Kaj je zakladnica? Glede na ime tega organa lahko mirno rečemo, da se ukvarja z vprašanji državne blagajne. Zvezna zakladnica Ruske federacije ima širok nabor orodij za upravljanje in zapleteno organizacijsko strukturo. To je najpomembnejši organ v finančnem sektorju ruske izvršne oblasti. Podrobnosti dela, funkcije, pooblastila in postopek upravljanja Zvezne blagajne bodo podrobno opisane v našem članku.
Državni proračun se izvršuje na dva načina: bančni ali zakladniški. V sovjetskih časih je bila uporabljena prva metoda. Sredstva, zbrana od davkoplačevalcev, so bila nakazana na račun davčnega organa Banke RSFSR. Banka je večkrat na teden prejemala informacije o prejemu novih plačil. Nato so bile informacije posredovane ministrstvu za finance ZSSR. Vse informacije so bile povzete v skladu s sestavljeno proračunsko klasifikacijo.
Pomanjkljivost bančnega sistema je bila manifestacija težav pri prenosu informacij. Podatki niso delovali in so bili pogosto popolnoma ponarejeni. Samo ministrstvo za finance ni imelo dovolj sredstev in zmožnosti za obvladovanje razmer.
Leta 1992 je država prešla na nov sistem za izračun davka. Zvezna zakladnica je začela igrati pomembno vlogo - organ, ki je prevzel odgovornost za izvrševanje proračunskih sredstev. Ta primer je začel igrati vlogo posrednika med prejemniki proračuna (država) in davkoplačevalci (državljani) na eni strani ter bančnimi institucijami na drugi strani. Tu je treba takoj določiti prednostno funkcijo zadevnega telesa - nadzor.
Številne zanima odgovor na to vprašanje. Torej, zvezna zakladnica je posredniški organ v celotnem finančnem sistemu Ruske federacije. Ta organ nadzoruje gibanje proračunskih sredstev - tako na dohodkovni kot na odhodkovni strani. Tako je zagotovljeno načelo enotnosti proračunskega sklada. Poleg tega se gibanje davkov v blagajno znatno pospeši, kar prispeva k aktivnemu razvoju celotnega finančnega sistema države.
Ruska zakladnica je, kot je že jasno, del ministrstva za finance Ruske federacije. Glavni dokument zadevne instance je Glavna knjiga FC - nenormativni akt, ki vsebuje informacije o nacionalnem dohodku in odhodkih. Knjiga se vodi na podlagi posebnega računovodskega načrta, ki ga odobri tudi zakladnica. Podatki, vneseni v načrt, so neformalna podlaga za pripravo poročil o izvrševanju državnega proračuna.
Tako Zvezna zakladnica Ruske federacije izvaja več glavnih nalog. Najprej upošteva vse proračunske prihodke in odhodke. Drugič, potrjuje proračunske obveznosti in izvaja dovoljenje za pravico do plačila stroškov. Tako pristojni organ odobri izdatke v določenih mejah. Nazadnje zakladnica hitro in učinkovito upravlja s sredstvi, ki prihajajo od davkoplačevalcev.
Na podlagi navedenega lahko sklepamo, da je glavni namen zakladniškega sistema spodbujanje optimalnega upravljanja javnih sredstev v obliki sredstev.
Sistem zakladnice je hierarhičen. Ima tri komponente. Prvo mesto tukaj zaseda osrednja povezava - Glavni direktorat FC. To je glavno telo, ki sodeluje pri izvajanju konsolidiranega računovodstva stroškov in prihodkov zveznega proračuna. Druga povezava je regijski oddelek zakladnice. Deluje v regijah, ozemljih, republikah in avtonomnih ozemljih. Vse informacije in sredstva regionalnih instanc se prenesejo na glavno direkcijo. Na koncu tretjo povezavo sestavljajo mestne podružnice zvezne zakladnice.
Celotna predstavljena struktura je vključena v sistem izvršne oblasti in je podrejena vladnemu ministrstvu za finance. Pravnih virov, na podlagi katerih bi lahko zadevni organ deloval, ni toliko. To sta proračunski zakonik Ruske federacije in uredba "O zvezni zakladnici Ruske federacije". Izpostaviti velja tudi ustavo, pa tudi nekatere podzakonske akte - predsedniške in vladne uredbe.
Zavod v sistemu Ministrstva za finance izvaja funkcije kazenskega pregona. Dejansko služi le višjim oblastem, hkrati pa deluje kot nekakšen posrednik. Zakladnica v sodelovanju z zveznimi oblastmi izvaja svoje dejavnosti neposredno in prek teritorialnih ustanov. V regijah zadevni organ sodeluje z lokalno samoupravo, predmetnimi podružnicami centralne banke, vladami ali izvršnimi upravami ter s posameznimi javnimi združenji.
Da bi bolje razumeli, kaj je zakladnica, bi morali malo več pozornosti nameniti primarnim ciljem in ciljem zadevnega organa. V skladu z vladno uredbo je ključni cilj zveznega zakladniškega sistema oblikovanje skupnega informacijskega polja za dejavnosti občinskih in državnih struktur, povezanih z upravljanjem finančnih tokov. Za razliko od preprostega bančnega sistema za izvrševanje proračuna sistem, ki ga zapleta posrednik, to je zakladnica RF, deluje veliko bolj učinkovito. In informacije, kot veste, so vir vsakega razvoja kakovosti.
Zvezna zakladnica zagotavlja učinkovite gotovinske storitve za številne subjekte. Namen zadevnega organa je ohraniti pravno državo v sistemu takšnih storitev, pa tudi nenehno posodabljati elemente tega sistema. Prav tako bi bilo treba izboljšati izračune, izvedene v okviru proračunskih postopkov.
Kot posrednik med subjekti davčnega sistema in bankami je zvezna zakladnica dolžna pomagati zagotoviti zanesljivost celotnega finančnega sistema države. Poleg tega je treba razviti temelje za učinkovito izvajanje kadrovske politike.
Katere naloge so dodeljene organu zakladnice? Prvo in najpomembnejše je zagotavljanje preglednosti in zakonitosti izvrševanja proračuna. Ukrepi bank in organov morajo biti jasno vidni vsem zainteresiranim državljanom. Da bi zagotovili preglednost, bi morali vsi informacijski sistemi, ki so vsaj nekako povezani z upravljanjem proračunskih sredstev, dobro delovati. Pri tem bo pomagala uporaba novih delovnih tehnologij, kar je tudi naloga telesa. Oblasti bi morale spremljati izboljšanje infrastrukture za interakcijo z oblastmi, namenjeno izvajanju proračunskih postopkov.
Izvršilna pooblastila ruske zakladnice so v glavnem povezana z izvrševanjem zveznega proračuna. Organ prav tako opravlja gotovinska plačila v zvezi s pravnimi odnosi v mejah proračunske sfere države. Dejansko zakladnica RF vse svoje naloge opravlja kot podrejeni organ, nekakšen posrednik.
Drugo pomembno področje v dejavnostih finančne zakladnice Rusije je nadzor. Funkcije na tem strokovnem področju so lahko povezane tako z reševanjem problemov na proračunskem področju kot z interakcijo z različnimi organi zasebne narave - na primer z revizijskimi ali računovodskimi podjetji. Hkrati pa samo nadzor pogosto ni dovolj. Pogosto ga dopolnjujejo s pooblastili za nadzor. Govorimo o dejavnostih, ki ne vključujejo bistvenega vmešavanja v gospodarske funkcije subjektov proračunskega in finančnega procesa. Takšne dejavnosti so povezane samo z nadzorom zagotavljanja pravne države.
Naloge zvezne zakladnice se nenehno spreminjajo. Dopolnjujejo se, širijo in celo odpravljajo. Vse je odvisno od vrstnega reda izvrševanja zakonskih pooblastil, pa tudi od možnosti za reševanje določenih nalog, ki so neposredno zaupane vladni službi.
Zvezna zakladnica ima široko paleto različnih pooblastil. Na podlagi 161. člena proračunskega zakonika Ruske federacije je treba opredeliti glavne vrste dejavnosti zadevne državne institucije.
Pozorni morate biti na naslednje točke:
Zgoraj niso bile opisane vse funkcije, ki jih opravljajo upravni organi zvezne zakladnice. Vendar je splošna usmeritev očitna: gre za nadzor nad potekom proračunskih sredstev, pa tudi za posredovanje med subjekti davčnega sistema in bančnimi organi.
Sistem nadzorujejo tri stopnje, od katerih vsaka vsebuje posebna telesa. Prva stopnja se imenuje osrednja. Vse regionalne oblasti so ji podrejene. Centralna pisarna vključuje 14 oddelkov:
Teritorialni organi sistema zvezne zakladnice so razpršeni po 85 regijah države. Predstavljajo drugo stopnjo zakladniške strukture. Regionalne primere obravnavanega sistema je treba podrobneje preučiti.
V čem je posebnost dela teritorialnih organov zakladniškega sistema? Vrstni red delovanja določa zakon, po katerem območne pisarne neprestano komunicirajo s centralnim uradom. Za vsak oddelek veljajo zakonske zahteve centra. Včasih lahko naročila prejmejo tudi drugi organi. Vsi morajo biti izpolnjeni.
Zakon jasno določa pristojnosti regionalnih zakladnic. Ne razlikujejo se veliko od zveznih, imajo pa nekoliko drugačne posebnosti. Tukaj je treba biti pozoren na to:
Nekatera pooblastila regionalnih zakladniških pisarn lahko urejajo zakoni teh subjektov. Glavna zahteva tukaj je odsotnost protislovij z normami zvezne zakonodaje.
Po preučitvi vprašanja, kaj je zakladnica, bi morali nadaljevati z značilnostmi njenega predsednika. Vodja organa je imenovan in razrešen s funkcije z ukazom ruske vlade. Minister za finance predlaga kandidate za to funkcijo.
Vodja zvezne zakladnice je osebno odgovoren za izvajanje pooblastil, dodeljenih organu. Predstojnik ima namestnike, ki so na položaj imenovani na njegovo priporočilo, vendar z ukazom finančnega ministra. Skupno število poslancev omejuje vlada. Natančne številke ni smiselno navajati, ker se občasno spreminja.
Kakšna pooblastila ima vodja zvezne zakladnice? Tu so poudarki:
Treba je opozoriti, da je celotna obravnavana struktura pravna oseba. Ima svoj pečat, žig in vladne dopisnice.
Od oktobra 2007 je Roman Evgenievich Artyukhin na položaju vodje zadevne strukture. Njegova predhodnica je bila Tatyana Gennadievna Nesterenko, namestnica državne dume prvega zasedanja in prva namestnica ministra za finance Ruske federacije od oktobra 2012.
Kaj je znano o sedanjem vodji zvezne zakladnice? Roman Evgenievich se je rodil leta 1973 v Moskovski regiji. Leta 1995 je diplomiral na Državni akademiji za upravljanje Ordzhonikidze. Leta 1998 je diplomiral na Moskovski državni pravni akademiji. 1995 do 2005 Artyukhin je delal na sedežu zvezne zakladnice. Tu je pridobil dovolj izkušenj, da je leta 2007 vodil orgle.
Roman Evgenievich je kandidat pravnih znanosti. Vzporedno z izvajanjem svojega glavnega dela je Artjuhin vodja oddelka za finančno pravo na univerzi pod vlado Ruske federacije. Ima drugostopenjsko priznanje "Za zasluge za domovino" in častni red.
Sodobna zakladnica je zasnovana tako, da opravlja veliko več funkcij kot zgolj nadzor nad plačili, zato lahko pogojno vse funkcije zakladnice razdelimo v dve skupini: načrtovanje in nadzor, optimizacija procesov in postopkov.
Načrtovanje in nadzor
Osnovne funkcije katere koli zakladnice so kratkoročno načrtovanje denarnih tokov, oblikovanje plačilnega koledarja, vzdrževanje solventnosti podjetja in izogibanje denarnim vrzelim.
Naprednejša naloga je spremljanje plačil glede skladnosti s proračunom. V najpreprostejši obliki se izvaja na naslednji način. Če je zahtevek za plačilo v registru plačil in njegov znesek ne presega stanja na ustrezni postavki proračuna denarnega toka (BDM), se dokument pošlje v izvršitev. Če je odgovor vsaj na eno od teh dveh točk ne, se o tem dodatno dogovori z vodstvom.
Težje je, če so informacije o mejah BDDS očitno nezadostne in je treba dodatno preveriti proračun prihodkov in odhodkov (BDR). V tem primeru se pogosto sprejme pozitivna odločitev ne glede na to, ali je znesek višji od načrtovanega v BDDS. Na primer, podjetja so ponujala plačilo najemnine tri mesece vnaprej z 20-odstotnim popustom. Tu nadzor nad BDDS ni smiseln, ker lahko ta proračun vključuje mesečno plačilo (medtem ko je v prostem stanju dovolj denarja za trimesečno najemnino). Preverjanje BDR (ob upoštevanju razporeditve zneska za tri mesece v enakih delih) bo dalo zeleno luč takemu predlogu. In podjetje bo na koncu imelo koristi od dobička.
Zakladnica šele začenja z načrtovanjem in nadzorom plačil. Naslednja faza je preverjanje izvajanja korporativnih postopkov.
Plačilo denarja je tako edinstven dogodek v gospodarski dejavnosti, na katerega je mogoče vezati različne kontrole. Za takojšen prenos sredstev ni zainteresirana samo nasprotna stranka, temveč tudi pobudnik plačila. Za slednje to pomeni pravočasno dostavo blaga ali začetek del na projektu pravočasno. Posledično lahko trenutek obdelave vloge služi kot kontrolna točka, na primer pri obvladovanju tveganj. Seveda to ni neposredno odgovornost zakladnice. Ker pa je za izvajanje večine odločitev poslovodstva potreben denar, jim bo plačilni koledar služil kot "kontrolna točka".
Dovolj je poudariti ključna tveganja, določiti, kako naj se o njih sprejemajo odločitve, jih projicirati na koledar plačil in ne zamuditi plačil brez potrebnih odobritev.
Na seznam funkcij zakladnice je mogoče dodati tudi tiste komponente upravljanja tveganj, ki so značilne za to področje, kot so premoženjsko zavarovanje, varovanje odprtih deviznih pozicij in nadzor nad učinkovito uporabo kapitala podjetja.
Nadaljnji razvoj nadzornih funkcij zakladnice - obveznosti podjetij... Kratkoročno so podjetja pogosto omejena pri obvladovanju večine svojih stroškov. Pogodbe z dobavitelji in izvajalci so že sklenjene, poleg tega obstajajo obvezna plačila, kot so plače, najemnine, davki itd. V idealnem primeru bi morala blagajna (po možnosti oddelek) dobiti informacije o vseh prihodnjih (dejanskih in možnih) stroških za vse pogodbe. In če ta skupni znesek obveznosti razporedite po času, bo časovni razpored plačil podjetja skoraj pripravljen.
Skoraj vsaka zahteva za plačilo mora biti vezana na določeno pogodbo (seveda je za majhne stroške mogoče narediti izjemo). Ni veljavnega dokumenta - ni plačila. Če se takšno pravilo vzpostavi, potem blagajna preveri prijavo ne le glede skladnosti s proračunom, temveč tudi s pogodbo (res je sklenjena, vsebuje natančno takšne obveznosti, znesek se ne razlikuje od pogodbenega zneska, pogoji plačila so enaki). To je preprosta zahteva, v praksi pa je včasih treba plačati po sporazumu, ki ga obe strani še nista podpisali.
Torej zakladnica ima še eno smer nadzora - izpolnjevanje obveznosti s strani podjetja in njegovih poslovnih partnerjev, na primer glede posojil in dobaviteljev.
Da bi se izognili prestopkom in zagotovili, da je sistem zakladnice učinkovit za upravljanje, je mogoče uvesti nekatera merila uspešnosti, na primer "odstotek zapadlih obveznosti do surovin" in ga dodeliti zakladnici kot KPI (standard je 0% ).
Pri prenosu dodatnih funkcij v zakladnico ne pozabite, da so glavne naloge tega oddelka zagotavljanje podjetju finančnih virov ter pravilno in pravočasno izvrševanje plačil, ki sodijo v proračun. Zato je treba natančno oceniti učinkovitost ukrepov za razširitev odgovornosti zakladnice. Z iracionalnim pristopom lahko dejansko škodujete obstoječim procesom in povečate stroške podjetja.
Zdi se, da z vodstvenega vidika ni glavna, ampak nič manj pomembna funkcija - nadzor pravilnosti podatkov za namene računovodskega (davčnega) računovodstva. To pomeni preverjanje vloge glede pravilnosti izpolnjevanja podatkov o nasprotni stranki, pogodbe in razpoložljivosti plačilnih dokumentov. In to je mogoče storiti tudi v zakladnici.
Optimizacija plačilnih postopkov in postopkov
Prva od nalog drugega sklopa funkcij zakladnice je optimizacija pretoka sredstev, pa tudi njihovega stanja po virih financiranja in valuti plačil, da bi zmanjšali stroške privlačenega kapitala in maksimirali dohodek od umestitve začasno brezplačen denar. Za skupino podjetij je rešitev tega problema močno poenostavljena, če se ustvari centralizirana zakladnica. Poleg tega ni treba prenašati vseh hčerinskih družb v eno banko in na en tekoči račun, dovolj je dostop do njihovih računov (upravljanje z gotovino). Bodite le previdni pri uporabi takega orodja, kot je upravljanje z denarnimi sredstvi, in vnaprej premislite o shemah blagovno-denarnih tokov in medkmetijskih odnosih. Poleg tega bo za geografsko porazdeljena podjetja centralizirana blagajna pomagala povečati denarni promet. Vse je v časovnih pasovih. Najprej plačate v skladu z računi banke Daljnega vzhoda, konec operativnega dne prenesete stanja v Moskvo in plačate njihove račune. V prestolnici lahko denar uporabljate ves dan in ga zvečer nakažete nazaj.
Na gospodarstvih ima blagajna pogosto vlogo notranjega poravnalnega in gotovinskega centra, praktično banke. Prerazporeja denar med projekte (podjetja), odgovoren je za posojila znotraj podjetja. In tu se pojavi nova težava - pravilen izračun donosnosti projektov (podjetij), ob upoštevanju notranje vrednosti denarja. Rezultati teh izračunov bodo potrebni pri optimizaciji poslovnega portfelja.
Ločena naloga zakladnice je optimizacija zavarovanja s premoženjem in povečanje kreditne sposobnosti podjetja.Številna proizvodna in trgovska podjetja se namreč iz enega razloga ne morejo z bankami dogovoriti za novo posojilo - ni kakovostnega in zadostnega zavarovanja. V tem primeru je zakladnica lahko zadolžena za upravljanje s premoženjem: kdaj in katero od njih ter pod katerim posojilom se bo začelo, kdaj bo sproščeno in bo na voljo za novo posojilno pogodbo. Pričakovani rezultat je povečanje prometa s premoženjem. Poleg tega se lahko obrestna mera za bančna posojila razlikuje glede na njihovo sestavo in likvidnost.
Glavna naloga zakladnice Je upravljanje denarnih tokov. Zbrati morate denar, ga knjižiti na račune podjetja in izvesti plačilo. Vse ostalo so komponente, ki pomagajo pri izpolnjevanju dodeljenih nalog. V nekaterih podjetjih zakladnica vključuje korporativne finance, v drugih pa dva različna oddelka.
Izboljšanje kakovosti vodstvenega računovodstva in poročanja - pri tem vam lahko pomaga tudi zakladnica. V upravljavskem računovodstvu so praviloma zaključni časi precej krajši kot pri računovodstvu. Obdobje je treba dopolniti veliko preden so primarna baza in poročanje po RAS popolnoma pripravljeni. In ni vseeno, kakšen način preoblikovanja se uporablja (prevajanje iz dokumentov ali pretvorba prometa na računih), v vsakem primeru so zahteve pri učinkovitosti in globini analitike veliko višje kot pri računovodstvu.
A navsezadnje je vsa analitika upravljanja denarja že v aplikacijah za izplačilo sredstev. Zato je ob prejemu bančnega izpiska lahko vsako plačilo povezano z aplikacijo, ki ga je ustvarila, in samodejno pobere vse analitike upravljanja iz slednje. Ker se bančni izpiski takoj vnesejo v računovodski sistem, se poslovodsko poročanje najvišjega vodstva o dejstvu denarnega toka v vseh potrebnih odsekih oblikuje precej hitro. Poleg tega se lahko podatki o stroških podjetja vnesejo tudi na podlagi plačil, torej istih vlog. Zato je mogoče, da informacije o plačanih prijavah samodejno tvorijo tako imenovano upravljavsko dejstvo o stroških. Plačilo je minilo - oblikovali so se predhodni stroški, takoj je viden dejanski odraz v proračunu denarnega toka in proračuna prihodkov in odhodkov.
S prejšnjo nalogo je povezana še ena naloga - pospeševanje zaključka obdobja. Natančneje, eden od njegovih vidikov je izboljšanje izvedbene discipline. Zaključni čas pogosto trpi zaradi zamude pri predložitvi primarnih dokumentov s strani zaposlenih ali nasprotnih strank. Prepričevanje tu ne bo pomagalo, potrebni so strogi ukrepi. V postopku plačila lahko nastavite dodatne čeke. Ali ima prosilec predhodno poročilo za predhodno izdan denar ali druge dokazila? Ne - denarja za novo prijavo ne boste prejeli. Če pa nasprotna stranka za predhodno plačilo ni predložila del opravljenega dela s prejšnjim predplačilom, ne sme računati na naslednjo tranšo. Tako je mogoče sistematično analizirati vsa ozka grla v postopkih pridobivanja primarnih dokumentov in jih vezati na plačilni koledar.
Lep pozdrav, mladi analitik
Med najpomembnejšimi ruskimi finančnimi organi je Zvezna zakladnica. Katere naloge rešuje? Kako je organizirano upravljanje te državne strukture?
Katere naloge rešuje Zvezna zakladnica, funkcije, ki jih opravljajo ti podatki, so urejene na ravni posameznih predpisov. Med njimi je glavni vladni odlok št. 703, sprejet 1. decembra 2004. Ta normativni akt ureja, kako deluje sistem Zvezne zakladnice, kako je organizirano upravljanje te institucije in številni drugi vidiki dejavnosti ustrezne državne strukture.
Navedeni pravni vir določa tudi koordinate zadevnega oddelka. Kje je zvezna zakladnica? Naslov oddelka, ki je omembe vreden, je v regulativni zakonodaji naveden v več točkah. Eden od njih: Moskva, st. Ilyinka, 7, 9, pa tudi 10/2, stavba 1.
Zdaj pa preučimo glavne določbe navedenega normativnega akta v smislu opredelitve nalog, pooblastil, funkcij in podrobnejše organizacije upravljanja Zvezne blagajne.
V skladu z določbami veljavnega prava zadevna agencija opravlja naslednje glavne funkcije:
Dejansko ustrezajo ključnim področjem dejavnosti, ki jih izvaja Zvezna zakladnica.
Funkcije tega oddelka, ki so uvrščene med organe pregona, so v glavnem povezane z izvrševanjem zveznega proračuna, pa tudi z gotovinskimi storitvami za plačila, povezana z drugimi pravnimi razmerji znotraj Rusije. Zvezna zakladnica, ki opravlja to funkcijo, izvaja predhodne in ustrezne finančne operacije.
Pravzaprav je nadzor drugo pomembno področje delovanja takšne strukture, kot je Zvezna blagajna. Funkcije v tej smeri dela oddelka so lahko povezane tako z reševanjem problemov v okviru finančne in proračunske sfere kot z interakcijo z zasebnimi strukturami - na primer revizijskimi podjetji. Nadzor dopolnjuje nadzor - dejavnosti, ki ne vključujejo bistvenega vmešavanja v gospodarske dejavnosti subjektov proračunskega postopka in drugih organizacij, povezanih s tem področjem.
Funkcije zadevne državne strukture je mogoče razširiti in dopolniti - na podlagi postopka za izvajanje njenih pooblastil, pa tudi posebnosti reševanja nalog, ki so zaupane oddelku.
Poglejmo torej, kakšna pooblastila Zvezne blagajne določa veljavna zakonodaja. Sem spadajo zlasti:
Celoten seznam pooblastil zadevnega organa je zelo obsežen. V celoti je razkrito v določbah Resolucije št. 703. Ta pooblastila lahko odražajo različne naloge, ki jih Zvezna zakladnica rešuje, in funkcije, ki jih opravlja oddelek. Pooblastila so najpomembnejši vir za izvajanje nalog, ki jih določi kateri koli organ, in jih ruska zakonodaja zadevnemu oddelku zagotavlja v dokaj širokem obsegu.
Torej, preučili smo pristojnosti Zvezne zakladnice, zdaj bomo preučili, katere naloge ta oddelek rešuje. Najprej je treba omeniti, da jih določajo ključni cilji posamezne strukture. Tej vključujejo:
Naloge Zvezne zakladnice pa bodo določene na podlagi potrebe po doseganju navedenih ciljev:
Zdaj pa preučimo, kako zakonodaja Ruske federacije ureja organizacijo dela zadevne državne strukture.
Kakšno je mesto ustrezne državne strukture v sistemu oblasti Ruske federacije? Po zakonu je Zvezna blagajna odgovorna izvršnemu organu - ministrstvu za finance RF. Izvršni direktor oddelka je vodja zvezne zakladnice. Prejme svoj položaj, razreši pa ga tudi vlada Ruske federacije na predlog vodje Ministrstva za finance Ruske federacije.
Vodja oddelka je osebno odgovoren za izvajanje pooblastil, ki mu jih dodeli ustrezna državna struktura. Vodja zvezne zakladnice ima namestnike, ki jih na predlog vodje Ministrstva za finance Ruske federacije imenuje in razrešuje vlada Ruske federacije. Hkrati določa, koliko poslancev bi moral imeti vodja zvezne zakladnice.
Omenjena državna struktura izvaja dejavnosti prek teritorialnih organov. Hkrati lahko ena ali druga veja zvezne zakladnice v regijah deluje skupaj z državnimi institucijami, odgovornimi za obravnavano strukturo.
Predstavništva ustrezne državne organizacije lahko komunicirajo z regionalnimi izvršnimi organi, občinskimi strukturami in drugimi pooblaščenimi subjekti. Vendar pa je tak ali drugačen regionalni oddelek zvezne zakladnice tako ali drugače podrejen zveznemu središču. V mnogih primerih lahko za vstop teh struktur v določena pravna razmerja na ravni sestavnih delov Ruske federacije zahtevajo odobritev višjih državnih organov.
Tako zvezni kot regionalni organi zvezne blagajne odgovarjajo njenemu vodji. Koristno bo podrobneje razmisliti, katere naloge rešuje - tiste, ki jih zakonodaja opredeljuje na dokaj širokem seznamu.
V skladu z veljavno zakonodajo vodja zvezne blagajne rešuje naslednje naloge.
Najprej je med imenovanimi namestniki. Obseg dela, ki ga opravljajo organi zvezne blagajne, odgovorni za Moskvo, je precej velik in za učinkovito izvajanje nadzora nad dejavnostmi regionalnih struktur je smiselno, da vodja svoje odgovornosti razdeli med podrejene.
Oseba, ki zaseda ustrezen položaj, rešuje tudi naloge, povezane z določbo ministra za finance Ruske federacije:
Poleg tega vodja obravnavane državne strukture rešuje probleme, kot so:
To so značilnosti organizacije dela oddelka v skladu z veljavno zakonodajo. Dejavnosti zvezne blagajne so strogo urejene, saj ta oddelek rešuje najpomembnejše naloge upravljanja državnega proračuna. Zadevna organizacija deluje znotraj stroge oddelčne vertikale.
Pristojnost organa, kot je zvezna zakladnica, je izvrševanje proračunov na različnih ravneh. Oddelek pa je odgovoren glavnemu organu, odgovornemu za gospodarski razvoj države - ruskemu ministrstvu za finance. Za posebnost pravne ureditve dejavnosti oddelka je značilno, da se vzpostavijo norme, ki pomenijo reševanje širokega spektra nalog, pod pogojem, da obstaja hkrati dovolj velika količina pooblastil, določenih z zvezno zakonodajo.
Lex van der Wielen, Willem van Alphen, Just Bergen
Phillip Lindow, Vasilij Čekulajev Poglavje iz knjige "Organizacija za mednarodno upravljanje denarja"
Založba "Olymp-Business"
Na različnih gospodarstvih so bile različne finančne funkcije prenesene na skupne servisne centre. Včasih holdingi raje še naprej opravljajo del dela pri izvajanju plačilnih transakcij. Račune lahko na primer prejmejo neposredno od dobaviteljev in jih nato posredujejo v dohodni in odhodni plačilni center. Včasih je primerneje urediti izterjavo neporavnanih terjatev na lokalni ravni.
ZUNANJE IZVAJANJE
Centralizacija nekaterih funkcij upravljanja denarja lahko podjetju prinese znatne prihranke. Vendar so na določeni točki možnosti za varčevanje z notranjo centralizacijo izčrpane. V tem primeru je mogoče nadaljnje zmanjšanje stroškov doseči le s pomočjo zunanjih izvajalcev številnih funkcij. Trenutno plačilne transakcije ponujajo različni udeleženci na trgu, vključno s finančnimi svetovalnimi agencijami, računovodskimi podjetji in bankami.
Vse več srednje velikih podjetij oddaja nekatere svoje funkcije upravljanja z denarjem, da se osredotočijo na osnovno dejavnost. V nekaterih primerih lahko zunanje izvajanje znatno zmanjša režijske stroške. Kljub temu številna podjetja te priložnosti neradi izkoristijo, še posebej, če so že veliko truda in denarja porabila za ustvarjanje lastnega skupnega servisnega centra. Poleg tega številna podjetja verjamejo, da vam neposredno upravljanje denarnega toka omogoča, da držite prst na srcu. Navsezadnje je sprememba denarnih tokov lahko prvi znak prihodnjih težav.
Prednosti centralizacije vključujejo:
Slabosti centralizacije so:
Na splošno so prednosti centralizacije večje od slabosti.
TNC s podružnicami po vsem svetu pogosto odpirajo regionalne zakladniške centre v treh glavnih časovnih pasovih - azijskem, evropskem in ameriškem.
Ti regionalni zakladniški centri izvajajo zakladniške posle za vse hčerinske družbe, ki se nahajajo v ustreznem časovnem pasu. Regionalni zakladniški centri se pogosto nahajajo ne v isti državi kot holding, vendar so kljub temu njegovi najpomembnejši oddelki.
Regionalni centri se običajno nahajajo v državah z ugodnim finančnim in naložbenim ozračjem. V Evropi jih najdemo v mestih, kot so Bruselj, Amsterdam, Dublin, Zürich in London, ki jih imenujejo "finančna središča". Slika 3 prikazuje diagram organizacijske strukture evropske TNC z regionalnimi zakladniškimi centri.
Slika 3. Struktura evropskega holdinga z zakladniškimi centri
V primeru centralizacije vseh ali nekaterih funkcij zakladnice je treba določiti, kdo bo nosil tveganje, povezano z njihovim izvajanjem, in kako se bodo skupni stroški in prihodki razdelili med centralno zakladnico in holdinge. Obstajata dve možnosti, odvisno od tega, ali je centralizirana zakladnica profitno središče ali stroškovno mesto.
DOBIČEK CENTER
Če je zakladnica profitno središče, ima svoj cilj glede dobička. Da bi ga dosegla, ima zakladnica pravico zavzeti finančno stanje, ki ni povezano s položaji holdingov. Ali se lahko uporabijo zakladniški popusti ali pribitki, je odvisno od sprejetih pravil o transfernih cenah. Te popuste in pribitke je seveda treba določiti ob upoštevanju mnenja davčnih oddelkov.
STROŠČNI CENTER
Če zakladniška služba nima lastnega cilja dobička, se imenuje stroškovno mesto. V nekaterih primerih mora zakladnica nemudoma zavarovati vse položaje družb v holdingu (obrambna strategija). V drugih primerih lahko zakladnica preloži zahtevano varovanje pred tveganjem ali nekatere položaje ostane odprte (žaljiva strategija). V slednjem primeru se zakladniška služba včasih imenuje tudi servisni center.
Po jasni razmejitvi nalog zakladniške službe kot celote je treba natančno opredeliti naloge različnih služb znotraj tega oddelka. Vsakodnevno delo državne blagajne zajema upravljanje denarnih bilanc, določanje pozicij in sklepanje finančnih pogodb. V tem primeru se izvajajo naslednje funkcije:
Za namene spremljanja bi bilo treba naloge različnih služb čim bolj jasno opredeliti. Eden najpomembnejših organizacijskih dejavnikov tveganja je premalo jasna razdelitev odgovornosti, pravic in funkcij. Zato je treba dati povsem nedvoumne odgovore na vprašanja: kdo in kaj sme delati in kdo ne; kdo je dolžan kaj početi; končno, kdo je odgovoren za spremljanje, odobritev in preverjanje?
Še posebej pomembno je razporediti odgovornosti med front office in back office. Uradnik, ki zaključuje transakcijo, ne bi smel nikoli nadzorovati končnih plačil. Slika 4 prikazuje razporeditev funkcij znotraj zakladniške službe.
Slika 4. Zaporedje operacij pri izvajanju zakladniškega posla
Včasih podjetja ustvarijo poseben oddelek med front officeom in back officeom, imenovanim mid office. Mid Office prevzema številne naloge za druge oddelke, predvsem poročanje o položajih, uspešnosti in tveganjih.
Zakladnica obravnava dve glavni vrsti tveganj: operativno in pozicijsko. Prvo izhaja iz napak same organizacije. Primeri so slabe metode dela, sistemske napake, napake osebja in prevare. Pozicijska tveganja pojasnjujemo s prisotnostjo tako imenovanih odprtih pozicij, ki družbo izpostavljajo valutnemu tveganju. Za zmanjšanje teh tveganj mora podjetje sprejeti določene ukrepe.
Za lažje obvladovanje tveganj morate uvesti sistem omejitev. Jasno je treba navesti, katere transakcije so dovoljene, s katerimi nasprotnimi strankami in za kakšen najvišji znesek. Za sklenitev poslov, ki ne sodijo v ta okvir, je potrebno posebno dovoljenje. Sistem omejitev zadeva:
INSTRUMENTI
Večina podjetij omejuje nekatere instrumente, s katerimi blagajnik lahko pokrije pozicije. Mnoga podjetja na primer prepovedujejo uporabo izvedenih finančnih instrumentov (izvedenih finančnih instrumentov). Izvedeni finančni instrumenti so finančni produkti, katerih vrednost je odvisna od vrednosti drugih finančnih produktov.
IZVAJALCI
Podjetje mora tudi navesti, s katerimi strankami lahko blagajnik posluje. Pogosto je določena meja za določeno nasprotno stranko. To pomeni, da skupna vrednost vseh transakcij s to stranko ne sme preseči določenega maksimuma.
DRŽAVE IN VALUTE
Pogosto mora ministrstvo za finance pri trgovanju upoštevati omejitve držav in valut. Običajno lahko te transakcije poleg valute države izvora sklenemo tudi v valutah držav OECD (tj. Najbolj razvitih držav) in v valutah glavnih trgovinskih partneric zunaj območja OECD.
URADNIKI IN ODDELKI
Družba mora določiti, katere transakcije lahko posamezni uradnik izvede, pa tudi največje zneske, vključene v te transakcije. Ti zneski se imenujejo "omejitve transakcij". Družba mora za vsakega zaposlenega (vključno z blagajnikom) določiti, ali je upravičen izvajati ali odobriti zunanje transakcije, kot so prenosi izhodnih plačil, devizni posli, transakcije na denarnem trgu ali izvedeni finančni instrumenti, in če je tako, za vsak znesek. Vsaka operacija mora imeti svojega pobudnika in svojo osebo, ki dovoli njeno izvajanje.
Ker zakladniško poslovanje vključuje dve glavni vrsti tveganj, mora imeti podjetje dve vrsti nadzora - notranji in pozicijski.
NOTRANJI NADZOR
Notranji nadzor je nadzor nad operativnimi tveganji zakladnice s strani notranjega revizorja ali kontrolorja. Notranji nadzor vključuje naknadne preglede, da se zagotovi sklenitev vseh pogodb in poravnava v skladu z veljavnimi zahtevami in omejitvami. V zvezi s tem notranji revizor preveri naslednje točke:
POLOŽAJNI NADZOR
Cilj pozicijskega nadzora je spremljanje vrednosti obstoječih pogodb. Za to je odgovoren blagajnik. V zvezi s tem blagajnik izračuna kratkoročni in dolgoročni dobiček (izgubo) za vsako odprto pozicijo in za vse pozicije skupaj. Za to potrebuje poročila o vseh odprtih pozicijah, ki jih sestavljajo pogosto (vsaj enkrat na dan). Ti podatki blagajniku omogočajo pravočasno ukrepanje v primeru neuravnoteženih položajev. V nujnih primerih je treba podatke iz poročila osvežiti večkrat na dan.
Dober informacijski sistem je bistvenega pomena za sodobnega blagajnika podjetja. Poleg sistema oddaljenega bančništva, ki ga zagotavlja banka, mora imeti še zakladniški informacijski sistem, ki odraža vse denarne tokove podjetja. Najpomembnejše funkcije takega sistema so:
Za zagotavljanje natančnih informacij jih mora zakladniški sistem uvoziti iz drugih sistemov (npr. Oddaljeno bančništvo in terjatve / obveznosti, izplačane plače itd.) In jih pridobiti pri ponudnikih informacij, kot sta Reuters in Bloomberg. Večina sistemov je med drugim neposredno povezanih z glavnim računovodskim sistemom podjetja. Zato morajo izkazi, ki jih ustvari zakladniški sistem, v skladu z računovodskimi standardi, ki jih je sprejela družba.
Slika 5 prikazuje najpomembnejše vire podatkov, ki jih uporablja zakladniški sistem, njegove glavne funkcije in namen informacij, ki jih ustvarja.
Slika 5. Podatki, ki jih uporablja in ustvarja zakladniški sistem. Funkcije zakladniškega sistema
Danes podatke o večini transakcij trgovci vnesejo v zakladniški sistem sami, dejansko izvajanje transakcij pa je mogoče šele po odobritvi zaledne pisarne. Ta modul vsebuje informacije o vseh omejitvah in izbranih nasprotnih strankah, s čimer se izogne nepotrebnim tveganjem, kot je tveganje goljufije.
Informacijski sistem zakladnice se lahko uporablja za oceno rezultatov vseh dejavnosti upravljanja zakladnice. Ta sistem bi moral redno zagotavljati informacije o prihodkih od obresti in rezultatih deviznih poslov. Poleg tega vam omogoča, da ocenite dohodek od depozitov ali drugih finančnih naložb ter stroške financiranja in te kazalnike primerjate s tržnim povprečjem. Cilj je ugotoviti, kako optimalna so bila ravnanja blagajnika korporacije. Podobno lahko ocenite učinkovitost deviznih transakcij.
Informacije, ki jih ustvarijo zakladniški sistemi, vključujejo tudi najpomembnejše podatke za vodstvo podjetja o sedanjih in prihodnjih denarnih stanjih, pa tudi o pozicijah po obrestni meri in po valutah.
V večini TNC ima blagajnik glavno vlogo pri obvladovanju tveganj podjetja. Izkušnje blagajnikov pri obvladovanju tveganj - nasprotne stranke, deviz, tveganj obrestnih mer - in poznavanje tehnik vrednotenja in tehnik merjenja tveganj jim omogočajo dobro opravljanje tega dela. Ker je naloga obvladovanja tveganj za blagajnika vse pomembnejša, mu mora zakladniški sistem pomagati pri ocenjevanju odprtih pozicij po obrestnih merah in po valutah.
Najpomembnejši koncepti obvladovanja tveganj so:
Trajanje omogoča izražanje občutljivosti na spremembe obrestne mere recimo posojilnega portfelja in je opredeljeno kot relativna sprememba tržne vrednosti zaradi rahle spremembe obrestnih mer. Trajanje lahko na primer uporabimo za izračun amortizacije portfelja v primeru 1% zvišanja obrestnih mer. Za popolnost upoštevajte, da je trajanje celotnega portfelja približno enako tehtanemu povprečju trajanja njegovih komponent.
Pri profesionalnem trgovanju z vrednostnimi papirji se spremembe obrestnih mer izrazijo v bazičnih točkah (1 bazična točka = 0,01%). Zmanjšanje vrednosti portfelja zaradi povečanja obrestne mere za 1 bazično točko se imenuje vrednost bazične točke (BPV).
STROŠKI NA TVEGANJE
Analiza tvegane vrednosti (VaR) vam omogoča, da ocenite tveganja katerega koli portfelja. V tej analizi tveganje za pozicijo ali portfelj kot celoto odraža en sam kazalnik. Metoda VaR temelji na izračunu verjetnosti in prikazuje največjo izgubo, ki verjetno ne bo presežena. Ta izguba se imenuje izpostavljena vrednost portfelja. Metoda VaR temelji na modelu, katerega glavni dejavniki so nestanovitnost tržnih spremenljivk, tj. parametri tveganja. Volatilnost parametrov tveganja se uporablja za izračun, koliko se lahko tržna vrednost portfelja spremeni od trenutne tržne vrednosti. Tako nam model VaR omogoča določitev možnih izidov sprememb poštene vrednosti portfelja. Za izračun vrednosti portfelja tveganih posojil se pričakovana sprememba tržne obrestne mere pomnoži s trajanjem.
Toda kateri od možnih izidov je tvegana vrednost ali "potencialna izguba"? Da bi odgovorili na to vprašanje, so vsi možni rezultati, dobljeni s tem modelom, razvrščeni v določenem vrstnem redu - od največjih možnih izgub in naprej skozi vse manj pomembne izgube in pomembnejše dobičke do največjega dobička. Kot bo kmalu postalo jasno, analitika v tem primeru zanimajo le morebitne izgube. Navsezadnje je z njimi povezano tveganje, metoda VaR pa je orodje za analizo tveganja. Nato je izbrana določena raven: recimo 95% opazovanj. Tako lahko ugotovimo, da so presežene izgube le v 5% primerov.
Primer
Podjetje ima kreditni portfelj, ocenjen na 3 milijarde dolarjev. ZDA, s trajanjem 4,8. Obstaja 95-odstotna verjetnost, da bo največja sprememba obrestne mere 20 bazičnih točk.
Stroški takega kreditnega portfelja bodo:
3 milijarde dolarjev X 4,8 x 0,20 = 28,8 milijona dolarjev
Metoda VaR se lahko uporablja ne samo za izračun negativnih sprememb tržne vrednosti. Uporablja se lahko tudi za izračun negativne spremembe obrestnih prihodkov ali izgub iz posojil. Vendar načelo ostaja enako.
VaR je zanesljiv kazalnik potencialnih izgub v običajnih tržnih pogojih, tj. metoda VaR daje številko izgube, ki v 95% primerov ne bo presežena. Ne kaže pa, kaj se bo zgodilo v enem od preostalih 5% primerov in kakšne izgube bo imelo podjetje.
TESTIRANJE STRESA
V običajnih pogojih je VaR prikladno orodje za oceno portfeljskega tveganja. Kot pa smo videli, ni primeren za nujne primere. Zato je potrebna dodatna metoda za pridobitev več informacij o tveganjih izrednih razmer na trgu. Ta dodatna metoda se imenuje stresno testiranje.
Testiranje izjemnih situacij je splošno ime za celo skupino metod. Njihovo glavno načelo je analiza portfeljskih tveganj v pogojih mejnih sprememb cen ali obrestnih mer. Testiranje izjemnih situacij določa, ali bo podjetje preživelo v primeru tržne katastrofe. Najpogosteje se test stresa izvede kot analiza scenarija. Blagajnik mora sprejeti določene predpostavke o tem, kakšne izredne razmere se lahko pojavijo na trgu. Vendar te predvidene spremembe tržnih razmer ne bi smele biti nepomembne, saj bi v tem primeru testiranje izjemnih situacij dalo skoraj enake rezultate kot analiza VaR. Hkrati preskusni parametri ne smejo biti previsoki, da izbrani scenarij ne bo neverjeten in neverjeten. Z drugimi besedami, blagajnik je dolžan izbrati izvedljive scenarije neugodnega razvoja dogodkov, ki bi jih upravni odbor lahko jemal resno.
Običajno se pod zaledjem razume enota, katere odgovornosti vključujejo notranje računovodstvo operacij, ki jih opravlja podjetje (banka).
Front-office (front-office) - oddelki in službe podjetja (banke), ki neposredno sodelujejo pri sklepanju poslov.
Uredniški odgovorZastava zvezne zakladnice (zakladnice Rusije) na njeni stavbi na trgu menjalnic v Moskvi. Foto: RIA Novosti / Natalia Seliverstova
Zakladnica Rusije Je vladna agencija, ki centralizira, upravlja in distribuira zvezne denarne tokove in finančne naložbe. Upravlja ga Ministrstvo za finance Ruske federacije. Nastalo 8. decembra 1992.
Zvezna zakladnica ima v svoji strukturi 85 teritorialnih organov in eno podrejeno organizacijo - Zvezno državno institucijo "Center za izvajanje dejavnosti zakladnice Rusije". Zunaj Rusije oddelek nima predstavništev.
Izvor zakladniške službe se je zgodil v časih antične Rusije, ko se je pojavilo blagajniško mesto - uradnik knežje ali bojarske uprave, skrbnik knežjih vrednot, ki so jih imenovali zakladnica. Z razširitvijo meja ruske države in njeno krepitvijo je zakladnica postopoma rasla, kar je zahtevalo dodaten nadzor nad varnostjo sredstev. Vse to je privedlo do povečanja vloge blagajnikov in do pojava v 15. stoletju, v času vladavine Ljubljane Ivan III, vladna dvorišča.
Kot rezultat finančnih sprememb Peter I leta 1710 je bila ustanovljena Računovodska ali zakladniška pisarna, ki naj bi spremljala pravilen prejem davkov. Trajalo je do leta 1742.
Naslednji korak v razvoju ruskega finančnega sistema je bil izstop leta 1775, v obdobju vladavine Katarina II, pomemben pravni akt "Institucije za upravljanje provinc Ruskega cesarstva" z dne 7. novembra 1775. V skladu s tem dokumentom se v vsaki provinci ustanovijo zakladniške komore "za gradnjo hiš in upravljanje zakladniških dohodkov cesarsko veličanstvo "in njihove glavne funkcije so določene:" 1) Tako, da so bili zbrani dohodki v celoti in v tem trenutku, 2) tako, da so bili dohodki tam, kjer jih je treba dostaviti, 3) da so bili dohodki ohranjeni nedotaknjeni.
Ohranitev zakladnice je že takrat postala stvar državnega pomena. Zakladniki so pogosto ogrožali javna sredstva. Med nemiri Pugačova v vasi Malykovka (zdaj mesto Volsk) v provinci Saratov so izgredniki usmrtili blagajnika Silence, ker jim ni dal zakladnice palače.
Naslednja stopnja v razvoju zakladnice so bile reforme Aleksander I.... Leta 1802 je podpisal manifest "O ustanovitvi ministrstev", v skladu s katerim je bilo skupaj z drugimi ministrstvi ustanovljeno ministrstvo za finance. In 15. februarja 1821 je bil v strukturi novega oddelka ustanovljen oddelek državne blagajne, ki je postal jedro celotnega sistema zakladniške službe Rusije.
Na začetku 20. stoletja se vloga zakladnice povečuje zaradi rasti državnih prihodkov in odhodkov. Objavljajo se novi zakoni in interna navodila, ki jasneje urejajo dejavnosti zakladnic. Takrat so bili blagajniki odgovorni za: sprejemanje in shranjevanje vseh dohodkov; prodaja vseh vrst uradnega papirja, uradnih žigov, obrazcev, potrdil in patentov; izdaja ribolovnih potrdil in brezplačne ribiške karte, denarna nakazila itd.
Od leta 1918 je bila zakladnica razpuščena, nove finančne ustanove pa so dobile svoje funkcije. Financiranje celotnega nacionalnega gospodarstva države in celotnega sovjetskega aparata, računovodstvo in proračunsko delo, upravljanje denarnega obtoka so bili preneseni na organizirano zakladniško finančno komisijo, nato na Ljudski komisariat za finance in Ljudsko banko RSFSR ter nato Ministrstvu za finance ZSSR in zveznih republik, Državni banki ZSSR in njenim teritorialnim organom.
Ukaz predsednika Ruske federacije z dne 8. decembra 1992 št. 1556 in odlok vlade Rusije z dne 27. avgusta 1993 št. 864 sta rešila vprašanje oživitve zakladnice v Rusiji.
