В 2015 году все будущие пенсионеры должны были определиться с судьбой накопительной части пенсии. Правительство решило не продлять право выбора граждан на 2016 год, что вызвало настоящий ажиотаж. Многие граждане спешили перевести свои средства в негосударственные фонды.
Лидерами по привлечению новых клиентов стали пенсионные фонды Сбербанка , Согласие и Доверие . В настоящее время около 30 млн. россиян (более трети трудоспособного населения) перевели накопительную часть пенсии в НПФ. Это, кстати, своего рода голосование наиболее дееспособных граждан по вопросу накопительной пенсии.
Внимание, на сайте размещен более свежий Рейтинг НПФ 2017
Общее распределение застрахованных граждан по НПФ на июнь 2016 года следующее:
Таблица 1
| № | Лицензия | Название НПФ | Прирост |
Кол-во застрахованных
|
| 1 | 41/2 | Сбербанка НПФ | 301% | 4 250 902 |
| 2 | 431 | Будущее (Стальфонд) НПФ | 3 726 315 | |
| 3 | 432 | Лукойл-Гарант НПФ | 35% | 3 339 958 |
| 4 | 407/2 | РГС НПФ | 70% | 2 841 984 |
| 5 | 67/2 | САФМАР (Европейский) НПФ | 2 266 789 | |
| 6 | 408/2 | КИТ Финанс НПФ | 7% | 2 119 340 |
| 7 | 28/2 | Промагрофонд НПФ | 4% | 1 802 506 |
| 8 | 318/2 | Доверие НПФ | 269% | 1 481 530 |
| 9 | 430 | 83% | 1 340 993 | |
| 10 | 269/2 | ВТБ пенсионный фонд | 24% | 1 329 837 |
| 11 | 3/2 | Электроэнергетики НПФ | -2% | 1 072 896 |
| 12 | 434 | Согласие НПФ | 470% | 1 003 525 |
| 13 | 1/2 | Наследие НПФ | -22% | 795 174 |
| 14 | 78/2 | Большой НПФ | -9% | 429 475 |
| 15 | 288/2 | Национальный НПФ | -5% | 308 146 |
| 16 | 320/2 | Социум НПФ | -12% | 243 597 |
| 17 | 281/2 | Магнит НПФ | 15% | 240 300 |
| 18 | 56/2 | Ханты-Мансийский НПФ | -2% | 134 778 |
| 19 | 361/2 | УралСиб НПФ | 81% | 107 275 |
| 20 | 308/2 | Социальное развитие НПФ | -26% | 103 377 |
| 21 | 237/2 | Доверие (Оренбург) НПФ | -11% | 95 371 |
| 22 | 412 | Образование НПФ | -58% | 90 254 |
| 23 | 436 | Нефтегарант НПФ | -6% | 70 801 |
| 24 | 378/2 | УГМК-Перспектива | 9% | 70 741 |
| 25 | 347/2 | -14% | 69 456 | |
| 26 | 346/2 | Транснефть НПФ | -5% | 46 118 |
| 27 | 175/2 | Стройкомплекс НПФ | -5% | 43 836 |
| 28 | 377/2 | Волга-капитал НПФ | -29% | 41 139 |
| 29 | 433 | Сургутнефтегаз НПФ | 85% | 36 234 |
| 30 | 359/2 | -13% | 35 397 | |
| 31 | 23/2 | Алмазная осень НПФ | -10% | 32 828 |
| 32 | 12/2 | Гефест НПФ | -27% | 25 757 |
| 33 | 57/2 | Владимир НПФ | -30% | 20 803 |
| 34 | 94/2 | Телеком-Союз НПФ | -13% | 18 194 |
| 35 | 106/2 | -17% | 12 268 | |
| 36 | 158/2 | Роствертол НПФ | -14% | 10 008 |
| 37 | 360/2 | Профессиональный НПФ | -18% | 6 553 |
| 38 | 415 | Альянс НПФ | -8% | 701 |
Примечание: В таблице учитывается только количество застрахованных по обязательному пенсионному страхованию (ОПС).
Прирост не был рассчитан для фондов, прошедших процедуру слияния.
Как видно из таблицы, далеко не все фонды увеличили количество клиентов. Многие из них испытывали значительный отток.
Интересно сопоставить количество застрахованных по ОПС с показателями управления фондами, а заодно сравнить с Рейтингом НПФ 2015 года .
Прежде всего граждане больше не имеют возможность перевести накопительную часть пенсии из Пенсионного фонда России в Негосударственные пенсионные фонды.
Поступление новых средств в накопительную часть пенсии по-прежнему остается замороженным. Напомним, что накопительная пенсионная система впервые была заморожена в 2014 году. К сожалению, сложность экономической ситуации в России не позволяет надеяться, что в ближайшее время ситуация с накопительной частью изменится. Более того, многое говорит о том, что эта часть пенсии больше вообще пополняться не будет. Таким образом вполне разумно относиться к средствам в НПФ как к некой стартовой сумме инвестиций, которая будет увеличиться только за счет результатов инвестиций. Это значит, что при выборе фонда должны предъявляться довольно высокие требования по качеству управления. Еще важнее при такой ситуации становится хотя бы не терять средства из-за ежегодной инфляции.
Сложность сравнения показателей управления фондов в этом году связана с многочисленными процессами слияния, которые к настоящему времени так и не закончились. Скажем, НПФ САФМАР объединил в себе сразу несколько фондов: Доверие, Образование и наука, Европейский, Регионфонд и Райффайзен. Еще одно важное слияние - НПФ Будущее . Он объединил в себе НПФ Благосостояние и Стальфонд. При анализе этих фондов мы исходили из оптимистичного предположения, что стандарты управления средствами ОПС будут соответствовать лучшим показателям из вошедших в группу фондов. Поэтому для анализа деятельности НПФ САФМАР мы взяли статистику управления НПФ Европейский. В качестве исторических данных для НПФ Будущее мы взяли статистику Стальфонда. Безусловно такой подход не является идеальным, поэтому рекомендуем относиться к фондам, прошедшим процедуру слияния, более осторожно.
В этой связи формула рейтинга теперь основана на общем максимально длинном сроке управления с 2011 года (6 лет). Большинство действующих и входящих в систему гарантирования фондов имеет такую историю работы. Кроме того, формула рейтинга в этом году учитывает доходность на промежутке 3 последних лет (с 2014 года).
Данные по результатам управления НПФ были взяты с сайта Центробанка. Доходности до 2011 года не учитывались. Атомфонд НПФ, Автоваз НПФ и Аквилон НПФ в рейтинг не вошли ввиду отсутствия статистических данных на промежутке 2011 - 2016 лет.
Можно заметить, что предлагаемое сравнение по сути является рейтингом доходности НПФ, то есть такой показатель как надежность в формуле вообще не учитывался. Это еще одно отличие от ранее используемых методик. Дело в том, что с 2015 года в России действует система страхования пенсионных накоплений. Принцип ее работы аналогичен используемому для банковских вкладов. Разница только в том, что в НПФ не страхуются доходная часть (начисленные проценты). В этой связи рейтинг надежности НПФ уже представляется неактуальным.
Таблица 2
| Лицензия | Название | Рейтинг | |
| 1 | 434 | Согласие НПФ | 100 |
| 2 | 67/2 | САФМАР (Европейский) НПФ | 97 |
| 3 | 320/2 | Социум НПФ | 95 |
| 4 | 318/2 | Доверие НПФ | 92 |
| 5 | 377/2 | Волга-капитал НПФ | 89 |
| 6 | 347/2 | Оборонно-промышленный фонд НПФ | 87 |
| 7 | 436 | Нефтегарант НПФ | 84 |
| 8 | 359/2 | Первый промышленный альянс НПФ | 82 |
| 9 | 3/2 | Электроэнергетики НПФ | 79 |
| 10 | 23/2 | Алмазная осень НПФ | 76 |
| 11 | 408/2 | КИТ Финанс НПФ | 74 |
| 12 | 407/2 | РГС НПФ | 71 |
| 13 | 28/2 | Промагрофонд НПФ | 68 |
| 14 | 1/2 | Наследие НПФ | 66 |
| 15 | 378/2 | УГМК-Перспектива | 39 |
| 16 | 269/2 | ВТБ пенсионный фонд | 0 |
| 17 | 361/2 | УралСиб НПФ | 0 |
| 18 | 41/2 | Сбербанка НПФ | 0 |
| 19 | 432 | Лукойл-Гарант НПФ | 0 |
| 20 | 430 | Газфонд пенсионные накопления НПФ | 0 |
| 21 | 431 | Будущее (Стальфонд) НПФ | 0 |
| 22 | 106/2 | Оборонно-промышленного комплекса НПФ | 0 |
| 23 | 433 | Сургутнефтегаз НПФ | 0 |
| 24 | 237/2 | Доверие (Оренбург) НПФ | 0 |
| 25 | 78/2 | Большой НПФ | 0 |
| 26 | 288/2 | Национальный НПФ | 0 |
| 27 | 281/2 | Магнит НПФ | 0 |
| 28 | 412 | Образование НПФ | 0 |
| 29 | 308/2 | Социальное развитие НПФ | 0 |
| 30 | 56/2 | Ханты-Мансийский НПФ | 0 |
| 31 | 94/2 | Телеком-Союз НПФ | 0 |
| 32 | 415 | Альянс НПФ | 0 |
| 33 | 57/2 | Владимир НПФ | 0 |
| 34 | 12/2 | Гефест НПФ | 0 |
| 35 | 360/2 | Профессиональный НПФ | 0 |
| 36 | 158/2 | Роствертол НПФ | 0 |
| 37 | 175/2 | Стройкомплекс НПФ | 0 |
| 38 | 346/2 | Транснефть НПФ | 0 |
Реальная доходность показывает итоговый результат управления после вычета инфляции.
В тройку лидеров вошли НПФ Согласие , САФМАР и Социум . Достаточно близко к ним по показателям находится НПФ Доверие . Как можно заметить из таблицы 1, все эти фонды (кроме НПФ Социум) являются довольно крупными - с количеством застрахованных более 1 млн. У НПФ Социума - 243 тыс. человек. Фонды получили высокую оценку благодаря стабильно высокому уровню доходности на горизонте 6 лет и 3 года одновременно. В этом плане особенно выделяются НПФ САФМАП и Социум. Они являются лидерами на обоих промежутках. Фонд Согласие показал самую высокую доходность на промежутке 6 лет - 12,4%. Однако на трехлетнем промежутке этот фонд лидером по доходности не являлся (но показывал доходность заметно выше инфляции).
Интересно, что лидеры по количеству застрахованных - НПФ Сбербанка и Будущее (Стальфонд) получили нулевой балл, т.к. результаты их управления хуже инфляции на всех рассмотренных промежутках времени. Можно заметить, что даже государственный ВЭБ показал более высокие результаты на всех промежутках времени чем Сбербанк. Спрашивается, зачем было переводить туда накопительную часть? Таким образом резкое увеличение количества застрахованных в НПФ Сбербанка - скорее результат маркетинга, чем хорошего управления накоплениями.
В целом полезно сравнивать результаты управления вашим НПФ не только с инфляцией но и с госфондом (ВЭБ). Это дает хорошую картину
"Жертвой" применения новой методики стал НПФ Газфонд (лидер обзоров и годов). Дело в том, что результаты управления этого НПФ в 2014 и в 2011 были довольно слабые и не позволили НПФ обойти инфляцию ни на промежутке 6 лет, ни на трех годах. Значительная перестановка этого фонда в рейтинге объясняется прежде всего тем фактом, что высокая историческая доходность достигалась за счет периодов, не вошедших в учет (2009, 2007, 2005 годы). Тем не менее представляется правильным "отсечение" трудно проверяемых данных, не присутствующих в статистике Центробанка, для всех фондов.
С результатами управления НПФ по годам можно ознакомиться ниже. Для всех НПФ рассчитана реальная доходность (т.е. доходность за вычетом инфляции).
Таблица 3
| Лицензия | Название | Реальная доходность
6 лет |
Реальная доходность
3 года |
2016/9 | 2015 | 2014 | 2013 | 2012 | 2011 |
| Инфляция | 4,05% | 12,9% | 11,4% | 6,5% | 6,6% | 6,1% | |||
| ВЭБ гос. ценные бумаги | 0,33% | -1,60% | 11,68%* | 15,3% | 0,0% | 6,9% | 8,5% | 5,9% | |
| ВЭБ расширенный | 1,06% | -0,98% | 11,54%* | 13,2% | 2,7% | 6,7% | 9,2% | 5,5% | |
| 434 | Согласие НПФ | 12,46% | 1,14% | 10,43% | 9,13% | 9,84% | 8,92% | 14,23% | 7,63% |
| 318/2 | Доверие НПФ | 4,33% | 0,78% | 9,24% | 12,27% | 7,5% | 7,4% | 9,87% | 5,71% |
| 320/2 | Социум НПФ | 2,92% | 3,62% | 12,62% | 12,43% | 7,1% | 8,5% | 8,2% | 1,87% |
| 436 | Нефтегарант НПФ | 2,63% | 1,38% | 11,88% | 10,57% | 7,3% | 8,0% | 7,9% | 4,58% |
| 67/2 | САФМАР (Европейский) НПФ | 1,79% | 5,56% | 10,41% | 12,60% | 11,1% | 7,7% | 7,8% | 0,04% |
| 377/2 | Волга-капитал НПФ | 1,54% | 4,41% | 11,71% | 13,69% | 7,59% | 8,96% | 7,35% | 0,13% |
| 359/2 | Первый промышленный альянс НПФ | 1,40% | 0,91% | 13,43% | 13,34% | 2,73% | 8,68% | 8,35% | 2,77% |
| 347/2 | Оборонно-промышленный фонд НПФ | 0,61% | 5,34% | 14,52% | 13,06% | 6,48% | 7,51% | 6,99% | 0,00% |
| 3/2 | Электроэнергетики НПФ | -0,76% | 0,46% | 11,17% | 8,46% | 9,0% | 8,4% | 7,8% | 1,88% |
| 433 | Сургутнефтегаз НПФ | -1,32% | -0,12% | 12,39% | 12,94% | 3,0% | 7,6% | 9,87% | 0,66% |
| 175/2 | Стройкомплекс НПФ | -1,52% | -1,35% | 9,28% | 12,51% | 5,01% | 7,67% | 7,28% | 4,08% |
| 158/2 | Роствертол НПФ | -1,74% | -0,66% | 10,80% | 9,71% | 6,95% | 8,27% | 6,90% | 2,93% |
| 78/2 | Большой НПФ | -2,69% | -0,04% | 10,70% | 11,33% | 6,15% | 7,25% | 7,67% | 1,53% |
| 432 | Лукойл-Гарант НПФ | -2,98% | -1,68% | 10,58% | 8,96% | 6,8% | 8,9% | 7,6% | 1,45% |
| 430 | Газфонд пенсионные накопления НПФ | -3,02% | -0,12% | 11,62% | 13,92% | 2,8% | 7,2% | 7,7% | 1,23% |
| 23/2 | Алмазная осень НПФ | -3,54% | 1,11% | 14,05% | 13,59% | 2,15% | 5,34% | 7,20% | 1,74% |
| 408/2 | КИТ Финанс НПФ | -3,58% | 0,85% | 12,16% | 14,50% | 2,8% | 7,9% | 6,70% | 0,00% |
| 407/2 | РГС НПФ | -3,58% | 0,46% | 11,59% | 9,56% | 7,54% | 6,22% | 7,99% | 0,77% |
| 269/2 | ВТБ пенсионный фонд | -3,85% | -0,15% | 13,00% | 10,76% | 4,4% | 5,9% | 8,7% | 0,73% |
| 56/2 | Ханты-Мансийский НПФ | -3,86% | -0,68% | 11,72% | 15,84% | 0,44% | 6,61% | 6,80% | 2,39% |
| 57/2 | Владимир НПФ | -4,06% | -0,89% | 9,96% | 11,92% | 5,40% | 7,46% | 7,45% | 0,96% |
| 281/2 | Магнит НПФ | -4,12% | -7,13% | 11,85% | 7,74% | 0,86% | 13,30% | 9,74% | 0,00% |
| 237/2 | Доверие (Оренбург) НПФ | -4,32% | -1,80% | 11,22% | 9,60% | 5,4% | 8,4% | 8,30% | 0,00% |
| 412 | Образование НПФ | -4,58% | -4,16% | 8,23% | 9,43% | 5,91% | 8,39% | 9,58% | 0,95% |
| 12/2 | Гефест НПФ | -4,96% | -0,02% | 11,48% | 16,65% | 0,62% | 7,37% | 6,62% | 0,00% |
| 361/2 | УралСиб НПФ | -5,27% | -0,95% | 14,70% | 10,69% | 2,1% | 7,1% | 7,5% | 0,04% |
| 1/2 | Наследие НПФ | -5,49% | 0,08% | 12,02% | 16,93% | 0,0% | 6,6% | 6,7% | 0,00% |
| 28/2 | Промагрофонд НПФ | -5,86% | 2,95% | 14,23% | 16,34% | 1,4% | 4,5% | 3,55% | 1,80% |
| 378/2 | УГМК-Перспектива | -6,05% | -0,46% | 13,07% | 12,75% | 2,19% | 6,07% | 6,80% | 0,34% |
| 346/2 | Транснефть НПФ | -6,27% | -2,92% | 9,85% | 12,97% | 2,38% | 6,65% | 7,16% | 1,74% |
| 106/2 | Оборонно-промышленного комплекса НПФ | -6,31% | -1,92% | 11,59% | 12,87% | 1,9% | 7,0% | 7,53% | 0,00% |
| 360/2 | Проффесиональный НПФ | -6,53% | -5,79% | 10,44% | 8,11% | 3,27% | 7,40% | 7,07% | 3,90% |
| 415 | Альянс НПФ | -6,88% | -4,02% | 12,01% | 12,15% | 0,00% | 9,84% | 6,37% | 0,00% |
| 41/2 | Сбербанка НПФ | -7,75% | -2,95% | 11,76% | 10,70% | 2,7% | 7,0% | 7,0% | 0,00% |
| 94/2 | Телеком-Союз НПФ | -8,04% | -4,58% | 12,81% | 8,42% | 2,11% | 5,74% | 7,35% | 2,25% |
| 308/2 | Социальное развитие НПФ | -8,42% | -3,30% | 9,58% | 14,49% | 0,88% | 6,90% | 6,10% | 0,55% |
| 288/2 | Национальный НПФ | -9,03% | -4,03% | 10,42% | 11,90% | 1,65% | 4,94% | 7,02% | 1,65% |
| 431 | Будущее (Стальфонд) НПФ | -10,50% | -7,82% | 3,87% | 7,5% | 8,0% | 7,0% | 6,1% | 3,00% |
Примечание: Данные по управлению ВЭБ за 2016 год соответствуют первому полугодию.
Полная таблица с параметрами управления фондами за промежуток времени 2011 - 2016 прилагается. В таблицу включена следующая информация:
В 2018 году россиян ждет очередная пенсионная реформа. В чем конкретно она заключается, пока неизвестно, но, по словам министра финансов России, накопительная система трехлетней давности окончательно отошла в прошлое. А новая система должна простимулировать работников, которые «хотят иметь достойную пенсию», вкладывать эти деньги. Но куда именно?
НПФ «ВТБ Пенсионный фонд», как и остальные участники рейтинга, имеет высшую оценку ruAAA, что, по мнению составителей рейтинга, специалистов агентства «Эксперт РА», гарантирует максимальную финансовую устойчивость, надежность и кредитоспособность.
Пенсионный фонд с таким приятным названием был создан в середине 90-х годов под эгидой «Российских железных дорог». За двадцать лет, прошедших с момента основания, число обратившихся в «Благосостояние» людей достигло 1,2 млн.
Кстати, в 2014 г. «Благосостояние» «удвоилось» — из него было выделено отдельное юридическое лицо НПФ «Будущее». С тех пор «Благосостояние» занимается только своими клиентами – сотрудниками РЖД, а вот «Будущее» открыто для каждого.
В ситуация с «Газфондами» не сразу можно разобраться. Сначала был просто НПФ «Газфонд», предоставляющий гражданам РФ как пенсионное обеспечение, так и страхование пенсии.
Развивался НПФ стабильно и быстро – уже к 2009 г. по числу активов он был впереди всех других негосударственных пенсионных фондов. Статус у фонда был некоммерческий, однако в связи с ужесточением законодательства и возросших требований к прозрачности фондов было решено провести реорганизацию.
Из «Газфонда» было вычленено новое юридическое лицо – «Газфонд пенсионные накопления», занявшее второе место рейтинга самых надежных НПФ России 2018 года. А «старый» «Газфонд» по-прежнему остался некоммерческим и занимается исключительно корпоративными пенсиями.
Причина большого объема активов «Газфонда пенсионные накопления» — проведенная в 2016 г. реорганизация «Газфонда», в результате которой к новообразованному фонду были присоединены несколько НПФ.
После слияния число клиентов «Газфонда пенсионные накопления» превысило шесть миллионов человек, а объем резервов – 16 млрд рублей. Клиентами фонда могут стать как организации, так и частные лица; правда, филиалы фонда в основном находятся в Москве и Санкт-Петербурге.
Как «Сбербанк» лидирует в списке банков по числу клиентов, так НПФ «Сбербанка» занимает первое место по рейтингу надежности
. В пользу его говорят как длительный срок существования на рынке, так и число клиентов, превысившее 6,8 млн человек, и объем активов (в первом квартале 2017 г. он превысил 435,2 млрд рублей).
А в конце 2017 г. НПФ «Сбербанка» еще и расширился – приобрел НПФ «ВНИИЭФ-Гарант».
По отзывам клиентов преимуществ у НПФ «Сбербанка» достаточно много. В их числе огромное количество отделений по всей России, быстрое заключение договора, надежность, высокий доход и личный онлайн-кабинет. Однако и недостатков хватает, и главным из них большинство отзывов называет низкое качество обслуживания. Кроме того, деньги на счета клиентов не всегда приходят вовремя.
При выборе негосударственного пенсионного фонда важную роль должна играть не только доходность фонда, но и его стабильность, которую обеспечивают объемы средств, переданные фонду в рамках обязательного пенсионного обеспечения. В этом рейтинге будут представлены только крупнейшие негосударственные пенсионные фонды, входящие в топ-20 по объему средств пенсионных накоплений в управлении. Главным фактором при распределении мест в рейтинге была средняя доходность НПФ за последние 3 года (2010, 2011, 2012), а также то, насколько успешно негосударственные пенсионные фонды пережили финансовый кризис 2011 года. Все данные о доходности НПФ взяты из отчета "Доходность пенсионных фондов по обязательному пенсионному страхованию", составленному ООО "Пенсионные и актуарные консультации" (отчет можно скачать в приложении к статье).
20 место: НПФ Наследие (до сентября 2013 года назывался НПФ Норильский никель). НПФ Наследие занимает 9-е место среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Доходность этого фонда составила 9,34 % в 2010 году, в финансовый кризис 2011 года фонд не смог добиться положительных результатов, а доходность за 2012 год составила 6,75 %. Сайт - http://npfn.ru/
19 место: НПФ Сбербанка - третий среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Несмотря на большие резервы, финансовый кризис 2011 года помешал фонду добиться прибыли. В 2010 году доходность составила 9,27 %, в 2012 году 7,03 %. Сайт - http://www.npfsb.ru/
18 место: НПФ КИТ Финанс. Занимающий 8-е место по объему средств пенсионных накоплений НПФ также не показал доходности в 2011 году. Показатель доходности для 2010 года 9,98 %, для 2012 года 6,70 %. Сайт - http://www.kitnpf.ru/
17 место: НПФ Райффайзен. Занимающий 14-е место по объему средств пенсионных накоплений. НПФ Райффайзен - последний в рейтинге НПФ, не показавший доходности в кризисном 2011 году. Доход в 2010 году составил 10,82 %, в 2012 году 6,75 %. Сайт - http://www.npfraiffeisen.ru/
16 место: НПФ Промагрофонд. Доходность в 2010 году 10,00 %, в 2011 году 2,84 %, в 2012 году 3,55 %. НПФ Промагрофонд - десятый среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.promagrofond.ru/
15 место: НПФ Благосостояние. Доходность по годам: 10,20 % (2010), 0,65 % (2011), 7,00 % (2012). НПФ Благосостояние - второй среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://npfb.ru
14 место: НПФ Газфонд. Доходность по годам: 9,24 % (2010), 0,93 % (2011), 7,73 % (2012). НПФ Газфонд - пятый среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://gazfond.ru/
13 место: НПФ ВТБ Пенсионный фонд. Доходность по годам: 9,23 % (2010), 0,48 % (2011), 8,68 % (2012). НПФ ВТБ Пенсионный фонд - шестой среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.vtbnpf.ru/
12 место: НПФ СберФонд РЕСО. Доходность по годам: 7,24 % (2010), 4,66 % (2011), 6,82 % (2012). НПФ СберФонд РЕСО - 16-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://sbrfreso.ru/
11 место: НПФ Социум. Доходность по годам: 9,59 % (2010), 1,43 % (2011), 8,17 % (2012). НПФ Социум - 17-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.npfsocium.ru/
10 место: НПФ СтальФонд. Доходность по годам: 11,00 % (2010), 2,37 % (2011), 6,01 % (2012). НПФ СтальФонд - 11-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.stalfond.ru/
9 место: НПФ Регионфонд. Доходность по годам: 10,50 % (2010), 1,81 % (2011), 7,13 % (2012). НПФ Регионфонд - 20-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.regionfund.ru/
8 место: НПФ Ханты-Мансийский. Доходность по годам: 10,81 % (2010), 2,17 % (2011), 6,80 % (2012). Этот негосударственный пенсионный фонд - 18-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.hmnpf.ru/
7 место: НПФ ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ - крупнейший среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Доходность по годам: 10,55 % (2010), 1,99 % (2011), 7,57 % (2012). Сайт - http://www.lukoil-garant.ru/
6 место: НПФ Национальный. Доходность по годам: 10,34 % (2010), 2,88 % (2011), 7,02 % (2012). Этот негосударственный пенсионный фонд - 15-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.nnpf.ru/
5 место: НПФ электроэнергетики. Доходность по годам: 10,51 % (2010), 2,01 % (2011), 7,75 % (2012). Этот негосударственный пенсионный фонд - четвертый среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.npfe.ru/
4 место: НПФ Большой. Доходность по годам: 9,90 % (2010), 2,82 % (2011), 7,67 % (2012). Этот негосударственный пенсионный фонд - 13-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.bigpension.ru/
3 место: НПФ Ренессанс Жизнь и Пенсии. Доходность по годам: 11,85 % (2010), 1,36 % (2011), 7,68 % (2012). Этот негосударственный пенсионный фонд - 12-й среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://npf-renlife.ru/
2 место: НПФ РГС. Доходность по годам: 11,35 % (2010), 3,02 % (2011), 7,99 % (2012). Этот негосударственный пенсионный фонд - седьмой среди НПФ по объему средств пенсионных накоплений. Сайт - http://www.npfrgs.ru/
1 место: НПФ Европейский пенсионный фонд. Этот НПФ занимает лишь 19-е место по объему средств пенсионных накоплений, но находится на первом месте в рейтинге средней доходности за последние 3 года: 27,10 % в 2010 году, 6,70 % в 2011 году и 6,62 % в 2012 году. Основным акционером Европейского пенсионного фонда с долей 30% в капитале холдинга является Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР). Сайт Европейского пенсионного фонда - http://www.europf.com/
РИА Рейтинг - 10 мая. Динамика рынка негосударственных пенсионных фондов России в 2017 году была достаточно неплохой, при этом ее по-прежнему сдерживает заморозка накопительных пенсий. На этом фоне диапазон обсуждаемых вариантов реформы российской пенсионной системы по-прежнему достаточно широк, хотя в последнее время в основном обсуждается постепенное повышение пенсионного возраста, а также введение нового обязательного взноса в НПФ.
В целом по итогам 2017 года количество людей, выбравших НПФ для размещения своей накопительной пенсии, превысило 34 миллионов человек, для сравнения, на 1 января 2017 года, таких было 30 миллионов человек, а по итогам 2015 года - 26 миллионов. За прошедший год количество клиентов НПФ выросло на 15%, против роста на 13% в 2016 году. Таким образом, несмотря на «заморозку» накопительных пенсий рынок продолжает развиваться, что, скорее всего, связано с активностью НПФ по привлечению клиентов.
При этом число игроков продолжает сокращаться. За счет слияний ряда НПФ их число за год сократилось до 38 (в рейтинг включены действующие НПФ, с ненулевыми накоплениями) на начало 2018 года против 41 годом ранее.
По итогам прошедшего года объем пенсионных накоплений в НПФ вырос на 14,3% или на 300 миллиардов рублей (24% в 2016 году). В целом на 1 января 2018 года объем пенсионных накоплений в российских НПФ превысил 2,4 триллиона рублей. Для сравнения, на 1 января 2015 года сумма накоплений была равна 1,1 триллиона рублей, то есть за 3 года объем накоплений в НПФ вырос более чем в 2 раза. По мнению экспертов РИА Рейтинг, ощутимое замедление темпов прироста объема накоплений в 2017 году связано с двумя факторами. Во-первых, из-за снижения процентных ставок в экономике уменьшился прирост за счет капитализации доходов от инвестирования. Во-вторых, большое число граждан уже выбрали НПФ, поэтому потенциальная база новых клиентов становится все меньше, и как правило, вновь привлеченные клиенты в целом являются не столь крупными.
Несмотря на ряд негативных моментов российские НПФ продолжают усиливать свои позиции в российской финансовой системе. Ведь помимо 2,4 триллиона рублей пенсионных накоплений у НПФ есть еще примерно 1,4 триллиона рублей других активов. Таким образом, суммарные активы российских НПФ составляют чуть менее 4 триллионов рублей, что больше, чем активы четвертого по размеру банка России, и составляют примерно 4% от объемов активов российского финансового сектора.
Девять НПФ показали отрицательную динамику
Для оценки ситуации в разрезе отдельных фондов Рейтинговое агентство «РИА Рейтинг» провело анализ и подготовило рейтинг НПФ России по объему пенсионных накоплений на 1 января 2018 года . В рейтинге представлены данные на 1 января 2018 года по 38 негосударственным фондам России, отчетность которых была опубликована Центробанком РФ.
Согласно исследованию, состав крупнейших НПФ на рынке за последний год заметно изменился. По размеру пенсионных накоплений в рейтинге НПФ как и прежде лидирует НПФ Сбербанка с балансовой стоимостью накоплений на 1 января 2018 года в размере 470 миллиардов рублей. НПФ Сбербанка является лидером уже 11 кварталов подряд. Данный НПФ за прошедший год показал прирост накоплений на 33% или на 117 миллиардов рублей. Таким образом, НПФ Сбербанка обеспечил более трети всего прироста по рынку пенсионных накоплений в целом. При этом по абсолютному приросту накоплений Сбербанк не стал лидером, более значительный прирост у НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления. Данный пенсионный фонд расположился по итогам 2017 года на втором месте с пенсионными накоплениями на уровне 457 миллиардов рублей. ГАЗФОНД пенсионные накопления показал прирост средств будущих пенсионеров в объеме почти 300 миллиардов рублей или в 2,8 раза. В относительных величинах - это четвертый результат среди всех фондов и лучший в ТОП-30. Такой результат НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления стал следствием поглощения ряда крупных фондов НПФ "Промагрофонд", КИТФинанс НПФ и НПФ "Наследие", которые соответственно покинули рейтинг, хотя годом ранее располагались в ТОП-15 крупнейших фондов.
Третье место в рейтинге теперь занимает НПФ БУДУЩЕЕ с накоплениями 283 миллиарда рублей, хотя год назад был вторым. Четвертым и пятым по размеру пенсионных накоплений фондами стали НПФ ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ и НПФ САФМАР, у которых объем накоплений составил 253 и 192 миллиардов рублей соответственно. Фонды, занявшие места с 3-го по 5-ое, показали достаточно слабую динамику. Прирост у них был в пределах +9%, а два фонда их этих трех показали отрицательную доходность по итогам прошедшего года. На первые пять крупнейших фондов уже пригодится 68% всех пенсионных накоплений, хотя годом ранее было 57%, а на первые десять фондов на 1 января 2018 года приходилось 92% (77% на начало 2017 года). Таким образом, в 2017 году наблюдается заметная консолидация на рынке НПФ.
Также об укрупнении фондов свидетельствует увеличение среднего размера фонда. В частности, по итогам текущего рейтинга средний размер фонда увеличился до 64 миллиардов рублей против 52 миллиардов рублей на 1 января 2017 года. При этом количество как наиболее крупных фондов, накопления которых превышают 100 миллиардов рублей, так и средних фондов со средствами более 10 миллиардов рублей по итогам рейтинга снизилось. Так, в рейтинге осталось 7 фондов со средствами более 100 миллиардов рублей и 15 фондов более чем с 10 миллиардами рублей, тогда как годом ранее (на начало прошлого года) их было 8 и 18 фондов соответственно.
По итогам 2017 года достаточно резко выросло число фондов с отрицательной динамикой пенсионных накоплений. Если по итогам 2016 года лишь 10% НПФ характеризовалось снижением накоплений, то в прошлом году уже 24% были с отрицательными темпами прироста. Стоит отметить, что снижение пенсионных накоплений в основном наблюдалось у небольших и средних фондов, что может свидетельствовать о переходе клиентов из них в более крупные НПФ.
Самые высокие темпы прироста продемонстрировали НПФ АВТОВАЗ, НПФ "Альянс" и НПФ "ФЕДЕРАЦИЯ". У НПФ АВТОВАЗ объем накоплений вырос в 4 раза, а число клиентов в 3 раза. НПФ "Альянс" показал прирост пенсионных накоплений в 3,9 раза, а число клиентов у него увеличилось в 3,5 раза. В свою очередь, у НПФ "ФЕДЕРАЦИЯ" накопления за прошедший год вросли в 3 раза. Несмотря на столь впечатляющий рост все эти три фонда расположились в последней десятке рейтинга, то есть они по-прежнему остаются небольшими. При этом наибольшее сокращение пенсионных накоплений было у НПФ "Телеком-Союз" и НПФ "Социальное развитие" - -10,6% и -10,2% соответственно.
Крупнейшие фонды понесли убытки
Самую высокую доходность инвестирования средств пенсионных накоплений 2017 году продемонстрировали небольшие фонды: НПФ "Алмазная осень" - +11,2% и НПФ "Гефест" - +10,0%. А среди относительно крупных фондов наилучшая доходность была у НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления - +9,5% и НПФ ВТБ Пенсионный фонд - +9,0%.
При этом сразу четыре крупных фонда (из ТОП-10) показали отрицательную доходность по итогам 2017 года, тогда как в прошлом году убыточных фондов не было совсем. При этом сильнее всего пострадал НПФ ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ, доходность вложений которого за год составила -5,3%. Вторым по объему потерь стал НПФ "РГС" - -2,9% за 2017 год. Третьим и четвертым фондами по отрицательной доходности стали НПФ БУДУЩЕЕ и НПФ электроэнергетики (-2,0% и -1,7% соответственно). , отрицательный финансовый результат у всех четырех фондов обусловлен вложениями в активы, связанными с санируемым банком «Открытие».
В целом медианная доходность российских НПФ в 2017 году составила 8,3%, таким образом, большинству фондов удалось показать доходность гораздо выше инфляции (2,5%). Во многом относительно неплохая доходность определяется ставками по государственным облигациям, которые остаются гораздо выше уровня роста розничных цен. Снижение ставки рефинансирования и соответственно доходности долгового рынка будут снижать прибыльность НПФ, однако, по мнению аналитиков РИА Рейтинг, в среднесрочной перспективе НПФ продолжат показывать доходность гораздо выше инфляции и выше ставок по вкладам в крупнейших банках.
За последние пять лет (с 1 января 2013 года по 1 января 2018 года) наибольшей доходностью пенсионных накоплений характеризовался НПФ Волга-Капитал - доходность его вложений за этот период составила 62,7% (среднегодовой темп - 10,2%). На втором и третьем месте по доходности инвестиций расположились НПФ "Оборонно-промышленный фонд им. В.В.Ливанова" и НПФ "Социум", которые смогли приумножить накопления своих клиентов на 57,9% (9,6% в среднем за год) и 57,5% соответственно (9,5%). Четвертое место по доходности занимает НПФ ГАЗФОНД пенсионные накопления с результатом за пять лет +55,7%. В целом доходность выше 50% за пять лет (более 8,4% среднегодовой доходности) смогли продемонстрировать 10 фондов, при этом более 40% доходности за пять лет показали 30 фондов.
РИА Рейтинг - это универсальное рейтинговое агентство медиагруппы МИА «Россия сегодня» , специализирующееся на оценке социально-экономического положения регионов РФ, экономического состояния компаний, банков, отраслей экономики, стран. Основными направлениями деятельности агентства являются: создание рейтингов регионов РФ, банков, предприятий, муниципальных образований, страховых компаний, ценных бумаг, другим экономических объектов; комплексные экономические исследования в финансовом, корпоративном и государственном секторах.
МИА «Россия сегодня» - международная медиагруппа, миссией которой является оперативное, взвешенное и объективное освещение событий в мире, информирование аудитории о различных взглядах на ключевые события. РИА Рейтинг в составе МИА «Россия сегодня» входит в линейку информационных ресурсов агентства, включающих также: РИА Новости , Р-Спорт , РИА Недвижимость , Прайм , ИноСМИ . МИА «Россия сегодня» лидирует по цитируемости среди российских СМИ и наращивает цитируемость своих брендов за рубежом. Агентство также занимает лидирующее положение по цитируемости в российских социальных сетях и блогосфере.
После того как в нашем государстве свершилась , гражданам Российской Федерации было предложено оставить свою пенсию в ПФР или же, выбрать любой из имеющихся НПФ. Перед тем как совершить перевод, необходимо изучить рейтинг негосударственных пенсионных фондов в России. Это очень важно, так как их надежность и добросовестность - это залог безбедной жизни после официального окончания трудовой деятельности.
Скачать для просмотра и печати:
Уже прошло немало времени с момента образования в России НПФ и начала их активной деятельности, но многие граждане до сих пор не понимают, для чего произошло такое «разделение», как выбрать НПФ.
Чтобы ответить на этот вопрос, стоит немного углубиться в систему формирования накоплений. Так, в период активной официальной трудовой деятельности, работодатель перечисляет от заработка гражданина 22% для его будущей пенсии.
При этом:
И это еще не все. Так, гражданину РФ предоставляется право выбрать то, каким образом его 16% будут себя вести для организации благосостояния:
Кроме того, гражданин имеет полное право до выхода на пенсию увеличить свою накопительную составляющую, путем:
Стоит отметить, что в Пенсионном фонде России есть свои УК (), ограниченные для граждан для выбора. Доходность будет зависеть от действий нашего государства по проведению политики индексирования страховой составляющей, а также прибыли от инвестиций компаний доверительного управления.
Важно! НПФ гражданин выбирает сам, изучив статистику и рейтинги таких фондов. Доходность таковых организаций зависит в основном от успешного инвестирования. При этом человек может сам выбрать подходящий, оценив все критерии, в том числе успешность, позицию в рейтинге, доходности НПФ, популярность, опыт работы, отзывы клиентов и т.п.
Если гражданин окончательно принял решение передать формирование своей будущей пенсии в негосударственный фонд, то стоит уделить особенно пристальное внимание на него.
Однако граждане большее внимание акцентируют именно на доходности при изучении рейтингов пенсионных фондов.
Данный фактор является одним из ключевых в рейтинге НПФ России. Говоря о нем, нужно учесть, что данный показатель несколько субъективен и изменчив. Поэтому позиции в рейтингах могут изменяться в зависимости от количества прибыли от различных инвестиционных программ, в которых участвуют фонды.
Все рейтинги Негосударственных пенсионных фондов по показателю «доходность» составляются ежегодно. Лучше изучать те, которые проводятся авторитетными компаниями на основе глубоких исследований. Самым важным составителем рейтинга НПФ является Центральный Банк нашего государства.
Он проводит изучение доходности фондов по тому:
Так, например, на 2018 год на первом месте по эффективности инвестирования (негосударственному пенсионному обеспечению) находился «Телеком-Союз», а по второму показателю первую строчку занимал НПФ «УРАЛСИБ».
Совет! Какой выбрать НПФ по доходности - это субъективное мнение каждого гражданина.
Вам нужна по этому вопросу? и наши юристы свяжутся с вами в ближайшее время.
Составление рейтингов надежности НПФ - это одна из главных задач многочисленных рейтинговых и аналитических агентств.
Обязательное условие достоверности данных таких компаний - это их аккредитация в Центральном банке России. Именно на основании сведений и аналитики этого учреждения агентства составляют свои рейтинги.
На сегодняшний день существует всего 2 компании, которые входят в специализированный реестр рейтинговых агентств:
Показатель надежности очень важен, так как дает возможность оценить гражданам свои риски, как застрахованного лица, перед подписанием договора с тем или иным НПФ.
«Эксперт РА» разработала универсальную и очень удобную шкалу, по которой можно легко определить уровень надежности фонда. Имеются такие обозначения (некоторые из них):
| Название | Год осн. | Активы (тыс р) | Капитал (тыс. р) | Пенс. накопл. (тыс. р., рын. стоим.) | Кол-во застрах. лиц | Кол-во застрах. лиц, получ. пенс | Выплаты пенсий по ОПС (тыс р) |
| АО «НПФ Сбербанка» | 1995 | 468241144 | 20340270 | 443721612,1 | 6828053 | 8423 | 165618,53 |
| АО «НПФ «ЛУКОЙЛ-ГАРАНТ» | 1994 | 283952857 | 9092892 | 253195394,3 | 3507809 | 13275 | 239940,39 |
| АО «НПФ «БУДУЩЕЕ» | 2004 | 295774586 | 2270125 | 289771636,6 | 4445180 | 10146 | 162710,97 |
| ОАО «НПФ «Газфонд пенсионные накопления» | 1994 | 181150751 | 9414120 | 178316651,8 | 1468673 | 38291 | 70523,81 |
| ОАО «НПФ РГС» | 2002 | 198893355 | 13550119 | 182152160,9 | 3162840 | 2746 | 62087,37 |
| АО «НПФ «ВТБ Пенсионный фонд» | 2007 | 140169776 | 6457089 | 135915144,2 | 1543012 | 3818 | 43605,38 |
| ЗАО «КИТФинанс НПФ» | 2002 | 121749816 | 8604921 | 119947581 | 2203529 | 2183 | 35025,53 |
| АО «НПФ электроэнергетики» | 1994 | 141332676 | 8009371 | 91227060,97 | 1059902 | 3170 | 53974,37 |
| ЗАО «НПФ «Промагрофонд» | 1994 | 87638375 | 7900901 | 85016612,95 | 1784601 | 64300 | 58209,11 |
| АО «НПФ «Доверие» | 1997 | 98628101 | 2543386 | 98287978,21 | 1962949 | 372 | 11374,44 |
| ЗАО «НПФ «Наследие» | 1993 | 70909207 | 5240782 | 54429971,13 | 791388 | 4190 | 59663,15 |
| АО «НПФ Согласие» | 1994 | 72856577 | 2152714 | 71691067,99 | 1143020 | 723 | 10473,42 |
| АО «МНПФ «БОЛЬШОЙ» | 1996 | 37113495 | 2134300 | 34163293,02 | 409941 | 2511 | 48144,28 |
| АО НПФ «САФМАР» | 2004 | 201303967 | 8363374 | 188296293,6 | 2270915 | 2153 | 43793,1 |
| АО «Национальный НПФ» | 1997 | 32888130 | 4380178 | 16428195,69 | 280404 | 1224 | 23953,12 |
| АО «НПФ «Социум» | 1994 | 16869564 | 1017790 | 14549440,74 | 239629 | 1003 | 10950,22 |
| АО «Ханты-Мансийский НПФ» | 1995 | 30234260 | 936782 | 12959137,74 | 128421 | 1155 | 23987,09 |
| АО «НПФ «Магнит» | 1995 | 12772816 | 623159 | 12267579,17 | 222093 | 115 | 605,99 |
| АО «НПФ «Сургутнефтегаз» | 1995 | 32781595 | 11408340 | 8260013,28 | 36106 | 98 | 3742,1 |
| АО «НПФ «Социальное развитие» | 1997 | 10443519 | 984294 | 6784921,13 | 89978 | 523 | 7715,01 |
| АО «НПФ «Транснефть» | 2000 | 89546597 | 11602555 | 8828190,05 | 50824 | 210 | 4182,74 |
| АО НПФ «УГМК-Перспектива» | 2001 | 10221054 | 1230434 | 7623226,51 | 74842 | 472 | 9642,66 |
| АО «НПФ «НЕФТЕГАРАНТ» | 2000 | 7255935 | 652004 | 6857824,78 | 65152 | 310 | 6418,88 |
| АО «НПФ «Атомфонд» | 1994 | 6366875 | 363909 | 6097735,61 | 53664 | 593 | 11850,5 |
| АО «НПФ «ОПФ» им. В.В. Ливанова | 2000 | 6899086 | 306307 | 4603229,84 | 58561 | 1010 | 1550,76 |
| ЗАО «Оренбургский НПФ «Доверие» | 1993 | 5968798 | 423299 | 5485052,49 | 108789 | 7213 | 6366,79 |
| АО «НПФ «Образование» | 2001 | 6048737 | 473003 | 5356827,24 | 109119 | 400 | 5875,27 |
| АО «НПФ «Стройкомплекс» | 1994 | 4323648 | 537469 | 2872500,41 | 42573 | 55 | 2862,44 |
| АО «НПФ «Алмазная осень» | 1995 | 19315536 | 1464355 | 3424095,82 | 34263 | 6861 | 8409,03 |
| АО «НПФ «Волга-Капитал» | 1999 | 5752254 | 323557 | 4138795,71 | 67082 | 176 | 2804,27 |
| АО «НПФ «Владимир» | 1995 | 5575015 | 810900 | 1946506,32 | 18373 | 177 | 3352,96 |
| АО «НПФ «Первый промышленный альянс» | 1999 | 6069852 | 712346 | 1672092,46 | 32509 | 327 | 3907,53 |
| АО «НПФ «Гефест» | 1993 | 3362079 | 278690 | 2799468 | 32266 | 196 | 3940,63 |
| АО «НПФ «Телеком-Союз» | 1996 | 34428076 | 11014272 | 1751302,23 | 17485 | 138 | 3220,68 |
| АО «НПФ АО «НПФ «ОПК» | 1994 | 1942356 | 226879 | 1031628,77 | 13227 | 227 | 2354,74 |
| ОАО «МНПФ «АКВИЛОН» | 1998 | 2072889 | 360018 | 1023334,62 | 12005 | 36 | 644,82 |
| АО НПФ «Роствертол» | 1994 | 2117831 | 248302 | 752847,48 | 9812 | 66 | 1283,49 |
| АО «НПФ «Профессиональный» | 2001 | 5870258 | 3012297 | 870696,15 | 8935 | 40 | 754,84 |
| АО НПФ Федерация (АО «НПФ «Капитан») | 1994 | 1852213 | 179330 | 1681676,91 | 30460 | 111 | 4108,85 |
| АО «НПФ «АВТОВАЗ» | 1994 | 2485698 | 294277 | 840826,81 | 7617 | 26 | 549,08 |
| АО «НПФ «Альянс» | 2004 | 3548242 | 353390 | 467499,81 | 2452 | 3 | 289,04 |
Кроме того, рейтинговые компании составляют списки по таким показателям:
С ними можно ознакомиться на официальном сайте «Эксперт РА».
Внимание! Гражданам дается право переходить из одного негосударственного фонда в другой, если обнаружится, что у иного НПФ показатели возросли и место в рейтинге стало выше. Важно! При досрочном расторжении отношений с НПФ вкладчик несет риск потери инвестиционной прибыли. С конца 2017 г. Банк России решил обязать НПФ заранее уведомлять будущих пенсионеров о таких рисках. Ранее это оставалось на усмотрение самих НПФ.
Дорогие читатели!
Мы описываем типовые способы решения юридических вопросов, но каждый случай уникален и требует индивидуальной юридической помощи.
