К методам денежной реформы относятся 1 деноминация. Денежные реформы: сущность, виды т методы проведения. Что такое деноминация, отличие от девальвации

Деньги. Кредит. Банки [Ответы на экзаменационные билеты] Варламова Татьяна Петровна

44. Денежные реформы как способ радикального изменения денежной системы

Денежные реформы проводились в условиях металлического денежного обращения – при серебряном или золотом стандарте, в т. ч. после Второй мировой войны, когда действовал золотодевизный, или золотодолларовый, стандарт.

После окончания войн и революций стабилизация денежного обращения как один из важнейших способов восстановления экономики проводилась при помощи следующих методов:

1) нуллификации;

2) реставрации (ревальвации);

3) девальвации;

4) деноминации.

Нуллификация означает объявление об аннулировании сильно обесцененной единицы и введении новой валюты. Новая марка обменивалась в соотношении 1: 1 трлн старых рейхсмарок. Прежняя денежная единица была аннулирована.

Реставрация – восстановление прежнего золотого содержания денежной единицы. Например, после Первой мировой войны во время денежной реформы 1925–1928 гг. в Англии было восстановлено довоенное золотое содержание фунта стерлингов. После Второй мировой войны реставрация, или ревальвация, проводилась путем повышения официального валютного курса к доллару, а затем Международный валютный фонд регистрировал повышение золотого содержания денежной единицы. Например, ФРГ провела в рамках Бреттон-Вудсской валютной системы три ревальвации (в 1961, 1969 и 1971 гг.). Неоднократные ревальвации проводила ФРГ и в рамках европейской валютной системы, где сохранился режим фиксированных валютных курсов.

Девальвация – снижение золотого содержания денежной единицы, а после Второй мировой войны – официального валютного курса к доллару США и его золотого содержания. Так, в результате двух девальваций доллара его золотое содержание было снижено в декабре 1971 г. на 7,89 %, а в феврале 1973 г. – на 10 %. После

введения плавающих валютных курсов в 1973 г. девальвация проводится лишь в группировке с регулируемыми валютными курсами – в «европейской валютной змее», на базе которой была создана европейская валютная система.

Деноминация – метод зачеркивания нулей, т. е. укрупнение масштаба цен. В частности, в Бразилии в 1988 г. была введена новая денежная единица нокрузадо, эквивалентная 1000 прежних обесцененных крузадо. В России в 1998 г. также проводилась деноминация рубля в соотношении 1: 1000 старых рублей.

В условиях глубокого и структурного кризиса экономики при высоких темпах скрытой инфляции государство может проводить политику шоковой терапии, т. е. политику резкого отказа от контроля над ценами на товары и услуги. В этом случае инфляция переходит из скрытой в открытую форму.

Методы шоковой терапии использовались во многих странах после Второй мировой войны, причем они сопровождались таким антиинфляционным средством, как денежная реформа, носившая конфискационный характер .

По методам проведения эти денежные реформы делятся на такие типы, как:

1) обмен бумажных денег по дефляционному курсу на новые деньги с целью резкого уменьшения массы бумажных денег. Например, в ноябре 1944 г. в Греции обмен производился в соотношении 1 новая драхма на 1 млрд старых;

2) временное (полное или частичное) замораживание банковских вкладов населения и предпринимателей; подобные реформы проводились во Франции (июнь 1945 г. и январь 1948 г.), Бельгии (октябрь 1944 г.), Австрии (июль и ноябрь 1945 г.) и других странах;

3) сочетание первого и второго методов денежных реформ.

Несмотря на негативные социальные последствия, методы шоковой терапии широко применялись в международной практике, порой являясь единственным способом борьбы со скрытой инфляцией.

45. ПРИЧИНЫ И ОСОБЕННОСТИ ПОЯВЛЕНИЯ ИНФЛЯЦИИ В РОССИИ

Возникновению инфляции в России послужили следующие причины:

1) глубокие деформации и диспропорции общественного производства;

2) структурные перекосы экономики;

3) монополизм производителей товарной продукции;

4) милитаризированная экономика;

5) разбухший государственный аппарат. Действие инфляционных механизмов в России стимулировалось государственным финансированием и льготным кредитованием. Последовавшие затем рост цен на оборудование, сырье, топливо и повышение зарплаты при сокращении производства привели к тому, что инфляция спроса переросла в другую форму – инфляцию издержек производства. Механизм инфляции предложения зиждется на таких факторах, как:

1) рост цен на промежуточные товары, диктат предприятий, производящих электроэнергию и другие энергоресурсы;

2) слаборазвитая инфраструктура рынка (в частности, инструменты частного инвестирования, перелив капиталов, аккумуляции сбережений населения, что особенно характерно для экономики переходного типа);

3) несовершенство конкуренции на рынке, его моно-полизированность, наличие барьеров для конкуренции в виде высокого уровня дифференциации продукта, законодательных ограничений на вхождение в отрасль «посторонних» структур (лицензирование);

4) недоразвитость рынка труда.

В условиях слаборазвитой рыночной экономики, лишенной рыночных стимулов, товарно-денежные отношения начинают частично функционировать по законам монополизированного рынка, как это имело место в России.

Специфика инфляции в России заключается в том, что:

1) рост и развитие инфляции происходили в условиях товарного голода на фоне постоянно возникающих кризисов неплатежей;

2) инфляция сопровождалась наличием нереального валютного курса, который формировался не рынком, а лишь его потребительской частью;

3) инвестиции в народное хозяйство не вкладывались из-за невозможности формирования реального валютного курса в равной степени рынком потребительским и рынком инвестиционным (как то: здания, сооружения, земля);

4) инвестиционная сфера не могла формироваться, поскольку коммерческие банки не имели реальных налоговых льгот, связанных с вложением в инвестиционный процесс.

Инфляция вызывает сложные социально-экономические явления:

1) расстройство денежной системы и создание финансовой напряженности в стране, а в конечном счете – рост стоимости жизни;

2) натурализацию процессов обмена, ослабление заинтересованности работников в результатах своего труда;

3) реальные изменения в распределении валового национального продукта;

4) усиление социальной дифференциации из-за того, что у одних доходы сохраняются, у других – увеличиваются, что в конечном итоге влияет на мотивационный механизм;

5) низкий уровень удовлетворения спроса населения из-за обострения дефицита;

6) оседание денег на руках у населения, сберегательных банках и на счетах предприятий;

7) опасность риска при инвестировании средств в проекты на долгосрочную перспективу;

8) неравномерный рост цен на товары и услуги из-за неравномерности изменения доходов, динамики инвестирования;

9) изменение не только уровня цен и доходов, но и их соотношения, структуры, географии. Инфляция делает занятие бизнесом крайне рискованным.

В такой экономической ситуации падает объем инвестиций (в т. ч. и иностранных), что сокращает доступ к иностранному ноу-хау. Одновременно становится невозможным вести международную торговлю.

Ценность сбережений населения резко уменьшается, потому что, как правило, ставки банковских процентов слишком низки для того, чтобы защитить сбережения от инфляции.

Из книги Финансы и кредит автора Шевчук Денис Александрович

3. Денежные системы, их основные элементы Денежная система - форма организации денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная национальным законодательством. Денежные системы сформировались в XVI–XVII вв. с возникновением и утверждением

Из книги О проценте: ссудном, подсудном, безрассудном. «Денежная цивилизация» и современный кризис автора Катасонов Валентин Юрьевич

Часть 3 «Долговая экономика» как способ существования «денежной

автора

37. Денежные системы в условиях существования полноценных денег Денежная система – денежное обращение страны, которое организуется и регулируется государственными законами.При существовании полноценных (золотых и серебряных) денег существовало два основных типа

Из книги Деньги, кредит, банки. Шпаргалки автора Образцова Людмила Николаевна

40. Принципы организации современной денежной системы Принципы организации являются основополагающим элементом денежной системы. Принципы, т. е. правила, по которым денежная система организуется государством, в современном мире таковы: Принцип централизованного

Из книги Деньги, кредит, банки. Шпаргалки автора Образцова Людмила Николаевна

42. Элементы денежной системы Денежная система включает ряд элементов.1. Принципы организации денежной системы, которыми определяются остальные элементы.2. Наименование денежной единицы – обычно складывается исторически, но иногда устанавливается государством.3.

автора Шевчук Денис Александрович

8. Денежные системы (ДС), устройство, типы ДС страны– это исторически сложившаяся национальная система организации денежного обращения, закрепленная традициями и оформленная законодательно. ДС государств возникают и развиваются по мере развития видов и форм денег. Типы

Из книги Деньги. Кредит. Банки: конспект лекций автора Шевчук Денис Александрович

9. Принципы управления и функционирование денежной системы Принципы управления денежной системой представляют собой совокупность правил, руководствуясь которыми государство организует денежную систему страны. Принцип централизованного управления национальной

Из книги Деньги. Кредит. Банки: конспект лекций автора Шевчук Денис Александрович

10. Элементы денежной системы страны (ДСС) Структура ДСС, её элементы определяются и регламентируются законодательством страны. Для всех систем характерны общие черты, независимо от форм построения ДСС. Элементы ДСС: наименование денежной единицы страны, служащей

Из книги История экономических учений: конспект лекций автора Елисеева Елена Леонидовна

5. Изменения в денежной и кредитно-финансовой сфере Для проведения НЭПа были необходимы устойчивая денежная система и стабилизация рубля. Нарком финансов Г. Сокольников бьш против денежной эмиссии, но не был понят. Эмиссия продолжалась и только чудом не осуществился план

Из книги Финансы: конспект лекций автора Котельникова Екатерина

2. Общая характеристика денежной системы Денежная система – это устройство денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная законодательством.Эмиссия – это выпуск наличных денег в обращение или изъятие их из обращения.Монополия на эмиссию в России

Из книги Финансы автора Котельникова Екатерина

18. Общая характеристика денежной системы Денежная система – это устройство денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная законодательством.Эмиссия – это выпуск наличных денег в обращение или изъятие их из обращения.Монополия на эмиссию в

Из книги Экономическая история России автора Дусенбаев А А

47. Радикальные реформы системы управления (1985 г.) К середине 1980-х гг. в Советском Союзе застойные явления в национальной экономике только усилились. Возникла некая разбалансированность хозяйства, которой до определенного момента особого экономического значения не

Из книги Шпаргалка по истории экономики автора Энговатова Ольга Анатольевна

61. ИЗМЕНЕНИЯ В ДЕНЕЖНОЙ И КРЕДИТНО-ФИНАНСОВОЙ СФЕРЕ Немаловажное значение для проведения НЭПа имели создание устойчивой денежной системы и стабилизация рубля. В новых хозяйственных условиях для оздоровления финансовой системы следовало, с одной стороны, снять запреты

Из книги Общая теория занятости, процента и денег автора Кейнс Джон Мейнард

ГЛАВА 19. Изменения в денежной заработной плате В некоторых отношениях было бы лучше, если эффект, производимый изменениями в денежной заработной плате, был бы рассмотрен нами в одной из предшествующих глав. Ведь классическая теория* привыкла связывать предположение о

автора Фреско Жак

Из книги Все лучшее, что не купишь за деньги. Мир без политики, нищеты и войн автора Фреско Жак

Деньги - один из наиболее известных и важнейших атрибутов экономики и сложная экономическая категория, выполняющая определенные функции. Карл Маркс одним из первых перечислил функции денег:

это мера стоимости и масштаб цен;
это средство обращения;
это средство накопления и образования сокровищ;
это средство платежа;
это мировые деньги.

По Джону Кейнсу деньги выполняют следующие три функции:

это средство накопления;
это мера стоимости и средство платежа;
это мировые деньги.

Большинство зарубежных и ряд отечественных исследователей называют следующие функции денег :

это средство обращения и платежа (Лаврушин разделяет их на две самостоятельных функции);
это средство измерения стоимости (мера стоимости);
это средство накопления и сохранения стоимости (здесь деньги – особый актив, который сохраняется после реализации товаров и услуг и обеспечивает покупательную способность в будущем).

Как видим, в каждой классификации присутствует стоимостная функция денег. Деньги, являясь всеобщим эквивалентом, могут измерить стоимость любого товара, попавшего на рынок. Мера стоимости - это объективная, не зависящая от воли отдельного индивидуума функция денег, которая будет существовать до тех пор, пока не отменят деньги. Для выполнения функции меры стоимости в каждой экономической системе устанавливается масштаб цен - денежная единица, используемая для измерения и сравнения стоимости товаров и услуг.

Во времена золотомонетного стандарта за масштаб цен принималось определенное количество золота. При переходе к плавающим валютным курсам золото превратилось в обычный товар и роль масштаба цен выполняют непосредственно деньги.

Денежные реформы: понятие, причины и методы их проведения

Если деньги перестают выполнять функцию меры стоимости, возникает необходимость в проведении денежных реформ - серьезных, глубоких преобразований в денежной системе с целью укрепления национальной валюты, стабилизации денежной единицы.

Денежные реформы имели место в истории многих стран. Основные причины их проведения - экономические проблемы послевоенного периода, борьба с инфляцией или ликвидация ее последствий. Существуют и другие причины проведения денежных реформ.

Причины проведения денежных реформ :

экономические : усиление инфляционных процессов (гиперинфляция), подрыв доверия к национальной валюте, использование параллельной валюты, завышение курса национальной валюты по отношению к иностранным;
политические : изменение политического устройства страны, создание нового государства;
создание наднациональной денежной единицы (например, евро).

Методы проведения денежных реформ :

девальвация - снижение реального золотого содержания денег или понижение курса национальной валюты по отношению к твердым валютам или международным средствам расчетов;
реставрация прежней валюты - восстановление размена бумажных денег на золото;
нуллификация бумажных денег - объявление недействительными ряда или всех платежных инструментов, обращающихся в платежной системе государства. (Павловская реформа 1991г.);
денаминация - укрупнение денежной единицы страны с целью придания ей большей полновесности без изменения наименования (Россия: 1961г. - 10 к 1, 1998г. - 1000 к 1).

Денежные реформы дореволюционной и послереволюционной России

В России первая денежная реформа была проведена в 1534 – 1538 гг. Еленой Глинской, матерью Ивана Грозного. Причиной ее прведения стали: рост товарного производства, борьба за концентрацию власти, массовая подделка денег. Результатом реформы сало создание единой унифицированной системы денежных знаков, в основу которой был положен рубль.

В 19веке в Росии было проведено несколько денежных реформ .

Реформа Сперанского, опубликованная в 1810 г. в работе «План финансов». Тогда ассигнации были объявлены долгом государства, обеспеченным всем богатством в Российской империи. Основой денежной системы должен был стать серебряный рубль. Но планы реформирования были осуществлены лишь частично.
В 1839 г. манифестом Николая Ι установлен серебряный монометаллизм. Эта реформа проводилась Е.Ф. Канкриным, использовавшим выводы и предложения М.М. Сперанского.
1895 - 1897 гг. - реформа Вышнеградского-Витте - одна из самых успешных реформ в истории России. В это время накопленный золотой запас использовался для свободного обмена кредитных билетов на золото, для чего законодательно был введен золотой монометаллизм. В результате преобразований к 1913 г. рубль стал одной из стабильнейших валют мира, 2/3 мирового золотого запаса находилось в России. К 1917 г. он был сведен к нулю в результате участия России в первой мировой войне.

Денежные реформы России послереволюционного периода .

1922-1924 гг.
Первый этап (1922 г.) - обмен старых денег на дензнаки РСФСР образца 1922г. в пропорции 10000 к 1 в связи с созданием нового государства и попыткой снизить уровень инфляции;
Второй этап (1923 г.) – обмен дензнаков образца 1922 г. на дензнаки образца 1923 г. в пропорции 100 к 1, кроме того, в обращение выпущен советский червонец - банковский кредитный билет, приравненный к одному Злотнику (7,74 г. чистого золота). К началу 30-х годов размен червонцев на золото прекратился.
Эта реформа создала основу денежной системы , просуществовавшей вплоть до 1991г.
1947 г. - реформа вызвана необходимостью стабилизации экономики послевоенного времени. Произведена деноминация дензнаков в пропорции 10 к 1, пропорция обмена денежных вкладов зависела от суммы вклада.
1961 г. - (политический характер реформы) - реформа вызвана борьбой с «черным рынком», необходимостью возврата населения на легальный рынок. Цены в государственной торговле снижены в 10 раз, произведена деноминация дензнаков в пропорции 10 к 1, установлено золотое содержание рубля.
январь 1991 г. (Павловская реформа) - изымались 50 и 100-рублевые купюры, которые подверглись нуллификации, в оборот вошли 50 и 100-рублевые купюры нового образца. Обмен денежных знаков населению производился в ограниченных суммах и в сжатые сроки, что придало реформе конфискационный характер.
1992 г. - в результате распада СССР вся денежная масса была разделена на российскую и нероссийскую. Обмена дензнаков не было, но механизм разделения имел признаки реформы.
июль 1993 г. – замена дензнаков с символикой СССР на денежные знаки Российского государства. Реформа носила политический характер, была продолжением начатой годом ранее и решала задачу создания денежной единицы Российской Федерации.
с 1 января 1998 г. – деноминация рубля в пропорции 1000 к 1 в течение этого года и двух последующих через банк. Главная причина – факторы исторические, т.к. реформа не сказалась на стабильности денежной массы.

Экономическое развитие любой страны сопровождается изменениями, имеющими периодичность и определенный характер. Для денежной системы, являющейся одной из основ экономики, характерны такие процессы как: девальвация, ревальвация и деноминация. Каждый из них может возникать или инициироваться при определенных обстоятельствах. Характер, а также степень влияния на различные сферы, зависит от природы, продолжительности и целей.

Особенности, сходства и различия процессов

Каждый из терминов имеет латинские корни и переводятся как:

девальвация – снижение стоимости;
ревальвация – повышение стоимости;
деноминация – снижение (сокращение) номинала.

Все они относится исключительно к денежным средствам, оборачивающимся внутри страны. Каждый из механизмов, имеют существенные отличия:

Девальвация – удешевление национальной валюты по отношению к платежным средствам иных государств. Явление, распространенное в современной экономической системе, периодически наблюдается даже в развитых странах.
Ревальвация – механизм обратного действия, характеризующийся повышением курса конвертации.
Деноминация – изменение (укрупнение) номинала, необходимость которого вызвала девальвация или инфляция.

Каждый из механизмов может иметь естественную или искусственную природу, то есть быть следствием неконтролируемых процессов или происходить в рамках экономической реформы, под контролем монетарных властей.

Важно! Девальвация или ревальвация платежных средств, отражается на уровне жизни граждан, производственных показателях, скорости наполнения казны (динамика ВВП) и прочих, жизненно важных сферах.

Если девальвация сопровождается повышением объема денежной массы, вызывая ускорение роста инфляции, то ревальвация напротив, снижает суммарный показатель свободно оборачиваемых денег, сокращая темпы инфляции. Соответственно, каждый из механизмов может применяться монетарными властями в качестве балансирующего инструмента. В то же время деноминация может считаться величиной статистической, так как прямое действие в данном случае ограничено упрощением расчета, за счет снижения номинала платежного средства.

Причины и последствия

Рассматривая процессы как естественно-экономические, то есть происходящие без прямого участия финансовых структур, можно отметить следующие причины, приводящие к ним:

Девальвация:

массовый вывод иностранного капитала из экономики;
снижение экспортных доходов;
резкий рост инфляции.

Ревальвация:

повышение объема иностранной наличности;
повышение стоимости экспортных товаров;
снижение показателя свободно оборачиваемых денег.

Деноминация – необходимость «физического» преобразования национального платежного средства, подвергшегося девальвации.

Последствиями естественных процессов могут быть:

Девальвация – дефолт, развал экономики государства, стагнация промышленности, увеличение прибыли от экспорта, повышение интереса со стороны иностранных инвесторов и т.д.
Ревальвация – снижение стоимости внешних заимствований в иностранной валюте и обратная реакция кредитного рынка внутри страны, падение инвестиционной привлекательности, ускорение темпов развития промышленности, зависящей от импорта и т.п.
Деноминация – изменение курса конвертации, замена физического носителя ценности (денег).

Если процессы запланированы и носят характер реформы, то есть используются в качестве экономических инструментов, то причинами для их применения можно считать:

Девальвация – необходима для повышения прибыли от экспорта, получаемых в иностранной валюте. Себестоимость продукции остается на прежнем уровне, в то же время прибыль от ее реализации, в пересчете на национальное платежное средство, повышается. Также снижение курса денег государства может потребоваться при стагнации экономики, вызванной слишком высокой стоимостью производства внутри государства.
Ревальвация – используется при чрезмерном усилении инфляции, а также при необходимости увеличить запасы иностранной валюты посредством ее покупки по более выгодному курсу. Также инструмент применяется в качестве балансирующего при возникновении риска неконтролируемой девальвации национальной валюты.
Деноминация – потребность в данном инструменте возникает при затяжном росте инфляции вызвавшим обесценивание денег через появление купюр все большего номинала. Применяется для стабилизации курса и упрощения процедур расчета.

Каждый из инструментов используется в совокупности с прочими регулирующими механизмами и под строгим контролем государственных финансовых структур. Периодическая девальвация и ревальвация могут встречаться на свободном валютном рынке. Процессы сменяют и стабилизируют друг друга в зависимости от активности продавцов/покупателей валюты.

Интересно! История помнит немало случаев, когда манипуляция курсами приводила к краху финансово-кредитных структур государства. Поэтому, ограничение свободно оборачиваемой массы денег, является одним из инструментов экономической безопасности.

Денежная реформа - это преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения страны.

Радикальные денежные реформы, связанные с изменением принципов организации денежной системы, как правило, ориентированы на долговременную стабилизацию денежной единицы. Таким реформам обычно предшествуют мероприятия, связанные с оздоровлением государственных финансов, созданием условий для укрепления экономики страны.

Частичные преобразования денежной системы устраняют на небольшой срок отдельные отрицательные явления в денежной сфере.

После отказа от золотого стандарта и повсеместного перехода стран на не разменные на золото банкноты и казначейские билеты, которые подвержены хроническому обесценению, денежные реформы не могли обеспечить длительную стабилизацию денежных систем. С помощью денежной реформы удается добиться лишь временного и частичного упорядочения некоторых элементов денежной системы.

В современных условиях в развитых странах денежные реформы заменяются антиинфляционными программами в рамках различных планов стабилизации и проведения денежно-кредитной политики центральными банками.

Виды денежных реформ:

В истории денежного обращения известны следующие виды денежных реформ.

1. Переход от одного денежного товара к другому (от медных денег - к серебряным, от серебряных - к золотым либо от биметаллизма - к монометаллизму, далее - к золотослитковому, золотодевизному стандарту) или от одного типа денежной системы к другому (от металлического обращения - к обращению кредитных и бумажных денег).

2. Замена неполноценной и обесцененной монеты на полноценную или неразменных обесценившихся денежных знаков на разменные либо восстановление размена бумажных денег на золото или серебро.

3. Частичные меры по стабилизации денежной системы (изменение порядка эмиссии, обеспечения банкнот, масштаба цен, золотого содержания или курса валют).

4. Формирование новой денежной системы в связи с созданием новых государств, а также объединением денежных систем нескольких стран.

Денежные реформы осуществляются различными методами в зависимости от формы обращающихся денег (деньги как товар - всеобщий эквивалент или как знаки стоимости - кредитные и бумажные деньги), общественно-экономического устройства страны, полного или частичного преобразования денежной системы, политики государства. Денежные реформы могут сопровождаться изъятием из обращения всех или части обесцененных бумажных денежных знаков и замены их новыми деньгами (бумажными или металлическими), изменением золотого содержания денег или их валютного курса, порядка эмиссии, обеспечения, а также валютного регулирования.

Методы стабилизации денежной системы:

Наиболее типичными методами стабилизации денежной системы являются следующие.

Нуллификация - объявление государством обесценившихся старых денежных знаков недействительными и выпуск новых бумажных денежных знаков в меньшем количестве.

Нуллификация обычно проводится в период стабилизации экономики после гиперинфляции для восстановления доверия к национальной валюте. Это осуществляется после войны при создании самостоятельных государств и в развивающихся странах. В развитых странах в современных условиях вследствие жесткого регулирования денежного обращения и контроля за уровнем инфляции нуллификация не используется, хотя Аргентина в конце 80 - начале 90-х годов прибегала к нуллификации практически ежегодно.

Деноминация (изменение масштаба цен) - изменение нарицательной стоимости денежных знаков с их обменом по определенному соотношению на новые, более крупные денежные единицы с одновременным пересчетом всех денежных обязательств в стране (счетов в банках, цен, тарифов, заработной платы и т.д.).

Деноминация предусматривает также замену старых денежных знаков на новые, но без ограничения сумм. Формально она носит технический характер, поскольку облегчает и упрощает учет, снижает издержки обращения и не затрагивает экономические основы стабилизации денежного обращения. Вместе с тем она может быть важным этапом в укреплении денежной системы, если проводится назавершающем этапе стабилизации экономики, финансов и подавления гиперинфляции, поскольку является важным моментом повышения доверия к национальной валюте.

Девальвация - при золотом стандарте уменьшение металлического содержания денежной единицы, с прекращением размена кредитных денег на золото - снижение курса национальных денежных знаков по отношению к иностранной валюте.

После прекращения размена кредитных денег на золото девальвация стала использоваться с целью укрепления конкурентных позиций стран на внешних рынках, улучшения состояния платежного баланса, привлечения иностранных инвестиций.

Девальвация не устраняет проблемы денежного обращения и в современных условиях, не восстанавливает устойчивость национальной валюты. Более того, она ведет к снижению покупательной способности денег в результате повышения цен на импортируемые товары и раскручивает инфляционные процессы в стране. Она стимулирует экспорт продукции и обостряет конкуренцию на внешнем рынке. Обычно девальвации сопутствует дифференциация экспортных и импортных пошлин, введение валютных и других защитных оговорок.

Ревальвация (реставрация) - повышение металлического содержания денежных единиц или курса бумажных денежных знаков по отношению к металлу либо иностранной валюте. С отменой золотого содержания валют в середине 70-х годов XX века ревальвация стала означать только повышение рыночного курса валюты.

Ревальвация сдерживает инфляционные процессы в стране, так как более дешевыми становятся импортные товары, но она невыгодна экспортерам, которые теряют на курсовой разнице при обмене подешевевшей иностранной валюты на укрепившуюся собственную валюту по ранее заключенным контрактам.

При монометаллизме радикальные денежные реформы совпадали с методами стабилизации денежной системы (нуллификацией, девальвацией, ревальвацией) и сопровождались восстановлением размена бумажных денег на металл либо повышением их золотого содержания или возвратом к золотому либо серебряному стандарту. В современных условиях деноминация и ревальвация используются как методы денежно-кредитной и валютной политики. Требование провести девальвацию установлено в ряде стабилизационных программ МВФ, предлагаемых странам.

2. ВИДЫ ДЕНЕГ

В своей эволюции деньги прошли этапы:

1) металлических;

2) бумажных;

3) кредитных;

4) электронных денег.

Исторически бумажные деньгивозникли из металлического обращения и выступали в качестве заменителей ранее находившихся в обращении серебряных и золотых монет.

В течение многовековой истории использования серебряных и золотых монет было замечено, что монеты стертые и испорченные, т. е. содержащие меньший вес, находятся в обращении наряду с монетами полноценными и выражают ту же стоимость. Это привело к мысли заменить металлические монеты бумажными.

Сущностьбумажных денег состоит в том, что это денежные знаки, выпускаемые государством для покрытия бюджетного дефицита, и обычно не разменны на металл, но наделены государством принудительным курсом. В настоящее время бумажные деньги в виде казначейских билетов сохранились лишь в 10 странах (США, Италии, Индии, Индонезии и т. д.).

В РФ в соответствии с Законом о Банке России эмиссия наличных денег и организация наличного денежного обращения осуществляются непосредственно Банком России (ст. 4).

Расширение сферы коммерческого и банковского кредита в условиях приобретения товарными отношениями всеобщего характера привело к появлению кредитных денег.

Кредитные деньгив своем развитии прошли следующие этапы: вексель, банкнота, чек, электронные деньги и их последняя разновидность - кредитная карточка. Вексель- ценная бумага строго установленной формы, удостоверяющая ничем не обусловленное обязательство векселедателя (простой вексель) либо иного указанного в векселе плательщика (переводный вексель) уплатить по наступлении предусмотренного векселем срока определенную денежную сумму.

6. Понятие и содержание денежной системы, ее элементы.

Денежная система - это форма организации денежного обращения в стране, закрепленная национальным законодательством В каждой стране она складывалась исторически по мере развития товарно-денежных отношений.

Основными элементами денежной системы являются:

Название денежной единицы и масштаб цен – это элемент денежной системы складывался исторически, например, рубль вначале был синонимом гривны - денежной и весовой единицы Древней Руси;

Виды денежных знаков;

Эмиссионный механизм и порядок обеспечения денежных знаков – это порядок выпуска денег в оборот и их изъятия из оборота;

Структура денежной массы в обороте – это либо соотношение между наличной и безналичной денежной массой, либо между отдельными купюрами в общей сумме банкнот или в общем количестве банкнот;

Порядок установления валютного курса и обмена на иностранные – это котировка валют или отношение единицы валюты данной страны к валюте других стран;

Механизм денежно-кредитного регулирования – это различные инструменты денежно-кредитного регулирования для поддержки устойчивости денежного оборота и национальной денежной единицы.

В процессе эволюции сложились три вида денежных систем:

биметаллизм, монометаллизм и система бумажно-кредитных денег

Биметаллизм - это денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента законодательно была закреплена за двумя металлами - золотом и серебром. В рамках этой системы предусматривалась свободная чеканка монет из обоих металлов.

Различают три разновидности биметаллизма:

Систему параллельной валюты, в рамках которой соотношение между золотом и серебром устанавливалось стихийно в соответствии с рыночной ценой этих металлов;

Систему двойной валюты - соотношение между металлами устанавливалось государством и в соответствии с этим производилась чеканка монет из золота и серебра;

Систему «хромающей» валюты - систему, при которой и золотые, и серебряные монеты служили законным платежным средством, однако не на равных условиях, поскольку монеты из серебра чеканились в закрытом порядке, а из золота - свободно, и серебряные монеты являлись знаком золота.

Монометаллизм - это денежная система, при которой в качестве всеобщего эквивалента служит один металл. При этом в обращении присутствуют и другие знаки стоимости, разменные на золото (банкноты, казначейские билеты, разменная монета).

Существовало три разновидности монометаллизма: золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный стандарты.

Для золотомонетного стандарта характерны следующие черты:

Свободная чеканка золотых монет с фиксированным содержанием золота;

Свободный размен золотых монет на знаки золота по нарицательной стоимости;

Свободное движение золота между странами;

Выполнение золотом всех функций денег.

Мировой экономический кризис 1929-1923 гг. привел к тому, что перестали существовать все формы золотого монометаллизма. С 30-х годов в мире начинают действовать денежные системы, основанные на функционировании неразменных кредитных денег.

Система бумажно-кредитных денег. С переходом к неразменным кредитным деньгам все денежные системы стали характеризоваться следующими чертами:

Отменой официального золотого содержания, обеспечения и размена банкнот на золото, уходом золота из внутреннего и внешнего оборотов и оседанием его в резервах;

Выпуском наличных и безналичных денег на основе кредитных операций банков;

Преобладанием в денежном обращении безналичного оборота;

Усилением государственного регулирования денежного обращения, созданием механизма денежно-кредитного регулирования

Изменение элементов денежной системы связано с денежными реформами.

Денежная реформа — это преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения страны.

Радикальные денежные реформы, связанные с изменением принципов организации денежной системы, как правило, ориентированы на долговременную стабилизацию денежной единицы. Таким реформам обычно предшествуют меро-приятия, связанные с оздоровлением государственных финансов, созданием усло-вий для укрепления экономики страны.

Частичные преобразования денежной системы устраняют на небольшой срок отдельные отрицательные явления в денежной сфере.

После отказа от золотого стандарта и повсеместного перехода стран на не раз-менные на золото банкноты и казначейские билеты, которые подвержены хрони-ческому обесценению, денежные реформы не могли обеспечить длительную стаби-лизацию денежных систем. С помощью денежной реформы удается добиться лишь временного и частичного упорядочения некоторых элементов денежной системы.

В современных условиях в развитых странах денежные реформы заменя-ются антиинфляционными программами в рамках различных планов стабилиза-ции и проведения денежно-кредитной политики центральными банками.

В истории денежного обращения известны следующие виды денежных реформ.

1. Переход от одного денежного товара к другому (от медных денег — к сереб-ряным, от серебряных — к золотым либо от биметаллизма — к монометаллизму, далее — к золотослитковому, золотодевизному стандарту) или от одного типа денежной системы к другому (от металлического обращения — к обращению кре-дитных и бумажных денег).

2. Замена неполноценной и обесцененной монеты на полноценную или неразменных обесценившихся денежных знаков на разменные либо восстановле-ние размена бумажных денег на золото или серебро.

3. Частичные меры по стабилизации денежной системы (изменение поряд-ка эмиссии, обеспечения банкнот, масштаба цен, золотого содержания или курса валют).

4. Формирование новой денежной системы в связи с созданием новых госу-дарств, а также объединением денежных систем нескольких стран.

Денежные реформы осуществляются различными методами в зависимости от формы обращающихся денег (деньги как товар — всеобщий эквивалент или как знаки стоимости — кредитные и бумажные деньги), общественно-экономи-ческого устройства страны, полного или частичного преобразования денежной системы, политики государства. Денежные реформы могут сопровождаться изъ-ятием из обращения всех или части обесцененных бумажных денежных знаков и замены их новыми деньгами (бумажными или металлическими), изменением золотого содержания денег или их валютного курса, порядка эмиссии, обеспече-ния, а также валютного регулирования.

Наиболее типичными методами стабилизации денежной системы явля-ются следующие.

Нуллификация — объявление государством обесценившихся старых денеж-ных знаков недействительными и выпуск новых бумажных денежных знаков в меньшем количестве.

Нуллификация обычно проводится в период стабилизации экономики после гиперинфляции для восстановления доверия к национальной валюте. Это осуще-ствляется после войны при создании самостоятельных государств и в развива-ющихся странах. В развитых странах в современных условиях вследствие жесткого регулирования денежного обращения и контроля за уровнем инфляции нулли-фикация не используется, хотя Аргентина в конце 80 — начале 90-х годов прибе-гала к нуллификации практически ежегодно.

Деноминация (изменение масштаба цен) — изменение нарицательной стоимости денежных знаков с их обменом по определенному соотношению на новые, более крупные денежные единицы с одновременным пересчетом всех денежных обязательств в стране (счетов в банках, цеп, тарифов, заработной пла-ты и т.д.).

Деноминация предусматривает также замену старых денежных знаков на новые, но без ограничения сумм. Формально она носит технический харак-тер, поскольку облегчает и упрощает учет, снижает издержки обращения и не за-трагивает экономические основы стабилизации денежного обращения. Вместе с тем она может быть важным этапом в укреплении денежной системы, если про-водится на завершающем этапе стабилизации экономики, финансов и подавле-ния гиперинфляции, поскольку является важным моментом повышения доверия к национальной валюте.

Девальвация — при золотом стандарте уменьшение металлического содер-жания денежной единицы, с прекращением размена кредитных денег на золото — снижение курса национальных денежных знаков по отношению к иностранной валюте.

После прекращения размена кредитных денег на золото девальвация стала использоваться с целью укрепления конкурентных позиций стран на внеш-них рынках, улучшения состояния платежного баланса, привлечения иностран-ных инвестиций.

Девальвация не устраняет проблемы денежного обращения и в современ-ных условиях, не восстанавливает устойчивость национальной валюты. Более того, она ведет к снижению покупательной способности денег в результате повышения цен на импортируемые товары и раскручивает инфляционные процессы в стране.

Она стимулирует экспорт продукции и обостряет конкуренцию на внешнем рын-ке. Обычно девальвации сопутствует дифференциация экспортных и импортных пошлин, введение валютных и других защитных оговорок.

Ревальвация (реставрация) — повышение металлического содержания денежных единиц или курса бумажных денежных знаков по отношению к метал-лу либо иностранной валюте. С отменой золотого содержания валют в середине 70-х годов XX века ревальвация стала означать только повышение рыночного курса валюты.

Ревальвация сдерживает инфляционные процессы в стране, так как более дешевыми становятся импортные товары, но она невыгодна экспортерам, кото-рые теряют на курсовой разнице при обмене подешевевшей иностранной валюты на укрепившуюся собственную валюту по ранее заключенным контрактам.

При монометаллизме радикальные денежные реформы совпадали с мето-дами стабилизации денежной системы (нуллификацией, девальвацией, реваль-вацией) и сопровождались восстановлением размена бумажных денег на металл либо повышением их золотого содержания или возвратом к золотому либо сереб-ряному стандарту.

В современных условиях деноминация и ревальвация использу-ются как методы денежно-кредитной и валютной политики. Требование провести девальвацию установлено в ряде стабилизационных программ МВФ , предлагаемых странам.

К методам денежной реформы относятся 1 деноминация. Денежные реформы: сущность, виды т методы проведения. Что такое деноминация, отличие от девальвации

Денежные реформы: понятие, причины и методы их проведения

Денежные реформы дореволюционной и послереволюционной России

Особенности, сходства и различия процессов

Причины и последствия

Похожие публикации