Для того чтобы проанализировать текущее состояние компании, потребуется вывести аналитический баланс. Используя содержащиеся в нем данные (оборотные и внеоборотные активы, прибыль, затраты и пр.), можно определить главные факторы, мешающие достижению высокого уровня доходности или напротив – повышающие ее.
Важнейшим инструментом финанализа принято считать коэффициенты рентабельности. Это вполне оправдано. Сопоставление прибыли с авансированными затратами / вложениями позволяет дать достаточно точную оценку платежеспособности, следовательно, инвестиционной привлекательности предприятия.
Рентабельность активов / КРА (мобильных и иммобилизованных средств) – первое, на что обращают внимание профессионалы. Их соотношение демонстрирует, в какой степени вложенные средства окупаются, то есть какую прибыль приносит каждая затраченная денежная единица.
Анализ эффективности бизнеса должен отвечать на вопросы относительно: текущего финансового состояния и его динамики, рыночной устойчивости, кредитоспособности, общей стоимости имущества, платежеспособности, величины средств (собственных и заемных).
Только комплексный подход даст понимание действительности и перспектив развития.
Внеоборотные активы / ВА (иммобилизованные) – средства, не принимающие участия в производственных процессах предприятия. Однако при их отсутствии предприятие вряд ли сможет существовать. К внеоборотным активам можно отнести:
Если говорить простым языком, то ВА является здание с производственными цехами и складами или земельный участок, на котором оно стоит. Такие объекты стабильны, поэтому принадлежат к категории неактивных ВА.
Это обусловлено тем, что они мало подвержены реорганизации (максимум, ремонт, перепланировка или реконструкционные работы). В свою очередь, невысокой стабильностью отличается категория активных ВА:
Парк техники обновляется достаточно часто в силу большей подверженности износу (как физическому, так и моральному). У многих возникнет вопрос – оборудование напрямую задействовано в изготовлении той или иной продукции / создании услуги.
Почему же его относят к ВА? Безусловно, отчасти такое мнение верно. Однако техника, будучи задействованной в процессе производства, не «исчезает» по достижении конечного результата, а остается в первозданном виде. То есть в продукт вкладываются «силы».
Далеко не все знакомы с понятием “ставка рефинансирования”. Однако с ней может столкнуться каждый. Здесь мы рассмотрим, что это такое и как рассчитать пеню по ставки рефинансирования.
Оборотные активы / ОА (мобильные) – средства, использующиеся в производственном процессе одномоментно. К ним относятся:
Без ОА нормальная хоздеятельность компании вряд ли возможна. Ведь они напрямую обеспечивают производственный процесс, фактически проходя через «конвейер» (поставка, обработка, изготовление, хранение).
Именно для беспрерывности цикла их запасы на складах, как правило, внушительны.
Рассмотрим детальнее отличия оборотных активов от внеоборотных:
Коэффициент соотношения ВА и ОА позволяет оценить финансовую устойчивость компании, демонстрируя структуру активов.
Рассчитывается показатель по формуле на основании данных из Баланса (ф. №1):
К о/в = ОА (стр. 290) / ВА (190)
Если получилось число, больше единицы, то доминируют ОА, меньше – ВА.
Расчет коэффициента должен проводиться на основе агрегированного баланса, то есть на основании суммирования активов с начала и до конца отчетного периода (года).
Допустим, в балансе предприятия содержатся данные, приведенные в таблице:
Значение коэффициента на уровне меньше 1 позволяет утверждать о преобладании ВА на предприятии. При этом наблюдается незначительное увеличение ОА. Однако о серьезных изменениях в структуре капитала говорить не приходится.
С помощью К о/а удобно контролировать структуру капитала компании, добиваясь его оптимального соотношения. За счет высокой доли ОА можно расширить ВА (к примеру, построить новое помещение, создать логистическую сеть и пр). Это поспособствует расширению производства и, как следствие, увеличению ОА на предприятии. Понимание важности регулирования величины активов позволяет выбрать наиболее правильную стратегию для ведения бизнеса.
Хозяйствующие субъекты для осуществления своей деятельности используют активы, относящиеся к внеоборотным. Имущество хозяйствующего субъекта, длительно используемое в производственном процессе, не меняющее своей натурально-вещественной формы, приносящее организации доход и переносящее свою стоимость на стоимость готового продукта по частям, дает нам ответ на вопрос «внеоборотные активы - это».
По отношению к производственному процессу активы делятся на:
К оборотным активам хозяйствующего субъекта относятся те активы, которые используются непосредственно в производственном процессе, и их стоимость включается в себестоимость готового продукта сразу.
В отличие от оборотных активов внеоборотные не потребляются непосредственно в производственном процессе, их стоимость включается в себестоимость готового продукта по частям (в виде амортизации).
Инвестиции во внеоборотные активы сроком более двенадцати месяцев представляют собой вложения во внеоборотные активы. В процессе осуществления хозяйственной деятельности предприятия заинтересованы в повышении эффективности использования внеоборотных активов и своевременном их обновлении. Для обеспечения этих мероприятий хозяйствующие субъекты осуществляют управление внеоборотными активами.
Для отражения внеоборотных активов в бухгалтерском балансе предназначен первый раздел, который имеет аналогичное название «Внеоборотные активы» и расположен в активе баланса. В первый раздел баланса входят определенные статьи, по которым отражаются активы, имеющиеся на балансе хозяйствующего субъекта на определенную дату и относящиеся к внеоборотным.
Согласно бухгалтерскому балансу состав внеоборотных активов следующий:
Сумма строк первого раздела баланса отражает общую величину стоимости активов, относящихся к внеоборотным. Общая величина активов, имеющих название внеоборотных, отражается по строке с кодом 1100.
Для учета долгосрочных инвестиций на осуществление вложений во внеоборотные активы предназначен счет 08, имеющий аналогичное название. К этому счету открываются соответствующие субсчета по видам вложений во внеоборотные активы.
По дебету вышеназванного счета отражаются суммы на приобретение, доставку, разгрузку, погрузку, заработную плату с отчислениям персоналу, затраты на строительство объектов и другие расходы, относимые к внеоборотным активам.
По кредиту отражаются суммы, собранные по конкретному объекту внеоборотных активов при введении в его эксплуатацию.
В рамках оценки финансового состояния хозяйствующего субъекта, его финансовой устойчивости рассчитывается показатель, характеризующий соотношение между видами активов — оборотными и внеоборотными. При проведении финансового анализа рассчитывается и оборачиваемость внеоборотных активов. Эти коэффициенты рассчитываются на основании данных бухгалтерского баланса.
В таблице 1 представлены сведения о формулах расчета коэффициентов, интерпретации полученных результатов.
Таблица 1. Коэффициенты, рассчитываемые с использованием показателя внеоборотных активов
| Показатель | Формула расчета | Формула расчета по бухгалтерскому балансу | Что показывает |
|---|---|---|---|
| Коэффициент соотношения внеоборотных и оборотных активов | k = Оборотные активы / Внеоборотные активы | k = стр. 1200 / стр. 1100 | Характеризует уровень финансовой устойчивости; отражает сумму внеоборотных активов, которая приходится на один рубль оборотных активов; характеризует, насколько обеспечен хозяйствующий субъект ресурсами и имуществом |
| Оборачиваемость внеоборотных активов | k = Выручка от реализации продукции (работ, услуг) / Показатель средней величины валюты баланса | k = стр. 2100 / [(стр. 1600 нач. года + стр. 1600 кон. года) / 2] | Характеризует отдачу от использования 1 рубля, вложенного во внеоборотные активы |
Возможные причины изменения величины внеоборотных активов представлены в таблице 2.
Таблица 2. Возможные причины изменения величины внеоборотных активов
Доведение фактической стоимости внеоборотных активов до стоимости такого же объекта в современных рыночных условиях предполагается с помощью переоценки. В результате переоценки может возникнуть ситуация, когда стоимость объекта будет больше фактической, что означает дооценку, а если стоимость меньше фактической, то - уценку.
Расчет внеоборотных активов можно произвести по следующей формуле:
ВНА = СК + ДО + КО - ОА,
где: ВНА - внеоборотные активы;
СК - собственный капитал;
ДО - долгосрочные обязательства;
КО - краткосрочные обязательства;
ОА - оборотные активы.
Внеоборотные активы входят в состав имущества, которое предприятия используют в процессе своей деятельности. Они используются как средства труда. Важно знать, как правильно их использовать и отражать в учете.
Активы организации – ресурсы, которые выражаются в оценке стоимости и используются в процессе деятельности. Актив может признаваться необоротным, если срок его полезного использования составляет более 1 года.
Иногда ВА включаются в оборотные средства. Внеоборотные активы включают в себя:
В состав необоротных активов входят активные и пассивные части. Первыми являются машины, оборудования, транспортные средства. Пассивные – здания, сооружения.
Активы имеют положительные и отрицательные моменты. Преимуществами являются:
Недостатками считаются:
В зависимости от типа, функций подразделяются на конкретные группы. На основании функциональных видов выделяют такие ВА:
В зависимости от типа деятельности бывают:
По характеру владения – собственный и взятый в . В соответствии с формами страхования – движимый актив и недвижимый. Необоротные активы формируются на основе различных фондов.
Их необходимо долго инвестировать, поэтому источником покупки активов должен быть собственный капитал организации или на долгое время.
Внеоборотные активы имеют меньшую ликвидность – их труднее продать, преобразовав в денежный вид. Их преобразование в финансы осуществляется не сразу, в продолжение длительного промежутка времени и частями.
Шаги по обновлению активов:
Если в составе или структуре актива не происходит изменений, то можно говорить об устойчивости. Другими словами, производственный процесс стабильный и налажена дальнейшая реализация продукции.
Важные моменты, которые связаны с активами необоротного типа, отражены в нормах законодательства. Чтобы их понять правильно, необходимо с ними ознакомиться.
| Внеоборотные активы | Часть имущества, используемая большое количество раз и переносимое свою стоимость на товары определенными долями |
| Главный ресурс | Имущество, используемое организацией больше года и приносящее выгоду в дальнейшем |
| Нематериальный актив | Актив, не имеющий денежного выражения и формы в общем. Это могут быть бумаги ценного характера, права собственности |
| Доходные инвестиции | Обобщенная информация о движении объектов |
| Прочие типы необоротных активов | Активы, обладающие материальной формой и используемые больше года. Со временем изнашивают себя и передают собственную стоимость на |
Чтобы обеспечивать деятельность организации и высококачественное предоставление услуг, необходимы необоротные активы. Основная цель – получение дохода в продолжение года и более.
К прочим задачам относятся:
Законодательная база, касающаяся необоротных активов, представлена следующим законом – .
Основные средства используются больше года. Отображаются в балансе бухгалтерии по остаточной стоимости – от изначальной отнимется амортизация.
Оценка деятельности предприятия осуществляется на основе доходов и объемов продаж. Эти показатели являются абсолютными. Для идеальной оценки финансового состояния организации их мало.
С этой целью используется рентабельность. Этот показатель показывает, в какой степени организация использует активы с целью формирования выручки, какова от них эффективность, правильно ли управляет ими.
В расчет берутся все активы предприятия. Второе название показателя – норма прибыли. Рентабельность активов будет расти в следующих случаях:
На снижение рентабельность пойдет в таких случаях:
Формула для расчетов следующая:
Вычисляется в рублях. Полученный коэффициент покажет, насколько эффективно используются активы.
Чтобы осуществить расчет, понадобится бухгалтерский баланс и за определенный период (они должны совпадать). Для вычисления необходимо подставить коды строк отчетности.
Получится следующее:
Итоги должны быть положительными. Если результат отрицательный, организация должна насторожиться. Это означает, что деятельность не приносит доходов, а наоборот, компания работает в убыток.
Видео: вложения во внеоборотные активы
Для каждой организации минимальное значение разное, оно устанавливается самостоятельно. Неправильным будет факт сравнения уровня рентабельности различных отраслей.
В зависимости от типа деятельности, средняя норма составляет:
Стоимость активов отображается в балансе бухгалтерии, который составляется в конце отчетного периода. Для учета ВА в бухгалтерии разработан счет 08 – вложения во внеоборотные активы.
Этот счет является транзитным – на нем накапливаются средства для подготовки объекта к эксплуатации. Когда актив будет готов к использованию, накопленные средства списываются со счета.
Каждый тип необоротных активов отображается в бухгалтерском учете по-разному. Активы нематериального типа принимаются к учету по изначальной стоимости.
Определяется она по состоянию на день принятия объекта к учету. Стоимость изменять нельзя, исключение – переоценка или обесценивание.
Как только объект принимают к учету бухгалтерии, организация должна определить период его полезного использования.
Проводка следующая – Д 04 К 08. ПБУ не применяется :
Объект принимается к учету как основной, если он пригоден к использованию. Принимаются к учету бухгалтерии также по изначальной стоимости.
Счет 08 необходим, чтобы обобщить информацию о расходах на те объекты, которые в дальнейшем примут к учету бухгалтерии как основные средства.
Методов учета несколько – на основе показателей стоимости и натуральных коэффициентов. В первом случае активы могут приниматься к учету по первоначальной стоимости, остаточной, восстановительной или ликвидационной.
Когда внеоборотный актив вводится в эксплуатацию, его оценивают по изначальной стоимости. Это затраты, понесенные на покупку, изготовление и ремонт.
Восстановительная – изначальная стоимость, учитывая переоценку. Остаточная подразумевает собой разницу первоначальной стоимости и амортизации.
На основании этой стоимости активы объекты отображаются в . Ликвидационная стоимость устанавливается комиссией в случае банкротства организации.
Внеоборотные активы в балансе это строка 1100. кроме этого:
Задачами учета являются:
Для управления активами существуют такие принципы:
Таким образом, активы – вложения, которые в дальнейшей деятельности приносят организации доходы. Необоротные активы используются организациями для получения прибыли.
Активы подлежат учету, к которому они принимаются по изначальной стоимости. Подразделяются на несколько групп.
Сегодня все имущество организации, вне зависимости от сферы его деятельности, обязательно является активом – причем существует множество различных их групп. Подробно данный вопрос рассматривается в действующем законодательстве. Все активы разделены на категории в соответствии со своим предназначением, а также частотой,...
Сегодня все предприятия обязательно должны вести учет различного типа. В том числе различного рода активов. Почти все без исключения коммерческие предприятия имеют в своем активе всевозможные внеоборотные средства. Они представляют собой имущество, которое многократно используется в коммерческой деятельности...
Сегодня сложно представить компанию без IT инфраструктуры. Компьютеры имеются у любой организации. И как любое имущество их нужно периодически инвентаризовать. Каковы особенности инвентаризации компьютерной техники? Инвентаризации подлежит абсолютно все имущество организации. Но компьютеры довольно существенно...
Учет участков вне зависимости от их назначения – важная процедура, которая должна выполняться периодически. СодержаниеЧто нужно знать Особенности проведения процедуры Чтобы не столкнуться с трудностями, специалист должен знать методику проведения инвентаризации земель. Что нужно знать Для обеспечения рационального...
Одна из обязательных для проведения процедур в коммерческих и муниципальных предприятиях является инвентаризация. Причем она осуществляется не только в отношении различного рода имущества, но также дебиторской, кредиторской задолженностей. Существует большое количество различных нюансов, связанных с проведением...
В статье будет идти речь о технической инвентаризации. Что это за процесс, какие функции выполняет, и каков порядок проведения – далее. СодержаниеЧто нужно знать Техническая инвентаризация объектов недвижимости Возникающие нюансы Любое имущество предприятий подлежит описи. Техническая инвентаризация касается объектов...
Для определения соответствия фактических данных относительно имущества данным учета проводится инвентаризация. Но недостаточно провести процедуру, нужно правильно ее оформить. Какими бланками оформляются итоги проверки? СодержаниеВажные аспекты Документальное оформление инвентаризации Когда результаты инвентаризации...
Проведение инвентаризации является требованием обязательным для организаций. Проверяться должно любое имущество субъекта, в том числе и недвижимое. Как инвентаризуются объекты недвижимости? В процессе своей деятельности любой хозяйствующий субъект сталкивается с необходимостью проведения...
Одно из обязательных условий работы сегодня – ведение отчетной документации в соответствии с установленными законодательством стандартами. Одним из таких документов является бланк инвентаризации. Процедура должна проводиться различными коммерческими и муниципальными предприятиями, другими учреждениями....
Предприятий, где производство ведется без образования отходов, практически не существует. В той или иной мере утильсырье способствует загрязнению природы. Одним из способов минимизировать ущерб является инвентаризация отходов. Любое утильсырье, образующееся на территории РФ, подлежит непременной паспортизации. В...
Достоверность бухгалтерского учета обеспечивает инвентаризация имущественных ценностей и финансовых обязательств. В процессе проверки ревизуется действительное наличие имущества. Как часто следует инвентаризовать активы? В Законе «О бухучете», в ст.12, сказано о необходимости проведения инвентаризации с целью...
Все материальные ценности, которыми обладает организация, отображаются в учете. Для выявления соответствия учетных данных фактическим, проводится инвентаризация. Как инвентаризуется имущество предприятия в 2019 году? СодержаниеВажные аспекты Как провести инвентаризацию на предприятии Бухгалтерский учет и сопутствующая...
Инвентаризация помогает сверить фактическое наличие материальных ценностей с данными учета. Но иногда в процессе проверки выявляется недостача. Что делать в этом случае, как списать недостачу и как отразить это в учете? В процессе хозяйствования немало предприятий сталкиваются с недостачей материальных ценностей. Таковая...
Фактический состав имеющихся у организации товарно-материальных ценностей может не соответствовать данным бухучета. Выявить это помогает инвентаризация. Как проводится инвентаризация ТМЦ? СодержаниеОбщие сведения Процедура инвентаризации товарно-материальных ценностей Возникающие нюансы Любое предприятие...
Как уже было сказано, по характеру участия в производственном процессе, активы подразделяются на внеоборотные и оборотные (текущие). Именно они занимают главенствующую роль в оценке активов.
В состав внеоборотных активов входят:
Нематериальные активы;
Основные средства;
Незавершенное строительство;
Доходные вложения в материальные ценности;
Долгосрочные финансовые вложения;
Прочие нематериальные активы.
Обеспечение эффективности использования внеоборотных активов требует постоянного управления ими, которое осуществляется в различных формах. Наибольшую часть в составе внеоборотных активов составляют, как правило, операционные активы, которые проходят следующие основные стадии кругооборота:
1. Перенос стоимости внеоборотных активов на готовую продукцию;
2. Накопление суммы износа путем формирования амортизационного фонда;
3. Финансирование за счет амортизационного фонда восстановления или приобретения внеоборотных операционных активов и других источников.
Система управления операционными внеоборотными активами включает следующую последовательность мероприятий, осуществляемых менеджментом организации:
Анализ современного состояния операционных внеоборотных активов, включая изучение динамики их общего объема и состава, степени годности, интенсивности обновления и эффективности использования;
Оптимизация состава и структуры операционных внеоборотных активов для выявления резервов повышения их производственного использования по времени и мощности в разрезе отдельных их видов;
Создание условий, обеспечивающих своевременное обновление операционных внеоборотных активов;
Повышение эффективности использования операционных внеоборотных активов организации, сокращение их объема и в соответствии с этим снижение размеров финансирования их воспроизводства;
Оптимизация структуры источников финансирования операционных внеоборотных активов;
Важное значение в реализации системы управления внеоборотными активами имеет обеспечение их своевременного и эффективного обновления, для чего необходимо определить периодичность обновления, которая зависит от продолжительности их физического и морального износа.
Организация в своей практической деятельности использует различные формы обновления операционных внеоборотных активов, при этом в процессе простого воспроизводства применяются: текущий ремонт, капитальный ремонт, приобретение новых видов активов, а в процессе расширенного воспроизводства - реконструкция, модернизация и т.д. Выбор конкретной формы обновления должен осуществляться по критерию эффективности, когда объем генерируемой будущей прибыли в результате эксплуатации актива после обновления должен превышать его ликвидную стоимость.
Процесс финансирования обновления определенных видов операционных внеоборотных активов предполагает выбор вариантов их формирования, т.е. приобретение в собственность или заключение договора аренды (лизинга). При решении данной задачи, как правило, исходят из анализа преимуществ и недостатков той или иной формы привлечения активов.
Основным критерием для принятия управленческого решения с позиции финансового менеджмента является сравнение денежных потоков при различных формах финансирования обновления активов. При этом сравнивается стоимость приобретения за счет собственных средств, за счет банковского кредита и с использованием договора лизинга.
К оборотным производственным фондам относятся производственные запасы (сырье, материалы, топливо, запасные части, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы), незавершенное производство, расходы будущих периодов.
Основное назначение оборотных фондов производства (производственных запасов и незавершенного производства) – обеспечить бесперебойность и ритмичность процесса производства.
Готовые изделия, а также денежные средства в кассе, на расчетном счете, дебиторская задолженность и средства в расчетах составляют оборотные фонды обращения. Потребность в этих оборотных фондах обусловливается непрерывностью процесса кругооборота фондов производственных объединений (предприятий).
Сущность оборотных средств определяется их экономической ролью, необходимостью обеспечения воспроизводственного процесса, включающего как процесс производства, так и процесс обращения. В отличие от основных фондов, неоднократно участвующих в процессе производства, оборотные средства функционируют только в одном производственном цикле и независимо от способа производственного потребления полностью переносят свою стоимость на готовый продукт.
Эффективность работы предприятия во многом зависит от ее обеспеченности оборотными средствами. В значительной степени определяют эффективность использования оборотных средств источники их формирования. Установление оптимального соотношения между собственными и привлеченными средствами, обусловленного специфическими особенностями кругооборота фондов в том или ином хозяйствующем субъекте, является важной задачей фирмы.
Организация оборотных средств выступает важным элементом в процессе управления активами и включает:
o определение состава и структуры оборотных средств;
o установление потребности предприятия в оборотных средствах и поддержание оборотных средств в размере, оптимизирующем управление текущей деятельности;
o определение соотношения между источниками покрытия, достаточного для обеспечения долгосрочной производственной и эффективной финансовой деятельности предприятия
o определение источников формирования оборотных средств;
o ответственность за сохранность и эффективное использование оборотных средств.
Активы – это ресурсы, которые организация использует для своей деятельности. Они весьма разнообразны и могут быть разделены на группы по многим признакам. Одним из основных способов такой группировки является деление активов на оборотные и внеоборотные. Рассмотрим, чем отличаются оборотные активы от внеоборотных.
Отличие оборотных активов от внеоборотных начнем рассматривать с их структуры. Ведь именно из материальной (или нематериальной) природы активов и вытекают те свойства, которые позволяют отнести их к той или иной группе.
Основные виды внеоборотных активов:
К оборотным активам относятся:
Срок использования. У внеоборотных активов он, как правило, больше, чем у оборотных. Конкретные периоды зависят от вида активов и специфики деятельности предприятия. Условной «границей», разделяющей данные группы активов, можно считать срок использования в 12 месяцев. Этот срок указан в п.4 ПБУ 6/01 «Учет основных средств».
Одним из основных критериев подразделения активов предприятия является их разбивка на оборотные и внеоборотные. То, чем отличаются оборотные активы от внеоборотных, связано с различными характеристиками этих видов ресурсов – начиная от способа приобретения и заканчивая порядком расходования и списания на затраты.
