Beszéltünk arról, hogy a saját tőke hogyan tükröződik a mérlegben a miénkben. Ebben az anyagban fogunk mesélni a hiteltőke tükrözéséről a szervezet mérlegében.
A szervezet mérlegében a felvett tőke tükrözése érdekében 2 sor szerepel: az 1410. sor "Kölcsönzött források" és az azonos nevű 1510. sor. Ezek a sorok a "Hosszú lejáratú kötelezettségek" és az V. "Rövid lejáratú kötelezettségek" szakaszban találhatók (a Pénzügyminisztérium 2010.07.02., 66n. sz. végzése).
Az 1410. sor hosszú lejáratú adósságkötelezettségei a hosszú lejáratú hitelek és kölcsönök tartozását tükrözik, azaz a beszámolási dátumot követő 12 hónapnál hosszabb lejáratú tartozást.
Ennek megfelelően az 1510. sor a rövid lejáratú kölcsönvállalási kötelezettségeket tükrözi, azaz a hitelekre és kölcsönökre vonatkozó kötelezettségeket, amelyek futamideje nem haladja meg a beszámolási dátumot követő 12 hónapot (19. pont PBU 4/99).
Ami a számviteli adatokat illeti, a következő számlaegyenlegeket kell használni a mérleg 1410. és 1510. sorának kitöltésére. Az 1410. sor a 67. számla "Elszámolások hosszú lejáratú hitelek és kölcsönök" hitelállományát tükrözi - a beszámolási napon 12 hónapot meghaladó lejáratú adósság tekintetében. És az 1510. sorban - a 66. számla egyenlege, valamint a 67. számla egyenlege a beszámolási dátumtól számított legfeljebb 12 hónapos lejáratú adósság tekintetében (a Pénzügyminisztérium október 31 -i végzése, 2000, 94n).
A 67. számla adatai használhatók a rövid lejáratú kötelezettségek elszámolásának sorának kitöltésére, mivel a jelenlegi jogszabályok nem írják elő a hosszú lejáratú hitelek és kölcsönök adósságának átutalását a 67-es számláról a 66-os számlára, ha a kötelezettségek lejárata 12. hónapok (
Kölcsönzött tőke
KÖTELEZETT TŐKE
(hiteltőke) A szervezet tevékenységeinek finanszírozásához szükséges pénz, amelyet kölcsönök eredményeként kap (Lásd: adósság (kötvény), szemben a törzstőkével. A kölcsönzött tőke fő előnyei a saját tőkével szemben a következők: : a társaság rendelkezésére álló pénzeszközök gyorsan visszaadhatók, a kölcsönök kamatai levonásra kerülnek az adóköteles összegekből, és a társaság által kibocsátott értékpapírokra nem vetnek ki bélyegadót az adósság kibocsátásakor.
Pénzügy. Magyarázó szótár. 2. kiadás. - M.: "INFRA-M", "Ves Mir" kiadó. Brian Butler, Brian Johnson, Graham Sidwell, et al. Általános szerkesztőség: Ph.D. Osadchaya I.M.. 2000 .
Kölcsönzött tőke
Adótőke - kölcsönökből képzett tőke: kölcsönök megszerzése, kötvények kibocsátása és eladása, pénzeszközök fogadása más típusú monetáris kötelezettségekhez. A felvett tőke célja a vállalkozások tevékenységének finanszírozása.
Angolul: Kölcsönzött tőke
Szinonimák: Kölcsönzött pénzeszközök
Angol szinonimák: Kötvénytőke
Finam pénzügyi szótár.
Kölcsönzött tőke
A szervezet tevékenységeinek finanszírozására kapott pénz, amelyet kölcsönök eredményeként kap. A felvett tőke fő előnye a következő: ha a társaság rendelkezik pénzeszközökkel, gyorsan visszaadható, a kölcsönök kamatát levonják az adóköteles összegekből, és a tartozáskötelezettségek kibocsátásakor nem kell bélyeget kivetni a társaság által kibocsátott értékpapírokra. Az alaptőkével ellentétben, amely a szervezet nyereségében való részvételt jelenti, a kölcsönvett tőke rögzített kamatú értékpapírok jövedelmét jelenti.
A banki és pénzügyi kifejezések terminológiai szótára. 2011 .
Kölcsönzött tőke… Válságkezelési feltételek szószedete
hiteltőke- A társaság által kölcsönvett pénzeszközök kereskedelmi műveletek finanszírozására (beleértve a beruházási projektek finanszírozását). Z. -ig. típusok, használati időszakok és egyéb jellemzők szerint osztályozzák. A Z.K. minden formája, amelyet a vállalkozás használ ... Műszaki fordítói útmutató
- (hiteltőke) A szervezet tevékenységeinek finanszírozásához szükséges pénz, amelyet kölcsönök eredményeként kap (lásd: adósság (kötvény), ellentétben alaptőkéjével. A fő előny ... ... Üzleti szószedet
Jogi szótár
Adósságkötelezettség formájában kapott saját tőke. A saját tőkével ellentétben határideje van, és feltétel nélküli megtérülésnek van kitéve. Általában előírja, hogy időszakosan kamatokat halmoznak fel a hitelező javára. Példák: kötvények, ... ... Wikipédia
KÖTELEZETT TŐKE- tőke, amely a kötvénykibocsátásból származó pénzeszközök rovására és (vagy) banki hitelből származó pénzeszközök rovására jön létre ... Jogi enciklopédia
Kölcsönzött tőke- (Hiteltőke, Adótőke) - a társaság teljes tőkéjének egy része (szemben a saját tőkével vagy törzstőkével), amelyet banki hosszú lejáratú kölcsönökből, valamint a társaság által kibocsátott és elhelyezett kötvényekből alakítanak ki. Cm……… Közgazdasági és matematikai szótár
Kölcsönzött tőke- HITEL / TÖKÉLYTŐKE A társaság külső forrásból kölcsönkért pénzeszközöket rögzített kamatozású értékpapírok kibocsátása révén. A kölcsönzött hitelezők általában nem részesednek a társaság nyereségéből, ellentétben ... ... Közgazdasági szótár
Tőke, amely a kötvények kibocsátásából és értékesítéséből származó pénzeszközök rovására és (vagy) banki kölcsönből származó pénzeszközök rovására jön létre, más típusú monetáris kötelezettségekhez szükséges pénzeszközök átvétele ... Encyclopedic Dictionary of Economics and Law
hiteltőke- tőke, amely a kötvények kibocsátásából és a banki kölcsön alapokból származó pénzek rovására jön létre ... Nagy törvény szótár
Szinte minden vállalkozásnak két finanszírozási forrása van tevékenységéhez: a saját tőke és a felvett tőke. Az adósságtőke különösen fontos lesz azoknak a vállalkozásoknak, amelyek gyorsan növekednek és fejlődnek, ugyanakkor a saját tőkéjük megszerzése nem olyan gyorsan szerveződik, mint a termelés üteme. Az adótőke elengedhetetlen finanszírozási forrás is azokban az esetekben, amikor bármilyen beruházási program végrehajtására van szükség a termelés korszerűsítésére (fejlesztésére), új típusú termékek elsajátítására, piaci részesedésének bővítésére vagy akár egy másik vállalkozás megszerzésére.
Gyakran kiderül, hogy a vállalat saját tőkéje nagyobb, mint a sajátja. E tekintetben a pénzügyi menedzsment fő funkciói az illetékes menedzsment és egy jól felépített számviteli rendszer, amely segít nyomon követni és nyilvántartani a szervezet kölcsönvett pénzeszközeit és tőkéjét.
A szervezet adósságtőkéje egy adott vállalkozás pénzügyi kötelezettségeinek teljes mennyiségét jellemzi.
A vállalkozás hiteltőkéje része annak az ingatlannak az értékéhez, amelyet a beszállítónak vagy a banki pénzügyi eszközöknek való visszaküldési kötelezettség alapján szereztek meg, vagy más értékeket, amelyek megfelelnek az ingatlan értékének.
Az Ön által kölcsönvett tőke és eszközök lehetnek:
Bármely vállalkozás önállóan, céljaira és a szervezet munkájának sajátosságaira támaszkodva választja ki a saját maga számára megfelelő módszereket és formákat a hiteltőke vonzására.
Az adótőke forrásokat gyűjt, ami sok vállalat számára az egyetlen módja a problémák megoldásának. Fontos figyelembe venni az ilyen ügyletek pozitív és negatív aspektusait.
Az adósságtőke kialakulása a különböző forrásokból származó források bevonásával történik, amelyek a következők.
Banki kölcsönök. A felvett tőke felhasználása mindig a hitel kamata szerinti kifizetést von maga után. Nagyon fontos megérteni, hogy a válság időszakában nem szabad alacsony arányban reménykedni. A magas kamatoknak köszönhetően a bank megpróbálja megvédeni magát és kompenzálni a kockázatok szintjét. A piacon senki nem kínál olcsó pénzt. Ebben a tekintetben, mielőtt döntést hoz a bank felkereséséről, próbálja meg elemezni a vállalat pénzügyi helyzetét, és értse meg, hogy szervezete megbirkózik -e a hitelkamatokkal járó kiegészítő kifizetésekkel, vagy sem. Ugyanakkor a felvett tőke összege közvetlenül befolyásolja az árfolyam mértékét.
A hitelek kamatai nagyrészt elfogadhatók a modern vállalkozások számára. A nyereség természetesen csökken, de ez nem vezet csődhöz a cégnél. Egy fiatal cég esetében azonban a hitelkamat ítélet lehet.
A kockázatok kompenzálása érdekében a bank nemcsak hitelkamatokat alkalmaz. Ezenkívül a bank alkalmazottai megtagadhatják a pénzek fogadását az Ön számára megfelelő feltételekkel, betartva a konzervatív politikát. Természetesen ez nem a hitel teljes megtagadása, de az esélyek növelése érdekében jobb, ha megteszi a következő lépéseket:
A hitelnyújtás fő elvei a következők:
Ugyanakkor az ilyen alapelvek halmaza válsághelyzetben változatlan. Normál gazdasági körülmények között előfordulhat, hogy egy bank nem figyel annyira a szempontokra, de nehéz időkben mindig óvatosabb az ellenőrzés.
A modern világban ahhoz, hogy banki kölcsönt remélhessünk, nem elég csak összegyűjteni a szükséges dokumentumokat és benyújtani azokat megfontolásra. Készen kell állnia arra, hogy képes legyen meggyőzni a hitelezőt és bizonyítani neki, hogy képes visszafizetni ezt a kölcsönt.
Magánberuházás. A magánbefektetések a piac fejlődésének bármely szakaszában működnek, és ez alól a válság időszak sem kivétel. A mai világban azonban van egy figyelmeztetés - ha a korábbi vállalatok számíthattak arra, hogy a részvények 10% -ára hiteltőkét vonnak be, manapság szinte minden befektető ellenőrző vagy legalább blokkoló részesedést igényel, ami azt jelenti, hogy automatikusan társtulajdonossá válik ezt az üzletet.
A fő különbségek a befektetési alapok és a magánbefektetők között abban rejlenek, hogy mekkora összegben fejezhető ki a felvett tőke a szervezet mérlegében, más szóval a befektetési alapok által nyújtható pénzbeli egyenértékben, és a minimális összegben a nyereségből, amelyet meg akarnak kapni. Tehát két kulcsfontosságú pontot kell figyelembe venni:
Ha egy szervezetnek viszonylag kis hitelre van szüksége (legfeljebb néhány tíz vagy száz dollár), akkor önállóan kell befektetőt keresnie. Fontos figyelembe venni, hogy ez sok időt vesz igénybe.
Annak érdekében, hogy szilárdan számíthasson arra, hogy magántulajdonostól kölcsönzött tőkét vonzzon, két alapvető feltétel teljesülését kell nyomon követnie.
Az első a nyilvántartások vezetése és az összes nemzetközi pénzügyi beszámolási szabvány betartása. A legkisebb jogsértéssel nem remélhet produktív beszélgetést a potenciális hitelezővel.
A második feltételnek való megfelelés puha pénzügyi modellezési rendszert jelent, vagyis a befektetőnek meg kell értenie, hogy mi fog történni azokkal a termékekkel, amelyekbe pénzt fektetett be a piaci feltételek különböző változásai esetén.
Ugyanakkor nemcsak arra kell törekedni, hogy bizonyítsuk a szigorúan meghatározott költségvetés kivetését optimista és pesszimista piaci helyzetekre, hanem különböző forgatókönyveket is ki kell dolgozni.
A kölcsön megszerzésének esélyei semmilyen módon nem függenek attól az iparágtól, amelyben a vállalat létezik. A magánbefektetők ígéretes projekteket keresnek befektetéseikhez és pénzeszközeik növeléséhez, nem korlátozódva az együttműködésre, csak magánhitel formájában vagy cégértékesítés formájában. Más érdekes kölcsönzési formák is lehetségesek, különböző feltételekkel.
Vannak más források is.
Ha nincs lehetőség pénzeszközök összegyűjtésére bankon vagy befektetőn keresztül, akkor az államhoz fordulhat segítségért.
Hitelezés az ügyfelek rovására. Az adós tőkét a partnerek rovására emelheti. Ugyanakkor reális a lehető leghosszabb fizetési feltételekben megállapodni. Ez a képesség csak a kommunikációs készségektől függ. Az adókból történő kölcsönzés szintén nem kizárt. Az adófizetés késedelme esetén a társaságnak kötbért kell fizetnie (az Orosz Föderáció Központi Bankának refinanszírozási kamatlábának 1/300 -a minden késedelmes napért).
A kölcsönzött pénzeszközök vonzásának és felhasználásának elemzése az előző időszakban vagy a gyakorlatban. Ezt az intézkedést annak érdekében hajtják végre, hogy azonosítsák a vállalathoz vonzott kölcsönzött pénzeszközök mennyiségét, formáját és összetételét. Azt is értékelnie kell, hogy ezeknek az alapoknak a felhasználása mennyire hatékony. Az elemzés több szakaszból áll.
Első lépés. Először is tanulmányoznia kell a jelentési időszakra gyűjtött források teljes összegének dinamikáját, azaz meg kell határoznia a felvett tőkét, és össze kell hasonlítania vonzási dinamikáját a saját tőke növekedési ütemével.
Második fázis. Meg kell határozni a hitelfelvétel főbb formáit, miközben dinamikusan elemezni kell a vállalat által felhasznált kölcsönvett pénzösszeg részesedését.
Harmadik szakasz. Meg kell határozni a kölcsönzött források mennyiségének arányát a vonzásuk időszaka szerint. Ehhez a kölcsönzött forrásokat e kritérium szerint csoportosítják, és tanulmányozzák a szervezet hosszú és rövid lejáratú alapjainak dinamikáját, azok megfelelését a vállalkozás által használt körforgó és nem forgalomban lévő pénzeszközök méretével.
Negyedik szakasz. Ennek keretében megvizsgálják a vállalat konkrét hitelezőinek összetételét, a különböző kölcsönök nyújtásának feltételeit, majd ezeket a feltételeket elemzik a konjunktúrájuknak megfelelő áru- és pénzügyi piacok szemszögéből.
Ötödik szakasz. Az elemzés végén meg kell vizsgálnia a kölcsönzött források felhasználásának hatékonyságát.
E cél elérése keretében a hiteltőke fő mutatói a forgalom és a kölcsönzött tőke jövedelmezőségének mutatói. E mutatók első csoportját összehasonlítjuk az elemzés során a szavatolótőke átlagos forgalmi időszakával.
Az elemzés eredményei alapul szolgálnak annak felméréséhez, hogy megvalósítható -e a kölcsönzött pénzeszközök meglévő formában és mennyiségben történő bevonása.
A kölcsönzött források vonzásának célkitűzéseinek meghatározása a következő időszakban. A kölcsönzött pénzek bevonásának fő céljai:
A kölcsönzött pénzeszközök maximális összegének meghatározása. A térfogathatárt az alábbi feltételek szerint határozzák meg:
Ezeket a követelményeket figyelembe véve határozzák meg a felvett tőke felhasználásának korlátját. A különböző forrásokból (belső és külső) felvett pénzeszközök vonzásának költségeit értékelik.
Ennek az értékelésnek az eredményei szolgálnak alapul különféle vezetési döntések meghozatalához, amelyek célja a kölcsönvett források kiválasztása.
Rövid és hosszú távú vonzott tőke mennyiségének arányának meghatározása. A számítás alapja a felvett pénzeszközök összege és felhasználásuk célja a jelenlegi időszakban.
A hiányzó befektetési alapok kialakulása miatt hosszú távon az alapokat általában vonzzák, hogy bővítsék saját forrásuk mennyiségét.
Rövid távra a pénzeszközöket más felhasználási célokra vonzzák.
A kölcsönvett pénzeszközök teljes felhasználási ideje a pénzeszközök beérkezésének kezdetétől a tartozás teljes összegének visszafizetésének végső befejezéséig tartó időszak.
Ez az időszak általában három időszakra oszlik:
Szokás kiszámítani a kölcsönzött pénzeszközök teljes felhasználási idejét a felsorolt elemek összefüggésében, a felhasználási célok és a pénzügyi piac lejárati és türelmi időszakának megállapított gyakorlata alapján.
A kölcsönzött pénzeszközök vonzásának formáinak meghatározása. Az űrlapadatok megkülönböztethetők a pénzügyi hitel, a kereskedelmi (áruhitel) és egyéb formák összefüggésében. A társaság a tevékenységek sajátosságainak és céljainak figyelembevételével választja a hitelek bevonásának formáit.
A főhitelezők összetételének meghatározása. Az összetétel meghatározásának alapja a hitelfelvétel formái. A hitelezők alapvetően rendszeres szállítók, akikkel a társaság hosszú és erős kereskedelmi kapcsolatokat alakított ki, vagy kereskedelmi bankok, amelyek elszámolási és készpénzszolgáltatásokkal foglalkoznak.
Hatékony feltételek kialakítása a hitelek bevonásához. Ezen feltételek közül a legfontosabb és kötelező:
A hitelek hatékony felhasználásának biztosítása. A fő kritérium a jövedelmezőség és a felvett alapok forgalmának mutatói.
A kapott kölcsönök időben történő kiegyenlítésének biztosítása. Ha a hitelek nagyon nagyok, akkor előzetesen lefoglalhat egy speciális visszatéríthető alapot. A kölcsönök kifizetéseinek összegét a fizetési naptár tartalmazza, és folyamatosan figyelemmel kísérik, míg a vállalkozás aktuális pénzügyi tevékenységét figyelemmel kísérik.
A felvett tőke költsége (diszkontráta) a különböző forrásokból származó finanszírozás / tőke beszerzésének súlyozott átlagköltsége. Mennyit ér átlagosan a felvett tőkéje, mi a képlet a súlyozott átlagköltség kiszámítására? A legegyszerűbb képlet így néz ki: WACC = WдRд + WaRa, ahol Wd és Wa az adósság (d) és a saját tőke (részvényesek tulajdonában) célsúlyai a) tőke (W a súly = "súly" szóból). Világos, hogy Wd + Wa = 1,0. Rd és Ra a megfelelő tőkeköltség (R for Rate = "kamatláb").
A társaság adósságainak kamatát a teljes nyereség adóalapjából vonják le. Egyes forrásokban, amelyek a diszkontrátáról beszélnek, gyakran használják az "adópajzs" kifejezést (szó szerinti fordítás angolból "taxshield"). Figyelembe véve azt a tényt, hogy az adósságkamat valóban csökkenti az összes nyereség adóztatását, a WACC képlet végül így fog kinézni: WACC = WдRд × (1 T) + WaRa, ahol T a nyereség adókulcsa, amelyet egységnyi töredékben fejeznek ki.
Például, ha az orosz nyereségráta 20%, akkor az érték (1 - T) 1 - 0,2 = 0,8. Ugyanakkor az „adópajzs” hatás némileg csökkenti az átlagos tőkeköltséget.
Wд - az adósságtőke részesedése a vállalat teljes (adósság- és saját tőke összegéből) tőkéjében. Ennek megfelelően a Wa képviseli a saját tőke kizárólagos részesedését a teljes saját tőkéből. Ezt az indikátort egy töredékben mérik.
A saját tőke és a hiteltőke arányának kiszámításához használhatja a piaci vagy könyv szerinti érték mutatóját. Ezenkívül rubelben fejezik ki, nem százalékban.
Ha egy adott társaság részvényeit jegyzik a piacon, akkor a saját tőke és az adósság tőkéjének piaci értékét kell használni. Ebben az esetben tudnia kell, hogy:
A nyugati pénzügyi tankönyvek szerzői azt tanácsolják, hogy az adósság és a saját tőke piaci értékét használják a WACC kiszámításához, amikor csak lehetséges. Azoknál a vállalatoknál, amelyek részvényeivel nem kereskednek a tőzsdén, a tőkeköltséget a mérlegből veheti le. Ebben az esetben a saját tőke többek között tartalmazza az eredménytartalékot. Magától értetődik, hogy ebben az esetben pontosabb W -értékeket az IFRS -nek megfelelő pénzügyi kimutatások felhasználásával kapnak meg.
A legegyszerűbb módja az adósságtőke kamatának meghatározásához a WACC képlet. Még ha ez a képlet nem is szerepel a szerződésben (a bankkal), akkor is legalább ismeri a tartozással kapcsolatos kifizetéseket. Ezután meg kell határoznia a belső megtérülési rátát (pénzügyi instrumentum effektív kamatlábát). Ez is Rd lesz a WACC képletben. Ha egy vállalat különféle adósságinstrumentumokkal gyűjt forrásokat, akkor ezek kamatai teljesen eltérőek lehetnek. Ebben az esetben a WACC képlet kiszámításakor az összes tartozás súlyozott átlagát kell használnia.
A kölcsönvett tőke megtérülésének fogalma olyan paramétert jelent, amely a kölcsönzött források felhasználásából származó hatékonyságot (jövedelmezőséget, jövedelmezőséget) jellemzi. Ez a paraméter az alapok rubelenkénti valós jövedelmezőségét tükrözi. A jövedelmezőség egyik fő mutatója az adósságtőke aránya a jövedelmezőség szempontjából. Ezt a paramétert széles körben használják a vállalat befektetési és pénzügyi elemzése során.
A felvett tőke hozamának kiszámítása egyszerű képlet segítségével végezhető el. Ha a paramétert figyelembe vesszük, akkor az 1. és a 2. nyomtatvány használható.
Ennek a mutatónak a sajátossága a szabványok hiányában fejeződik ki. A jövedelmezőséget csak dinamikailag lehet elemezni, más, hasonló vagy kapcsolódó iparágakban létező szervezetek paramétereihez képest. Minél magasabb a kölcsönvett pénzeszközök jövedelmezősége, annál hatékonyabb a vállalat egészének irányítása.
A dinamika növekedése tükrözi a kölcsönzött források kezelésének minőségének javulását, ami hozzájárul a szervezet befektetési vonzerejének és a vállalkozás piaci értékének (beleértve a kibocsátott értékpapírok értékét) növekedéséhez. Lehetőség van a jövedelmezőség komplex elemzésére, ugyanakkor a saját tőke értékelésére.
Például idézhetjük a jól ismert PJSC Gazprom szervezet mutatóit (a vállalat mutatói szabadon hozzáférhetők). Ezt a számítást elvégezheti egy egyszerű "Excel" program segítségével. A jövedelmezőség kiszámítására szolgáló képlet a következő: Nyereségesség = C8 / (C4 + C6).
Különböző okok miatt szükséges a hiányzó pénzügyi források bevonása a vállalkozások és szervezetek tevékenységébe. Általában ez a tevékenységek bővítése, a finanszírozás átmeneti hiánya.
Azokat az erőforrásokat, amelyeket a gazdasági intézmény a megállapodás szerinti időszak végén hozam alapján vonzott vissza, vissza kell adni a tulajdonosoknak. A pénzügyekben háromféle ilyen forrás létezik - kölcsönök, kölcsönök, célzott finanszírozás. A kölcsönök és kölcsönök nyújtásának időtartama eltérő lehet. A hitelezők által legfeljebb 365 napig rendelkezésre bocsátott pénzeszközök rövid lejáratúnak minősülnek. A pénzügyekben három ilyen típusú forrás létezik:
Mérleg - egy dokumentum, amely bemutatja a vállalkozás vagy intézmény pénzügyi helyzetét egy adott időpontban. Az utolsó formanyomtatványt a Pénzügyminisztérium 66n. Hagyományosan # 1. Két részre oszlik - aktív (a vállalkozás vagyonának és az általa ellenőrzött kötelezettségeknek a tükröződése) és passzív, amely megmutatja azoknak a pénzeszközöknek a forrásait, amelyek rovására a beszámolót készítő eszköz létrehozta az eszközt.
A felvett tőke a vonzás időtartamától függően megjelenik a mérleg sorában. Ehhez a felelősség 4 és 5 szakasza van. A kölcsönökkel, a hitelek egyenlegével kapcsolatos formális formától függetlenül tükröződnek a tartozások, kivéve az áruhitelt és a váltókat.
A 4. szakasz azt tükrözi, hogy a vállalkozás vagy intézmény rendelkezésére álló, hosszú távú pénzeszközök rendelkezésre állnak-e, amelyek több mint 365 napig vonzódnak, az 5. szakasz pedig-legfeljebb 12 hónapos időszakra vonzott rövid lejáratú pénzeszközöket.
A "Hosszú lejáratú kötelezettségek" szakaszban (4. szakasz, Forrás) a pénzeszközök a következő sorokban jelennek meg:
A mérlegben ezekre a sorokra feltüntetett összeget az egyes mutatók dekódolásával lehet strukturálni - az 14101, 14102, 15101, 15102 sorokat ezenkívül pontosítani kell.
Emlékezzünk vissza, hogy a kölcsönök és a felvett pénzeszközök elszámolásához a következőket kell használni:
A 15/2008. Számú számviteli szabályokat követve a számviteli szervezet köteles elkülöníteni a kölcsön vagy kölcsön összegét és a rájuk vonatkozó kamatokat. Az összegek tisztázása érdekében alszámlákat nyitnak:
Célszerű alszámlákat nyitni, ha a társaság pénzügyeinek szerkezetében vannak kölcsönök (hitelintézetektől vonzott pénzeszközök) és kölcsönök (nem hitelintézetek által nyújtott források); sürgős és lejárt kamatok elérhetősége.
Hasonlóképpen, az összegeket a 67. számla alfiókjain teszik közzé.
A kamatok tükrözésekor optimális figyelembe venni a kölcsönszerződésben előírt időbeli elhatárolásuk sajátosságát; felszámíthatók:
Havi terheléssel a megállapodás 66. számla (a megfelelő alszámla) jóváírására kerül sor a 91. számla terhére - (Egyéb költségek) a megállapodás által előírt napon. Egyszeri terhelés esetén a legjobb a kamatkiadást minden hónap végén és a kamat kifizetésének napján nyilvántartani. Ebben az esetben a viselkedés hasonló a fent leírtakhoz.
A mérleg sorában a kamatkiadásokat további sorokban részletezik.
Minden típusú kölcsön és kamat felhalmozása rövid lejáratú kötelezettségnek minősül, mivel azok elhatárolása és tükrözése nem haladja meg a 365 napot.
Az egyenleg 1410. sorának nyilvántartásba vételéhez a 67 -es számla egyenlegét átutalják, amely figyelembe veszi a hitelmaradvány összegét és a megfelelő kamatot, feltéve, hogy a rájuk vonatkozó fizetési feltételek szükség esetén meghaladják a 365 napot , a felhalmozott kamat részletes és kibővített sorban jelenik meg.
A kísérő kölcsönök és kölcsönök költségei a következők:
Mivel az 1410. sor a hosszú lejáratú kölcsönök elszámolására szolgál, a befektetési eszköz összegének növekedése akkor merülhet fel, ha annak létrehozásának költségeit elszámolják a számvitelben (emlékeztetünk arra, hogy egy eszköz olyan befektetési objektum, amellyel egy vállalkozás az egység eléri a célját)
Az 1410. sorban szereplő információknak tükrözniük kell: a kölcsönökre és hitelekre vonatkozó kötelezettségek összegének nagyságát és dinamikáját; fizetéshez szükséges; fenntartási költségeiket.
Az 1510. sor egyenlegének a mérlegbe történő átviteléhez a 66. és 67. számla egyenlegeinek összegét kell kiszámítani. Összegzés akkor következik be, amikor a hosszú lejáratú adósságot rövid lejáratú adósságra utalják át, ha kevesebb mint egy év van hátra a hitelintézet lejáratáig visszatért. Felmerül a kérdés, hogyan kell megfelelően elszámolni az ilyen összegeket.
A mérlegben ezekre a sorokra feltüntetett összeget az egyes mutatók dekódolásával lehet felépíteni - a sorokat ezenkívül ki kell írni:
amelyeket a hitelek vagy kölcsönök típusai írnak elő.
Ha a kölcsönt hosszú lejáratúról rövid távra utalja, elkerülheti az egyenlegek egyik számláról a másikra történő átvitelét. Ehhez célszerű alszámlát nyitni a 67. számla előtt. Ezt azonban rögzíteni kell a vállalkozás vagy intézmény számviteli politikájában.
A rövid lejáratú hitelek és kölcsönök kiszolgálásával kapcsolatban felmerülő költségek hasonlóak a hosszú távú hitelek kiszolgálásának költségeihez.
A legfeljebb 12 hónapos hosszú lejáratú hitelekre felhalmozott, de ki nem fizetett kamatot rövid lejáratúként kell elszámolni, és az 1510. sorban lévő egyenlegben tükrözik (külön bejegyzés lehetséges).
Az 1510. sor információtartalma hasonló az 1410. mérlegrekord információtartalmára vonatkozó követelményekhez.
Ha vállalkozása kölcsönt vagy hitelt használ befektetési eszköz felépítéséhez vagy megvásárlásához, akkor a kamatot a költség tartalmazza. Egyszerűsített számviteli formával az összes kölcsön után fizetett kamatokat költségként lehet leírni.
Rendkívül fontos, hogy a felvett pénzeszközöket helyesen mutassuk be a vállalkozás mérlegében. A vonzott pénzeszközök jellege, hosszú távú, a tevékenység fő mutatóival való arány lehetővé teszi, hogy szinte azonnal meghatározza az intézmény "egészségi állapotát".
Kölcsönzött tőke- olyan anyagi befektetések összessége, amelyeket a vállalkozás nyereség elérése érdekében kapott. Az adósságtőke képes jellemezni a vállalkozás pénzügyi kötelezettségeinek teljes mennyiségét. A cég bankokkal és partnerekkel szemben fennálló tartozásának összegéről beszélünk. Az ilyen pénzügyi kötelezettségeket áru vagy kereskedelmi kölcsön formájában formalizálják.
Ma többféle pénzügyi kötelezettség létezik. Ide tartoznak a kötvények kibocsátásából vagy eladásából származó kötelezettségek, valamint a váltós kötelezettségek.
Ha egy adott szervezet kölcsönzött forrásainak hosszú távú forrásairól beszélünk, akkor figyelni kell a pénzügyi lízingre, a kereskedelmi koncessziós megállapodás szerinti finanszírozásra, valamint a pénzkövetelés engedményezésével szembeni finanszírozásra.
Ha összehasonlítjuk ezt a tőketípust a sajátjával, akkor - ellentétben vele - a kölcsönzöttnek határozott határideje van, és minden bizonnyal teljes egészében visszatéríthető. A legtöbb esetben a hitelező javára felhasznált pénzeszközök kamatának felhalmozásáról rendelkezik.
Az együttműködési feltételek szerint a tőke lehet rövid vagy hosszú távú.
A rövid távú együttműködés magában foglalja a felek közötti kommunikációt egy naptári év során. Ha ezt a mutatót növelik, akkor a hosszú lejáratú tőke lép életbe.
A fejlődés különböző szakaszaiban az egyes vállalatok a kölcsönvett tőke olyan átalakulásaival szembesülhetnek, mint a lízing (lásd a cikket :), banki hitelek, szindikált hitelek, kötvények.
Fontos megjegyezni, hogy egy vállalkozás teljes tőkéjét különböző szempontokból kell figyelembe venni. Szükséges megjegyezni a tényleges és a pénzbeli tőke létezésének tényét. Ez utóbbi kizárólag pénzben létezik, és leggyakrabban a termelési eszközök megszerzésére használják.
Az adósságtőkét kölcsönök vagy bármilyen más pénzügyi támogatás formájában vonzzák. Ez a kifejezés utal az óvadék ellenében kapott pénzösszegekre is. Érdemes megemlíteni számos alternatív külső forrást is, amelyek bizonyos fizetési feltételek mellett képesek biztosítani a szükséges pénzösszeget óvadék ellenében egy bizonyos időszakra.
Az adósságtőke a vállalkozás működő tőkéjének szerves része. Nem meglepő, hogy bármilyen gazdasági tevékenység megköveteli a rendszeres kiegészítő források bevonását. Ez létfontosságú a teljes gyártási folyamat fenntartása és további bővítése érdekében. A tőkeemelés szintén elősegíti a termelési folyamat hatékonyságának javítását, új termelési technológiák bevezetését és új piaci horizontok kialakulását.
A megfelelő finanszírozási források kiválasztásához számos tényezőt kell figyelembe venni.
A főbbek a következők:
Maga a tőkeszerkezet, amelyet a vállalkozás használ, szintén sokat meghatároz. Figyelembe veszi a vállalkozás pénzügyi, befektetési és működési tevékenységének szempontjait. Ezt a pillanatot figyelembe kell venni, mivel ez közvetlen hatással lehet az eszközök megtérülésére és a saját tőke összegére. A helyes struktúra képes kialakítani a nyereségesség és a lehetséges kockázatok arányát, amely a vállalkozás fejlődése során felmerülhet.
