النظام النقدي - هذا هو شكل منظمة معالجة نقدية، والتي وضعت تاريخيا في بلد معين ومن المتوقع من الدولة.
وهي تتألف من عناصر معينة (الشكل 6.8).
تعرف القصص نوعين رئيسيين من الأنظمة النقدية: المعادن والورق - الائتمان (الشكل 6.9).
نظام معدني - هذا نظام نقدية فيه دور المعادل العالمي ووسائل الدورة الدموية أداء الأموال المعدنية (من الذهب أو الفضة).
ينقسم النظام المعدني إلى نوعين - bimetallism و monometallism..
BIMETALLIMM هو نظام يتم فيه منصوص عليه دور المكافئ العالمي في الوقت نفسه على المساواة في الحقوق في اثنين من المعادن النبيلة - الذهب والفضة.
على الرغم من أن نظام BIMETALLIMM موجود لفترة طويلة (في أوروبا الغربية من السادس عشر من السادس عشر إلى بداية القرن التاسع عشر)، إلا أنه اتضح أنه غير مرئي، لأنه يتناقض مع طبيعة المال ككافئة عالمية واحدة. لا تلبي التوحيد التشريعي للمعادن من نفس الدور الذي يعادله العالمي نسبة القيمة السوقية الحقيقية.
أدى تناسق ومكتب لاستقرار التلميح تدريجيا إلى تراجعها واستبدال مونوميتاليا الذهبية.
Monometalism. - هذا هو نظام نقدي يتم فيه منصوص عليه دور المكافئ العالمي في معدن نوبل واحد - ذهبي.
لأول مرة، تم تقديم Monometallism الذهبي في إنجلترا (1816)، ثم في فرنسا - في عام 1876-1878، في روسيا - في عام 1897
هناك أربعة أنواع من مونوميتاليا الذهبية: معيار ذهبي، معيار ذهبي، معيار من الذهب، معيار إطار ذهبي.
الذهب النعناع القياسية الكامنة هذه الميزات:
يوجد معيار Goldstand في الحرب العالمية الأولى. بعد الحرب العالمية الأولى، قدمت البلدان التي لديها احتياطيات ذهبية كبيرة (إنجلترا، فرنسا) معيارا ذهبي، استبعد المطاردة المجانية للعملات الذهبية وتبادلها على الأوراق النقدية. لا يمكن تنفيذ تبادل الأوراق النقدية إلا على قضبان ذهبية، لكنها كانت تقتصر على تكلفة سبيكة. على سبيل المثال، في إنجلترا، كان وزن 12.4 كجم في إنجلترا ضروريا لدفع 1700 رطل من الجنيه الإسترليني، في فرنسا للطي يزن 12.7 كجم - 215 ألف فرنك.
ألمانيا، النمسا والنرويج والدنمارك وغيرها من البلدان التي لم تكن لديها احتياطيات ذهبية كبيرة، معيارا أساسيا. في الوقت نفسه، لا يتم تنفيذ اتصال المال مع الذهب مباشرة، ولكن من خلال العملة الأجنبية (شعار)، والذي كان لديه ضمانات ذهبية. على سبيل المثال، تبادل عملاتك الوطنية الخاصة بالنسبة للذهب، كان من الضروري أولا التبادل عن عملة البلد مع المعيار الذهبي (جنيه استرليني من الجنيه الاسترليني والفرنك الفرنسي)، وأخيرا في أشرطة الذهب.
خلال الأزمة العالمية العميقة، 1929-1933. وفي أول سنوات بعد الأزمة، تم تصفية جميع الأصناف الثلاثة من مون مونوميتال الذهبي بأنها لا تتوافق مع مهام الدولة فيما يتعلق بالإفراج عن اقتصاداتها الوطنية من الأزمة.
مع معيار إطار الذهب تم إلغاء تبادل العملات الوطنية على الذهب في جميع البلدان، وتم إجراء تبادل الدولار الأمريكي للذهب فقط للحكومات والبنوك المركزية للبلدان الأعضاء في صندوق النقد الدولي. في عام 1971، تم إيقاف تبادل الدولارات للذهب.
في عام 1976، عقدت الدول الأعضاء في صندوق النقد الدولي في جامايكا (كينغستون) مؤتمرا دوليا، حيث أعلنوا الانتقال إلى نظام عملة عالمية جديدة نوعيا - الائتمان الورقبناء على المبادئ الرئيسية التالية:
في الوقت نفسه، اختفى المال الورقي الكلاسيكي السابق حيث اختفى ممثلون الذهب اليوم من الاستئناف بسبب التحول. لكن الحاجة إليها ظلت، لأن ميزانية الدولة لديها عجز، غالبا ما يكون ضخما. لتغطيتها، تنتج وزارة الخزانة الدولة أموالا ورقية لا تملك ضمانات ذهبية. لذلك، يطلق عليهم أيضا تذاكر وزارة الخزانة الحكومية.
أموال الائتمان - هذه هي علامات التكلفة التي تنشأ وتعمل على أساس اتفاقية قرض وتعبير عن العلاقة بين المقرض والمدين.
في البداية، اختلفت أموال الائتمان الكلاسيكية عن الأموال الورقية (الشكل 6.10).
هناك أنواع من أموال الائتمان: فاتورة، الأوراق النقدية، والتحقق، بطاقة الائتمان، الأموال الإلكترونية (الشكل 6.11).
مشروع قانون - يتم تأسيس هذا التزام الديون المكتوبة بدقة بموجب قانون النموذج، مما يدل على مبلغ الديون المالية وتوقيت دفعه. وإليهول يعطي الحق في مالكها (حامل الفاتر) للمطالبة من المدين
(فواتير) لدفع الديون عند حدوث الموعد النهائي.
فواتير الصرف بسيطة والترجمة.
بيل بسيط - هذا هو مشروع قانون موقعة من قبل شخص واحد باسم شخص آخر لا يمكن نقله إلى طرف ثالث.
تين. 6.11. أنواع أموال الائتمان
فاتورة الترجمة (Tratta) - هذه هي مشروع قانون يمكن نقله إلى طرف ثالث (متتالي) للحصول على ديون من الدرج في وقت معين.
يتم وضع تحويل الفواتير إلى شخص آخر مع سجل النقل (التأكيد). يمكن للطرف الثالث نقل مشروع القانون إلى الوجه الرابع، من خلال اتباع سجل النقل الخاص به، وهكذا، وبالتالي، يكتسب فاتورة النقل شكل معين من المال - أموال الائتمان، مما يؤدي وظائف وسيلة الدورة الدموية وأداة الدفع وبعد
اعتمادا على طبيعة حدوث الفواتير، قسم التجاري والمصرفية.
فاتورة تجارية - هذا هو التزام الديون بأن رواد الأعمال يعطون بعضهم البعض عند شراء وبيع البضائع مع تأخير الدفع، أي في الديون. هذا قرض في شكل السلع الأساسية. يمكن لمالك مشروع قانون تجاري استخدامه بدلا من المال لدفع السلع، المشتراة من طرف ثالث.
إن الأوراق النقدية هي فاتورة بنكية يمكن للمحامل فيها في أي وقت تلقي المال والتي يحل البنك محل فاتورة تجارية.
البنوك تنفذ عمليات بشأن المحاسبة (الشراء) الفواتير التجارية، والجوهر يكمن في حقيقة أن صاحب مشروع القانون قد يقدمه إلى البنك إلى البنك واستقبل المبلغ المحدد في مشروع القانون مع عقد تسمى النسبة المئوية المحاسبية. في المستقبل، تنتج البنوك القائمة على الفواتير التجارية المشتراة الأوراق النقدية الخاصة بها.
في البداية، كان لدى الأوراق النقدية "الكلاسيكية" عدد من المزايا على السفن التجارية:
ومع ذلك، كانت هذه المزايا مميزة فقط للأوراق النقدية "الكلاسيكية"، والتي تم إنتاجها خلال فترة المعيار الذهبي.
انتهت فترة الأوراق النقدية "الكلاسيكية" عند إلغاء تحويل الذهب، ثم جميع الأوراق النقدية في الذهب على الذهب. بدأت الأوراق النقدية تفقد السمات المهمة من أموال الائتمان وتحولت تدريجيا إلى مجموعة متنوعة من الأموال الورقية. تم تسهيل ذلك أيضا حقيقة أن العديد من الدول التي تحتاج إلى أموال سمحت للأموال بإصدار البنوك لإصدار الأوراق النقدية ليس فقط لضمان الفواتير التجارية، ولكن أيضا بموجب مشروع قانون الضرائب (سندات القروض الحكومية) ومجرد أن تغطي العجز في ميزانية الدولة. وبالتالي، بدأت أموال الائتمان، بالإضافة إلى وظائفها الخاصة، في أداء مهام المال الورقية. أصبحت الأوراق النقدية نفسها نوعا من "الهجين" من المال والورق المال.
إيصال - هذا أمر مكتوب لمالك الحساب الجاري في البنك عند دفع النقود أو النقل من حسابه إلى حساب آخر مبلغ معين من المال (الشكل 6.12).
تحقق الاستئناف في البلدان المتقدمة أمر شائع جدا. لذلك، في الولايات المتحدة، أكثر من 90٪ من العائلات لديها دفتر حجز، في إنجلترا - 60٪. في هيكل الأموال الائتمانية الحديثة، ينخفض \u200b\u200bحوالي 3/4 على الشيكات و 1/4 - على الأوراق النقدية.
بطاقة إئتمان - هذه هي وثيقة الدفع والتسوية الشخصية، والتي تشهد هوية حساب الحساب المصرفي وتزوده بالحق في شراء السلع والخدمات على الائتمان دون دفع النقود.
في الوقت الحاضر في البلدان المتقدمة، هناك عشرات أنواع بطاقات الائتمان البلاستيكية (البطاقات الذكية)، بما في ذلك شراء السلع والخدمات، للسفر والترفيه، للمستوطنات الدولية (نظم التأشيرة، "الأمريكية إكسبريس"، "ماستركارد"، " يوركباريوم "وغيرها). في الولايات المتحدة، تم إطلاق سراح أكثر من 700 مليون بطاقات ائتمان، والتي تتمتع بأكثر من 80٪ من عائلات البلاد. في الخدمات المالية لسكان الدول المتقدمة في العالم، حصة بطاقات الائتمان - أكثر من 20٪.
المزيد والمزيد من التوزيع يكتسب الودائع والأموال الإلكترونية.
إيداع الأموال - هذا هو نوع من الأموال المصرفية الموجودة في شكل كميات معينة مسجلة في حسابات الكيانات الاقتصادية في البنوك. ليس لديهم تعبير مخصص ويستخدمون للمدفوعات في شكل غير نقدي. يتم تنفيذ حركتهم على الحسابات ولا تتجاوز النظام المصرفي. يتم إعطاؤهم في الحركة باستخدام الأدوات الفنية - الشيكات والبطاقات البلاستيكية أو أوامر الدفع، وما إلى ذلك. هذا الشكل من المال اقتصادي ومريح للاستخدام، يقوي السيطرة على البنوك لحركة الموارد النقدية الكبيرة.
الأنواع الحديثة من أموال الودائع هي أموال إلكترونية.
المال الإلكتروني - هذه هي وسائط الحمولة المغناطيسية التي تحل محل الأموال الورقية، والشيكات وغيرها من المستندات النقدية الأخرى في المستوطنات غير النقدية بين العملاء والبنوك باستخدام أنظمة المعلومات الإلكترونية.
ظاهرة الأموال الإلكترونية هي تغيير تغييرها النوعي، فإنها تفقد المواد المادية الحقيقية تماما. تعزيز ميلهم في الصناديق، إن الأموال الإلكترونية تسرع بشكل كبير استئنافه، وكسب المال يتدفق أكثر شفافية، وتعزيز أمن الأنشطة المصرفية، وإنقاذ التكاليف العامة، والتي لها تأثير إيجابي على التنمية الاقتصادية في البلاد.
يوم الجمعة الماضي، ارتفع سعر الذهب بنسبة 2٪ تقريبا - بعد البيانات التي تم إصدارها في الولايات المتحدة الأمريكية للبطالة. في الواقع، ضوضاء المعلومات وجميع أنواع الأحداث هي مجرد أسباب لحركة الأسعار.
في الأسبوع الماضي، بدأ معدل الذهب في تغيير القليل بعد الانخفاض الأخير تحت العلامة الرئيسية ذات الأهمية نفسيا بمبلغ 1300 دولار للأوقية. معظم العملات الشائعة بحلول 8 مارس كانت تحظى بشعبية كبيرة.
في الاتحاد الروسي هناك طريقتان للاستثمار في المعادن الثمينة البدنية: شراءها في شكل سبائك أو عملات معدنية. فيما يتعلق باستثمار الأموال في الذهب المادي في شكل عملات معدنية، سيتم مناقشة ربحية طريقة الاستثمار هذه أبعد من ذلك.
لأنه ليس في السنة الأولى في روسيا، تتم مناقشة إمكانية توقف ضريبة القيمة المضافة عند شراء أشرطة الذهب. هذه المرة، أبلغت وزارة المالية صحيفة "إزفستا" أنه في المستقبل القريب إلغاء ضريبة القيمة المضافة لا يزال بإمكانه إجراء.
يتم الاحتفاظ بالذهب فوق علامات 1300 دولار، على الرغم من عطلة رأس السنة الجديدة في الصين، ونتيجة لذلك، في غياب المشترين الصينيين في السوق. لا يزال الذهبي "المنتصر" العملة الأكثر شعبية.
نشرت شركة Heraeus الألمانية، التي تعمل في بيع المعادن الثمينة في أوروبا، توقعات متفائلة للفضة والبلاديوم. لكن الذهب سوف يلعب دورا مهما خلال عام 2019.
وفقا ل Standard Standard Chartered، يمكن أن تكون 2019 الحالية جيدة للذهب. ويرجع ذلك إلى التغيير في ديناميات الطلب على ميتالول الثمين الأصفر، حيث يهتم المستثمرون بأصول وقائية.
أطلقت شركة Golden Stock خدمة الأسعار عن بعد لشراء وبيع العملات المعدنية من المعادن الثمينة. هذه هي أول خدمة على شبكة الإنترنت في روسيا، مما يسمح للمشاركين في السوق بالعملات المعدنية التجارية فيما بينها لجنة صغيرة.
قام موقع المعلومات والتحليلية بزيارة الشركة "Golden Mint House"، والتي تقع في موسكو في مبنى مركز أعمال "Lefortovo". "zmd" لديه مجموعة كبيرة من inveTmont.
فقط هذه العملات المعدنية التي تم بيعها وتغيير سيدها في قائمة العملات الذهبية الأكثر تكلفة في العالم. ومع ذلك، فإن عملة العملة الأكثر تكلفة في العالم ليست ذهبية، ولكن عملة فضية.
الذهب هو واحد من المعادن الأولى التي قدمها شخص لخدمته. جذبت هذا المعدن القديم انتباه الناس بجمالهم وخصائصها البدنية والكيميائية غير العادية. وفقا لبعض الباحثين، يأتي الاسم السلافي للذهب من جذر "Sol" (Sun).
يتم تحديد أهمية فهم البحث عن الذهب في الاقتصاد الحديث من خلال حقيقة أن الذهب معدن ثمين، والأهمية الاقتصادية الرئيسية منها هي أنه خلال الفترات الاقتصادية الطويلة تصرفت كمنتج نقدي، تشكيل، جنبا إلى جنب مع الآخرين المعادن، وأحدث مونوبولو، أساس أنظمة النقد والعملات. تم استخدام الذهب كأموال لمدة 1500 سنة أخرى قبل الميلاد في الصين والهند ومصر ودول بلاد ما بين النهرين، وفي اليونان القديمة في 8-7 قرون. قبل الميلاد.
يلعب الذهب دورا خاصا في الاقتصاد: في شروط إنتاج السلع الأساسية، فإنه يؤدي وظيفة المكافئ العالمي - المال. أصبح استخدام الذهب في الصناعة ذات أهمية متزايدة. يستخدم طلاء الذهب في مجال الطيران وتكنولوجيا الفضاء، في معدات الراديو، في معدات الأشعة السينية والعلاج الإشعاعي، الإلكترونيات. يتم استخدام تفاصيل الذهب في إنتاج الحرير الاصطناعي لسحب المواضيع. الذهب هو محفز للعمليات الكيميائية في الكيميائية والمصافي، في الطب يتم استخدامه في تصنيع عدد من الأدوية. إن استخدام الذهب يتحدث بشكل مقنع عن دوره الهام في تسريع التقدم العلمي والتكنولوجي.
ومع ذلك، في العصور القديمة وفي العصور الوسطى، لم يكن الذهب هو المنتج النقد الوحيد. نظرا لأن إنتاج السلع يطور دور الأموال في كل مكان مرت إلى المعادن النبيلة، وحلول القرن التاسع عشر، أنشئ الذهب كمنتج نقدي احتكار. ومع ذلك، بالفعل في القرن الحادي والعشرين، دخل الذهب ليس كمال في شكله النقي، ولكن كأصل سائل للغاية. على الرغم من أن الذهب يحتفظ بالحق في الاعتبار "عملة احتياطية".
الهدف من العمل هو استكشاف محتوى ودور الذهب في الاقتصاد، وتحليل التغيير في قيمته طوال تطوير الحضارة الإنسانية.
مهام البحث:
- لاستكشاف الدور النقدي للذهب في تاريخ البشرية؛
- تحليل دور الذهب في جميع أنحاء زيح - القرون العشرين؛
- النظر في قيمة الذهب في الاقتصاد الحديث؛
- تحليل المؤشرات الرئيسية لديناميات سوق الذهب العالمي.
قاعدة البحوث النظرية هي أعمال المؤلفين المحليين والأجانب، حيث تم تطوير موضوع دور الذهب في الاقتصاد. من بين المؤلفين - Avdokushin E.F.، Almozov O.L.، Achkasov A.I.، Bauer V. Borisov S.m.، Burda M.، Gegshidze d.l.، Knyazev V.، Campbell R. Macconel، Macconel KR، Noscova I.ya.، Pogorelli M.، Polishchuk SA ، خاسبولاتوف ري، ماكريفيش L.، Pogorelli M.، إلخ
الأساس المنهجي للدراسة هو استخدام أساليب التحليل التحليلي واللحلي واللحلي والمقارن.
الحضارة الإنسانية الحديثة، والتنمية التاريخية التي تربط بظهور المدن الأولى، هناك ما يقرب من 5000 عام، وخلال الوقت بدا بشكل كبير لكل واحد منا فترة زمنية وثيفة في التاريخ أداء الذهب بشكل عام الأكثر أهمية من المكافئ العالمي للتبادل التجاري - المال.
بشكل عام، فإن القوى الدافعة لمظهر وتطور الأموال هي: أ) نمو إنتاج السلع في خياطة وعميقة داخل، ب) تضاعف رأس المال بجميع النماذج و C) زيادة في معاملات السلع الأساسية. نتيجة لذلك، تظهر أنواع جديدة وأشكال من المال، تحدث التغييرات في النظم النقدية الوطنية والدولية.
النظر في مسار أن تصبح واحدة من أكثر عدد من أكثرها في قشرة الأرض في المعادن - الذهب - كحل نقدي حتى في الوقت الحالي دورا كبيرا في الحياة البشرية.
إنتاج السلع يزداد التصميم من خلال إزاحة الأشكال الاقتصادية القديمة والاقتصاد الطبيعي وفي عمق تقسيم العمل. أدى كل تقسيم عام رئيسي جديد في العمل إلى زيادة الإنتاج، وضرب أنواع السلع والتحولات التي تم إنشاؤها في مجال التبادل. نتيجة لذلك، تطور البضائع التي تلعب دور وسيط عند التبادل. يتكون توجيهها في الاختيار الطبيعي من هذه السلع لهذه السلع التي لها أفضل انقسام، تجانس أكبر وغيرها من الميزات التي تعزز الخصائص الأساسية للأموال التي تتكون في السيولة والفيد بشكل عام.
أول تقسيم عام رئيسي في العمل - وزارة الزراعة من تربية الماشية - يولد بموضوعية موقفا يبدأ فيه وظائف المال في أداء الماشية والفراء والحبوب وفول الكاكاو والبلاط من الشاي والملح وما إلى ذلك في عدد من البلدان النامية والمناطق المتخلفة من كوكب الماشية لا تزال هي أعلى رمز للثروة وأداء وظائف المال.
الشعبة العامة الكبيرة الثانية للعمل هي اختيار الحرف في نوع خاص من النشاط الاقتصادي - يؤدي إلى حقيقة أن المعادن والحديد الأصلي والنحاس والفضي والفضي، تكون في شكل مثالي - ذهبي.
تخصيص التجار كطبقة خاصة من المجتمع يضع أسس أموال الائتمان. قبل ظهور الأوراق النقدية المطبوعة في الذهاب، كانت هناك تعليمات وإيصالات مكتوبة.
كل من السلع - كان سلف من الذهب كأموال "إيجابيات" و "ناقص". لا يمكن تقسيم الماشية إلى أجزاء مع حساب بحيث لا تزال تعمل كأموال؛ ومع ذلك، فإن الأموال في شكل مواشي يظهر من خلال القدرة على الظهور، فإنها تضاعف أنفسهم بنفس الطبيعة الطبيعية. قذائف المحار هشة للغاية. صدأ الحديد. الملح والنحاس والفضة لديهم تكلفة منخفضة نسبيا. تخضع التبغ والفراء مع تخزين طويل الأجل للسبيد العنكبوت الطبيعي، وفقد صفاتهم المستهلكين.
في البداية، تم صنع الأموال المعدنية من النحاس (في سبارتا - من الحديد) أو سبائكها في شكل سلك، والحانات، والأرقام الهندسية المختلفة (حلقات، مثلثات، رباعية، مضلعات)، البنود التجارية (السكاكين، مجرفة).
مع تحسين تكنولوجيات معالجة المعادن، بدأت العملات المعدنية تمنعها من الفضة والذهب. تم ضمان مقبولهم عموما في دور المال من خلال حقيقة أنهم كانوا سلعة، وكان لها قيمة داخلية. كان الشكل الأكثر راحة من العملة مستديرة.
آلية التطور التلقائي للبضائع الوسيطة هو محدد سلفا من قبل ما يلي. هناك قانون الاختيار الطبيعي وتكييف الخصائص الطبيعية للمنتجات النقدية للاحتياجات الاجتماعية. كما كتب في بداية القرن الخامس عشر. Irishman R. Cantillon، "Gold and Silver، فقط، صغير الحجم، بنفس القدر، من السهل النقل، لا تترك النفايات أثناء التبادل، مريحة للتخزين، الجميلة والبراعة في العناصر التي يتم تصنيعها منها ، ويمكن استخدامها قبل اللانهاية. "
وبالتالي، فإن المعادن الثمينة لها عدد من الخصائص الطبيعية التي تجعلها أكثر ملاءمة لتحقيق الوظائف العامة للمعادل العالمي. وتشمل هذه الخصائص:
أ) التجانس. على سبيل المثال، لا تختلف قطعتين من نفس المعادن النبيلة من نفس الوزن عن بعضها البعض، ولديها قيمة متساوية. لذلك، فإن هذه البضائع مناسبة للأمان للتعبير عن تكلفة البضائع، وجميع نسخها هي نفسها بنفس الجودة وتختلف فقط بشكل ككمي، بالوزن؛
ب) مناقشة. المعادن النبيلة، على النقيض من المواد النقدية الأخرى (الفراء أو الماشية) مقسمة إلى أجزاء دون فقدان القيمة، وهو أمر مهم للغاية لمنتج نقدي، وهو مصمم لخدمة تبادل السلع من التكاليف المختلفة؛
ج) المغادرة. هذه الخاصية ترتبط ارتباطا وثيقا بالآخر السابق. في حالة تقسيم المواد المال، لا يتم تخفيض التكلفة الإجمالية، لا توجد أجزاء أكثر قيمة وأقل قيمة؛
د) قابلية النقل. المال مناسب للاستخدام عندما يكون لديهم وزن منخفض، وبالتالي يمكن أن ترتديه بسهولة. على سبيل المثال، صغيرة جدا، تتحرك بسهولة من يد إلى يد الأوزان من الفضة (وخاصة الذهب) لها تكلفة عالية وبالتالي تكون قادرة على الحفاظ على الدورة الدموية للجماهير الكبيرة من البضائع الرخيصة نسبيا؛
ه) راحة النقل. المال مناسب للاستخدام عندما يكون من السهل إخفاء؛
ه) الطغاة (مقاومة التآكل). لا تتأثر المعادن النبيلة بالأضرار والخسارة المرتبطة بالقيمة، فإنها لا تأكل الكلمة والجاودار وغيرها؛
ز) وسائل تراكم عالمية، الكنز. تعمل المعادن الثمينة كوسيلة للتراكم بشكل مستقل عن النظام السياسي المنشأ في البلاد، والتغيرات في حدود الدولة، والانتقال من البلاد إلى البلاد.
وبالتالي، نتيجة الاختيار الطبيعي للمواد النقدية، فإن دور المال لفترة طويلة ثابتة للمعادن الثمينة.
منتج محدد، مع وجود شكل طبيعي يزرع النموذج المعادل هو احتكارها العام، يصبح منتجا نقديا. هذا الامتياز في العالم التجاري قد فاز بالذهب. ما يعادل النقود يصبح شاملا. يتم التعبير عنها من قبل الصيغة العلمية التالية:
(1)
حيث α، β، σ، δ هو عدد البضائع ذات الصلة.
مع ظهور المال، جميع أسعار البضائع تأخذ تعبيرا موحدا، تصبح قابلة للمقارنة. قراءة الصيغة من اليسار إلى اليمين، يمكنك معرفة مقدار كل تكاليف المنتج الفردي.
فقط سعر المال ليس لديه معنى واحد. ما هو تكلفة التبادل الخاصة بهم، يمكنك أن تتعلم، وقراءة الصيغة إلى اليسار الأيمن. تعد السلسلة التي لا نهاية لها بأكملها من السلع المحددة التي يمكن شراؤها مقابل كمية معينة من الذهب تعبير عن سعر المال.
مع ظهور الأموال، تأخذ عملية التبادل مظهرا أساسيا عبرته الصيغة:
T-DT. (2)
تتضمن السلع المرحلتين: 1) في البداية، يتم تبادل أي منتج مقابل المال، يباع؛ 2) ثم يتم شراء منتج آخر، والذي لديه خصائص مفيدة محددة.
السبب الأكثر أهمية الذي جعل أموال ذهبية هو أنه مسألة طبيعية، كل نسخ لها نفس النوعية الاجتماعية، وبالتالي فإن الاختلافات كمية بحتة.
وبالتالي، فإن المال هو الذهب الذي يؤدي دور المكافئ العالمي. الذهب كأموال، يقف من عالم السلع، يضاعف خصائصها. لديها قيمة مستهلك مزدوجة (أولا، ككائن لأنشطة مجوهرات، وثانيا، كحامل حقيقي لقوة الشراء العالمية) والقيمة المزدوجة (أولا، السلع، ثانيا، تمثالها، تجسد قوة شراء عالمية) وبعد
دور الذهب في الاقتصاد، بادئ ذي بدء، يرتبط ارتباطا وثيقا بدورها النقدية. نواصل تحليل الدور الاقتصادي للذهب على سبيل المثال مشاركتها في نظام الدورة الدموية المالية.
تعرف القصة أنظمة التداول النقدية المختلفة. اعتمادا على نوع أموال المال، يتم تمييز نوعين رئيسيين من أنظمة الدورة الدموية النقدية:
- هذا نداء للأموال المعدنية (النحاس والفضة والعملات الذهبية)، والتي تؤدي جميع وظائف المال، والائتمان الأموال يمكن أن تبادل الأموال بحرية المال؛
- هذا هو جاذبية الأموال الورقية وأموال الائتمان، والتي لا يمكن تبادلها من أجل الذهب، والذهب النازحين من الدورة الدموية.
بدوره، اعتمادا على المعدن المعدني المعدني، أي اعتمد كمعادلة عالمية وتتميز الدورة الدموية النقدية نوعين من الدورة الدموية المعدنية:
- بيميتاليما، حيث يتم تنفيذ دور العملة المعدنية من قبل اثنين من المعدن - الذهب والفضة؛
- Monometallism الذي ينتمي فيه دور المعادن العملة فقط إلى معدن واحد - إما ذهبي أو فضي.
مع BIMETALLIMM كأنظمة نقدية، فإن دور المكافئ العالمي ثابت في اثنين من المعادن: الذهب والفضة. العملات المعدنية، النعنذ من هذه المعادن، نداء على أساس متساوية. bimetallism موجودة قبل فترة طويلة من العصور الوسطى. لكن التنمية الواسعة الانتشار وردت في أوروبا الغربية في عصر التراكم الأولي لرأس المال في القرون السادس عشر - السادس عشر. رافق تشكيل الإنتاج الرأسمالي نمو سريع للتجارة الكبيرة والصغيرة، والتي قدمت الكثير من الطلب على مواد المال: في نفس الوقت على الذهب والفضة.
تمت ترقية وجود بيميتاليما عن طريق التعدين الفضي في أوروبا في أوروبا نفسها وتدفق الذهب والفضة في القرون السادس عشر - السادس عشر من أمريكا.
من المعروفة من نوعين من BimetAllism:
- نظاما للعملة الموازية، عندما تكون نسبة القيمة بين العملات الذهبية والفضية قد تم تلقائيا وفقا للقيمة السوقية لهذه المعادن؛
- إنشاء نظام مزدوج العملة، التي تم فيها أن تنشأ الدولة نسبة قيمة بين معادن (أي التكافؤ)، وتطارد العملات الذهبية والفضية، تلقيها في أعمال بيع بيع ومعاملات أخرى وفقا للنسبة المحددة.
ومع ذلك، لا تمتثل BIMETALLIMM لاحتياجات المجتمع الرأسمالي المتقدمة يتناقض مع طبيعة المال نفسه كمنتج واحد - المكافئ العالمي. مع BIMETALLIMM، على الرغم من المساواة الرسمية للذهب والفضة، فإن أي من هذه المعادن، وفي الواقع، بمثابة ما يعادل عالمي.
يتجلى عدم تناسق bimetallism بشكل خاص بشكل خاص في نظام العملة المزدوجة، عندما يواجه التثبيت التشريعي لعلاقة القيمة بين الذهب والفضة التقلب الطبيعي لقيم السوق لهذه المعادن. وهذا النظام جعل هذا النظام غير متين للغاية، ل دولة تنشأها الدولة، التي تتصرف خلال قائمة منهم من السبائك المعدنية، عاجلا أم آجلا، تتعارض مع التغييرات الطبيعية في قيم السوق لهذه المعادن. لنفترض أن 1 كجم من الذهب تساوي القيمة السوقية 20 كجم من الفضة. بموجب القانون، 1 كجم من الذهب هو 15 كجم من الفضة. في هذه الحالة، سيتم حرمان تسمية الذهب في العملة المعنية لمالكها. لكن سيكون من المفيد بالنسبة له أن يزيد من العملات الذهبية في الحانات وتبادلها على الفضة، وتلقي 20 كجم من الفضة لمدة 1 كجم. والفضة الناتجة هي عبورها في العملات المعدنية التي تتمتع بإلزامي في الدورة الدموية في النسبة 1:15.
وعلى العكس، في حالة انخفاض في تكلفة الذهب. ثم قانون الجشام (عامل الدولة الإنجليزي) 1526)، الذي يقول: يتم حل أموال "سيئة" من "أفضل" من النداء. أدى تدفق الفضة إلى أوروبا (وكذلك فريسته في أوروبا نفسها) إلى انخفاض كبير في سعر السوق الفضي مقارنة بالذهب. لذلك في عام 1866 - 1870. بلغت نسبة السوق بين الذهب والفضة 1: 15.5، ولكن بالفعل في عام 1876 - 1888 كان 1: 17.8. وفي الوقت نفسه، وفقا لقانون عدد من الدول الأوروبية، تم الحفاظ على هذه النسبة على نفس المستوى - 1: 15.5. وهذا هو، وفقا للقانون، تم تصنيف الفضة أعلى من قيمة السوق، والذهب أقل. لذلك، أصبح مربحا لتغيير الذهب في سبائك الفضة في نسبة السوق. ونتيجة لذلك، بدأت عملات معدنية ذهبية في الخوض في الحانات، وبدأ انخفاض قيمة الفضة بكميات كبيرة في ملء قنوات الدورة الدموية المالية. كان هناك تهديد للإزاحة كاملة من العملات الذهبية مع الفضة. هذا دفع البلدان الأوروبية (فرنسا، بلجيكا، إيطاليا، سويسرا) إلى التخلي عن BIMETALLIMM. بالإضافة إلى ذلك، بسبب الزيادة الكبيرة في دوران التجارة، أصبحت العملات الفضية أداة أقل وأقل مريحة. عندما تتطلب المعاملات للمبالغ الكبيرة كمية هائلة من العملات الفضية. في فرنسا، على سبيل المثال، في منتصف القرن التاسع عشر، كان على المتلقي قدره 1000 فرنك فضية وضع عملات فضية في الأكياس الباردة وتأجير كابيدورز لنقلها. تعتبر العملات الذهبية الناتجة عن تكلفة عالية وزن أصغر بكثير، وبالتالي كانت أكثر محمولة ومريحة للتداول. بسبب هذه الظروف في عام 1798 في إنجلترا، تم تقديم مون مونوميتال الذهب لأول مرة في التاريخ. وفي نهاية القرن التاسع عشر، أصبح النظام النقدية المهيمنة في بلدان أخرى.
MonometAllism هو نظام نقدية بمثابة أحد المعادن بمثابة مكافئ عالمي وأساس تداول الأموال. انقسام النحاس والفضي ومونوميتاليماال.
وكانت النحاس مونوميتاليما في روما القديمة (3 - 2 قرون د. N.). كان الفضة مونوميتاليما في هولندا وروسيا والهند وعدد من البلدان الأخرى. في الصين - حتى عام 1936
Golden Monometallism - في إنجلترا من 1736، ومن النصف الثاني من القرن التاسع عشر وفي بلدان الغرب الأخرى: ألمانيا وفرنسا وبلجيكا واليابان والولايات المتحدة الأمريكية. في روسيا - في نهاية القرن التاسع عشر.
مع نظام Monometallism في الدورة الدموية، بالإضافة إلى المعدن الأساسي، وتقع المعادن المعيبة الأخرى. وهي، عندما تداول الذهب هو العملات النحاسية والفضة، وكذلك الورق والائتمان المال. مع تطور الرأسمالية، أصبحت Monometallism الذهبية نظاما نقديا تدريجيا. ثلاثة أصناف من مون مونوميتال الذهب معروفة: المعيار الذهبي؛ معيار زيترون معيار Goldenizal.
المعيار الذهبي هو نظام علاقات العملات، التي عبرت فيها كل بلد عن تكلفة عملتها بكمية معينة من الذهب، وكانت البنوك المركزية أو الحكومات ملزمة بشراء وبيع الذهب بسعر ثابت.
تقريبا القرن التاسع عشر بالكامل وجزء من القرن العشرين الذهب لعب دورا رئيسيا في نظام العملات الدولية. بدأت عصر المعيار الذهبي في عام 1821، عندما بعد فترة وجيزة من نهاية الحروب نابليون، صنعت الإمبراطورية البريطانية الجنيه الاسترليني قابل للتحويل إلى الذهب. قريبا والولايات المتحدة فعلت نفس الشيء مع الدولار الأمريكي. بلغت أعظم قوة من المعيار الذهبي من 1880 إلى 1914، لكنها لم تحدق أبدا وضعها السابق بعد الحرب العالمية الأولى. اختفت آثاره الأخيرة في عام 1971، عندما ألغت وزارة الخزانة الأمريكية في النهاية ممارسة بيع الذهب بسعر ثابت.
في الواقع، يتطلب إدخال المعيار الذهبي كل دولة عضو تحويل عملاؤها بالذهب (يساوي كيفية تنفيذ الإجراء العكسي) بمعدل ثابت. على سبيل المثال، يمكن تعيين قيمة الدولار تساوي 1/20 أوقية من الذهب، وتكلفة الجنيه الإسترليني - كما ¼ أوقية من الذهب. إن سعر الصرف المحدد من قبل إعادة حساب محتوى الذهب يؤسس تكافؤا ذهبيا لكل عملة تنطبق على أسواق العملات الخارجية. في هذا المثال، يتم تعيين تكافؤ سعر الصرف بين الدولار والجنيه الاسترليني في 5 دولارات لكل جنيه الإسترليني، وهو ما يعادل 0.2 جنيه الإسترليني مقابل الدولار. في القرن التاسع عشر، ظهر الذهب في الأسواق المحلية في شكل عملات معدنية، بالإضافة إلى ذلك، بمثابة شكل من أشكال احتياطيات البنوك التجارية التي تضمن رواسب الطلب.
حتى الآن، فإن كل دولة من الدول المشاركة في المعيار الذهبي جاهز لتحويل عملاتها بالذهب، ولا يمكن تنحري أسعار الصرف جدا عن التكافؤ الذهبي. سيتم ضبط أي ضغط على أسعار صرف العملات الصرف المنحرفة من قيم التكافؤ من خلال تأثير تدفقات الذهب عبر الوطنية على العرض النقدي الذي يتم تطبيقه في أي بلد.
ومع ذلك، كان المعيار الذهبي بعض العيوب. أنشأت المعيار الذهبي اعتماد تزويد النقود في الاقتصاد العالمي، من استخراج الذهب وإنتاج الذهب. اكتشاف رواسب ذهبية جديدة وزيادة إنتاجها أدت في ظل هذه الظروف إلى التضخم عبر الوطنية. على العكس من ذلك، إذا استمر إنتاج الذهب من نمو حجم الإنتاج الحقيقي، فقد كان هناك انخفاض عالمي في مستويات الأسعار.
كانت أكثر غير مواتية هي حقيقة أنه بموجب قسط المعيار الذهبي، من المستحيل إجراء سياسة نقدية مستقلة تهدف إلى حل المشكلات الداخلية لأنظمتها الاقتصادية. في زمن الحرب، على سبيل المثال، منع وجود المعيار الذهبي الطرق واسعة النطاق لتمويل الأعمال العدائية، التي تضمنت إطلاق سراح الأموال الورقية والممارسة المكافئة لنقد الديون العامة من خلال بيع قضايا جديدة للأوراق المالية إلى بنك الانبعاثات المركزية في البلاد. أي دولة حاولت تمويل الإنفاق العسكري من خلال انبعاثات الأموال، مع الحفاظ على قولولا في الذهب، شهدت على الفور كيف اختفت احتياطياتها الذهبية في الخارج. ولهذا السبب، رفضت الولايات المتحدة ممارسة المعايير الذهبية خلال الحرب الأهلية، ورفضته القوى الأوروبية خلال الحرب العالمية الأولى. انتقلت بلدان أخرى بعيدا عن ممارسة المعيار الذهبي.
بعد الحرب العالمية الأولى، لم تكن محاولات استعادة المعيار الذهبي بنجاح طويل الأجل ومستمر. بعد أن عانى النظام النقدي الدولي عددا من الاختبارات القاسية خلال الاكتئاب العظيم والحرب العالمية الثانية، حان الوقت لاستخدام المؤسسات الأخرى التي تضمن عملها.
تدريجيا، نجا المعيار الذهبي (الذهب) نفسه، لأنه لا يتوافق مع حجم العلاقات الاقتصادية المتزايدة وظروف اقتصاد السوق المنظم. الحرب العالمية الأولى، تميزت بأزمة النظام النقد العالمي. توقفت معيار الذهب عن العمل كأنظمة نقدية وعملية.
لتمويل التكاليف العسكرية (208 مليار دولار من الذهب قبل الحرب.) إلى جانب الضرائب، تم استخدام القروض، والتضخم كأموال عالمية. تم تقديم قيود العملة. أصبح سعر الصرف القسري وبالتالي غير واقعي. مع بداية الحرب، أوقفت البنوك المركزية للبلدان المتحاربة عن تبادل الأوراق النقدية على الذهب وزادت انبعاثاتها لتغطية الإنفاق العسكري. بحلول عام 1920، انخفض مسار الاسترليني فيما يتعلق بالدولار الأمريكي في 1/3 والفرنك الفرنسي وليرا الإيطالية - في 2/3، العلامة التجارية الألمانية هي 96٪. السبب المباشر لأزمة العملة كان تمرد عسكري وما بعد الحرب.
في إنجلترا، فرنسا والولايات المتحدة، تم تقديم معيار ذهبي، حيث تبادل الأوراق النقدية في الذهب في سبيكة في أحجام غير محدودة. في إنجلترا، على سبيل المثال، كان من الممكن استبدال ما لا يقل عن 1700 رطل من الجنيه الاسترليني بحلول 12.4 كجم من الذهب. في البلدان الأخرى التي لم تكن هناك احتياطيات ذهبية كبيرة، تم تقديم معيار مقره الذهب (حوالي 30 دولة). الدفتات هي تذاكر مصرفية أجنبية (الأوراق النقدية) وغيرها من وسائل الدفع بالعملات الأجنبية المقصودة للمستوطنات الدولية. مع المعيار القائم على الذهب، تبادل الأوراق النقدية الوطنية بعملات البلدان الأخرى، ويمكن تبادل تلك بدورها من أجل الذهب. وبما أن الأوراق النقدية تم تبادلها للذهب فقط في عدد محدود من البلدان، فإن أولا وقبل كل شيء، تم إجراء الفرنك والجنيه والدولار كعملة موتوين. وبالتالي، مع المعيار القائم على الذهب، أصبح تحويل العملات في الذهب نفذت في الولايات المتحدة الأمريكية وفرنسا وإنجلترا. البلدان الأخرى مباشرة تبادل الأوراق النقدية للذهب لا يمكن. لا يمكن القيام بذلك بشكل غير مباشر من خلال الشعار. وبالتالي، فإن كلا النماذج من هذا المعايير الذهبية كانت معيار ذهبي مقصول. لم يخففوا نداء الذهب، وكان تبادل الأوراق النقدية على الذهب محدودا. بالإضافة إلى ذلك، اعتمدت أنظمة جميع الدول تقريبا على عملة الولايات المتحدة وفرنسا وإنجلترا. استمرت هذه المرحلة في تطوير النظام النقد العالمي لفترة طويلة. كانت الظروف تدريجيا شروط أزمة النظام النقدي جنوي. تم تفجيرها من قبل الأزمة الاقتصادية العالمية لعام 1929 - 1933. (الكساد الكبير). في الثلاثينيات من القرن الماضي، تم إلغاء تبادل الأوراق النقدية على سبائك فرنسا وإنجلترا. الدولة الوحيدة التي تبادلت عملاؤها الوطنية على الذهب هي الولايات المتحدة (35 دولارا لكل أوقية من الذهب 31،103).
عشية الحرب العالمية الثانية، لم يكن هناك بلد واحد بعملة مستدامة. أدت الحرب العالمية الثانية إلى تعميق أزمة النظام النقدي جنوي:
- قيود العملة قدمت جميع البلدان. دورات العملة تقريبا لم تتغير، على الرغم من أن القوة الشرائية للأموال سقطت بسبب التضخم.
- كان هناك تحويل آخر من الذهب في الولايات المتحدة الأمريكية تم دفع إمدادات المواد الخام والغذاء من الولايات المتحدة مقابل الذهب (إلى Lisa Lisa في عام 1943)؛
- خلال الحرب، استولت ألمانيا على 1.3 ألف طن من الذهب في البلدان المحتلة. كان لديها 26 ألف طن من الذهب، وفي الولايات المتحدة 12 ألف طن وفي المملكة المتحدة - 3.6 ألف طن.
في أبريل 1933، خرجت الولايات المتحدة من النظام المعياري الذهبي؛ كان السبب المباشر للإلغاء انخفاض كبير وغير متساوي في الأسعار. هذا تسبب الإفلاس الجماعي. تقوض إفلاس 10000 بنك النظام النقدي الأمريكي وأدى إلغاء فواتير الدولار على العملات الذهبية.
في عام 1936، ألغت فرنسا المعيار الذهبي. لقد دعمته أطول من البلدان الأخرى. الحد من الحفظ الاصطناعي للمعيار الذهبي خفض القدرة التنافسية للشركات الفرنسية.
أدت الحرب العالمية الثانية إلى أزمة وتفكك نظام النقدي الجنوي، والذي تم استبداله ببريتون وودز.
تجدر الإشارة إلى أنه على الرغم من القرارات المتخذة في جنوة، الفترة 1920 - 1930s. وقد تميزت الإزعاج على نطاق واسع من الذهب في النظم النقدية الوطنية. بموجب حركة الذهب مفهومة بأنه حرمان من جميع أو جزء من وظائف "العملة"، في المقام الأول رفض الاستخدام كتدبير لتحديد العملات الوطنية، وسيلة التداول والدفع. لذلك، كأنظمة عالمية واحدة، لم يعمل معيار الذهب الموتس، بدلا من الذهب،.
أدت الحرب العالمية الثانية إلى تعميق أزمة نظام العملة الجنوى.
مؤتمر النقد الدولي للأمم المتحدة في بريتون وودز (الولايات المتحدة الأمريكية) في عام 1944، تم إنشاء قواعد تنظيم التجارة العالمية والعملة والائتمان والعلاقات المالية وتم إصدار نظام العملة العالمي الثالث. حددت الاتفاقيات المعتمدة في المؤتمر (ميثاق صندوق النقد الدولي) المبادئ التالية لنظام العملة بريتون وودلاند:
- يتم تقديم معيار مخصصات ذهبية، بناء على الذهب واثنين من العملات الاحتياطية - الدولار الأمريكي والجنيه الإسترليني؛
- اتفاق بريتونفودا المقدمة لأربعة أشكال استخدام الذهب كأسس للنظام النقد العالمي: أ) تم الحفاظ على الجوف الذهبي للعملة وتم إدخال تثبيتها في صندوق النقد الدولي؛ ب) استمر استخدام الذهب كدفعة دولية وحجز؛ ج) بناء على إمكاناتها النقدية والاقتصادية المتزايدة والاحتياطي الذهبي، فإن الولايات المتحدة تعادل الدولار إلى الذهب لتعزيز وضع العملة الاحتياطية الرئيسية: د) لهذا الغرض، استمرت وزارة الخزانة الأمريكية في سبح الدولار على الذهب البنوك المركزية الأجنبية والوكالات الحكومية على السعر الرسمي الذي أنشئ في عام 1934، استنادا إلى المحتوى الذهبي لعملته (35 دولارا للوقت لأوقية تروي، يساوي 31.1035 جم).
كان من المتوخى إدخال الانعكاس المتبادل للعملات. كانت قيود العملة تخضع للإلغاء التدريجي، وكانت موافقة صندوق النقد الدولي مطلوبة لإدخالها.
3. العملة العملة والتحويل الخاصة بهم بدأت تنفذ على أساس تعويذة العملة الثابتة المعبر عنها بالدولار. تخفيض قيمة العملة أكثر من 10٪ سمح فقط بإذن الصندوق. وضع أسعار الصرف الثابتة.
4. لأول مرة في التاريخ، تم إنشاء المنظمات النقدية والائتمانية الدولية لصندوق النقد الدولي و MBRR.
تحت ضغط الولايات المتحدة كجزء من نظام بريتون الخشب، تم تأسيس معيار الدولار - MVS، بناء على هيمنة الدولار (امتلك الولايات المتحدة الأمريكية 70٪ من الأسهم العالمية بالكامل من الذهب) - العملة الوحيدة المكشوفة في أصبح الذهب قاعدة تكافؤ العملة، وسيلة السائدة للمستوطنات الدولية، وتدخل العملة والأصول الاحتياطية. تأسست النسبة الذهبية للدولار الأمريكي: 35 دولارا لأوقية تروي واحدة. أنشأت الولايات المتحدة هيمنة نقدية احتكار، مما يدفع منافسه منذ فترة طويلة - المملكة المتحدة.
وبالتالي، أصبحت العملة الوطنية الأمريكية بأموال عالمية في وقت واحد، وبالتالي فإن نظام عملة بريتون وودز يطلق عليه غالبا لنظام معيار إطار الذهب.
قدم اتفاق بريتون وودز لأربعة أشكال من الذهب كأساس للنظام النقد العالمي:
يتم الاحتفاظ بها العملة الذهبية وتحددها في صندوق النقد الدولي؛
استمر استخدام الذهب كدفعة دولية وحجز؛
بناء على زيادة العملة وإمكاناتها الاقتصادية والاحتياطي الذهبي، فإن الولايات المتحدة تعادل الدولار إلى الذهب لتعزيز حالة العملة الاحتياطية الرئيسية؛
تحقيقا لهذه الغاية، استمرت وزارة الخزانة الأمريكية في سبح الدولار على البنوك المركزية الأجنبية على السعر الرسمي الذي أنشئ في عام 1934، بناء على المحتوى الذهبي لعملته.
استخدمت الولايات المتحدة مبادئ نظام بريتون وودز (وضع الدولار كعملة احتياطية وأبرشيات وثابتة معدلات العملات، وتحويل الدولار في الذهب، والأسعار الرسمية المستنيرة للذهب) لتعزيز موقفها في العالم وبعد كانت دول أوروبا الغربية واليابان مهتمة بالسيارة المصابة بعملاتها من أجل تشجيع الصادرات واستعادة الاقتصاد المدمر. في هذا الصدد، ساهم نظام بريتون وودز لمدة ربع قرن في نمو التجارة والإنتاج العالمي. ومع ذلك، فإن نظام العملات بعد الحرب لم يقدم حقوقا متساوية لجميع المشاركين، ويسمح للولايات المتحدة بالتأثير على السياسة النقدية للبلدان في أوروبا الغربية واليابان وأعضاء صندوق النقد الدولي الآخرين. ساهمت آلية العملة المخففة في تعزيز المناصب في الولايات المتحدة في العالم على حساب البلدان الأخرى والتعاون الدولي. تخفيف تناقضات نظام بريتون وودز تدريجيا.
الأزمة الاقتصادية والطاقة والأزمة الخام التي تزعزعها نظام وودز بريتون في الستينيات.
منذ نهاية الستينيات، جاءت أزمة نظام العملة بريتون وودز. توقفت مبادئها الهيكلية التي أنشئت في عام 1944 بالامتثال لشروط الإنتاج والتجارة العالمية والتغيير في نسبة القوات في العالم.
اتخذت مظاهر أزمة نظام العملات بريتون وودز النماذج التالية:
- "حمى العملة" - تحريك الأموال "الساخنة"، بيع الكتلة للعملات غير المستقرة في انتظار انخفاض قيمة العملة وشراءها - مرشحون لإحياء؛
- "الحمى الذهبية" - الهروب من العملات غير المستقرة إلى الذهب والزيادات الدورية في سعرها؛
- الذعر على تبادل الأوراق المالية وانخفاض معدلات الأوراق المالية تحسبا للتغيرات في سعر العملات؛
- تفاقم مشكلة سيولة العملة الدولية، وخاصة جودةها؛
- تخفيض قيمة العملة وإعادة تقييم العملات (الرسمية وغير الرسمية)؛
- تدخل العملة النشطة للبنوك المركزية، بما في ذلك الجماعية؛
- تقلبات حادة في احتياطيات الذهب الرسمي والنقد الأجنبي؛
- استخدام القروض الأجنبية والاقتراض في صندوق النقد الدولي لدعم العملات؛
- انتهاك المبادئ الهيكلية لنظام بريتون وودز؛
- تنشيط تنظيم العملة الوطنية والطريقية؛
- تعزيز اتجاهين في العلاقات الاقتصادية والعملة الدولية - التعاون والتناقضات التي تتطور بشكل دوري إلى حرب التجارة والعملة.
يمكن أن توجد نظام العملة الدولي هذه إلا حتى يمكن أن توفر احتياطيات الذهب الأمريكية تحويل الدولارات الأجنبية في الذهب. ومع ذلك، بحلول بداية السبعينيات. كان هناك إعادة توزيع احتياطيات الذهب لصالح أوروبا. تظهر مشاكل كبيرة في السيولة الدولية، حيث مقارنة مع الزيادة في حجم التجارة الدولية، كان الذهب صغيرا. الثقة في الدولار كعملة احتياطية تقع ويرجع ذلك إلى العجز العسكري في ميزان المدفوعات الأمريكية. تتكون المراكز المالية الجديدة (أوروبا الغربية واليابان)، والتي تؤدي إلى فقداننا من موقفها المهيمن المطلق في العالم.
وبالتالي، من الضروري مراجعة أسس نظام العملة الحالي؛ لم تتوقف مبادئها الهيكلية التي أنشئت في عام 1944 بالامتثال لشروط الإنتاج والتجارة العالمية وعلاقة القوات التي تم تغييرها في العالم. يتكون جوهر أزمة نظام بريتون وودز في تناقض بين الطابع الدولي لماو واستخدام العملات الوطنية الخاضعة للضعف (الدولار بشكل رئيسي).
بعد فترة انتقالية طويلة، يمكن للدول التي يمكن خلالها تجربة نماذج نظام العملات المختلفة، بدأ نظام عملات دولية جديد في الشكل الذي تم تقلب سعر صرف كبير.
أصدر اتفاق البلدان - أعضاء صندوق النقد الدولي في كينغستون (يناير 1976) المبادئ التالية لنظام العملة الرابعة.
تم تنص على جهاز MVS الحديث رسميا في مؤتمر صندوق النقد الدولي في كينغستون (جامايكا) في يناير 1976
أساس هذا النظام هو أسعار الصرف العائمة والعديد من العملة القياسية.
يتم إدخال SDR القياسية بدلا من معيار موتسلي الذهب؛
تم الانتهاء من شيطان الذهب قانونا: يتم إلغاء سعره الرسمي، والبريم الذهبي، وتبادل الدولارات للذهب؛
تم تصميم صندوق النقد الدولي، المحفوظ على حطام نظام الخشب بريتون، لتعزيز تنظيم العملات بينتون.
تولى الانتقال إلى أسعار الصرف المرنة إنجاز ثلاثة أهداف رئيسية: محاذاة معدلات التضخم في مختلف البلدان؛ أرصدة الرصيد. توسيع فرص سياسة الأموال المحلية المستقلة مع البنوك المركزية الفردية.
الخصائص الرئيسية لنظام العملة الجامايكي: نظام بوليسونيك، I.E. لا يعتمد على واحد، ولكن على العديد من العملات الرئيسية؛ ألغيت النعناع تعادل الذهب؛ كانت الوسائل الرئيسية للحسابات الدولية العملة القابلة للتحويل بحرية، فضلا عن مواقف سوريا الديمقراطية والحركية في صندوق النقد الدولي؛ لا توجد حدود تقلبات العملة. يتم تشكيل سعر الصرف تحت تأثير العرض والطلب.
لا يتعين على البنوك المركزية للبلدان التدخل في عمل أسواق العملات الأجنبية للحفاظ على تكافؤ ثابت من عملاتهم. ومع ذلك، فإنها تنفذ تدخلات العملة لتحقيق الاستقرار في أسعار صرف العملات.
تختار البلد نفسه وضع دورة دورة العملة، ولكن يحظر التعبير عنه من خلال الذهب.
يراقب صندوق النقد الدولي سياسات البلدان في مجال أسعار الصرف؛ يجب على البلدان الأعضاء في صندوق النقد الدولي تجنب معالجة أسعار الصرف، مما يسمح بمنع إعادة الهيكلة الفعلية لأرصدة الدفع أو الحصول على مزايا من جانب واحد على الدول الأعضاء في صندوق النقد الدولي الأخرى.
وبالتالي، تحدث عن دور الذهب، يمكنك التحدث عن التحول الكامل للذهب. حذف الذهب يعني أن هذا المعدن الثمين قد توقف الآن عن أن يكون المعدن النقدي، أي أنه توقف عن أداء الوظائف النقدية ويكون أموالا داخل إطار الدول الوطنية ذات السيادة والدولي. تشير حالة الشؤون في النظام النقد العالمي إلى عدم إرجاع هذا الكسر الكارديني. مظاهرة - الحقيقة المنجزة. يتم استبعاد احتمالية استرداد الذهب إلى تنفيذ الوظائف النقدية. هذا معترف به كعلوم اقتصادية، وجميع المناقشات المتعلقة بالتحويل وتحول الذهب في البضائع توقفت.
لقد توقف الذهب اليوم عن لعب دور المال: لا يتم قياس تكلفة البضائع في ما يعادل الذهب؛ توقف الذهب عن أداء وظيفة التراكم (لا يوجد تبادل مجاني للأوراق النقدية على الذهب)؛ الذهب لا يفي بوظيفة الدفع؛ الذهب لا يفي بأي من وظيفة المال في التبادل الدولي.
اليوم، يتم تنفيذ جميع الحسابات في العملات الوطنية التي ليس لديها ضمانات ذهبية.
في الواقع، يكون الذهب أكثر في أي مكان وأي ظرف من أي ظرف من الظروف، أداء الوظيفة الرئيسية للمال - ليكون مقياسا للقيمة في إنتاج المواد والقيم الأخرى، ومعاملتهم واستهلاكهم. في جميع أصعب عمليات التكتلات من عمليات السلع والتجارة في جميع أنحاء العالم، لا توجد حالة واحدة عندما تصرف الذهب كوسيط نقدية لهذه العمليات. يمكن أن يكون الذهب مشاركا في معاملة سلعة محددة - في شكل منتج نصف منتهي، ومنتج المنتج النهائي، وحتى في الشكل النقدي للطي أو العملات المعدنية، ولكنه فقط كمنتج سيكون دائما مع النقد أي ما يعادل، الذي يحتوي بالضرورة على أصل الائتمان والورق.
فقد فقدت الممتلكات المحددة للبضائع التي تعمل في دور القاعدة الرسمية للتبادل والدورة الدموية، أن يكون الذهب مكافئا عالميا وقياس وقياس وقياس جميع السلع الأخرى. توقف عن استخدامه في نطاق السعر، لأنه، وفقا للمبادئ التنظيمية والقانونية الجديدة للاقتصاد النقدي الحديث، فإن الوحدات النقدية الوطنية الآن لا تملك محتوى رسمي رسمي بعد الآن. تبعا لذلك، يتم استبعاد الذهب من المشاركة في عمليات التسعير للسلع وتشكيل أسعار الصرف، والسعر الرسمي كما اختفت الفئة الاقتصادية. إن إنشاء أسعار السلع والخدمات، وكذلك أسعار صرف العملات الوطنية، الآن في كل مكان يتم تنفيذها في إحداثيات أموال الائتمان والورق، يتم تصنيف المعادن الثمينة نفسها أيضا على نفس المال.
إذا تم الاستيلاء على الذهب من قنوات التداول الداخلي للمال، فإنه الآن يسار أيضا إلى دوران العملة الدولي، وأوقف أخيرا أداء وظائف وسائل الدورة الدموية وسيلة الدفع - سواء على الصعيدين الوطني والدولي. يتم الآن الآن هذه الوظائف في جميع وحدات الاقتصاد الوطني حصريا عن طريق الائتمان والورق المال، ولم يظل الذهب إما استمرارا في الاحتياطيات الحكومية، أو يستهلك أو تتراكم من قبل مالكي خاص للأغراض والاهتمامات، بأي حال من الأحوال المتعلقة بالصيانة من السلع الطبيعية والاتجار بالدفع.
بالنسبة لعملات العملات الذهبية والطعامات، بغض النظر عن مدى ارتفاعها، هل يمكنني شراء أي شيء مباشرة، مقابل أموال الائتمان والورقية فقط التي أعلنتها وسائل الدفع القانوني. يمكن قول الشيء نفسه عن الدور الحالي للذهب في العلاقة بين المدينين والمقرضين عندما يتعلق الأمر بالمعاملات الائتمانية. باستثناء فئة خاصة من القروض المقدمة للحفاظ على سيولة أسواق الذهب، لم تعد العملات الذهبية والعملات الذهبية قصفت، فهي لا تستخدم ودون الديون. يجب على المالك الذهبي الذي يريد أن يستهلك المعدن لتوفير قرض ما قبل بيعه مسبقا، ولكن في هذه الحالة، فإن القرض ليس الذهب، ولكن معادلة الائتمان والورق التالفة. سيحدث وضع مماثل إذا استفادت تراكم الذهب من القرض. إن دور وكيل الدفع هنا لا يؤدي المعدن الثمين نفسه، والائتمان والأموال الورقية التي تم الحصول عليها من بيعها.
في عملية موتو، فقد الذهب ووظيفة الأموال العالمية، وفقدان تنفيذها من خلال الوحدات النقدية والوحدات النقدية للائتمان - الوطنية، وكذلك العمل الجماعي أو العام المصممة بشكل عام. التبادل الحالي للسلع والخدمات، ثنائية الحركة في رأس المال بين البلدان، تنظيم المستوطنات المتبادلة والديون الخارجية، تمويل الانحناء في المدفوعات - في كل هذه العمليات الدولية الذهب كمعادلة نقدية لم تعد تستخدم، يجري نازحا تماما عن طريق الائتمان ومرافق الدفع الورقية. وعندما يقولون في بعض الأحيان أن الذهب يستخدم كمصدر لتغطية الرصيد السلبي لميزان المدفوعات، في الواقع، يشير إلى استخدام العملة عكس من بيعها.
تجدر الإشارة إلى أنه في هذه الشروط، عندما يتم تنفيذ وظيفة الأموال العالمية، فإن وظيفة الأموال العالمية تتم من خلال مدفوعات العملة، وعملية نقل الأموال من الأموال الداخلية تداول نفسها تغيرت بشكل جذري. في وقت واحد، وصف ك. ماركس هذه العملية على النحو التالي: "تجاوز المجال الداخلي للتداول، وتصريف الأموال مع أنفسهم في هذا المجال من النماذج المحلية - مقياس الأسعار، العملات المعدنية، العملات المعدنية المتبادلة، علامات القيمة - ومرة \u200b\u200bأخرى أداء في شكلها الأصلي. سبيكة من المعادن النبيلة. " الآن، مع جهاز نقدي حديث، كل شيء يحدث على العكس من ذلك. الائتمانية المحلية والورق المال، والرش لربط الدولة وتراجع الظهر، وليس محرومين كثيرا من "الزي الوطني"، كم يتم تغيير الزي الرسمي الوطني إلى آخر. بالنسبة للذهب، لا يتعين على ذلك إعادة تعيين أي موحد له. على العكس من ذلك، يجب عليه ارتداء الزي الوطني لوحدة العملات هذه، والتي يجب بيع المعادن النقدية لخدمة الخدمة اللازمة لمالكها.
على الرغم من حقيقة أن الذهب قانوني وعمليا فقدت المهام المتأصلة في الأموال، إلا أنه في جميع روابط الجسم الاجتماعي والاقتصادي يواصل التعامل بشكل خاص، - سواء سلطات الدولة ورواد الأعمال الخاصة أو المواطنين العاديين. أولا، كمنتج مع خصائص طبيعية فريدة من نوعها، وثانيا، بالنسبة للمنتج النقدي السابق. لعدة قرون، فإن التقاليد والعادات والمناظر الجمدية الاجتماعية والنفسية التي تم تطويرها لعدة قرون من القرون الذاتية والنفسية - كل هذا يؤثر على الخصوصية التي تميز دور وقيمة الذهب في الاقتصاد الحديث.
الذهب كمنتج يرضي الاحتياجات المحددة للمشتري والمالك، والعثور الآن على التطبيق في المجالات الرئيسية التالية.
المجال الأول هو مجوهرات. بفضل جاذبية الجمالية الاستثنائية للذهب من العصور القديمة وحتى يومنا هذا، لا يزال يعمل بمثابة مادة مفضلة لصناعة الأزياء والمنتجات الفنية الأخرى. القطاع الثاني هو استخدام الذهب في الصناعة والعلوم والطب والحياة اليومية كمواد خام مع المعلمات البدنية الفريدة من المعدن النبيل، خاصة في أحدث العمليات التكنولوجية. المجال الثالث هو تراكم الذهب مع طبقات مختلفة من المالكين الخاصين الذين يرون في أشرطة الذهب والعملات كائن مناسب لكائن التجويف. يحدد الأموال الماضية من الذهب اقتلاؤها كأصل مالي من أجل الحفاظ على رأس المال الاستثماري والمدخرات من خطر انخفاض القيمة التضخمية والخسائر الأخرى المحتملة.
أما بالنسبة للمجال الرابع - تراكم الذهب في احتياطيات الدولة، والآن دور وأهمية ذلك بمجرد نقل الكرة الأكثر أهمية إلى الخلفية. نتيجة لإلغاء الذهب باعتباره المعيار النقد العالمي، احتياطيات الذهب الحكومية التي كانت تهدف سابقا إلى تنظيم المستوطنات الدولية، الآن لهذا الغرض لم تعد تستخدم. في أحسن الأحوال، يمكن اعتبار الذهب في مرافق التخزين الحكومية كأموال احتياطية لمنتج سهل البيع نسبيا، على الرغم من أن الدول الصناعية الرائدة في وقت واحد رفضت تجديدها وما زالت تحتفظ بتراكمها الرسمي في الدولة "المجمدة". نتيجة لذلك، يتم الآن إقرار المعادن بأكملها تقريبا في السوق من الإنتاج الجديد والمصادر الأخرى من قبل الدولة، واستقر في شكل واحد أو آخر في ملكية خاصة.
الغرض من سوق الذهب الحديث، مثل سوق أي منتج آخر، هو، من ناحية، لضمان تنفيذ منتجات صناعة التعدين الذهبية، والآخر، لتلبية الطلب من المستهلكين الثمينة المعادن الحصول على هذا المنتج للاستخدام لأغراض المعينة أعلاه. ومع ذلك، فإن تحول البضائع في السوق - الذهب لديه ميزة استثنائية يميزها من جميع الأنواع الأخرى من المواد والمواد الخام. ذلك، باستثناء خسائر قابلة للإلغاء القابلة للإلغاء، لا تختفي في الاستهلاك.
الآن الذهب يؤدي أربعة ميزات رئيسية في العالم:
1) احتياطيات البنوك المركزية. على الرغم من أن الذهب رسميا لم يعد مرتبطا بأي من العملات الرئيسية في العالم، إلا أنه لا يزال، إلى جانب الدولارات واليورو والعملات الأخرى، يتم الاحتفاظ بالبنوك المركزية كأصل نسخ احتياطي لدعم العملات الوطنية. في نهاية عام 2002، عقدت البنوك المركزية في حد ذاتها، وفقا لحسابات تقريبية، 18 ألف طن متري من الذهب، والتي تبلغ 12٪ من إجمالي الذهب، وهو حاليا على سطح الكوكب.
2) العملات المعدنية. هناك أيضا طريقة أخرى ل "التفريغ" من احتياطياتها الذهبية تحت تصرف البنوك المركزية: مطاردة عملة معدنية. بالإضافة إلى أولئك الذين أثبتوا أنفسهم بالفعل واستخدام هذه العملات المعدنية باعتبارها "ورقة القيقب" الكندية والنسر الذهبي الأمريكي، أصبح من الممكن الآن الحصول على العملات المعدنية التي تم إصدارها في النمسا وجنوب إفريقيا واستراليا والصين وفرنسا. نظرا لأن هناك حوالي 100 طن من الذهب سنويا على العملة المعدنية، فإنها تشكل جزءا طفيفا من سوق الذهب لبعض السنة المنفصلة، \u200b\u200bولكن في المجموع لعدة سنوات، اتضح الحجم الذي يجب مراعاته.
3) مجوهرات. وفقا لمجلس الذهب العالمي، يتم احتساب الطلب على المجوهرات الذهبية من قبل شخصية مثيرة للإعجاب من 3 آلاف طن سنويا. ومع ذلك، هذه الإحصاءات خادعة. في الواقع، ما يصل إلى 80٪ من منتجات الذهب المجوهرات المنتجة لهذا العام يجد مبيعات في بلدان الشرق الأوسط والشرق الأقصى، والتي ينظر إليها سكانها، أيضا، كما هو سكان الغرب في العملات الذهبية، وهذا هو ، مال.
4) التطبيق في مختلف الصناعات. كما اتضح، لدى الذهب خصائص فريدة تجعلها لا غنى عنها في التقنيات العالية في القرن الحادي والعشرين. وتشمل هذه المتانة الجيدة في حالة البرد، وهي انعكاسية ممتازة ومقاومة للتآكل والحرارة غير المسبقة الموصلية الكهربائية. لذلك، تستخدم الصناعة الإلكترونية في إنتاج أجهزة الكمبيوتر والتلفزيونات والأسلحة الذكية. يتم استخدامه في بناء المركبات الفضائية. من الصعب تسمية هذا النوع من الأساليق المعقدة التي يمكن أن تفعلها بدونها. يتم تغطية سبائك الذهب مع الأسطح الداخلية لمحركات الصواريخ؛ توفر الأسلاك الذهبية مكونات الدوائر المطبوعة، وتستخدم جهات الاتصال الذهبية في لوحات المفاتيح للهواتف. هذه القائمة لا حصر لها وتنمو بسرعة. ومع ذلك، بمعدل استهلاك 50 طنا في السنة، فإن الطلب على الصناعة ليس جزءا كبيرا من تاريخ الذهب.
الانتقال جغرافيا، والانتقال من شكل مادي إلى آخر، وتغيير أصحابها، بمجرد تعامل المعادن الملغومة، لا تزال مستمرة، مواصلة خدمتها في مجال معين من النشاط البشري. وفقا لبروف الأستاذ. أ. V. Anikina، "الذهب" فقط "إلى الأبد": عندما تم استخراجه، كان الملغومة، فإنه لا يختفي بسبب خصائصه الطبيعية والاجتماعية، لا يذهب إلى الأرض أو الماء أو الهواء. من الممكن أن تكون خاتم الزواج الخاص بك مصنوع من الذهب، مضمون منذ ثلاثة آلاف سنة مضت في مصر أو ثلاثمائة عام في البرازيل. ربما يكون لهذا الذهب منذ الوقت لزيارة سبيكة العملات المعدنية والدبابيس والله يعرف شيئا آخر ... ". لذلك، بالإضافة إلى المعدن الناتج حديثا (الأساسي) والذهب ومن الاحتياطيات المتراكمة سابقا (المعدن الثانوي) وردت.
منذ نهاية الستينيات وأثناء السبعينيات، زاد سعر السوق المعفاة من الذهب من تنظيم الدولة بشكل كبير، حيث وصل إلى 850 دولارا مطلقا مقابل 850 دولارا للأوقية في يناير 1980. ثم تم اتباع التراجع، وفي النصف الأول من الثمانينيات، كان هناك انخفاض كبير في سعره - إلى الحد الأدنى لعلامة 284 دولار للأوقية في فبراير 1985. خلال الدورة المتصاعدة المقبلة، كانت اقتباسات السوق التي يبلغ من العمر منذ فترة طويلة من عمرها ترتفع بشكل كبير (تم تسجيل أعلى مستوى قدره 503 دولار للأوقية في ديسمبر 1987)، وبعد ذلك أصبح الذهب مرة أخرى أرخص.
استمرت المرحلة المنخفضة التالية، باستثناء بعض الأجناس الزمنية، لأكثر من خمس سنوات، وانتهت في مارس 1993، عندما انخفضت اقتباسات لندن بسعر 326 دولار للأوقية. يمكن اعتبار الفترة التي تلت ذلك الدورة المتصاعدة الثالثة، لأن أربع سنوات من السعر العالمي من الذهب كانت على مستوى أعلى مما كانت عليه في عام 1992 - أوائل عام 1993.
منذ سقوط عام 1995، بدأ سعر الذهب في النمو من شهر إلى شهر، عبرت علامة 400 دولار وفي الأيام الأولى من فبراير 1996، وصلت إلى أقصى قيمة قدرها 415.4 دولار للأوقية. في مثل هذا سعر الذهب المرتفع لآخر مرة تم بيعها قبل ست سنوات - في أوائل عام 1990.
ومع ذلك، فإن التنبؤات المتفائلة المتعلقة بمزيد من النمو الأسعار غير مبررة: على العكس من ذلك، منذ الربع الثاني من عام 1996 انخفضت اقتباسات ونهاية العام التي انخفضت بها إلى 370 دولارا، أي أقل من المستوى الموجود قبل العام السابق، تليها انخفاض في عام 1997.
في عام 2007، تم إنتاج 2476 طنا من الذهب في العالم، 10 أطنان أقل من عام تقريبا وحد حجم الحد الأدنى لمدة 10 سنوات. منذ عام 2002، ركزت التعدين الذهبي من أنه يرجع إلى حد كبير إلى فرض ظروف القاهرة والكوارث الجوية والأزمة الاقتصادية في زيمبابوي (الشكل 1).
الشكل 1 - ديناميات تعدين الذهب على مناطق العالم في عام 2007
في أوائل عام 2008، اندلعت أزمة طاقة في جنوب إفريقيا، مما قلل من إنتاج وتجهيز خامات المعادن الثمينة.
بلغ حجم مبيعات سوق الذهب العالمي الحقيقي في لندن في عام 2008 مليارات الدولارات اليومية (الشكل 3).
كما أن سوق الذهب في عام 2008 لم يفلت من الانخفاض الكلي بسبب الحد السريع للطلب على جميع أنواع الموارد باستثناء الذهب.
الشكل 2 - ديناميات تعدين الذهب في عام 2007 في طن
الشكل 3 - ديناميات مبيعات الذهب الحقيقي في لندن
عذرا في النصف الأول من سعر العام البالغ 1000 دولار للأوقية، ثم انخفضت قيمة المعدن الذهبي بأكثر من 40٪ (700 دولار). كان هذا التراجع الحاد يرجع إلى مذبحة المستثمرين من جميع الأصول الاستثمارية لصالح الدولار الأمريكي وأوراق وزارة الخزانة في الولايات المتحدة. ولكن بحلول نهاية ديسمبر 2008، عاد سعر الذهب إلى مستويات بداية العام (850 دولار)، وهذا في سياق الركود العالمي والانكماش لجميع أنواع الأدوات المالية. نتيجة لذلك، لم يعان اللاعبون الذين قرروا استثمار أموالهم بالذهب في بداية عام 2008 أي خسائر مالية، لا يمكن قولهم عن حاملي الأسهم والسندات والعقود لأنواع أخرى من المعادن.
يوضح الشكل 2 تحليلا مقارنا من خلال مقارنة مبيعات العالم والتعدين الذهبي.
الشكل 2 - مقارنة بين مبيعات الذهب العالمية والذهب الحقيقي في لندن
خلافا الاتجاه العالمي الحالي في سوق السلع الأساسية ,
نمت الطلب على المعدن الذهبي في الأشهر الأخيرة باطراد. في حالة عدم اليقين العالمي، عندما يكون ميل المستثمرين ضئيلا، يبحث المشاركون في السوق عن "أصول" جديدة لاستثماراتهم. والثقة في الدولار الأمريكي والدول المقومة بها تقع مع كل خطوة جديدة وبيان السلطات المالية للولايات المتحدة.
لذلك، فقط في عام 2008، تجاوز حجم ودائع الذهب والشبكات النقدية من قبل الأفراد والكيانات القانونية في بعض الأحيان نفس المؤشرات قبل عام. لم تترك جانبا وروسيا. في نوفمبر 2008، ذكر Sberbank أنه منذ بداية العام، اشترى عملائها 6 أطنان من المعدن الذهبي في سوق التجزئة، مما يتجاوز حجم عام 2007 بنسبة 300٪. في الوقت نفسه، في نطاق النظام العالمي، ارتفع الطلب على المعادن الثمينة من المستثمرين من القطاع الخاص في الربع الثالث من عام 2008 إلى 232 طنا (وفقا للمجلس الذهبي العالمي).
في هذا الصدد، ينشأ السؤال: إذا كان هناك مثل هذه الزيادة في الطلب من الذهب في جميع أشكالها (سبائك العملات المعدنية والشهادات والأدوات لصناديق الاستثمار المتداولة وما إلى ذلك)، لماذا لا تظهر ديناميات التكلفة المعدنية حركة حادة تصل؟
الشكل 4 - ديناميات أسعار الذهب من مارس 2008 إلى يناير 2009
وهنا يمكنك أن تسمع المزيد والمزيد من الافتراضات بأن البنوك المركزية للبلدان الرائدة تقلل من المسار الحالي للذهب في السوق من خلال المبيعات الجماعية من المعدن الثمين من احتياطياتها. الهدف المحتمل هو أنه ضد خلفية التكلفة السريعة المتزايدة للمعادن الثمينة، قد يفقد المستثمرون جميع الاهتمام بالديون الحكومية الأمريكية، تاركين أصول صفراء أكثر جاذبية، مما يؤدي إلى تفاقم المشاكل الاقتصادية للدولة أكثر. وكما أظهرت السنة المنتهية ولايته، "أمريكا الفقيرة سيئة للجميع".
بالطبع، لن يكون الذهب قادرا على استبدال الدولار كأصول النسخ الاحتياطي الكامل. الأسهم العالمية المعدنية الثمينة لهذا الغرض هي ببساطة ليست جسديا بما فيه الكفاية. ولكن مع الكثير من الثقة، يمكننا أن نقول أنه في السنوات القادمة، ستبقى الذهب المعدنية واحدة واحدة من أكثر مرافق الاستثمار موثوقية وجذابة للحفاظ على الأموال من المخاطر التضخمية الرئيسية المحتملة وغيرها من المخاطر (خاصة في الاقتصاد الأمريكي). في الوقت نفسه، فإن حاملي الأصول الذهبية هي كلها مع رغبة أقل في الانفصال مع المعادن. لهذه الأسباب، تعني التوقعات لعام 2009 في الذهب زيادة أخرى في قيمة "القيمة الأبدية" إلى مستويات 900 - 1300 دولار للأوقية. في الوقت نفسه، يتوقع الخبراء أن تستمر الديناميات الإيجابية في العام المقبل مقابل خلفية الوضع الجيوسياسي المعقد في العالم، وكذلك إضعاف الدولار الأمريكي، مما سيؤدي إلى زيادة الطلب على هذه المعدن الثمينة.
في سياق الدراسة، تم تحليل وظائف الذهب، ودورها في الاقتصاد، مع مراعاة التغيرات التاريخية وتطور الحضارة الإنسانية، وتنمية الإمكانات الإنتاجية للبشرية.
بادئ ذي بدء، يرتبط دور الذهب بمعناه كأموال. ذهب الذهب كمعادن ثمينة جميع المتطلبات الأساسية لتصبح معادلا نقديا للتبادل التجاري: أ) التجانس؛ ب) الانقسام؛ الاتجاهية قابلية التنقل؛ راحة النقل؛ ه) الثبات؛ ز) تراكم أداة عالمية.
مع تحول الذهب وتصبح الذهب كنوع من المال، استحوذت على جميع الوظائف الكلاسيكية: مقياس التكلفة، وسيلة الدورة الدموية، وسيلة الدفع، وسيلة تكوين الكنز، والأموال العالمية.
تم النظر في تطور دور الذهب على أساس تطوير النظم النقدية، التي يحسن فيها الائتمان وتطوير الصناعة، انخفض تأثير الذهب على صون الأموال، معيار الذهب، معيار الذهب ، معيار قضيب الذهب.
إذا، مع المعيار الذهبي، أعرب كل بلد عن تكلفة عملتها بكمية معينة من الذهب، وكانت البنوك المركزية أو الحكومات ملزمة بشراء وبيع الذهب بسعر ثابت، ثم مع معيار تقسيم، وليس كل بلد يمكن أن تتغير الأوراق النقدية الوطنية للذهب، وكان عدد هذه البلدان محدودا وهكذا، انخفض معدل دوران الذهب الخالص.
نظام العملة الحديثة - الجامايكي - تم اكتشافه من الناحية القانونية، نتيجة للسعر الرسمي للذهب، تم إلغاء البارز الذهبي، وتم إلغاء تبادل الدولارات على الذهب.
وبالتالي، نظرا لأن أنظمة العملات تطور دور الذهب انخفض تدريجيا، فقد توقف الذهب اليوم عن لعب دور المال: لا يتم قياس تكلفة البضائع في ما يعادل الذهب؛ توقف الذهب عن أداء وظيفة التراكم (لا يوجد تبادل مجاني للأوراق النقدية على الذهب)؛ الذهب لا يفي بوظيفة الدفع؛ لا يقوم الذهب بأي من وظيفة المال في التبادل الدولي - يتم تنفيذ جميع الحسابات في العملات الوطنية التي لا تملك ضمانات ذهبية.
تجدر الإشارة إلى أن فقدت الممتلكات المحددة للبضائع التي تعمل بدور القاعدة الرسمية للتبادل والنظم النقدية، توقف الذهب أن تكون معادلة عالمية، وقياس وقياس وقياس جميع السلع الأخرى. إن إنشاء أسعار السلع والخدمات، وكذلك أسعار صرف العملات الوطنية، الآن في كل مكان يتم تنفيذها في إحداثيات الائتمان والورق، يتم تقدير المعادن الثمينة نفسها بنفس الأموال.
في الوقت نفسه، الذهب كمنتج يرضي الاحتياجات المحددة للمشتري والمالك، يجد الآن استخدام في المجالات الرئيسية التالية: المجوهرات؛ استخدام الذهب في الصناعة والعلوم والطب والحياة اليومية كمواد خام أولية مع معلمات مادية فريدة من المعدن النبيل، خاصة في أحدث العمليات التكنولوجية؛ تراكم الذهب من خلال طبقات مختلفة من المالكين من القطاع الخاص الذين يرون في قضبان الذهب والعملات كائن مناسب للتجسيد للقيمة. يحدد الأموال الماضية من الذهب اقتلاؤها كأصل مالي من أجل الحفاظ على رأس المال الاستثماري والمدخرات من خطر انخفاض القيمة التضخمية والخسائر الأخرى المحتملة.
في الختام، تجدر الإشارة إلى ذلكالسنوات القادمة، ستبقى المعادن الذهبية واحدة من أكثر مرافق الاستثمار الأكثر موثوقية وجذابة للحفاظ على الأموال من المخاطر التضخمية الكبيرة المحتملة وغيرها من المخاطر (خاصة في الاقتصاد الأمريكي). في الوقت نفسه، فإن حاملي الأصول الذهبية هي كلها مع رغبة أقل في الانفصال مع المعادن. لهذه الأسباب، تعني التوقعات لعام 2009 في الذهب زيادة أخرى في قيمة "القيمة الأبدية" إلى مستويات 900 - 1300 دولار للأوقية. في الوقت نفسه، يتوقع الخبراء أن تستمر الديناميات الإيجابية في العام المقبل مقابل خلفية الوضع الجيوسياسي المعقد في العالم، وكذلك إضعاف الدولار الأمريكي، مما سيؤدي إلى زيادة الطلب على هذه المعدن الثمينة. Rushailo P. العملة دون الماضي // kommersant-money، №11. 2005.thenium، وهيكل وميزات سوق الذهب العالمي مفهوم "النظام النقدية" مشاكل مشاكل تاريخ القانون الأجنبي
2015-02-11لعب الذهب الألمنيات دورا رئيسيا في العلاقات الدولية. تدريجيا، بدأت في تحقيق وظيفة الأموال العالمية، والتي صدر فيما بعد في إطار نظام العملة في باريس في عام 1867. حتى منتصف السبعينيات من القرن العشرين، تم استخدام الذهب بطريقة أو بأخرى كنسخة احتياطية. ومع ذلك، في عام 1976، بعد توقيع ما يسمى بالاتفاق الجامايكي وتنفيذ الانتقال إلى نظام العملة الجديد، تم الانتهاء من التوضيح الذهبي أخيرا. تم توقف عن الطلب كمنتج للدفع الدولي، لكنه استمر استخدامه كوسيلة لتشكيل الاحتياطيات. أدى إلغاء سعر الذهب الرسمي إلى حقيقة أن قيمتها بدأت في تحديدها على أساس العرض والطلب. بدوره، أدى إلى زعزعة استقرار أسعار الذهب في السوق العالمية.
ولكن على الرغم من كل تقلبات الأسعار، تم استخدام الذهب بنشاط ككائن لصنع المعاملات في السوق العالمية، وفي شروط أسعار الصرف العائمة، كانت قيمة الذهب، باعتبارها واحدة من أصول النسخ الاحتياطي، أكثر من ذلك. ومع ذلك، فقد تغيرت حالة الذهب في العالم، بالطبع، ومع الانتقال إلى نظام العملة الجديد، كان هناك سؤال: ما هذا المعادن؟
اليوم لا يوجد رأي محدد حول ما إذا كان الذهب هو منتج، أو أصل مالي. من ناحية، يتكون الجزء الرئيسي من الطلب التراكمي على الذهب من قبل صناعة المجوهرات، وكذلك الصناعة والطب. نتيجة لذلك، اجتاز كل هذا الذهب المعالجة النهائية (أي، في الواقع - خطوة الاستهلاك). وبالتالي، من وجهة النظر هذه، فإن الذهب ليس منصة مالية، لأن المكون الرئيسي في إجمالي الطلب على الذهب هو الطلب على الغرض من الاستهلاك النهائي.
ومع ذلك، هناك رأي أن الذهب هو أصول مالية أكثر ماليا من سلعة. على عكس معظم السلع الأخرى، يتم شراء الذهب، مثل الأصول المالية الأخرى، من أجل الاستثمار أو التراكم (Thesoror)، وليس لغرض الاستهلاك المحدود. غالبا ما يكون هذا البيان صحيحا بالنسبة للمجوهرات، وللمعدات الذهبية، والتي يمكن شراؤها ليس فقط لاستخدامها لغرض مباشر، ولكن أيضا ككائنات للاستثمار في الهدف من الحفاظ على التكاليف أو الحصول على دخل محتمل. بالإضافة إلى ذلك، يمكن لمعظم الذهب، التي تم استخراجها ومعالجتها، في أي وقت، بموجب الظروف المناسبة، العودة إلى السوق.
بالإضافة إلى ذلك، فإن سوق الائتمان للذهب هو أكثر تطورا مقارنة بأسواق الائتمان هذه السلع الأخرى. بالنسبة لبعض مالكي الذهب، فإن الحيازة المادية لهذا المعدن هي مصلحة معينة، ولكن بالنسبة لمعظمها، هذه القضية ليست أساسية للغاية. كقاعدة عامة، في حد ذاتها، فإن ملكية الذهب لا يجلب الإيرادات أو يجلب، ولكن صغيرة نسبيا. أصحاب الأسهم الذهبية مستعدة لتزويده بنسب معينة (بطريقة مماثلة يمكنهم تقديم سنداتهم أو الأصول المالية الأخرى في الاستخدام المؤقت). نتيجة لذلك، تم تشكيل معدلات الإيجار منخفضة ومستدامة بما فيه الكفاية، ووجود سوق قروض نشط مع أسعار فائدة مستقرة إلى حد ما وانخفاض الفائدة نموذجي لأي من الأصول المالية الأخرى.
يشتمل سوق الذهب الدولي على مجموعة العلاقات بأكملها بين كيانات السوق لاستخراج ومعالجة (إعادة التدوير) والإفارة النهائية للذهب (في الصناعة، صناعة المجوهرات، الطب). وبالتالي، نشأت هذه النسب بالفعل في مرحلة الاستكشاف والتعدين الذهبي.
ZVL - الأصول الخارجية السائلة للغاية للبلاد تحت السيطرة على الهيئات التنظيمية النقدية وفي أي وقت يمكن استخدامها للأغراض التالية:
يمكن القول أنه في روسيا قد تم تشكيل سوق جديد من المعادن الثمينة اليوم. بدأت في تشكيلها بشكل أكثر نشاطا في السوق الأساسي فقط، ولكن أيضا "الثانوية" من تداول التراخيص للتعدين الذهبي. على مدار العامين الماضيين، تغيرت حافز المشاركة المصرفية في سوق الذهب. إذا سعت البنوك السابقة إلى الحصول على الترخيص المناسب لتكون قادرة على تصدير الذهب أو إحضار الموارد المالية بموجبها من الخارج، فإن البنوك حاليا تشارك في إمكانية الاستثمار الخاص الإضافي.
قامت روسيا بإنشاء بنية تحتية متفرعة إلى حد ما للمعالجة الصناعية للمواد الخام وإنتاج المنتجات النهائية، مما يجعل من الممكن أن تصبح مشاركا متساويا في السوق العالمية للمعادن الثمينة.
تتمتع روسيا بموارد ذهبية هائلة في أعماق، حيث تحتل الاحتياطيات المثبتة المركز الثالث في العالم بعد جنوب إفريقيا والولايات المتحدة. تركز الحصة الرئيسية من احتياطيات الرصيد الروسي من الذهب في شرق سيبيريا (38.03٪) ومناطق اقتصادية شرقية (35.61٪). يوجد أكثر من 20٪ من احتياطيات التوازن في إقليم منطقة الأورال. في الوقت نفسه، طلب إدخال نظام علاقات السوق في اقتصاد البلاد في السنوات الأخيرة مراجعة الاحتياطيات على الرصيد الحكومي وجزء الودائع المنقولة إلى فئة الأجسام غير المربحة. سبب إعادة التقييم، على وجه الخصوص، في عدد من الحالات في توازن السلع، كانت مخزونات الودائع بمضمون المعادن أقل بكثير من المتوسط. بالنظر إلى التكلفة المرتفعة النسبية لموارد الطاقة، والنقل، والتكنولوجيا المثبطة من الخامات والرمال، فإن تكلفة إتقان عدد من الكائنات تحولت إلى مرتفع للغاية. ونتيجة لذلك، فإن جزء من الاحتياطيات (22٪ من الشعوب الأصلية و 40٪ من الذهب المحور) من المعادن، التي تم إدراجها سابقا في رصيد الدولة، قد تم شطبتها وزارة الموارد الطبيعية في الاتحاد الروسي غير غير مربحة. في الوقت نفسه، مؤخرا، بسبب المشاكل الاقتصادية، فإن الصناعة الجيولوجية لروسيا غير قادرة على تعويض تماما عن احتياطيات المغادرة. في السنوات الأخيرة، يتم إعادة إنتاج ما يقرب من نصف احتياطيات الذهب.
