dela valutnih prihodkov. Standard se lahko nastavi do 30% zneska valutnih prihodkov prebivalcev in se ponastavi, ko bo Banka Rusije povečala zahtevano količino mednarodnih rezerv.
Leta 2004 - 2006 Banka Rusije je uporabil pridržek glede valutnih transakcij. Vendar pa so bila kapitalska gibanja nepomembna, ukrepi pa niso dali opaznega rezultata. Odpoved nadzora je negativno vplivala na gospodarstvo - pritok nereguliranega tujega kapitala je pripeljal do čezmernega denarnega predloga, nastanek "milo mehurčkov" na borzi in težave z inflacijo.
Trenutno je treba nadzor obravnavati kot začasni ukrep, ki je potreben za zaščito gospodarstva za obdobje finančne nestabilnosti. Zmanjšalo bo špekulativni pritisk na menjalni tečaj in zagotovilo relativno avtonomno delovanje finančnih trgov. Zdi se, da je treba uvesti tržne metode za urejanje gibanja kratkoročnih kapitala - v obliki neposrednega ali posrednega obdavčevanja. Ti vključujejo rezervacijo prebivalcev o valutnih obveznostih, ki se razlikujejo glede na nujnost obveznosti; Zahteve za najmanjšo oceno zadolževanja v tujini; Rezervacije za nerezidente, ki izvajajo kratkoročne finančne naložbe na domačem trgu; Pridržek na valutnih sredstvih, ki niso povezane s financiranjem trgovinskih operacij.
3. Možni načini za reševanje ustvarjenih težav
3.1 Zmanjšana inflacija
Z inflacijo, glavnega sovražnika gospodarskega razvoja in naložbene aktivnosti, je stanje veliko bolj zapleteno, saj je njegova raven določena z vplivom ne le notranjih, temveč tudi zunanjih dejavnikov. Za omejevanje inflacije je možno, da se lahko zahtevajo temeljne odločitve, vključno z utemeljitvijo meja in oblikovanjem razpršenega sistema instrumentov državne protiinflacijske intervencije v gospodarskih procesih. Poleg tega se lahko glede na nastajajoče socialno-ekonomske razmere na dnevnem redu državnih organov predlaga, da se vključi vprašanje meja dopustnosti špekulativnih operacij na trgih blaga in storitev, merila za njihovo priznanje kot take kot podlago priznavanja ali nepriznavanja špekulativnih operacij po trgu.
Pri ohranjanju inflacije na dvomestni ravni je neproduktivno upanje za stabilno in dolgoročno povečanje deleža prihrankov, povečanje naložb in inovativne dejavnosti v realnem sektorju gospodarstva.
Na glavnih področjih enotne državne monetarne politike za leto 2009 in obdobja 2010 in 2011 je bilo navedeno, da nameravata Banka Rusije in vlada za dokončanje prehoda na ureditev ciljne inflacije, ki vključuje prednostne naloge zmanjšanja inflacije. Za take tranzicije bo regulator moral vnesti plavajoči menjalni tečaj rublja, pogoji, za katere se postopoma ustvarjajo. Vendar, če ni več stopnja rube, kot prej, služijo kot nazivno sidro monetarne politike, se postavlja vprašanje: Kako namerava Banka Rusije urediti makroekonomske razmere? Organi morajo ustvariti institucionalne pogoje, prispevati k izboljšanju globine in likvidnosti ruskega finančnega trga, poiskati povečanje učinkovitosti politik obresti, izboljšati upravljanje likvidnosti bančnega sektorja, za razvoj medbančnega trga in makroekonomske analize. Čeprav so vse te naloge uradno razglašene, se konkretni ukrepi ne izvedejo za pripravo ciljne inflacije, in ni programa prehoda.
3.2 Krepitev bančnega nadzora
V zadnjih dveh desetletjih je finančna destabilizacija postopoma pokrila skoraj vse države. Gospodarski stroški finančnih kriz so se povečali toliko, da jih nobena država ne more več ignorirati. Da bi stabilizirali finančni sistem države, so mehanizmi za nadzor bank širše.
Imajo dokaj široko paleto ukrepov za banke, nadzorni organi raje ohranjajo nenehne neuradne stike z bankami za redno razpravo o svojih načrtih, skupnih področjih dejavnosti, ki nastanejo težave. Takšni stiki za banke ustvarjajo sposobnost obveščanja nadzornih organov na lastno pobudo.
Nov korak k krepitvi prakse bančnega nadzora, ki ga je nedavno izvedla Banka Rusije, poskus o uvedbi novega nadzornega inštituta kreditne organizacije.
Biti razširjen v bančni praksi tujih držav (zlasti zahodne Evrope, zlasti v Veliki Britaniji), se to orodje postopoma uvaja Banka Rusije v nadzornih dejavnostih kot sestavni del procesa upravljanja bančnega sistema Rusije. Začetna pravna podlaga za njegovo uporabo je bila pisnica centralne banke Ruske federacije 31. januarja 2003 N 04-15-3 / 371 "O poskusu izvajanja kreditnih institucij v nadzorno prakso Inštituta za sedanje Organizacije. "
Težko finančno stanje velikega števila bank kaže na resne težave v bančnem sistemu Ruske federacije in zahteva državno posredovanje in razvoj problema problematičnih bank. Takšno stanje je posledica povečanja plačilne nesposobnosti, kreditne politike tveganja, ki jih izvajajo banke, nerazumne odhodke v primerjavi z prejeto dohodek, povečanje kreditnega dolga itd.
Oblikovanje položaja zahteva razvoj načinov za izhod iz te določbe. V zvezi s tem bi morala centralna banka Ruske federacije sprejeti naslednje ukrepe.
1. Zavrtite neupravičena tveganja in odhodke, če niso viri financiranja.
2. Navedite redno in pravočasno predložitev poročil o bankah.
3. Izvajati sistematičen nadzor nad obračunavanjem poslovanja, ki jih izvajajo podružnice.
4. Okrepiti delo za povečanje odobrenega kapitala.
5. Spremenite prakso izplačil dividend v odsotnosti dobička.
6. Organizirajte delo na vrnitvi posojil z izvajanjem določene lastnine.
7. Povečajte število storitev, ki se zagotavljajo strankam bank, tj. Raznolikost bančnih prihodkov.
8. Zagotoviti oblikovanje rezervnih sredstev v velikostih, ki so jih določile listine bank, v skladu z zakonodajo in regulativnimi akti centralne banke Ruske federacije.
9. Organizirajte delo na pripravi in \u200b\u200bizbiri strokovnjakov za banke itd.
V letu 2009 - 2011 Dejavnosti Banke Rusije na področju bančne ureditve in nadzora v skladu z zveznim zakonom 10. julija 2002 N 86-FZ "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" bo namenjeno ohranjanju Stabilnost bančnega sistema Rusije in zaščito interesov vlagateljev in upnikov. Hkrati bo Banka Rusije povečala pozornost na razvoj bančnega sektorja.
Banka Rusije bo še naprej delala na naslednjih področjih:
Zagotavljanje odprtosti dejavnosti kreditnih institucij, vključno s preglednostjo lastniške strukture delničarjev (udeležencev);
Poenostavitev in zmanjšanje postopkov reorganizacije, vključno s pristopom kreditnih institucij, vzpostavitev dodatnih pogojev za obveščanje številnih oseb o postopkih reorganizacije;
Optimizacija pogojev za razvoj mreže bančnih storitev prebivalstva, subjektov sekundarnih in malih podjetij;
Zagotavljanje nasprotja o sprejemu za sodelovanje pri upravljanju kreditnih institucij oseb, ki nimajo potrebnih poklicnih lastnosti ali z dvomljivim poslovnim ugledom, vključno z oblikovanjem mehanizma za ocenjevanje poslovnega ugleda upravljavcev in lastnikov kreditnih institucij;
Racionalizacija mehanizmov za spremljanje pridobivanja vlagateljev delnic (delnice) kreditnih institucij.
Po načrtih centralne banke Ruske federacije je treba dokončati izvajanje pristopov, ki jih je predlagal Baselski odbor za bančni nadzor "Mednarodna konvergenca merjenja kapitala in kapitalskih standardov: novi pristopi. Posodobljena različica" (Basel Ii), v smislu poenostavljene standardizirane metode za ocenjevanje ustreznosti bank lastnih sredstev (kapitalskih), ki jih je prvi komponente "minimalne kapitalske zahteve" Basel II. V zvezi s tem bo presoja prisotnosti potrebnih pogojev za izvajanje izboljšanega (na podlagi metod ocenjevanja tveganja intrabank) pristopov k ocenjevanju ustreznosti lastnih sredstev (kapitala) bank, predvidenih v prvi sestavi Basla II. Uvedba ustreznih nadzornih zahtev je namenjena spodbujanju pristopa bonitetne ocene kapitalske ustreznosti ruskih bank na mednarodno priznane standarde na tem področju v obliki, najbolj sprejemljivo za ruski bančni sektor v sedanji fazi njenega razvoja. Delo se bo izvajalo pri pripravi regulativnih aktov Banke Rusije, ki izvaja priporočila druge sestavine "nadzornega procesa" Basla II. Načrtovano je razviti regulativne dokumente banke Rusije, da določijo minimalne zahteve za notranje bančne postopke za ocenjevanje zadostnosti lastnih sredstev (kapitala), ki ocenjuje kakovost notranjih postopkov bank za določitev stopnje zadostnih sredstev (kapitala) ocenjevanje ustreznosti lastnih sredstev (kapitala) na ravni skupine.
Poleg tega ob upoštevanju naloge razvoja tveganja usmerjenega nadzora, da se zagotovi: \\ t
Izboljšanje pristopov k obvladovanju likvidnostnega tveganja se je osredotočilo na uporabo koncepta denarnih tokov in oceni stanje sistemov upravljanja likvidnostnega tveganja v kreditnih institucijah, ravni in naravi likvidnostnega tveganja v ruskem bančnem sektorju;
Izboljšanje ureditve tveganj, ki jih sprejmejo kreditne institucije pri izvajanju poslovanja in posojilnih transakcij, vključno s tistimi, ki se nanašajo nanje in sorodne dolžnike;
Nadaljnji razvoj smiselnih pristopov k organizaciji nadzora, tudi na konsolidirani osnovi, namenjen izboljšanju kakovosti nadzorne ocene gospodarskega položaja bank, ki opredeljujejo težave pri njihovih dejavnostih v zgodnjih fazah njihovega pojava, pravočasne in ustrezne uporabe korektivni ukrepi;
Izboljšanje pristopov k regulaciji in obvladovanju tveganj, povezanih z uporabo kreditnih institucij sodobnih informacijskih sistemov, vključno z daljinskim bančnim sistemom, da se prepreči primere škode interesom teh organizacij in vključujejo takšne organizacije v nezakonite dejavnosti.
Banka Rusije bo veliko pozornosti namenila temam, ki urejajo dejavnosti kreditnih institucij, da bi potrošniku (vključno s hipotekarnimi) posojila in drugimi maloprodajnimi izdelki, kot tudi vprašanja zagotavljanja komercialnih organizacij, ki niso kreditne institucije, posredniške (Agencije) storitve kreditnim organizacijam.
Pomemben del dela bo okrepitev prizadevanj Banke Rusije skupaj z vladnimi izvršilnimi organi in bančne skupnosti za povečanje finančne pismenosti in razvoj finančnega izobraževanja v Ruski federaciji, zlasti na področju bančnih dejavnosti in bančne storitve z izvajanjem lastnih pobud, udeležbe v ustreznih nacionalnih in mednarodnih programih.
V prihodnjih treh letih bodo glavni cilji Banke Rusije na področju inšpekcijskih dejavnosti organizacija in vodenje inšpekcijskih pregledov kreditnih institucij (njihovih podružnic) na glavnih področjih bančnih dejavnosti, ki imajo odločilen vpliv na trajnost kreditnih institucij. Hkrati pa bo centralna banka Ruske federacije še naprej prizadevala za izboljšanje metodološke in regulativne in pravne podpore inšpekcijskih dejavnosti.
Banka Rusije pripisuje velik pomen izboljšanju postopkov za odpravo kreditnih institucij, ki so bile umaknjene z licenco za izvajanje bančnega poslovanja. Glede na stopnjo problema se je v centralni banki Ruske federacije odločila posebno pozornost naslednjim vprašanjem:
Regulacija likvidacijskega pobotanja v zvezi s finančnimi transakcijami;
Izboljšanje določb o izzivi transakcij dolžnika pri izvajanju stečajnega postopka in privabljanje odvisne odgovornosti za vložitev nesolventnosti (stečaj) tistim, ki imajo ali imajo pravico dati navodila, obvezno za izvajanje dolžnika;
Zagotavljanje varnosti elektronskih podatkovnih baz o poslovanju kreditnih institucij in arhivov, kot tudi odgovornost upravljanja kreditnih institucij za njihovo varnost.
Banka Rusije bo sprejela tudi učinkovite ukrepe za nadaljnji razvoj in izboljšanje regulativne uredbe in metodološke podpore za dejavnosti kreditnih institucij, da bi izpolnila zahteve zveznega prava z dne 07.08.2001 N 115-FZ "o preprečevanju legalizacije (pranja) \\ t Prihodki, ki jih prejemajo kriminalna sredstva in financiranje terorizma ", zlasti o vprašanjih identifikacije strank, njihovi predstavniki in upravičenci, ocenjujejo stopnjo (raven) tveganja naročnika operacij, da bi legalizirali (pranja) dohodka, pridobljenega s kaznivo in financiranje terorizma, kot tudi merila za identifikacijo in znake nenavadnih transakcij.
Na koncu bi rad ugotovil, da razvoj bančništva v sodobnih pogojih in potreba po izboljšanju bančnega nadzora zahteva razvoj novih metod za organizacijo nadzornih dejavnosti centralne banke Ruske federacije, saj je v veliki meri odvisna od stabilnosti bančnega sistema Ruske federacije.
3.3 Izboljšanje plačilnega sistema
Resen dejavnik pri izboljšanju stabilnosti delovanja finančnega sektorja in gospodarstva države kot celote je nadaljnje izboljšanje plačilnega sistema Rusije, vključno z izvajanjem ukrepov za razširitev nedenarnih poravnav, uvedbo sodobnih tehnologij in metod prenosa informacij , povečanje varnosti informacijskih sistemov, zagotavljanje učinkovite in zanesljive storitve vseh udeležencev v izračunih.
Izboljšanje plačilnega sistema Rusije bo olajšalo razvoj Banke Rusije bruto izračunov, ki se izvajajo v realnem času. Takšen sistem je namenjen izvajanju velikih, nujnih, prednostnih plačil, ki jih ustvarjajo medbančnih trgov, trgov vrednostnih papirjev in drugih uporabnikov, in bodo znatno povečali vlogo ruskega plačilnega sistema pri zagotavljanju učinkovitega dela finančnih trgov in nadaljevanjem njenega integracije Mednarodni plačilni sistemi.
Delo bo še naprej izboljševalo tarifno politiko na področju opravljanja storitev s strani plačilnega sistema uporabnikov Rusije, vključno z zveznimi državnimi organi.
Namenjen je razviti in izvajati enotne oblike elektronskih dokumentov, ki se uporabljajo v izračunu.
Posebna pozornost bo namenjena ukrepom za izboljšanje ureditve zasebnih plačilnih sistemov, ki delujejo v državi, ki zagotavljajo intrandarne izračune, izračuni na podlagi medbančnih korespondenčnih odnosov in klirinških (neto) izračunov. Banka Rusije bo še naprej sodelovala s kreditnimi institucijami in njihovimi združenji v smislu reforme plačilnega sistema.
Za zmanjšanje gotovine se bo delo še naprej razvijalo pravno in metodološko bazo, ki spodbuja uvedbo nedenarnih plačilnih instrumentov, ki uporabljajo posebna sredstva, ki temeljijo na sodobnih informacijskih tehnologijah, vključno s plačilnimi karticami.
Pobude kreditnih institucij za ustvarjanje klirinških sistemov bodo podprte, ki bodo lahko zagotovile dodatne plačilne storitve z uporabo plačilnih kartic in s tem prispevale k širjenju njih v Ruski federaciji.
Izboljšanje razvoja plačilnega sistema Rusije in finančnih mehanizmov bo spodbujalo tudi razvoj in širitev uporabe dokumentarnih oblik izračunov, vključno z akreditivom.
Banka Rusije, skupaj z bančno skupnostjo, bo še naprej prizadevala za poenotenje zakonodaje Ruske federacije in standardov bančne ureditve v skladu z mednarodnimi pravili in praksami na področju dokumentarnih operacij.
Da bi bili ustrezni rastoči potrebe gospodarstva pri zagotavljanju plačil, se mora plačilni sistem nenehno razvijati. Odbor za plačilo in ocenjeni sistemi banke mednarodnih zahtevkov je pokazal pobude za razvoj plačilnega sistema (ki so načela razvoja plačilnega sistema), ki so usmerjena predvsem k povečanju njene zanesljivosti in učinkovitosti. Te pobude so osredotočene predvsem na naslednjih točkah: \\ t
Postopno uvajanje širšega obsega plačilnih instrumentov in storitev;
Razvoj pogodbenih mehanizmov plačilne infrastrukture, ki zastopajo za svoje udeležence manj pravnih, operativnih in finančnih tveganj, pa tudi povečanje donosnosti zagotavljanja infrastrukturnih storitev;
Povečanje operativne združljivosti, medsebojno povezovanje in fleksibilnost bančništva, plačil, valute, telekomunikacijskih infrastruktur ter infrastrukture, povezanih z izračuni vrednostnih papirjev, ki omogočajo, da se zagotovi predelava plačil od konca do konca;
Lahek dostop finančnih institucij do poceni poravnave in kreditnih storitev ter učinkovitejših mehanizmov za varčevanje z likvidnostjo v sistemih plačil in poravnave;
Ustanovitev nacionalnega plačilnega sistema primernega regulativnega režima, ki centralni banki zagotavlja učinkovite nadzorne funkcije;
Učinkovitejši, bolj stabilnejši in bolj racionalno organizirani trgi, ki zagotavljajo zanesljivo zagotavljanje potrošnikov različnih plačilnih storitev, kot tudi napake slednjega.
Zato je razvoj plačilnega sistema evolucijski proces, med katerim je plačilni sistem v interesu razvoja novih orodij, infrastruktur in institucij.
Delo bo še naprej izboljševalo tarifno politiko pri zagotavljanju plačilnega sistema storitev za uporabnike.
Razvoj gospodarstva v državi, rast zahtevkov v finančnih in nefinančnih sektorjih gospodarstva zahteva razpoložljivost zanesljivih, varnih in učinkovitih mehanizmov za držanje naselij na področju maloprodajnih plačil, uvajanje sodobnih plačilnih storitev.
Banka Rusije namerava še naprej spremljati stanje na drobno v gospodarstvu, vključno s tistimi, ki jih izvedejo denarna naselja.
V skladu s sodobnimi mednarodnimi pristopi namerava Banka Rusije izboljšati nadzor plačilnih sistemov ob upoštevanju zakonodaje Ruske federacije in bančne prakse. To bo omogočilo, da se določi sestava in postopek za zbiranje informacij in oblik analitičnega dela.
Glede na obstoječe mednarodne trende bo Banka Rusije izboljšala tehnično infrastrukturo plačilnega sistema Banke Rusije. Ustanovitev centralizirane računalniške infrastrukture za obdelavo poročil o plačilih teritorialnih institucij se bo nadaljevala, ki bo še naprej uporabljala enotne visoko zmogljive in zanesljive platforme strojne in programske opreme, zmanjšala število uporabljenih računovodskih in delovnih kompleksov.
3.4 Ponudbe za krepitev rublja
Čeprav oslabitev, ki jih upravlja ruble, predloži razumna politika, s sprejemi, ki jih uporablja centralna banka, je nemogoče, da se dogovorita. Monetarna politika bi morala biti predvidljiva in dosledna. Logično je označiti ciljna merila menjalnega tečaja vsaj četrtino naprej, ki zmanjšuje devalvacijska pričakovanja. Po četrtletju (ali znotraj njega, če ni nujnih pogojev na tujih trgih), se lahko te smernice popravijo. Ne smejo nositi narave obveznosti in predstavljajo okvirne spremenljivke. Četrtletno obdobje ciljanja je zelo zadostno, da se ohrani prožnost politike valute, ob upoštevanju številnih LAS in negotovosti sedanjih ekonomskih podatkov.
Povečanje nestanovitnosti stopnje rublja zahteva nujno sprejetje številnih zakonov, ki bi omogočili legalizacijo in razvoj finančnih instrumentov, ki ščitijo udeležence na trgu iz valutnega tveganja, kot tudi za uporabo potrebne infrastrukture finančnega trga.
Prvič, delo bi bilo treba pospešiti na podlagi osnutkov zakonov o izvedenih finančnih instrumentih (terminskih pogodb) in ureditev klirinških dejavnosti. Sprejetje prvega zakona bo omogočilo razvoj valutnih derivatov in njihovih kombinacij z drugimi orodji za prerazporeditev valutnega tveganja med udeleženci na trgu. Zakon o klirinških dejavnostih bi omogočil kliring Multiclurncy, pa tudi preusmeritev tveganja neizpolnitve obveznosti na deviznih operacijah na centralni nasprotni stranki. Te račune je treba obravnavati kot antikriza in nujno - zmanjšati bodo občutljivost bank, podjetij in ruskega gospodarstva kot celote na nihanje deviznega tečaja rublja.
Kljub temu bi bilo bolj pravilno nadomestiti pristop direktive na trg. Na primer, zagotavljanje sočasnega uvajanja standarda za obvezne rezerve na sredstva v tuji valuti, kot tudi standard, ki uravnoteženje tujih sredstev in tujih obveznosti. V primeru preseganja sredstev v zvezi z obveznostmi na neto valutnem položaju (sredstva) se začne delovati obvezen standard rezervacije. Rezervacija se lahko izvede v tuji valuti v računovodskih izkazih v Banki Rusije, ki objektivno omejuje valutno pozicijo bank.
Eden od razlogov za neindabilnost rublja je čezmejno gibanje kratkoročnega kapitala. Zlasti je bil pritisk na rubelj lani v veliki meri posledica sklenitve nerezidenčnega kapitala z domačega borze. Povečanje stabilnosti deviznega tečaja v rublja do zunanjih pretresov omogoča nadzor nad gibanjem kapitala. Med drugim bo prispeval k neodvisni monetarni politiki, osredotočen na nekonomične naloge, in bo zagotovila trg zaradi inflacijskega pritiska, ko se bo kapital začel vračati v državo.
Medtem, zlasti delo, je treba izvesti na naslednjih področjih:
Izboljšanje neodvisnosti denarne politike v smislu neodvisnega namena ciljnih znamenitosti, ki ne bi smelo zadolževati od načrtov Ministrstva za finance ali Ministrstvo za gospodarski razvoj in biti realistični in dosegljivi;
Povečanje preglednosti dejavnosti banke Rusije (računovodski izkazi centralne banke, objava prepisov in protokolov upravnega odbora, Odbor za monetarno politiko in odbor za bančni nadzor, razglasitev operativnih napovedi Inflacija, ključni makroekonomski in finančni kazalniki, kot tudi napoved cen centralnih bank, razkritje matematičnega instrumenta gospodarstva in tako naprej);
Izboljšanje učinkovitosti denarnega trga (ustanovitev centraliziranega elektronskega medbančnega kreditnega trga, odpravo regionalnih neravnovesij in hierarhične strukture medbančnega trga, razvoj tržnih segmentov z večjo nujnostjo);
Razvoj interesnih politik (imenovanje mejnih točk ciljnega interesa, prilagajanje denarnih orodij za njihovo doseganje, zožitev obrestnih mer koridorjev);
Povečala je odgovornost centralne banke za zamude pri doseganju ciljev inflacije (zdaj ne nosi nobene odgovornosti, če so njegovi cilji ostali neizpolnjeni).
Razširitev meja vibracij koridorja stroškov bivarny košarice pomeni postopno oslabitev vpliva Banke Rusije na devizni trg in ustvarjanje predpogojev za brezplačno jadranje rublja. Vendar pa lahko prehod na plavanje poteka le, če bodo monetarne oblasti lahko izboljšale upravljanje gospodarstva prek denarnega trga.
Zaključek
Po podatkih Mete razvoja gospodarskih odnosov in izboljšanje politične strukture družbe se funkcije centralne banke bistveno spremenijo. Z leti reform so se pojavile pomembne spremembe v dejavnostih centralne banke Ruske federacije. Dvakrat spremenila zakon "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)". Ob posebnem mestu v sistemu energetskih struktur, Banka Rusije ostaja neodvisni monetarni regulativni organ.
Banka Rusije, ki je najvišja povezava bančnega sistema državnega leta, ima velik vpliv na naravo gospodarskih procesov. Stopnja gospodarskega razvoja, obstoj suverene države, je organ svoje nacionalne valute neposredno odvisen od učinkovitosti centralne banke Ruske federacije.
Kljub 146-letni zgodovini procesov Banke Rusije kot monetarni regulativni organ, države s tržnim gospodarstvom nadaljujejo. Dokazilo o tem služijo številnim spremembam zakonodajnega okvira, ki ureja bančništvo v državi in \u200b\u200bveliko število regulativnih dokumentov, letno iz obzidja Banke Rusije.
Najpomembnejši strateški cilj, ki ga je opredelila Ruska federacija, je prehod na inovativno pot razvoja, ustvarjanje gospodarstva, intenzivno preoblikovanje rezultatov znanstvenih raziskav in tehničnih dogodkov v kvalitativno novih izdelkov in tehnoloških procesov. Med njegovim dosežkom je treba zagotoviti konkurenčnost domačih proizvajalcev, trajnostne stopnje gospodarskega razvoja, povečane ravni javnosti in večkratno povečanje produktivnosti dela.
Faktor finančnega zavarovanja bo ključnega pomena za izgradnjo osnov inovacijskega gospodarstva, saj so pod njegovim vplivom, potrebne tokove virov, oblikovane in prerazporejene.
Uvedba finančnega mehanizma, ki krepi gospodarske in socialne preobrazbe, bo zagotovo zahtevala uporabo precejšnjih prizadevanj bančnega sektorja.
Aktiviranje sodelovanja Banke Rusije v investicijskih in inovacijskih dejavnostih je sposoben zagotoviti opazen pozitiven vpliv na druge udeležence na finančnem trgu (komercialne banke, investicijski skladi, zavarovalnice), služijo kot signal za njih bolj odločno se povezujejo ta proces.
Ideja o strukturi upravljanja Banke Rusije, glavnih splošnih gospodarskih in pravnih okvirov njenih dejavnosti, načela oblikovanja denarne politike, praktičnih pristopov k izbiri posebnih orodij za monetarno ureditev, oblike in metode Bančne ureditve in nadzor so pomembni za praktične dejavnosti strokovnjakov za kreditne institucije pri napovedovanju možnih ukrepov Banke Rusije.
Seznam rabljenih literatura
1. Zvezni zakon "na banke in bančne dejavnosti". Uvod Besedilo. Komentarji // pod skupaj. Ed. K.D. Lubencenko. - M.: Založba "Bančništvo", 2000. P. 57.
2. NW Ruske federacije. 1999. n 9. Umetnost. 1097.
3. SZ RF. 1999. n 28. Umetnost. 3477.
4. Vlada Ruske federacije N 983P-P13, Centralna banka Ruske federacije N 01-01 / 1617. Aplikacija T 5. aprila 2005 "o strategiji za razvoj bančnega sektorja Ruske federacije za obdobje do leta 2008."
5. Centralna banka Ruske federacije. Glavne smeri enotne državne monetarne politike za leto 2006.
6. Bančništvo: tutorial / ed. D.E., prof. G.g. Škatla - M .: ekonomist, 2004. - Z. 33-52.
7. Barenboim p.d., Kutafin O.E. Status centralne banke kot glavno vprašanje ustavnega gospodarstva v Rusiji // Banka Rusije v XXI stoletju: zbirka člankov. M.: Justicinform, 2003.
8. V.V. BRYUKOV analiza plačilnega sistema Ruske federacije in sedanjih trendov na plačilnem trgu // izračuni in operativno delo v komercialni banki ", 2008, N 6.
9. R.A.davydov Inovativne tehnologije in sistemi elektronskih plačil pri prodaji izdelkov in storitev // "Organizacija prodaje bančnih produktov", 2008, N 4.
10. denar, kredit, banke / ed. G.n. Bellazova: Vadnica. - M.: Yurait-Edition, 2004. - Z. 460-480.
11. N.YU. Vepileva bonitetna ureditev bančništva v Rusiji // Pravno delo v kreditni organizaciji ", 2008, N 2
12. ZAKIRV R.Z. Organizacija centralne banke: poučevanje in metodološki kompleks za disciplino: vaje za študente, ki študirajo v posebnosti 080105 - Finance in Credit / R.Z. Zakirov, n.n. Medvedjev. - Abakan: Založniška hiša Khakass State University. N.f. Katana, 2007. - Z. 120.
13. a.v. Zverov. Ruski bančni sistem: obeti za sodelovanje pri oblikovanju inovativnega gospodarstva // Urada v kreditni instituciji, 2008, št. 4.
14. Splošno upravljanje za razvoj plačilnega sistema. Posvetovalno poročilo Odbora za plačilo in ocenjenih sistemov Banke mednarodnih zahtevkov, 2006 (www.bis.org).
15. S.P. KARCHEVSKY Plačilni sistemi: koncept, struktura, tipologija in načela izgradnje // "izračuni in delovno delo v komercialni banki", 2007, N 4.
16. Caterina TM. Bančništvo. Vadnica za študente višjih izobraževalnih ustanov. - M.: Markextds, 2003. P. 55.
17. KOTLYAROV MA. Težave k izboljšanju preventivnega bančnega nadzora v Rusiji // bančništvo. 2004. N 3. P. 23.
18. Krochina yu.a. Finančno pravo Rusije: učbenik za univerze. M., 2004; Shephenko e.n. Pravna doktrina javnosti o statusu centralne banke Ruske federacije // Ruska pravna doktrina v 21. stoletju: Težave in načini reševanja: Znanstvena in praktična konferenca (3. - 4. oktober 2001) / ED. A.I. Demidov. Saratov, 2001. P. 172.
19. M.S. KUZNETSOVA Izračuni z elektronskim denarjem // "Ruski Davčni kurir", 2008, N 18.
20. Makarova n.v. Elementi strukture bruto plačilnega sistema // "International bančništvo", 2007, N 4
21. MIKHAILOVA N.A., STEMET M.O. Izboljšanje mednarodnih načel upravljanja bančnih tveganj // "Mednarodni bančništvo", 2008, N 4.
22. S.MISEYEV Politika valutne tečaja // "Banke in poslovni mir", 2009, N 3.
23. I.A. Nikolaev makroekonomske znamenitosti in protikrizni ukrepi v poslovni motivaciji // "Finančna in računovodska posvetovanja", 2009, N 4.
23. I.A. Nikolayev. Inflacija: pričakovano umik // "Finančna in računovodska posvetovanja", 2007, N 11
24. OLEINIK O.M. Osnove bančnih pravic: Potek predavanj. M., 1999.
25. A.Sarksyanz Težave bančnega nadzora // "Računovodstvo in banke", 2008, N 6
26. E.e.e.esmirnov Nadzor v bančnem sektorju Ruske federacije: trendi in obeti // "Pravno delo v kreditni organizaciji", 2006, N 6
27. TEDEEV A.A. Storitve elektronskega bančništva: Vadnica. - M., 2005. P. 12.
28. TOSUNYAN G.A. Bančne in bančne zakonodaje v Rusiji. M., 1995.
29. tyutyunnik a.v., Turbov a.v. Bančništvo. M.: Finance in statistika, 2005. P. 86
30. FETISOV G.G. Organizacija centralne banke: učbenik / G. Fetisv, O.I. Lavrushin, I.D. Mamonova; skupaj. Ed. G.g. Fetisov. - M.: Knorus, 2006. P. 170.
31. Finance. Prihodek od denarja. Kredit: učbenik za univerze / l.a. Droboksin, l.p. Okuneva, LD. Androsova et al.; Ed. prof. L.a. Trobozic. - M.: Finance, UNITI, 1997. - Z. 43-48.
32. CESTIN E.A. Ustavni in pravni status centralnih bank Evropske unije (na primeru Evropskega sistema centralnih bank): avtor. DIS. k. yu. n. M., 2001.
Tosunyan g.a. Bančne in bančne zakonodaje v Rusiji. M., 1995.
Oleinik O.M. Osnove bančnih pravic: Potek predavanj. M., 1999.
Krochina yu.a. Finančno pravo Rusije: učbenik za univerze. M., 2004; Shephenko e.n. Pravna doktrina javnosti o statusu centralne banke Ruske federacije // Ruska pravna doktrina v 21. stoletju: Težave in načini reševanja: Znanstvena in praktična konferenca (3. - 4. oktober 2001) / ED. A.I. Demidov. Saratov, 2001. P. 172.
Barenboim PD, KUTAFIN O.E. Status centralne banke kot glavno vprašanje ustavnega gospodarstva v Rusiji // Banka Rusije v XXI stoletju: zbirka člankov. M.: Justicinform, 2003.
CESTIN E.A. Ustavni in pravni status centralnih bank Evropske unije (na primeru Evropskega sistema centralnih bank): avtor. DIS. ... do. Yu. n. M., 2001.
Zvezni zakon "na banke in bančne dejavnosti". Uvod Besedilo. Komentarji // pod skupaj. Ed. K.D. Lubencenko. - M.: Založba "Bančništvo", 2000. P. 57.
Bančništvo: učbenik / ed. D.E., prof. G.g. Škatla - M .: ekonomist, 2004. - Z. 33-52.
Denar, kredit, banke / ed. G.n. Bellazova: Vadnica. - M.: Yurait-Edition, 2004. - Z. 361-370.
E.e.smirnov Nadzor v bančnem sektorju Ruske federacije: trendi in obeti // "Pravno delo v kreditni organizaciji", 2006, N 6
Finance. Prihodek od denarja. Kredit: učbenik za univerze / l.a. Droboksin, l.p. Okuneva, LD. Androsova et al.; Ed. prof. L.a. Trobozic. - M.: Finance, UNITI, 1997. - Z. 43-48.
TEDEEV A.A. Storitve elektronskega bančništva: Vadnica. - M., 2005. P. 12.
Fetisov g.g. Organizacija centralne banke: učbenik / G. Fetisv, O.I. Lavrushin, I.D. Mamonova; skupaj. Ed. G.g. Fetisov. - M.: Knorus, 2006. P. 170.
M.S. KUZNETSOVA Izračuni z elektronskim denarjem // "Ruski Davčni kurir", 2008, N 18.
Vladimir V.V. BRYUKOV analiza plačilnega sistema Ruske federacije in sedanjih trendov na plačilnem trgu // izračuni in operativno delo v komercialni banki ", 2008, N 6.
R.A.Davydov Inovativne tehnologije in sistemi elektronskih plačil pri prodaji izdelkov in storitev // "Organizacija prodaje bančnih produktov", 2008, N 4.
I.Nikolaev makroekonomske znamenitosti in protikrizni ukrepi v poslovni motivaciji // Finančna in računovodska posvetovanja, 2009, N 4.
Vlada Ruske federacije N 983P-P13, Centralna banka Ruske federacije N 01-01 / 1617. Aplikacija T 5. aprila 2005 "O Strategiji razvoja bančnega sektorja Ruske federacije za obdobje do leta 2008" \\ t
Splošno upravljanje za razvoj plačilnega sistema. Posvetovalno poročilo Odbora za plačilo in ocenjenih sistemov Banke mednarodnih zahtevkov, 2006 (www.bis.org).
S.P. KARCHEVSKY Plačilni sistemi: koncept, struktura, tipologija in načela gradnje // "izračuni in operativno delo v komercialni banki", 2007, N 4.
Centralna banka Ruske federacije. Glavne smeri enotne državne monetarne politike za leto 2006.
S.MIseyev Politika valutne tečaja // "Banke in poslovni svet", 2009, N 3.
Cociderina tm. Bančništvo. Vadnica za študente višjih izobraževalnih ustanov. - M.: Markextds, 2003. P. 55.
Zakirov r.z. Organizacija centralne banke: poučevanje in metodološki kompleks za disciplino: vaje za študente, ki študirajo v posebnosti 080105 - Finance in Credit / R.Z. Zakirov, n.n. Medvedjev. - Abakan: Založniška hiša Khakass State University. N.f. Katana, 2007. - Z. 120.
A.v. Zverov. Ruski bančni sistem: obeti za sodelovanje pri oblikovanju inovativnega gospodarstva // Urada v kreditni instituciji, 2008, št. 4.
Najpogosteje, ko se razkrivajo naloge in funkcije centralne banke, se zateka na preprost prenos teh operacij, ki dejansko lahko opravljajo banke.
Pravo tak pristop je sprejemljiv, saj vam omogoča, da določite določen niz operacij za centralnimi bankami. Tako se status, naloge, funkcije, pooblastila in načela organizacije in dejavnosti Banke Rusije kot javna pravna organizacija zakonito opredeljuje z Ustavo Ruske federacije, ki jo je leta 2002 sprejel zvezni zakon "O centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije) in drugih zveznih zakonov.
V skladu z Ustavo Ruske federacije (člen 75 str. 2) Zaščita in zagotavljanje trajnosti rubelja - glavna naloga Banke Rusije, ki jo izvaja ne glede na druge državne organe.
Kompleks osnovnih funkcij Banke Rusije je zapisana v členu 4 zveznega zakona "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)", v skladu s katerim Rusije Banka:
· V sodelovanju z vlado Ruske federacije, razvija in izvaja enotno državno monetarno politiko;
· Monopol opravlja izdajo denarnih sredstev in organizira gotovinsko kroženje;
· Je posojilodajalec zadnjega primerka za kreditne institucije, organizira sistem refinanciranja;
· Določa pravila za izdelavo izračunov v Ruski federaciji;
· Določa pravila za opravljanje bančnih operacij;
· Izvaja ohranitev proračunskih računov vseh ravni proračunskega sistema Ruske federacije, razen če zvezni zakoni, ki jih zvezni zakoni, z naselji v imenu pooblaščenih izvršilnih organov in državnih izplačevalnih sredstev, ki so upravičeni do organizacije izvršitve in izvrševanje proračunov;
· Opravlja učinkovito upravljanje deviznih rezerv banke Rusije;
· Odločanje o državni registraciji kreditnih institucij jim daje licence za bančne poslovneže, ustavi njihovo delovanje in jih spomnimo;
· Nadzoruje dejavnosti kreditnih institucij in bančnih skupin;
· Registrira izdajanje vrednostnih papirjev s kreditnimi institucijami v skladu z zveznimi zakoni;
· Opravlja neodvisno ali v imenu vlade Ruske federacije, vse vrste bančnih dejavnosti in druge transakcije, potrebne za izpolnitev funkcij Rusije Rusije;
· Organizira in izvaja regulacijo valute in nadzor valute v skladu z zakonodajo Ruske federacije;
· Določa postopek za izdelavo izračunov z mednarodnimi organizacijami, tujimi državami, pa tudi s pravnimi osebami in posamezniki;
· Določa pravila za računovodstvo in poročanje za bančni sistem Ruske federacije;
· Nastavi in \u200b\u200bobjavlja uradne tuje valute v zvezi z rubelj;
· Sodeluje pri razvoju napovedi plačilne bilance Ruske federacije in organizira pripravo plačilne bilance Ruske federacije;
· Nastavi postopek in pogoje za izvajanje valutnih izmenjav dejavnosti za organizacijo poslovanja za nakup in prodajo tuje valute;
· Izvaja analizo in napovedovanje stanja gospodarstva Ruske federacije kot celote in po regijah, objavlja ustrezne materiale in statistične podatke;
· Izvaja druge funkcije v skladu z zveznimi zakoni.
Vendar pa je možen še en pristop k oblikovanju funkcij centralne banke, ki temelji na gospodarskem bistvu centralne banke kot banke. V ruski ekonomski literaturi, pri določanju metodoloških temeljev analize bistva banke, je metodološka zahteva, da je kljub prisotnosti mnogih vrst bank, bistvo banke lahko obravnava le v zvezi z banko kot celota. Akademik O.I. LAVRUSHUSHIN OPOMBE: "Na podlagi tega metodološkega paketa izhaja, da je malo verjetno, da je smiselno pri določanju bistva banke, da ga oblikuje ločeno za centralne in poslovne banke," čeprav je jasno, da centralna banka deluje na makro ravne in naloge, razen nalog komercialne banke.
Težave z opredelitvijo gospodarskega bistva banke ostajajo doslej. To je pojasnjeno z naslednjimi okoliščinami:
· Variabilnost smeri in metod dejavnosti banke;
· Razlike na seznamu poslovanja, povezanih z razlikami v razvoju posameznih držav;
· Pravni trenutki (norme prava na drugačen način razlagajo koncept "banke").
Najpogostejša določitev banke, ki temelji na njenem gospodarskem bistvu, naslednje: Banka je posebna monetarna institucija, ki ureja promet na doplačilo v gotovinskih in negotovinskih oblikah. Hkrati se banka lahko opredeli kot posebna posojilna družba, ki se ukvarja s posebnimi dejavnostmi, ki so produktivne. Njegova produktivna narava je, da banka ustvarja svoj izdelek. Značilnosti bančnega produkta obravnava:
· Gospodarske značilnosti proizvoda (cilj, vsebina, vloga);
· Postopek za organizacijo ideje in učinkovitega izvajanja bančnega produkta (cena, izraz, pravila upravljanja dokumentov, računovodski postopek itd.);
· Skupina dokumentov, ki spremljajo izvajanje bančnega proizvoda.
Če govorimo na splošno, je bančni izdelek storitve.
Banke ne proizvajajo materialnih koristi, vendar so dejavnosti banke potrebne za potrošnike. Takšne storitve ustvarjajo dodatne stroške, ki se doda ceni izdelka, ustvarjenega v materialnih vejah proizvodnje. Glavne službe banke so:
· Emisije plačilnih zmogljivosti na makro- in mikro ravni;
· Kopičenje brezplačnega gotovine, da bi jih preoblikovali v delo;
· Zagotavljanje posojil strankam.
Druga vrsta storitve:
· Priprava in preusposabljanje osebja;
· Informacije in svetovalci;
· Analitične študije.
Vsi zgoraj navedeni zgoraj velja, nedvomno, Centralni banki in komercialni banki ter druge vrste bank.
V zvezi z določitvijo bistva centralne banke kot banke, se vprašanje pojavi glede njegovih funkcij. Kot je bilo že omenjeno, se pogosto funkcije banke identificirajo s svojim poslovanjem, saj se v okviru funkcije običajno razume z izvajanjem, dejavnosti in v okviru dejavnosti banke, ki jo razumejo poslovanje.
Če upoštevate funkcije kot nadaljevanje analize bistva centralne banke kot banke, je možen drug pristop. Funkcija vsake banke bo značilna za banko, v nasprotju z drugimi gospodarskimi subjekti. Kaj natanko?
Prva funkcija centralne banke kot banke je denarna kopičenje. Kot vsaka druga banka centralna banka izvede kopičenje začasnega brezplačnega denarja svojih strank - poslovnih bank. Hkrati pa kupci centralne banke, za razliko od strank, kot so nebančne kreditne institucije, finančna in industrijska podjetja, investicijski skladi, ohranijo pravico do razpolaganja z vloženim denarjem. V primeru, ko je denar. Čisti, je kreditna institucija, slednja, preostale lastnike opravljenih sredstev, izgubi pravico do razpolaganja (kreditna organizacija začasno postane začasno). Z drugimi besedami, banka prispeva (depozit) in kreditna institucija prevzame posojilo za svoje namene.
Druga funkcija centralne banke kot banka je funkcija regulacije cirkulacije denarja. Banke, vključno predvsem Centralna banka, so centri, skozi katere je denarna promet posledica vseh poslovnih subjektov in zahvaljujoč, s katerim obstaja možen promet denarja v gospodarstvu. Uredba o prodaji denarja se doseže tudi z izdajo plačilnih sredstev v gotovinski in negotovinski obliki.
Tretja funkcija centralne banke kot banke se lahko šteje za vmesno funkcijo. V skladu s tem se razume ne le dejavnosti banke kot posrednika v plačilih, temveč tudi njene dejavnosti na prerazporeditvi sredstev med temami gospodarstva, tj. o preoblikovanju denarnih sredstev. Centralna banka je središče medbančnih naselij, v procesu katerih je zaključen plačilni transakciji med poslovnimi subjekti. Skozi komisijo korespondenčnih računov poslovnih bank, centralna banka izvaja prelivanje sredstev iz enega gospodarskega subjekta v drugo, prekriva vire v druge industrije in regije.
Tako so bančne funkcije, ne glede na obliko slednjega, ena.
Zgornje funkcije se izvajajo v praksi prek niza poslovanja. Te operacije so predvidene različne vrste bank kot posebne denarne institucije. Banke opravljajo različne operacije, odvisno od nalog, s katerimi se soočajo.
Torej, komercialna banka je komercialno podjetje, ki v razmerah trga gradi svoj odnos s partnerji kot običajnega trga, t.j. Na podlagi dobičkonosnosti in tveganja. V skladu z zakonom "o bankah in bančnih dejavnostih" je kreditna institucija pravna oseba, ki si prizadeva pridobivanje dobička in na podlagi dovoljenja Banke Rusije ima pravico izvajati vse ali del bančnega poslovanja, najbolj Pomembno je, da so depozit, poravnava in kredit. Sestava poslovanja je predvidena tudi v zakonu "o bankah in bančnih dejavnostih".
Seveda so naloge centralne banke različne. Določeni so s statusom centralne banke, ravni njene gospodarske in politične neodvisnosti, pa tudi dejstvo, da centralna banka deluje kot glavna povezava monetarnega sistema katere koli države. Danes se obravnava kot regulatorni organ, ki združuje posebnosti banke in posebnosti državnega oddelka kot posrednika med državo in preostalim gospodarstvom (prek bank). Centralna banka je namenjena urejanju denarnih in kreditnih tokov z uporabo orodij, ki so ji dodeljene na zakonodajnem načinu.
Vprašanje nalog in namen dejavnosti centralne banke ni enostavno in rešeno enkrat in za vse. Dejavnosti centralne banke "je vpisana" v generalni potek gospodarskega razvoja države. Če je centralna banka obravnavana kot monetarni organ monetarne sfere, kot organ, ki izvaja državno monetarno politiko, potem naloge, s katerimi se soočajo, ne morejo izolirati od nalog in ciljev splošne gospodarske politike države.
V preteklosti so bile centralne banke ustvarjene za povsem dokončne namene. Prvič, za financiranje državnega proračuna. Vlade so bile zainteresirane za obstoj posebnega centra emisije, ki bi lahko vedno financirala stroške, ki presegajo dohodek od davčnih prihodkov. Drug začetni namen dejavnosti centralnih bank je bila izvajanje poceni in trajnega posojila. Če ni centralne banke, možnosti poslovnih bank ustvarjajo denar, je obseg kreditne ekspanzije omejen.
Na koncu XIX - zgodnjih dvajsetih stoletij. Ena na drugih uvedenih medtikah centralne Dange, ki se osredotoča na rezervo za zlato. Med gospodarskim razvojem je bil zlati standard nadomeščen z delni zlatim standardom, v katerem je znesek denarja, ki ga je izdala centralna banka, presegla svoje rezervne zlata.
Tako je bila v prvem obdobju njegove zgodovine (od 1860 do 1894) državne banke, ruski imperij v veliki meri subsidiarna institucija v zvezi z Ministrstvom za finance.
Večji delež sredstev državne banke je v tem času poslal neposredno in posredno financiranje zakladnice. GoSbank je imela naloge, povezana z Uradom Ministrstva za finance: opravljanje odkupa in vse pisarne dela na njem, podporo plemenitih in kmečkih bank itd. Drugo obdobje zgodovine državne banke Rusije (od leta 1894 do 1917) se je bistveno razlikovalo od prvega. Monetarna politika se je spremenila, drugi pa so postali viri državnih bančnih skladov, njenih odnosov z zakladništvom in organizacijskim odnosom s Uradom Ministrstva za finance. Pri doseganju trajnosti rublja je bila glavna vloga dodeljena ne blago, temveč kovino, ki zagotavlja monetarne znake, njihovo izmenjavo na zlatu. Podobni postopki pri razvoju centralnih bank se je pojavil v drugih državah.
Pomembna točka, ki je prispevala k nastanku novega koncepta in, v skladu z novimi nalogami centralne banke, je bila velika depresija poznih 20-ih - zgodnjih 30-ih., Ko je bil ustanovljen Keynesian Concept državne ureditve tržnega gospodarstva , vključno s pomočjo monetarne politike. Zbirke bančništva so pokazale, da učinkovito delovanje nacionalnih gospodarstev večinoma temelji na stabilnosti finančnih in kreditnih institucij. V tem obdobju se današnji pogled proizvaja na problem gospodarske in politične neodvisnosti in regulativne vloge centralne banke. V odločbi Bruseljske konference, 1920, je navedeno, da emisije (osrednje) banke ne bi smele biti izpostavljene političnemu pritisku, bi morali delati le na načelu razumnega poslovanja. Novi koncept je bila opredelitev centralne banke kot "javnega zaupanja" in ne le oddelke v okviru državne gospodarstva.
V monetarističnem konceptu urejanja tržnega gospodarstva, ki je končno oblikovana in izvedena v 70-ih-190, v mnogih državah z razvitim tržnim gospodarstvom, centralna banka kot neodvisna od vlade, je organ na splošno dana vodilno vlogo pri učinku na Gospodarstvo prek monetarnega obsega in naloga stabilnosti se nacionalna valuta šteje za glavno.
Trenutno kot glavna naloga za centralne banke držav z razvitim tržnim gospodarstvom, ki zagotavlja stabilnost kupne moči nacionalne valute, saj je stabilnost denarja dolgoročno predpogoj za učinkovito delovanje tržnega gospodarstva- usmerjena gospodarska rast in visoka stopnja zaposlenosti. Podobna naloga je dobavljena tudi Evropski centralni banki v zvezi z evrom.
Naloge in cilji osrednje (državne) banke v pogojih upravljavskega administrativnega gospodarstva in centraliziranega monobonk sistema so bili določeni s statusom državne banke, ki je v izjemnem državnem lastništvu in je bil član vlade s polnim politično in upravno podrejenost vladi. Državna banka ZSSR, poleg emisije in poravnave ter denarnih in denarnih dejavnosti, je izvedla posojilne operacije različnih sektorjev nacionalnega gospodarstva (zagotavljanje kratkoročnih posojil za industrijo, promet, komunikacije in dolgoročno kmetijstvo). Monopol treh državnih bank v ZSSR (razen državne banke ZSSR - Stroybank ZSSR in Vneshtorgbank ZSSR) je privedel do dejstva, da so se posojila pogosto izpolnila vlogo drugega proračuna, so se dolgovi podjetij izboljšale (zlasti v kmetijstvu) in posredovanje različnih področij nacionalnega gospodarstva. V teh pogojih se ne uporablja učinkovit potencial kreditnega mehanizma, ni bilo možnosti za aktivno monetarno politiko z orodji, ki so znane v državah s tržnim gospodarstvom.
Začetek gospodarskih reform v ZSSR je bil predpogoj za spreminjanje nalog, s katerimi se sooča državna banka ZSSR. Od leta 1987 je bila državna banka ZSSR prikrajšana za njegove monopolne značilnosti in odstranjene iz kreditov neposredno s podjetji. Naloge banke so bila centralizirana načrtovana upravljanje monetarnega sistema, enotno politiko na področju valutnih transakcij, usklajevanje dejavnosti ustavljenih vladnih specializiranih bank.
Od leta 1988, ko so se komercialne banke začele ustvarjati, pred ASSSR Statebank, skupaj z zgoraj navedenimi nalogami, je bila določena naloga nadzora nad operativnimi dejavnostmi komercialnih in zadružnih bank.
Naslednji korak je bilo sprejetje prava RSFSR leta 1990 na centralni banki RSFSR (Banka Rusije). Naloge in cilji Banke Rusije kot celote so sovpadale s cilji in cilji, ki izhajajo iz dejavnosti centralne banke katere koli države v tržnih razmerah.
V skladu s čl. 3 novega zveznega zakona "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" Julij 10, 2002, so glavni cilji Banke Rusije:
· Zaščita in zagotavljanje odpornosti o rubljeh;
· Razvoj in krepitev ruskega bančnega sistema;
· Zagotavljanje učinkovitega in neprekinjenega delovanja plačilnega sistema.
Dobiček dobička ni vključen v cilj Banke Rusije, vendar izvaja svoje stroške na račun lastnega dohodka.
Poslovanje centralne banke je posebna manifestacija svojih funkcij v praksi in se izvajajo za izpolnjevanje nalog, s katerimi se soočajo. V ruski zakonodaji, glavni operaciji Banke Rusije in ruske in tuje kreditne institucije vključujejo naslednje:
· Zagotavljanje posojil za obdobje največ enega leta v okviru zagotavljanja vrednostnih papirjev in drugih sredstev, razen če Zvezni zakon ne določi drugače; Zvezni zakon o zveznem proračunu;
· Nakup in prodaja pregledov, preprostega in prevajanja zabave z, praviloma, trgovskim poreklom, z zapadlostjo največ šest mesecev;
· Nakup in prodaja državnih vrednostnih papirjev na odprtem trgu;
· Nakup in prodajna obveznice, potrdila o depozitu in drugi vrednostni papirji z zapadlostjo ne več kot eno leto;
· Nakup in prodaja tujih valut ter plačilne dokumente in obveznosti v tuji valuti, ki so jih razstavljene ruske in tuje kreditne institucije;
· Nakup, shranjevanje, prodaja plemenitih kovin in drugih vrst valutnih vrednot;
· Izvajanje poravnave, denarnih in depozitnih operacij, upravljanje skladiščenja in vrednostnih papirjev ter druge vrednote;
· Izdajanje jamstev in jamstev;
· Izvajanje dejavnosti s finančnimi instrumenti, ki se uporabljajo za upravljanje finančnih tveganj;
· Otvoritveni računi v ruskih in tujih kreditnih institucijah v Rusiji in tujih državah;
· Nameščanje pregledov in računov v kateri koli valuti;
· Druge bančne dejavnosti, ki niso prepovedane z zakonom.
Hkrati ima Banka Rusije pravico izvajati poslovanje na podlagi Komisije, z izjemo primerov, ki jih določajo zvezni zakoni.
Poslovanje centralne banke se naravno razlikuje od poslovanja komercialnih bank, vendar z gospodarskega vidika, ki jih lahko razdelimo tudi v tri skupine:
· Pasivno;
· Aktivni;
· Aktivni pasivni (kominski posrednik).
Pasivno poslovanje centralne banke so transakcije, s katerimi se oblikujejo njena sredstva. Zakon o pasivnem poslovanju v naslednjih oblikah:
· EM seje;
· Izvrševanje dobička banke na oblikovanje ali povečanje sredstev;
· Pridobivanje posojil in posojil;
· Depozite.
Centralna banka ima take vire, ki jih ne more imeti nobena komercialna banka. To je pojasnjeno z dejstvom, da je centralna banka:
· Montopolum izvede vprašanje gotovine in organizira njihovo pritožbo;
· Na zadnjem primeru nastopa za poslovne banke;
· V imenu vlade upravlja javni dolg, tj. Kraji, vračajo in opravlja druge operacije z državnimi vrednostnimi papirji, ki jih izda vlada;
· Izdelava gotovinskega vzdrževanja proračuna, vodi računovodske izkaze izrednih sredstev, služi predstavnikom in izvršilnim organom, izdaja kratkoročna posojila vladi in lokalnim organom;
· Ali je banka bank, kot računi poslovnih bank, povezanih z medbančnimi operacijami in skladiščenjem rezerv.
Sredstva centralne banke so predstavljena v obliki:
· Gotovina v obtoku;
· Sredstva vlade Ruske federacije in kreditnih organizacij - rezidentov v računih v Rusiji Rusije;
· Kapitalska banka Rusije;
· Druge obveznosti (na primer, kreditni IMF).
Glavni vir sredstev je denar v obtoku in načina poslovnih bank.
Vprašanje denarja v pritožbi, tj. Ustvarjanje virov po njihovem vprašanju, ki temelji na posojanju poslovnih bank, držav in povečanje zlatih in deviznih rezerv. Mehanizem emisij vnaprej opredeljuje naravo kreditnih bankovcev. Emisije bankovcev, ko so posojila bankam zagotovijo račune in druge bančne obveznosti, in pri nakupu zlata in tuje valute, zlato in tuje valute. Vlada prejme posojilo v centralni banki, ki predstavlja svoje obveznosti.
Z drugimi besedami, zagotavljanje bančnih emisij služi kot sredstva centralne banke. To se kaže glede na odnos pasivnega in aktivnega poslovanja banke. Velikost pasivnega delovanja centralne banke "Emisije bankovcev" je odvisna od njenih aktivnih operacij: posojila bankam, zakladnico (Ministrstvo za finance), tj. Lahko se rečemo, da so naštete aktivne operacije centralne banke predvsem v zvezi s pasivnimi.
Vendar to ne pomeni, da je vsako posojilo centralne banke, kreditnega sistema ali države povezano z novo izdajo bankovcev. Takšna posojila se lahko knjižijo na račune poslovnih bank in zakladnice, odprtega v centralni banki, v tem primeru pa ni bankovca, ampak depozit emisije centralne banke. Vir sredstev centralnih bank služi tudi depoziti poslovnih bank, in njihove obvezne rezerve, pridobljene na posebne račune, pa tudi depoziti zakladnice (državni proračunski skladi). Ta sredstva se oblikujejo v postopku depozitnih poslov centralne banke. Centralna banka povečuje njena sredstva tudi na račun odbitkov rezervam in skladom različnih namenov.
Pridobitev dobička ni namen Banke Rusije in njenih institucij, ker Banka Rusije ni komercialna organizacija. Vendar to načelo ne pomeni, da Banka Rusije v procesu svoje dejavnosti ne more prejeti dohodka. Takšno priložnost zagotavlja zvezni zakon. Petdeset odstotkov dejansko prejete bilance stanja je prispelo po odobritvi letnega poročila Rusije Rusije, Banke Rusije, Banke Rusije, banke Rusije prenese na zvezni proračun. Preostali dobiček Banke Rusije pošlje uprava direktorjev v rezerve in sredstva različnih namenov.
Aktivna operacija - poslovanje za objavljanje bančnih virov, oblikovanje bančnih sredstev.
Sredstva centralne banke so predstavljena v obliki:
· Dragocene kovine;
· Sredstva in vrednostni papirji v tuji valuti v nerezidentih;
· Posojila in depoziti, vključno z: Posojilnimi organizacijami - rezidenti in za servisiranje zunanjega dolga;
· Vrednostni papirji, vključno z vrednostnimi papirji vlade Ruske federacije;
· Druga sredstva, vključno s osnovnimi sredstvi centralne banke.
Aktivne operacije so oblikovane:
· Posojilo (računovodstvo in posojilo);
· Bančne naložbe;
· Operacije z zlatom in tujo valuto;
· Druge operacije.
Poslovanje posojil, tj. Zagotavljanje posojil komercialnim bankam in državo potekajo v skladu z določbo: \\ t
· Zlata in druge plemenite kovine v različnih oblikah;
· Tuja valuta;
· Tednov v ruski in tuji valuti z zapadlostjo do šest mesecev (njihovi seznami določi uprava direktorjev Banke Rusije);
· Javni vrednostni papirji (njihovi seznami določi tudi uprava direktorjev Banke Rusije);
· Druge vrednote, jamstva in jamstva v primerih, ki jih je uveljavil odbor centralne banke.
Pri izvajanju obračunavanja in poslovanja posojila centralna banka kupi račune poslovnih bank kot del njihovega refinanciranja. Stopnja, po kateri centralna banka daje posojila komercialnim bankam, in se ponovno pojavijo svoje račune, se imenuje uradna diskontna stopnja ali bonitet centralne banke.
Naložbene dejavnosti centralne banke so predvsem naložbe v državne vrednostne papirje. Glavni cilj prodaje javnih vrednostnih papirjev centralne banke državnih vrednostnih papirjev je upravljanje javnega dolga in ureditev denarne oskrbe med monetarno politiko.
Praviloma je člen iz prvega članka Centralne bančne bilance zlata ali plemenite kovine, kot v bilanci stanja Banke Rusije. To je neke vrste opomnik tistih časov, ko je bila emisija opremljena z zlatom. Danes se "Zlata zaloga" centralne banke šteje za trajnostna likvidna sredstva, s katerimi banka opravlja operacije v količinah, ki se odločijo. Poleg zlata je centralna banka lastnica tujih valut, ki se uporabljajo za izvajanje valutnih operacij omejitve ali namene širitve valut, da se ureja potek nacionalne valute v zvezi z tujimi valutami.
Aktivno-pasivno poslovanje centralne banke vključujejo, najprej, poravnalne storitve so medbančne izračune prek sistema korespondenčnih računov, odprtih v strukturnih oddelkih centralne banke - denarnih držav (RCC) centralne banke Ruske federacije .
Od 1. januarja 1998, Centralna banka Ruske federacije ob RCC na lokaciji računov kreditnih institucij prevzame pristojbino za opravljanje storitev na področju naselij (izjema je izračun državnega izredno Proračunska sredstva, proračunske organizacije in poleg tega izračuni kreditnih institucij s centralno banko za prenos sredstev sklad obveznih rezerv, na depozite, da vrnejo posojila in plačilne obresti).
Navodila centralne banke lahko razdelimo na osnovno in dodatno. Glavne dejavnosti centralne banke so tiste, brez katerih je nemogoče izpolniti glavne naloge centralne banke - ohranjanje stabilnosti nacionalne valute. Dodatno - taka področja dejavnosti, ki prispevajo k reševanju te naloge.
Glavne dejavnosti centralne banke so povezane z dejstvom, da deluje kot:
· Emisy Center države;
· Monetarni regulativni organ;
· Banka bank;
· Regulacija in nadzor banke;
· Vladni agent;
· Regulacija valute in nadzor valute.
Opozoriti je treba, da določena področja dejavnosti centralne banke niso izolirana drug od drugega, ampak nasprotno, tesno povezana. Tako, na primer, izvajanje emisijskih operacij, izdajanje posojil poslovnim bankam, centralna banka hkrati ureja stanje monetarnega cirkulacije v državi.
Prvič, Centralna banka katere koli države deluje kot izdajateljski center države, tj. je izdajatelj denarnih sredstev. Hkrati pa spremlja stabilnost nacionalne valute, ker BankNote ohranja svojo ključno vlogo le pod pogojem, da je njihovo število omejeno.
Glavni cilji svojih dejavnosti so načela organizacije izdajanja poslovanja centralne banke Ruske federacije, v skladu s katerimi Banka Rusije:
· Monopulo izvaja izdajo gotovine;
· Napoveduje in organizira proizvodnjo, prevoz in shranjevanje bankovcev in kovancev;
· Ustvari varnostne sklade bankovcev in kovancev;
· Določa pravila za skladiščenje, prevoz, zbiranje denarja za kreditne institucije;
· Nastavi znake plačilne sposobnosti monetarnih znakov in postopka za zamenjavo poškodovanih bankovcev in kovancev, kot tudi njihovo uničenje.
Izvajanje emisije bankovcev je kazalnik neodvisnosti centralne banke iz državnih organov. Hkrati je vsak premaz proračunskega primanjkljaja, državna poraba z izdajo denarja iz centralne banke (izdajanje proračuna) omejuje neodvisnost centralne banke pri izvajanju denarne uredbe.
Napovedovanje potrebe po gospodarskem prometu v gotovini se izvaja z določitvijo kontrolnih številk minimalnih in maksimalnih gonilnih izrazov.
Centralna banka Ruske federacije uporablja ekonomske in matematične modele funkcije nalog povpraševanja in denarnih ponudb ter določa zmogljivost skupnega denarnega prometa na tej stopnji in morebitno ponudbo denarja. Načrtovani kazalniki mejnih vrednosti v smislu denarnih izhodov niso določeni ločeno. Centralna banka, na koncu se zavezuje, da bo povezala z izdajo bankovcev s procesom proizvodnje in izmenjave blaga in storitev ali obveznosti, da ne izdajo takih številnih bankovcev, na katere se ne strinjajo lastniki blaga, izvršilnih delavcev in storitev se ne strinjajo izmenjavo lastnih sredstev. Potreba po servisnem prometu dejansko pomeni, da se lahko nova vprašanja gotovine izvedejo, da bi nadomestila fizično poslabšane bankovce ali pod rastjo nacionalnega bogastva.
Hkrati ugotavljamo naslednje: Če se del bankovcev ne vrne v centralno banko in se kopiči v rokah, obstaja lojalnost, se oblikujejo dodatna sredstva, ki pod določenimi pogoji povečajo inflacijska trende.
Poudariti je treba, da je za centralno banko pritrjena le monopol o emisiji gotovine v obtoku. Vendar pa lahko centralna banka vpliva tudi na negotovinske emisije, ki jih izvajajo komercialne banke, ob upoštevanju multiplikarja bančništva (depozita). Ta vpliv izkaže, da je prvi, z refinanciranjem bank (razširitev ali refinanciranje, centralna banka povečuje ali zmanjšuje bančne vire in s tem povečuje ali zmanjšuje sposobnost komercialnih bank, da "zaslužijo denar"). Drugič, vpliv se izvaja s spremembo norme obvezne rezerve, kar pomeni zmanjšanje ali povečanje prostih virov komercialne banke. Poleg tega je obseg multiplikatorja bančništva (depozit) v nasprotnem odvisnosti natančno iz standarda obveznih rezerv poslovnih bank. Zato, s spremembo standarda obveznih rezerv komercialnih bank, centralna banka vpliva na znesek bančništva (depozit) multiplikator, zmanjšanje ali povečanje sposobnosti ustvarjanja denarja s strani sistema poslovnih bank.
Vloga izdaje centralne banke v državi je neposredno povezana z njegovo vlogo monetarnega regulativnega organa. Ker monetarni regulativni organ, centralna banka ureja stanje monetarnega področja, upravlja skupni denarni promet, povpraševanje po kredit in svoj predlog, izvaja monetarno politiko.
Narava monetarne politike je odvisna od stopnje neodvisnosti centralne banke. Na primer, cilji za spreminjanje sredstev sestavljanja se običajno določijo neposredno centralna banka, hkrati pa nobena centralna banka ne more ustanoviti enega ali drugega valutnega režima ne glede na vlado.
Razvoj in izvajanje monetarne politike vključuje:
· Raziskave o problemih gospodarstva in stanju monetarnega in kreditnega sektorja, ki tvorijo osnovo monetarne politike;
· Določanje smeri monetarne politike;
· Izbira glavnih orodij denarne ureditve: refinanciranje bank, standarde za obvezne rezerve, poslovanje depozitov, politiko obresti, operacije na prostem trgu;
· Ustvarjanje in vzdrževanje baze statističnih podatkov v smislu ponudbe denarja, posojil in prihrankov;
· Priprava denarnih programov in nadzora nad njihovo izvajanje.
Dvonični bančni sistem vključuje interakcijo centralne banke samo s komercialnimi bankami, brez njenega neposrednega posredovanja pri delovanju realnega sektorja gospodarstva. Zato je glavni prispevek Banke Rusije k izboljšanju delovnih pogojev realnega sektorja gospodarstva, da izvede takšno monetarno politiko, ki bi zagotovila potrebno stopnjo ekonomije v denarju s hkratnim odkrivanjem inflacije. Takšna politika vam omogoča, da ustvarite predpogoje za povečanje skupnega povpraševanja, normalizacijo denarnih tokov, reševanje problema neplačevanja in premestitve denarnih nadomestkov.
Zato je smer dejavnosti centralne banke še posebej pomembna, ko deluje kot banke bank. Centralna banka ohranja brezplačne denarne rezerve komercialnih bank, je center za poravnavo bančnega sistema, daje posojila poslovnim bankam. Centralna banka organizira plačilne in poravnalne odnose poslovnih bank, ki so stranke centralne banke, in je član teh odnosov, je sistem denarnih in negotovinskih naselij. Kot posojilodajalec zadnjega primerka za poslovne banke, centralna banka vpliva na stanje monetarne sfere, ustvarja podlago za razširitev posojilnih poslov poslovnih bank, povečuje raven likvidnosti. Zagotavljanje kreditnih bank poslovnih bank vam omogoča preprečevanje panike vlagateljev. Vendar pa je dostop do teh posojil v vseh državah omejen, saj lahko nerazumna posojila komercialnim bankam razume inflacijo. Skupni znesek posojil centralnih bank je omejen z določenim zneskom. Posojila za refinanciranje so na voljo le trajnostnim bankam, ki imajo začasne finančne težave. Poleg tega je stopnja dostopa do kreditov centralne banke odvisna od stopnje razvoja države. V skoraj vseh razvitih državah imajo banke možnost pridobivanja refinanciranja.
V skladu s takšnim ciljem centralne banke, saj zagotavlja stabilnost bančnega sistema, centralna banka deluje kot regulacija bank in nadzor. Uredba bank in nadzor nad njim je sistem ukrepov, prek katerih centralna banka zagotavlja stabilno in varno delovanje bank. Bančna uredba pomeni razvoj in objavo posebnih pravil in navodil, ki temeljijo na sedanji zakonodaji in določanju strukture in metod bančnih dejavnosti.
Nadzor se izvaja, da se zagotovi zanesljivost in trajnost posameznih bank in zagotavlja celovit in stalen nadzor izvajanja njihovih dejavnosti v skladu z zakoni in navodili.
Nadzor je potreben, saj so bančne dejavnosti nestabilne narave. Prvič, banke delajo predvsem zaradi privabljanja, ne lastnih sredstev, solventnost bank je v veliki meri odvisna od njihove sposobnosti, da ohranijo zaupanje vlagateljev - tako posameznikov kot pravne osebe. Drugič, struktura časa aktivnega in pasivnega poslovanja je drugačna, bilanca bank in njihovi zunajbilančni položaji se lahko spreminjajo hitreje kot v proizvodnih in trgovskih podjetjih itd.
Poleg tega lahko centralna banka opozarja tako imenovane "sistemske" krize bank ali za izravnavo njihovih posledic. Splošna načela bančnega nadzora, ki jo določi Baselski odbor bančnega nadzora, ki je leta 1977 razvil in objavil "osnovna načela učinkovitega nadzora bančništva." Ta načela vodi Centralna banka Ruske federacije, ki nadzoruje dejavnosti ruskih poslovnih bank.
Nadzor Banke Rusije za poslovne banke se začne s stopnjo registracije in izdajanja dovoljenj za bančne dejavnosti, za posamezne bančne dejavnosti (na primer valutne transakcije, poslovanje komercialnih bank z vrednostnimi papirji). Za bančne dejavnosti centralna banka izvaja daljinski nadzor in izvaja tudi pregled na terenu. Daljinski nadzor pomeni potrdilo, preverjanje in analizo finančnih poročil in statističnih podatkov. Banke se spremljajo z gospodarskimi standardi in drugimi bonitetnimi normami dejavnosti. Politika uvedba takih standardov zadržuje širitev bank na depozitnem trgu, vam omogoča, da zagotovite skladnost z vlagatelji. Tako Centralna banka prejme informacije o likvidnosti, solventnosti in finančnem stanju poslovnih bank. To delo se izvaja tudi pri analiziranju revolucij in denarnih sredstev v računovodskih izkazih poslovnih bank v RCC. Seveda je učinkovitost bančnega nadzora v veliki meri odvisna od pravočasnega in popolnega predložitve bankah zanesljivih informacij.
Pri pregledu na mestih centralna banka uporablja metodo vzorčenja, pri čemer posebno pozornost namenjajo računovodskim in kontrolnim sistemom v banki.
Centralna banka kot vladni zastopnik opravlja operacije na področju umeščanja in odplačilo javnega dolga, izvrševanja gotovinskega proračuna, izvaja javne račune, je njen finančni svetovalec, in prenaša tudi valutne sklade pri izračunu vlade z drugimi državami in mednarodnimi finančnimi in mednarodnimi finančnimi in Kreditne organizacije.
V poslovanju o oblikovanju in odplačevanju javnega dolga centralna banka pogovori enega od udeležencev pri določanju javnih obveznosti in imetnika dela. Banka Rusije se posvetuje z Ministrstvom za finance Ruske federacije o proizvodnji državnih vrednostnih papirjev in odplačevanju javnega dolga. Hkrati se upošteva vpliv teh dejavnosti na stanje bančnega sistema in prednostne naloge državne monetarne politike.
Hkrati, v skladu z obstoječo zakonodajo, centralna banka nima pravice zagotoviti neposrednih posojil vladi Ruske federacije za financiranje proračunskega primanjkljaja, posojila za financiranje proračunskih primanjkljajev predmetov Ruske federacije, lokalnih proračunov in proračunov državnih ekstrabudskih sredstev. To je ena od manifestacij neodvisnosti centralne banke. V letih 1992-1994 je Centralna banka izvedla neposredne posojanja proračunskih izdatkov zaradi svojega sklada emisij. Večina tega sklada je bila uporabljena za poplačilo tekočih proračunskih izdatkov (tako zajema 75% proračunskega primanjkljaja). Odplačilo dolga je bilo izvedeno z davčnim prevzemom v prihodkih del proračuna. S pomanjkanjem sredstev za odplačilo teh posojil je bil dolg odpisan pri izgubah centralne banke, sledi odškodnina na račun različnih virov Ministrstva za finance. Od januarja 1995 je bila prekinjena neposredna posojila izdatkom centralne banke zveznega proračuna in proračunskega primanjkljaja, ki je zapisana v sedanjem zveznem zakonu "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)".
Izvršitev gotovine proračuna je organizacija sprejema, skladiščenja in izdajanja državnih proračunskih sredstev in sredstev državnega izplačevanja skladov, vodenje računovodstva in poročanja.
Enako pomembno področje dejavnosti centralne banke je urediti povpraševanje po tuji valuti in njegovih predlogih, da bi dosegli trajnostni potek nacionalne valute v zvezi z tujimi valutami. Hkrati pa centralna banka deluje kot organ valute in nadzor valut. Pooblastila centralne banke v tej vlogi določajo zvezni zakon "o regulaciji valut in nadzoru valut" 9. oktobra 1992 št. 3615-1.
Kot telo valute v Ruski federaciji je Banka Rusije:
· Določa obseg in postopek za pritožbo valutnih vrednot na ozemlju Ruske federacije;
· Vzpostavlja pravila in postopke za izvajanje valutnih operacij v Ruski federaciji rezidentov in nerezidentov, enotnih oblik računovodstva, dokumentacije in statistike valutnih transakcij;
· Daje kreditne institucije in opozarja na dovoljenja za valutne operacije.
Namen valuta v Ruski federaciji je zagotoviti skladnost z valutno zakonodajo med deviznimi dejavnostmi. Centralna banka kot valutni nadzor deluje z državnim carinskim odborom Rusije, Zveznim postrežbo in službo za nadzor izvoza prek agentov za nadzor valut: pooblaščene banke.
Kot del nadzora valute, centralna banka prek pooblaščenih bank nadzoruje:
· Pravilnost izvoznih poslov, uvoz blaga, dela, storitve;
· Pravilna uporaba valutnih računov;
· Skladnost s postopkom za obvezno prodajo dela valutnih prihodkov s strani strank pooblaščenih bank;
· Pravilnost organiziranja dela menjalnih točk v Ruski federaciji, zavezanju in ob upoštevanju valutnih in izmenjavo poslov v pooblaščenih bankah.
Dodatne dejavnosti centralne banke vključujejo analitične, statistične in znanstvene raziskave, napovedovanje gospodarskih procesov (predvsem na ravni makra), analiza sprememb v gospodarskih razmerah, analiza finančnega položaja podjetij, izvajanje vezi z nebančnimi strankami , ki zagotavlja določen sklop javnih storitev (kolektivna uporaba storitev), usposabljanje in dvigovanje njihovih kvalifikacij.
Potreba po analitičnih, statističnih in znanstvenih raziskavah in gospodarskih raziskavah ter priprava gospodarskih napovedi za razvoj ruskega gospodarstva je posledica dejstva, da je centralna banka, ki pripravlja osnutek glavnih usmeritev enotne monetarne politike za prihodnje leto in ga predstavi v državni dumi. V skladu z zveznim zakonom o centralni banki (Banka Rusije), glavne usmeritve enotne monetarne politike za prihodnje leto vključujejo naslednje določbe:
· Analiza države in napovedi razvoja ruskega gospodarstva;
· Osnovne smernice, parametri in orodja enotne državne monetarne politike.
Z gospodarskega vidika je za centralno banko potrebno raziskave in analiza splošnih gospodarskih procesov, da izberejo navodila denarne politike, da se zagotovi kakovost njegovega razvoja in izvajanja. Odločitev o glavnih referenčnih točkah, parametrih in instrumentih denarne politike temelji na ustrezni ekonomski analizi razmer v Rusiji, na podlagi njih pa se po potrebi podajo priporočila in usklajujejo ukrepe državnih organov.
Relativno nova usmeritev v dejavnosti centralne banke predstavlja spremljanje podjetij v realnem sektorju gospodarstva kot del projekta "Center za spremljanje podjetij". Namen tega projekta je ustvariti celosten sistem za spremljanje podjetij realnega sektorja v Rusiji Rusije, ki bo omogočila monetarno politiko, ki bo upoštevala sodobne pogoje za razvoj ruskega gospodarstva.
Informacijske in raziskovalne dejavnosti centralne banke vključujejo tudi svetovalne dejavnosti, v katerih se izvajajo različne vrste srečanj, seminarjev, konferenc, vključno z mednarodnimi. Poleg tega centralna banka sodeluje s centralnimi bankami drugih držav, mednarodnih monetarnih in finančnih organizacij.
Na praviloma je centralna banka vodila nevid nasvet, vendar predsednik ali vodja, ki ga imenuje vlada.
Mnoge centralne banke niso tako neodvisne, kot so nas nahranili ZDA. Predstavniki vlade so prisotni v priročniku (Svet) centralnih bank. Na Japonskem in v Franciji imajo predstavniki Ministrstva za finance pravico, da svetujejo svoje centralne banke.
Poleg tega so številne centralne banke dolžne ustvariti pogoje, tako da lahko vlade zasedejo denar od njih. Najbolj neodvisni v industrijskem svetu so centralne banke Nemčije, Švice, Kanade, Nizozemske, ZDA in Rusije, najmanj neodvisne - centralne banke Portugalske, Grčije in Španije.
Uvod
3.2. Navodila za izvajanje centralne banke Ruske federacije pri izvajanju učinkovite monetarne politike v obdobju 2014-2016
Zaključek
Seznam uporabljenih virov
Aplikacije
Uvod
Pomembnost dela tečaja je posledica dejstva, da je bančni sistem, figurativno gledano, srce tržnega gospodarstva, ki podpira potrebno raven finančnih sredstev v njej. Centralna banka je glavna povezava monetarnega sistema vseh razvitih držav.
Predmet tečaja je bila centralna banka kot glavni institucija bančnega sistema.
Predmet študije je ocena učinkovitosti dejavnosti centralne banke Ruske federacije v Rusiji.
Namen dela je oceniti vlogo centralne banke Rusije pri izvajanju učinkovite monetarne politike v tržnem gospodarstvu.
Da bi dosegli cilj, je treba rešiti naslednje naloge:
Delo tečaja je sestavljeno iz uvedbe, treh poglavij, zaključka, seznam uporabljenih virov in aplikacij.
Centralna banka je glavna povezava monetarnega sistema skoraj vseh držav z bančnimi sistemi.
Posebno mesto in vloga centralne banke v bančnem sistemu sodobne države določata raven in narava razvoja tržnih odnosov, slednje pa se ne sme obravnavati kot nekaj nespremenjenega. Ena izmed najbolj presenetljivih manifestacij je spremeniti vlogo bank na različnih fazah razvoja tržnih odnosov.
Seveda, ideja centralne banke izvira iz pogojev relativno razvitih tržnih odnosov, ko je postalo jasno, da je nadaljnji razvoj trga na splošno in finančno, zlasti brez centralne banke kot državni nadzor in ureditev, je bila uporna neupravičene izgube.
V večini zahodnih držav so bile funkcije centralne banke zapisane v nekaterih bankah sredi XIX - zgodnjega XX stoletja. Tako je francoska banka postala enotni center emisij države leta 1848, Reichsbank in Bank of Spain - leta 1874, zvezna rezerva v Združenih državah leta 1913.
Prve centralne banke v svetovnem bančniku se je zgodila bistveno prej. Najbolj prva centralna banka je postala Rixbank - centralna banka Švedske, ki je nastala leta 1668. Nekoliko kasneje (leta 1694) se je pojavila Banka Anglije, ko je bilo potrebno veliko posojilo za izvedbo večne vojne z Francijo, za izdajo katerega je več londonskih trgovcev združenih v eno delniško banko. Kot "hvaležnost" za službo, ki je bila zagotovljena vladi, so prejeli izključno pravico do emisij bankovcev, ki so tekoče izpostavljeni na zlatu. Bankovci, ki jih je izdala nova banka, so postala avtoritativna plačilna objekt in je vsoto plačil v Angliji, v starosti ene in pol, je Bank of England izvedla vlogo centralne banke v državi, ki se je opirala na Kraljsko listino iz leta 1694, v katerem so bila načela delovanja in upravljanja njih zapisana. Banka Anglije je bila zakonodajna vloga zapisana le leta 1848 na podlagi zakona Robertnega piha.
Za razliko od Anglije, kjer je Centralna banka postala, v Rusiji, je bila GoSbank odobrena "od zgoraj" leta 1860. Hkrati, če je Banka Anglije ali Reichsbank v Nemčiji ravnala kot neodvisne kreditne in emisijske centre, je bila državna banka Rusije podrejena Ministrstvu za finance.
Dodelitev enega izmed njih iz splošnega razpona bank centralne banke v državi pomeni začetek oblikovanja bančnega sistema na dveh ravneh v državi, na najvišji ravni, od katerih se nahaja centralna banka.
Po drugi strani pa je potreba po vzpostavitvi bančnega sistema na dveh ravneh posledica protislovne narave tržnih odnosov: Po eni strani zahtevajo svobodo odstranjevanja z zasebnimi finančnimi sredstvi in \u200b\u200bto zagotavljajo elementi nižje ravni sistem - komercialne banke in druge kreditne institucije; Po drugi strani pa so takšni odnosi potrebujejo državno ureditev, ki zahteva posebno institucijo v obliki centralne banke.
Zato je bila ustanovitev centralne banke neke vrste zgodovinsko odkritje, ki je omogočilo učinkovito omejevanje elementa trga, hkrati pa ohraniti svobodo podjetništva.
Sprva je izraz centralna banka pomenila največjo banko v centru bančnega sistema. Nato so centralne banke postopoma monopolizirale nekatere posebne funkcije, in na določeni fazi zgodovinskega razvoja, jih je država nacionalizirala.
Hkrati je njihovo bistvo načeloma ostalo nespremenjeno in je v mediaciji med državo in gospodarstvom države, ureditev kreditnih tokov v državi.
Ne glede na funkcije, ki se dajejo na centralni banki, je vedno regulativni organ, ki združuje lastnosti komercialne banke in državne službe.
Zato je centralna banka predvsem mediator med državo in preostalim gospodarstvom prek bančnega sistema države, in kot taka institucija, je namenjena urejanju denarnih in kreditnih tokov, ki uporabljajo orodja, ki so zapisane v zakonodajnem postopku.
Podrobneje razmislimo o izkušnjah več držav pri izgradnji bančnega sistema in vloge centralne banke.
V Združenem kraljestvu je Banka Anglije centralna banka države. Bank of Anglije Krediti komercialne banke, ki niso neposredno, ampak prek posrednikov - računovodstva in popustnih hiš, njegov vodja pa je zaseden tedensko z voditelji različnih združenj, ne samo bančništvo, ampak tudi trgovino in industrijo.
V Združenih državah Amerike ima centralna banka Federal Reserve System (Fed), ustanovljena leta 1913.
Fed vključuje 12 zveznih rezervnih bank, ki so osrednjega pomena za okrožja, v katerih se nahajajo. Poleg tega so člani Fed približno 6000 poslovnih bank, ki predstavljajo več kot 70% vseh depozitov. Banke - Člani Fed so največje zasebne poslovne banke. So delničarji in hkrati s strani kupcev in prejmejo 6% dividend njihovemu osnovnemu kapitalu.
V svoji funkciji je Banka bank, HRAND izvaja celovito vzdrževanje bank članic Fed.
FED je neodvisen finančno. Neodvisnost FED je izražena tudi v tem, da ameriški predsednik nima pravice, da bi se FED dal kakršnemu koli naročilu ali preusmeritvi svojih menedžerjev.
Banke, ki niso članice sistema, za dopolnitev blagajne, se zatekajo k storitvam svojih dopisnikov, hranijo članske banke.
Opozoriti je treba, da v Združenih državah ni enotne državne politike urejanja bančništva.
Nemška centralna banka je Deutsche Bundesbank, ki ima odbor v Frankfurtu AM Main, 9 deželnih centralnih bank kot glavne oddelke in skoraj 200 glavnih oddelkov in podružnic.
Zvezna banka je v celoti v lasti federacije in izvaja Zvezni oddelek za nadzor nad nadzorom.
Monetarna in kreditna politika nemške zvezne banke opredeljuje svoj osrednji svet.
Zvezna banka ni dolžna izpolnjevati navodil zvezne vlade, vendar mu zagotavlja podporo na področju splošnih gospodarskih politik.
Preko Bundesbank in njenih podružnic se večina negotovinskih denarnih poravnav izvede z uporabo pregledov in računov na nacionalni ravni.
Najpomembnejša značilnost nemškega bančnega sistema je univerzalna narava dejavnosti komercialnih bank v državi.
Posebno vlogo v bančnem sistemu igrala na Japonskem, ki je bila ustanovljena leta 1882 kot centralna banka države.
Banka Japonske, 55% odobrenega kapitala, ki pripada vladi, in 45% - zasebna podjetja, ima izjemno izdajanje pravice. Uspešuje bančni sistem države, vključno z državnimi bankami, ki imajo na Japonskem 11.
Državne funkcije dejansko opravljajo eno največjih poslovnih bank na Japonskem - Tokio Bank, ki je v skladu z japonsko zakonodajo zaupano valutne operacije.
Centralne banke razvitih držav imajo določene metode vpliva na gospodarstvo. Trgovanje z njimi vključuje: popust (računovodstvo) in politike zavarovanja; Minimalna rezervna politika: operacije odprtega trga; Politika depozita; Monetarna politika. Vendar pa je vsebina standardnega sklopa metod in kombinacija njihove uporabe bank različnih držav odvisna od številnih predpogojev.
Poskusi, da bi moderne strategije centralnih bank različnih držav v tradicionalne koncepte kažejo monetarne politike, da niti monetarizem niti državni teorija uredbe v svoji čisti obliki ne najdejo svojega izraza v praksi gospodarstva države. V prihodnosti lahko računate na kompromisno različico izbire strategije centralne banke. Hkrati je v tem času bolj in več prednostnih nalog na tržne mehanizme v primerjavi z upravnimi metodami ureditve.
Eno od osnovnih načel določanja strategije centralnih bank je usmeritev za urejanje stopnje rasti denarne ponudbe v nacionalnem gospodarstvu ali ureditvi menjalnega tečaja nacionalne denarne enote glede na vse stabilne tuje valute, tj. na notranjih ali zunanjih kazalnikih. Izbira tega ali ta strategija centralne banke je odvisna od urejanja gospodarstva države. Hkrati se upošteva naslednja tendenca. Centralne banke razvitih držav z močnimi notranjimi trgi se osredotočajo na urejanje stopnje rasti denarne ponudbe v izračunu indeksa. Notranja in zunanja stabilnost nacionalne monetarne enote se razlikujejo (pod notranjim, ki niso vnetljivi časi, pod zunanjim - stabilnostjo menjalnega tečaja nacionalne de-nežne enote v zvezi z drugimi valutami).
V skladu z izbrano strategijo se centralne banke izvajajo kot prednostna ali monetarna ali monetarna litija in uporabljajo ustrezna orodja.
Da bi uredili obseg dobave denarja, se ukrepi izvajajo bodisi za spodbujanje rasti denarne ponudbe (široko politiko na podlagi posojil), bodisi za določitev njenega povečanja (omejevalne kreditne in protiinflacijske politike).
Izbira in kombinacija instrumentov, ki se uporabljajo v določenih ekonomskih razmerah, sta odvisni od strategije centralne banke. Kljub temu je mogoče poimenovati zahteve za instrumentalno centralno banko katere koli razvite države. Prvič, o orodjih, ki bi morale imeti največjo učinkovitost.
Enako pomembna zahteva je enotnost vpliva na konkurenčnost posameznih skupin ali vseh kreditnih insuls. V zvezi s tem so dejavnosti centralne banke razdeljene na dve skupini. Prvi od teh vključuje ukrepe vpliva na del poslovnih bank. Druga skupina vključuje dogodke v zvezi z vsemi kreditnimi institucijami. Kot primer je mogoče držati centralno restrikcijsko računovodsko politiko. Orodja, povezana z obema skupinama, ustrezajo zahtevam nevtralnosti centralne banke, saj na splošno vplivajo konkurenčnost kreditnih institucij v odnosu med seboj v različnih skupinah ali vseh bankah na splošno. To ne izključuje različnih posledic takih ukrepov za različne banke (na primer, velike in majhne).
Vsa orodja je mogoče opisati z naslednjimi merili: tradicionalna ali netradicionalna; upravni ali trg; skupna ali selektivna usmerjenost; neposreden ali posredni vpliv; Kratkoročno, srednje ali dolgoročno.
Priporočljivo je, vendar razlikuje med neposrednim in posrednim vplivom enega ali drugega mehanizma. Na primer, pri izvajanju računovodskih usmeritev, se izvedena ravna ureditev na denarnem trgu, in hkrati pa obstaja posredni vpliv na kapitalski trg.
V okviru ciljev dolgoročne denarne politike je strategija centralne banke, izračunana za obdobje od enega leta do več desetletij. Učinkovitost združevanja denarne politike, ki se uporablja hkrati, je odvisna od njihove uspešne povezave, medtem ko dosegajo različne namene. Primer dolgoročnih regulativnih orodij je tradicionalna orodja za monetarno politiko (na primer minimalne rezervne politike, politika refinanciranja itd.). Izvajanje kratkoročnih TSE-LEI služi kot netradicionalnih orodij, kot so postopki zamenjave v okviru monetarne politike, arbitraža v okviru politik na notranjem trgu in nekaterih tradicionalnih orodij.
Tako ima centralna banka pomembno vlogo pri oblikovanju monetarne politike države v tržnem gospodarstvu.
75. člen Ustave Ruske federacije je vzpostavila poseben ustavni in pravni status centralne banke Ruske federacije, njeno izključno pravico do izvajanja denarne emisije (del 1) in kot glavna naloga - zaščita in zagotavljanje trajnosti rubelj (del 2). Status, cilji dejavnosti, funkcije in pooblastila centralne banke Ruske federacije, ki ga določi tudi zvezni zakon "Na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" in drugih zveznih zakonov.
V skladu s členom 3 zveznega zakona "Na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" so cilji Banke Rusije: zaščita in zagotavljanje trajnosti rublja; Razvoj in krepitev bančnega sistema Ruske federacije in zagotavljanje učinkovitega in neprekinjenega delovanja plačilnega sistema.
Ključni element pravnega statusa centralne banke Ruske federacije je načelo neodvisnosti, ki se kaže predvsem v dejstvu, da Banka Rusije deluje kot posebna javna pravna institucija, ki ima izjemno pravo monetarne emisije in Organizacija denarnega kroženja. Ni državni organ, hkrati pa se njena pooblastila v svoji pravni naravi nanašajo na funkcije državne moči, saj njihovo izvajanje vključuje uporabo ukrepov državne prisile. Funkcije in pooblastila, določena z ustavo Ruske federacije in zveznega zakona "Na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)", Banka Rusije je neodvisna od zveznih državnih organov, državnih organov konstitutine Subjekti Ruske federacije in lokalnih oblasti.
Pooblastila za pripravo pravic Rusije Banke Rusije kažejo, da so njene izključne pravice za objavo regulativnih aktov obvezno za zvezne organe državnih organov, državne organe ustanovnih subjektov Ruske federacije in lokalnih oblasti, vseh pravnih oseb in posameznikov, o vprašanjih povezana s svojo usposobljenostjo zveznega prava "na Ruski federaciji centralne banke (Banka Rusije)" in drugih zveznih zakonov. Banka Rusije v skladu z Ustavo Ruske federacije nima pravice do zakonodajne pobude, ampak njeno sodelovanje v zakonodajnem postopku, poleg objave lastnih pravnih aktov, je prav tako zagotovljena z dejstvom, da osnutki Z zveznimi zakoni, pa tudi regulativni pravni akti zveznih izvršilnih organov v zvezi z izvajanjem bančne Rusije svojih nalog, je treba poslati na zaključek v Rusiji Rusije.
Banka Rusije je pravna oseba. Dovoljeni kapital in druga lastnina Banke Rusije so zvezna lastnina, medtem ko je Banka Rusije opremljena z lastnino in finančno neodvisnostjo. Pooblastila za držanje, uporabo in odstranjevanje premoženja Banke Rusije, vključno z zlato in deviznimi rezervami Banke Rusije, izvajajo Banka Rusije sama v skladu s cilji in na način, ki ga določi. \\ T Zvezni zakon "Na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)". Umik in obremenitev obveznosti banke Rusije brez soglasja niso dovoljena, razen če z zveznim zakonom drugače določeno drugače. Finančna neodvisnost Banke Rusije je izražena v tem, da svoje odhodke izvaja na račun lastnega dohodka. Banka Rusije ima pravico, da brani interese na sodišču, tudi na mednarodnih sodiščih, sodiščih tujih držav in arbitražnih sodišč.
Država ni odgovorna za obveznosti Banke Rusije, pa tudi Banke Rusije - za obveznosti države, če niso prevzela takšnih obveznosti ali če jih zvezni zakoni ne določajo drugače. Banka Rusije ni odgovorna za obveznosti kreditnih institucij, kreditne organizacije pa niso odgovorne za obveznosti banke Rusije, z izjemo primerov, ko Banka Rusije ali kreditnih organizacij prevzame takšne obveznosti.
V svojih dejavnostih je Banka Rusije odgovorna državni dumi zvezne skupščine Ruske federacije, ki imenuje in razbremeni predsednika Ruske Rusije (o predložitvi predsednika Ruske federacije) in članov Odbor direktorjev Banke Rusije (o predložitvi predsednika Rusije Banke, se je strinjal s predsednikom Ruske federacije); Pošlje in opozarja na predstavnike državne dume v nacionalnem bančnem svetu Banke Rusije v okviru svoje kvote, in meni tudi, da so glavne usmeritve enotne monetarne politike in letnega poročila Banke Rusije in sprejema rešitve na njih . Državni svet ima na podlagi predloga Nacionalnega bančnega sveta Banke Rusije pravico odločiti o preverjanju zbornice Ruske federacije Ruske in gospodarske dejavnosti Banke Rusije, njenih strukturnih oddelkov in institucij . Poleg tega državna DUMA ima parlamentarne predstavitve o dejavnostih Banke Rusije s sodelovanjem njenih predstavnikov, prav tako pa obravnava poročila predsednika Ruske Rusije o dejavnostih Banke Rusije pri predstavitvi Letno poročilo in glavne usmeritve enotne monetarne politike.
Banka Rusije opravlja svoje funkcije v skladu z Ustavo Ruske federacije in zveznega zakona "na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" in drugih zveznih zakonov. V skladu s 75. členom Ustave Ruske federacije je glavna naloga Rusije za zaščito in zagotavljanje trajnosti rublja, denarne emisije pa izvaja izključno Banka Rusije. V skladu s členom 4 zveznega prava "Na centralni banki Ruske federacije (Banka Rusije)" Banka Rusije opravlja naslednje funkcije: \\ t
V sodelovanju z vlado Ruske federacije razvija in izvaja enotno monetarno politiko;
Monopolowololy izvaja izdajo gotovine in organizira gotovinsko kroženje;
On je posojilodajalec zadnjega primerka za kreditne institucije, organizira sistem njihovega refinanciranja;
Določa pravila za izdelavo izračunov v Ruski federaciji;
Vzpostavlja pravila za bančništvo;
Opravlja ohranitev proračunskih računov vseh ravni proračunskega sistema Ruske federacije, razen če zvezni zakoni ni drugače določeno z naseljami o navodilih pooblaščenih izvršnih organov in državnih izplačevalnih sredstev, ki so dodeljene organizaciji izvršitve in izvrševanje proračunov;
Izvaja učinkovito upravljanje deviznih rezerv banke Rusije;
Odloča o državni registraciji kreditnih institucij, izdaja dovoljenja kreditnim organizacijam za opravljanje bančnih operacij, ustavi njihovo delovanje in jih opozarja;
Nadzoruje dejavnosti kreditnih institucij in bančnih skupin;
Registrira izdajanje vrednostnih papirjev s kreditnimi institucijami v skladu z zveznimi zakoni;
Vaje neodvisno ali v imenu vlade Ruske federacije, vse vrste bančnih dejavnosti in druge transakcije, potrebne za izpolnjevanje nalog Banke Rusije;
Organizira in izvaja regulacijo valute in nadzor valute v skladu z zakonodajo Ruske federacije;
Določa postopek za izdelavo izračunov z mednarodnimi organizacijami, tujimi državami in pravnimi osebami in posamezniki;
Vzpostavlja pravila za računovodstvo in poročanje za bančni sistem Ruske federacije;
Vzpostavlja in objavlja uradne tuje valute v zvezi z rubeljo;
Sodeluje pri razvoju napovedi plačilne bilance Ruske federacije in organizira pripravo plačilne bilance Ruske federacije;
Nastavi postopek in pogoje za izvajanje izmenjav valut za organizacijo izvajanja poslovanja za nakup in prodajo tujih valut, prodaja, suspenzijo in povratne informacije iz dovoljenj za izmenjavo valut za organizacijo poslovanja za nakup in prodajo tuje valute. (Funkcije za izdajo, prekinitev in povratne informacije z izmenjavo valut za organizacijo poslovanja za nakup in prodajo tuje valute, bo Banka Rusije izvedela od datuma začetka veljavnosti zveznega zakona o pripravi ustreznih sprememb zveze Pravo "o licenciranju nekaterih vrst dejavnosti");
Analize in napovedovanje stanja gospodarstva Ruske federacije kot celote in po regijah, najprej monetarne, valutne in finančne odnose, objavlja ustrezne materiale in statistične podatke;
Opravlja druge funkcije v skladu z zveznimi zakoni.
Tako je centralna banka Ruske federacije regulator bančnega sistema v Ruski federaciji in razvija in izvaja monetarno politiko države.
V Rusiji v obdobju 2014 - 2016. Zunanje povpraševanje bo ostalo dejavnik za preprečevanje gospodarske rasti zaradi ohranjanja ciklično nizke gospodarske dejavnosti v državah trgovinskega partnerja Rusije (zlasti v evroobmočju). Hkrati pa je srednjeročno, je postopno pospeševanje hitrosti gospodarske rasti držav - trgovinskih partnerjev in, v skladu s tem, obnovitev zunanjega povpraševanja.
Predvidene nizke stopnje rasti svetovnega gospodarstva skupaj z zvestom obsega proizvodnje nafte (vključno z alternativnimi metodami) omejujejo povečanje cen nafte in naftnih derivatov, ki so glavni proizvodi ruskega izvoza. Cene nafte se pričakujejo v obdobju 2014-2016. se bo zmanjšal od trenutnih nivojev, ostankov-yas v razponu od 95-105 dolarjev na rele Bar. Ob upoštevanju ohranjanja sto-bitnih ravni cen za glavne proizvode ruskega izvoza in zmernega povečanja uvoznih cen bodo trgovski pogoji pametno, ki bodo omejili rast ruskega gospodarskega ekonomskega.
Stopnja inflacije v državah glavnih partnerjev bo ostala nizka. V skladu s tem bo pritisk na cene, specifične za potrošnike v Rusiji, na strani uvožene inflacije majhna. V pogojih zmerne poslovne dejavnosti v letu 2014 in v prvi polovici leta 2015, so centralne banke razvitih držav najverjetneje izvajajo izjemno mehko monetarno politiko. Pričakuje se, da se je Fed USA povečala obrestne mere, ki niso prej kot druga polovica leta 2015, ECB pa ni prej kot začetek leta 2016. Vpliv spodbujanja denarne politike v državah trgovinskih partnerjev Rusije na njihovem gospodarstvu bo omejen.
Glede na postopno obnovo gospodarske aktivnosti v razvitih državah, bo zmanjšanje stopnje rasti v državah s pomorskimi trgi bo povzročilo vzdrževanje razmeroma nizkih interesov za vlagatelje v svoja sredstva. V skladu s temi pogoji, najmanj v letu 2014, ne pričakuje znatnega izboljšanja pogojev opazovanja na svetovnih finančnih trgih za ruske organizacije. Po ocenah Rusije Banke Rusije se lahko stroški privabljanja sredstev za domača podjetja na svetovnih kapitalskih trgih starost. Prav tako ni verjetno, da bi povečala pritok portfeljskih naložb v državah z nastajajočimi trgi, vključno z Rusijo.
Stopnja gospodarske rasti v ROS-CII v letu 2014 - 2016. ostane nizka. Glavni vir rasti gospodarstva bo še naprej povpraševanje potrošnikov, vendar bo omejen na zmerno povečanje dohodka prebivalstva. Stabilizacija brezposelnosti na razmeroma nizki ravni v pogojih sprememb v demografskih in izobraževalnih strukturah delavnic bo povzročila ohranitev pozitivnih stopenj rasti nominalnih plač v obdobju 2014-2016. Hkrati bo spodnja raven načrtovanega indeksiranja plač v proračunskem sektorju v primerjavi z letom 2013 omejila stopnje rasti odtujitve prebivalstva v obdobju 2014-2016. Dinamika posojil na drobno bo zagotovila določeno podporo potrošnikom-Mu, kljub pričakovanemu zmanjšanju stopnje rasti posojil prebivalstvu z 28,7% ob koncu leta 2013 na približno 20 - 22% v obdobju 2014-2016. Zato se pričakuje, da se bo stopnja rasti gospodinjstev v letu 2014 zmanjšala na 3,1 - 3,3% v primerjavi s 4,7% v letu 2013. V letu 2015 - 2016. Ob upoštevanju splošnega izboljšanja gospodarskih razmer v Rusiji in na svetu je možen manjši pospešitev rasti zasebne potrošnje.
Predvidena je tudi nekaj obnove stopnje rasti investicij v OS-Novi kapital, na podlagi z nizkim dnom za leto 2013. V letu 2014 so letne stopnje rasti naložb v osnovna sredstva znašale 1,4 - 1,6% (po zmanjšanju 0,3% v letu 2013). Poleg tega, v letu 2014, zaključek rezerv rezerv ROS-SIAN podjetja, opaženo v letu 2013, čaka. Bruto pregrada bo tako pozitivno prispevala k stopnjam rasti BDP. V letu 2015 - 2016. Ker se naložbena podnebja in razpoloženja proizvajalcev postopoma izboljšujejo, še dodatno pospešijo rast naložb v osnovna sredstva.
V letu 2014 - 2016. Čisti izvoz bo verjetno še naprej negativno prispeval k stopnja rasti BDP, hkrati pa bo njen obseg nepomemben. V letu 2014, v pogojih relativno počasnega okrevanja zunanjega povpraševanja, stopnja rasti izvoza ne bo presegla 2% (po 3,8% v letu 2013). Hkrati pa bo stopnja rasti nesmrtnosti v veliki meri omejena na upočasnitev dinamike zasebne potrošnje in v letu 2014 se bo zmanjšala na 3,8 - 4,0% v prejšnjem obdobju od 5,9% v letu 2013. Poleg tega je magnetni tečaj rube januarja 2014, kot tudi predvidena dinamika realnega deviznega tečaja v pogojih za zmanjšanje cen nafte, verjetno tudi dejavniki, ki omejujejo uvoz. Pozneje v letu 2015 - 2016. Nekaj \u200b\u200bpospeška hitrosti ro-sto uvoza se pričakuje glede na obnovitev standardnega povpraševanja. Hkrati bi se morala v pogojih za obnovo svetovnega gospodarstva tudi stopnja rasti izvoza blaga in storitev, ki bo določila ohranitev manjšega negativnega prispevka SI-izvoza v stopnje rasti BDP v obdobju 2015-2016 .
Vpliv na gospodarsko dejavnost dinamike deviznega tečaja rublja, opažen v četrtem četrtletju 2013 - januar 2014, je ocenjen kot dvoumna. Po eni strani oslabitev rublja povečuje so-valuto ruskega gospodarstva in lahko spodbudi izvoz blaga in brke. Po drugi strani pa znižanje deviznega tečaja rublja poveča stroške teh podjetij in na razdalji, ki so kupljene surovine, materiale in dejavnike proizvodnje v tujini. Ti učinki se razlikujejo za različno verodostojno gospodarstvo na obsegu in smeri ter se lahko medsebojno nadomestijo.
Po rezultatih leta 2014, stopnja rasti BDP, ki je bila v razponu od 1,5 - 1,8%. V razdalji, obstaja določeno povečanje stopnje rasti BDP. V letu 2015 - 2016. Lahko dosežejo 1,7 - 2,0%. Hkrati, na neporavnanih treh letih, je predviden ohranjanje zmerno negativnega sproščanja.
Tako je napoved rasti BDP ponkov, ki je povezana s sprejemom podatkov, kar kaže na bolj znatno upočasnitev poslovnega sredstva (predvsem investicijsko povpraševanje) v Rusiji v drugi polovici leta 2013 v primerjavi s predhodno napovedanimi. Kljub nižji dinamiki prikazovanja realnega sektorja opažena di-namika monetarnih kazalnikov ni bila bistveno namenjena pričakovani predhodno. Zlasti stopnja rasti posojila ECO-Nomika v letih 2014 - 2016. predvideva približno 15%.
V letu 2014 je napovedano zmanjšanje v utripanju na ciljne vrednosti. V odsotnosti pomembnih negativnih pretresov se bo tendenca pojdnejše inflacije nadaljevala januarja 2014, do junija 2014 pa se bodo letne stopnje rasti cen življenjskih potrebščin zmanjšale na 5,8 - 6,1%. Ohranjanje relativno visoke inflacije bo posledica dinamike cen za posamezne kategorije živilskih proizvodov (proizvodi za živinorejo pod vplivom visokih stroškov proizvodnje in sadja in zelenjavnih proizvodov, ki so posledica slabega vremena lani).
Poleg tega lahko nekateri obveščevalni učinek oslabijo rublja, ki se je zgodil konec leta 2013 - v začetku leta 2014. Po mnenju Banke Rusije se lahko prenos nihanj menjalnih tečajev na inflacijo pojavi v eni ali dveh četrtletjih. Prispevek upad rublja rubelja, opažen v četrtem četrtletju leta 2013 in v Jan-Vare 2014, v letni inflaciji v letu 2014 bo približno 0,3 - 0,5 odstotka. Vendar pa je ta učinek mogoče nadomestiti že v bližnji prihodnosti, če je stopnja nacionalne valute pravilna na ravni, ki jo določijo sedanji trajnostni trendi v dinamiki glavnih temeljnih dejavnikov. Poleg tega se bo učinek zatiranja deviznega tečaja v veliki meri nadomestil z vplivom dovolj nizkega agregatnega povpraševanja. Tako sedanja dinamika obrestne mere, ocenjene, ne bo preprečila doseganja inflacije cilja v letu 2014.
V drugi polovici leta se pričakuje znatno zmanjšanje inflacije, ki se bo dogovorili z izčrpanjem delovanja dejavnikov iz predloga, pa tudi nižje stopnje indeksacije tarif stanovanj in javnih služb v letu 2014 v primerjavi s prejšnjim leto.
Upočasnitev dejanske inflacije, saj se pričakuje dejanja namernih dejavnikov, se pričakuje, da bo pripeljala do zmanjšanja inflacijskih pričakovanj, ki bodo skupaj s ciklično nizko povpraševanje pomagale zmanjšati inflacijo v letu 2014 in v letu 2015 - 2014 let.
Na podlagi ocene inflacijskih tveganj in možnosti za gospodarsko rast Banka Rusije v obdobju januar-oktober 2013 ni spremenila osredotočenosti denarne politike in ohranila raven stav na glavne začasne operacije likvidnosti. Hkrati je Banka Rusije sprejela številne odločitve za izboljšanje sistema interesov, da bi povečali učinkovitost monetarne politike. Banka Rusije je napovedala 13. septembra 2013 o uvedbi ključne stave - kazalnik monetarne politike (postala je enotna stopnja za osnovne tekoče operacije, ki temeljijo na dražbi za obdobje 1 teden). Hkrati je bila zaključena nastajanja meja odstotnega koridorja Banke Rusije, ki je nastala s stopnjami stalnega poslovanja za obdobje 1 dan, z zmanjšanjem pretaja o posojilih čez noč in posojila, ki jih zagotavljajo netržna sredstva, in jamstva za obdobje 1 dan. Pred to odločbo je bil od aprila 2013 zaporedna upad številnih stopenj na operacijah rezervacij likvidnosti, namenjenih oblikovanju zgornje meje odstotne koridorja. Da bi izboljšali delovanje denarnega trga zaradi delne sproščanja tržne podpore, ki jo je prejela Banka Rusije o dejavnostih likvidnostnega prednastavka, julija 2013, je bilo odločeno, da začnemo izvajati dražbo za spremenljivo obrestno mero za zagotavljanje Posojila, ki jih zagotavljajo netržna sredstva ali garante, za obdobje 12 mesecev. Ti dražitelji so nepravilni. Septembra 2013 so bili uvedeni redni dražilniki na zagotavljanju posojil, ki jih zagotavljajo netržna sredstva v plavajoči obrestni meri za obdobje treh mesecev. Mini-malnalni širjenje na ključne stopnje Banke Rusije za kreditne dražbe - Novi podatki so bili določeni v višini 0,25 odstotka točke.
Tabela 3.1.
|
Obrestne mere za glavno poslovanje Banke Rusije (% na leto) |
|||||
|
Namen |
Pogled od zgoraj |
Orodje |
Stopnja od 09/16/2013 |
||
|
Nudenje pic |
Posojila čez noč |
||||
|
Repo, transakcije "valutna zamenjava" (ruble del), lombardna posojila |
|||||
|
Gold posojila |
|||||
|
Posojila, ki jih zagotavljajo netržna sredstva ali jamstva |
|||||
|
Delovanje avkcije (minimalne obrestne mere) |
Dražbe za zagotavljanje posojil, ki jih zagotavljajo netržna sredstva |
5.75 (plavajoče) |
|||
|
Odvisne dražbe |
1 dan, 1 teden |
||||
|
Lic videdbin. |
Operacije na dražbenem nadstropju (največje obrestne mere) |
Depozitne dražbe |
|||
|
Stalna operacija (na fiksnih odstotkih) |
Operacije depozita |
1 dan, povpraševanje |
|||
Povečanje fleksibilnosti cursovyja, kot tudi zlaganje zunanjih in notranjosti makroekonomskih trendov je povzročilo zmanjšanje pomembnosti uporabe standardov za obvezne rezerve, da bi omejili pritok špekulativnega kapitala. V zvezi s tem je Banka Rusije februarja 2013 izenačila predpise obveznih rezerv v vseh kategorijah obveznosti kreditnih institucij, ki jih je določila na ravni 4,25% 3. Označena odločba je bila nevtralna z vidika zakonitosti monetarne politike in vpliva na likvidnost bančnega sektorja.
V januar-septembru 2013, v pogojih strukturnega primanjkljaja likvidnosti sektorja BBC, je bilo veliko povpraševanje po kreditnih institucijah o operacijah REFI-NANSING Banke Rusije, medtem ko je obseg absorbira likvidnosti ostal nepomemben.
Zagotavljanje likvidnosti Banke Rusije s kreditnimi institucijami se izvaja predvsem na podlagi dražbe, katerih omejitve so bile določene na podlagi napovedi likvidnosti bančnega sektorja. Kot glavna oblika privlačnosti likvidnosti od Banke Rusije, kreditne organizacije še naprej uporabljajo repo dražbe na datum 1 dan in 1 teden. Od 1. oktobra 2013 je Repo Auctional dolg dosegel 2,4 bilijona. rubljev (1,8 bilijona. rubljev za 01.13.2013), povprečna dnevna vrednost navedenega indeksa za obdobje od začetka leta pa je znašala 1,8 bilijona. rubljev (1,1 bilijona. Rubljev v povprečju v letu 2012).
Zaradi pomanjkanja posameznih kreditnih organizacij vrednostnih papirjev, sprejemljivo kot zavarovanje o poslovanju repo z Banko Rusije, in nezadostno aktivno prerazporeditev likvidnosti na trgu v letu 2013 povečala intenzivnost uporabe kreditnih organizacij operacij "valutna zamenjava" Rusije. Hkrati so se povečale tako pogostost vključitve teh transakcij in obsega njihovega okolja, ki je v obdobju januar-septembra 2013 povečala na 73,5 milijarde rubljev iz 45,6 milijarde rubljev v drugi polovici leta 2012, ko je operna "valuta Swap "se je začela izvajati redno. Hkrati je to orodje ostalo za kreditne organizacije sekundarni vir privlačnosti likvidnosti s strani banke Rusije, ki so se zatekali predvsem v dneh rasti napetosti na denarnem trgu, tudi v povezavi z nastopom davčno obdobje.
Julija 2013 je bila izvedena dražba peresta o zagotavljanju posojil kreditnim organizacijam banke Rusije, obeh-sintranih sredstev ali jamstev, po spremenljivi obrestni meri za obdobje 12 mesecev. Znesek sredstev, ki so na voljo po rezultatih kreditne dražbe, so-dala 306,8 milijarde rubljev. Oktobra 2013 se je začela redno dražbo za zagotavljanje kreditnih organizacij bančnih posojil ROS-SII, ki jih zagotavlja netržna sredstva, pri spremenljivi stopnji za obdobje treh mesecev. Znesek sredstev, ki so na koncu prve kreditne dražbe sodelovali 500 milijard rubljev. Uporaba navedbe instrumentov bo prispevala k ublažitvi problema pomanjkanja tržne podpore v posameznih posojilnih ali-nizah in povečanje upravljanja po specifičnih cenah.
Sl. 3.1. Glavni instrumenti Banke Rusije za zagotavljanje in absorpcijo likvidnosti (milijarde rubljev)
Dolg kreditnih institucij za posojila Banke Rusije, zavarovana z netržnimi sredstvi in \u200b\u200bjamstvi kreditnih institucij, v obdobju januar-oktobra 2013, se je povečala s 649,9 na 863,7 milijarde rubljev, in le 56,9 milijarde rubljev je bil dolg na podlagi fiksnih operacij. Obseg drugih operacij refinanciranja po fiksnih obrestnih merah (lombardna posojila, čez noč, zlato kredite) v obdobju poročanja je ostala na nota.
V letu 2013 je Banka Rusije sprejela številne ukrepe za razširitev dostopa kreditnih institucij za ponovno financiranje orodij in izboljšanje tehnologije poslovanja. Pri zagotavljanju likvidnosti za transakcije je potekala seznam sredstev. Od 04/15/2013 je Banka Rusije začela zaključiti repo transakcij z možnostjo zamenjave določbe, zaradi česar je kreditne institucije olajšala upravljanje portfelja vrednostnih papirjev, ki se uporabljajo kot zavarovanje v OPE-WAIRES Banke Rusija. V drugem četrtletju leta 2013 so se repo dražbe začele izvajati mehanizem delne zadovoljstva vlog, ki so banki Rusije omogočili, da sredstva, ki temeljijo na podlagi kreditnih sredstev za sklade v celoti v okviru uveljavljene omejitve, ki že sledi rezultatom na - (če obstaja zadostno povpraševanje).
3.2. Navodila za izvajanje dejavnosti centralne banke Ruske federacije pri izvajanju učinkovite monetarne politike v obdobju 2014-2016.
Banka Rusije v letu 2014 je še naprej imela politiko tečaja, ne da bi preprečila oblikovanje trendov v Dina-Mick ruševine, zaradi ukrepa temeljnih makroekonomskih dejavnikov, ne da bi ugotovil kakršne koli omejitve, osredotočene na FIC, na stopnji nacionalne valutne obrestne mere. Hkrati bo Banka Rusije v tem obdobju dosegla postopno povečanje prožnosti oblikovanja temeljnega oblikovanja, vključno z zmanjšanjem obsega intervencij Rusije, katerega cilj je izravnavanje nihanja deviznega tečaja rublja, Poleg povečanja občutljivosti meje intervalnih interval obseg intervencij, ki jih je storila Banka Rusije, s tem oblikovanja pogojev za prilagoditev udeležencev na trgu v valutne nihanj, ki jih povzročajo zunanji šoki.
V letu 2014 se bo delo končalo z oblikovanjem pogojev za prehod na režim plavajočega menjalnega tečaja, ki vključuje zavrnitev uporabe referenčnih točk delovanja politike tečaja, povezanega s stopnjo menjalnega tečaja, ki bo omogočila Banka Rusije za koncentracijo-XIA pri upravljanju tržnih obrestnih mer za dosežke za inflacijo. Banka Rusije bo še naprej izvajala poslovanje na domačem trgu na trgu, ki se nanaša na dopolnitev ali porabo sredstev suverenih skladov, in omogočila prenos povpraševanja ali dobave tujih valut s strani zveznih primerov na domačem trgu. Tudi Banka Rusije bo ohranila veliko valutnih intervencij v okviru reševanja problemov urejanja ravni likvidnosti bančnega sektorja. Takšna praksa ne nasprotuje konceptu režima plavajočega tečaja in se uspešno uporabljajo razvite države, ki imajo suverene sklade. Poleg tega ta način ne izključuje možnosti izvajanja točkovnih operacij na deviznem trgu, da bi ohranila finančno stabilnost v primeru udarnih dogodkov.
Pod pogoji za povečanje prožnosti operacije CURL, se menjalni tečaj rubenega vedra oblikuje pod vplivom najugodnejših tržnih dejavnikov, vključno s čezmejnimi kapitalskimi tokovi, ki so izpostavljeni hudim in potrošniškim ko-nogam po zamenjavi razpoloženja udeležencev na finančnih trgih. Posledica tega bo rast negotovosti dinamike dinamike deviznega tečaja v srednjeročnem obdobju, kar bo zahtevalo nadaljnji razvoj trga izvedenih finančnih instrumentov finančnih instrumentov za upravljanje deviznih tečajev RI-ekonomskih agentov tako v Resnični in finančni sektorji.
Kot glavni kazalnik pravnega obračunavanja denarnih politik bo Banka Rusije uporabljala ključno ponudbo. Hkrati bo do 1. januarja 2016 banka Rusije prilagodila stopnjo refinanciranja na raven ključa. Stopnja refinanciranja pred določenim datumom ne bo bila pomembna kot kazalnik monetarne politike in se bo referenčna. Operacije poslovanja na področju regulativne likvidnosti bančnega sektorja bo Banka Rusije prizadevala, da se ohrani nega obrestnih mer denarnega trga v bližini ključnega pomena. Hkrati bi bilo treba pri prerazporeditvi likvidnosti med udeleženci na trgu predvajati posojanje medborenega avtomobila.
Glavna orodja za regulacijo likvidnosti bančnega sektorja bodo ostala operacija Banke Rusije na dražbi za obdobje enega tedna, katerih stopnja je ključna ponudba Banke Rusije. Po ocenah Banke Rusije boste nadaljevali s predhodnimi tremi leti kreditnih institucij pri pridobivanju likvidnosti v Rusiji, glavno orodje za ureditev likvidnosti banke pa bo še naprej preskusila operacijo refinanciranja in imena Repo dražbe za 1 teden. V primeru presežka likvidnosti (vključno s začasnimi) se bo vloga glavnega to-omenja izvedena z depozitnimi dražbami za podobnega časa. Pri določanju obsega MAC-Symal zagotavljanja (iz države) bo Banka Rusije izhajala iz določenih operaterjev Banke Rusije, ki želi zadovoljiti potrebe kreditnih institucij na sredstvih za izpolnjevanje ponovnih postopkov in. \\ T izvedbo izvedljivih operacij.
Da bi ustvarili pogoje za bolj aktivno prerazporeditev sredstev na medbančnem trgu in povečanje učinkovitosti upravljanja lastnega iyric vpliva kreditnih organizacij s strani kreditnih institucij, od 1. februarja 2014, bo Banka Rusije prenehala Vodenje na dnevni osnovi repo dražb za obdobje 1 dan in bo uporabil repo operacije na dražbeni osnovi na obdobju od 1 do 6 dni kot orodje "fine tuning". Operacije in rahlo daljša obdobja je mogoče izvesti v obdobjih praznovanja. V primeru potrebe po nadomestilu za posledice ostrih sprememb na ravni likvidnosti bančnega sektorja, zaradi delovanja avtonomnih dejavnikov ali sprememb povpraševanja kreditnih organizacij za likvidnost, bo Banka Rusije še naprej odloča o tem izvajanje teh operacij.
Iskanje obrestnih mer denarnih trgov v odstotnem koridorju ROS-SII bo zagotovljeno s pomočjo neprekinjenih akcijskih orodij za 1 dan: operacije refinanciranja za različne vrste zavarovanj (vrednostni papirji, pravice kreditnih pogodb, AVEX-LA, jamstvo, Zlato, tuje VA LUTA) in depozitne operacije. Obrestne mere glede na poslovanje bodo določene, zgornje in spodnje meje odstotnega koridorja. Od 1. februarja 2014 je Banka Rusije prekinila vse stalne operacije na SRO-KI nad 1 dan.
Poleg glavnega poslovanja ureditve likvidnosti na dražbeni osnovi in \u200b\u200bstalnih operacijah bo Banka Rusije redno za LED dražbe za zagotavljanje posojil, ki jih netržnih sredstev, ki jih netržnih sredstev, v plavajoči obrestni meri za obdobje 3 mesecev. Poleg tega bo Banka Rusije, kot je to potrebno, vodila dražbe za zagotavljanje posojil, ki jih zagotavljajo netržna sredstva ali garante, pri plavajoči obrestni meri za obdobje 12 mesecev, ki bo napovedana vnaprej. Kot plavajoča komponenta, pri izračunu stroškov posojil, ki jih kreditni organizacijski sistemi, ki temeljijo na rezultatih kreditnih dražb, se uporablja pomen ključnih stopenj Banke Rusije. Minimalno širjenje na raven ključnega pomena bo določena z odločbo upravnega odbora banke Rusije. Uporaba kreditnih organizacij teh operacij bo omogočila delno brezskrbno tržno zagotavljanje, ki jo je prejela Banka Rusije o glavnih dejavnostih zagotavljanja likvidnosti, ki bo lahko izboljšala delovanje denarnega trga. Hkrati pa bo ravnanje s spremenljivo obrestno mero povečalo jasnost odstotnega signala politike na račun dejstva, da se bo sprememba ključnega prenosa Banke Rusije oddajala zaradi vrednosti predhodno izdanih sredstev Banka Rusije s kreditnimi institucijami.
Kot dodatni instrument ureditve likvidnosti bančnega sektorja lahko Banka Rusije uporabi nakup ali prodajo sredstev - vrednostnih papirjev, zlata, tuje valute.
Banka Rusije bo upoštevala tudi možnost uvedbe drugih operacij rezervacij likvidnosti ("likvidnostne linije"), da bi ustvarili pogoje za izvajanje kratkoročnih likvidnostnih predpisov s strani bančnega sektorja v skladu s TREPS BASEL III.
Ena od prednostnih usmeritev za razvoj sistema orodij ROS-SII je povečati stopnjo medsebojne doslednosti parametrov stalnega delovanja monetarne politike, delo plačilnega sistema in trgov F-NANCE. Banka Rusije bo preučila možnost prehoda na eno samo dražbo operacij refinanciranja za podobne roke z uporabo različnih vrst sredstev. Delo se bo nadaljevalo z oblikovanjem enotnega posameznega sklada, ki bo vključevalo taka dejanja, kot so vrednostni papirji iz Lombard Ska Bank Rusije, zakona, pravice kreditnih pogodb, pa tudi plemenite kovine in druge vrste sredstev.
V primeru oblikovanja znatnega pomanjkanja likvidnosti bančnega sektorja se Banka Rusije priporoča, da nadaljuje z uporabo vsega spektra orodja za refinanciranje, ki vključuje kombinacijo likvidnostnih operacij, ki zagotavljajo (predvsem delovanje neposrednega Repo na dražbi in po fiksni obrestni meri) in dejavnosti na zagotavljanju posojil brez zavarovanja.
Širitev spektra zagotavljanja refinanciranja (od 1 do 1 leta) bo banki Rusije omogočila, da bolj prožno upravljajo sedanjo likvidnost in zagotovi spodbujevalni vpliv na kreditni vidik bančnega sektorja in oblikovanje dolgoročnega interesa obrestne mere denarnega trga.
Hkrati bi morala biti v srednjeročni perspektivi politika Banke Rusije namenjena nadaljnjemu povečanju potenciala obeh subvencioniranih zavez orodij za refinanciranje kot del izvajanja prehoda na mehanizem refinanciranja kreditnih institucij z enim samim bazenom zagotavljanja. Banka Rusije mora nadaljevati delo, katerega cilj je povečati proces orodja za refinanciranje (posojanje) za kreditne institucije, zlasti z razširitvijo seznama sredstev, ki se uporabljajo kot varnost za operacije refinanciranja.
V obdobju 2015-2016 bi morala Banka Rusije še naprej izvajati sodelovanje z vlado Ruske federacije, tako pri razvoju finančnega trga kot na področju študijske politike.
Poleg tega je Banka Rusije, skupaj z Ministrstvom za finance, je treba razviti ukrepe za izboljšanje trga državnih obveznic, ki bi morala pomagati izboljšati učinkovitost uporabe bančnega poslovanja Banke Rusije z državnimi vrednostnimi papirji da uredijo ponudbo denarja.
Zaključek
Med študijo je bilo ugotovljeno, da Banka Rusije deluje kot posebna javna pravna institucija, ki ima izjemno pravo monetarne emisije in organizacijo cirkulacije denarja. Ni državni organ, hkrati pa se njena pooblastila v svoji pravni naravi nanašajo na funkcije državne moči, saj njihovo izvajanje vključuje uporabo ukrepov državne prisile.
V postkriznih razmerah je centralna banka Rusije poskušala sprejeti vse ukrepe in izvajati vsa orodja za kreditno in monetarno politiko.
Srednjeročno je treba osredotočiti instrumentalni sistem banke ruske monetarne politike o vzpostavitvi potrebnih pogojev za izvajanje efektivne interesne politike.
V primeru oblikovanja znatnega primanjkljaja likvidnosti bančnega sektorja se Banka Rusije priporoča, da nadaljuje z uporabo vsega spektra orodja za refinanciranje, ki vključuje kombinacijo likvidnostnih operacij za zagotavljanje likvidnosti.
Banka Rusije mora nadaljevati delo, katerega cilj je povečati proces orodja za refinanciranje (posojanje) za kreditne institucije, zlasti z razširitvijo seznama sredstev, ki se uporabljajo kot varnost za operacije refinanciranja.
Pri oblikovanju pretiranega de-nežnega predloga bi morala Banka Rusije uporabiti kot orodja za sterilizacijo operacije z ORG in operacijo za prodajo državnih obveznic iz svojega portfelja.
Banka Rusije je priporočljivo tudi nadaljevati gospodarstvo depozitov kot orodje za kratkoročno "vezavo" proste likvidnosti kreditnih institucij. V tem primeru tržna orodja izčrpne proste likvidnostne dražbe, kot tudi stalna orodja - depozitne operacije po fiksnih obrestnih merah.
V obdobju 2014-2015 bi morala Banka Rusije še naprej izvajati sodelovanje z vlado Ruske federacije, tako pri razvoju finančnega trga kot na področju politike.
Banka Rusije, skupaj z Ministrstvom za finance Rusije, je treba razviti ukrepe za izboljšanje trga državnih obveznic, ki bi morali pomagati izboljšati učinkovitost poslovanja banke Rusije z državnimi vrednostnimi papirji, da bi uredite ponudbo denarja.
Seznam uporabljenih virov
Priloga 1.
Struktura bančnega sistema Rusije v obdobju 2007-2014.
Dodatek 2.
Obveznosti bančnega sektorja Rusije,%
Dodatek 3.
Sredstva bančnega sektorja Rusije,%
Banke in bančništvo: učbenik za univerze / ed. Profesor E.f. Zhukova et al. - M: Banke in borze, UNITI, 2013. - P.78.
Golikova yu.s. Banka Rusije: Organizacija dejavnosti. M.: DECA, 2012. - T.2. - str.243.
USOV V.V. Denar. Prihodek od denarja. Inflacija: študije. Priročnik za univerze. - M.: Banke in borze, UNITI, 2009. - C.102.
Sviridov O.Yu. Bančništvo. ROSTOV N / D: PHOENIX, 2010. - 256 str.
Bančništvo: učbenik / ed. Profesor V.I. Kolesnikova, profesor l.p. Rabbivetsky - M.: Finance in statistika, 2011. - C.109.
Lavrushushin O.I. Bančništvo: Moderni sistem posojil: Vadnica / O.I. Lavrushin, O.N. Afanasyev, S.L. Cornienko; Ed. Grad Vstavite. Znanost Ruske federacije, dr. Ekon. Znanosti., Prof. O.I. Laurel. - 2. ed. - M.: Knorus, 2012.- C. 145.
Bančništvo: učbenik / ed. Profesor V.I. Kolesnikova, profesor l.p. Rabbivetsky - M.: Finance in statistika, 2011. - P. 233.
Zvezni zakon Ruske federacije "Na centralni banki Ruske federacije" št. 86-Fz z dne 10. julija 2002 // ATP "GARANT" \\ t
Zvezni zakon Ruske federacije "Na centralni banki Ruske federacije" št. 86-фз z dne 10.07.2002 ATP "Garant"
Stanje bančnega sektorja Rusije v letu 2013 // VBR. - 2014. - № 20 (1111).
Stanje monetarne sfere in izvajanje monetarne politike v letu 2013 // VBR. - 2014. - № 19 (1110).
Stanje monetarne sfere in izvajanje monetarnih politik v prvem četrtletju leta 2014 // VBR. - 2014. - № 36 (1127).
Centralna banka Ruske federacije (CBR) vodi bančni sistem države, ki vpliva na izvajanje državnih gospodarskih politik in zagotavljanje gospodarske varnosti države na področju kreditnih in denarnih odnosov. Razkritje vsebine dejavnosti Banke Rusije v mehanizmu ekonomskega regulacije se lahko predloži značilni za svoje osnovne funkcije, ki so po drugi strani nemogoče, ne da bi razumeli njihovo vrednost za subjekt, ki ga je treba izpolniti. Zato se bomo osredotočili na vzpostavitev predmetov in njihovih potreb, ki zahtevajo delovanje Ruske Rusije.
Iz vsebine umetnosti. 2 Zveznega zakona "Na centralni banki Ruske federacije" "odobreni kapital in drugo premoženje Banke Rusije so zvezne lastnine", sledi, da je predmet, na katerega so potrebne dejavnosti CBR-ja, država. Izvaja neposreden vpliv na dejavnosti banke Rusije z ustanovitvijo nacionalnega bančnega sveta, ki je ustanovljen predstavniki treh vej moči: dva člana "Zgornja senat" federacije sveta Zvezja Montaža Ruske federacije (FS RF), tri - od poslancev spodnjega komornega državnega DUMA (GD Ruske federacije), tri - od predsednika Ruske federacije, tri - od vlade Ruske federacije in predsednika Banke Rusije (str. (g), člen 83, odstavek (c) čl. 103 Ustave Ruske federacije, čl. 12 centralne banke centralne banke RF).
Bistvo dejavnosti Banke Rusije razkriva cilje, ki jo je oblikovala država, ki jo je oblikovala v čl. 3 zakona o centralni banki Ruske federacije: zaščita in zagotavljanje trajnosti rublja; razvoj in krepitev bančnega sistema Ruske federacije; Zagotavljanje učinkovitega in neprekinjenega delovanja plačilnega sistema. Dobiček dobička ni namen Banke Rusije in zato ni razkrita kot glavni cilji.
Ker je država ustvarila centralno banko Ruske federacije za svoje potrebe, potem je prav to bistvo dejavnosti Banke Rusije: izpolnjevanje potreb države, prvič, v skladiščenju sredstev, ki mu pripada ZVEZNI PRORAČUN IN SREDSTVA SREDSTEVANJA SREDSTEVANJA SREDSTEVANJA SREDSTVA, DRUGIKO pa pri izvajanju dejavnosti brez obratovanja zaračunavanja, in poleg njih s sredstvi proračunov ustanovnih subjektov Ruske federacije, kot tudi pri servisiranju. \\ T Javni dolg Ruske federacije in poslovanja z zlatimi in deviznimi rezervami. Ta funkcija je fiksna v čl. 4 str. 6-7 in umetnost. 23 Zakona o centralni banki Ruske federacije se njeno izvajanje kaže pri dinamiki sprememb deleža sredstev v računovodskih izkazih Banke Rusije, ki je v lasti države. Opozoriti je treba, da je delež sredstev v računovodskih izkazih v lasti države, večina sredstev v računovodskih izkazih v Banki Rusije, in ohranja trende rasti.
Medtem se zmanjša delež sredstev kreditnih organizacij v zadnjih letih, kar kaže na krepitev funkcije skladiščenja banke Rusije sredstev zveznega proračuna in sredstev državnega izplačevanja sredstev. To poudarja pomen glavne funkcije skladiščenja države in izvajanje dejavnosti z njimi, in brez zbiranju plačila Komisije.
Glavne določanja funkcij dejavnosti CBR so pripisani odstavki. 1 in 2 žlica. 75 Ustave Ruske federacije: denarne emisije rublja, zaščite in zagotavljanje njene trajnosti. Prav tako so določeni v čl. 3 zakona o centralni banki Ruske federacije. Namen denarne proizvodnje banke Rusije pojasnjuje, da je treba zagotoviti pravočasno in popolno zadovoljstvo potreb prebivalstva in gospodarskih subjektov v gotovini. V tem vidi izvajanje funkcije za ohranjanje trajnosti nacionalne valute in neprekinjeno plačilo prometa plačil z bankovci in kovanci.
Merilo stabilnosti denarne komponente nacionalne valutne CBD meni, da je zadostnost njegove ustreznosti za neprekinjeno trgovino z ljudmi populacije in gospodarskih subjektov v spontano nastalih dejanjih plačil, ki so neučinkovite, da jih organizirajo na nedenar. Hkrati se politika CBR obravnava, da bi zmanjšala potrebo po izplačanih udeležencih v gotovini. Analiziranje izvajanja funkcije emisij v rubljah, je treba upoštevati, da je denarna emisija sekundarna od nedenarnih emisij denarja, ki ureja tudi Banko Rusije.
Naslednja najpomembnejša funkcija Banke Rusije je zaščita rublja. Banka Rusije v procesu svojih dejavnosti se nenehno bori s ponarejanjem monetarnih znakov s pregledi. Na primer, v letu 2008 so izvedli 1,24 milijona strokovnjakov banke ruskih monetarnih znakov, ki so pokazali 60,8% 13.3864 ponarejenih bankovcev in kovancev. To kaže na odločilno vlogo Banke Rusije pri varstvu rublja.
Glavne funkcije Banke Rusije vključujejo tudi tiste, v skladu s katero poročilo, v skladu s čl. 25. člen Zakon o centralni banki Ruske federacije, upoštevata podružnice moči: državni duma, predsednik Ruske federacije, pa tudi vlado Ruske federacije. Ključ od njih so:
Poročilo o izvajanju dejavnosti enotnega stanja denarne monetarne politike, ki jo ima Banka Rusije z analizo izvajanja glavnih parametrov enotne monetarne monetarne politike;
Letni računovodski izkazi Banke Rusije.
Organizirati dejavnosti za izvajanje enotne državne monetarne politike v skladu s čl. 45 Zakona o centralni banki Ruske Ruske Bank Rusije Rusije, ki jo zastopa njegov odbor direktorjev in v sodelovanju z vlado Ruske federacije (prvi odstavek 18. člena Zakona o centralni banki Ruske federacije) , razvija projekt "glavne smeri enotne monetarne politike za prihodnjo obdobje". Pripravljen projekt, v skladu s čl. 13, se zdi, da je naravnalni svet za bančništvo. V primeru odobritve projekta, v skladu s čl. 18 in 45, se zdi, da je država DUMA, kjer Profil Odbor pripravlja zaključek. V primeru pripomb in priporočil se lahko zaključek vrne v izpopolnitev določenih rokov. S pozitivnim sklepom na podlagi čl. 5 Zakona o centralni banki Ruske federacije se projekt obravnava na sestanku državne dume, kjer je odločba podana: "Upoštevajte".
Pred odločbo države Dume lahko v imenu Združenja ruskih bank preučijo različne nevladne organizacije v imenu Združenja ruskih bank o izvedljivosti projekta.
Prejeto letno poročilo Banke Rusije, državni dumi Ruske federacije, v skladu s čl. 25 Zakon o centralni banki Ruske federacije, pošlje predsedniku Ruske federacije, pa tudi sklep v vladi Ruske federacije.
Letni računovodski izkazi Banke Rusije vključujejo oddelke: splošni preiskovalni rezultati (izkaz poslovnega izida, poročilo o dobičku; Poročilo o upravljanju Banke Rusije v vrednostnih papirjih in deležem sodelovanja v kapitalu organizacij, ki pripadajo banki premoženja Rusije; Poročilo o stroških vzdrževanja zaposlenih v Rusiji; Poročilo o izvajanju ocen kapitalskih naložb). Poleg tega poročilo gosti informacije o porazdelitvi dobička in ločeno poročilo o ustanovitvi in \u200b\u200bo uporabi rezerv in sredstev Banke Rusije je vključen.
Opozoriti je treba, da njeni odnosi z davčnim sistemom Ruske federacije izhajajo iz posameznih funkcij splošnih dejavnosti Banke Rusije. Te funkcije vključujejo: določitev rezultatov dejavnosti dobička, upravljanje nepremičnin, funkcijo davčnega zastopnika za davek na NDFLS družbe Banke in nekaterih drugih.
Naslednja najpomembnejša glavna naloga Banke Rusije je funkcija ohranjanja enotnosti gospodarskega prostora ustavnega sistema Ruske federacije v smislu prostega pretoka sredstev, ki je predvidena v odstavku 1 čl. 8 Ustava fr. Izvaja ga z monopolnim izvajanjem denarnih sredstev z organizacijo denarnega toka, pa tudi pravico, da je posojilodajalec zadnjega primera; razvoj in izvajanje v sodelovanju z vlado Ruske federacije enotno državno monetarno politiko; izpolnjevanje pooblastila za določitev pravil za izvajanje naselij in vodenje bančnih dejavnosti v Ruski federaciji; izvajanje vzdrževanja proračunskih računov vseh ravni proračunskega sistema Ruske federacije, neprekinjenega delovanja plačilnega sistema (člen 3, odstavki 1-6 člena 4 zakona o centralni banki Ruske federacije), Izvajanje bančne ureditve in bančnega nadzora (člen 56, 57, 59, 60, 62, 63, 73, 74. zakona o centralni banki Ruske federacije).
Na uspešnem poslovanju Rusije Rusije, funkcije ohranjanja enotnosti gospodarskega prostora priča na delnico CBR v skupnem obsegu in številu plačil na monetarnem področju, ki presega več kot polovico.
Banka Rusije kot enotna pravna oseba presega katero koli od kreditnih institucij, kar je več kot 1000-krat, in zato njegove dejavnosti določajo po vsej Rusiji. S svojimi delitvami poljskih bank (člen 86 Zakona o centralni banki Ruske federacije) upravlja denarne dejavnosti na teh ozemljih Rusije, kjer gospodarske razmere manjkajo za dejavnosti komercialnih kreditnih institucij. To prispeva k ohranjanju enotnosti gospodarskega prostora v smislu prostega pretoka sredstev.
Tako so glavne bistvene funkcije Banke Rusije v ureditvi monetarnega mehanizma gospodarstva usmerjene v organizacijo svojih dejavnosti. Njihov vir služi potrebam teme, ki je ustvarila Rusijo Rusije - država.
Razlog za nastanek (iniciacija) bistvenih funkcij je organ, s katerim ima subjekt - država, ki temelji na svoji suverenosti v skladu z Ustavo. Zakon o komunikaciji, vzroki in posledicah bistvenih funkcij dejavnosti so pravna podlaga za interakcijo Banke Rusije z državnimi organi in lastnim ustavnim organom. Shema mehanizma nastanka bistvenih funkcij Banke Rusije v uredbi gospodarstva je predstavljena v Dodatku 4. Kraj centralne banke Rusije v mehanizmu ekonomsko predpisov prikazuje Dodatek 5.
Osrednja povezava mehanizma ureditve gospodarstva je monetarni obseg. Ključni cilj tega območja, na katerega je usmerjen regulativni učinek Banke Rusije, je plačilni sistem.
Plačilni sistem Ruske federacije je oblikoval Bank Rusije plačilnega sistema, v katerem so kreditne organizacije, ki jih registrirajo, sodelujejo, kot tudi zasebne plačilne sisteme.
Kot sledi iz tabele, plačilni sistem CBR zajema 1/3 plačilnih transakcij in več kot polovico zneska plačila monetarne sfere.
Najpomembnejši udeleženci plačilnega sistema so kreditne organizacije, ki jih registrira Banka Rusije. Banka Rusije je prav tako upravičena služiti strankam, ki niso kreditne organizacije v regijah, kjer ni kreditnih organizacij (člen 48 Zakona o centralni banki Ruske federacije).
Regulativni vplivi na denarni obseg banke Rusije izvajajo različne metode in orodja. Med njimi so monetarne emisije, računovodske mere, vezane, obvezne rezerve, zlate in devizne rezerve, bančne produkte CBR.
Plačilni sistem CBR ureja regulativni akti Banke Rusije, ki izvajajo monetarno politiko skozi usmeritev vseh registriranih kreditnih organizacij (člen 7 Zakona o centralni banki Ruske federacije).
Plačilni sistem Ruske federacije je pod vplivom fiskalne, carinske tarife, socialne in gospodarske politike vlade Ruske federacije in njegovih pooblaščenih organov ter denarne dejavnosti institucij, komercialnih in javnih organizacij, gospodinjstev.
Stanje monetarne sfere je v veliki meri odvisno od vpliva zunanjih in notranjih dejavnikov. Zato je status naslednjih področij in dejavnikov: socialna sfera, trg proizvodnje in tehničnega blaga, trg potrošniškega blaga in storitev, trg nepremičnin in nepremičninskega trga, bančni trg, trg izvoznih virov, mednarodni Finančni trg, proračun različnih ravni organa, plačilno bilanco Ruske federacije, javni dolg, tekoči prihodki in odhodki iz državnega proračuna, proizvodnjo BDP.
Tako je v navedeni naravi sodelovanja Banke Rusije v mehanizmu urejanja monetarne sfere razkrita bistvo njegove gospodarske dejavnosti.
V zvezi z vlogo Rusije Rusije v ruskem gospodarstvu v publikacijah je mogoče najti dva nasprotna mnenja. Prvi je, da status centralne banke pomeni širšo ciljno usmerjenost, namenjeno spodbujanju razvoja proizvodnih orodij.
Drugo mnenje je centralna banka, ne bi smela neposredno vmešavati v razvoj realnega sektorja gospodarstva, na primer s posojili podjetjem. To lahko vključuje inflacijo, negativne spremembe ali celo stagnacijo na trgu bančnih storitev. Poleg tega je v tem primeru banka Rusije tvegala pritisk velikih industrijskih podjetij, lobirskih skupin in celo državnih struktur. Vloga centralne banke pri razvoju gospodarstva je lahko posredovana in hkrati precej učinkovita. Recimo, s pomočjo denarne ureditve lahko prispevate k poceni kreditnih virov itd.
Delno se pojavi takšne "motnje" v gospodarstvu, kar se imenuje samodejno. Dejanja Banke Rusije presegajo monetarno politiko in imajo posledice za celotno gospodarstvo kot celoto in zlasti realni sektor.
Kljub posebnostim kot emisijski centru, Banka Rusije ostaja banka, ki ima svoje stranke - ne podjetja in posameznike, in večinoma različne vrste kreditnih institucij, in vzdrževanje njihovih potreb je njegova najpomembnejša naloga. Po mnenju strokovnjakov, je središče interakcije med institucijo izdajateljice s kreditnimi institucijami ne bi smelo nadzorovati dejavnosti poslovnih bank, ki je vse bolj slišati, in ustvarjanje v gospodarskem okolju, tudi na monetarnem področju, predpogoje, potrebne za Razvoj podjetništva zagotavlja trajnost kreditnih institucij.
Vodeno predstavljeno v Dodatku 4, mehanizem nastanka bistvenih funkcij Rusije Rusije, pa tudi njenega kraja v mehanizmu ekonomskega regulacije, sistemiziramo dodeljene bistvene funkcije v Dodatku 6.
Iz študije in analize sistematizacije bistvenih funkcij tabele izhaja, da bistvo dejavnosti centralne banke Rusije v mehanizmu ekonomsko ureditve predstavlja zagotavljanje enotnosti gospodarskega prostora ustavnega sistema Ruska federacija v smislu prostega pretoka sredstev.
Razvoj in izvajanje "glavnih usmeritev enotnega stanja denarne monetarne politike" služi kot začetna faza zagotavljanja enotnosti gospodarskega prostora, in zadovoljevanje potreb države pri servisiranju svojih sredstev - zadnjo fazo.
